W marcu OFE straciły średnio 4,7 proc. - Analizy Online

W marcu OFE średnio straciły 4,7 proc.- poinformowały w raporcie Analizy Online i Izba Gospodarcza Towarzystw Emerytalnych. W skali 12 miesięcy średni wynik OFE jest dodatni i wynosi +1,2 proc. Na koniec marca aktywa OFE warte były 165,7 mld zł.

(YAY Foto)

Jak podano w raporcie, po lutowych spadkach marzec nie przyniósł wyczekiwanej poprawy nastrojów inwestorów.

"Indeks MSCI World, odzwierciedlający koniunkturę na parkietach w kilkudziesięciu krajach o różnym poziomie rozwoju, tracił już drugi miesiąc z rzędu (jego wartość spadła o ok. -2,4 proc.). Globalnemu rynkowi akcji zaciążyły problemy spółek technologicznych, w tym głównie Facebooka i Amazona, oraz amerykańsko-chińska wojna handlowa" - napisano.

Jak wynika z raportu, w marcu ucierpiał również krajowy rynek akcji.

"Najgorzej zachowały się akcje dużych spółek, które dominują w portfelach OFE – indeks WIG20 stracił -6,5 proc. Nieco lepiej poradziły sobie mniejsze firmy wchodzące w skład sWIG80 i mWIG40, które mimo to także zakończyły miesiąc ze stratą na poziomie odpowiednio -2,9 proc. i -3,5 proc." - napisano.

Ponieważ od 4 lat portfele OFE wypełnione są akcjami (blisko 80 proc. aktywów), w takich warunkach nie uniknęły strat. Średnia stopa zwrotu wyniosła w marcu -4,7 proc., co jest wynikiem nieco lepszym od tego, który osiągnęły w tym czasie fundusze akcji polskich (-5,1 proc.).

Z raportu wynika, że w marcu pozycję lidera utrzymał OFE PZU "Złota Jesień", który czwarty miesiąc z rzędu otrzymał najwyższą ocenę 5a w obu zestawieniach (12- i 36-miesięcznym).

"Fundusz ten osiągnął najwyższy wynik w skali ostatnich 12 miesięcy (+2,5 proc.). Aviva OFE również utrzymał lutową notę 5a w zestawieniu 12-miesięcznym, co pomogło w poprawie oceny w rankingu długoterminowego (zmiana oceny na 3a). Na ostatnią pozycję w Rankingu spadło natomiast Pekao OFE, które jako jedyne notuje stratę w horyzoncie rocznym" - napisano.

Jak wskazali analitycy, marzec był drugim z kolei miesiącem, w którym wartość aktywów zarządzanych przez OFE spadła, tym razem o 9 mld zł.

"Poza słabą koniunkturą na warszawskiej giełdzie negatywnie wpływającą na wyniki, do spadku aktywów przyczynił się także ujemny bilans przepływów między OFE i ZUS. Przelew środków z OFE do ZUS w ramach tzw. suwaka wyniósł w marcu -716,5 mln zł, podczas gdy ZUS przelał na konta OFE jedynie 295,4 mln zł" - napisano.

Zdaniem Małgorzaty Rusewicz, prezesa IGTE, OFE są najkorzystniejszą formą pomnażania kapitału w Polsce.

"W 2016 i 2017 roku zarobiły dla swoich klientów odpowiednio 10,6 proc. i 18,7 proc., a ich wewnętrzna stopa zwrotu od lutego 2014 roku do stycznia 2018 wynosi 9,87 proc. Długoterminowe inwestycje trzeba monitorować na bieżąco, ale ich efektywność należy oceniać z długoterminowej perspektywy" - powiedziała, cytowana w raporcie, Małgorzata Rusewicz.

Jej zdaniem, marzec 2018 roku jest drugim z kolei miesiącem, w którym gorsza kondycja na warszawskim parkiecie wpływa negatywnie na krótkoterminowe wyniki funduszy emerytalnych.

"Najnowszą ocenę długoterminowej efektywności z uwzględnieniem strat z ostatnich dwóch miesięcy powinniśmy poznać w przyszłym tygodniu, kiedy KNF poda średnią ważoną stopę zwrotu za ostatnie 3 lata. Warto dodać, że umożliwienie funduszom inwestowania w instrumenty dłużne pozwoliłoby amortyzować okresowe przeceny na rynku akcji" - dodała prezes IGTE.

kat/ asa/

Źródło: PAP Biznes
Firmy:

Newsletter Bankier.pl

Dodałeś komentarz Twój komentarz został zapisany i pojawi się na stronie za kilka minut.

Nowy komentarz

Anuluj
1 5 zyga.

Kiedy przyjdzie naprawdę kryzys wtedy dopiero OFermy zaczną spadać nasz system emerytalny to najczarniejszy sen przyszłych emerytów . I kto nie zadba o siebie wcześnie to życie w nędzy go czeka,jak słyszę o nowych pomysłach dojnej zmiany np. P P K to mi się niedobrze robi jak można być takim bezczelnym żeby namawiać Polaków do płacenia co miesiąc na swoją emeryturę że swojej pensji a czy pensja już nie jest lupiona przez państwo ? Najlepiej mają tak nie dochodowe branże jak górnictwo bo co rok płacimy na nich z naszych podatków 6 mld zł pytam się jak długo ta zenada jeszcze potrwa ?

Pokaż cały komentarz ! Odpowiedz
1 29 kerad_

To nie OFE straciły tylko my, a OFE na pewno zarobiły na prowizjach:-)

! Odpowiedz
Polecane
Najnowsze
Popularne
ANALIZY 0,93% 21,60
2019-11-13 14:42:46

Największe wzrosty i spadki

UNI34 Generali Akcje: Turcja (Generali Fundusze FIO) 46,40  zł 4,25 (10,08%)
KAH15 Esaliens Okazji Rynkowych (Esaliens Parasol Zagraniczny SFIO) 119,02  zł 10,74 (9,92%)
CAB39 Rockbridge FIO Akcji Lewarowany 959,38  zł 71,20 (8,02%)
SKR61 Skarbiec Market Neutral (Skarbiec FIO) 125,50  zł -5,12 (-3,92%)
ALT41 ALTUS Absolutnej Stopy Zwrotu Nowej Europy (FIO Parasolowy) 100,66  zł -8,64 (-7,90%)
ALT26 ALTUS Absolutnej Stopy Zwrotu Rynku Polskiego (FIO Parasolowy) 111,94  zł -15,54 (-12,19%)
ING43 NN (L) Japonia (NN SFIO) 203,78  zł 29,84 (17,16%)
PCS59A1 PKO Akcji Rynku Japońskiego A1 (Parasolowy FIO) 100,05  zł 12,91 (14,82%)
PCS59 PKO Akcji Rynku Japońskiego (Parasolowy FIO) 97,17  zł 12,52 (14,79%)
SKR54 Skarbiec Spółek Wzrostowych (Skarbiec FIO) 125,39  zł -21,43 (-14,60%)
ALT41 ALTUS Absolutnej Stopy Zwrotu Nowej Europy (FIO Parasolowy) 100,66  zł -18,09 (-15,23%)
ALT26 ALTUS Absolutnej Stopy Zwrotu Rynku Polskiego (FIO Parasolowy) 111,94  zł -30,16 (-21,22%)
PCS55A1 PKO Akcji Rynku Złota A1 (Parasolowy FIO) 147,05  zł 55,09 (59,91%)
PCS55 PKO Akcji Rynku Złota (Parasolowy FIO) 143,90  zł 53,45 (59,09%)
SUP08_E Superfund Goldfuture (EUR) (Superfund SFIO) 129,88  € 32,39 (33,22%)
SEB21 Novo Globalnego Dochodu (Novo FIO) 65,24  zł -23,18 (-26,22%)
SPM18 Lartiq Polskie Perły FIZ 61,42  zł -31,52 (-33,91%)
GTI38 Inventum Premium SFIO (w likwidacji) -15,23  zł 449,44 (-96,72%)

Znajdź profil