Żenujące wyniki spółki przy ponad 121 mln przychodu w II kwartale 23 r., ledwie ok 2,5 mln zysku co jest dodatkowo spadkiem o 43% w porównaniu do II kwartału 2022 r. - komedia a całym I półroczu ledwo 6 mln zysku przy ponad 400 mln przychodu co jest spadkiem w porównaniu do poprzedniego roku o 22%. Izostal przy tak dużym przejadaniu pieniędzy, co oznacza przy takich przychodach zawieranie nierentownych kontraków ze słabą marżą nigdy nie będzie zwiększał wyceny na gpw tylko spadał w dół. Podsumowując wyniki słabe wręcz żenujące więc kierunek obrany lecimy na 2 zł.

Żenujący to jest ten komentarz. Przy takim spadku przychodów, który jest przejściowy jak podano w raporcie spadek zysku o 22% nie jest tragedią. Zobacz o ile wzrosła EBITDA. Spółka poprawia efektywność dlatego po pierwszej reakcji rynek zrozumiał, że to nie jest negatywna informacja i kurs w górę. Porównaj wyniki z innymi spółkami, np Stalprofilem. Najważniejsze, że nawet jak jest słabo to Izostal zachowuje rentowność.

Mnie ciekawi sam fakt publikacji wstepnych szacunków. Jakoś wcześniej nie czuli potrzeby tego robić.

Może, chcą więcej odkupić. Może wyniki będą dużo lepsze?