Re: 500 mln przychodu w 2027?

"zdecydowałem się na to drugie, powiem że decydujące było to, że strateg zdecydował się zrobić to samo przy wycenie około 10% niższej."

Ale Ty powinieneś mieć zdecydowanie wyższą oczekiwaną stopę zwrotu niż strateg, szczególnie patrząc na liczbę lepiej wycenianych spółek na GPW ;-)

Co do 500 mln przychodu, to brzmi to jak mrzonka.

W strategii zakładają na 2027 stworzyć grupę składającą się z 20 spółek. Na ten moment mamy 5, zostało więc 15 do przejęcia. Przejmowane spółki mają być podobnej wielkości do tych przejętych w 2023 tj. średnio 6,5 mPLN przychodu.

Spółki do przejęcia: 15 x 6,5 = 97,5 mPLN
Aktualna grupa: 42,5 mPLN

Oczywiście możemy przychody zindeksować inflacją itd. ale jakbyśmy nie liczyli to wyjdzie +/- 150 mPLN przychodu.

Nakładając na to marże EBITDA 20% i optymistyczny mnożnik 8x EV/EBITDA, to spółka po zrealizowaniu planu w 2027 będzie warta
240 mPLN. Przy obecnej kapitalizacji daje to zawrotne 12% rocznie.

Spółka fajna, ale nie przy tej wycenie.