Analitycy Noble Securities, w raporcie z 30 września, podnieśli wycenę akcji Unibepu w horyzoncie 12 miesięcy do 19,6 zł na akcję z 16 zł wcześniej oraz podtrzymali zalecenie "kupuj".
Raport został przygotowany przy kursie spółki na poziomie 13,94 zł.
"W wynikach ostatnich kwartałów widać pozytywne efekty prowadzonych w grupie od ponad 2 lat działań reorganizacyjnych. Wysoka marża brutto na sprzedaży osiągana w segmencie budowlanym świadczy o dobrej kontroli kosztów oraz doborze kontraktów do realizacji, które, w odróżnieniu od pozyskiwanych kilka lat temu, nie charakteryzują się wysokim ryzykiem. Duża poprawa rezultatów w II kw. ’26 widoczna była również w spółce zależnej Unihouse, odpowiedzialnej za budownictwo modułowe – naszym zdaniem spółka ta w całym 2026 r., po raz pierwszy od 5 lat, osiągnie dodatni wynik netto" - napisano w raporcie.
"Portfel zamówień grupy Unibep obecnie jest rekordowo wysoki, dotychczas przekłada się jednak wolniej na przychody niż szacowaliśmy – większy udział kontraktów 'projektuj i buduj', dłuższe terminy pozyskiwania pozwoleń na budowę przez klientów. Korygujemy w dół prognozy przychodów na najbliższe lata, ale w górę prognozy zysków. Podwyższamy wycenę akcji z 16,0 zł do 19,6 zł w horyzoncie 12 miesięcy, utrzymując zalecenie 'kupuj'" - dodano.
Autorem rekomendacji jest Dariusz Nawrot. Pierwsze rozpowszechnienie rekomendacji nastąpiło 30 września 2026 r., o godz. 8:55.
Raport powstał w ramach Giełdowego Programu Wsparcia Pokrycia Analitycznego.
Depesza jest skrótem rekomendacji. W załączniku znajduje się plik PDF z wymaganymi prawem informacjami. (PAP Biznes)
alk/ gor/
