Analitycy Trigon DM podnieśli cenę docelową dla akcji Uniwheels do 209 zł ze 195 zł wcześniej, podtrzymując rekomendację "kupuj".
"Zaprezentowane przez spółkę bardzo dobre wyniki za II kw.'16, podniesienie perspektywy wzrostu zysku EBITDA z 8-12 proc. do 13-18 proc. w 2016 roku oraz przedstawienie celów na 2017 rok, które zakładają przynajmniej 520 mln euro przychodów, przy 16 proc. marży EBITDA (83 mln euro, EV/EBITDA 6x) skłaniają nas do podniesienia ceny docelowej ze 195 zł do 209 zł i podtrzymaniu rekomendacji +kupuj+" - napisano w raporcie.
Analitycy oceniają, że przedstawione przez spółkę założenia dotyczące tegorocznego wzrostu zysku EBITDA wydają się konserwatywne, biorąc pod uwagę 30 proc. poprawę zysku EBITDA w I półroczu 2016, oddanie z końcem czerwca nowych mocy produkcyjnych, utrzymujące się momentum w branży motoryzacyjnej potwierdzone przez bardzo dobre/rekordowe dane sprzedażowe głównych klientów, tym bardziej że połowa kosztów związanych z uruchomieniem zakładu miała przypaść na II kw.'16 (ok. 1,5-2 mln euro). Trigon DM podniósł prognozy zysku EBITDA Uniwheels w latach 2016-17 odpowiednio do 72 mln euro (+8 proc.) i 81 mln euro (+9 proc.) oraz zysku netto do 52 mln euro (+20 proc.) i 55 mln euro (+14 proc). (PAP)
pel/ ana/
