Analitycy DM BOŚ, w raporcie z 25 kwietnia, podwyższyli cenę docelową akcji Asbisu do 23,6 zł z 19,5 zł wcześniej. Zachowano rekomendację "kupuj".
Raport przygotowano przy kursie 11,94 zł.
"Pomimo zawieszenia działalności w Ukrainie i Rosji oraz znaczącego ograniczenia w Białorusi marcowa sprzedaż Asbisu zaskoczyła pozytywnie (spadek przychodów sięgnął ledwie 20 proc. rdr zważywszy na aż 43 proc. łączny udział rynków rosyjskiego, białoruskiego i ukraińskiego w przychodach za 2021 rok). Przy założeniu utrzymania się podobnych warunków biznesowych także w następnych miesiącach oczekujemy mniejszego spadku sprzedaży i zysków spółki w ciągu br., niż zakładaliśmy wcześniej. Dlatego też znacząco podwyższyliśmy nasze prognozy dla Asbisu na 2022 rok i lata następne" - napisano w raporcie.
Przeczytaj także
Analitycy prognozują, że Asbis w 2022 r. wypracuje 2.453,4 mln USD przychodów, 81,7 mln USD EBITDA i 47,5 mln USD zysku netto. W 2023 r. przychody mają wynieść 2.595,9 mln USD, EBITDA 75,8 mln USD, a zysk netto 42,6 mln USD.
"Obecnie walory Asbisu są nadal notowane przy niskich mnożnikach P/E i EV/EBITDA na 2022P (odpowiednio ok. 3,2x i 1,5x), co implikuje odpowiednio ok. 66 proc. i 71 proc. dyskonto względem porównywalnych spółek. W oczekiwaniu na prognozę zarządu spółki na 2022 rok i zbliżający się termin wypłaty dywidendy podtrzymujemy krótkoterminową rekomendację relatywną +przeważaj+" - napisano.
Autorem rekomendacji DM BOŚ jest Jakub Viscardi. Pierwsze rozpowszechnienie raportu nastąpiło 26 kwietnia 2022 r. o godzinie 7.25.
Depesza PAP jest skrótem raportu DM BOŚ. W załączniku do depeszy znajduje się plik PDF z wymaganymi prawem informacjami DM BOŚ. (PAP Biznes)
doa/ osz/
