Maj był miesiącem odwrócenia się fortuny klientów funduszy inwestycyjnych. Około 63 proc. produktów z oferty krajowych TFI odnotowało stratę. Przyczyną była zmiana kwietniowej koniunktury na rynkach akcji polskich oraz wielu krajów rozwiniętych - podały Analizy Online.
"Spółki z warszawskiego parkietu przeważnie traciły, przy czym większe spadki można było zaobserwować wśród walorów największych emitentów" - napisano w raporcie.
"Korekta wzrostów walorów największych spółek ominęła emitentów z segmentu MiŚ. Stopa zwrotu produktów z grupy akcji polskich małych i średnich spółek wyniosła w maju przeciętnie +0,5 proc." - dodano.
Autorzy podali, że w maju indeks szerokiego rynku WIG stracił 1,7 proc., a indeks spółek o największej kapitalizacji spadł o 3,1 proc. Z kolei subindeks mWIG40 zakończył miesiąc na poziomie -0,4 proc.
Z raportu Analiz Online wynika, że najwyższą średnią stopę zwrotu uzyskały produkty z grupy akcji tureckich (+4,4 proc.), a najniższą fundusze akcji globalnych rynków wschodzących (-1,2 proc.).
Zdaniem autorów, na inwestorów skupionych na akcjach krajowych firm, maj mógł podziałać jak dość chłodny prysznic.
"Świetne wyniki funduszy akcji polskich o uniwersalnej strategii w kwietniu, zostały częściowo zredukowane - przeciętny wynik w maju wyniósł -0,9 proc." - napisali w raporcie.
W ich ocenie, słaby maj na warszawskim parkiecie odbił się również na polskich produktach mieszanych. Traciły zarówno rozwiązania z grupy zrównoważonych (-0,9 proc.), jak i stabilnego wzrostu (-0,6 proc.).
Poniżej przedstawiamy zestawienie średnich stóp zwrotu z funduszy inwestycyjnych w maju 2015 roku:
Maj YTD akcji tureckich 4,4% -5,6% dłużne USA uniwersalne 4,3% 6,4% akcji europejskich rynków rozwiniętych 3,3% 16,5% dłużne zagraniczne 3,2% 1,2% akcji amerykańskich 2,8% 4,0% akcji europejskich rynków rozwiniętych 2,3% 19,5% akcji globalnych rynków rozwiniętych 2,2% 11,5% mieszane zagraniczne zrównoważone 2,1% 8,0% dłużne europejskie uniwersalne 2,0% -3,9% akcji zagranicznych sektora nieruchomości 1,8% 9,0% akcji amerykańskich (USD) 1,4% 2,6% akcji europejskich rynków wschodzących 1,2% 7,0% mieszane zagraniczne stabilnego wzrostu 0,5% 5,1% akcji polskich małych i średnich spółek 0,5% 12,9% akcji azjatyckich bez Japonii 0,5% 13,3% dłużne polskie korporacyjne 0,1% 1,3% gotówkowe i pieniężne PLN uniwersalne 0,0% 0,8% dłużne USA uniwersalne (USD) -0,2% 1,0% dłużne europejskie uniwersalne (EUR) -0,4% 0,3% dłużne polskie uniwersalne -0,4% -0,1% akcji rosyjskich -0,6% 24,5% mieszane polskie stabilnego wzrostu -0,6% 2,6% mieszane zagraniczne aktywnej alokacji -0,7% 4,6% mieszane polskie aktywnej alokacji -0,7% 5,7% dłużne polskie papiery skarbowe -0,7% -0,6% mieszane polskie zrównoważone -0,9% 4,5% akcji polskich uniwersalne -0,9% 9,1% akcji globalnych rynków wschodzących -1,2% 8,8% </TAB> (PAP)
sar/ ana/
