Analitycy DM BOŚ obniżyli cenę docelową dla akcji PKN Orlen do 110 zł, podtrzymując rekomendację "kupuj".
Raport został przygotowany przy kursie 100,65 zł.
DM BOŚ wskazuje, że planowana na początek 2020 roku konsolidacja z Lotosem może przejąć rolę pozytywnego bodźca dla kursu akcji.
Analitycy prognozują dalszą poprawę EBITDA w segmencie detalicznym o około 250 mln zł w 2019 roku pod wpływem wzrostu wolumenu i poprawy marży pozapaliwowych. Uruchomienie nowej instalacji polietylenu (PE3) oraz projekt metatezy w pierwszym kwartale 2019 roku powinny rocznie wygenerować ok. 300 mln zł dodatkowego EBITDA.
Ponadto, rozruch elektrociepłowni w Płocku i oczekiwana silna podwyżka cen energii elektrycznej może zwiększyć EBITDA o kolejne 200 mln zł - napisano w raporcie.
Autorem raportu jest Łukasz Prokopiuk. Pierwsze rozpowszechnienie rekomendacji nastąpiło 25 września 2018 o godz. 8.40.
Depesza PAP jest skrótem raportu DM BOŚ. W załączniku do depeszy znajduje się plik PDF z wymaganymi prawem informacjami DM BOŚ.
doa/ asa/
