Skonsolidowany zysk netto grupy Banku Millennium w pierwszym kwartale 2019 roku wzrósł do 160 mln zł z 155,3 mln zł rok wcześniej - poinformował bank w raporcie kwartalnym. Wynik banku okazał się 6,6 proc. wyższy od średniej prognoz analityków na poziomie 150,1 mln zł.
Oczekiwania ośmiu biur maklerskich co do zysku netto banku za pierwszy kwartał 2019 roku wahały się od 137 mln zł do 162 mln zł.
Rentowność kapitału banku - skorygowana poprzez równomierne rozłożenie na cztery kwartały składek na Bankowy Fundusz Gwarancyjny - wyniosła 9,1 proc. i była o 0,5 pkt. proc. niższa niż w kwartał wcześniej.
Efektywna stopa podatku dochodowego banku wyniosła 31,2 proc. (72,7 mln zł podatku). Millennium zapłacił również 51,4 mln zł podatku bankowego.
Wynik odsetkowy banku (raportowany) wyniósł w pierwszym kwartale 484 mln zł i okazał się o 1,6 proc. niższy od oczekiwań analityków, którzy liczyli, że wyniesie on 491,8 mln zł (w przedziale oczekiwań 484-497 mln zł). Wynik spadł o 0,3 proc. w porównaniu z czwartym kwartałem 2018 roku.
| Wyniki Banku Millennium w pierwszym kwartale 2019 roku i ich odniesienie do konsensusu PAP i poprzednich wyników | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| w mln zł | 1Q2019 | konsensus | różnica | ||
| PAP | |||||
| Wynik odsetkowy | 484,0 | 491,8 | -1,6% | ||
| Wynik z prowizji | 163,2 | 161,5 | 1,1% | ||
| Koszty ogółem | 384,5 | 381,2 | 0,9% | ||
| Saldo rezerw | -72,3 | -64,5 | 12,1% | ||
| Zysk netto | 160,0 | 150,1 | 6,6% | ||
| w mln zł | 1Q2019 | 1Q2018 | różnica | 4Q2018 | różnica |
| rdr | kdk | ||||
| Wynik odsetkowy | 484,0 | 428,3 | 13,0% | 485,7 | -0,3% |
| Wynik z prowizji | 163,2 | 172,5 | -5,4% | 161,6 | 1,0% |
| Koszty ogółem | 384,5 | 330,2 | 16,4% | 319,8 | 20,3% |
| Saldo rezerw | -72,3 | -55,1 | 31,2% | -62,4 | 15,9% |
| Zysk netto | 160,0 | 155,3 | 3,0% | 212,5 | -24,7% |
Marża odsetkowa netto spadła kwartał do kwartału o 0,11 pkt. proc. do 2,53 proc., ale była o 0,02 pkt. proc. wyższa rok do roku.
Bank Millennium pozytywnie ocenia perspektywy marży odsetkowej – spadek marży w pierwszym kwartale to głównie przejściowy efekt zdarzeń po stronie kosztu finansowania – poinformował wiceprezes Fernando Bicho. Bank liczy na utrzymanie kosztów ryzyka w całym roku na poziomie niższym niż w pierwszym kwartale.
"Nadal pozytywnie patrzymy na perspektywy marży odsetkowej” – powiedział wiceprezes podczas konferencji.
"Wzrost kosztów finansowania wynikał z jednej strony z wyższych kosztów depozytów, które wzrosły o 2 punkty bazowe do 1,11 proc. Wynikało to z sukcesu pozyskiwania depozytów w czwartym kwartale, które były nieco droższe (niż cała baza depozytów – PAP). Ten efekt wpłynął częściowo również na wyniki pierwszego kwartału” – powiedział Bicho.
Dodał, że w dłuższym terminie bank spodziewa się utrzymania kosztów finansowania na poziomach notowanych w ostatnich 6-8 kwartałach, czyli 1,05-1,11 proc.
Bicho podał, że na spadek marży odsetkowej netto banku wpłynęły również koszty obligacji podporządkowanych o wartości 830 mln zł wyemitowanych przez bank w styczniu. Instrumenty te obniżyły marżę odsetkową banku w pierwszym kwartale o około cztery punkty bazowe, jednak efekt ten – jak ocenił Bicho – będzie stopniowo zanikał, dzięki dalszemu wzrostowi akcji kredytowej banku.
Wiceprezes dodał, że pozycja płynnościowa banku została już przygotowana na planowane przejęcie Eurobanku, które ma nastąpić w maju. W listopadzie 2018 roku bank podał, że za 100 proc. akcji Eurobanku zapłaci 1,8 mld zł, plus 4,4 mld zł zwrotu finansowania przejmowanego banku przez grupę Société Générale.
Bicho poinformował, że „nie chciałby”, by koszty ryzyka banku w całym roku były wyższe niż w pierwszym kwartale. Koszty ryzyka banku wzrosły w pierwszym kwartale do 55 pb wobec 48 pb na koniec 2018 roku.
Bank Millennium nie obserwuje obecnie istotnego pogorszenia spłacalności kredytów wśród żadnego sektora przedsiębiorstw. Jak podał Bicho, wzrost kosztów ryzyka banku w pierwszym kwartale wynikał z „jednej, dwóch” pojedynczych ekspozycji.
Wynik z prowizji wyniósł z kolei 163,2 mln zł wobec konsensusu na poziomie 161,5 mln zł (oczekiwania wahały się od 157,3 mln zł do 164,8 mln zł) i był o 0,7 proc. wyższy niż kwartał wcześniej.
"Głównym czynnikiem tych zmian są wyniki z działalności w obszarze rynków kapitałowych: opłaty z tytułu dystrybucji i zarządzania produktami inwestycyjnymi nieco odbiły się w I kw., po dwóch latach negatywnego trendu" - napisano w raporcie.
Koszty operacyjne banku sięgnęły 384,5 mln zł i były o 0,9 proc. wyższe od średniej prognoz analityków i wzrosły o 16,4 proc. w porównaniu z analogicznym okresem 2018 roku. Koszt wpłat do Bankowego Funduszu Gwarancyjnego wzrósł rok do roku o 54 proc. do 84 mln zł.
Odpisy na utratę wartości i pozostałe koszty ryzyka wyniosły w pierwszym kwartale minus 72,3 mln zł i były o prawie 8 mln zł wyższe od prognoz analityków ankietowanych przez PAP Biznes (minus 64,5 mln zł, w przedziale oczekiwań od minus 59,8 mln zł do minus 67 mln zł). Odpisy na portfelu detalicznym wyniosły 39 mln zł, a na portfelu korporacyjnym 33 mln zł.
Koszty ryzyka (zanualizowane) wyniosły 55 pb i były o 7 pb wyższe niż w czwartym kwartale ubiegłego roku. Kredyty z utratą wartości stanowiły na koniec marca 4,42 proc. portfela, wobec 4,52 proc. na koniec 2018 roku.
Depozyty klientów banku na koniec pierwszego kwartału miały łączną wartość 66,67 mld zł, o 12,1 proc. wyższą niż przed rokiem. Portfel produktów inwestycyjnych spadł o 8,3 proc. do 8,8 mld zł.
Kredyty netto ogółem Banku Millennium wyniosły natomiast 53,94 mld zł na koniec marca, po wzroście o 12,4 proc. rok do roku.
Bank udzielił w pierwszym kwartale pożyczek gotówkowych o łącznej wartości 988 mln zł, o 29 proc. więcej niż rok wcześniej. Sprzedaż kredytów hipotecznych wyniosła 856 mln zł i była o 14 proc. wyższa niż przed rokiem. Wolumen kredytów dla firm wzrósł o 14 proc. rok do roku, a wolumen produktów faktoringowych i leasingowych był wyższy o ponad 7 proc. niż rok temu.
"To jest dla nas nowy poziom referencyjny – w ostatnich latach miesięczna sprzedaż pożyczek wynosiła 200-250 mln zł, teraz patrzymy na poziom około 300 mln zł. Myślę, że ten poziom jest do utrzymania, przy tych samym kryteriach ryzyka” – powiedział prezes podczas konferencji prasowej.
kuc/ ana/
