Allegro wejdzie na giełdę? Może wyprzedzić CD Projekt

Allegro rozważa giełdowy debiut - donosi Bloomberg. Proces jest na wstępnym etapie, z informacji agencji wynika jednak, że internetowy gigant mógłby liczyć na wyższą wycenę niż największa obecnie spółka notowana na GPW - CD Projekt.

- Fundusze kontrolujące Allegro rozważają przeprowadzenie pierwszej oferty publicznej (IPO) polskiej platformy aukcyjnej - poinformował Bloomberg w depeszy. O potencjalnym debiucie Allegro na giełdzie mówi się na rynku od dawna, wciąż brak było jednak konkretów. Doniesienia Bloomberga także są nieoficjalne.

Zdaniem informatorów Bloomberga właściciele Allegro mają współpracować z firmą Lazard Ltd. przy przygotowywaniu oferty i giełdowego debiutu. Według źródła Permira i Mid Europa Partners - obecni właściciele Allegro - rozważać mają przeprowadzenie oferty po "letniej przerwie". Chcą ze sprzedaży swoich akcji pozyskać 2 mld euro.

Bloomberg zauważa, że oferta Allegro mogłaby przełamać impas na europejskim rynku IPO, który radzi sobie obecnie najgorzej od 8 lat. W artykule pojawia się wycena całego biznesu Allegro sięgająca ok. 10 mld euro, a więc przeszło 40 mld zł. To więcej niż największa obecnie spółka na GPW, czyli CD Projekt, który wyceniany jest na 38,5 mld zł. 

Wycena ta nie jest jednak póki co potwierdzona i przy przeprowadzaniu rzeczywistej oferty może okazać się inna. Dodatkowo same rozmowy też mają znajdować się jeszcze na wstępnym etapie i sporo się może zmienić. W artykule brak także informacji, czy pod rozwagę brana jest polska GPW, czy inny rynek. 

Do tej pory największym debiutem polskiej spółki na GPW było pojawienie się na rynku w 2010 roku PZU. Spółka wówczas w ofercie sprzedała akcje warte 8 mld zł. W ostatnich latach na GPW panuje jednak pod tym względem zapaść. Ostatnia pojedyncza oferta przewyższająca 1 mld zł miała miejsce w 2017 roku (debiut Play). Następnie ani jeden debiutant nie zdołał swą ofertą sforsować granicy 100 mln zł.

Przypomnijmy, że Allegro przed przeszło 3 laty zmieniło właściciela. Grupę od południowoafrykańskiego Naspersa za 3,25 mld dolarów odkupiły fundusze Cinven, Permira i Mid Europa Partners. Z samej platformy handlowej Allegro korzysta obecnie ponad 20 mln użytkowników. W 2018 roku Allegro sp. z o.o. wypracowało 1,75 mld zł przychodów i 230 mln zł zysku netto. To ostatnie sprawozdanie finansowe dostępne w KRS.

AT

Źródło: