Analitycy DM PKO BP, w raporcie z 12 grudnia, podnieśli dla Orange Polska rekomendację do "kupuj" z "trzymaj", zaś cenę docelową do 6,40 zł z 5,88 zł.
Raport wydano przy kursie 5,39 zł za akcję. W piątek o godz. 12.10 cena akcji Orange Polska wynosiła 5,99 zł.
Analitycy DM PKO BP podwyższyli swoje oczekiwania na 2017 i 2018 r. w związku ze znacznym spadkiem kosztów komercyjnych i solidnym zarządzaniem spółki w czwartym kwartale.
"Uważamy, że rynek nie docenia potencjału oszczędnościowego spółki, która jest coraz bliższa stabilizacji swoich przychodów" - napisano w raporcie.
Podwyższyli również prognozy EBITDA na 2019 i 2020 r. ze względu na ogłoszenie przez Orange Polska programu zwolnień grupowych na lata 2018-2019, które okazały się powyżej oczekiwań autorów raportu.
Analitycy spodziewają się kontynuacji trendów konsolidacyjnych wśród telekomów w najbliższym okresie ze względu na rozdrobnienie rynku internetu w Polsce oraz coraz większe dążenie telekomów do rozszerzania portfela oferowanych usług.
"Jednocześnie uważamy, że negatywny wpływ akwizycji na Orange Polska będzie ograniczony przez Cyfrowy Polsat najprawdopodobniej operacyjnie zacznie korzystać z sieci Netii dopiero w 2019 r. i zapewne, zgodnie z ogłoszonymi planami, na początku skupi się na modernizacji sieci i dosprzedaży do dotychczasowych klientów B2B i B2C; sieć Netii w 2020 r. będzie mniejsza w porównaniu do sieci Orange (2,5 mln vs. 5 mln gospodarstw domowych) - dodano. (PAP Biznes)
rec/ ana/
