Droga na normalne wartości będzie długa i wyboista, ale mamy oparcie w wartości fundamentalnej tej spółki . Po okresie amortyzacji (jeszcze 1,5 roku), wynik netto gwałtownie wzrośnie do poziomu ok.1zł zysku na akcję rocznie. Jaki wtedy będzie właściwy C/Z ? 7, 10 czy może 15 jak średnia w branży?

Dnia 2017-01-25 o godz. 21:18 ~inform napisał(a):
> Droga na normalne wartości będzie długa i wyboista, ale mamy oparcie w wartości fundamentalnej tej spółki . Po okresie amortyzacji (jeszcze 1,5 roku), wynik netto gwałtownie wzrośnie do poziomu ok.1zł zysku na akcję rocznie. Jaki wtedy będzie właściwy C/Z ? 7, 10 czy może 15 jak średnia w branży?

Skąd ta pewność? Obserwuję spółkę kilka lat i wysoka amortyzacja jest praktycznie co kwartał, a zyski jak są, to nie wyróżniają się jakoś specjalnie na tle innych spółek...

Rozliczenie dotacji. Tu trzeba znać terminarz i metody amortyzacji. Inwestycje z funduszy unijnych przestaną być autoryzowane, a to już kwestia 2lat.

Tzn. góra czy dół bo nie kumam?

amortyzowane, oczywiście. Moim zdaniem góra do ok.5-7pln za akcję. C/Z 5-7. Dyskonty z racji plynnosci

Ze tak rąbnie to się nie spodziewałem.

Dnia 2017-01-25 o godz. 21:18 ~inform napisał(a):
> Droga na normalne wartości będzie długa i wyboista, ale mamy oparcie w wartości fundamentalnej tej spółki . Po okresie amortyzacji (jeszcze 1,5 roku), wynik netto gwałtownie wzrośnie do poziomu ok.1zł zysku na akcję rocznie. Jaki wtedy będzie właściwy C/Z ? 7, 10 czy może 15 jak średnia w branży?

Ebitda wygląda interesująco ale co z tego jak z roku na rok spada oraz aktywa spółki też spadają. Kapitał własny stoi od lat na tym samym poziomie.
Ta spółka jest po prostu źle zarządzana i stąd takie a nie inne notowania. Ta spółka znalazła sobie niszę i żyje wyłącznie z dotacji. Wątpię czy się utrzyma jak przestaną dotować. Dziwna spółką, naprawdę dziwna. Kursowi to ja się nie dziwię.

Jakieś info sie szykuje ? czy po prostu odreagowanie skrajnego niedoszacowania tych akcji?

Dnia 2017-08-07 o godz. 11:19 ~myślący napisał(a):
> Jakieś info sie szykuje ? czy po prostu odreagowanie skrajnego niedoszacowania tych akcji?

Pewnie tak, a info wiadomo- kwartalny się zbliża, może będzie dobry raport? ;)

Zainteresowąłem sie i mam 1 komentarz:

Społka z jednej strony rzeczywiście ma dużą amortyzację - koszt niegotówkowy

ALE

Z drugiej strony ona aktywuje koszty R&D i to w kwocie większej niż amortyzacja już aktywowanych prac rozwojowych wzrost WNiP o 450 tys. RdR.

Na bilansie ma 22 mln WNiP do amortyzacji i z jednej strony to amortyzuje a z drugiej strony zamiast w RZiS pokazywac koszty aktywuje te koszty i zwiększa WNiP.

Wniosek - tu nie będzie żadnego skokowego wzrostu zysku a wartośc EBITDA jest zmanipulowana amortyzacją WNiP.

EBITDA to nie jest wskaźnik dla spółki, która aktywuje prace RnD.

Dnia 2017-08-07 o godz. 11:19 ~myślący napisał(a):
> Jakieś info sie szykuje ? czy po prostu odreagowanie skrajnego niedoszacowania tych akcji?

Właśnie masz swoje "odreagowanie skrajnego niedoszacowania tych akcji" ^^ Jak teraz wyglądają wskaźniki?

 INFOSY
Kurs
0.62 zl
Data
8 lis, 11:48
Otwarcie
0.70
Poprzedni
0.70
Wolumen
2,929
Obrót
1.93 tys
Kapitalizacja
2.55 mln

Zmiana
-0.08 (-11.43%)
Max/min
0.70 / 0.62
Zmiana 1r
-0.09 (-12.68%)
Max/min 1r
2.49 / 0.65
Średni wol. 3m
1,916
Transakcje
3
Wartość księgowa
17.3 mln
C/WK
0.15

i jeszcze niżej 0,20 zł--gdzie tu dno?