Analitycy DM BOŚ w oddzielnych raportach z 8 lutego obniżyli cenę docelową akcji Bogdanki do 80,10 zł, podtrzymując dla nich rekomendację "kupuj", a rekomendację dla JSW pozostawili bez zmian: "kupuj", z ceną docelową 106,20 zł za akcję.
W dniu wydania rekomendacji kurs akcji Bogdanki wynosił 67,91 zł, a za jedną akcję JSW płacono 68,42 zł.
W przypadku Bogdanki analitycy DM BOŚ napisali, że pomimo oczekiwanych dobrych długoterminowych perspektyw obecnie nie dostrzegają wielu bodźców, które mogłyby pobudzić wzrost kursu akcji spółki w najbliższych kwartałach.
"Po pierwsze przyszłe zyski nie wyglądają zbyt imponująco; w 2017 roku oczekujemy EBITDA na poziomie porównywalnej z 2016. Po drugie, ceny w kontraktach sprzedaży mogą naszym zdaniem poprawić się dopiero w 2018 roku. Po trzecie, polityka Enei zakładająca niedzielenie się zyskami Bogdanki stanowi poważną wadę z punktu widzenia inwestorów" - napisano w raporcie.
DM BOŚ, przy założeniu cen spot węgla kamiennego na poziomie 125 USD/t, wycenia akcję JSW na 106,2 zł i uważa, że walory spółki są bardzo tanie.
"Sądzimy, że większość inwestorów trzymała się z daleka od walorów JSW w ostatnich kilku tygodniach przewidując spadki cen spot węgla, które w istocie nadeszły, ale mimo wszystko kurs akcji spółki w ciągu ostatnich miesięcy nie zanotował większych wahań. Zatem jeśli nasze założenia są słuszne i ceny węgla pozostaną na bieżącym poziomie w najbliższych tygodniach może to okazać się silnym bodźcem oddziałującym na kurs akcji JSW" - napisano w raporcie.
DM BOŚ obniżył rekomendację dla Agory do "sprzedaj"
Analitycy DM BOŚ w swoim raporcie miesięcznym z 8 lutego obniżyli rekomendację dla Agory do "sprzedaj" z "trzymaj", podtrzymując dla akcji tej spółki cenę docelową na poziomie 12,2 zł.
"Obniżamy długoterminową rekomendację fundamentalną do "sprzedaj" (poprzednio "trzymaj") Agory, gdyż postrzegamy jej akcje jako fundamentalnie przewartościowany walor po ostatnich wzrostach kursu (nie zmieniamy naszej 12-miesięcznej wyceny docelowej w wysokości 12,2 zł na akcję, która jest ok. 13 proc. niższa od kursu akcji)" - napisano w raporcie.
(PAP)
pr/
