Analitycy BPS, w raporcie z 9 lipca, rozpoczęli wydawanie rekomendacji dla Alumetalu od "trzymaj", a cenę docelową wyznaczyli na 55 zł.
Kurs akcji w dniu wydania raportu wynosił 56 zł.
"W naszej opinii obecnie spółka działa w niestabilnym otoczeniu, a wyniki w I kw. 2015 r. ukazały problemy z efektywnym zarządzaniem spreadem (scrap spread), który poprzez dynamiczne wzrosty, zamiast pomóc, osłabił wyniki" - poinformowano w raporcie.
"Prognozowany przez nas wzrost zysku netto w 2015 roku wyniesie ok. 7,9 proc. (w poprzednim roku zysk netto był niższy o ok. 6 mln zł zawiązanej rezerwy na należności). Po korekcie poziom zysku za 2015 spada o ok. 2 proc. rdr, implikując P/E'15 w wysokości 13,4x podobnie do grupy porównawczej (dyskonto - 2 proc.)" - dodano.
Analitycy prognozują, że w 2015 r. zysk netto wyniesie 63,5 mln zł, EBITDA 88 mln zł, a przychody ze sprzedaży 1,39 mld zł. W 2016 r. mają one wynieść odpowiednio 68,2 mln zł, 98,2 mln zł i 1,41 mld zł. (PAP)
pud/ ana/
