to ciekawe co się wyprawia na tych akcjach, jeszcze miesiąc temu analityk podtrzymał wycenę akcje na 81,3 zł przed tak rewelacyjnymi wynikami rocznymi, które okazały się jeszcze lepsze od prognoz. Prognoza akcji na rok do przodu. minął miesiąc i ten sam analityk obniżył wycenę do 66,9 zł. czyżby nie czytał swojej wcześniejszej rekomendacji. Co takiego się stało ,że przed kwartalnym raportem obniżył wycenę? haha

Dnia 2024-05-14 o godz. 14:26 ~Wilier napisał(a):
> to ciekawe co się wyprawia na tych akcjach, jeszcze miesiąc temu analityk podtrzymał wycenę akcje na 81,3 zł przed tak rewelacyjnymi wynikami rocznymi, które okazały się jeszcze lepsze od prognoz. Prognoza akcji na rok do przodu. minął miesiąc i ten sam analityk obniżył wycenę do 66,9 zł. czyżby nie czytał swojej wcześniejszej rekomendacji. Co takiego się stało ,że przed kwartalnym raportem obniżył wycenę? haha

To w boś są jacyś analitycy, nie wiedziałem.

Z raportu BOŚ:
"Aktualizacja prognoz finansowych, przesunięcie
horyzontu wyceny do przodu, zmiana premii za
ryzyko rynku akcji oraz spadek stopy wolnej od
ryzyka spowodowały spadek naszej 12-miesięcznej
wyceny będącej złożeniem (80%-20%) wyceny
metodą DCF FCFF i porównawczej do 66,9 zł
(poprzednio 79,5 zł) na akcję Spółki."

"Dopiero dalszy przyrost wyroków II instancji w br.
(po prawomocnym wyniku następuje rozliczenie
uczestników sporu) powinien zapewnić dużo
wyższy przypływ gotówki do Spółki, co wydatnie
zwiększy zdolność wypłaty dywidend. Korygujemy
tutaj w dół nasze wcześniejsze oczekiwania co do
tempa wypłat dywidendy w roku kolejnym."

"...spadek stopy wolnej od ryzyka (zależnej od rentowności
10-letnich obligacji rządowych) i korekta prognoz
wyników i przepływów pieniężnych Spółki
wywierają negatywny wpływ"

"Zakładamy lekki spadek marż EBITDA i operacyjnej w ujęciu r/r,
co będzie pochodną obniżenia „success-fee”
w kwartale, ale też wzrostu kosztów stałych.
Szacujemy, że Grupa Votum powinna zaraportować
w I kw. 2024 roku marżę EBIT na poziomie 41,0%
w porównaniu do 43,9% rok temu, co powinno
przełożyć się na zysk operacyjny w wysokości
34,7 mln zł. Zgodnie z naszymi prognozami zysk
netto Grupy w omawianym kwartale powinien
sięgnąć 28,6 mln zł (-12% r/r)."

Grupy w omawianym kwartale powinien
sięgnąć 28,6 mln zł (-12% r/r)."

Przecież to jest absurdalne

IQ 2023 wyniki - netto 32,5 mln

Czy oni naprawdę szacują, że wyniki będą niższe niż rok temu? SKD które doszło i które niech generuje nawet te 500 spraw na miesiac.... 3x 500 x2999 = 4,5 mln ....

Liczba pozyskiwanych kontraktów wyższa niż w rekordowym 4 Q - sporo wyższa. Do tego liczba wyroków I instancji porównywalna. Więc ich prognoza przewiduje spadek z 46 mln na 28 ? Nie wiem czy mi coś umknęło. ;:-) ?

danezdupy.jpg co do SKD :D
przecież każdy ogarniety wie, ze to promil tego co frankowicze

Jak dla mnie to tacy "analytycy" są często na usługach grubych, ich analizy nie mają większego znaczenia, mają raczej zgłuptaczyć niż oświecić free float.