Siada mi cierpliwość do zarządu. Jeszcze na jesieni zarząd miał przejmować Sevenet - spółka bardzo tania, ok 10mln zł gotówki przy 15 mln zł wyceny, mocno rozwijająca się w implementacjach do sektora bankowego, komplementarna z Atende wiec byłoby duzo synergii.

W październiku jak Atende podpisywało list intencyjny, kurs był po 4.9 - 5.5 zł - dziś jest 2.8zł. W międzyczasie zarząd wprowadził sobie jeszcze program motywacyjny.

W tym samym czasie Sevenet otworzył nowy segment biznesowy wchodząc w Cyberbezpieczeństwo, wypłacił 15% dywidendy a w samym lipcu podpisali ponad 10 istotnych umów.

Kto podejmuje te decyzje i gdzie tu wizja zarządu Atende? Wiedźmin wziałby sie za robote bo spółka 5 razy mniejsza którą niby mógł niedawno przejmować, teraz mu odjeżdza zostawiajac nas z ręką w popcornie.

Wiedzmin :—-)

To nie Atende miało przejąć Sevenet, tylko Atende miało sprzedać część Atende do Sevenet, a potem zmiana nazwy na Atende. Atende chciało za dużo kasy i/lub było za dużo trupów w szafie.

Racja, faktycznie to Atende miało sprzedawać. Nie zmienia to faktu ze nie zrealizowali tej transakcji i patrząc na Sevenet, rynek im ucieka a tu zarząd stoi w miejscu.

Jak nic sie nie zmieni, to Sevenet kupi od ofe i tfi akcje i defacto przejmie kontrolę nad Atende. Kurs Sev w gore Atd w dól i wtedy wymiana. Wydymaja RSz. I tak sie zakonczy branie prezesow od czapy...
Od machania rekami na konterencjach, panelach czy kongresach nic nie wyjdzie, niestety, a szkoda bo perspektywiczna Spólka.

Dziś spółka podpisałą kolejne dwa duże zamówienia, 330 tysUSD i 2.1mln USD.

(wiadomość usunięta przez moderatora)

(wiadomość usunięta przez moderatora)

Dla znawców branzy, polecam sprawdzić wyniki Sevenet za 4kw. Moze to sygnał ze sektor idzie bardzo dobrze i Atende tez dowiezie.

Kluczowe wnioski:
1) Przychody w 4 kwartele 38.9m zł, +28% vs poprzedni rok !
2) Przychody za 3 i 4 kw: 65.7m zł, +60% !!
3) Przychody z działalności operacyjnej, EBIT, w 4 kwartale 5.6m zł, +29%
4) Środki pienieżne: 8.0m zł (co dobrze obrazuje jak szalona jest wycena spolki, dziś przy 2.2 zł / akcje to 20.0 mln złotych)
5) Najważniejsze: przepływy pieniężne z działalności operacyjnej, w 4 kwartale 13.1m zł, za 3 i 4 kwartał razem 17.9m - czyli prawie tyle co wycena spółki.
6) Komentarz zarządu: te wyniki wygenerowano mimo otworzenia nowego biura i wejscia w nowy segment Cyberbezpieczeństwo, a to na początku oznacza koszty
7) komentarz zarządu: "Według szacunków Zarządu Spółki ta inwestycja pozwoli na zwiększenie przychodów w nowym roku fiskalnym na poziomie przekraczającym 20%."

Bardzo dobre wyniki a gdyby nie to ze żaden dom maklerski nie pokrywa Sevenet to kurs juz dziś byłby 2-3x wyzej.

Może warto popatrzeć na 3R Games?

Już nie naganiaj, jak wisisz na haku a prawda jest taka, że na Sevenet tylko jazda w dół po słabych wynikach. Zarabiają mniej niż Żabka a wycena 100 razy większa od zysku (zysk po 6 miesiącach 200 tys. zł a kapitalizacja 20 mln - spółka przeszacowana warta jakieś 5 mln czyli 50 groszy za akcje taka prawda). A poniżej ocena wyników.

Komedia nie wyniki, co z tego że mieli w 2 kwartałach r.obr. 2022/2023 - 65 mln jak przychody są przepalane i z takiego przychodu zysk wynosi tylko 200 tyś zł, jeszcze raz powtórzę 200 tys zł zysku z 65 mln przychodu. Komedia nie spółka nie potrafią robić biznesu uzyskiwać zysków ( czyli nie potrafią wycenić prawidłowo swojego wynagrodzenia na zawieranych umowach - składanych ofertach) w dobie hossy na spółki IT. Taki sposób prowadzenia działalności skieruje ich w kierunku upadłości, gdyż na siłę chcą wygrywać kontrakty oferując najniższą cenę za którą nie da się wypełnić z rentownością (zyskiem) kontraktu byleby wygrać przetarg, kontrakt - Żenada.

Atende troche sie przykisiło, trzeba trzymać i czekać na wynik przeglądu, a w miedzyczasie jest ciekawy arbitraż na Sferanet. Spółka telekomunikacyjna (wlaściciel światłowodów, dostawca usług telco na własnej infrastrukturze) w którą 31.01.2023 inwestycje ogłosił Play. Sferanet to mikrus, 35m zł wyceny przy obecnym kursie akcji 4.4zł (co jest bardzo niską wyceną na marginesie, biorąc pod uwage ze dostali 60m zł bezzwrotnej dotacji na zbudowanie światłowodów, które już są w pełni oddane do użytku), wiec nikt tego nie śledzi, nie znajdziecie artykułów w Forbsie czy na PB.Play kupił 93.5% akcji, brakuje mu 1.5% zeby móc zrobić wykup przymusowy, których nie moze od stycznia skupić, bo nikt nie chce sprzedawać i nie ma obrotu. W arkuszu pierwsze znaczące zlecenia sprzedaży zaczynają sie na 8.9zł, wiec przed Playem duża premia do zapłacenia. Jak dojdą do 95%, będą mogli zrobić wykup przymusowy, wtedy muszą zaplacic za pozostałe 5% cenę najwyższą jaką zaoferowali, czyli ok 9zł. 100 tys zł się w to nie da zainwestować, bo nikt poza animatorem nie sprzedaje, ale kilka tys można i bardzo ładnie zarobić. Play spółke sciagnie z parkietu na 100%, nie ma dla nich sensu utrzymywanie takiego mikrusa, prowadzenie raportowania, zwolywania walnych i odpowiadania na pytania indywidualsów. Mysle ze kiedys Atende tez zniknie z parkietu, tylko trzeba odeaznego. W Sferanet dzieje sie to zaraz!

I kolejne zamówienie na "ponad 770 tys USD" - najwieksze ostatnio.

Sevenet opublikował wyniki za 1 kwartał (czyli 3 swoj kwartał rozliczeniowy, rok rozliczeniowy to lipiec do czerwca w Sevenet), sumarycznie po 3 kwartałach:

* Przychody wzrosły o 50% do 87m zł vs 2022
* Po 3 kw strate netto 2.6m, w całosci wygenerowana w 1kw 2023. Slabo na poziomie netto. Spolka prowadzi jednak rozliczanie kontraktów serwisowych w czasie ktore dosc zabuza wynik netto. Na pewno wzrosły koszty operacyjne, to przez otwarcie nowego biura i rekrutowanie programistów i pracowników IT do działu cyberbezpieczeństwo (ktorzy sa droźsi). Wzrost zatrudnienia o 5 osób.
* Gotówka: 14.4mln, bardzo mocna pozycja, nieproporcjonalna do obecnej wyceny całej firmy na poziomie 21 mln zł
* Przeplywy operacyjne: w 3 kwartały spolka wygenerowała 25m zł gotówki, w samym 1 kwartale to 7.5mln. Znacząca poprawa w porównaniu do zeszłego roku, gdzie spolka miała problemy z generowaniem gotówki i de facto straciła 3m zł, teraz wygenerowała 25mln zł przepływow z operacji. Po inwestycjach całkowite przepływy gotówkowe to 14.4mln zł. Znów dość abstrakcyjny wynik przy wycenie 21mln zł.
* W zaleznosci jak pojdzie ostatni kwartał ich roku obrotowego (czyli 2kw kalendarzowego), jest duze prawdopodobienstwo ze Sevenet wyplaci dywidende.

Nie było to komunikowane, ale w raporcie jest wzmianka ze Sevenet został partnerem Claroty, Claroty firma ktora zaczeła jako startap, pozyskała ponad 600m dolarów na rozwój i obecnie jest jednym z liderów cyberbezpieczeństwa. Może zarząd faktycznie mysli powaznie o tym segmencie, na razie przychody sa marginalne.

https://www.bankier.pl/gielda/notowania/new-connect/SEVENET/wyniki-finansowe

Nie naganiaj tu na badziew, bo boisz się, że zawiśniesz na swojej mega spółce. Leć po pożyczkę do bociana. On cię uratuje:)

Sevenet strat pona 2 miliony zamiast zysku netto w 1q23.

Przyłazisz tu z tym badziewiem i naganiasz na spółce, która pozyskała umowy na ponad 40 milionów i miała zysk za 4q22 ponad 5 milionów. Z czym do ludzi? idź chłopie lepiej po rozum do głowy i kup lepiej akcje takiej gwiazdy jak Atende lub XTB.

Sevenet ma pierwszy kontrakt SaaS. Za wcześnie zeby powiedziec ze przejście na SaaS sie uda, ale zrepozycjonowałoby to marże i postrzeganie spółki.

Mocne wyniki Sevenet za ostatni kwartał, poziom gotówki to ponad 50% kapitalizacji.

Mocno rosną wolumeny, od rana dziś ktoś składa zlecenia i zebrał 20 tys akcji. W przeciągu roku jest potencjał na x2 - x3.

Polecam do obserwacji, o spółce będzie głośno. To nie rekomendacja - każdy musi robić własny research.

Sevenet opublikował wyniki za 3kw 2023 (czyli ich pierwszy kwartał roku obrotowego 2023/2024). W skrócie:
·         Wzrost przychodów o 36% rok do roku, do 36.6m
·         Zysk operacyjny: 2.1m zł, vs strata 1.2m zł w 3kw 2022
·         EBITDA: +2.5m zł vs -1.0m zł (strata) w 3kw 2022
·         Koszty operacyjne rosną wolniej niż przychody, zaczyna działać dzwignia operacyjna, co widoczne jest na wynikach i marżach
·         Spółka ma 8.5mln zł gotówki, vs 4.2m zł rok wcześniej (co nota bene znaczy że przy dzisiejszej wycenie Sevenet na 21mzł, gotówka to 40% wyceny, innymi słowy spółka w teorii mogłaby wypłacić 1zł na akcje dywidendy. W praktyce nie wypłaci tyle ale będę zdziwiony jak nie wypłaci 40-50gr.

Spółka dowozi kolejne mocny kwartał, jest dalej pominięta przez jakichkolwiek analityków, co jest akurat dobre, dało to czas na spokojne zbudowanie pozycji. Czekamy wiec na kolejne komunikaty o nowych zleceniach.