Czekamy na wyniki za 2Q25. Jak wszyscy wiemy tutaj kluczowa będzie teraz marża. Ta za 1Q25 nie zachwyciła i gdyby utrzymała się na podobnym poziomie to pomimo rewelacyjnych przychodów należałby się spodziewać zysku netto na poziomie 9-12mln USD netto. Lepiej niż rok wcześniej, ale nie byłoby to w mojej ocenie satysfakcjonujące.
Moim zdaniem jednak marża powinna być wyższa przynajmniej na poziomie średniej z 2023 i 2024 tj. ok. 1,7-1,8%. Wyniki teraz będą kluczowe ponieważ pokażą czy firma poradziła sobie z wysokimi kosztami, czy może jednak te przychody były kosztem marży.
Niemniej zakładam zysk netto na poziomie ok. 16-17 mln USD, wszystko powyżej będzie rewelacyjne. Patrząc na informacje ze spółki o strukturze geograficznej i produktowej sprzedaży jest to jak najbardziej realne. Zysk na poziomie ok. 9-12 USD to będzie absolutne minimum, jednak wtedy należy oczekiwać spadku kursu do ok. 24-25 zł , gdyż będzie to jednak niższy zysk za 1 pol w stosunku do 2024.
Kolejna kluczowa informacja będzie o przychodach za lipiec i sierpień, wtedy zobaczymy czy tendencja wzrostu przychodów miesiąc w miesiąc jest stała. Jeśli wyniki będą 16-17 i lipiec sierpień wzrost ok. 20-30% to 30 złoty pozostanie tylko wspomnieniem i będziemy raczej spoglądać na 40 zł.

Ja przewiduje pozytywny scenariusz z tego co napisałeś..Asbis nigdy mnie nie zawiódł w momencie gdy miałem akcje.

Wszystko się zgadza, okaże się już niedługo ale również wydaje mi się że nie bez powodu pisali o zwiększeniu marzy od 2 kwartalu, po prostu widzą co się sprzedaje, jak popyt się zmienia no i nowe umowy przynoszą efekt, a tak nawiasem mówiąc, już wiemy czemu nie wyznaczyli prognozy na ten rok, po prostu skala wzrostu przychodów i możliwych do uzyskania marz nawet dla niech jest nieprzewidywalna dlatego woleli nie dawać zbyt konserwatywnej która pewnie by podwyższali (jak kiedyś 2 razy), ani nie chcieli dawać zbyt optymistycznej by nie zawieść oczekiwań w tak ważnym momencie który naprawdę może wynieść wartość spółki na w końcu sprawiedliwe poziomy

Zysk 17 mln w 2 kw (najsłabszym sezonowo w całym roku) o którym piszesz , oznaczałby w normalnym roku ok 80 mln zysku rocznego.

luka domknieta, szybko poszło

teoretycznie 2kw jest najsłabszy
jednak przychody 2 wzgledem 2 kw sa wyzsze o 212 mln USD!!!

Asbis niezły pierd jeśli marze utrzymają się na poziomie q1 czyli 7% mniej o 0,5% niż rok temu to wynik wg, ciebie będzie na poziomie 9-12 mln. Kolego jest 300 mln usd więcej pomnóż to przez 7% i tyle brutto masz więcej przy podobnych kosztach.

Przedział 9-12 mln to w przypadku jeśli marze brutto zejdą na 6%.

piszesz o marzy brutto
ja netto, bo to jest najwazniejsze

Piszesz o rzeczach o których nie masz pojęcia i nie dodawaj sobie łapek bo to wstyd.
Przy marzy brutto z zeszłego roku czyli 7,5% przychody masz o 303 mln usd większe i twoje pierdy o 9-12 mln nijak się mają do realiów. Jeśli założysz że marze brutto będą 7,50% to na wyniku na sprzedaży masz 22,7mln usd więcej r/r i przy podobnych stałych kosztach, które może będą wyższe o 2-3 mln usd to netto masz ok 15-17 mln więcej niż rok temu a więc możliwe jest i zrobienie 22 mln czyl marze netto będziesz miał wtedy na poziomie 2,3% co jest całkiem realne. Poprawa z 6,1mln ver 20/22 mln ja sądzę że marza będzie gdzieś na poziomie 7,3% i zrobią 20 mln usd (2,1% marza netto).

elczapo chyba juz nie wiesz o czym piszesz
asbis rzucił ci sie na mozg?
piszesz brednie i pierdoły
marza netto za 2kw 2024 to 1%, wiec ok 9,5 mln
marza netto za cały rok 2024 to 1,8% wiec 17 mln
i tyle w tym temacie

A jesli że zakładasz zejście zysku netto na poziom 9-12 mln oznaczałoby to marze netto na poziomach 0,94% -1,265%. A przecież q1 mógł być fuksem/anomalią od średniej z zeszłego roku gdzie mieli 7,9% marzy brutto mało telefonów sprzedali względem poprzednich kwartałów

Bo ty nie rozumiesz że są koszty stałe i i do marzy netto są potrzebne dwie zmienne marza na sprzedaży i przychody bo koszty są stałe mniej więcej znane. Dlatego w okresach gdzie sa większe przychody marze netto są zazwyczaj wyższe. Jeśli piszesz że q2 ma być na podobnym poziomie co rok temu z marzą netto to załadasz armagedon na marzy brutto.

Przypominam że rok temu zysk netto za drugi kwartał wyniósł 6,1mln USD. Więc 9-10 mln teraz odebrałbym jako świetny wynik.

Najsłabszy sezonowo kwartał pod względem przychodu oznacza najwyższy udział kosztów stałych i najniższe sezonowo marże. Ludzie nie potrafią tego zrozumieć i wypisują głupoty o jakieś średniej marży netto. Tylko w tym roku 2 kwartał (najsłabszy) okazał się 4 kwartałem (czyli najlepszym ) 2024. Oczywiście sprzedaż serwerów i komponentów jest na niższej marzy ale sam wzrost sprzedaży nawet na niższej marzy pokryje koszty stałe i w efekcie wynik powinien być bdb.

No Bob to Bop.

Asbis prze do przodu i się rozwija. Niedługo to będzie jednorożec.

od 3 lat to słyszę xD, a kolarze zarabiają

Tak zarabiają, jak ty i arkadiusz:) Forumowi milionerzy obracający 53 akcjami:)

53 to w pakiecie, zazdrośniku :)

50% zwrotu średniorocznie od 10 lat plus dywidenda.