Biorąc pod uwagę specyfikę strategii (portowanie + niskobudżetowe wydawnictwo), najbardziej realna wycena to 34–40 mln PLN (P/S w granicach 1-1,2). Firma ma solidne przychody, a strata nie jest duża w kontekście branży gier, gdzie inwestycje w nowe projekty często poprzedzają zyski. Kluczowe dla wyższej wyceny byłoby pokazanie, że:

• Portowanie generuje stały cash flow.
• Własne gry mają potencjał na hit (nawet mały, ale viralowy na Switchu).

Jeśli możesz zdradzić, ile tytułów już wydaliście albo jak wyglądają wyniki najlepszych projektów, mogę jeszcze bardziej doprecyzować! Na razie stawiam na około 35 mln PLN jako punkt wyjścia.

Aktualna kapitalizacja 10mln

Pełna zgoda. Mam te same podejście. Stąd moje ciągle stwierdzenie, że tu jest potencjał na te 3.5 zł za akcje. Rynek jest ciężki bo na świecie się dzieją różne rzeczy, branża gamedev też ostatnio przeżywa swoje gorsze chwile ale gdy sentyment się odwróci to wycena się urealni. A w międzyczasie czas na akumulacje. Brać małymi pakietami ale regularnie. Miesiąc, pół roku, rok. Nie wiem ale to dobry papier i da zarobić