Re: Opteam Umowa z Morgan Stanley - sprzedaż PeP

Dnia 2020-02-06 o godz. 13:48 ~Xxx napisał(a):
> Jak pisze cashless.pl są 3 oferty na pep - szacują na Ok 1 miliard
> > Myślisz optimus ze nie przeszacuja w górę pep windując wynik?

Moim zdaniem Morgan, Innova, OPTeam liczą mniej więcej tak :
PeP netto’2019 : 125 mln 
( uwzglęniając przejęcie PayUp + PayLane + BillBird + TopCard )
prognoza wzrostu w 2020 roku : dwucyfrowa ( kilkanaście % do  ok. 150 mln )
Średnie C/Z dla spółek informatycznych w PL ( 30szt.) : ok. 20
Korekta dla PeP ze względu na lidera w branży + plan.zyski 2020+> ok.25% czyli C/Z dla PeP : 25 
Średnie C/Z w US dla spółek informatycznych : ok. 30 ( liderzy ok. 50-100 )

Wr.pl = 125 mln x 25 = 3,125 mld zł – wartość rynkowa PL

W Stanach ta spółka byłaby warta : 
            Wr.us = 125 mln x 30  = 3,75 mld zł 
                  ( bez uwzględnienia PeP jako lidera w branży )

Nie bardzo wierzę w rzekomą ofertę  1 mld zł     
             ( są to najwidoczniej tylko wyliczenia/przypuszczenia  Uryniuka )
Moim zdaniem oferty są w przedziale  1,5 - 2,0 mld  ( 50% Wr.pl - 60% Wr.us )
Trzecia oferta nie jest znana bo jest to zapewne poważniejszy inwestor potrafiący zarówno zadbać o poufność jak i obliczyć rzeczywistą wartość PeP ( mniej więcej jw. ), powiedzmy raczej te górne widełki - czyli 2,0 mld zł.

Pytanie jest takie , czy Innova będzie chciała ewentualnie sprzedać nawet poniżej 2,0 mld.
(???)
Ja na miejscu Innovy (+OPT ) nie sprzedałbym poniżej tych co najmniej  2,0 mld 
( aby np. nie wyjść na idiotę jak np. Enterprise sprzedając np. Dino w ofercie po ok. 34,- zł przy obecnej cenie prawie 170,-, a więc ok. razy 5 ( 500%) po kolejnych 3 latach )

Jeżeli przyjmiemy 2,0 mld to OPT 25% = ok. 500 mln : 7,3 mln akcji = ok. 68,50 zł/akcję
( "brutto" - pomijając koszty, kredyty, podatki, i 'takie tam' )

A patrząc na koszyk zleceń po prawej stronie ...   "te kilkadziesiąt" jest nawet b.szybko możliwe.
Czegoś takiego jeszcze nigdy nie widziałem.