Największy w Polsce ubezpieczyciel wprowadza na rynek nowy produkt inwestycyjny, którego głównym celem jest zaoferowanie inwestorom „czystą” ekspozycję na cenę złota. Tak zwane papierowo złoto, czyli jednostki uczestnictwa funduszy inPZU Złoto będzie dążyć do osiągnięcia stopy zwrotu równej stopie zwrotu z indeksu LBMA Gold Price. Minimalna pierwsza wpłata to 100 zł. Nowy fundusz pojawi się w sprzedaży 28 sierpnia 2025 r.
To nie pierwszy fundusz z rodziny PZU, który będzie dotyczył szeroko pojętego rynku złota. Od 2021 r. działa inPZU Akcje Rynku Złota – inwestujący w akcje spółek wydobywczych, tzw. górników złota, poprzez ekspozycję na indeks MSCI ACWI Select Gold Miners IMI Net Total Return. Tym razem nowy fundusz inPZU Złoto będzie oferować „czystą” ekspozycję na cenę złota, tj. bez dodatku akcji spółek je wydobywających.
Jako fundusz indeksowy będzie zarządzany pasywnie, czyli będzie dążyć do osiągnięcia stopy zwrotu równej stopie zwrotu z indeksu LBMA Gold Price, określającego ceny złota publikowane przez Londyńskie Stowarzyszenia Rynku Kruszców. Zaradzający będą przede wszystkim inwestować w instrumenty ETC i ETP, których aktywem bazowym jest złoto, w większości posiadające zabezpieczenie w postaci fizycznego metalu. Celem jest odwzorowanie rynku, a nie jego pokonanie. Nowy fundusz pojawi się w sprzedaży 28 sierpnia 2025 r., zastępując inPZU Akcje Sektora Biotechnologii.
Jednostki ETF (Exchange Traded Funds) lub ETC (Exchange Traded Commodity) umożliwiają inwestowanie w złoto bez konieczności fizycznego posiadania kruszcu. Większość z nich działa w ten sposób, że za pieniądze pozyskane od inwestorów kupuje i magazynuje realnie istniejące sztaby złota, stąd okresowo informujemy o ich zakupach. Według Światowej Rady Złota (WGC) funkcjonuje obecnie 166 takich funduszy, które zgromadziły na koniec kwietnia 3 560,8 ton złota.
Opłata za zarządzanie, tak jak dla pozostałych funduszy inPZU wynosi 0,5% w skali roku. Przypomnieć należy, że w serwisie inPZU nie ma opłat manipulacyjnych, czyli prowizji za nabycie czy umorzenie jednostek funduszy. Będą za to dodatkowe opłaty, zależne od prowizji emitentów instrumentów ETC i ETP. Minimalna pierwsza wpłata na inPZU Złoto to 100 zł.
W tym roku świecą jaśniej niż złoto. Górnicy, zadłużone Stany i rekordowe ceny metalu
Akcje spółek wydobywających królewski kruszec mają w tym roku lepszą stopę zwrotu niż samo złoto.
Funduszu PZU to kolejny nowy produktu, który ubezpieczyciel wprowadza do swojej oferty. W środę, 28 maja, PZU poinformowało, że uruchomi pierwszy w Polsce fundusz inwestycyjny oparty o notowania bitcoina. Pierwsza kryptowaluta i złoto to kategorie aktywów wyjątkowo rozchwytywane przez inwestorów w ostatnich kwartałach. Przez poprzednie 12 miesięcy stopa zwrotu na bitcoinie sięga 60 proc., a na złocie 40 proc.
Hossa na rynku złota zaczęła przyciągać tzw. ulicę, która niezależnie, czy chodzi o zakup fizycznego metalu czy tylko uzyskanie ekspozycji na jego cenę, ruszyła na zakupy. Świadczą o tym choćby zwiększone wolumeny sprzedaży u dealarów złota w Polsce i innych krajach oraz największe od kilku lat zakupy złota funduszy ETF, odpowiadające na kreację nowych jednostek, idącą w ślad za zwiększonym popytem.
Sztabki, monety czy może ETF-y?
Największy szwajcarski bank UBS zaleca klientom posiadanie 5 proc. swoich aktywów w złocie. Jak to robić i przede wszystkim, co wybrać? Sztabki, monety, a może opcją jest tzw. złoto papierowe?
Warto przypomnieć, że od blisko dwóch lat na GPW notowany są jednostki ETC, zapewniającego ekspozycję na złoto przechowywane w skarbcu brytyjskiej Mennicy Królewskiej. Hossa na złoto przyspieszyła z powodu obaw inwestorów o skutki wysokich ceł wprowadzonych przez administrację Donalda Trumpa oraz eskalację wojny handlowej. W efekcie w szczytowym momencie cena metalu przekroczyła rekordowy poziom 3500 USD za uncję, co było nie tylko rekordem nominalny, ale także realnym, uwzgledniającym deprecjację dolara.
Michał Kubicki
