Canal+ Polska, dostawca płatnej telewizji, planuje debiut na GPW. To kolejna po Allegro znana szerokiej publiczności marka, która zmierza na warszawską giełdę.
- Miło mi poinformować o naszych planach wprowadzenia akcji do obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Oferta stanowić będzie okazję zarówno dla krajowych, jak i zagranicznych inwestorów do zainwestowania w Canal+ Polska, spółkę będącą preferowanym dostawcą rozrywki z segmentu premium na polskim rynku - poinformowała w komunikacie prezes Edyta Sadowska.
Oferta obejmie wyłącznie istniejące akcje będące w posiadaniu dwóch dużych akcjonariuszy: TVN Media sp. z o.o (kontrolowanej przez Discovery Inc.) odpowiadająca za 32 proc. udziałów oraz Liberty Global Ventures Holding B.V. mająca 17 proc. udziałów w spółce. Oba podmioty zamierzają spieniężyć swoje dotychczasowe pakiety akcji. Kontrolujący 51 proc. największy akcjonariusz, francuska Groupe Canal+ (należąca do Vivendi SE), nie planuje pozbywać się swoich akcji.
- Wszystkie środki pozyskane ze zbycia akcji stanowiących przedmiot oferty trafią do akcjonariuszy sprzedających. Zakłada się, że po przeprowadzeniu oferty spółkę, Groupe Canal+ i akcjonariuszy sprzedających obowiązywać będzie umowa ograniczająca możliwość zbywania papierów wartościowych (tzw. umowa lock-up) w odniesieniu do posiadanych przez nich akcji – czytamy w komunikacie.
Jak dodano, zgodę na giełdowy debiut wydał przewodniczący Krajowej Rady Radiofonii i Telewizji. Spółka czeka jeszcze na otrzymanie zgód od Komisji Nadzoru Finansowego (prospekt emisyjny złożony został już w lipcu tego roku).
Planowana transakcja będzie się składać z oferty publicznej skierowanej do inwestorów indywidualnych i instytucjonalnych w Polsce, jak również z oferty na rzecz kwalifikowanych nabywców instytucjonalnych w Stanach Zjednoczonych realizowanej na podstawie amerykańskiej Reguły 144A oraz oferty skierowanej do wybranych inwestorów instytucjonalnych spoza Stanów Zjednoczonych i Rzeczypospolitej Polskiej, spełniających wymogi amerykańskiej Regulacji S.
Rolę Globalnych współkoordynatorów i współzarządzających księgą popytu będą pełnić BofA Securities i J.P. Morgan Securities plc, a rolę współprowadzącego księgę popytu i firmy inwestycyjnej – Santander Biuro Maklerskie - Santander Bank Polska S.A.
Data debiutu Canal+ Polska nie jest jeszcze znana. Ostatnią nową spółką na głównym parkiecie GPW jest Allegro.eu, której debiut cieszył się dużym zainteresowaniem inwestorów indywidualnych.
Przychody w górę, dywidenda w planach
Jak poinformowała spółka, w 2019 r. jej przychody ze sprzedaży wyniosły 2,291 mld zł wobec 2,146 mld zł w 2017 r. W tym samym okresie EBITA i EBITDA wzrosły, odpowiednio, do 204,3 mln zł i 364,2 mln zł, z poziomu 164,7 mln zł i 314,8 mln zł w 2017 r. Informacji o zysku netto nie znajdujemy w komunikacie.
W okresie pierwszych sześciu miesięcy 2020 roku EBITA i EBITDA wzrosły, odpowiednio, do 163,1 mln zł i 254,5 mln zł, z poziomu 124,0 mln zł i 195,7 mln zł w I półroczu 2019 r., tj. o 31,5% i 30,0%, co spółka przypisuje „stałej optymalizacji kosztów działalności operacyjnej”.
- Niskie zapotrzebowanie w zakresie bieżących nakładów inwestycyjnych, które stanowiły w 2019 roku jedynie 6,3% łącznych przychodów Spółki, wspierało silną konwersję gotówki, która wyniosła 60,3% w 2019 roku – dodano.
Według zaprezentowanych dziś zapowiedzi, polityka dywidendowa Canal+ Polska zakłada dywidendy na poziomie 75% skonsolidowanego skorygowanego zysku netto. Pierwsza dywidenda ma zostać wypłacona do połowy 2021 r. ze skonsolidowanego skorygowanego zysku netto za rok obrotowy 2020.
Michał Żuławiński
