Dr. Kalliwoda, w raporcie z 31 lipca, podwyższył rekomendację Integera do "kupuj z "trzymaj". Jednocześnie obniżył cenę docelową jednej akcji spółki do 238,7 zł z 290,1 zł.
Raport wydano przy kursie 194,5 zł.
"Obniżyliśmy nasze szacunki na 2014 i 2015 r., aby uwzględnić wyższe niż spodziewane koszty międzynarodowej ekspansji. Ponadto oczekujemy obecnie, że większość nowych paczkomatów zostanie zainstalowana w 2016 r." - napisano w raporcie.
Dr. Kalliwoda zakłada, że w tym roku spółka wypracuje 11,49 mln zł zysku netto, 12,21 mln zł EBIT oraz 488,39 mln zł przychodów. Rok później mają one wzrosnąć kolejno do 23,82 mln zł, 31,64 mln zł i 790,95 mln zł.
W ocenie analityków Dr. Kalliwoda, na obecnym poziomie cena akcji spółki uwzględnia wszystkie możliwe ryzyka.
"Ponadto szczególnie ogłoszenie warunków podwyższenia kapitału w easyPacku może okazać się bodźcem dla kursu Integera. Ze względu na ogromny potencjał międzynarodowego rynku e-commerce Integer pozostaje jedną z polskich spółek z największym długoterminowym potencjałem" - dodali. (PAP)
jow/ ana/
