Forum Giełda +Dodaj wątek

Re: Wskaźnik Big Maca i Efekt stycznia

Zgłoś do moderatora

Został zidentyfikowany w latach 80. przez Dona Keima, absolwenta Uniwersytetu w Chicago, który zauważył, że od 1925 r. akcje małych spółek wypadały w styczniu lepiej od średnich i dużych spółek. Powód? Podatki. W grudniu prywatni inwestorzy, w których portfelach przeważają właśnie mniejsze spółki, sprzedawali papiery, by uzyskać stratę podatkową równoważącą dochody kapitałowe. W styczniu znowu kupowali akcje, tym bardziej, że po grudniowej wyprzedaży były one względnie tanie. Rynek rósł. Ale w ostatnich latach efekt stycznia stracił na popularności ze względu na fundusze emerytalne, które chronią przed podatkiem od lokat.

Treści na Forum Bankier.pl (Forum) publikowane są przez użytkowników portalu i nie są autoryzowane przez Redakcję przed publikacją.

Bonnier Business (Polska) Sp.z o.o. nie ponosi odpowiedzialności za informacje publikowane na Forum, szczególnie fałszywe lub nierzetelne, które mogą wprowadzać w błąd w zakresie decyzji inwestycyjnych w myśl artykułów 12 i 15 Rozporządzenia MAR (market abuse regulation). Złamanie zakazu manipulacji jest zagrożone odpowiedzialnością karną.

Zamieszczanie na Forum propozycji konkretnych decyzji inwestycyjnych w odniesieniu do instrumentu finansowego może stanowić rekomendację w rozumieniu przepisów Rozporządzenia MAR. Sporządzanie i rozpowszechnianie rekomendacji bez zachowania wymogów prawnych podlega odpowiedzialności administracyjnej.

Przypominamy, że Forum stanowi platformę wymiany opinii. Każda informacja wpływająca na decyzje inwestycyjne pozyskana przez Forum, powinna być w interesie inwestora, zweryfikowana w innym źródle.

[x]
IMMOEAST -14,49% 14,87 2010-04-22 16:29:39
Przejdź do strony za 5 Przejdź do strony »

Czy wiesz, że korzystasz z adblocka?
Reklamy nie są takie złe

To dzięki nim możemy udostępniać
Ci nasze treści.