JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
DR. MIELE COSMED GROUP S.A.
sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej
obejmujące okres sprawozdawczy
od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
oraz dane porównywalne
Jednostkowe sprawozdania finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
2
SPIS TREŚCI
I. WYBRANE DANE FINANSOWE ........................................................................................................................ 3
II. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU I POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ...................... 4
III. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ....................................................................... 5
IV. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH .............................................................. 6
V. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ......................................................... 7
VI. INFORMACJE DODATKOWE O PRZYJĘTYCH ZASADACH RACHUNKOWOŚCI ORAZ INNE INFORMACJE
OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2024 ROKU ............................ 8
1. INFORMACJE OGÓLNE ...................................................................................................................... 8
2. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ................................................... 13
3. OPIS GŁÓWNYCH PRZYJĘTYCH ZASAD RACHUNKOWOŚCI............................................................ 17
4. SZACUNKI ZARZĄDU ....................................................................................................................... 31
5. INNE INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE ................................................................................................. 33
6. ZARZĄDZANIE RYZYKIEM FINANSOWYM ...................................................................................... 34
7. INSTRUMENTY FINANSOWE ........................................................................................................... 38
8. PRZYCHODY I KOSZTY ..................................................................................................................... 41
9. PODATEK DOCHODOWY ................................................................................................................. 44
10. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ .......................................................................................... 46
11. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE ........................................................................................................ 48
12. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE .................................................................................................. 51
13. WARTOŚCI NIEMATERIALNE .......................................................................................................... 52
14. AKTYWA FINANSOWE, AKCJE I UDZIAŁY W JEDNOSTKACH POWIĄZANYCH ................................ 54
15. NALEŻNOŚCI .................................................................................................................................... 56
16. ZAPASY ............................................................................................................................................ 57
17. KAPITAŁY ......................................................................................................................................... 58
18. KREDYTY i POŻYCZKI ....................................................................................................................... 61
19. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH .......................................................... 63
20. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW, POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA I INNE PASYWA .................. 65
21. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU ........................................................................................... 66
22. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI .............................................................................. 67
23. POZYCJE WARUNKOWE I ZABEZPIECZENIA NA MAJĄTKU ............................................................ 69
24. WARTOŚĆ FIRMY ............................................................................................................................ 71
25. ZDARZENIA PO DNIU KOŃCZĄCYM OKRES SPRAWOZDAWCZY .................................................... 72
26. WPŁYW SYTUACJI POLITYCZNO – GOSPODARCZEJ NA TERYTORIUM UKRAINY NA DZIAŁALNOŚĆ
DR. MIELE COSMED GROUP S.A. .................................................................................................... 72
27. INFORMACJA O WPŁYWIE ZAGADNIEŃ KLIMATYCZNYCH NA DZIAŁALNOŚĆ SPÓŁKI .................. 74
28. INFORMACJA NA TEMAT POŁĄCZENIA SPÓŁEK ............................................................................. 75
29. OŚWIADCZENIA ZARZĄDU .............................................................................................................. 82
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
3
I. WYBRANE DANE FINANSOWE
Wybrane dane dotyczące sprawozdania z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów
Dane
przekształcone
Wyszczególnienie
tys. PLN
tys. EUR
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
Przychody ze sprzedaży
344 132
79 953
69 449
Koszt własny sprzedanych wyrobów
(208 114)
(48 351)
(42 867)
Koszty sprzedanych towarów i materiałów
(11 080)
(2 574)
(2 686)
Zysk (strata) na działalności operacyjnej
34 180
7 941
5 609
EBITDA*
43 927
10 206
7 741
Zysk (strata) brutto
30 147
7 004
9 517
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
24 091
5 597
8 710
Całkowite dochody ogółem
24 091
5 597
8 710
Średnia ważona akcji zwykłych
87 338 652
87 338 652
87 338 652
Wartość księgowa na akcję (zł/euro)
3,25
0,76
0,71
Zysk (strata) netto na akcję (zł/euro)
0,28
0,06
0,10
* zysk (strata) na działalności operacyjnej + amortyzacja
Wybrane dane dotyczące sprawozdania z sytuacji finansowej
Dane
przekształcone
Dane
przekształcone
Wyszczególnienie
tys. PLN
tys. EUR
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
Wartość firmy
15 652
15 652
3 663
3 600
Rzeczowe aktywa trwałe
115 909
112 682
27 126
25 916
Aktywa z tytułu praw do użytkowania
14 595
13 991
3 416
3 218
Nieruchomości inwestycyjne
4 742
4 742
1 110
1 091
Wartości niematerialne
93 491
93 511
21 879
21 507
Akcje i udziały w jednostkach powiązanych
52 654
52 655
12 322
12 110
Należności długoterminowe
506
5 290
118
1 217
Aktywa trwałe
282 954
284 532
66 218
65 441
Zapasy
40 274
38 060
9 425
8 753
Należności z tytułu dostaw i usług
80 341
70 750
18 802
16 272
Inne aktywa i pozostałe należności krótkoterminowe
4 927
5 445
1 153
1 252
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
8 720
4 145
2 041
953
Aktywa obrotowe razem
134 262
118 400
31 421
27 230
AKTYWA RAZEM
417 216
402 932
97 639
92 671
Kapitał własny
283 422
270 510
66 329
62 215
Zobowiązania długoterminowe
25 714
30 352
6 017
6 981
Zobowiązania krótkoterminowe
108 080
102 070
25 293
23 475
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM
417 216
402 932
97 639
92 671
Przeliczenie wybranych danych finansowych
Wybrane dane finansowe za okres 1.01.2024 – 31.12.2024 roku i okres 1.01.2023 – 31.12.2023 roku zostały
przeliczone na EURO wg następujących zasad:
I. Poszczególne pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej – wg kursu średniego NBP obowiązującego na ostatni
dzień okresu bilansowego:
kurs na 31.12.2024 roku wynosił za 1 EUR – 4,2730
kurs na 31.12.2023 roku wynosił za 1 EUR – 4,3480
II. Poszczególne pozycje sprawozdania z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów oraz sprawozdania
z przepływów pieniężnych – wg średnich kursów stanowiących średnią arytmetyczną kursów ogłoszonych przez
NBP na ostatni dzień każdego miesiąca roku:
średnia arytmetyczna średnich kursów za 2024 rok wyniosła: 4,3042
średnia arytmetyczna średnich kursów za 2023 rok wyniosła: 4,5284
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
4
II. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU I POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
Dane
przekształcone
NOTA
NR
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
I. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży
8.1,8.4
344 132
314 492
Przychody ze sprzedaży
344 132
314 492
Zmiana stanu produktów
8.2
2 729
(22)
Amortyzacja
8.2
(9 747)
(9 656)
Zużycie surowców i materiałów
8.2
(182 775)
(174 982)
Usługi obce
8.2
(37 609)
(22 390)
Podatki i opłaty
8.2
(2 185)
(3 364)
Koszty świadczeń pracowniczych
8.2
(53 947)
(50 655)
Pozostałe koszty rodzajowe
8.2
(16 457)
(15 349)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
8.2
(11 080)
(12 164)
Razem koszty działalności operacyjnej
(311 071)
(288 582)
Zysk (strata) ze sprzedaży
33 061
25 910
Pozostałe przychody operacyjne
8.6
3 214
2 616
Pozostałe koszty operacyjne
8.7
(2 095)
(3 127)
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
34 180
25 399
Przychody finansowe
8.8
193
23 065
Koszty finansowe
8.9
(4 226)
(5 369)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
30 147
43 095
Podatek dochodowy
9.1
(6 056)
(3 652)
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
24 091
39 443
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej
-
-
ZYSK (STRATA) NETTO
24 091
39 443
II. Inne całkowite dochody netto za rok obrotowy
Składniki, które nie zostaną przeniesione w późniejszych
okresach do rachunku zysków i strat – zyski aktuarialne
-
-
Składniki, które mogą zostać przeniesione
w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat
-
-
Zabezpieczenie przepływów pieniężnych
-
-
podatek dochodowy dotyczący składników, które mogą zostać
przeniesione w późniejszych okresach
-
-
II. CAŁKOWITE DOCHODY OGÓŁEM
24 091
39 443
NOTA
NR
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
Średnia ważona liczba akcji zwykłych
10.1
87 338 652
87 338 652
Rozwodniona liczba akcji zwykłych
10.2
87 338 652
87 338 652
Zysk (strata) przypadająca akcjonariuszom:
24 091
39 443
Zysk (strata) na jedną akcję z działalności kontynuowanej i
zaniechanej (w zł na jedną akcję):
Zwykły
0,28
0,45
Rozwodniony
0,28
0,45
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
5
III. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
Dane
przekształcone
Dane
przekształcone
NOTA
NR
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
01.01.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
AKTYWA
Aktywa trwałe
Wartość firmy
24
15 652
15 652
15 652
Rzeczowe aktywa trwałe
11
115 909
112 682
118 309
w tym Aktywa z tytułu praw do użytkowania
11
14 595
13 991
14 042
Nieruchomości inwestycyjne
12
4 742
4 742
67
Wartości niematerialne
13
93 491
93 511
93 656
Akcje i udziały w jednostkach powiązanych
14.1
52 654
52 655
29 872
Należności długoterminowe
15.3
506
5 290
5 290
Aktywa trwałe razem
282 954
284 532
257 556
Aktywa obrotowe
Zapasy
16
40 274
38 060
38 988
Należności z tytułu dostaw i usług
15.1
80 341
70 750
61 726
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób
prawnych
9.1
135
314
707
Inne aktywa i pozostałe należności krótkoterminowe
15.2
4 792
5 131
11 489
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
14.2
8 720
4 145
4 016
Aktywa obrotowe razem
134 262
118 400
116 926
Aktywa razem
417 216
402 932
374 482
Dane
przekształcone
Dane
przekształcone
NOTA
NR
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
01.01.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
PASYWA
Kapitał własny
Kapitał zakładowy
17.1
87 339
87 339
87 339
Kapitał zapasowy
17.2
103 759
93 420
93 420
Kapitały rezerwowe
17.2
67 526
77 035
71 562
Akcje własne
17.2
(4 489)
(1 149)
(1 149)
Zyski zatrzymane z lat ubiegłych
17.2
5 196
(25 578)
(18 580)
Zysk (strata) netto roku bieżącego
17.2
24 091
39 443
(1 525)
Razem kapitał własny
283 422
270 510
231 067
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty i pożyczki otrzymane oraz dłużne papiery
wartościowe
18
3 598
7 322
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
21
7 504
9 369
9 642
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych
długoterminowe
19
2 115
1 942
1 541
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
9.2
12 497
11 719
11 461
Zobowiązania długoterminowe razem
25 714
30 352
22 644
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty i pożyczki otrzymane oraz dłużne papiery
wartościowe
18
50 569
39 844
53 150
Zobowiązania z tytułu leasingu
21
3 019
2 880
2 711
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych
krótkoterminowe
19
1 751
1 800
1 365
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
20.1
44 141
49 161
54 080
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób
prawnych
9.1
-
-
-
Pozostałe zobowiązania
20.2
6 628
6 005
6 383
Inne pasywa
20.3
1 972
2 380
3 082
Zobowiązania krótkoterminowe razem
108 080
102 070
120 771
Zobowiązania razem
133 794
132 422
143 415
Pasywa razem
417 216
402 932
374 482
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
6
IV. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk brutto
30 147
43 095
Korekty o pozycje:
Amortyzacja
9 747
9 656
Odsetki i dywidendy
3 597
3 698
(Zysk)/strata na działalności inwestycyjnej
(293)
(23 302)
Różnice kursowe
(301)
(1 029)
Zmiana stanu należności
(3 550)
(2 847)
Zmiana stanu zapasów
(2 214)
970
Zmiana stanu zobowiązań
(4 397)
(8 532)
Zmiana stanu innych pasywów
(408)
(702)
Zmiana stanu rezerw
124
836
Podatek dochodowy zapłacony/zwrócony
(5 308)
(3 154)
Inne korekty
388
-
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
27 532
18 689
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych
352
1 454
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych
(11 761)
(4 231)
Nabycie nieruchomości inwestycyjnej
-
(3 425)
Wpływy z tytułu dywidend i udziałów w zyskach
-
-
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
(11 409)
(6 202)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z tytułu odsetek
193
281
Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek/kredytów
10 789
1 339
Spłata pożyczek/kredytów
(3 787)
(6 289)
Wydatki na nabycie akcji własnych
(3 340)
-
Odsetki zapłacone
(3 790)
(3 979)
Dywidendy wypłacone na rzecz właścicieli
(7 839)
-
Płatności zobowiązań z tyt. leasingu
(2 853)
(3 082)
Płatności z tyt. zaliczek dotyczących leasingu
(921)
(628)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
(11 548)
(12 358)
Przepływy pieniężne netto razem
4 575
129
Zwiększenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
4 575
129
Środki pieniężne na początek okresu
4 145
4 016
Środki pieniężne na koniec okresu, w tym:
8 720
4 145
O ograniczonej możliwości dysponowania
417
364
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
7
V. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
Kapitał
zakładowy
Kapitał
zapasowy
Kapitały
rezerwowe
Akcje własne
Zyski
zatrzymane*
Razem kapitał
własny
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2024 roku
87 339
93 420
77 035
(1 149)
13 865
270 510
Wynik finansowy okresu
-
-
-
-
24 091
24 091
Przeniesienie zysku netto na kapitał rezerwowy
-
-
830
-
(830)
-
Wypłata dywidendy akcjonariuszom
-
-
-
-
(7 839)
(7 839)
Przeniesienie kapitału zapasowego na kapitał rezerwowy w
związku z programem nabycia akcji własnych
-
(14 000)
14 000
-
-
-
Przeniesienie kapitału rezerwowego na kapitał zapasowy w
związku z programem nabycia akcji własnych
-
24 339
(24 339)
-
-
-
Nabycie akcji własnych
-
-
-
(3 340)
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
87 339
103 759
67 526
(4 489)
29 287
283 422
Dane przekształcone
Kapitał
zakładowy
Kapitał
zapasowy
Kapitały
rezerwowe
Akcje własne
Zyski
zatrzymane*
Razem kapitał
własny
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2023 roku
87 339
93 420
71 562
(1 149)
(20 105)
231 067
Wynik finansowy okresu
-
-
-
-
39 443
39 443
Przeniesienie zysku netto na kapitał rezerwowy
-
-
5 473
-
(5 473)
-
Stan na 31 grudnia 2023 roku
87 339
93 420
77 035
(1 149)
13 865
270 510
Dane publikowane
Kapitał
zakładowy
Kapitał
zapasowy
Kapitały
rezerwowe
Akcje własne
Zyski
zatrzymane*
Razem kapitał
własny
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2023 roku
87 339
84 704
72 061
(1 149)
5 250
248 205
Wynik finansowy okresu
-
-
-
-
8 668
8 668
Przeniesienie zysku netto na kapitał rezerwowy
-
-
5 473
-
(5 473)
-
Wypłata dywidendy akcjonariuszom
-
-
-
-
-
-
Nabycie akcji własnych
-
-
-
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2023 roku
87 339
84 704
77 534
(1 149)
8 445
256 873
*Zmiana prezentacji Zysku (straty) netto roku bieżącego oraz Zysków zatrzymanych z lat ubiegłych, które prezentowane były w odrębnych kolumnach. Po zmianie sposobu prezentacji, pozycje te prezentowane są
w jednej kolumnie jako Zyski zatrzymane.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
8
VI. INFORMACJE DODATKOWE O PRZYJĘTYCH ZASADACH RACHUNKOWOŚCI ORAZ INNE
INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2024
ROKU
1. INFORMACJE OGÓLNE
1.1. Informacje ogólne o spółce
Dr. Miele Cosmed Group Spółka Akcyjna (poprzednio: Global Cosmed Spółka Akcyjna) z siedzibą w Polsce
w Radomiu przy ulicy Wielkopolskiej 3 powstała w wyniku przekształcenia spółki z ograniczoną
odpowiedzialnością działającej pod firmą Global Cosmed Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Fabryki
Kosmetyczne i Chemiczne w Radomiu w spółkę akcyjną pod firmą Global Cosmed Spółka Akcyjna. Wpis do
Rejestru Handlowego Dział B Nr 737 został dokonany w Polsce w dniu 1 września 1997 roku, wpis do Krajowego
Rejestru Sądowego został dokonany w dniu 3 października 2001 roku pod numerem KRS 0000049539 przez Sąd
Rejonowy dla m.st. Warszawy XXI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Od dnia 30.12.2010r. do
29.02.2024r. Spółka funkcjonowała pod nazwą Global Cosmed Spółka Akcyjna. Od dnia 01.03.2024r. Spółka
funkcjonuje pod aktualną nazwą Dr. Miele Cosmed Group Spółka Akcyjna. Spółka posiada następujący numer
identyfikacji podatkowej NIP 796-006-93-71 oraz numer REGON 670990050.
Zgodnie ze statutem Spółki przedmiotem działalności Spółki jest:
– produkcja wyrobów kosmetycznych i toaletowych,
– sprzedaż hurtowa perfum i kosmetyków,
– sprzedaż hurtowa wyrobów chemicznych,
– produkcja mydła i detergentów, środków myjących i czyszczących.
1.2. Informacja o sprawozdaniu łącznym
Spółka nie posiada oddziałów sporządzających samodzielne sprawozdania finansowe.
1.3. Czas trwania Spółki
Czas trwania działalności Spółki nie jest ograniczony. Spółka prowadzi działalność od 1990 roku.
1.4. Informacja na temat zatwierdzenia sprawozdania
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio:
Global Cosmed S.A.) do publikacji w dniu 16 kwietnia 2025 roku.
1.5. Skład organów Spółki
Zarząd
Na dzień 31 grudnia 2024 roku Zarząd Spółki składał się z następujących osób:
• Magdalena Miele – Prezes Zarządu
• Arthur Mielimonka – Członek Zarządu
• Kamil Szlaga – Członek Zarządu
• Michał Czajka – Członek Zarządu
Na dzień 31 grudnia 2023 roku Zarząd Spółki składał się z następujących osób:
• Magdalena Miele – Prezes Zarządu
• Arthur Mielimonka – Członek Zarządu
• Kamil Szlaga – Członek Zarządu
W okresie od 1 stycznia 2024 roku do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania wystąpiły zmiany w składzie
Zarządu Spółki. Rada Nadzorcza Spółki w dniu 9 lutego 2024 roku podjęła uchwałę o powołaniu z dniem
połączenia Spółki ze spółką zależną - Global Cosmed Group S.A. z siedzibą w Jaworze, Pana Michała Grzegorza
Czajki do składu Zarządu i powierzeniu mu funkcji Członka Zarządu.
.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
9
Rada Nadzorcza
Na dzień 31 grudnia 2024 roku Rada Nadzorcza Spółki składała się z następujących osób:
• Andreas Miele – Przewodniczący Rady Nadzorczej
• Aleksandra Gawrońska – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
• Jolanta Kubicka – Członek Rady Nadzorczej
• Miłosz Wojszko – Członek Rady Nadzorczej
• Grażyna Łyżwińska – Członek Rady Nadzorczej
Na dzień 31 grudnia 2023 roku Rada Nadzorcza Spółki składała się z następujących osób:
• Andreas Miele – Przewodniczący Rady Nadzorczej
• Aleksandra Gawrońska – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
• Jolanta Kubicka – Członek Rady Nadzorczej
• Michał Okoniewski – Członek Rady Nadzorczej
• Miłosz Wojszko – Członek Rady Nadzorczej
W okresie od 1 stycznia 2024 roku do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania wystąpiły zmiany w składzie
Rady Nadzorczej Spółki. Zarząd Spółki w dniu 20 maja 2024 roku otrzymał od Pana Michała Okoniewskiego –
Członka Rady Nadzorczej Spółki i Przewodniczącego Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Spółki, oświadczenie
o jego rezygnacji z funkcji Członka Rady Nadzorczej i Przewodniczącego Komitetu Audytu Rady Nadzorczej, ze
skutkiem na koniec dnia, w którym odbędzie się Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki rozpatrujące
i zatwierdzające sprawozdania za rok obrotowy 2023. Wobec rezygnacji złożonej przez Członka Rady Nadzorczej
Pana Michała Okoniewskiego, Zwyczajne Walne Zgromadzenie w dniu 25 czerwca 2024 roku, powołało ze
skutkiem od dnia 26 czerwca 2024 roku do składu Rady Nadzorczej Spółki Panią Grażynę Łyżwińską i powierzyło
jej funkcję Członka Rady Nadzorczej.
Komitet Audytu
Komitet Audytu na dzień 31 grudnia 2024 roku Spółki składał się z następujących osób:
• Aleksandra Gawrońska – Przewodnicząca Komitetu Audytu
• Andreas Miele – Zastępca Przewodniczej Komitetu Audytu
• Jolanta Kubicka – Członek Komitetu Audytu
Komitet Audytu na dzień 31 grudnia 2023 roku składał się z:
• Michał Okoniewski – Przewodniczący Komitetu Audytu
• Aleksandra Gawrońska – Zastępca Przewodniczącego Komitetu Audytu
• Andreas Miele – Członek Komitetu Audytu
Członkowie Komitetu Audytu są powoływani przez Radę Nadzorczą spośród członków Rady Nadzorczej na okres
jej kadencji. W okresie od 1 stycznia 2024 roku do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania wystąpiły zmiany
w składzie Komitetu Audytu Rady Nadzorczej. Wobec rezygnacji złożonej przez Członka Rady Nadzorczej Pana
Michała Okoniewskiego i Przewodniczącego Komitetu Audytu, Rada Nadzorcza Dr. Miele Cosmed Group S.A.
w dniu 27 czerwca 2024 roku, powołała ze skutkiem od dnia 28 czerwca 2024 roku na Członka Komitetu Audytu
Rady Nadzorczej Panią Jolantę Eugenię Kubicką.
Prokurenci
Na dzień 31 grudnia 2024 roku Spółka posiadała także następujące osoby reprezentujące jako prokurentów:
• Dorota Krużel – prokura łączna od 29 czerwca 2017 roku
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
10
1.6. Struktura akcjonariatu Spółki
Według informacji posiadanych przez Spółkę, struktura akcjonariatu Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio:
Global Cosmed S.A.) na dzień sporządzenia sprawozdania przedstawiała się następująco:
Nazwa akcjonariusza
Liczba akcji
w szt.
Liczba głosów
na WZA
Wartość
nominalna akcji
w PLN
Udział w
liczbie głosów
na WZA
Andreas Miele
48 253 159
48 253 159
48 253 159
46,15%
Blackwire Ventures sp. z o.o.*
25 740 123
42 966 245
25 740 123
41,09%
Mielimonka Holding sp. z o.o.****
3 125 249
3 125 249
3 125 249
2,99%
Magdalena Anita Miele**
306 000
306 000
306 000
0,29%
Arthur Raphael Mielimonka***
1 119 896
1 119 896
1 119 896
1,07%
Laura Agnes Mielimonka-Hofmann***
107 330
107 330
107 330
0,10%
Anja Katja Mielimonka***
107 330
107 330
107 330
0,10%
Pozostali
8 579 565
8 579 565
8 579 565
8,21%
Razem
87 338 652
104 564 774
87 338 652
100,0%
* podmioty kontrolowane przez Andreasa Miele
** małżonka Andreasa Miele
*** zstępny Andreasa Miele
**** podmiot kontrolowany przez zstępnych Andreasa Miele
Akcje tworzące kapitał zakładowy na dzień 31.12.2024 oraz na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego.
Emisja
Liczba akcji
w szt.
Liczba głosów na
WZA
Wartość
nominalna akcji w
PLN
Udział
w kapitale
podstawowym
seria A*
1 813 276
3 626 552
1 813 276
2,08%
seria B*
15 412 846
30 825 692
15 412 846
17,65%
seria C
7 253 104
7 253 104
7 253 104
8,30%
seria D
6 254 085
6 254 085
6 254 085
7,16%
seria E
200 000
200 000
200 000
0,23%
seria F
4 600 000
4 600 000
4 600 000
5,27%
seria G
38 055 089
38 055 089
38 055 089
43,57%
seria H
2 961 125
2 961 125
2 961 125
3,39%
seria I
4 653 197
4 653 197
4 653 197
5,33%
seria J
4 873 363
4 873 363
4 873 363
5,58%
seria K
250 000
250 000
250 000
0,29%
seria L
1
1
1
0,00%
seria M
1 012 566
1 012 566
1 012 566
1,15%
Razem
87 338 652
104 564 774
87 338 652
100,00%
*akcje uprzywilejowane w głosach na
WZA
17 226 122
34 452 244
W okresie od 1 stycznia 2024 roku do dnia 31 grudnia 2024 roku doszło do zmian w strukturze akcjonariatu
Dr. Miele Cosmed Group S.A.
Spółka Mielimonka Holding sp. z o. o. z siedzibą w Radomiu nabyła łącznie 58 000 akcji, stanowiących 0,07% akcji
w kapitale zakładowym Dr. Miele Cosmed Group S.A. Przed zawarciem powyższych transakcji Mielimonka
Holding sp. z o. o. posiadała bezpośrednio 3 067 249 akcji (stanowiących 3,51% akcji w kapitale zakładowym
Dr. Miele Cosmed Group S.A.), po ich zawarciu posiada bezpośrednio 3 125 249 akcji (stanowiących 3,58% akcji
w kapitale zakładowym Dr. Miele Cosmed Group S.A.).
Spółka Blackwire Ventures Sp. z o.o. z siedzibą w Radomiu nabyła łącznie 1 588 000 akcji, stanowiących 1,82%
akcji w kapitale zakładowym Dr. Miele Cosmed Group S.A. Przed zawarciem powyższych transakcji Blackwire
Ventures Sp. z o.o. posiadała bezpośrednio 24 152 123 akcji (stanowiących 27,65% akcji w kapitale zakładowym
Dr. Miele Cosmed Group S.A.), po ich zawarciu posiada bezpośrednio 25 740 123 akcji (stanowiących 29,47%
akcji w kapitale zakładowym Dr. Miele Cosmed Group S.A.).
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
11
1.7. Jednostki zależne
Według stanu na dzień bilansowy Spółka posiadała bezpośrednio lub pośrednio udziały w następujących podmiotach:
Spółka dominująca
Nazwa jednostki zależnej
Siedziba
Przedmiot działalności
Udział % w kapitale
podstawowym na
31.12.2024r.
Udział % w kapitale
podstawowym na
31.12.2023r.
Dr. Miele Cosmed Group
S.A. (poprzednio: Global
Cosmed S.A.)
Dr. Miele Domal GmbH
(poprzednio: Dr. Miele Cosmed
domal GmbH)
Stadtilm,
Niemcy
Produkcja wyrobów chemicznych i kosmetycznych, handel
wyrobami chemicznymi
100%
100%
Dr. Miele Cosmed Group
S.A. (poprzednio: Global
Cosmed S.A.)
Domal Grundstűcksgesellschaft
mbH
Stadtilm,
Niemcy
Nabywanie, zarządzanie korzystanie, sprzedaż,
wynajem/dzierżawa nieruchomości i budynków we własnym lub
cudzym imieniu jak również nabywanie udziałów w tym celu.
-
100%
Dr. Miele Cosmed Group
S.A. (poprzednio: Global
Cosmed S.A.)
Global Cosmed Group S.A.
Jawor,
Polska
Sprzedaż mydła i detergentów, środków myjących
i czyszczących
-
100%
Dr. Miele Cosmed Group
S.A. (poprzednio: Global
Cosmed S.A.)
Dr. Miele Cosmed Germany
GmbH (poprzednio: Global
Cosmed Germany GmbH)
Hamburg,
Niemcy
Rozwój i dystrybucja nie wymagających zezwolenia produktów
chemicznych we wszystkich obszarach stosowania.
100%
100%
(Dr. MCG S.A. posiada
100% efektywnego
udziału przez GCG S.A.)
Dr. Miele Cosmed
Germany GmbH
(poprzednio: Global
Cosmed Germany
GmbH)
Dr. Miele Cosmed GmbH
(poprzednio: Global Cosmed
GmbH)
Hamburg,
Niemcy
Rozwój i dystrybucja nie wymagających zezwolenia produktów
chemicznych we wszystkich obszarach stosowania.
100%
(Dr. MCG S.A. posiada
100% efektywnego udziału
przez GCG GmbH)
100%
(Dr. MCG S.A. posiada
100% efektywnego
udziału przez GCG S.A. i
GCG GmbH)
Dr. Miele Cosmed GmbH
(poprzednio: Global
Cosmed GmbH)
Global Cosmed Qingdao Ltd.
Qingdao
Chiny
Rozwój i dystrybucja nie wymagających zezwolenia produktów
chemicznych we wszystkich obszarach stosowania.
-
100%
(Dr. MCG S.A. posiada
100% efektywnego
udziału przez GCG S.A.
GCG GmbH i GC GmbH)
Wszystkie wyżej wymienione spółki zależne konsolidowane są metodą pełną. W okresie objętym sprawozdaniem doszło do zmian w strukturze udziałowej jednostek Grupy
Kapitałowej. Z dniem 1 marca 2024 roku, Sąd Rejonowy Lublin-Wschód z Lublinie z siedzibą w Świdniku dokonał wpisu do Rejestru Przedsiębiorców KRS połączenia Dr. Miele
Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.) z siedzibą w Radomiu i Global Cosmed Group S.A. z siedzibą w Jaworze, poprzez przeniesienie całego majątku Global
Cosmed Group S.A. na Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.). Z dniem 20 maja 2024 roku Global Cosmed GmbH z siedzibą w Hamburgu, zbyła na
rzecz podmiotu niepowiązanego z Grupą Kapitałową Dr. Miele Cosmed Group, 100% udziałów w Global Cosmed Qingdao Ltd. W dniu 15 października 2024 roku doszło do
wpisu w rejestrze połączenia się Dr. Miele Cosmed domal GmbH oraz Domal Grundstücksgesellschaft mbH ze skutkiem na dzień 1 stycznia 2024 r., godz. 00.00 (dzień
połączenia), zmianie uległa nazwa Spółki Przejmującej z Dr. Miele Cosmed domal GmbH na Dr. Miele Domal GmbH.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
12
1.8. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji sprawozdań finansowych oraz zasady przyjęte do
przeliczania danych finansowych
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN). Polski złoty jest walutą
funkcjonalną i sprawozdawczą.
Dane w sprawozdaniu finansowym zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba że w konkretnych sytuacjach
zostały podane z większą dokładnością. Ewentualne różnice pomiędzy kwotami ogółem a sumą ich składników
wynikają z zaokrągleń.
1.9. Kursy walut przyjęte do wyceny pozycji wyrażonych w walutach obcych oraz inflacja
31.12.2024
31.12.2023
Kurs wymiany PLN do USD
4,1012
3,9350
Kurs wymiany PLN do EUR
4,2730
4,3480
Kurs wymiany PLN do CHF
4,5371
4,6828
Wzrost wskaźnika cen towarów i usług konsumpcyjnych za okres zakończony 31.12.2024 roku wyniósł 3,6 % (dla
porównania za rok zakończony 31.12.2023 roku wyniósł 11,4 %).
1.10. Okres objęty sprawozdaniem
Prezentowane jednostkowe sprawozdanie finansowe obejmuje okres od dnia 01.01.2024 roku do dnia
31.12.2024 roku, a porównywalne dane finansowe i noty objaśniające obejmują okres od 01.01.2023 roku do
31.12.2023 roku.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
13
2. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
2.1. Oświadczenie o zgodności
Niniejsze Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 r. do dnia 31 grudnia 2024 r. zostało
sporządzone zgodnie Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości ("MSR") oraz zgodnie z odpowiednimi
standardami rachunkowości, mającymi zastosowanie do sprawozdawczości finansowej, przyjętymi przez Unię
Europejską, opublikowanymi i obowiązującymi w czasie przygotowywania Jednostkowego Sprawozdania
Finansowego. W zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami niniejsze sprawozdanie finansowe zostało
sporządzone zgodnie z wymogami ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości i wydanych na jej
podstawie przepisów wykonawczych.
2.2. Założenie kontynuacji działalności
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności gospodarczej
przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości, w okresie co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego,
tj. 31 grudnia 2024 roku. Na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego Zarząd Spółki nie stwierdza faktów
i okoliczności wskazujących na zagrożenie jej kontynuowania. Przy analizie czynników, które mogłyby mieć wpływ
na kontynuację działalności, wzięto pod rozwagę takie aspekty jak: obecna i oczekiwana sytuacja rynkowa w
Polsce i na świecie, dostępne wolne środki z linii kredytowych, brak naruszeń umów z instytucjami finansowymi.
Wieloletnia konsekwencja w realizacji strategii biznesowej przyczyniła się do dalszego rozwoju Spółki i po raz
kolejny do poprawy wyników finansowych w 2024 roku. Na uwagę zasługuje także fakt połączenia od 1 marca
2024 roku Spółki wraz z jednostką zależną, co znacznie uprościło struktury i przełoży się na jeszcze większą
koncentrację na rozwoju biznesowym i wygeneruje oszczędności w wielu obszarach. Wzrost na poziomie EBITDA
wyniósł 8 872 tys. PLN w porównaniu do roku 2023. Spółka na bieżąco monitoruje sytuację rynkową mając na
uwadze napiętą sytuację geopolityczną, jak również nastoje konsumenckie na poszczególnych rynkach. Naszym
celem jest utrzymanie wysokiej elastyczności i sprawności działania. Na koniec okresu bilansowego, Spółka
posiadała środki finansowe z niewykorzystanych linii kredytowych w wysokości 4 029 tys. PLN, co stanowi bufor
na kolejny rok obrotowy.
Mając na uwadze wyżej wymienione aspekty, Zarząd Spółki nie stwierdził istnienia jakichkolwiek zagrożeń
w zakresie kontynuacji działalności.
2.3. Podstawa sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.) za okres
12 miesięcy, zakończony 31 grudnia 2024 roku zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad rachunkowości
zgodnych z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez
Unię Europejską (UE) i były obowiązujące na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego, a w kwestiach
nieuregulowanych zgodnie z Ustawą o rachunkowości z dnia 29 września 1994 roku.
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności
gospodarczej Spółki w dającej się przewidzieć przyszłości, gdyż nie istnieją żadne okoliczności wskazujące na
zagrożenie jej kontynuowania. Zostało ono sporządzone z zastosowaniem zasad wyceny aktywów i pasywów oraz
pomiaru wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe, poza sprawozdaniem z przepływów pieniężnych, zostało sporządzone
zgodnie z zasadą memoriału.
Prezentowane sprawozdanie finansowe odpowiada wszystkim wymogom MSSF przyjętym przez Unię Europejską
a także przedstawia rzetelnie sytuację finansową i majątkową na dzień 31.12.2024 roku, 31.12.2023 roku oraz
wynik jej działalności i przepływy pieniężne za okres 01.01.2024 – 31.12.2024 roku i 01.01.2023 – 31.12.2023
roku. Jest także zgodne z wymogami Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie
informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków
uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem
członkowskim (Dz.U. z 2018, poz.757).
Zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu sprawozdania finansowego za rok 2024 są spójne
z zasadami zastosowanymi przy sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok poprzedni.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
14
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z koncepcją kosztu historycznego za
wyjątkiem zobowiązań finansowych, w tym kredytów i pożyczek wycenianych według zamortyzowanego kosztu
z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej.
Sprawozdanie z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów
Sprawozdanie z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów obejmuje rachunek zysków i strat oraz inne
całkowite dochody. Za podstawowy układ sprawozdawczy kosztów w rachunku zysków i strat przyjmuje się
wariant porównawczy. Zysk lub strata jest łączną kwotą wynikającą z odjęcia kosztów od przychodów,
z wyłączeniem składników innych całkowitych dochodów.
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych przedstawia informacje na temat przepływów pieniężnych zaistniałych
w ciągu okresu sprawozdawczego, w podziale na działalność operacyjną, inwestycyjną oraz finansową.
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej prezentuje się metodą pośrednią. Działalność operacyjna jest
podstawowym rodzajem działalności powodującej powstawanie przychodów oraz każdym innym rodzajem
działalności, która nie ma charakteru działalności inwestycyjnej i finansowej. Działalność inwestycyjna jest
działalnością polegającą na nabywaniu i sprzedaży aktywów trwałych oraz inwestycji krótkoterminowych
niezaliczonych do ekwiwalentów środków pieniężnych.
Działalność finansowa jest działalnością, w wyniku której zmianie ulega wysokość i struktura wniesionego
kapitału własnego oraz zadłużenia jednostki.
2.4. Dobrowolna zmiana zasad rachunkowości
Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe, w stosunku do okresów poprzednich Spółka nie zmieniła
dobrowolnie żadnych stosowanych uprzednio zasad rachunkowości.
2.5. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje:
Efekt zastosowania nowych standardów rachunkowości i zmian polityki rachunkowości
Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe, w stosunku do okresów poprzednich Spółka nie zmieniła
dobrowolnie żadnych stosowanych uprzednio zasad rachunkowości. Zasady rachunkowości zastosowane do
sporządzania niniejszego sprawozdania finansowego za 2024 rok są spójne z zasadami zastosowanymi przy
sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2023 roku,
z uwzględnieniem zmian wynikających z wdrożenia nowych MSR. W związku z połączeniem się spółki Dr. Miele
Cosmed Group S.A. z Global Cosmed Group S.A. oraz przyjętymi zasadami rachunkowości dla celów rozliczenia
połączenia opisanymi w nocie 27, dane porównawcze zostały odpowiednio przekształcone tak jakby połączenie
nastąpiło na początek porównywalnego okresu sprawozdawczego, aby umożliwić porównanie z danymi
bieżącymi, co w ocenie Zarządu umożliwia rzetelne przedstawienie wpływu połączenia na sytuację finansową
i wyniki działalności Spółki (nota 27). Zastosowano takie same zasady dla okresu bieżącego i porównywalnego.
Standardy i interpretacje, jakie zostały już opublikowane i zatwierdzone przez UE, które weszły w życie w roku
2024
Od początku okresu sprawozdawczego obowiązują następujące nowe lub zmienione standardy oraz interpretacje
wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) lub Komitet ds. Interpretacji
Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej.
• Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko-
i długoterminowe Zmiana w MSR 1 została opublikowana w dniu 23 stycznia 2020 roku, następnie
zmodyfikowano datę jej wejścia w życie i ma ona zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się
1 stycznia 2024 roku lub później. Zmiana na nowo definiuje kryteria jakie muszą być spełnione, aby zobowiązanie
uznać za krótkoterminowe. Zmiana może wpłynąć na zmianę prezentacji zobowiązań i ich reklasyfikację
pomiędzy zobowiązaniami krótko- i długoterminowymi.
• Zmiana w MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego,
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
15
opublikowana w dniu 22 września 2022 roku i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się po 1
stycznia 2024 roku lub później.
• Zmiana do MSR 7: Sprawozdanie z przepływów pieniężnych i MSSF 7: Instrumenty finansowe:
Ujawnianie informacji: Umowy finansowania zobowiązań wobec dostawców (opublikowano dnia 25 maja 2023
roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 lub później.
• Zmiany w MSR 12 Podatek dochodowy: Międzynarodowa reforma podatkowa – wzorcowe zasady Filaru
II (globalny podatek minimalny) opublikowana w dniu 23 maja 2023 r. – mające zastosowanie dla okresów
rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 lub później. Zmiany do MSR 12 “Podatek dochodowy”
wprowadzają wymóg ujmowania podatku odroczonego od określonych transakcji, a dodatkowa kolejna zmiana
do MSR 12 wprowadza zwolnienie z ustalania podatku odroczonego w związku ze zmianami w przepisach
podatkowych dotyczących globalnego podatku minimalnego.
Zmiany wprowadzone samodzielnie przez Spółkę
Na skutek połącznia się spółek w raportowanym okresie, Spółka dokonała korekty prezentacyjnej danych
porównywalnych na dzień 31 grudnia 2023 roku i za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku. Sprawozdanie
finansowe Spółki Dr. Miele Cosmed Group S.A., na którą przeszedł majątek przejętej Spółki Global Cosmed Group
S.A, zawiera dane porównawcze za poprzedni rok obrotowy, określone w taki sposób, jakby połączenie miało
miejsce na początek poprzedniego okresu sprawozdawczego.
Spółka dokonała zmiany sposobu prezentacji Zysku (straty) netto roku bieżącego oraz Zysków zatrzymanych z lat
ubiegłych w Sprawozdaniu ze zmian w Kapitale własnym, które prezentowane były w odrębnych kolumnach. Po
zmianie sposobu prezentacji, pozycje te prezentowane są w jednej kolumnie jako Zyski zatrzymane. Spółka
dokonała zmiany sposobu prezentacji powyższych pozycji dla ujednolicenia prezentacji danych analogicznie jak
w Skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group. Spółka dokonała
zmiany sposobu prezentacji powyższych pozycji dla celów ujednolicenia prezentacji danych analogicznie jak
w Skonsolidowanym Sprawozdaniu Finansowym Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group.
Standardy nieobowiązujące (Nowe standardy i interpretacje)
W niniejszym sprawozdaniu finansowym Spółka nie zdecydowała o wcześniejszym zastosowaniu
opublikowanych standardów lub interpretacji przed ich datą wejścia w życie.
Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły
jeszcze w życie na dzień bilansowy:
• Zmiana do MSR 21: Skutki zmian kursów wymiany walut obcych: Brak możliwości wymiany walut
(opublikowano dnia 15 sierpnia 2023 roku)– mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się
dnia 1 stycznia 2025 roku lub później.
• Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe – ujawnienia informacji”
- zmiany w klasyfikacji i wycenie instrumentów finansowych. Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1
stycznia 2026 roku.
• MSSF 18 „Prezentacja i ujawnienia w sprawozdaniach finansowych”. Zatwierdzone przez RMSR do
stosowania po 1 stycznia 2027 roku.
• MSSF 19 “Spółki zależne bez odpowiedzialności publicznej: ujawnianie informacji”. Zatwierdzone przez
RMSR do stosowania po 1 stycznia 2027 roku.
Nowe standardy, zmiany do standardów oraz interpretacji, które obowiązują dla okresów sprawozdawczych
rozpoczynających się po 1 stycznia 2024 roku, nie zostały uwzględnione przy sporządzaniu niniejszego
skróconego śródrocznego sprawozdania finansowego. Nie przewiduje się aby nowe standardy oraz zmiany do
obecnie obowiązujących standardów mogły mieć istotny wpływ na sprawozdanie finansowe Spółki za okres,
w którym będą one zastosowane po raz pierwszy.
W dniu 1 stycznia 2025 roku, po dniu bilansowym, weszła w życie Ustawa z dnia 6 listopada 2024 roku
o opodatkowaniu wyrównawczym jednostek wchodzących w skład grup międzynarodowych i krajowych, zwana
Ustawą Pillar 2. Ustawa ta wdraża dyrektywę Rady (UE) 2022/2523 z dnia 14 grudnia 2022 roku w sprawie
zapewnienia globalnego minimalnego poziomu opodatkowania międzynarodowych grup przedsiębiorstw oraz
dużych grup krajowych w Unii Europejskiej. Dr. Miele Cosmed Group S.A. jako Jednostka Dominująca Grupy
Kapitałowej, której skonsolidowane przychody ze sprzedaży nie przekraczają poziomu 750 mln EUR, nie podlega
przepisom Ustawy Pillar 2. Dr. Miele Cosmed Group S.A. nie tworzy rezerw i nie ustala aktywów z tytułu
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
16
odroczonego podatku dochodowego związanych z globalnym podatkiem wyrównawczym, krajowym podatkiem
wyrównawczym i podatkiem wyrównawczym od niedostatecznie opodatkowanych zysków, o których mowa
w ustawie z dnia 6 listopada 2024 r. o opodatkowaniu wyrównawczym jednostek wchodzących w skład grup
międzynarodowych i krajowych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
17
3. OPIS GŁÓWNYCH PRZYJĘTYCH ZASAD RACHUNKOWOŚCI
3.1. Rzeczowe aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe obejmują środki trwałe i nakłady na środki trwałe w budowie, które Spółka zamierza
wykorzystywać w swojej działalności oraz na potrzeby administracyjne w okresie dłuższym niż 1 rok, które
w przyszłości spowodują wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki. Nakłady na środki trwałe obejmują
poniesione nakłady inwestycyjne.
Środki trwałe oraz środki trwałe w budowie ujmowane są pierwotnie w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia.
Amortyzację od tak ustalonych wartości ujmuje się w wyniku finansowym okresu.
Późniejsze nakłady na środek trwały zwiększają jego wartość księgową, gdy istnieje prawdopodobieństwo,
że Spółka uzyska z tego tytułu korzyści ekonomiczne, a koszt tego środka trwałego można wiarygodnie wycenić.
Wszelkie pozostałe nakłady, a także wydatki na naprawę i konserwację, są odnoszone w wynik finansowy okresu,
w którym zostały poniesione.
Środki trwałe w budowie, prezentowane są w sprawozdaniu finansowym po koszcie wytworzenia
pomniejszonym o ujęte odpisy z tytułu utraty wartości. Koszt wytworzenia obejmuje opłaty oraz dla
odpowiednich aktywów, koszty finansowania zewnętrznego skapitalizowane zgodnie z MSR 23.
Amortyzacja dotycząca tych aktywów trwałych rozpoczyna się w momencie rozpoczęcia ich użytkowania, zgodnie
z zasadami dotyczącymi pozostałych aktywów trwałych Spółki.
Amortyzację środków trwałych nalicza się metodą liniową w celu rozłożenia ich wartości początkowej
pomniejszonej o wartość końcową, przez szacowane okresy ich użytkowania. Weryfikacji wartości końcowych
i okresów użytkowania środków trwałych oraz stosownych korekt dokonuje się co najmniej na koniec każdego
roku finansowego. Okresy użytkowania dla poszczególnych składników środków trwałych są następujące:
Budynki i budowle: od 10 do 40 lat
Maszyny i urządzenia: od 5 do 20 lat
Środki transportu: od 5 do 7 lat
Pozostałe środki trwałe: od 4 do 20 lat
Inwestycje w obcych środkach trwałych amortyzuje się przez okres trwania umowy najmu, nie dłużej jednak niż
przez okres ich użytkowania.
Grunty własne nie podlegają amortyzacji.
Środki trwałe oraz środki trwałe w budowie poddawane są testowi na utratę wartości jeśli istnieją przesłanki
wskazujące na występowanie utraty wartości, przy czym dla środków trwałych w budowie w okresie ich realizacji
ewentualna utrata wartości określana jest na każdy dzień bilansowy. Skutki utraty wartości środków trwałych
oraz środków trwałych w budowie odnoszone są w pozostałe koszty operacyjne.
Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania pozycji rzeczowych aktywów
trwałych określa się jako różnicę między przychodami ze sprzedaży a wartością bilansową tych pozycji i ujmuje
się je w wyniku z działalności operacyjnej.
Na dzień bilansowy środki trwałe wyceniane są według kosztu pomniejszonego o dokonane odpisy
amortyzacyjne oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
3.2. Aktywa z tytułu praw do użytkowania – Leasing
Umowy leasingu, na mocy których następuje przeniesienie na Spółkę zasadniczo całego ryzyka i pożytków
wynikających z posiadania przedmiotu leasingu, w zamian za wynagrodzenie, są ujmowane w bilansie na dzień
rozpoczęcia leasingu jako aktywa z tytułu praw do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Aktywa
z tytułu praw do użytkowania wyceniane są według kosztu obejmującego:
a. kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,
b. wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie
otrzymane zachęty leasingowe,
c. wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę,
d. szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez leasingobiorcę w związku z demontażem i usunięciem
bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował lub
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
18
przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki leasingu,
chyba że te koszty są ponoszone w celu wytworzenia zapasów.
Na podstawie umowy leasingowej, minimalne opłaty leasingowe rozdziela się pomiędzy koszty finansowe
i zmniejszenie salda zobowiązania z tytułu leasingu w sposób umożliwiający uzyskanie stałej stopy odsetek
w stosunku do niespłaconego salda zobowiązania. Warunkowe opłaty leasingowe są ujmowane w kosztach
okresu, w którym je poniesiono.
Środki trwałe użytkowane na mocy umów leasingu są amortyzowane według takich samych zasad jak stosowane
dla własnych aktywów. W sytuacji jednak gdy brak wystarczającej pewności, że Spółka uzyska tytuł własności
przed końcem okresu leasingu, wówczas dany składnik jest amortyzowany przez krótszy z dwóch okresów:
szacowany okres użytkowania środka trwałego lub okres leasingu.
3.3. Nieruchomości inwestycyjne
Za nieruchomości Spółka jako właściciel lub leasingobiorca w leasingu traktuje jako źródło przychodów
z czynszów i/lub są utrzymywane ze względu na spodziewany przyrost ich wartości. Nieruchomości inwestycyjne
początkowo ujmowane są według ceny nabycia z uwzględnieniem kosztów transakcji.
Po ujęciu początkowym nieruchomości te wycenia się w wartości godziwej na dzień sporządzenia sprawozdania
finansowego. Zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych ujmowane są
w wyniku finansowym okresu w którym powstały.
Nieruchomości inwestycyjne usuwane są w momencie ich zbycia lub w przypadku trwałego wycofania
z użytkowania, jeżeli nie oczekuje się uzyskania w przyszłości żadnych korzyści wynikających z ich zbycia. Wszelkie
zyski lub straty wynikające ze sprzedaży, likwidacji lub zaprzestania użytkowania nieruchomości inwestycyjnej
stanowią różnicę między przychodami ze sprzedaży, a wartością bilansową i ujmowane są w wyniku finansowym
okresu w którym dokonano takiej operacji.
3.4. Wartości niematerialne
Wartości niematerialne obejmują możliwe do zidentyfikowania niepieniężne składniki aktywów, nieposiadające
postaci fizycznej, nad którymi Spółka sprawuje kontrolę i które w przyszłości spowodują wpływ korzyści
ekonomicznych do Spółki.
Wartości niematerialne ujmowane są pierwotnie w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia.
Na dzień bilansowy składniki wartości niematerialnych wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu
wytworzenia po pomniejszeniu o dokonane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
Wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania podlegają amortyzacji.
Stosowana metoda amortyzacji odzwierciedla sposób konsumowania korzyści ekonomicznych ze składnika
wartości niematerialnych przez Spółkę, przy czym, przy braku możliwości wiarygodnego określenia innego
sposobu konsumowania tych korzyści stosuje się metodę liniową. Przyjętą metodę amortyzacji stosuje się
w sposób ciągły w kolejnych okresach chyba, że nastąpiła zmiana oczekiwanego sposobu konsumowania korzyści
ekonomicznych.
Okres użytkowania wartości niematerialnych i prawnych, w zależności od ich rodzaju jest ograniczony lub
nieokreślony.
W przypadku, gdy jest on ograniczony amortyzacja wartości niematerialnych odbywa się według stawek
odzwierciedlających przewidywany okres ich użytkowania. Szacunki okresu i metody amortyzacji weryfikowane
są na koniec roku obrotowego. Jeśli prognozowany okres użytkowania składnika aktywów różni się znacząco od
poprzednich szacunków, dokonuje się zmiany okresu amortyzacji. W przypadku znaczącej zmiany oczekiwanego
sposobu rozłożenia w czasie korzyści ekonomicznych ze składnika aktywów, stosuje się inną metodę amortyzacji,
aby odzwierciedlić tę zmianę. Powyższe operacje Spółka ujmuje jako zmiany szacunków księgowych i odnosi
w rachunek zysków i strat w okresie, w którym ma miejsce zmiana szacunków. Okresy użytkowania dla
poszczególnych składników wartości niematerialnych są następujące:
Licencje na oprogramowanie: od 2 lat do 5 lat
Prawa majątkowe: 3 lata
Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji, lecz poddawane są
testowi na utratę ich wartości.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
19
Wartości niematerialne poddawane są testowi na utratę wartości, jeśli istnieją przesłanki wskazujące na
występowanie utraty wartości. Skutki utraty wartości, wartości niematerialnych jak również ich amortyzacji
odnoszone są w koszty działalności operacyjnej.
Wartości niematerialne utrzymywane na podstawie umowy leasingu amortyzuje się przez okres ich
przewidywanego użytkowania ekonomicznego na takich samych zasadach jak aktywa własne, nie dłużej jednak
niż okres trwania leasingu.
Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania pozycji wartości niematerialnych
określa się jako różnicę między przychodami ze sprzedaży a wartością bilansową tych pozycji i ujmuje się je
w wyniku finansowym okresu.
3.5. Utrata wartości rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych
Na dzień bilansowy Spółka dokonuje przeglądu wartości bilansowych posiadanego rzeczowego majątku trwałego
i wartości niematerialnych w celu stwierdzenia, czy nie występują przesłanki wskazujące na utratę ich wartości.
Jeżeli stwierdzono istnienie takich przesłanek, szacowana jest wartość odzyskiwalna danego składnika aktywów,
w celu ustalenia potencjalnego odpisu z tego tytułu. W sytuacji, gdy składnik aktywów nie generuje przepływów
pieniężnych, które są w znacznym stopniu niezależne od przepływów generowanych przez inne aktywa, analizę
przeprowadza się dla grupy aktywów generujących przepływy pieniężne, do której należy dany składnik aktywów.
Jeśli możliwe jest wskazanie wiarygodnej i jednolitej podstawy alokacji, składniki majątku trwałego Spółki
alokowane są do poszczególnych ośrodków generujących przepływy pieniężne lub do najmniejszych grup
ośrodków generujących takie przepływy, dla których można wyznaczyć wiarygodne i jednolite podstawy alokacji.
Wartość odzyskiwalna ustalana jest jako wyższa spośród dwóch wartości: wartość godziwa pomniejszona
o koszty sprzedaży lub wartość użytkowa. Ta ostatnia wartość odpowiada wartości bieżącej szacunku przyszłych
przepływów pieniężnych zdyskontowanych przy użyciu stopy dyskonta przed opodatkowaniem uwzględniającej
aktualną rynkową wartość pieniądza w czasie oraz ryzyko specyficzne dla danego składnika aktywów.
Jeżeli wartość odzyskiwalna jest niższa od wartości bilansowej składnika aktywów (lub jednostki generującej
przepływy pieniężne), wartość bilansową tego składnika lub jednostki pomniejsza się do wartości odzyskiwalnej.
Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się niezwłocznie jako koszt okresu, w którym wystąpiła za wyjątkiem
sytuacji, gdy składnik aktywów wykazywany był w wartości przeszacowanej (wówczas utrata wartości traktowana
jest jako odwrócenie wcześniejszego przeszacowania).
Znaki towarowe wyceniane są w wartości godziwej i na dzień bilansowy dokonywany jest test na utratę wartości.
Test ten polega na zaktualizowaniu ostatniej wyceny metodą DCF i weryfikacji realizacji założeń . Alternatywnie
można wycenić znaki towarowe metodą mnożnikową.
3.6. Aktywa finansowe
Klasyfikacja aktywów finansowych zależy od charakteru i przeznaczenia aktywów finansowych, a określa się je
w momencie początkowego ujęcia, a następnie poddaje się je weryfikacji na każdy dzień sprawozdawczy. Aktywa
finansowe klasyfikuje się według metody ich wyceny na:
− aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,
− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Aktywa finansowe w zamortyzowanym koszcie wycenia się według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu
efektywnej stopy procentowej. Wartość początkowa (cena nabycia) aktywa finansowego pomniejszona o spłaty
wartości nominalnej, skorygowana o skumulowaną kwotę zdyskontowanej różnicy pomiędzy wartością
początkową składnika aktywów finansowych i jego wartością w terminie wymagalności, wyliczoną za pomocą
efektywnej stopy procentowej, a także pomniejszona o odpisy aktualizujące.
Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, są to aktywa
finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno utrzymywanie aktywów
finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy jak i sprzedaży aktywów
finansowych, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie
przepływów pieniężnych, które są jedynie spłata kwoty głównej i odsetek. Zyski i straty na składniku aktywów
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
20
finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego zastosowano opcje wyceny do wartości godziwej
przez pozostałe całkowite dochody ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach, za wyjątkiem przychodów
z tytułu otrzymanych dywidend.
Nabycie i sprzedaż aktywów finansowych ujmuje się na dzień zawarcia transakcji, tj. w dniu, w którym Spółka
zobowiązuje się do nabycia lub sprzedaży składnika aktywów. Aktywa finansowe ujmuje się początkowo według
wartości godziwej powiększonej o koszty transakcji w odniesieniu do wszystkich aktywów finansowych, których
nie wycenia się w wartości godziwej, z zyskami lub stratami rozliczanymi przez wynik finansowy. Aktywa
finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są rozpoznawane po wartości godziwej,
a koszty transakcji ujmowane są w wyniku finansowym okresu. Inwestycje wyłącza się z ksiąg rachunkowych,
jeżeli prawa do otrzymywania przepływów pieniężnych z inwestycji wygasły lub zostały przeniesione i Spółka
przekazała zasadniczo całe ryzyko i wszystkie korzyści z tytułu ich własności.
W razie sprzedaży papierów wartościowych lub w przypadku utraty przez nie wartości, łączne dotychczasowe
korekty do poziomu aktualnej wartości godziwej ujęte w pozostałych całkowitych dochodach wykazuje się
w wyniku finansowym okresu jako zyski i straty na inwestycyjnych papierach wartościowych.
Odsetki z papierów wartościowych naliczone metodą efektywnej stopy procentowej, ujmuje się w wyniku
finansowym okresu w przychodach inwestycyjnych, netto. Dywidendy instrumentów kapitałowych ujmuje się
w rachunku zysków i strat w pozostałych przychodach w momencie nabycia przez Spółkę prawa do otrzymania
płatności.
Wartości godziwe notowanych inwestycji określa się na podstawie bieżących cen kupna. Jeżeli nie ma aktywnego
rynku na dane aktywa finansowe (a także w odniesieniu do nienotowanych papierów wartościowych), Spółka
ustala wartość godziwą przy pomocy innych technik wyceny. Obejmują one wykorzystanie niedawno zawartych
transakcji, przeprowadzonych na warunkach rynkowych, odniesienie do innych instrumentów, które są
zasadniczo takie same, analizę zdyskontowanych przepływów pieniężnych oraz modele wyceny opcji
dostosowane do konkretnej sytuacji Spółki.
Inwestycje w jednostki zależne są wykazywane jako aktywa trwałe.
Stanowiące długoterminowe aktywa finansowe udziały i akcje w innych jednostkach są wyceniane
w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej według cen nabycia pomniejszonych o odpisy z tytułu
trwałej utraty ich wartości. Skutki obniżenia wartości długoterminowych aktywów finansowych zalicza się do
pozostałych kosztów finansowych.
3.7. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
Należności z tytułu dostaw i usług ujmuje się początkowo według wartości godziwej. Spółka nie dyskontuje
należności, których termin płatności przypada w okresie krótszym niż 12 miesięcy od dnia bilansowego oraz jeśli
efekt dyskontowania byłby nieistotny.
Należności z tytułu dostaw i usług zalicza się do aktywów obrotowych, z wyjątkiem pozycji, których okres
wymagalności przekracza 12 miesięcy od dnia bilansowego. Wówczas zalicza się je do aktywów trwałych.
Wartość należności aktualizuje się, uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez dokonanie
odpisu aktualizującego, gdy istnieją obiektywne dowody na to, że nie będzie można odzyskać całości należnych
kwot. Spółka tworzy odpisy aktualizujące wartość należności skierowanych na drogę postępowania sądowego, a
także należności, dla których prawdopodobieństwo nieściągalności jest oceniane jako duże. Ponadto odpisowi
podlegają należności starsze niż 360 dni z wyjątkiem należności od jednostek powiązanych. Odpisy aktualizujące
wartość należności zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub do kosztów finansowych –
zależnie od rodzaju należności, której dotyczy odpis aktualizujący.
Należności nieściągalne są odpisywane w koszty w momencie stwierdzenia ich nieściągalności. Spisanie lub
umorzenie należności z powodu przedawnienia lub nieściągalności powoduje zmniejszenie odpisów
aktualizujących utworzonych uprzednio dla tych należności. Należności umorzone lub spisane z powodu
przedawnienia lub nieściągalności, dla których nie dokonano odpisów aktualizujących lub dokonano odpisów
w niepełnej wysokości, zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
21
3.8. Inwestycje w jednostkach podporządkowanych
Inwestycje w jednostkach podporządkowanych to aktywa nabyte w celu osiągnięcia korzyści ekonomicznych
wynikających z przyrostu wartości tych aktywów, uzyskania z nich przychodów w formie dywidend lub innych
pożytków. Wycenia się je według ceny nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
3.9. Utrata wartości aktywów finansowych
Spółka na każdy dzień bilansowy dokonuje oceny istnienia przesłanek utraty wartości aktywów finansowych
dostępnych do sprzedaży, utrzymywanych do terminu wymagalności, pożyczek i należności (w tym należności
spornych). W razie zaistnienia okoliczności świadczących o utracie wartości tych aktywów Spółka szacuje wartość
odzyskiwalną aktywów i dokonuje utworzenia ewentualnych odpisów aktualizujących. W sytuacji ustania
przesłanek wskazujących na utratę wartości aktywów finansowych uprzednio utworzony odpis aktualizujący
podlega stosownemu rozwiązaniu.
W przypadku niektórych kategorii aktywów finansowych, np. należności z tytułu dostaw i usług, poszczególne
aktywa ocenione są indywidulanie pod kątem ich utraty wartości. Obiektywne dowody utraty wartości dla
należności obejmują doświadczenie Spółki w procesie windykacji należności, np. wzrost liczby nieterminowych
płatności przekraczających 180 dni, a także obserwowalne zmiany w warunkach gospodarki krajowej czy lokalnej,
które mają związek z przypadkami nieterminowych spłat należności z uwzględnieniem MSSF 9.
W przypadku aktywów finansowych wykazywanych w zamortyzowanym koszcie, kwota odpisu z tytułu utraty
wartości stanowi różnicę pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów, a bieżącą wartością szacunkowych
przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych w oparciu o pierwotną efektywną stopę procentową
składnika aktywów finansowych.
3.10. Zapasy
Zapasy są aktywami, przeznaczonymi do sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej, będące w trakcie
produkcji przeznaczonej na sprzedaż oraz mające postać materiałów lub surowców zużywanych w procesie
produkcyjnym lub w trakcie świadczenia usług. Zapasy obejmują materiały, towary, produkty gotowe oraz
produkcję w toku. Materiały i towary wycenia się pierwotnie w cenach nabycia. Na dzień bilansowy wycena
materiałów i towarów odbywa się z zachowaniem zasad ostrożnej wyceny, tzn. kategorie te wyceniane są według
ceny nabycia lub ceny sprzedaży możliwej do uzyskania w zależności od tego która z nich jest niższa. Produkty
gotowe oraz produkty w toku wycenia się pierwotnie na poziomie rzeczywistego kosztu wytworzenia. Na dzień
bilansowy wycena produktów gotowych i produkcji w toku odbywa się z zachowaniem zasad ostrożnej wyceny.
Spółka tworzy odpisy aktualizujące wartość zapasów, które utraciły swoją przydatność ekonomiczną (wartość
zapasów uznanych po przeglądzie za zbędne) jak również zapasów , których cena nabycia lub koszt wytworzenia
są wyższe od ceny sprzedaży możliwej do uzyskania.
Rozchód zapasów odbywa się według zasad szczegółowej identyfikacji w przypadku pozycji przeznaczonych na
świadczenie konkretnych przedsięwzięć lub według metody FIFO dla pozostałych zapasów i odnoszony jest
w koszty działalności operacyjnej. Odpisy aktualizujące dotyczące zapasów, wynikające z ostrożnej wyceny oraz
odpisy aktualizujące dla pozycji zalegających, odnoszone są w pozostałe koszty operacyjne, odwrócenie odpisu
wykazywane jest jako korekta pozostałych kosztów operacyjnej.
3.11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w banku i w kasie oraz krótkoterminowe aktywa
finansowe o dużej płynności, o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy, łatwo
wymienialne na określone kwoty środków pieniężnych oraz narażone na nieznaczne ryzyko zmiany wartości.
Środki pieniężne wycenia się w ich wartości nominalnej. W przypadku środków zgromadzonych na rachunkach
bankowych, wartość nominalna obejmuje doliczone przez bank na dzień bilansowy odsetki, które stanowią
przychody finansowe. Na dzień bilansowy środki pieniężne wyrażone w walutach obcych przeliczane są po
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
22
obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski (dalej: NBP).
Różnice kursowe z wyceny środków pieniężnych zaliczane są do przychodów lub kosztów finansowych.
3.12. Kapitał własny
Kapitały własne ujmuje się w sprawozdaniu finansowym z podziałem na ich rodzaje i według zasad określonych
przepisami prawa i postanowieniami statutu Spółki. W sprawozdaniu finansowym Spółki kapitał własny stanowią:
1. Kapitał zakładowy (akcyjny) według wartości nominalnej,
2. Kapitał zapasowy, tworzony zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych,
3. Kapitał rezerwowy - tworzony i wykorzystywany zgodnie ze statutem spółki,
4. Akcje własne, zakup akcji własnych prezentowany jako obciążenie kapitału własnego,
5. Zyski zatrzymane, na które składa się niepodzielony zysk lub niepokryta strata z lat ubiegłych (skumulowane
zyski/straty z lat ubiegłych),
6. Wynik finansowy bieżącego okresu obrotowego.
Kapitał zakładowy
Kapitał zakładowy wykazywany jest według wartości nominalnej, w wysokości zgodnej ze statutem Spółki oraz
wpisem do rejestru sądowego.
Zadeklarowane, lecz niewniesione wkłady kapitałowe ujmuje się jako należne wkłady na poczet kapitału. Należne
wpłaty na poczet kapitału akcyjnego pomniejszają wartość kapitałów własnych jednostki.
Kapitał zapasowy
Nadwyżka ze sprzedaży akcji (kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej). Kapitał z emisji akcji powyżej
ich wartości nominalnej przedstawia wartość godziwą kwot wpłaconych do Spółki przez akcjonariuszy powyżej
wartości nominalnej wyemitowanych akcji. Nadwyżka ze sprzedaży akcji ujmowana jest w kapitale zapasowym.
Kapitał zapasowy (8%)
Zgodnie z kodeksem spółek handlowych spółka akcyjna musi przeznaczać co najmniej 8% rocznego zysku netto
na kapitał zapasowy, do czasu, kiedy osiągnie on wysokość jednej trzeciej kapitału zakładowego. Kapitał
zapasowy tworzony w trybie 8% odpisu nie podlega dystrybucji akcjonariuszom, ale może być pomniejszony
proporcjonalnie do obniżenia kapitału zakładowego. Niniejszy kapitał zapasowy może zostać wykorzystany do
pokrycia poniesionych strat.
Kapitał rezerwowy
Kapitał rezerwowy tworzony jest i wykorzystywany zgodnie ze statutem.
Płatności realizowane w formie akcji
Płatności w formie akcji rozliczane w instrumentach kapitałowych na rzecz pracowników i innych osób
świadczących podobne usługi wycenia się w wartości godziwej instrumentów kapitałowych na dzień ich
przyznania.
Akcje własne
Akcje własne Spółki pomniejszają kapitał własny (są prezentowane ze znakiem ujemnym w kapitale własnym).
Akcje własne wyceniane są w cenie nabycia.
3.13. Rezerwy
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający
ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność
wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
23
Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy
ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wówczas, gdy istnieje
wystarczająca pewność, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane
w rachunku zysków i strat po pomniejszeniu o wszelkie zwroty. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza
w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych
przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej
aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym
zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy
w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowania zewnętrznego.
Pozostałe rezerwy
Spółka może też tworzyć inne rezerwy na przyszłe prawdopodobne wydatki, związane z działalnością
i funkcjonowaniem spółki. Spółka weryfikuje stan rezerw na każdy dzień bilansowy w celu odzwierciedlenia
bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli skutek zmiany wartości pieniądza w czasie jest istotny, Spółka
dyskontuje wartość rezerw.
3.14. Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych
Świadczenia pracownicze to wszystkie formy świadczeń, które są oferowane w zamian za wykonaną pracę lub
z tytułu rozwiązania stosunku pracy.
Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych to świadczenia pracownicze nie będące
świadczeniami z tytułu rozwiązania stosunku pracy, które podlegają w całości rozliczeniu przed upływem
dwunastu miesięcy od końca rocznego okresu sprawozdawczego, w którym pracownicy wykonywali związaną
z nimi pracę.
Krótkoterminowe świadczenie pracownicze wyliczane jest na podstawie indywidualnych wynagrodzeń
pracowników z uwzględnieniem obowiązkowych składek na ubezpieczenia społeczne ponoszonych przez
pracodawcę. Wysokość świadczenia podlega aktualizacji na dzień bilansowy. Zwiększenie świadczenia
księgowane jest się w ciężar kosztów operacyjnych. Aktualizacja krótkoterminowych świadczeń pracowniczych
kalkulowana jest jako iloczyn dziennej stawki wynagrodzenia oraz liczby dni zaległego urlopu, który z dużym
prawdopodobieństwem nie zostanie wykorzystany do końca marca kolejnego roku.
Długoterminowe zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych to zobowiązania z tytułu programów
określonych świadczeń, takich jak: odprawy emerytalne oraz nagrody jubileuszowe.
W Spółce prowadzony jest program wypłaty nagród jubileuszowych i odpraw emerytalnych. Wypłaty
z powyższych tytułów ujmowane są w wyniku finansowym okresu w sposób umożliwiający rozłożenie
kosztów nagród jubileuszowych i odpraw emerytalnych na cały okres zatrudnienia pracowników w Spółce.
Koszty z tytułu ww. świadczeń są ustalane aktuarialną metodą wyceny prognozowanych uprawnień
jednostkowych.
Zobowiązanie z tytułu nagród jubileuszowych wykazywane jest w wartości bieżącej zobowiązań wynikających
z wyliczeń dokonanych przez Spółkę lub aktuariusza. Saldo zobowiązań na odprawy emerytalne ujęte jest
w wysokości zobowiązania netto, czyli po skorygowaniu o nieujęte zyski i straty aktuarialne oraz koszty
przeszłego zatrudnienia (świadczenia, do których nie nabyto uprawnień).
Przy wyliczaniu wysokości świadczeń na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne brane jest pod uwagę
m.in. prawdopodobieństwo rotacji i odejść na emeryturę, prognozowane wzrosty wynagrodzeń oraz
odpowiednią stopę dyskonta. Zyski i straty aktuarialne są ujmowane w całkowitych dochodach danego okresu
sprawozdawczego.
3.15. Pozostałe aktywa
Spółka prezentuje w pozostałych aktywach koszty, które zostały poniesione z góry, natomiast w całości lub części
dotyczą kolejnych okresów. Zaliczane do aktywów czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów są następnie
stosownie do upływu czasu lub wielkości świadczeń odpisywane w ciężar odpowiednich kont wynikowych, aż do
chwili kiedy na wynik zostaną przeniesione wszystkie koszty zaliczone uprzednio do aktywów. Czas i sposób
rozliczenia uzależniony jest od charakteru rozliczanych kosztów.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
24
3.16. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są zobowiązaniami przypadającymi do zapłaty za towary lub usługi, które
ostały dostarczone/wykonane oraz zostały zafakturowane lub formalnie uzgodnione z dostawcą.
Do pozostałych zobowiązań zaliczane są głównie zobowiązania wynikające z bieżącej działalności Spółki,
tj. z tytułu wynagrodzeń i innych bieżących świadczeń pracowniczych.
3.17. Zobowiązania finansowe
Zobowiązania finansowe obejmują zaciągnięte kredyty i pożyczki, leasingi i inne rodzaje finansowania, kredyty
na rachunkach bieżących, zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
okresu, zabezpieczające instrumenty pochodne, zobowiązania handlowe, zobowiązania wobec dostawców
środków trwałych. Zobowiązania finansowe klasyfikuje się jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik
finansowy albo jako pozostałe zobowiązania finansowe. Spółka wyksięgowuje zobowiązania finansowe wyłącznie
wówczas, gdy odpowiednie zobowiązania zostaną wykonane, unieważnione lub gdy wygasną. Zobowiązania
finansowe wyceniane są w zamortyzowanym koszcie. W sytuacji gdy wartość wymagalnej zapłaty wraz
z należnymi odsetkami nie różni się istotnie od wyceny w zamortyzowanym koszcie, przyjmowana jest wartość
w kwocie wymagającej zapłaty wraz z należnymi odsetkami.
Kredyty i pożyczki zalicza się do zobowiązań krótkoterminowych, chyba że Spółka posiada bezwarunkowe prawo
do odroczenia spłaty zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego.
3.18. Instrumenty finansowe
Jako instrument finansowy kwalifikowany jest przez Spółkę każdy kontrakt, który skutkuje powstaniem
składnika aktywów finansowych u jednej jednostki i zobowiązania finansowego lub instrumentu kapitałowego
u drugiej jednostki.
Zasady wyceny i klasyfikacji instrumentów finansowych na dzień bilansowy:
- instrumenty finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu, z uwzględnieniem efektywnej stopy
procentowej: aktywa utrzymywane do terminu zapadalności, pożyczki udzielone i należności własne oraz
pozostałe zobowiązania finansowe, które nie zostały zakwalifikowane do obrotu,
- instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy (FVPL),
- instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody (FVOCI).
Do kategorii aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka zalicza:
- pożyczki,
- należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności,
- środki pieniężne oraz ich ekwiwalenty.
Do kategorii zobowiązań finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka zalicza:
- zobowiązania długoterminowe z tyt. kredytów, pożyczek oraz leasingu,
- zobowiązania krótkoterminowe z tyt. kredytów, pożyczek oraz leasingu,
- zobowiązania handlowe oraz pozostałe.
Zobowiązania finansowe klasyfikuje się jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy albo jako
pozostałe zobowiązania finansowe. Spółka wyksięgowuje zobowiązania finansowe wyłącznie wówczas, gdy
odpowiednie zobowiązania zostaną wykonane, unieważnione lub gdy wygasną. Zobowiązania finansowe
wyceniane są w zamortyzowanym koszcie w sytuacji gdy wartości wymagającej zapłaty wraz z należnymi
odsetkami nie różni się istotnie od wyceny w zamortyzowanym koszcie, przyjmowana jest wartość w kwocie
wymagającej zapłaty wraz z należnymi odsetkami.
Wartość godziwa instrumentów finansowych ustalana jest poprzez zdyskontowanie wartości oczekiwanych
przyszłych przepływów pieniężnych przy zastosowaniu obowiązujących zerokuponowych stóp procentowych.
Wartości godziwe obliczone w walutach obcych są przeliczane na złote przy zastosowaniu kursu ogłoszonego
przez NBP na koniec okresu sprawozdawczego.
Spółka na każdy dzień bilansowy dokonuje oceny istnienia przesłanek utraty wartości aktywów finansowych
dostępnych do sprzedaży, utrzymywanych do terminu wymagalności, pożyczek i należności (w tym należności
spornych). W razie zaistnienia okoliczności świadczących o utracie wartości tych aktywów Spółka szacuje wartość
odzyskiwalną aktywów i dokonuje utworzenia ewentualnych odpisów aktualizujących. W sytuacji ustania
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
25
przesłanek wskazujących na utratę wartości aktywów finansowych uprzednio utworzony odpis aktualizujący
podlega stosownemu rozwiązaniu.
W przypadku aktywów finansowych wykazywanych w zamortyzowanym koszcie, kwota odpisu z tytułu utraty
wartości stanowi różnicę pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów, a bieżącą wartością szacunkowych
przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych w oparciu o pierwotną efektywną stopę procentową
składnika aktywów finansowych.
Spółka klasyfikuje zasady pomiaru wartości godziwej instrumentów finansowych wykorzystując poniższą
hierarchię przedstawiającą wagę danych źródłowych będących podstawą wyceny:
Poziom 1: kwotowania z aktywnych rynków dla identycznych aktywów lub zobowiązań,
Poziom 2: dane źródłowe inne niż kwotowania zaliczane do Poziomu 1, które są obserwowalne dla aktywów lub
zobowiązań w sposób bezpośredni lub pośredni,
Poziom 3: dane źródłowe dla aktywów lub zobowiązań, które nie są oparte na obserwowalnych danych
rynkowych (dane źródłowe nieobserwowalne).
3.19. Opodatkowanie podatkiem dochodowym
Podatek dochodowy jednostki obejmuje podatek bieżący do zapłaty oraz podatek odroczony.
Podatek bieżący
Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania)
danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego zysku (straty) netto w związku
z wyłączeniem przychodów niepodlegających opodatkowaniu i kosztów niestanowiących kosztów uzyskania
przychodów oraz pozycji kosztów i przychodów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenia
podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym.
Podatek odroczony
Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową, jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi
w przyszłości w oparciu o różnice pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów, a odpowiadającymi
im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek
odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu,
natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości w jakiej jest
prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice
przejściowe oraz straty podatkowe bądź ulgi podatkowe jakie Spółka może wykorzystać. Pozycja aktywów lub
rezerwy na podatek odroczony nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu pierwotnego ujęcia
wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która
nie ma wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy.
Wartość składników aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy,
a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika
aktywów lub jego części, następuje jego odpis. Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek
podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub
zobowiązanie stanie się wymagalne.
Podatek bieżący i odroczony wykazuje się w wyniku finansowym okresu, z wyjątkiem przypadku, gdy dotyczy on
pozycji uznających lub obciążających bezpośrednio kapitał własny, bo wtedy także podatek jest odnoszony
bezpośrednio w inne całkowite dochody w sprawozdaniu z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów.
3.20. Waluty obce
Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego,
w którym Spółka prowadzi działalność, tj. w walucie funkcjonalnej. Jednostkowe sprawozdanie finansowe
prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który stanowi walutę funkcjonalna i walutę prezentacji Spółki.
Na dzień bilansowy transakcje przeprowadzane w walucie innej niż waluta funkcjonalna przelicza się po
obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Ewentualne
różnice między zastosowanym kursem NBP a kursem banku, z którego jednostka korzysta byłyby nieistotne.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
26
3.21. Przychody ze sprzedaży
Przychody ze sprzedaży stanowią należności za produkty i towary dostarczone w ramach normalnej działalności
gospodarczej. Są one wykazywane w wartości godziwej otrzymanej, bądź należnej zapłaty, po pomniejszeniu
o rabaty, podatki związane ze sprzedażą (VAT, podatek akcyzowy) oraz inne obciążenia zgodnie
z MSSF 15.
Sprzedaż produktów i towarów
Ujmowanie przychodów ze sprzedaży produktów i towarów jest dokonywane zgodnie z kryterium
zdefiniowanym w MSSF 15, a zwłaszcza z kwestią:
▪ przeniesienia na nabywcę znaczącego ryzyka i korzyści wynikających z prawa własności produktów
i towarów,
▪ przeniesieniu praw własności oraz efektywnej kontroli nad sprzedanymi produktami i towarami,
▪ możliwości dokonania wiarygodnej wyceny kwoty przychodów,
▪ wystąpienia prawdopodobieństwa, że jednostka otrzyma korzyści ekonomiczne związane z transakcją,
▪ możliwości wiarygodnej wyceny kosztów poniesionych lub przewidywanych w związku z transakcją.
W Spółce przychody ze sprzedaży rozpoznawane są w momencie wykonania usługi lub dostarczenia produktów
bądź towarów zgodnie z warunkami zawartymi w umowach z klientami.
Wynagrodzenie określone w umowie z klientami może obejmować kwoty stałe oraz kwoty zmienne, związane
z udzielaniem upustów i rabatów. Ustalanie bonusów lub rabatów odbywa się na podstawie danych
ze zrealizowanej sprzedaży. Bonusy związane bezpośrednio i bezwarunkowo z zakupem w części dotyczącej
towarów sprzedanych są uwzględniane w okresach dotyczących sprzedaży i związane z określonym rodzajem
bonusu ( np. bonus roczny, kwartalny). Spółka udziela rabatów wybranym klientom, a wartość tych
rabatów pomniejsza wartość przychodów ze sprzedaży.
3.22. Pozostałe przychody operacyjne
Do pozostałych przychodów operacyjnych klasyfikowane są przychody i zyski nie związane w sposób bezpośredni
z działalnością operacyjną Spółki. Do tej kategorii zaliczają się np. zyski powstałe z tytułu sprzedaży aktywów
trwałych, zyski z aktualizacji wyceny składników majątkowych, odwrócenie odpisów aktualizujących wartość
należności, otrzymane odszkodowania, nadpłacone zobowiązania podatkowe z wyjątkiem podatku
dochodowego od osób prawnych itd.
3.23. Dotacje rządowe
Dotacji nie ujmuje się do chwili uzyskania uzasadnionej pewności, że Spółka spełni konieczne warunki i otrzyma
takie dotacje. Korzyści wynikające z otrzymania pożyczki rządowej poniżej oprocentowania rynkowego,
traktowane są jako dotacje i mierzone są jako różnica pomiędzy wartością otrzymanej pożyczki i wartością
godziwą pożyczki ustaloną z zastosowaniem odpowiedniej rynkowej stopy procentowej.
Dotacje których zasadniczym warunkiem jest nabycie lub wytworzenie przez Spółkę aktywów trwałych, ujmuje
się w pozycji rozliczeń międzyokresowych i odnosi w wynik finansowy okresu systematycznie przez przewidywany
okres użytkowania ekonomicznego tych aktywów.
Pozostałe dotacje ujmowane są systematycznie w pozostałych przychodach operacyjnych, w okresie niezbędnym
do skompensowania kosztów, które te dotacje miały w zamierzeniu kompensować. Dotacje należne jako
rekompensata kosztów lub strat już poniesionych lub jako forma bezpośredniego wsparcia finansowego dla
Spółki bez ponoszenia przyszłych kosztów ujmowane są w wyniku finansowym w okresie, w którym są należne.
Zasady właściwe dla rozliczenia dotacji do aktywów trwałych stosuje się także w przypadku transakcji
nieodpłatnego otrzymania aktywów trwałych.
3.24. Przychody finansowe
Przychody finansowe stanowią przede wszystkim przychody związane z finansowaniem działalności Spółki, w tym
zyski z tytułu różnic kursowych netto powstające na zobowiązaniach i należnościach handlowych oraz na
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
27
środkach pieniężnych pochodzących ze źródeł finansowania działalności Spółki (pożyczki, kredyty, obligacje,
leasing, itp.).
Przychody z tytułu odsetek
Przychody z tytułu odsetek ujmowane są narastająco według czasu powstawania, poprzez odniesienie do kwoty
niespłaconego jeszcze kapitału i przy uwzględnieniu efektywnej stopy oprocentowania, czyli stopy efektywnie
dyskontującej przyszłe wpływy pieniężne szacowane na oczekiwany okres użytkowania danego składnika
aktywów do wartości bilansowej netto tego składnika.
3.25. Koszty
Za koszty uznaje się uprawdopodobnione zmniejszenie w okresie sprawozdawczym korzyści ekonomicznych,
o wiarygodnie określonej wartości, w formie zmniejszenia wartości aktywów albo zwiększenia wartości
zobowiązań i rezerw, które doprowadzą do zmniejszenia kapitału własnego lub zwiększenia jego niedoboru
w inny sposób niż wycofanie środków przez właścicieli. Koszty ujmuje się w wyniku finansowym okresu na
podstawie bezpośredniego związku pomiędzy poniesionymi kosztami, a osiągnięciem konkretnych przychodów,
tzn. stosując zasadę współmierności, poprzez rachunek rozliczeń międzyokresowych kosztów czynnych
i biernych. Rachunek kosztów prowadzony jest w układzie rodzajowym oraz w układzie miejsc powstawania
kosztów, przy czym za podstawowy układ sprawozdawczy kosztów w sprawozdaniu z wyniku i pozostałych
całkowitych dochodów przyjmuje się wariant porównawczy.
3.26. Pozostałe koszty operacyjne
Kosztami okresu sprawozdawczego wpływającymi na wynik finansowy okresu są pozostałe koszty operacyjne
i straty związane pośrednio z działalnością operacyjną. Do pozostałych kosztów operacyjnych należą
w szczególności:
▪ utworzone rezerwy na sprawy sporne, kary i odszkodowania i inne koszty pośrednio związane
z działalnością operacyjną,
▪ przekazane darowizny tak w formie rzeczowej, jak i pieniężnej na rzecz innych jednostek, w tym
jednostek pożytku publicznego,
▪ straty ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych,
▪ skutki wynikające z gwarancji i poręczeń udzielonych na rzecz innych podmiotów,
▪ koszty odpisów aktualizujących wartość należności oraz zapasów,
▪ odpisy z tytułu trwałej utraty wartości składników majątku trwałego.
3.27. Koszty finansowe
Koszty finansowe stanowią przede wszystkim koszty związane z finansowaniem działalności Spółki, w tym
w szczególności:
▪ odsetki od kredytu bankowego w rachunku bieżącym,
▪ odsetki od krótkoterminowych i długoterminowych pożyczek, kredytów i innych źródeł finansowania,
w tym dyskonto zobowiązań,
▪ straty z tytułu różnic kursowych netto powstające na zobowiązaniach i należnościach handlowych,
▪ zmiany wysokości rezerwy wynikające z przybliżania czasu wykonania zobowiązania (tzw. efekt
odwracania dyskonta).
3.28. Koszty finansowania zewnętrznego
Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem składników majątku
wymagających dłuższego czasu w celu doprowadzenia ich do użytkowania, zalicza się do kosztów wytworzenia
takich aktywów aż do momentu, w którym aktywa te są zasadniczo gotowe do zamierzonego użytkowania lub
sprzedaży.
Przychody z inwestycji uzyskane w wyniku krótkoterminowego inwestowania pozyskanych środków
zewnętrznych przeznaczonych bezpośrednio na finansowanie nabycia lub wytworzenia składników majątku,
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
28
pomniejszają wartość kosztów finansowania zewnętrznego podlegających kapitalizacji. Powyższe zasady
kapitalizacji nie są stosowane do aktywów wycenianych w wartości godziwej.
Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio w wynik finansowy okresu,
w którym zostały poniesione.
3.29. Koszty świadczeń pracowniczych
Koszty świadczeń pracowniczych obejmują świadczenia krótkoterminowe oraz po okresie zatrudnienia.
Koszty wynagrodzeń dotyczą wynagrodzenia wypłacanego zgodnie z warunkami zawartymi w umowach o pracę
z pracownikami. Koszt wynagrodzenia obejmuje również wypłatę premii i nagród motywacyjnych przyznawanych
na podstawie regulaminu zatrudnienia.
Koszty ubezpieczeń społecznych finansowanych przez pracodawcę obejmują: składki z tytułu ubezpieczenia
emerytalnego, rentowego, wypadkowego, składki na FGŚP oraz Fundusz Pracy. Koszty świadczeń emerytalnych
obejmują odprawy emerytalne i rentowe wypłacane pracownikom zgodnie z przepisami kodeksu pracy.
Spółka prowadzi program wypłaty odpraw emerytalnych, w związku z czym tworzy rezerwę na wartość bieżącą
zobowiązań z tytułu wyżej wymienionych świadczeń. Wypłaty z tytułu powyższego programu odpisywane są
w koszty rachunku zysków i strat w sposób umożliwiający rozłożenie kosztów tych świadczeń na cały okres
zatrudnienia pracowników w Spółce. Na dzień bilansowy kalkulacja rezerwy została przeprowadzona przez
aktuariusza.
W Spółce tworzony jest Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych. Odpisy na fundusz księgowane są w koszty
działalności i wymagają zablokowania środków na wydzielonym rachunku bankowym. W sprawozdaniu
finansowym aktywa i zobowiązania dotyczące funduszu są wykazywane per saldo.
Pozostałe świadczenia na rzecz pracowników są przyznawane w oparciu o przepisy prawa pracy oraz regulamin
wynagradzania.
Spółka przyjęła politykę ujmowania zysków i strat aktuarialnych w okresie, w którym one powstały. Zyski i straty
aktuarialne są rozpoznawane w sprawozdaniu z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów.
3.30. Zysk (Strata) przypadający na jedną akcję
Zysk (Strata) podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku (straty) netto za
okres sprawozdawczy, przypadającego na zwykłych akcjonariuszy przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych
akcji zwykłych występujących w ciągu roku obrotowego. Przy obliczaniu podstawowego zysku na jedną akcję
należy wyeliminować kwoty dywidend przypadających na akcje uprzywilejowane.
Zysk (Strata) rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku (straty) netto za
okres sprawozdawczy, przypadającego na zwykłych akcjonariuszy (skorygowany o przychody i koszty
generowane przez instrumenty finansowe dające prawo zamiany), przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych
akcji zwykłych występujących w ciągu okresu sprawozdawczego powiększonych o średnią ważoną liczbę akcji
zwykłych powstałych z zamiany instrumentów finansowych. Przy kalkulacji rozwodnionego zysku na jedną akcję
należy wziąć pod uwagę wpływy możliwej zamiany instrumentów finansowych na akcje zwykłe.
3.31. Zobowiązania i aktywa warunkowe
Zobowiązania warunkowe to:
▪ możliwy obowiązek, powstały wskutek przeszłych zdarzeń , których istnienie zostanie potwierdzone
dopiero w momencie wystąpienia niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli
jednostki, lub
▪ obecny obowiązek, powstały wskutek przeszłych zdarzeń, w odniesieniu do którego nie jest
prawdopodobna konieczność wydatkowania środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne
w celu wypełnienia obowiązku lub kwoty zobowiązania nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie.
Do zobowiązań warunkowych zalicza się m.in.:
▪ gwarancje i poręczenia oraz weksle na rzecz osób trzecich lub wynikające z umów,
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
29
▪ zobowiązania z tytułu odszkodowań za szkody powstałe w wyniku działalności gospodarczej, od spraw
pozostających w postępowaniu,
▪ zawieszone warunkowo kary,
▪ inne zobowiązania warunkowe wynikające z zawartych umów.
Do pozostałych zobowiązań zalicza się m.in.:
▪ zobowiązania wobec Skarbu Państwa z tytułu opłat z tytułu prawa wieczystego użytkowania gruntów,
▪ zobowiązania wobec jednostek samorządu terytorialnego z tytułu opłat z tytułu prawa wieczystego
użytkowania gruntów nabytego odpłatnie na rynku wtórnym wyrażone w łącznej wartości przyszłych
minimalnych opłat wynikających z umów,
▪ zobowiązania wobec innych jednostek z tytułu opłat wynikających z zawartych nieodwoływalnych
umów leasingu, wyrażone w łącznej wartości przyszłych minimalnych opłat wynikający z umowy.
Aktywa warunkowe są możliwym składnikiem aktywów, które powstają na skutek przeszłych zdarzeń, a których
istnienie zostanie potwierdzone dopiero w przyszłości w momencie wystąpienia bądź niewystąpienia
niepewnych zdarzeń nad którymi jednostka nie posiada w pełni kontroli.
Inne pasywa
Spółka prezentuje w innych pasywach rozliczenia międzyokresowe przychodów w celu zaliczenia tych
przychodów do przyszłych okresów sprawozdawczych, w momencie, kiedy przychody te zostaną zrealizowane.
Rozliczenia międzyokresowe przychodów dotyczą także otrzymanego dofinansowania. Wpływ środków
finansowych z tytułu otrzymanego dofinansowania ewidencjonowany jest na koncie rozliczeń międzyokresowych
przychodów. Zaliczone do te pozycji przychody są odnoszone w wynik równolegle do odpisów amortyzacyjnych
środków trwałych sfinansowanych z dofinansowania, proporcjonalnie do wskaźnika udziału dotacji
w sfinansowaniu nabycia środka trwałego.
3.32. Segmenty operacyjne
Podstawowym i wyłącznym przedmiotem działalności Spółki pozostaje produkcja i sprzedaż wyrobów
kosmetycznych i toaletowych oraz wyrobów chemii gospodarczej pod marką odbiorcy. Spółka prowadzi
działalność produkcyjną tylko na terenie kraju. Natomiast sprzedaż prowadzi na terenie kraju jak i zagranicy.
Analizy zarządcze prowadzone są tylko na poziomie całej Spółki w związku z powyższym Spółka wyodrębnia jeden
segment operacyjny – produkcja wyrobów kosmetycznych i toaletowych oraz wyrobów chemii gospodarczej pod
marką odbiorcy. Dane zaprezentowane w sprawozdaniu finansowym dotyczą więc tego segmentu.
3.33. Wartość firmy
Wartość firmy powstająca przy przejęciu wynika z wystąpienia na dzień przejęcia nadwyżki sumy przekazanej
płatności, wartości udziałów niesprawujących kontroli i wartości godziwej uprzednio posiadanych udziałów
w jednostce nabywanej nad udziałem Spółki w wartości godziwej netto dających się zidentyfikować aktywów,
zobowiązań i zobowiązań warunkowych jednostki ujmowanych na dzień przejęcia.
W przypadku wystąpienia wartości ujemnej, Spółka dokonuje ponownego przeglądu ustalenia wartości
godziwych poszczególnych składników nabywanych aktywów netto. Jeżeli w wyniku przeglądu nadal wartość jest
ujemna ujmuje się ją niezwłocznie w wyniku finansowym.
Wartość firmy ujmuje się początkowo jako składnik aktywów po koszcie, a następnie wycenia według kosztu
pomniejszonego o skumulowaną stratę z tytułu utraty wartości.
Dla celów testowania utraty wartości wartość firmy alokuje się na poszczególne ośrodki Spółki generujące
przepływy pieniężne, które powinny odnieść korzyści z synergii będących efektem połączenia. Jednostka
generująca przepływy pieniężne, do których alokuje się wartość firmy, testuje się pod względem utraty wartości
raz w roku lub częściej, jeśli można wiarygodnie przypuszczać, że utrata wartości wystąpiła. Jeśli wartość
odzyskiwalna ośrodka generującego przepływy pieniężne jest mniejsza od jej wartości bilansowej, stratę z tytułu
utraty wartości alokuje się najpierw w celu redukcji kwoty bilansowej wartości firmy alokowanej do tego ośrodka,
a następnie do pozostałych aktywów tego ośrodka proporcjonalnie do wartości bilansowej poszczególnych
składników aktywów tej jednostki. Strata z tytułu utraty wartości ujęta dla wartości firmy nie podlega odwróceniu
w następnym okresie. Testy przeprowadzane są na dzień bilansowy.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
30
W chwili zbycia jednostki zależnej lub podlegającej wspólnej kontroli przypadającą na nią część wartości firmy
uwzględnia się przy obliczaniu zysku/straty z tytułu zbycia.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
31
4. SZACUNKI ZARZĄDU
4.1. Ważne oszacowania i założenia
Zarząd, kierując się subiektywną oceną, określa i stosuje zasady polityki rachunkowości, które zapewnią,
iż jednostkowe sprawozdanie finansowe będzie zawierać właściwe i wiarygodne informacje oraz będą
prawidłowo, jasno i rzetelnie przestawiać sytuację majątkową i finansową Dr. Miele Cosmed Group S.A.
(poprzednio: Global Cosmed S.A.), wyniki jej działalności i przepływy pieniężne, odzwierciedlać treść
ekonomiczną transakcji, będą obiektywne i sporządzone zgodnie z zasadą ostrożnej wyceny, a także kompletne
we wszystkich istotnych aspektach.
Sporządzenie sprawozdania finansowego wymaga więc od Zarządu Spółki dokonania szacunków, jako że wiele
informacji zawartych w sprawozdaniu finansowym nie może zostać wycenionych w sposób precyzyjny.
Oszacowania i osądy podlegają stałej ocenie i wynikają z dotychczasowych doświadczeń oraz innych czynników,
w tym przewidywań, co do przyszłych zdarzeń, które w danej sytuacji wydają się zasadne. Spółka dokonuje
oszacowań i przyjmuje założenia dotyczące przyszłości. Szacunki i związane z nimi założenia opierają się
o doświadczenia historyczne i inne czynniki uznawane za istotne. Uzyskane w ten sposób oszacowania księgowe
z definicji rzadko pokrywać się będą z faktycznymi rezultatami i mogą w przyszłości ulec zmianie.
Szacunki i leżące u ich podstaw założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmianę wielkości szacunkowych ujmuje
się w okresie, w którym nastąpiła weryfikacja, jeśli dotyczy ona wyłącznie tego okresu, lub w okresie bieżącym
i okresach przyszłych, jeśli zmiana dotyczy ich na równi z okresem bieżącym. Oszacowania i założenia, które niosą
ze sobą znaczące ryzyko konieczności wprowadzenia istotnej korekty wartości bilansowej aktywów i zobowiązań
w trakcie kolejnego roku obrotowego, zostały omówione poniżej.
4.2. Szacowana utrata wartości nieruchomości inwestycyjnych
Po ujęciu początkowym nieruchomości inwestycyjne na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego wycenia
się w wartości godziwej. Zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych
ujmowane są w wyniku finansowym okresu, w którym powstały. Spółka szacuje wartość godziwą posiadanych
nieruchomości w drodze okresowych wycen sporządzanych przez niezależnego rzeczoznawcę majątkowego. .
Zarząd Spółki uznał, że na dzień bilansowy, nie było konieczności sporządzania nowej wyceny przez niezależnego
rzeczoznawcę majątkowego z uwagi na to, że poprzednia wycena w ocenie Zarządu pozostaje aktualna.
4.3. Utrata wartości rzeczowego majątku trwałego i wartości niematerialnych
Wartość majątku została przeanalizowana pod kątem utraty wartości. Na dzień 31.12.2024r. wystąpiły przesłanki
utraty wartości. Spółka przeprowadziła test na utratę wartości aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych.
W wyniku przeprowadzonych testów nie wystąpiła konieczność rozpoznania i utraty wartości. Szczegółowe
informacje na ten temat zostały ujawnione w nocie nr. 11 i 13.
4.4. Okresy ekonomicznej użyteczności składników środków trwałych i wartości niematerialnych
W sprawozdaniu finansowym podano okresy ekonomicznej użyteczności dla głównych grup środków trwałych
oraz wartości niematerialnych. Okresy ekonomicznej użyteczności środków trwałych oraz wartości
niematerialnych oparto na ocenie służb technicznych, zajmujących się ich eksploatacją. Przewidywane okresy
użytkowania ekonomicznego składników pozycji rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych są
weryfikowane na koniec każdego rocznego okresu sprawozdawczego. Szacunkom takim towarzyszy niepewność,
co do przyszłych warunków prowadzenia działalności gospodarczej, zmian technologicznych i konkurencji na
rynku, które skutkować mogą inną oceną ekonomicznej przydatności składników i pozostałego okresu ich
użyteczności, co w rezultacie może istotnie wpłynąć na wartość środków trwałych i wartości niematerialnych
oraz koszty ich amortyzacji w przyszłości.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
32
4.5. Świadczenia pracownicze
Spółka realizuje program wypłaty nagród jubileuszowych i świadczeń po okresie zatrudnienia, które obejmują
odprawy emerytalne i rentowe dla pracowników, zgodnie z obowiązującym systemem wynagradzania. Nagrody
jubileuszowe są wypłacane pracownikom po przepracowaniu określonej liczby lat. Odprawy emerytalne
i rentowe są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę lub rentę. Wysokość odpraw
emerytalnych, rentowych i nagród jubileuszowych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia
pracownika. Wartość bieżąca tych świadczeń na koniec każdego roku obrotowego jest obliczana przez jednostkę
i każdorazowo aktualizowana. Naliczone rezerwy są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości
zostaną dokonane, przy uwzględnieniu prawdopodobieństwa oraz rotacji zatrudnienia.
4.6. Ujęcie przychodów
Ujmowanie przychodów ze sprzedaży produktów i towarów jest dokonywane zgodnie z kryterium
zdefiniowanym w MSSF 15 „Przychody”, a zwłaszcza kwestią przeniesienia przez Spółkę określonych rodzajów
ryzyka i korzyści związanych z prawem własności produktów i towarów na klienta. Po szczegółowym rozważeniu
warunków dot. sprzedaży towarów, a także w oparciu istniejące umowy z klientami oraz wzajemne prawa
i obowiązki wynikające z zawartych zleceń, zarząd uznał że znaczące ryzyko i korzyści zostały przeniesione na
klienta i że ujęcie przychodu w latach 2023 i 2024 jest uzasadnione.
4.7. Odpisy na zapasy i należności
Odpisy aktualizujące należności zostały zaktualizowane na dzień 31.12.2024r. w wysokości uwzględniającej
poziom ryzyka w zakresie braku otrzymania płatności.
Odpisy aktualizujące wartość zapasów zostały dokonane na podstawie oceny stanu przydatności zapasów,
przeprowadzonej na 31.12.2024r. i ich dalszego wykorzystania.
4.8. Podatek
Sporządzanie sprawozdań finansowych związane jest m.in. z oszacowaniem przez Zarząd wyników podatkowych
Spółki. Proces ten obejmuje ocenę bieżącej sytuacji podatkowej Spółki łącznie z oszacowaniem różnic
przejściowych będących konsekwencją odmiennego podejścia podatkowego oraz bilansowego. Skutkiem tych
różnic przejściowych jest powstanie aktywa (w przypadku różnic ujemnych) lub rezerwy (w przypadku różnic
dodatnich) z tytułu podatku odroczonego.
Ujemne różnice przejściowe oraz straty podatkowe możliwe do odliczenia od dochodu w przyszłości, wskazują,
że zgodnie z oczekiwaniami, wskutek przeszłych zdarzeń, nastąpi w przyszłości zmniejszenie podstawy
opodatkowania. Kalkulacja aktywów z tytułu podatku odroczonego opiera się zatem na prawdopodobieństwie,
że Spółka w przyszłości osiągnie dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych
i strat podatkowych. Ponieważ kalkulacja podatku odroczonego opiera się na szacunkach i oceny Zarządu, oceny
te zawierają element niepewności.
Do wyceny aktywów z tytułu podatku odroczonego wymagane jest przez Zarząd przyjęcie istotnych szacunków.
Szacunki te są oparte przede wszystkim na prognozach przyszłych zysków podatkowych, potencjalnej ich zmianie
oraz wynikach w poprzednich okresach sprawozdawczych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
33
5. INNE INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE
5.1. Wyjaśnienia do sprawozdania z przepływów pieniężnych
Dla celów sprawozdania z przepływów pieniężnych środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne
w kasie i na rachunkach bankowych oraz inwestycje w instrumenty rynku finansowego. Środki pieniężne i ich
ekwiwalenty na koniec roku obrotowego wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych można
w następujący sposób uzgodnić do pozycji bilansowych:
Zmiana stanu środków pieniężnych
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
1) Środki pieniężne w sprawozdaniu z sytuacji finansowej na początek okresu
4 145
3 525
4 016
2) Środki pieniężne w sprawozdaniu z sytuacji finansowej na koniec okresu
8 720
3 485
4 145
Zmiana stanu środków pieniężnych w sprawozdaniu z sytuacji
finansowej
4 575
(40)
129
Zmiana stanu środków pieniężnych w sprawozdaniu z przepływów
pieniężnych
4 575
(40)
129
5.2. Informacje o przeciętnym zatrudnieniu z podziałem na grupy zawodowe
Zatrudnienie w okresie: 01.01.2024-31.12.2024 roku
Wyszczególnienie
Kobiety
Mężczyźni
Razem
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
122
153
245
Pracownicy umysłowi
115
55
170
Osoby na urlopach wychowawczych lub bezpłatnych
3
0
3
Pracownicy ogółem
240
208
448
Dane publikowane
Zatrudnienie w okresie: 01.01.2023-31.12.2023 roku
Wyszczególnienie
Kobiety
Mężczyźni
Razem
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
107
138
245
Pracownicy umysłowi
82
33
115
Osoby na urlopach wychowawczych lub bezpłatnych
4
0
4
Pracownicy ogółem
193
171
364
Dane przekształcone
Zatrudnienie w okresie: 01.01.2023-31.12.2023 roku
Wyszczególnienie
Kobiety
Mężczyźni
Razem
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
109
138
247
Pracownicy umysłowi
125
62
187
Osoby na urlopach wychowawczych lub bezpłatnych
4
0
4
Pracownicy ogółem
238
200
438
Zaprezentowane dane dotyczą przeciętnej liczby zatrudnionych pracowników w osobach.
5.3. Informacje o istotnych transakcjach (wraz z ich kwotami) zawartych na warunkach innych niż
rynkowe ze stronami powiązanymi wraz z informacjami określającymi charakter tych transakcji
Spółka nie zawierała istotnych transakcji na warunkach innych niż rynkowe.
5.4. Informacje o działalności zaniechanej w roku obrotowym lub przewidzianej do zaprzestania w roku
następnym
W roku 2024 oraz 2023 Spółka nie zaniechała żadnej działalności. Spółka nie przewiduje również zaniechania
żadnej z dotychczasowych działalności.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
34
5.5. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta firmy audytorskiej, wypłaconym lub należnym za
rok obrotowy
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k
Obowiązkowe badania rocznych i przegląd półrocznych
jednostkowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych
267
193
242
Inne usługi poświadczające
152
31
53
Razem
419
224
295
Wynagrodzenia dotyczą usług realizowanych na rzecz Spółki. Na inne usługi poświadczające składa się
wynagrodzenie z tytułu atestacji Oświadczenia dotyczącego zrównoważonego rozwoju Grupy Kapitałowej Dr.
Miele Cosmed Group za rok 2024 oraz oceny Sprawozdania o wynagrodzeniach Zarządu i Rady Nadzorczej za
2024 rok.
6. ZARZĄDZANIE RYZYKIEM FINANSOWYM
Działalność prowadzona przez Spółkę naraża ją na różne rodzaje ryzyka finansowego:
ryzyko rynkowe,
ryzyko kredytowe,
ryzyko płynności.
Ogólny proces zarządzania ryzykiem w Spółce koncentruje się na nieprzewidywalności rynków finansowych oraz
stara się minimalizować potencjalne niekorzystne wpływy na wyniki finansowe Spółki.
6.1. Ryzyko rynkowe
Przez ryzyko rynkowe rozumie się prawdopodobieństwo niekorzystnego wpływu zmiany warunków na rynkach
finansowych i towarowych na wartość ekonomiczną lub wynik finansowy Spółki. Podstawowym zadaniem
w procesie zarządzania ryzykiem rynkowym jest identyfikacja, pomiar, monitorowanie i ograniczanie
podstawowych źródeł ryzyka, do których zalicza się:
ryzyko zmiany kursu walut,
ryzyko stóp procentowych,
ryzyko cen towarów.
Ryzyko zmiany kursu walut
Przez ryzyko walutowe rozumie się prawdopodobieństwo niekorzystnego wpływu zmiany kursów walutowych
na wynik finansowy Spółki. Przychody Spółki ze sprzedaży wyrażone są w złotych polskich oraz w walucie obcej.
Ryzyko zmiany kursu walut powstaje głównie na zobowiązaniach Spółki wobec dostawców zagranicznych, które
wyrażone są głównie w EUR, należnościach z tytułu sprzedaży oraz środkach pieniężnych i ich ekwiwalentach.
Pozostałe aktywa, zobowiązania i koszty wyrażone są głównie w złotych polskich. Głównym celem
podejmowanych przez Spółkę działań zabezpieczających przed ryzykiem walutowym jest ochrona przed
wahaniami kursów wymiany, które towarzyszą realizowanym w obcych walutach płatnościom za dostawy.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
35
Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe
Wartość możliwego odchylenia kursów przyjętego do analizy wrażliwości oszacowano na podstawie oceny
historycznej zmienności dla poszczególnych kursów walut przy założeniu przyjęcia wszystkich innych czynników
jako niezmiennych. Wpływ zmian kursów istotnych walut na wynik finansowy prezentuje się następująco:
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Kurs EUR/PLN
Wzrost wyniku finansowego brutto (przy wzroście kursu o 10%)
7 131
3 725
3 693
Spadek wyniku finansowego brutto (przy spadku kursu o 10%)
(7 131)
(3 725)
(3 693)
Kurs USD/PLN
Wzrost wyniku finansowego brutto (przy wzroście kursu o 10%)
340
425
425
Spadek wyniku finansowego brutto (przy spadku kursu o 10%)
(340)
(425)
(425)
Ryzyko stóp procentowych
Przez ryzyko stóp procentowych rozumie się prawdopodobieństwo niekorzystnego wpływu zmiany stóp
procentowych na wynik finansowy Spółki. Narażenie Spółki na ryzyko zmiany stopy procentowej powstaje
w związku z oprocentowanymi aktywami i zobowiązaniami. Głównymi pozycjami oprocentowanymi są
zobowiązania z tytułu kredytów. Spółka udzieliła również oprocentowane pożyczki.
W pozostałych przypadkach Spółka opiera swoje finansowanie o zmienną stopę procentową. Zgodnie
z umowami, oprocentowanie kredytów oparte jest na WIBOR 1M oraz EURIBOR 1M powiększone o marżę. Marża
ta odzwierciedla ryzyko związane z finansowaniem Spółki i na dzień bilansowy nie przekracza 3 punktów
procentowych. Ryzyko stopy procentowej, wynikające z pozostałych pozycji bilansowych nie było znaczące.
Analiza wrażliwości na wahania stóp procentowych
Wrażliwość instrumentów finansowych na ryzyko stóp procentowych obliczono jako iloczyn salda pozycji
bilansowych wrażliwych na stopy procentowe (zobowiązania z tytułu kredytów oraz obligacji) oraz adekwatnego
odchylenia stopy procentowej. Wartość możliwego odchylenia stóp procentowych przyjętego do analizy
wrażliwości skalkulowano na podstawie wahań stóp procentowych w ciągu roku. Wpływ zmian istotnych stóp
procentowych z tytułu ryzyka przepływów pieniężnych na wynik finansowy przedstawia się następująco:
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
Wpływ stóp WIBOR
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zmiana wyniku finansowego brutto
(przy wzroście stóp WIBOR o x0,5 p.b.)
(271)
(198)
(236)
Według oceny Spółki, zmiany stóp procentowych nie mają istotnego wpływu na wynik finansowy Spółki.
Ryzyko cen surowców i towarów
Przez ryzyko cen surowców i towarów rozumie się prawdopodobieństwo niekorzystnego wpływu zmiany cen
surowców i towarów na wynik finansowy Spółki. Spółka narażona jest na ryzyko zmian cen nabywanych
surowców i towarów. Na dzień sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego Spółka nie stosowała
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
36
instrumentów finansowych ani innych metod służących zabezpieczeniu się przed ryzykiem zmiany cen towarów
ze względu na ich niską, w ocenie Spółki, efektywność w stosunku do kosztu.
6.2. Ryzyko kredytowe
Przez ryzyko kredytowe rozumie się prawdopodobieństwo nieterminowego lub całkowitego braku wywiązania
się kontrahenta Spółki ze zobowiązań. Ryzyko kredytowe wynikające z niemożności wypełnienia przez strony
trzecie warunków umowy dotyczących instrumentów finansowych jest zasadniczo ograniczone do ewentualnych
kwot, o które zobowiązania stron trzecich przewyższają zobowiązania Spółki. Spółka posiada ekspozycję na
ryzyko kredytowe z tytułu:
▪ należności handlowych,
▪ udzielonych pożyczek,
▪ depozytów bankowych,
▪ zawartych finansowych instrumentów pochodnych.
Spółka nie uważa, aby bieżąca koncentracja ryzyka kredytowego była znacząca. Spółka przeprowadza bieżące
oceny zdolności kredytowej swoich odbiorców i zasadniczo nie wymaga żadnych zabezpieczeń. Kredyt kupiecki
udzielany jest odbiorcom, którzy posiadają pozytywną historię spłat z poprzednich okresów, zadeklarowali
wystarczająco duże obroty ze Spółką, oraz posiadają zdolność kredytową ocenioną na podstawie źródeł
wewnętrznych lub zewnętrznych. Spółka przeprowadza ciągłą ocenę segmentów branżowych rynku,
koncentrując się na ich płynności i wiarygodności kredytowej modyfikuje swoją politykę kredytową, aby
odpowiadała bieżącym i spodziewanym warunkom panującym na rynku. Spółka definiuje swoją ekspozycję na
ryzyko kredytowe jako całość nierozliczonych należności (wraz z saldami przeterminowanymi) i monitoruje salda
regularnie w odniesieniu do każdego pojedynczego klienta dokonującego płatności. Spółka nie ubezpiecza swoich
należności.
6.3. Ryzyko płynności
Według Spółki obecny stan środków pieniężnych, depozytów bankowych o terminie zapadalności powyżej trzech
miesięcy, łatwo zbywalnych aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży oraz środki pieniężne z działalności
operacyjnej będą wystarczające na sfinansowanie niezbędnych potrzeb. Niemniej jednak, jeśli spowolnienie
gospodarcze albo trudności finansowe klientów przełożą się negatywnie na środki pozyskiwane z działalności
operacyjnej Spółki, Spółka zrewiduje swoje potrzeby finansowe tak aby zapewnić, że jej istniejące zobowiązania
finansowe będą wypełniane w przewidywalnej przyszłości. Na dzień bilansowy Spółka dysponowała środkami
pieniężnymi w kwocie, według stanu na dzień 31.12.2024 roku – 8 720 tys. PLN, według stanu na dzień
31.12.2023 roku – 4 145 tys. PLN.
Spółka opiera swoje finansowanie o zmienną stopę procentową. Zgodnie z umowami, oprocentowanie kredytów
oparte jest na WIBOR 1M oraz EURIBOR 1M powiększone o marżę. Marża ta odzwierciedla ryzyko związane
z finansowaniem Spółki i na dzień bilansowy nie przekracza 3 punktów procentowych, co nie ma istotnego
wpływu na działanie Spółki. Spółka na dzień bilansowy posiadała niewykorzystane limity kredytowe
w rachunkach bieżących w kwocie 4 029 tys. PLN.
W bieżącym okresie oraz w okresie porównawczym Spółka terminowo spłacała zobowiązania z tytułu
otrzymanych kredytów i pożyczek. Na dzień bilansowy nie wystąpiły również żadne przypadki naruszeń umów,
które mogłyby skutkować przyspieszeniem terminu wymagalności zobowiązań.
Analiza wymagalności zobowiązań finansowych
Tabela przedstawia analizę zobowiązań finansowych oraz instrumentów finansowych Spółki do spłaty
w przedziałach wiekowych, na podstawie okresu pozostałego do terminu spłaty na dzień bilansowy.
Do 1
miesiąca
Od 1 do 3
miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
1 - 5 lat
Powyżej 5
lat
Razem
Stan na 31 grudnia 2024 roku
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zobowiązania z tytułu leasingu
243
537
2 239
4 140
3 364
10 523
Kredyty i pożyczki
300
600
49 669
3 598
-
54 167
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz inne
zobowiązania
33 593
16 077
1 099
-
-
50 769
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
37
Dane publikowane
Do 1
miesiąca
Od 1 do 3
miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
1 - 5 lat
Powyżej 5
lat
Razem
Stan na 31 grudnia 2023 roku
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zobowiązania z tytułu leasingu
190
393
1 768
5 100
3 304
10 755
Kredyty i pożyczki
306
610
31 371
7 322
-
39 609
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz inne
zobowiązania
28 491
19 950
1 138
-
-
49 579
Dane przekształcone
Do 1
miesiąca
Od 1 do 3
miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
1 - 5 lat
Powyżej 5
lat
Razem
Stan na 31 grudnia 2023 roku
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zobowiązania z tytułu leasingu
237
490
2 153
5 989
3 380
12 249
Kredyty i pożyczki
7 863
610
31 371
7 322
-
47 166
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz inne
zobowiązania
33 976
20 052
1 138
-
-
55 166
Spółka posiada kredyty w rachunku bieżącym, które zostały zaklasyfikowane od przedziału wymagalności od 3 do
12 miesięcy.
6.4. Zarządzanie ryzykiem kapitałowym
Celem Spółki w zarządzaniu ryzykiem kapitałowym jest ochrona zdolności Spółki do kontynuowania działalności,
aby możliwe było zapewnienie zwrotu z inwestycji akcjonariuszom oraz korzyści dla innych zainteresowanych
stron, a także utrzymanie optymalnej struktury kapitału w celu obniżenia jego kosztu. By utrzymać lub
skorygować strukturę kapitału, Spółka może zmieniać kwotę dywidend do wypłacenia akcjonariuszom, emitować
nowe akcje, zwiększać zadłużenie lub sprzedawać aktywa w celu obniżenia zadłużenia. Spółka monitoruje
strukturę kapitałów przy pomocy wskaźnika liczonego jako zadłużenie netto do EBITDA. Zadłużenie netto
reprezentuje zobowiązanie z tytułu kredytów i pożyczek na dzień bilansowy łącznie z naliczonymi odsetkami
i gwarancjami bankowymi wystawionymi w imieniu Spółki (z wyjątkiem gwarancji bankowych zabezpieczonych
środkami pieniężnymi), zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz inne zobowiązania pomniejszone o wartość
środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, depozytów bankowych o terminie zapadalności powyżej trzech
miesięcy.
EBITDA jest wyliczana za ostatnie 12 miesięcy i zdefiniowana jest jako wynik finansowy netto, przed odliczeniem
amortyzacji, odpisów z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych oraz ich
odwróceń, przychodów inwestycyjnych netto i kosztów finansowych netto oraz podatku dochodowego.
Z zastrzeżeniem zmian kursu walutowego EUR/PLN, celem Spółki jest obniżanie wskaźnika zadłużenia
netto/EBITDA.
Spółka w swojej działalności nie zidentyfikowała innych istotnych ryzyk.
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Kredyty, pożyczki, zobowiązania z tytułu leasingu
64 690
50 364
59 415
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz inne zobowiązania
50 769
49 579
55 166
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
8 720
3 485
4 145
Zadłużenie netto
106 739
96 458
110 436
Kapitał własny
283 422
256 873
270 510
Kapitał i zadłużenie netto
390 161
353 331
380 946
Wskaźnik dźwigni w %
27,36
27,30
28,99
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
EBITDA
43 927
19 654
35 055
Zadłużenie netto według stanu
na dzień 31.12.2024 roku/EBITDA z okresu 01.01.-31.12.2024
2,43
Zadłużenie netto według stanu
na dzień 31.12.2023 roku/EBITDA z okresu 01.01.-31.12.2023
4,91
3,15
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
38
7. INSTRUMENTY FINANSOWE
7.1. Instrumenty finansowe w podziale na kategorie - wartości bilansowe
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Aktywa finansowe w wartości godziwej przez wynik finansowy
-
-
-
Aktywa finansowe w zamortyzowanym koszcie
89 567
64 487
85 316
Aktywa finansowe w wartości godziwej przez inne całkowite dochody
-
-
-
Zobowiązania finansowe w wartości godziwej przez wynik finansowy
-
-
-
Zobowiązania finansowe w zamortyzowanym koszcie
115 459
99 943
114 581
7.2. Wartość godziwa instrumentów finansowych
Wartości godziwe aktywów finansowych i zobowiązań finansowych:
Dane publikowane
Dane przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
Wartość
bilansowa
Wartość
godziwa
Wartość
bilansowa
Wartość
godziwa
Wartość
bilansowa
Wartość
godziwa
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Kredyty bankowe
54 167
54 167
39 609
39 609
47 166
47 166
Leasing
10 523
10 523
10 755
10 755
12 249
12 249
Pożyczki udzielone
506
506
5 290
5 290
5 305
5 305
Aktywa finansowe
89 061
89 061
59 197
59 197
80 011
80 011
Zobowiązania handlowe i pozostałe
50 769
50 770
49 579
49 579
55 166
55 166
Na dzień 31 grudnia 2024 roku i na dzień 31 grudnia 2023 roku wartość bilansowa środków pieniężnych i ich
ekwiwalentów, krótkoterminowych należności i zobowiązań handlowych, krótkoterminowych pożyczek, obligacji
własnych i należności własnych oraz krótkoterminowych zobowiązań finansowych wyceniona została w kwocie
wymagającej zapłaty, gdyż różnice w wycenie w porównaniu do wyceny w skorygowanej cenie nabycia są
nieznaczące.
Wartość godziwa instrumentów finansowych została ustalona poprzez zdyskontowanie wartości oczekiwanych
przyszłych przepływów pieniężnych przy zastosowaniu obowiązujących zerokuponowych stóp procentowych.
Wartości godziwe obliczone w walutach obcych są przeliczane na złote przy zastosowaniu kursu ogłoszonego
przez NBP na koniec okresu sprawozdawczego.
W odniesieniu do instrumentów finansowych, które nie są na dzień bilansowy wyceniane w wartości godziwej tj.
w przypadku Spółki, instrumentów zaliczonych do kategorii: pożyczki i należności oraz zobowiązań wycenianych
w zamortyzowanym koszcie (aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności nie występują) ich
wartość bilansowa nie odbiega znacząco od wartości godziwej głównie z uwagi na fakt, że większość tych
instrumentów ma charakter krótkoterminowy lub jest oprocentowana w oparciu o stopę zmienną.
W okresie od 01.01–31.12.2024 roku nie nastąpiło przeniesienie między poziomami w hierarchii wartości
godziwej wykorzystywanej przy wycenie wartości godziwej jak również nie nastąpiła zmiana klasyfikacji aktywów
finansowych na skutek zmiany celu lub sposobu wykorzystania tych aktywów.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
39
7.3. Zyski/straty netto oraz przychody/koszty z tytułu instrumentów finansowych
Zyski lub straty netto z tytułu instrumentów finansowych w podziale na kategorie
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zyski lub straty netto dot. należności i zobowiązań
- wynik operacyjny (odpis aktualizujący należności)
6
-
6
Zyski lub straty netto dot. należności i zobowiązań
- przychody/koszty finansowe
(40)
212
251
Zyski lub straty netto dot. zobowiązań finansowych wycenianych
wg zamortyzowanego kosztu (z wyłączeniem zobowiązań handlowych)
- przychody/koszty finansowe
(3 790)
(3 190)
(3 979)
Razem zyski lub straty netto z tytułu instrumentów finansowych
(3 824)
(2 978)
(3 722)
Pozostałe przychody/koszty finansowe z tytułu innych pozycji niż
instrumenty finansowe
(203)
1 902
21 424
Razem
(4 027)
(1 076)
17 702
7.4. Klasy instrumentów finansowych
Instrumenty finansowe w podziale na klasy - wartości bilansowe
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Pożyczki i należności handlowe
80 847
61 002
81 171
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
8 720
3 485
4 145
Razem aktywa finansowe według kategorii
89 567
64 487
85 316
Pozostałe zobowiązania, w tym:
115 459
99 943
114 581
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe
50 769
49 579
55 166
Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek
54 167
39 609
47 166
Zobowiązania z tyt. leasingu
10 523
10 755
12 249
Razem zobowiązania finansowe według kategorii
115 459
99 943
114 581
Spółka klasyfikuje zasady pomiaru wartości godziwej instrumentów finansowych wykorzystując poniższą
hierarchię przedstawiającą wagę danych źródłowych będących podstawą wyceny:
Poziom 1: kwotowania z aktywnych rynków dla identycznych aktywów lub zobowiązań,
Poziom 2: dane źródłowe inne niż kwotowania zaliczane do Poziomu 1, które są obserwowalne dla aktywów
lub zobowiązań w sposób bezpośredni lub pośredni,
Poziom 3: dane źródłowe dla aktywów lub zobowiązań, które nie są oparte na obserwowalnych danych
rynkowych (dane źródłowe nieobserwowalne).
W 2024 roku Spółka nie dokonała przesunięć posiadanych instrumentów finansowych pomiędzy poziomami
klasyfikacji pomiaru wartości godziwej.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
40
Klasyfikacja instrumentów finansowych
Dane publikowane
Dane przekształcone
31.12.2024 Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
w tys. PLN
w tys. PLN
w tys. PLN
Aktywa finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez inne całkowite
dochody (FVOCI)
Aktywa finansowe wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Aktywa finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez wynik
finansowy (FVPL)
Zobowiązania finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez wynik
finansowy
Zobowiązania finansowe wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Aktywa
finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez inne całkowite
dochody (FVOCI)
Aktywa finansowe wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Aktywa finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez wynik
finansowy (FVPL)
Zobowiązania finansowe wyceniane w
wartości
godziwej przez wynik
finansowy
Zobowiązania finansowe wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Aktywa finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez inne całkowite
dochody (FVOCI)
Aktywa finansowe wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Aktywa finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez wynik
finansowy (FVPL)
Zobowiązania finansowe wyceniane w
wartości godziwej przez wynik
finansowy
Zobowiązania finansowe wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Należności handlowe oraz pozostałe
-
80 847
-
-
-
-
61 002
-
-
-
-
81 171
-
-
-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
-
8 720
-
-
-
-
3 485
-
-
-
-
4 145
-
-
-
Zobowiązania długoterminowe z tyt.
kredytów, pożyczek oraz leasingu
-
-
-
-
11 102
-
-
-
-
15 726
-
-
-
-
16 691
Zobowiązania krótkoterminowe z tyt.
kredytów, pożyczek oraz leasingu
-
-
-
-
53 588
-
-
-
-
34 638
-
-
-
-
42 724
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe
-
-
-
-
50 769
-
-
-
-
49 579
-
-
-
-
55 166
Razem
-
89 567
-
-
115 459
-
64 487
-
-
99 943
-
85 316
-
-
114 581
7.5. Zabezpieczenie zobowiązań i zobowiązań warunkowych na aktywach finansowych
Zabezpieczenia zobowiązań i zobowiązań warunkowych na aktywach finansowych wykazane zostało w nocie 23.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
41
8. PRZYCHODY I KOSZTY
8.1. Przychody ze sprzedaży Spółki
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
Działalność kontynuowana
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Przychody ze sprzedaży produktów
315 990
243 141
292 465
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
20 945
8 843
16 986
Przychody ze świadczenia usług
7 197
10 360
5 041
Łączne przychody z działalności operacyjnej
kontynuowanej
344 132
262 344
314 492
Przychody z działalności operacyjnej zaniechanej
-
-
-
Przychody z działalności operacyjnej razem
344 132
262 344
314 492
w tym od podmiotów powiązanych
105 873
172 721
76 053
8.2. Koszty działalności operacyjnej Spółki
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
Działalność kontynuowana
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zmiana stanu produktów, produkcji w toku (+/-)
2 729
(22)
(22)
-
Amortyzacja
(9 747)
(8 591)
(9 656)
Zużycie materiałów i energii
(182 775)
(169 169)
(174 982)
Usługi obce
(37 609)
(22 908)
(22 390)
Podatki i opłaty
(2 185)
(3 148)
(3 364)
Koszty świadczeń pracowniczych
(53 947)
(40 419)
(50 655)
Pozostałe koszty rodzajowe
(16 457)
(3 409)
(15 349)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
(11 080)
(3 362)
(12 164)
Koszty z działalności operacyjnej kontynuowanej
(311 071)
(251 028)
(288 582)
Koszty z działalności operacyjnej zaniechanej
-
-
-
Koszty działalności operacyjnej razem
(311 071)
(251 028)
(288 582)
Wartość zapasu roku jako koszt okresu w 2024 roku wyniosła 183 938 tys. PLN. W 2023 roku wartość zapasu
jako koszt okresu była niższa i wyniosła 169 473 tys. PLN.
8.3. Koszty świadczeń pracowniczych
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Koszty wynagrodzeń
(43 888)
(32 994)
(41 282)
Koszty ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń
(10 059)
(7 425)
(9 373)
Koszty świadczeń pracowniczych razem
(53 947)
(40 419)
(50 655)
Średnia liczba pracowników :
448
364
581
8.4. Struktura geograficzna przychodów
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Kraj
218 120
164 819
215 720
Zagranica
126 012
97 525
98 772
Razem
344 132
262 344
314 492
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
42
Przychody ze sprzedaży produktów oraz towarów i materiałów w obrocie zagranicznym
w okresie 1.01. – 31.12.2024 stanowiły 37% ogólnej kwoty przychodów netto ze sprzedaży produktów oraz
towarów i materiałów. Spółka eksportuje produkty głównie do Niemiec.
8.5. Informacje dotyczące głównych klientów
W okresie 1.01. – 31.12.2024 roku Spółka zrealizowała przychody ze sprzedaży wyrobów i towarów, które
przekraczały 10% łącznych przychodów Spółki ze sprzedaży wyrobów i towarów z następującymi Odbiorcami:
Grupa Schwarz oraz Dr. Miele Cosmed GmbH (poprzednio: Global Cosmed GmbH). Obrót z każdym z pozostałych
odbiorców Spółki nie przekraczał 10 % łącznych obrotów. W okresie 1.01. – 31.12.2023 roku Spółka zrealizowała
przychody ze sprzedaży wyrobów i towarów, które przekraczały 10% łącznych przychodów Spółki ze sprzedaży
wyrobów i towarów z następującymi Odbiorcami: Grupa Schwarz, Dr. Miele Cosmed Germany GmbH
(poprzednio: Global Cosmed Germany GmbH).
8.6. Pozostałe przychody operacyjne
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zysk ze zbycia składników aktywów trwałych, w tym:
277
288
533
Przychody ze zbycia oraz likwidacji składników rzeczowych
aktywów trwałych
990
2 046
2 378
Wartość netto zbytych oraz zlikwidowanych składników
rzeczowych aktywów trwałych
(713)
(1 758)
(1 845)
Rozwiązanie odpisów aktualizujących od:
1 479
308
305
Zapasów
954
-
-
Należności
525
308
305
Dotacje/ Dofinansowanie
408
702
702
Otrzymane odszkodowania, kary
-
58
124
Nadwyżki inwentaryzacyjne
358
-
-
Sprzedaż usług dodatkowych
6
-
6
Inne przychody
686
951
946
Pozostałe przychody operacyjne razem
3 214
2 307
2 616
8.7. Pozostałe koszty operacyjne
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Utworzenie odpisów aktualizujących od:
(205)
(407)
(745)
Wartości niematerialnych i rzeczowych aktywów trwałych
(205)
-
-
Zapasów
-
(407)
(745)
Należności
-
-
-
Koszty transakcji refakturowania składników majątku i usług
(180)
(2)
(2)
Przychody
499
467
700
Wartość zbytych składników: środki trwałe, zapasy, usługi
(679)
(469)
(702)
Darowizny
(80)
(5)
(29)
Zapłacone odszkodowania, kary
(13)
-
-
Różnice inwentaryzacyjne
-
(51)
(31)
Koszty likwidacji wyrobów, szkody
(1 163)
(304)
(333)
Inne koszty działalności operacyjnej
(454)
(1 791)
(1 987)
Pozostałe koszty operacyjne razem
(2 095)
(2 560)
(3 127)
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
43
8.8. Przychody finansowe
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Dywidendy i udział w zyskach
-
3 000
-
Odsetki
193
241
281
lokaty bankowe
-
-
-
odsetki od pożyczek i należności
193
241
281
Nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi
-
-
-
Pozostałe przychody finansowe
-
1
1
Rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość udziałów
-
-
22 783
Inne
-
-
-
Przychody finansowe razem
193
3 242
23 065
8.9. Koszty finansowe
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Odsetki
(4 023)
(3 219)
(4 009)
Odsetki od kredytów
(3 338)
(2 816)
(3 483)
Odsetki od leasingu
(452)
(374)
(496)
Pozostałe odsetki
(233)
(29)
(30)
Nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi
(31)
(1 020)
(1 255)
Inne
(172)
(79)
(105)
Koszty finansowe razem
(4 226)
(4 318)
(5 369)
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
44
9. PODATEK DOCHODOWY
9.1. Podatek dochodowy bieżący
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Podatek dochodowy bieżący
5 487
1 619
3 402
Podatek dochodowy odroczony
569
(300)
250
Podatek dochodowy razem
6 056
1 319
3 652
W tym:
Działalność kontynuowana
6 056
1 319
3 652
Działalność zaniechana
-
-
-
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
30 147
9 987
43 095
Przychody niepodlegające opodatkowaniu
12 470
14 904
35 373
Przychody podlegające opodatkowaniu ujęte w innych okresach
sprawozdawczych (rozpoznawane memoriałowo)
20 439
97
912
Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów
15 683
15 745
19 258
Koszty stanowiące koszty uzyskania przychodów ujęte w innych
okresach sprawozdawczych (rozpoznane w bieżącym okresie
memoriałowo)
21 725
1 456
7 905
Strata z zysków kapitałowych
-
-
403
Pomniejszenia podstawy opodatkowania z tytułu rozliczenia straty z
lat ubiegłych
124
-
-
Podstawa opodatkowania
31 950
9 469
19 584
Wyłączenia /darowizny
3 071
950
1 682
Podatek dochodowy bieżący
5 487
1 619
3 401
Podatek zapłacony w ciągu roku
4 863
1 170
3 154
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych
135
96
314
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób
prawnych
-
-
-
Efektywna stopa podatkowa
21%
13%
8%
W prezentowanych latach obowiązywała stawka podatkowa w wysokości 19%. Koszty lub przychody nie
wpływające na podstawę opodatkowania obejmują koszty lub przychody przejściowo lub trwale nie uznawane
za podatkowe według obowiązujących przepisów podatkowych. Organy skarbowe mogą dokonać kontroli ksiąg
i ewidencji rachunkowej w każdej chwili, w ciągu pięciu lat od końca roku, w którym złożono deklarację
podatkową.
Na wartość 12 470 tys. PLN przychodów niepodlegających opodatkowaniu głównie składają się:
rozwiązanie rezerwy na świadczenia pracownicze w kwocie 7 516 tys. PLN;
rozwiązanie odpisów aktualizujących zapasy 4 039 tys. PLN;
amortyzacja dofinansowanych środków trwałych w kwocie 408 tys. PLN.
Na wartość 20 439 tys. PLN przychodów podlegających opodatkowaniu ujętych w innych okresach
sprawozdawczych głównie składają się:
korekta sprzedaży w kwocie 1 615 tys. PLN;
rabaty potransakcyjne 2 301 tys. PLN;
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
45
korekty dotyczące połączenia Spółki z Global Cosmed Group S.A. w kwocie 16 523 tys. PLN.
Na wartość 15 683 tys. PLN kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodów głównie składają się:
koszty składek PFRON w kwocie 738 tys. PLN;
koszty reprezentacji 416 tys. PLN;
odpis aktualizujący zapasy w kwocie 3 085 tys. PLN;
odpis aktualizujący należności w kwocie 43 tys. PLN;
odpis aktualizujący środki trwałe w kwocie 205 tys. PLN;
pozostałe koszty operacyjne 290 tys. PLN;
amortyzacja od dofinansowania do środków trwałych 408 tys. PLN;
rezerwa na świadczenia pracownicze w kwocie 7 907 tys. PLN;
rezerwy na koszty operacyjne w kwocie 1 870 tys. PLN;
koszty użytkowania samochodów 655 tys. PLN.
Na wartość 21 725 tys. PLN kosztów stanowiących koszty uzyskania przychodów głównie składa się:
wykorzystanie i rozwiązanie rezerw na koszty operacyjne w kwocie 1 924 tys. PLN;
różnica w amortyzacji podatkowej i bilansowej 3 547 tys. PLN;
korekty dotyczące połączenia Spółki z Global Cosmed Group S.A. w kwocie 16 163 tys. PLN.
Na wartości korekt podatkowych dotyczących połączenia Spółki z Global Cosmed Group S.A. w kwocie 16 163
tys. PLN oraz 16 523 tys. PLN., składają się koszty i przychody dokumentujące wszystkie transakcje, jakie miały
miejsce w okresie 01.01.2024 -28.02.2024r. pomiędzy Spółką a Global Cosmed Group S.A., wykluczone z wyniku
bilansowego spółki Dr. Miele Cosmed Group SA.
Obowiązujące w Polsce prawo dotyczące podatku dochodowego od osób prawnych, podatku dochodowego od
osób fizycznych, podatku od towarów i usług czy składek na ubezpieczenia społeczne podlega częstym zmianom,
co skutkuje brakiem ugruntowanej praktyki oraz niejasnością i niespójnością przepisów. Sytuacja ta powoduje
możliwość występowania różnic w interpretacji przepisów podatkowych przez organy państwowe i podatników.
Rozliczenia podatkowe oraz inne rozliczenia (np. celne) mogą być przedmiotem kontroli przez okres do 6 lat.
Odpowiednie władze kontrolne uprawnione są do nakładania znaczących kar wraz z odsetkami. Istnieje ryzyko,
że organy kontrolne zajmą odmienne stanowisko od stanowiska Spółki w kwestii interpretacji przepisów, co
mogłoby w istotny sposób wpłynąć na wysokość zobowiązań publicznoprawnych wykazanych w sprawozdaniu
finansowym.
Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
30 147
9 987
43 095
Podatek wyliczony wg stawki (2024: 19 %, 2023: 19%)
5 728
1 898
8 188
Podatkowe skutki przychodów księgowych, które nie podlegają
opodatkowaniu
1 514
(2 813)
(6 547)
Podatkowe skutki kosztów księgowych, które nie stanowią kosztów
uzyskania przychodów
(1 148)
2 715
2 157
Różnice przejściowe - podatek odroczony
569
(300)
250
Pomniejszenia podstawy opodatkowania
(607)
(181)
(396)
Podatek dochodowy wykazywany w rachunku zysków i strat
6 056
1 319
3 652
Efektywna stopa podatkowa
20%
13%
8%
9.2. Podatek odroczony ujęty w sprawozdaniu z sytuacji finansowej
W związku z przejściowymi różnicami pomiędzy wartością podatkową a bilansową aktywów i pasywów tworzony
jest podatek odroczony. Podatek odroczony został wyliczony według stawki obecnie obowiązującej w wysokości
19%. Zarząd jest przekonany, że w przypadku pozycji będących podstawą utworzenia podatku odroczonego,
Spółka w przyszłości osiągnie dochód do opodatkowania umożliwiający wykorzystanie ujemnych różnic
przejściowych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
46
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Rzeczowe aktywa trwałe
12 850
6 346
12 273
Niezrealizowane dodatnie różnice kursowe
178
252
258
Korekty wynikające z połączenia / Przychody NPP
3 344
-
3 296
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego razem
16 372
6 598
15 827
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Odpisy aktualizujące wartość udziałów
39
-
361
Odpisy aktualizujące od wartości należności wątpliwych
295
397
436
Odpisy aktualizujące od finansowych aktywów trwałych
-
-
78
Odpisy aktualizujące od zapasów
264
376
457
Rezerwy na świadczenia pracownicze
738
579
712
Pozostałe rezerwy
-
-
199
Przychody rozliczane w czasie
-
-
273
Niezrealizowane ujemne różnice kursowe
193
214
238
Korekty amortyzacji
-
-
-
Korekty kosztów
2 295
229
1 352
Niewypłacone wynagrodzenia, ZUS
51
2
2
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujęte
w wyniku finansowym
3 875
1 797
4 108
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujęte
w funduszu z aktualizacji wyceny transakcji walutowych
-
-
-
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego razem
3 875
1 797
4 108
10. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ
10.1. Podstawowy zysk przypadający na jedną akcję
Podstawowy zysk na jedną akcję oblicza się jako stosunek zysku netto i średniej ważonej liczby akcji zwykłych
w obiegu w ciągu okresu, z wyłączeniem akcji zwykłych nabytych przez Spółkę.
Zysk i średnia ważona liczba akcji zwykłych wykorzystana do obliczenia zysku podstawowego przypadającego na
jedną akcję:
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
Średnia ważona liczba akcji
87 338 652
87 338 652
87 338 652
Zysk netto za okres przypadający na akcjonariuszy
24 091
8 668
39 443
Zysk/strata netto na jedną akcję w PLN
0,28
0,10
0,45
W tym:
Z działalności kontynuowanej
0,28
0,10
0,45
Z działalności zaniechanej
-
-
-
W okresie od 1 stycznia 2024 roku do dnia 31 grudnia 2024 roku wystąpiły zmiany w stanie posiadania akcji
Spółki, które zostały opisane w punkcie 1.6 niniejszego sprawozdania.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
47
10.2. Rozwodniony zysk przypadający na jedną akcję
Rozwodniony zysk na jedną akcję oblicza się korygując średnią ważoną liczbę akcji zwykłych w obiegu w ciągu
okresu, zakładając wpływ wszystkich potencjalnie rozwadniających akcji zwykłych.
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
Średnia ważona liczba akcji
87 338 652
87 338 652
87 338 652
Średnia ważona liczba potencjalnych akcji zwykłych
-
-
-
Zysk netto za okres przypadający na akcjonariuszy
24 091
8 668
39 443
Rozwodniony zysk/strata netto na jedną akcję w PLN
0,28
0,10
0,45
W tym:
Z działalności kontynuowanej
0,28
0,10
0,45
Z działalności zaniechanej
-
-
-
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
48
11. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Grunty własne
9 857
9 872
10 159
Budynki i budowle
67 806
60 088
65 970
Urządzenia techniczne i maszyny
29 346
22 265
22 451
Środki transportu
3 629
2 201
3 670
Pozostałe środki trwałe
1 921
1 420
1 626
Środki trwałe w budowie
3 350
8 787
8 806
115 909
104 633
112 682
Tabela ruchów rzeczowych aktywów trwałych
Grunty własne
Budynki i
budowle
Urządzenia
techniczne
i maszyny
Środki
transportu
Pozostałe środki
trwałe
Środki trwałe
w budowie
Razem
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Wartość początkowa
Stan na 1 stycznia 2023 roku
10 429
91 498
72 876
9 399
8 921
11 233
204 356
Zwiększenia
466
2 191
1 529
2 150
247
787
7 370
Zmniejszenia, w tym:
-
(11)
(4 918)
(1 163)
(1 597)
(664)
(8 353)
Sprzedaż
-
-
(3 402)
(749)
(34)
(664)
(4 849)
Likwidacja
-
(11)
(1 516)
(414)
(1 563)
-
(3 504)
Przeklasyfikowanie
-
-
-
-
-
(1 665)
(1 665)
Stan na 1 stycznia 2024 roku
10 895
93 678
69 487
10 386
7 571
9 691
201 708
Zwiększenia
-
3 403
6 172
1 892
543
1 738
13 748
Zmniejszenia, w tym:
(254)
-
(332)
(1 790)
(8)
-
(2 384)
Sprzedaż
-
-
(157)
(743)
-
-
(900)
Likwidacja
(254)
-
(175)
(1 047)
(8)
-
(1 484)
Przeklasyfikowanie
-
1 164
5 677
-
148
(6 989)
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
10 641
98 245
81 004
10 488
8 254
4 440
213 072
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
49
Umorzenie
Stan na 1 stycznia 2023 roku
685
25 137
46 189
6 261
6 889
-
85 161
Amortyzacja bieżąca
50
2 576
4 841
1 447
653
-
9 567
Zmniejszenia, w tym:
-
(3)
(4 049)
(996)
(1 597)
-
(6 645)
Sprzedaż
-
-
(2 555)
(678)
(34)
-
(3 267)
Likwidacja
-
(3)
(1 494)
(318)
(1 563)
-
(3 378)
Przeklasyfikowanie
1
(2)
1
-
-
-
-
Stan na 1 stycznia 2024 roku
736
27 708
46 982
6 712
5 945
-
88 083
Amortyzacja bieżąca
53
2 733
4 927
1 534
396
-
9 643
Zmniejszenia, w tym:
(5)
-
(253)
(1 387)
(8)
-
(1 653)
Sprzedaż
-
-
(115)
(732)
-
-
(847)
Likwidacja
(5)
-
(138)
(655)
(8)
-
(806)
Przeklasyfikowanie
-
(2)
2
-
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
784
30 439
51 658
6 859
6 333
-
96 073
Odpisy aktualizujące wartość środków trwałych
Stan na 1 stycznia 2023 roku
-
-
-
-
-
885
885
Utworzenie
-
-
54
4
-
-
58
Rozwiązanie
-
-
-
-
-
-
-
Wykorzystanie
-
-
-
-
-
-
-
Stan na 1 stycznia 2024 roku
-
-
54
4
-
885
943
Utworzenie
-
-
-
-
-
205
205
Rozwiązanie
-
-
54
4
-
-
58
Wykorzystanie
-
-
-
-
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
-
-
-
-
-
1 090
1 090
Wartość bilansowa
Stan na 1 stycznia 2024 roku
10 159
65 970
22 451
3 670
1 626
8 806
112 682
Stan na 31 grudnia 2024 roku
9 857
67 806
29 346
3 629
1 921
3 350
115 909
Dane dotyczące 2023 roku w tabeli Ruchów rzeczowych aktywów trwałych zostały przekształcone, jakby połączenie miało miejsce na początek poprzedniego okresu
sprawozdawczego.
Spółka wykonała na dzień bilansowy test na utratę wartości majątku trwałego poprzez porównanie wartości bilansowej z wyższą z dwóch: wartością godziwą lub wartością
użytkową. Wartość bilansowa obejmowała sumę majątku trwałego powiększonego o kapitał obrotowy netto.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
50
Przy szacowaniu wartości użytkowej przyjęto prognozowane przepływy pieniężne na bazie najnowszego planu
finansowego w horyzoncie 5-ciu lat, a po okresie jego obowiązywania przyjęto stałą stopę wzrostu przepływów
pieniężnych oszacowaną na poziomie długoterminowej inflacji i wzrostu gospodarczego. Prognozowane
przepływy pieniężne zostały zdyskontowane do ich wartości bieżącej przy wykorzystaniu stopy dyskontowej,
z wykorzystaniem metodologii średnioważonego kosztu kapitału (WACC), która odzwierciedlała bieżące rynkowe
oszacowanie wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów.
Wykorzystane projekcje finansowe w okresie 2025-2029 zostały przygotowane w oparciu o szczegółowe plany
sprzedaży, które to z kolei bazują na danych historycznych, występujących trendach przychodowo, kosztowych.
Stopy wzrostu rezydualnego wynosi 1,5%, a stopa dyskonta WACC przyjęta na potrzeby powyższego testu to
10,5% w okresie szczegółowej prognozy i w okresie rezydualnym. Stopa wolna od ryzyka wynosi 5,87% w okresie
szczegółowej prognozy i w okresie rezydualnym, a wskaźnik Beta odlewarowany został przyjęty na poziomie 0,87.
Do wyznaczenia przepływów pieniężnych i stopy dyskontowej zgodnie z przyjętą praktyką księgową zastosowano
podejście polegające na stosowaniu pojedynczej sekwencji szacunków przepływów pieniężnych oraz
odpowiedniej stopy dyskontowej w okresie szczegółowej prognozy lub w okresie rezydualnym.
Racjonalne zmiany kluczowych założeń testów (WACC, EBIT) nie skutkowałyby powstaniem odpisu wartości.
Na dzień 31.12.2024r. oraz 31.12.2023 r. nie wystąpiła utrata wartości skutkująca koniecznością utworzenia
odpisu rzeczowego majątku trwałego.
Aktywa z tytułu praw do użytkowania
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Prawo wieczystego użytkowania gruntów
3 224
3 203
3 277
Budynki i budowle
618
205
760
Urządzenia techniczne i maszyny
7 538
6 937
6 937
Środki transportu
2 728
1 363
2 512
Pozostałe środki trwałe
487
505
505
14 595
12 213
13 991
Tabela ruchów aktywów z tytułu praw do użytkowania
Grunty
własne
Budynki i
budowle
Urządzenia
techniczne
i maszyny
Środki
transportu
Pozostałe
środki
trwałe
Razem
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2023 roku
3 045
453
8 371
3 792
868
16 529
Zwiększenia
466
458
-
1 979
198
3 101
Zmniejszenia, w tym:
-
-
-
(337)
-
(337)
Sprzedaż
-
-
-
-
-
-
Likwidacja
-
-
-
(337)
-
(337)
Przeklasyfikowanie
-
-
-
(1 573)
(460)
(2 033)
Stan na 1 stycznia 2024 roku
3 511
911
8 371
3 861
606
17 260
Zwiększenia
-
64
-
1 863
140
2 067
Zmniejszenia, w tym:
-
-
-
(1 044)
-
(1 044)
Sprzedaż
-
-
-
-
-
-
Likwidacja
-
-
-
(1 044)
-
(1 044)
Przeklasyfikowanie
-
-
1 568
(953)
(101)
514
Stan na 31 grudnia 2024 roku
3 511
975
9 939
3 727
645
18 797
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
51
Umorzenie
Stan na 1 stycznia 2023 roku
184
22
507
1 714
59
2 486
Amortyzacja bieżąca
50
128
927
819
115
2 039
Zmniejszenia, w tym:
-
1
-
(241)
-
(240)
Sprzedaż
-
-
-
-
-
-
Likwidacja
-
1
-
(241)
-
(240)
Przeklasyfikowanie
-
-
-
(943)
(73)
(1 016)
Stan na 1 stycznia 2024 roku
234
151
1 434
1 349
101
3 269
Amortyzacja bieżąca
53
206
1 059
870
83
2 271
Zmniejszenia, w tym:
-
-
-
(655)
-
(655)
Sprzedaż
-
-
-
-
-
-
Likwidacja
-
-
-
(655)
-
(655)
Przeklasyfikowanie
-
-
(92)
(565)
(26)
(683)
Stan na 31 grudnia 2024 roku
287
357
2 401
999
158
4 202
Wartość bilansowa
Stan na 1 stycznia 2024 roku
3 277
760
6 937
2 512
505
13 991
Stan na 31 grudnia 2024 roku
3 224
618
7 538
2 728
487
14 595
Dane dotyczące 2023 roku w tabeli Ruchów aktywów z tytułu praw do użytkowania zostały przekształcone, jakby
połączenie miało miejsce na początek poprzedniego okresu sprawozdawczego.
Wartość bilansowa netto leasingów w poszczególnych grupach aktywów trwałych:
Grunty w tym prawo wieczystego użytkowania 3 224 tys. PLN;
Budynki i budowle 618 tys. PLN;
Środki Transportu 2 728 tys. PLN;
Urządzenia techniczne i maszyny 7 538 tys. PLN;
Pozostałe środki trwałe 487 tys. PLN.
Po zakończeniu czasu obowiązywania umowy leasingu, Spółce przysługuje prawo do nabycia przedmiotu leasingu
po określonej cenie nabycia powiększonej o podatek VAT. Umowy leasingu w przeważającej większości
zawierane są na okres spłat rat leasingowych aż do momentu spłaty ostatniej raty i wykupu przedmiotu leasingu.
W niektórych przypadkach istnieje możliwość przedłużenia umowy na kolejny okres. Zabezpieczeniem niektórych
leasingów są cesje polis ubezpieczeniowych oraz weksle, a pozostałe leasingi nie są zabezpieczone.
Rzeczowe aktywa trwałe oddane w zastaw jako zabezpieczenie
Opis zabezpieczeń ustanowionych na środkach trwałych będących własnością Spółki zawarty został w punkcie
23.2 w notach objaśniających o kredytach i pożyczkach otrzymanych oraz dłużnych papierach wartościowych do
Jednostkowego sprawozdania finansowego Dr. Miele Cosmed Group S.A. obejmującego okres od 01.01.–
31.12.2024 roku.
12. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na 1 stycznia
4 742
67
67
Zwiększenia
-
-
4 675
Zwiększenia z tyt. aktualizacji wyceny
-
-
-
Zmniejszenia
-
-
-
Przeklasyfikowanie
-
-
-
Stan na 31 grudnia
4 742
67
4 742
Spółka na dzień bilansowy posiada nieruchomości inwestycyjne o wartości 4 742 tys. PLN.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
52
13. WARTOŚCI NIEMATERIALNE
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
Wartości niematerialne
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Licencje
130
54
96
Koncesje
Patenty
234
-
262
Znaki towarowe
93 127
-
93 153
Inne wartości niematerialne
-
-
-
93 491
54
93 511
Tabela ruchów wartości niematerialnych
Licencje
Koncesje
Patenty
Znaki
towarowe
Inne wartości
niematerialne
Razem
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Wartość początkowa
Stan na 1 stycznia 2023 roku
3 413
958
93 872
712
98 955
Zwiększenia
51
-
-
-
51
Zmniejszenia
(10)
-
(273)
-
(283)
Likwidacja
(10)
-
(273)
-
(283)
Stan na 1 stycznia 2024 roku
3 454
958
93 599
712
98 723
Zwiększenia
80
-
-
-
80
Zmniejszenia
-
-
-
-
-
Likwidacja
-
-
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
3 534
958
93 599
712
98 803
Umorzenie
Stan na 1 stycznia 2023 roku
3 323
397
636
712
5 068
Amortyzacja bieżąca
45
68
33
-
146
Zmniejszenia
(10)
-
(223)
-
(233)
Likwidacja
(10)
-
(223)
-
(233)
Stan na 1 stycznia 2024 roku
3 358
465
446
712
4 981
Amortyzacja bieżąca
46
28
26
-
100
Zmniejszenia
-
-
-
-
-
Likwidacja
-
-
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
3 404
493
472
712
5 081
Odpisy aktualizujące
Stan na 1 stycznia 2023 roku
-
231
-
-
231
Zwiększenia
-
Zmniejszenia
-
Stan na 1 stycznia 2024 roku
-
231
-
-
231
Zwiększenia
-
Zmniejszenia
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
-
231
-
-
231
Wartość bilansowa
Stan na 1 stycznia 2024 roku
96
262
93 153
-
93 511
Stan na 31 grudnia 2024 roku
130
234
93 127
-
93 491
Dane dotyczące 2023 roku w tabeli Ruchów wartości niematerialnych zostały przekształcone, jakby połączenie
miało miejsce na początek poprzedniego okresu sprawozdawczego.
Dr. Miele Cosmed Group S.A. posiada znaki towarowe, w tym znaki: KRET, SOFIN, APART i BOBINI, których
wartość bilansowa na dzień 31.12.2024 roku wyniosła 93 125 tys. PLN.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
53
Zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości Spółka wykonała na dzień bilansowy testy na utratę wartości znaków
towarowych poprzez porównanie wartości bilansowej z wyższą z dwóch: wartością godziwą lub wartością
użytkową. W wyniku dokonanych testów nie stwierdzono utraty wartości tych aktywów.
Przy szacowaniu wartości użytkowej przyjęto prognozowane przepływy pieniężne na bazie najnowszego planu
finansowego w horyzoncie 5-ciu lat, a po okresie jego obowiązywania przyjęto stałą stopę wzrostu przepływów
pieniężnych oszacowaną na poziomie długoterminowej inflacji i wzrostu gospodarczego. Prognozowane
przepływy pieniężne zostały zdyskontowane do ich wartości bieżącej przy wykorzystaniu stopy dyskontowej,
z wykorzystaniem metodologii średnioważonego kosztu kapitału (WACC), która odzwierciedlała bieżące rynkowe
oszacowanie wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów.
Wykorzystane projekcje finansowe w okresie 2025-2029 zostały przygotowane w oparciu o szczegółowe plany
sprzedaży, które to z kolei bazują na danych historycznych, występujących trendach rynkowych. Stopy wzrostu
rezydualnego wynosi 2,5%, a stopa dyskonta WACC przyjęta na potrzeby powyższego testu to 10,5% w okresie
szczegółowej prognozy i w okresie rezydualnym. Stopa wolna od ryzyka wynosi 5,87% w okresie szczegółowej
prognozy i w okresie rezydualnym, a wskaźnik Beta odlewarowana został przyjęty na poziomie 0,87. Do
wyznaczenia przepływów pieniężnych i stopy dyskontowej zgodnie z przyjętą praktyką księgową zastosowano
podejście polegające na stosowaniu pojedynczej sekwencji szacunków przepływów pieniężnych oraz odrębnych
stóp dyskontowych w okresie szczegółowej prognozy i rezydualnym. Stopy przyjęte do kalkulacji testów zostały
wyrażone w ujęciu nominalnym.
Nadwyżki wartości odzyskiwalnej nad wartością bilansową dla znaków towarowych wynoszą: Kret 45 747 tys.
PLN, Sofin 62 664 tys. PLN, Bobini 12 142 tys. PLN, Apart 7 993 tys. PLN.
Racjonalne zmiany kluczowych założeń testów (WACC, EBIT) dla wszystkich powyższych znaków towarowych nie
skutkowałyby powstaniem odpisu wartości.
Ponadto, w posiadaniu Spółki znajdują się też inne znaki towarowe o wartości bilansowej 2 tys. PLN. Dla tych
znaków został określony okres użyteczności, który mieści się w okresie od 10-20 lat. Znaki te podlegają
amortyzacji. Amortyzacja wartości niematerialnych odniesiona została odpowiednio do pozycji koszty
amortyzacji. Oprócz tych pozycji są również prawa do znaków o nieokreślonym okresie użytkowania tj. Trix,
Domax i Biophen. Na dzień bilansowy 31.12.2022 roku wystąpiły przesłanki utraty wartości i Spółka utworzyła
odpis aktualizujący na kwotę 231 tys. PLN dla powyższych znaków.
Znaki towarowe nie stanowią zabezpieczenia umów kredytowych wskazanych w nocie 18.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
54
14. AKTYWA FINANSOWE, AKCJE I UDZIAŁY W JEDNOSTKACH POWIĄZANYCH
14.1. Aktywa finansowe, akcje i udziały w jednostkach powiązanych
Akcje i udziały
w jednostkach
zależnych
Akcje i udziały
w jednostkach
stowarzyszonych
Razem
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Wartość według ceny nabycia
Stan na 1 stycznia 2023 roku
52 654
-
52 654
Zwiększenia, w tym:
-
-
-
Nabycie
-
-
-
Przeszacowanie
-
-
-
Stan na 1 stycznia 2024 roku
52 654
-
52 654
Zwiększenia, w tym:
-
-
-
Nabycie
-
-
-
Objęcie udziałów i akcji
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
52 654
-
52 654
Odpisy aktualizujące
Stan na 1 stycznia 2023 roku
(22 987)
-
(22 987)
Zwiększenia
-
-
-
Zmniejszenia
(22 987)
-
(22 987)
Stan na 1 stycznia 2024 roku
-
-
-
Zwiększenia
-
-
-
Zmniejszenia
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2024 roku
-
-
-
Wartość bilansowa
Stan na 1 stycznia 2024 roku
52 654
-
52 654
Stan na 31 grudnia 2024 roku
52 654
-
52 654
Inwestycje w jednostkach zależnych nie zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży ujmuje się w cenie
nabycia zgodnie z MSR 27 „Jednostkowe sprawozdania finansowe” pomniejszonej o ewentualne odpisy z tytułu
utraty wartości zgodnie z MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
Na dzień bilansowy, Spółka zidentyfikowała przesłanki świadczące o możliwości utraty wartości udziałów Dr.
Miele Cosmed Germany GmbH, z uwagi na niewykonanie prognoz finansowych oraz wzrost stopy wolnej od
ryzyka w Niemczech. W konsekwencji przeprowadzono test na utratę wartości wskazanych udziałów poprzez
porównanie wartości bilansowej z wyższą z dwóch: wartością godziwą lub wartością użytkową.
Na dzień 31 grudnia 2024 roku Spółka posiadała następujące akcje i udziały:
Nazwa
jednostki
Siedziba
Przedmiot działalności
Udział % w
kapitale
podstawowym
Udział % w
ogólnej
liczbie
głosów
Wartość
udziałów /
akcji
Odpis z
tytułu
utraty
wartości
Wartość
bilansowa
Dr. Miele
Cosmed
Germany
GmbH
Hamburg
Produkcja wyrobów chemicznych i
kosmetycznych, handel wyrobami
chemicznymi
100
100
37 181
-
37 181
Nordis S.A.
Opole,
Polska
Przetwarzanie i konserwowanie
mięsa przetwarzanie i
konserwowanie ryb, skorupiaków i
mięczaków, owoców i warzyw
0,3
0,3
204
(204)
-
Dr. Miele
Domal GmbH
Stadtilm
Produkcja wyrobów chemicznych i
kosmetycznych, handel wyrobami
chemicznymi
100
100
15 473
-
15 473
52 858
(204)
52 654
Przeprowadzony test na utratę wartości ustalający wartość użytkową jako podstawę ustalenia wartości
odzyskiwalnej oparty został o prognozowane przepływy na najbliższe pięć lat powiększone o wartość rezydualną.
Została ona wyliczona przy użyciu odpowiedniej stopy wzrostu rezydualnego w zależności od perspektyw
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
55
rozwoju, modelu biznesowego, w szczególności ekspozycji rynkowej. Stopa wzrostu rezydualnego wynosi 1,5%.
Stopa dyskonta WACC przyjęta na potrzeby powyższego testu w okresie szczegółowej prognozy oraz w okresie
rezydualnym to 6,0% dla Dr. Miele Cosmed Germany GmbH. Stopa wolna od ryzyka w okresie szczegółowej
prognozy oraz w okresie rezydualnym wynosi 2,0% dla Dr. Miele Cosmed Germany GmbH. Wskaźnik Beta
odlewarowana został przyjęty na poziomie 0,87. Do wyznaczenia przepływów pieniężnych i stopy dyskontowej
zgodnie z przyjętą praktyką księgową zastosowano podejście polegające na stosowaniu pojedynczej sekwencji
szacunków przepływów pieniężnych oraz odpowiedniej stopy dyskontowej stopy dyskontowej w okresie
szczegółowej prognozy i w okresie rezydualnym.
W wyniki testu na dzień bilansowy nie wystąpiła utrata wartości udziałów Dr. Miele Cosmed Germany GmbH.
Nadwyżka wartości odzyskiwalnej nad wartością bilansową dla powyższych udziałów wynosi 41 524 tys. PLN.
Racjonalne zmiany kluczowych założeń testu (WACC, EBIT) dla powyższych udziałów nie skutkowałyby
obowiązkiem utworzenia odpisów z tytułu utraty wartości.
14.2. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Środki pieniężne w kasie i w banku
8 720
3 485
4 145
Papiery wartościowe krótkoterminowe
o wysokiej płynności - weksle
-
-
-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty razem
8 720
3 485
4 145
- w tym środki pieniężne o ograniczonej możliwości
dysponowania
417
35
364
Spółka posiada na rachunkach bankowych wolne środki pieniężne zapewniające bieżące i terminowe
regulowanie zobowiązań finansowych wobec partnerów handlowych i budżetu Państwa.
Spółka posiada również na swoich rachunkach środki o ograniczonej możliwości dysponowania, na które składają
się środki zgromadzone na rachunku VAT w kwocie 417 tys. PLN.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
56
15. NALEŻNOŚCI
15.1. Należności z tytułu dostaw i usług
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Należności z tytułu dostaw i usług:
Od jednostek powiązanych
53 558
42 105
41 676
Od pozostałych podmiotów
27 799
14 455
30 769
Razem brutto
81 357
56 560
72 445
Odpisy aktualizujące należności
1 016
848
1 695
Razem netto
80 341
55 712
70 750
Analiza wiekowa należności z tytułu dostaw i usług brutto:
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Nieprzeterminowane
43 748
37 443
48 820
Przeterminowane:
37 609
19 117
23 625
w tym od jednostek powiązanych
35 552
15 570
18 046
0-30 dni
4 867
7 247
8 284
31-90 dni
7 731
8 791
9 338
91-180 dni
3 698
1 674
1 898
181-365 dni
13 846
590
1 015
powyżej 365 dni
7 467
815
3 090
Razem
81 357
56 560
72 445
Spółka dokonała opisów aktualizujących należności uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty.
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na początek okresu:
1 695
1 240
2 086
a) zwiększenia z tyt.:
45
89
92
- należności wątpliwych
45
89
92
b) zmniejszenia z tyt.:
(724)
(481)
(483)
-rozwiązanie
(724)
(481)
(483)
Stan na koniec okresu:
1 016
848
1 695
15.2. Inne aktywa i pozostałe należności krótkoterminowe
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Należności z tytułu podatków
381
1 328
1 797
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
437
248
412
Przedpłaty na dostawy środków trwałych
8
5
5
Pożyczki udzielone
-
-
15
Należność z tyt. zbycia udziałów i akcji
281
-
281
Kaucje
1 553
628
630
Inne należności
2 132
1 789
1 991
Razem brutto
4 792
3 998
5 131
Odpisy aktualizujące pozostałe należności
-
-
-
Razem netto
4 792
3 998
5 131
w tym:
krótkoterminowe
4 792
3 998
5 131
długoterminowe
-
-
-
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
57
15.3. Inne aktywa i pozostałe należności długoterminowe
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Pożyczki udzielone
506
5 290
5 290
Inne
-
-
-
Razem brutto
506
5 290
5 290
16. ZAPASY
Wartość bilansowa
Wartość odpisu
Ceny nabycia / kosztu wytworzenia
Wartość netto możliwa do uzyskania
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Materiały
17 365
16 766
16 788
811
1 559
1 590
18 176
18 325
18 378
17 365
16 766
16 788
Produkcja w toku
1 025
898
898
46
181
181
1 071
1 079
1 079
1 025
898
898
Wyroby gotowe
19 454
10 386
17 942
374
238
238
19 828
10 624
18 180
19 454
10 386
17 942
Towary
2 430
41
2 432
160
2
400
2 590
43
2 832
2 430
41
2 432
40 274
28 091
38 060
1 391
1 980
2 409
41 665
30 071
40 469
40 274
28 091
38 060
Odpisem aktualizującym objęte zostały zapasy wyodrębnione w drodze szczegółowej ich identyfikacji, które zdaniem Spółki, utraciły przydatność dla Spółki. W okresie od
01.01–31.12.2024 roku utworzono odpis na zapasy w kwocie 4 425 tys. PLN oraz rozwiązano odpis w kwocie 5 443 tys. PLN.
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
01.01.2024-
31.12.2024
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Stan na początek okresu:
2 409
1 573
1 610
a) zwiększenia z tyt.:
4 425
4 518
5 315
- utraty wartości
4 425
4 518
5 315
b) zmniejszenia z tyt.:
(5 443)
(4 111)
(4 516)
- rozwiązania
(5 443)
(4 111)
(4 516)
Stan na koniec okresu:
1 391
1 980
2 409
Opis zabezpieczeń ustanowionych na zapasach będących własnością Spółki, zawarty został w nocie 23.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
58
17. KAPITAŁY
17.1. Elementy kapitału zakładowego
Według informacji posiadanych przez Spółkę, struktura akcjonariatu na dzień sporządzenia sprawozdania
przedstawiała się następująco:
Nazwa akcjonariusza
Liczba akcji
w szt.
Liczba głosów
na WZA
Wartość
nominalna
akcji w PLN
Udział w
liczbie głosów
na WZA
Andreas Miele
48 253 159
48 253 159
48 253 159
46,15%
Blackwire Ventures sp. z o.o.*
25 740 123
42 966 245
25 740 123
41,09%
Mielimonka Holding sp. z o.o.****
3 125 249
3 125 249
3 125 249
2,99%
Magdalena Anita Miele**
306 000
306 000
306 000
0,29%
Arthur Raphael Mielimonka***
1 119 896
1 119 896
1 119 896
1,07%
Laura Agnes Mielimonka-Hofmann***
107 330
107 330
107 330
0,10%
Anja Katja Mielimonka***
107 330
107 330
107 330
0,10%
Pozostali
8 579 565
8 579 565
8 579 565
8,21%
Razem
87 338 652
104 564 774
87 338 652
100,00%
* podmioty kontrolowane przez Andreasa Miele
** małżonka Andreasa Miele
*** zstępny Andreasa Miele
**** podmiot kontrolowany przez zstępnych Andreasa Miele
Kapitał zakładowy na dzień 31.12.2024 roku zgodnie z wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego:
Emisja
Liczba akcji
w szt.
Liczba głosów
na WZA
Wartość
nominalna akcji
w PLN
Udział
w kapitale
podstawowym
seria A*
1 813 276
3 626 552
1 813 276
2,08%
seria B*
15 412 846
30 825 692
15 412 846
17,65%
seria C
7 253 104
7 253 104
7 253 104
8,30%
seria D
6 254 085
6 254 085
6 254 085
7,16%
seria E
200 000
200 000
200 000
0,23%
seria F
4 600 000
4 600 000
4 600 000
5,27%
seria G
38 055 089
38 055 089
38 055 089
43,57%
seria H
2 961 125
2 961 125
2 961 125
3,39%
seria I
4 653 197
4 653 197
4 653 197
5,33%
seria J
4 873 363
4 873 363
4 873 363
5,58%
seria K
250 000
250 000
250 000
0,29%
seria L
1
1
1
0,00%
seria M
1 012 566
1 012 566
1 012 566
1,15%
Razem
87 338 652
104 564 774
87 338 652
100,00%
*akcje uprzywilejowane w głosach na WZA
17 226 122
34 452 244
Wartość nominalna 1 akcji wynosi:
1
PLN
Kapitał zakładowy na dzień 31.12.2023 roku zgodnie z wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego:
Emisja
Liczba akcji
w szt.
Liczba głosów
na WZA
Wartość
nominalna akcji
w PLN
Udział
w kapitale
podstawowym
seria A*
1 813 276
3 626 552
1 813 276
2,1%
seria B*
15 412 846
30 825 692
15 412 846
17,6%
seria C
7 253 104
7 253 104
7 253 104
8,3%
seria D
6 254 085
6 254 085
6 254 085
7,2%
seria E
200 000
200 000
200 000
0,2%
seria F
4 600 000
4 600 000
4 600 000
5,3%
seria G
38 055 089
38 055 089
38 055 089
43,6%
seria H
2 961 125
2 961 125
2 961 125
3,4%
seria I
4 653 197
4 653 197
4 653 197
5,3%
seria J
4 873 363
4 873 363
4 873 363
5,6%
seria K
250 000
250 000
250 000
0,3%
seria L
1
1
1
0,0%
seria M
1 012 566
1 012 566
1 012 566
1,2%
Razem
87 338 652
104 564 774
87 338 652
100%
*akcje uprzywilejowane w głosach na WZA
17 226 122
34 452 244
Wartość nominalna 1 akcji wynosi:
1
PLN
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
59
17.2. Elementy kapitału zapasowego i rezerwowego Spółki
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Kapitały zapasowy
103 759
84 704
93 420
Kapitał zapasowy z zysku lat poprzednich
102 915
83 860
92 576
Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej
(201)
(201)
(201)
Kapitał zapasowy z wyceny programu menedżerskiego
1 045
1 045
1 045
Kapitały rezerwowe
67 526
77 534
77 035
Kapitał rezerwowy z zysków lat ubiegłych
67 526
77 534
77 035
Akcje własne
(4 489)
(1 149)
(1 149)
Zyski zatrzymane z lat ubiegłych
5 196
(223)
(25 578)
Zysk (strata) netto roku bieżącego
24 091
8 668
39 443
Razem pozostałe elementy kapitału własnego
196 083
169 534
183 171
Zwyczajne walne zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę nr 25 z dnia 25 czerwca 2024 roku o podziale zysku netto
za rok 2023 w kwocie 8 668 690,13 PLN, który został przeznaczony w kwocie 7 838 881,38 PLN na wypłatę
dywidendy, a pozostała kwota zysku w wysokości 829 808,75 PLN została przeznaczona na kapitał rezerwowy.
W dniu 30 października 2024 roku nadzwyczajnego walne zgromadzenie Dr. Miele Cosmed Group S.A. podjęło
Uchwałę nr 3 w sprawie upoważnienia zarządu spółki do nabycia akcji własnych Spółki, określenia warunków
nabywania akcji własnych przez spółkę oraz utworzenia kapitału rezerwowego przeznaczonego na nabywanie
akcji własnych w kwocie 14 000 000 PLN. W raportowanym okresie Spółka nabyła akcje własne za kwotę 3 340
tys. PLN.
17.3. Polityka dywidend/proponowany podział zysku (pokrycia straty)
Celem spółek Grupy Kapitałowej w zarządzaniu kapitałem jest ochrona zdolności Grupy Kapitałowej do
kontynuowania działalności przy jednoczesnej maksymalizacji rentowności dla akcjonariuszy. Zarządy na bieżąco
monitorują poziom wskaźnika zwrotu z kapitału oraz poziom dywidendy przypadającej na 1 akcję zwykłą.
Zarząd Jednostki Dominującej w dniu 10 kwietnia 2024 r. podjął uchwałę o przyjęciu polityki dywidendowej na
lata 2024-2026. Celem polityki dywidendowej jest określenie zasad kontrybucji akcjonariuszy w wypracowanym
zysku Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group, jako przewidywalnego zwrotu z inwestycji.
Zarząd Jednostki Dominującej, corocznie wnioskować będzie do Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia
o wypłacanie w poszczególnych latach dywidendy w wysokości nie niższej niż 35% skonsolidowanego zysku netto.
W swojej rekomendacji dla Walnego Zgromadzenia Zarząd każdorazowo będzie uwzględniał między innymi
następujące istotne czynniki, mające wpływ na wysokość dywidendy podlegającej wypłacie:
1. potrzeby inwestycyjne związane z rozwojem Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group, w szczególności
poprzez realizację nowych projektów w zgodzie ze strategią włączając w to potencjalne akwizycje,
2. potrzeby płynnościowe Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group uzależnione od aktualnych i oczekiwanych
warunków rynkowych i regulacyjnych,
3. wysokość zobowiązań z tytułu bieżącej działalności i obsługi zobowiązań kredytowych,
4. zobowiązania wynikające z zawartych umów dotyczących finansowania działalności Jednostki Dominującej
i Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group, w szczególności umów kredytowych,
5. wpływy z tytułu dywidend otrzymywanych przez Jednostkę Dominującą od jej podmiotów zależnych,
6. optymalizację struktury finansowania działalności Grupy Kapitałowej,
7. kowenanty zawarte w umowach z instytucjami finansującymi.
Zarząd poinformował, iż nie wyklucza w przyszłości podjęcia uchwały w przedmiocie zawieszenia stosowanej
w Spółce polityki dywidendowej w odniesieniu do roku, w którym wystąpi nadzwyczajna i niezależna od władz
Grupy Kapitałowej sytuacja skutkująca trudnościami ekonomiczno-finansowymi Jednostki Dominującej.
Decyzję o podziale zysku, w tym o wypłacie i wysokości dywidendy, podejmuje każdorazowo Zwyczajne Walne
Zgromadzenie. Polityka dywidendowa znajduje zastosowanie począwszy od podziału zysku netto za rok obrotowy
kończący się z dniem 31 grudnia 2023 roku.
Zarząd Jednostki Dominującej poinformował, iż w dniu 15 maja 2024 roku podjął uchwałę zawierającą wniosek
Zarządu dotyczący podziału zysku netto Spółki za 2023 rok, a także rekomendację kwoty przeznaczonej do
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
60
podziału między akcjonariuszy (dywidenda). Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A., działając na podstawie Polityki
dywidendowej na lata 2024-2026 i uwzględniając potrzeby inwestycyjne, wynikające z realizacji strategii Grupy
Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group, zawnioskował do zwyczajnego walnego zgromadzenia Spółki o podział
zysku netto Spółki za 2023 rok, w ten sposób, że Spółka przeznaczy do podziału między akcjonariuszy (dywidenda)
kwotę 7 838 881,38 PLN (0,09 PLN na jedną akcję).
Wypłata dywidendy zrealizowana została z zysku jednostkowego netto Dr. Miele Cosmed Group S.A. za rok 2023,
wynoszącego 8 668 690,13 PLN. Pozostała kwota zysku w wysokości 829 808,75 PLN została przeznaczona na
kapitał rezerwowy. Jest to zgodne z przyjętą Polityką dywidendową na lata 2024-2026, która przewiduje wypłatę
minimum 35% skonsolidowanego zysku netto Grupy Kapitałowej. Wniosek Zarządu został przedstawiony Radzie
Nadzorczej Spółki, celem dokonania przez nią oceny tego wniosku. Następnie wniosek Zarządu wraz z oceną Rady
Nadzorczej został skierowany do Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia, które podjęło uchwałę w sprawie
podziału zysku, w tym w sprawie kwoty przeznaczonej do podziału między akcjonariuszy (dywidenda).
17.4. Płatności w formie akcji własnych
W okresie 1.01.–31.12.2024 roku oraz 1.01.–31.12.2023 roku nie wystąpiły płatności w formie akcji własnych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
61
18. KREDYTY i POŻYCZKI
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Długoterminowe
Kredyty bankowe
3 598
7 322
7 322
3 598
7 322
7 322
Krótkoterminowe
Kredyty bankowe
3 598
3 662
3 662
Kredyty w rachunku bieżącym i obrotowe
46 971
28 625
36 182
50 569
32 287
39 844
54 167
39 609
47 166
W bieżącym okresie oraz w okresie porównawczym spółki Grupy Kapitałowej terminowo spłacały zobowiązania
finansowe z tytułu kredytów, pożyczek, leasingów.
W dniu 10 czerwca 2024 roku Dr. Miele Cosmed Group S.A. podpisała z ING Bank Śląski Spółka Akcyjna z siedzibą
w Katowicach, Aneks nr 10 z dnia 10.06.2024 roku do Umowy Wieloproduktowej nr 894/2020/00001589/00
z dnia 26.05.2020 roku, wprowadzającego istotne zmiany ww. umowy. Zawarty aneks przedłużył okres trwania
umowy do dnia 25.05.2026 roku, a ponadto zwiększył wysokość limitu kredytu obrotowego odnawialnego do
kwoty 35 000 000 PLN, z sublimitami:
1. sublimit w wysokości:
35 000 000 PLN, dostępny w okresie dostępności limitu kredytowego do wykorzystania na następujące produkty:
a) kredyty obrotowe w rachunku bankowym złotowym prowadzonym na rzecz Dr. Miele Cosmed Group S.A. do
wysokości maksymalnego pułapu zadłużenia równego wysokości dostępnego sublimitu;
2. sublimit w wysokości:
6 000 000 EUR dostępny w okresie dostępności limitu kredytowego do wykorzystania na następujące produkty:
a) kredyty obrotowe w rachunku bankowym w EUR do wysokości maksymalnego pułapu zadłużenia równego
wysokości dostępnego sublimitu.
W dniu 28 czerwca 2024 roku Dr. Miele Cosmed Group S.A. zawarła z BNP Paribas Bank Polska S.A. z siedzibą
w Warszawie, zmianę nr 5 do Umowy wielocelowej linii kredytowej premium bis nr WAR/8816/21/267/CB z dnia
27 maja 2021 roku. Zmiana nr 5 do Umowy wielocelowej linii kredytowej premium bis nr WAR/8816/21/267/CB
z dnia 27 maja 2021 roku przedłużyła okres udostępnienia kredytu do dnia 07.07.2025 r., a ponadto podwyższyła
limit kredytowy o 4 mln zł do kwoty 16 mln PLN.
W badanym okresie zobowiązania kredytowe były spłacane terminowo. Na dzień bilansowy zostały spełnione
wszystkie kowenanty wynikające z umów kredytowych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
62
Spółka Dr. Miele Cosmed S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.) posiadała następujące zobowiązania finansowe z tyt. kredytów:
Bank
finansujący
Rodzaj kredytu
Umowa
z dnia
Data spłaty
Kwota
zobowiązani
a wg umowy
Zadłużenie
na dzień
31.12.2023
w tys. PLN
Zadłużenie
na dzień
31.12.2024
w tys. PLN
Forma zabezpieczenia i wartość z Umowy
ING Bank
Śląski S.A.
Kredyt obrotowy
w rachunku
bieżącym
26.05.2020
Umowa
wieloproduktowa
nr
894/2020/000015
89/00
25.05.2026
35 000 000
(w PLN)
24 739 *
31 607
1) Hipoteka umowna łączna do kwoty 46 110 tys. PLN na:
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz z prawem własności znajdujących się
na niej budynków stanowiących odrębną nieruchomość, położonej w Świętochłowicach przy ul. Łagiewnickiej, objętej księgą wieczystą KW
KA1C/00004079/6, prowadzoną przez Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych;
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz z prawem własności znajdującego się
na niej budynku stanowiącego odrębną nieruchomość, położonej w Świętochłowicach przy ul. Łagiewnickiej, objętej księgą wieczystą KW
KA1C/00018465/0, prowadzoną przez Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych;
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz z prawem własności znajdujących się
na niej budynków stanowiących odrębną nieruchomość, położonej w Świętochłowicach przy ul. Łagiewnickiej, objętej księgą wieczystą KW
KA1C/00005080/3, prowadzoną przez Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych;
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz z prawem własności znajdującego się
na niej budynku stanowiącego odrębną nieruchomość, położonej w Radomiu przy ul. Wielkopolskiej 3F, objętej księgą wieczystą KW RA1R/00077519/5,
prowadzoną przez Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych,
wraz z cesją praw z polisy ubezpieczenia od ognia i innych zdarzeń losowych.
2) Oświadczenie o poddaniu się egzekucji Dr. Miele Cosmed Group S.A., w trybie art. 777 § 1 pkt 5 Kodeksu postępowania cywilnego, dotyczącego
obowiązku zapłaty sumy pieniężnej do wysokości 57 750 000,00 PLN.
3) Zastaw rejestrowy na zapasach towarów handlowych, o wartości minimalnej 25 000 tys. PLN, będących własnością Dr. Miele Cosmed Group S.A.
znajdujących się w magazynach: Radom, ul. Wielkopolska 3; Jawor, ul. Kuziennicza 15 oraz Świętochłowice, ul. Łagiewnicka 1c wraz z cesja praw z
polisy ubezpieczenia od ognia i innych zdarzeń losowych;
BNP Paribas
Bank Polska
S.A.
Wielocelowa
linia kredytowa
premium bis
27.05.2021
Umowa
nr
WAR/8816/21/267
/CB
07.07.2025
16 000 000
(w PLN)
11 443
15 364
1) Weksel in blanco, wystawiony przez Dr. Miele Cosmed Group S.A. wraz z deklaracją wekslową;
2) Hipoteka umowna do sumy 18 000 tys. PLN, w celu zabezpieczenia zapłaty kwoty należności głównej wynikającej z kredytu udzielonego na podstawie
Umowy oraz odsetek umownych, odsetek za opóźnienie, kosztów, prowizji i opłat wynikających z Umowy, roszczeń o odszkodowanie z powodu
niewykonania lub nienależytego wykonania Umowy ustanowiona na nieruchomości położonej w Świętochłowice, o łącznej powierzchni 18 556,00mkw,
będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW
nr KA1C/00004079/6;
3) Hipoteka umowna łączna (bez innych wpisów mających pierwszeństwo wobec wpisów na rzecz Banku)do sumy 51 500 tys. PLN w celu zabezpieczenia
zapłaty kwoty należności głównej wynikającej z kredytu udzielonego na podstawie Umowy oraz odsetek umownych, odsetek za opóźnienie, kosztów,
prowizji i opłat wynikających z Umowy, roszczeń o odszkodowanie z powodu niewykonania lub nienależytego wykonania Umowy ustanowiona na:
a) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 1,7213ha, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A.,
dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00073248/6,
b) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 1,8344ha, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A.,
dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00057452/1,
c) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 0,0914ha, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A.,
dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00074501/0,
d) na udziale wynoszącym 2/24 w nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 2354,00mkw będącej w użytkowaniu
wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A. dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00084455/0;
4) cesja praw z polisy ubezpieczeniowej na rzecz Banku dotyczącej w/w Nieruchomości, przy czym suma ubezpieczenia nie może być mniejsza niż
12 000 tys. PLN;
BNP Paribas
Bank Polska
S.A.
Kredyt
nieodnawialny
27.05.2021
Umowa
nr
WAR/8816/21/268
/CB
(04.07.2022
konwersja na
kredyt w EUR)
31.12.2026
3 880 470
EUR
10 984
7 196
1) Weksel in blanco, wystawiony przez Dr. Miele Cosmed Group S.A. wraz z deklaracją wekslową;
2) Hipoteka umowna łączna (bez innych wpisów mających pierwszeństwo wobec wpisów na rzecz Banku do sumy 51 500 tys. PLN w celu zabezpieczenia
zapłaty kwoty należności głównej wynikającej z kredytu udzielonego na podstawie Umowy oraz odsetek umownych, odsetek za opóźnienie, kosztów,
prowizji i opłat wynikających z Umowy, roszczeń o odszkodowanie z powodu niewykonania lub nienależytego wykonania Umowy ustanowiona na:
a) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 1,7213ha, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A.,
dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00073248/6,
b) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 1,8344ha, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A.,
dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00057452/1,
c) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 0,0914ha, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A.,
dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00074501/0,
d) na udziale wynoszącym 2/24 w nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 2354,00mkw będącej w użytkowaniu
wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00084455/0;
3) cesja praw z polisy ubezpieczeniowej na rzecz Banku dotyczącej nieruchomości, przy czym suma ubezpieczenia nie może być mniejsza niż kwota
kredytów zabezpieczonych ww. cesją;
4) zastaw rejestrowy do najwyższej sumy zabezpieczenia 33 090 tys. PLN na maszynach i urządzeniach należących do Kredytobiorcy;
5) cesja praw z polisy ubezpieczeniowej na rzecz Banku dotycząca zastawu rejestrowego, przy czym suma ubezpieczenia nie może być mniejsza niż
3 061 985,63 PLN.
Razem
47 166
54 167
* na wartość zadłużenia na dzień bilansowy 31.12.2023 w kwocie 24 739 tys. PLN roku z tytułu kredytu w rachunku bieżącym w ING Bank Śląski S.A. składają się wartości kredytów spółek: Global Cosmed Group S.A. (7 557 tys. PLN) oraz Dr. Miele Cosmed Group S.A.
(17 182 tys. PLN).
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
63
19. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych
Zobowiązania z tytułu
świadczeń pracowniczych
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2024 roku
3 742
Zwiększenie
3 989
Zmniejszenie
(3 865)
Stan na 31 grudnia 2024 roku
3 866
w tym:
krótkoterminowe
1 751
długoterminowe
2 115
Dane publikowane
Zobowiązania z tytułu
świadczeń pracowniczych
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2023 roku
2 411
Zwiększenie
4 571
Zmniejszenie
(3 942)
Stan na 31 grudnia 2023 roku
3 040
w tym:
krótkoterminowe
1 527
długoterminowe
1 513
Dane przekształcone
Zobowiązania z tytułu
świadczeń pracowniczych
tys. PLN
Stan na 1 stycznia 2023 roku
2 906
Zwiększenie
5 850
Zmniejszenie
(5 014)
Stan na 31 grudnia 2023 roku
3 742
w tym:
krótkoterminowe
1 800
długoterminowe
1 942
Pracownicy Spółki są uprawnieni do otrzymania nagród jubileuszowych oraz odpraw emerytalnych. Wysokość
świadczeń została wyliczona przez aktuariusza. Uprawnieni pracownicy otrzymują jednorazowo kwotę
stanowiącą po upływie 10 lat pracy równowartość 100% podstawy miesięcznego wynagrodzenia, po upływie 20
lat pracy kwotę stanowiącą równowartość 200% podstawy miesięcznego wynagrodzenia, po upływie 30 lat pracy
kwotę stanowiącą równowartość 300% podstawy miesięcznego wynagrodzenia. Przeprowadzona została analiza
wrażliwości świadczeń na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne na zmianę założeń aktuarialnych, tj.
przede wszystkim na zmianę stopy dyskonta finansowego oraz zmianę planowanych wzrostów wynagrodzeń.
Zdaniem Zarządu Spółki potencjalna zmiana wartości rezerw pracowniczych w związku ze zmianami założeń
aktuarialnych nie jest istotna.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
64
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
Zobowiązania wobec pracowników
Pozostałe świadczenia wobec pracowników
- rezerwy na niewykorzystane urlopy
1 346
1 118
1 303
- rezerwa na odprawy emerytalne
676
417
543
- rezerwa na nagrody jubileuszowe
1 639
1 277
1 632
- świadczenia ZUS
205
228
264
Zobowiązania wobec pracowników, w tym:
- długoterminowe
2 115
1 513
1 942
- krótkoterminowe
1 751
1 527
1 800
Wartość bieżąca zobowiązania na dzień bilansowy z tytułu odprawy emerytalno–rentowej wyniosła 676 tys. PLN,
na niewykorzystane urlopy 1 346 tys. PLN, świadczenia ZUS 205 tys. PLN i świadczenia na nagrody jubileuszowe
1 639 tys. PLN.
Zgodnie z Ustawą o Pracowniczych Planach Kapitałowych, która weszła w życie z dniem 1 stycznia 2019 roku
każdy pracodawca jest zobowiązany do założenia PPK dla swoich pracowników w ściśle określonych terminach.
Spółka w dniu 20.09.2019 roku zawarła umowę o zarządzenie z BNP Paribas PPK Specjalistycznym Funduszem
Inwestycyjnym Otwartym. Umowa określa wzajemne zobowiązania Pracodawcy i Funduszu w zakresie
funkcjonowania pracowniczego planu kapitałowego, w szczególności określa zasady dotyczące zawierania
z Funduszem umów o prowadzenie PPK na rzecz osób zatrudnionych przez Pracodawcę oraz zasady współpracy
Pracodawcy i Funduszu.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
65
20. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW, POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA I INNE PASYWA
20.1. Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług
do jednostek powiązanych
3 944
3 584
1 942
do pozostałych jednostek
40 197
42 148
47 219
Razem
44 141
45 732
49 161
20.2. Krótkoterminowe pozostałe zobowiązania
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Zobowiązania z tyt. wynagrodzeń
1 663
974
1 291
Zobowiązania z tyt. podatków i ubezp. społecznych
3 028
1 602
2 624
Rozliczenia międzyokresowe bierne kosztów
1 870
1 204
1 925
Inne zobowiązania
67
67
165
Razem
6 629
3 847
6 005
20.3. Inne pasywa
Dane
publikowane
Dane
przekształcone
31.12.2024
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Rozliczenia międzyokresowe przychodów
1 972
2 380
2 380
Razem
1 972
2 380
2 380
W rozliczenia międzyokresowe przychodów wlicza się otrzymane przez Spółkę dotacje.
Na kwotę 1 972 tys. PLN składają się pozostałe do rozliczenia wartości dotacji:
– poszerzenie oferty Spółki o nową linię innowacyjnych kosmetyków z dodatkiem prebiotyków 280 tys. PLN,
– biotechnologia w służbie środowiska 552 tys. PLN,
– poszerzenie oferty o innowacyjne produkty do płukania tkanin 1 140 tys. PLN.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
66
21. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU
Zobowiązania z tytułu leasingu na dzień 31 grudnia 2024 roku:
Krótkoterminowe
Długoterminowe
Razem
do 1
miesiąca
od 1 do 3
miesięcy
od 3 do 12
miesięcy
od 1
do 5 lat
Powyżej 5
lat
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Wartość bieżąca minimalnych opłat
leasingowych
243
537
2 239
4 140
3 364
10 523
Przyszłe koszty finansowe z tytułu leasingu
54
56
276
675
5 111
6 172
Wartość nominalna minimalnych opłat
leasingowych
297
593
2 515
4 815
8 475
16 695
Zobowiązania z tytułu leasingu na dzień 31 grudnia 2023 roku:
Dane publikowane
Krótkoterminowe
Długoterminowe
Razem
do 1
miesiąca
od 1 do 3
miesięcy
od 3 do 12
miesięcy
od 1
do 5 lat
Powyżej
5 lat
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Wartość bieżąca minimalnych opłat
leasingowych
190
393
1 768
5 100
3 304
10 755
Przyszłe koszty finansowe z tytułu leasingu
30
60
235
710
5 127
6 162
Wartość nominalna minimalnych opłat
leasingowych
220
453
2 003
5 810
8 431
16 917
Dane przekształcone
Krótkoterminowe
Długoterminowe
Razem
do 1
miesiąca
od 1 do 3
miesięcy
od 3 do 12
miesięcy
od 1
do 5 lat
Powyżej
5 lat
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Wartość bieżąca minimalnych opłat
leasingowych
237
490
2 153
5 989
3 380
12 249
Przyszłe koszty finansowe z tytułu
leasingu
41
78
306
824
5 253
6 502
Wartość nominalna minimalnych opłat
leasingowych
278
568
2 459
6 813
8 633
18 751
Formą zabezpieczania części leasingów są cesje polis ubezpieczeniowych oraz weksle.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
67
22. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
Jednostkami powiązanymi z Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.) według stanu na
dzień 31.12.2024 roku są:
Akcjonariusz większościowy
Andreas Miele
Podmioty zależne:
Dr. Miele Domal GmbH
Dr. Miele Cosmed GmbH
Dr. Miele Cosmed Germany GmbH
Podmioty powiązane:
Mielimonka Holding Sp. z o.o.
Magdalena Miele
Arthur Mielimonka
Laura Mielimonka-Hofmann
Anja Mielimonka
Kamil Szlaga
Michał Czajka
W okresie: 1.01.-31.12.2024r. zostały zawarte następujące transakcje handlowe ze stronami powiązanymi:
Nazwa jednostki
Przychody
operacyjne
Koszty
operacyjne
Należności
Zobowiązania
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Dr Andreas Miele
-
-
-
602
Blackwire Ventures Sp. z o.o.
3
-
3
-
Dr. Miele Cosmed GmbH (dawniej: Global Cosmed
International GmbH)
99 762
1 577
31 404
1 642
Dr. Miele Cosmed Germany GmbH (dawniej: Global
Cosmed GmbH)
2 820
570
16 259
771
Dr. Miele Domal GmbH (dawniej: Global Cosmed domal
GmbH)
3 287
2 884
6 396
1 510
Mielimonka Holding sp. z o.o.
1
-
2
-
Razem
105 873
5 031
54 064
4 525
w pozycji należności z tyt. dostaw i usług
53 558
w pozycji należności długoterminowe
506
w pozycji zobowiązania z tyt. dostaw i usług
3 944
w pozycji zobowiązań z tytułu leasingów
581
W okresie: 1.01.-31.12.2023r. Spółka zawarła następujące transakcje handlowe ze stronami powiązanymi
(dane przekształcone):
Nazwa jednostki
Przychody
operacyjne
Koszty
operacyjne
Należności
Zobowiązania
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Dr Andreas Miele
-
-
-
240
Blackwire Ventures Sp. z o.o.
39
-
4
-
Global Cosmed GmbH (dawniej: Global Cosmed
International GmbH)
32 122
14
17 782
1
Global Cosmed Germany GmbH (dawniej: Global
Cosmed GmbH)
38 725
2 354
20 230
838
Dr. Miele Cosmed domal GmbH (dawniej: Global
Cosmed domal GmbH)
5 166
1 839
8 434
643
Domal Grundstűcksgesellschaft mbH
-
-
510
-
Mielimonka Holding sp. z o.o.
1
-
282
-
Michał Czajka
-
30
20
Razem
76 053
4 237
47 262
2 631
w pozycji należności z tyt. dostaw i usług
41 676
w pozycji należności długoterminowe
5 290
w pozycji inne aktywa i pozostałe należności
krótkoterminowe
296
w pozycji zobowiązania z tyt. dostaw i usług
1 942
w pozycji zobowiązań z tytułu leasingów
689
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
68
22.1. Informacje o istotnych transakcjach (wraz z ich kwotami) zawartych na warunkach innych niż
rynkowe ze stronami powiązanymi wraz z informacjami określającymi charakter tych transakcji
Spółka nie zawierała istotnych transakcji na warunkach innych niż rynkowe.
22.2. Pożyczki udzielone Członkom Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki oraz podmiotom powiązanym
Spółka nie udzielała pożyczek Członkom Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki.
22.3. Wynagrodzenia Członków Zarządu i Rady Nadzorczej
Członkowie Zarządu Spółki osiągnęli w 2024 roku wynagrodzenie w ogólnej kwocie 2 195 tys. PLN. Członkowie
Rady Nadzorczej osiągnęli w 2024 roku wynagrodzenie w ogólnej kwocie 452 tys. PLN.
Spółka posiada nierozliczone salda od kluczowej kadry kierowniczej w wysokości 120 tys. PLN. Nie wystąpiły inne
długoterminowe świadczenia pracownicze oraz świadczenia po okresie zatrudnienia dla kluczowych członków
kadry kierowniczej.
22.4. Pozostałe transakcje z podmiotami powiązanymi
W okresach: 1.01. – 31.12.2024 roku oraz 1.01. – 31.12.2023 roku Spółka nie zawarła innych transakcji ze
stronami powiązanymi.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
69
23. POZYCJE WARUNKOWE I ZABEZPIECZENIA NA MAJĄTKU
23.1. Zobowiązania warunkowe:
– Notarialne oświadczenie o poddaniu się egzekucji Dr. Miele Cosmed Group S.A., w trybie art. 777 § 1 pkt 5
Kodeksu postępowania cywilnego, dotyczącego obowiązku zapłaty sumy pieniężnej do wysokości 57 750 000,00
PLN (Umowa wieloproduktowa nr 894/2020/00001589/00 z dnia 26.05.2020 r.).
– Spółka udzieliła poręczenia Spółce zależnej Dr. Miele Domal GmbH (w ramach dostaw komponentów do
produkcji (spryskiwacze) na kwotę 210 tys. EUR.
23.2. Aktywa stanowiące zabezpieczenie zobowiązań
Aktywa stanowiące zabezpieczenie zobowiązań kredytowych w Banku ING Bank Śląski S.A.:
– Hipoteka umowna łączna do kwoty 46 110 tys. PLN na:
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz
z prawem własności znajdujących się na niej budynków stanowiących odrębną nieruchomość, położonej
w Świętochłowicach przy ul. Łagiewnickiej, objętej księgą wieczystą KW KA1C/00004079/6, prowadzoną przez
Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych;
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz
z prawem własności znajdującego się na niej budynku stanowiącego odrębną nieruchomość, położonej
w Świętochłowicach przy ul. Łagiewnickiej, objętej księgą wieczystą KW KA1C/00018465/0, prowadzoną przez
Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych;
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz
z prawem własności znajdujących się na niej budynków stanowiących odrębną nieruchomość, położonej
w Świętochłowicach przy ul. Łagiewnickiej, objętej księgą wieczystą KW KA1C/00005080/3, prowadzoną przez
Sąd Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych;
- przysługującym Dr. Miele Cosmed Group S.A. prawie użytkowania wieczystego nieruchomości gruntowej wraz
z prawem własności znajdującego się na niej budynku stanowiącego odrębną nieruchomość, położonej
w Radomiu przy ul. Wielkopolskiej 3F, objętej księgą wieczystą KW RA1R/00077519/5, prowadzoną przez Sąd
Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych,
wraz z cesją praw z polisy ubezpieczenia od ognia i innych zdarzeń losowych.
– Zastaw rejestrowy na zapasach towarów handlowych, o wartości minimalnej 25 000 tys. PLN, będących
własnością Dr. Miele Cosmed Group S.A. znajdujących się w magazynach: Radom, ul. Wielkopolska 3; Jawor, ul.
Kuziennicza 15 oraz Świętochłowice, ul. Łagiewnicka 1c wraz z cesja praw z polisy ubezpieczenia od ognia i innych
zdarzeń losowych (Umowa wieloproduktowa nr 894/2020/00001589/00 z dnia 26.05.2020 r.);
Aktywa stanowiące zabezpieczenie zobowiązań kredytowych w BNP Paribas Bank Polska S.A.
– Weksel in blanco, wystawiony przez Dr. Miele Cosmed Group S.A. wraz z deklaracją wekslową;
– Hipoteka umowna do sumy 18 000 tys. PLN, w celu zabezpieczenia zapłaty kwoty należności głównej
wynikającej z kredytu udzielonego na podstawie Umowy oraz odsetek umownych, odsetek za opóźnienie,
kosztów, prowizji i opłat wynikających z Umowy, roszczeń o odszkodowanie z powodu niewykonania lub
nienależytego wykonania Umowy ustanowiona na nieruchomości położonej w Świętochłowice, o łącznej
powierzchni 18 556,00mkw, będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd
Rejonowy w Chorzowie, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr KA1C/00004079/6;
– Hipoteka umowna łączna (bez innych wpisów mających pierwszeństwo wobec wpisów na rzecz Banku)do sumy
51 500 tys. PLN w celu zabezpieczenia zapłaty kwoty należności głównej wynikającej z kredytu udzielonego na
podstawie Umowy oraz odsetek umownych, odsetek za opóźnienie, kosztów, prowizji i opłat wynikających
z Umowy, roszczeń o odszkodowanie z powodu niewykonania lub nienależytego wykonania Umowy ustanowiona
na:
a) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 1,7213ha, będącej w użytkowaniu
wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych
prowadzi KW nr RA1R/00073248/6,
b) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 1,8344ha, będącej w użytkowaniu
wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych
prowadzi KW nr RA1R/00057452/1,
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
70
c) nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni 0,0914ha, będącej w użytkowaniu
wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd Rejonowy w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych
prowadzi KW nr RA1R/00074501/0,
d) na udziale wynoszącym 2/24 w nieruchomości położonej w miejscowości Radom, o łącznej powierzchni
2354,00mkw będącej w użytkowaniu wieczystym Dr. Miele Cosmed Group S.A., dla której Sąd Rejonowy
w Radomiu, VI Wydział Ksiąg Wieczystych prowadzi KW nr RA1R/00084455/0;
– cesja praw z polisy ubezpieczeniowej na rzecz Banku dotyczącej w/w Nieruchomości, przy czym suma
ubezpieczenia nie może być mniejsza niż 12 000 tys. PLN;
– zastaw rejestrowy do najwyższej sumy zabezpieczenia 33 090 tys. PLN na maszynach i urządzeniach należących
do Kredytobiorcy;
– cesja praw z polisy ubezpieczeniowej na rzecz Banku dotycząca zastawu rejestrowego, przy czym suma
ubezpieczenia nie może być mniejsza niż 3 061 985,63 PLN.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
71
24. WARTOŚĆ FIRMY
Wartość firmy
CENA NABYCIA
Stan na 1 stycznia 2023
56 396
Nabycie
-
Wyksięgowanie na moment zbycia
-
Stan na 31 grudnia 2023
56 396
Stan na 1 stycznia 2024
56 396
Nabycie
-
Wyksięgowanie na moment zbycia
-
Stan na 31 grudnia 2024
56 396
SKUMULOWANA UTRATA WARTOŚCI
Stan na 1 stycznia 2023
40 744
Odpis z tytułu utraty wartości
-
Wyksięgowanie na moment zbycia
-
Stan na 31 grudnia 2023
40 774
Stan na 1 stycznia 2024
40 774
Odpis z tytułu utraty wartości
-
Wyksięgowanie na moment zbycia
-
Stan na 31 grudnia 2024
40 774
WARTOŚĆ BILANSOWA
Stan na 31 grudnia 2023
15 652
Stan na 31 grudnia 2024
15 652
24.1. Testy na utratę wartości
Zgodnie z MSR 36 na dzień kończący okres sprawozdawczy Spółka przeprowadziła test na utratę wartości firmy
wykorzystując metodę zdyskontowanych przepływów pieniężnych. Prognozowane przepływy pieniężne zostały
zdyskontowane do ich wartości bieżącej przy wykorzystaniu stopy dyskontowej, z wykorzystaniem metodologii
średnioważonego kosztu kapitału (WACC), która odzwierciedlała bieżące rynkowe oszacowanie wartości
pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów.
Wykorzystane projekcje finansowe w okresie 2025-2029 zostały przygotowane w oparciu o szczegółowe plany
wszystkich spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej, które to z kolei bazują na danych historycznych,
występujących trendach przychodowo-kosztowych.
Zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości, Spółka na dzień bilansowy przeprowadziła test na utratę wartości
firmy dla Dr. Miele Cosmed Group S.A. Na podstawie przeprowadzonego testu, nie stwierdzono utraty wartości
firmy.
Przeprowadzony test został oparty o prognozowane przepływy na najbliższe pięć lat powiększone o wartość
rezydualną. Została ona wyliczona przy użyciu odpowiedniej stopy wzrostu rezydualnego w zależności od
perspektyw rozwoju, modelu biznesowego, w szczególności ekspozycji rynkowej. Stopa wzrostu rezydualnego
wyniosła 1,5% dla Dr. Miele Cosmed Group S.A. Stopa dyskonta WACC przyjęta na potrzeby powyższego testu to
10,5% w okresie szczegółowej prognozy i w okresie rezydualnym. Stopa wolna od ryzyka wynosi dla Dr. Miele
Cosmed Group S.A. 5,87% w okresie szczegółowej prognozy i w okresie rezydualnym. Wskaźnik Beta
odlewarowana został przyjęty na poziomie 0,87. Do wyznaczenia przepływów pieniężnych i stopy dyskontowej
zgodnie z przyjętą praktyką księgową zastosowano podejście polegające na stosowaniu pojedynczej sekwencji
szacunków przepływów pieniężnych oraz odpowiedniej stopy dyskontowej w okresie szczegółowej prognozy i
okresie rezydualnym.
Na dzień bilansowy, w wyniku dokonanych testów nie wystąpiła utrata wartości firmy.
Nadwyżka wartości odzyskiwalnej nad wartością bilansową dla firmy Dr. Miele Cosmed Group S.A. wynosi
100 698 tys. PLN.
Racjonalne zmiany kluczowych założeń testu (WACC, EBIT) nie skutkowałyby powstaniem odpisu wartości.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
72
25. ZDARZENIA PO DNIU KOŃCZĄCYM OKRES SPRAWOZDAWCZY
Zgodnie z posiadanymi przez Spółkę informacjami, w okresie od 1 stycznia 2025 roku do dnia publikacji
niniejszego sprawozdania, spółka Blackwire Ventures Sp. z o.o. z siedzibą w Radomiu nabyła łącznie 3 022 120
akcji, stanowiących 3,46% akcji w kapitale zakładowym Dr. Miele Cosmed Group S.A. oraz zbyła 173 120 akcji,
stanowiących 0,20% akcji w kapitale zakładowym. Na dzień publikacji sprawozdania posiada łącznie 28 589 123
(17 226 122 imiennych i 11 363 001 na okaziciela) akcji Dr. Miele Cosmed Group S.A. stanowiących 32,73% akcji
w kapitale zakładowym i dających łącznie 45 815 245 głosów na walnym zgromadzeniu, co stanowi udział w
wysokości 43,82% w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu.
W dniu 31 stycznia 2025 roku Andreas Miele Przewodniczący Rady Nadzorczej Dr. Miele Cosmed Group S.A.
dokonał transakcji zbycia 13 000 akcji zwykłych Jednostki Dominującej dopuszczonych do obrotu.
W dniu 03 lutego 2025 roku Spółka podjęła decyzję o zakończeniu realizacji Programu odkupu akcji własnych
Dr. Miele Cosmed Group S.A., realizowanego na podstawie art. 362 § 1 pkt 8 Kodeksu spółek handlowych oraz
w oparciu i zgodnie z przyjętym przez Zarząd Emitenta w dniu 7 listopada 2024 roku Regulaminem programu
odkupu akcji własnych Spółki, na podstawie upoważnienia wynikającego z uchwały nr 3 Nadzwyczajnego
Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30 października 2024 r. w sprawie upoważnienia Zarządu Spółki do nabycia
akcji własnych spółki, określenia warunków nabywania akcji własnych przez spółkę oraz utworzenia kapitału
rezerwowego przeznaczonego na nabywanie akcji własnych.
Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A. poinformował, iż wykonując postanowienia Umowy o pełnienie funkcji
doradcy i pośrednika w realizacji programu odkupu akcji z dnia 07.11.2024 r., IPOPEMA Securities S.A. z siedzibą
w Warszawie nabyła na Giełdzie Papierów Wartościowych na rachunek Emitenta w okresie od 8 listopada 2024
roku do 03 lutego 2025 roku łącznie 820 139 akcji Dr. Miele Cosmed Group S.A. W drodze zaproszenia do
składania przez akcjonariuszy ofert sprzedaży akcji Spółki, Emitent nabył 500 000 akcji własnych po cenie 5,40
PLN. za jedną akcję oraz za łączną cenę wynoszącą 2 700 000 PLN za wszystkie te akcje. Nabyte w okresie trwania
Programu skupu akcji własnych, akcje własne Spółki stanowią 1,5115% kapitału zakładowego Spółki i dają
1,2625% w ogólnej liczbie głosów. W wyniku przeprowadzonych transakcji Spółka posiada łącznie 1 560 109 akcji
własnych, stanowiących 1,7863% kapitału zakładowego Spółki i dających 1,4920% w ogólnej liczbie głosów.
W dniu 05 lutego 2025 roku Kamil Szlaga Członek Zarządu Dr. Miele Cosmed Group S.A. dokonał transakcji zbycia
44 700 akcji zwykłych Spółki dopuszczonych do obrotu.
26. WPŁYW SYTUACJI POLITYCZNO – GOSPODARCZEJ NA TERYTORIUM UKRAINY NA DZIAŁALNOŚĆ
DR. MIELE COSMED GROUP S.A.
Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A. w związku z aktualną sytuacją polityczno – gospodarczą na terytorium
Ukrainy oraz wprowadzeniem przez Prezesa Rady Ministrów stopnia alarmowego CRP, na terytorium Polski,
dotyczącego zagrożeń wystąpienia zdarzenia o charakterze terrorystycznym, dotyczącego systemów
teleinformatycznych organów administracji publicznej lub systemów teleinformatycznych wchodzących w skład
infrastruktury krytycznej Urzędu Komisji Nadzoru Finansowego, informuje iż obecną sytuację geopolityczną
rozpoznaje jako istotną zmianę faktyczną dotyczącą istotnego obszaru działalności operacyjnej.
Spółka oświadcza, iż obywatele Rosji i/ lub Białorusi oraz podmioty mające siedzibę w tych państwach, nie są
akcjonariuszami/udziałowcami spółek powiązanych z Dr. Miele Cosmed Group S.A.. Nie ma również wiedzy, aby
obywatele Rosji i/ lub Białorusi oraz podmioty mające siedzibę w tych państwach posiadały jego akcje
dopuszczone do obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.
Spółka nie wprowadza do obrotu produktów, które są wytwarzane, produkowane lub importowane
z Rosji/Białorusi.
Zarząd Spółki monitoruje ryzyko przerwania łańcucha dostaw produktów z powodu ewentualnych problemów
z dostępnością surowców. Jednocześnie oświadcza, iż w takim przypadku dołoży należytej staranności
w pozyskaniu ich z alternatywnych źródeł.
Zdaniem Zarządu Spółki dopuszcza się zaistnienie ryzyka nieterminowej realizacji zobowiązań do dostawy
produktów z powodu zmniejszającej się dostępności usług transportowych. W przypadku materializacji ryzyka
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
73
przerwania łańcucha dostaw z którejś z powyższych przyczyn, Spółka niezwłocznie ogłosi przypadek siły wyższej
i poda informację w tym zakresie do publicznej wiadomości.
Zarząd Spółki na bieżąco monitoruje wpływ sytuacji polityczno – gospodarczej w Ukrainie na działalność Spółki
oraz Grupy Kapitałowej i na wyniki finansowe w perspektywie kolejnych okresów.
Biorąc pod uwagę wpływ sytuacji polityczno – gospodarczej na terytorium Ukrainy na działalność Spółki, Zarząd
Dr. Miele Cosmed Group S.A. nie dostrzega bezpośredniego wpływu wojny na działalność Spółki, ale z uwagą
obserwuje sytuację geopolityczną, która ma szerokie implikacje na stronę popytową i podażową gospodarek.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
74
27. INFORMACJA O WPŁYWIE ZAGADNIEŃ KLIMATYCZNYCH NA DZIAŁALNOŚĆ SPÓŁKI
Wpływ zagadnień dotyczących klimatu został określony zgodnie z aktualnymi, możliwymi do uzyskania
szacunkami Zarządu Spółki co do Miele Cosmed Group S.A. za 2024 rok w punkcie 10 oraz Oświadczeniu
dotyczącym zrównoważonego rozwoju Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group za rok 2024, które jest częścią
Skonsolidowanego sprawozdania Zarządu Grupy Kapitałowej Dr. Miele Cosmed Group za 2024 rok).warunków
ekonomicznych, które mogą wystąpić w dającej się przewidzieć przyszłości. Szacunki te biorą pod uwagę aktualną
wiedzę na temat potencjalnych, szeroko rozumianych skutków zmian klimatycznych (ryzyko dotyczące zmian
klimatycznych opisane w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Dr. Miele Cosmed Group za 2024 rok).
Identyfikacja zagrożeń związanych ze skutkami zmian klimatycznych obejmuje m.in. konkretne zobowiązania
w ramach trzech tematów: klimat, opakowania i natura, które pomogą osiągnąć postęp w całym łańcuchu
wartości. Odpowiedzialność za prawidłową i całościową diagnozę wpływu czynników związanych ze zmianami
klimatu na biznes, plan działania i jego implementację spoczywa na Zarządzie i podlegających im Grupach
roboczych.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
75
28. INFORMACJA NA TEMAT POŁĄCZENIA SPÓŁEK
W dniu 8 lutego 2024 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło Uchwałę nr 3 w sprawie połączenia
Dr. Miele Cosmed Group S.A. ( poprzednio: Global Cosmed S.A.) z siedzibą w Radomiu jako spółki przejmującej
ze spółką Global Cosmed Group S.A. z siedzibą w Jaworze jako spółką przejmowaną oraz wyraziło zgodę na plan
połączenia tych spółek oraz Uchwałę nr 4 w sprawie zmiany Statutu Spółki.
Z dniem 1 marca 2024 roku, Sąd Rejonowy Lublin-Wschód z Lublinie z siedzibą w Świdniku dokonał wpisu do
Rejestru Przedsiębiorców KRS połączenia Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.)
z siedzibą w Radomiu i Global Cosmed Group S.A. z siedzibą w Jaworze, poprzez przeniesienie całego majątku
Global Cosmed Group S.A. na Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global Cosmed S.A.), z uwagi na fakt, że
Dr. Miele Cosmed Group S.A. posiadała 100 % udziałów w kapitale zakładowym Global Cosmed Group S.A.
W wyniku połączenia Global Cosmed Group S.A. została rozwiązana bez przeprowadzania likwidacji z dniem
wykreślenia jej z rejestru.
Z dniem zarejestrowania połączenia przez sąd rejestrowy, Dr. Miele Cosmed Group S.A. (poprzednio: Global
Cosmed S.A.) weszło we wszystkie prawa i obowiązki Global Cosmed Group S.A. Na Spółkę z dniem połączenia,
przeszły w szczególności zezwolenia, koncesje oraz ulgi, które zostały przyznane Global Cosmed Group S.A., chyba
że ustawa lub decyzja o udzieleniu zezwolenia, koncesji lub ulgi stanowiły inaczej.
W ramach połączenia zaplanowane zostały działania reorganizacyjne, mające na celu uproszczenie struktury
organizacyjnej całej Grupy Kapitałowej oraz optymalizację kosztową dzięki wykorzystaniu efektu synergii
prowadzonego biznesu. Do głównych aspektów ekonomicznych zaliczamy w szczególności:
1. spłaszczenie i znaczne uproszczenia struktury organizacyjnej Grupy Kapitałowej oraz realizowanego przez nią
modelu biznesowego;
2. redukcję kosztów prowadzenia działalności Grupy Kapitałowej poprzez ograniczenia wewnętrznych działań na
poziomie odpowiednich komórek organizacyjnych oraz utrzymania infrastruktury/systemów informatycznych;
3. ograniczenie obowiązków o charakterze regulacyjnym, sprawozdawczym realizowanych w ramach Grupy
Kapitałowej.
Polityka rachunkowości przyjęta przez zarząd Spółki na potrzeby rozliczenia połączenia spółek Dr. Miele Cosmed
Group S.A. i Global Cosmed Group S.A., które to spółki znajdowały się pod wspólną kontrolą, polega na
zastosowaniu metody łączenia udziałów. Zgodnie z przyjętą polityką, połączenie zostało rozliczone według
wartości księgowych, ujętych w jednostce przejmującej, co oznacza, że aktywa i zobowiązania jednostki
przejmowanej zostały uwzględnione w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jednostki przejmującej po wartościach
księgowych, włączając w to wartość firmy. Rozliczenie i ujęcie w księgach rachunkowych dokonano metodą
łączenia udziałów.
Zasada zastosowania metody łączenia udziałów polega na zsumowaniu poszczególnych pozycji aktywów
i pasywów oraz przychodów i kosztów połączonych spółek, według stanu na dzień połączenia, po uprzednim
doprowadzeniu ich wartości do jednolitych metod wyceny i dokonaniu wzajemnych wyłączeń. Sprawozdanie
finansowe Dr. Miele Cosmed Group S.A. na którą przeszedł majątek przejętej Spółki, zawiera dane porównawcze
za poprzedni rok obrotowy, określone w taki sposób, jakby połączenie miało miejsce na początek poprzedniego
okresu sprawozdawczego. Spółka przeprowadziła rozliczenie połączenia metodą łączenia udziałów w następujący
sposób:
1. Ujęto w księgach rachunkowych spółki przejmującej aktywa i pasywa według wartości wynikającej z ksiąg
spółki przejmowanej.
2. Dokonano wyłączenia wzajemnych należności i zobowiązań, przychodów i kosztów operacji gospodarczych
dokonanych w danym roku obrotowym oraz posiadanych udziałów w spółce przejmowanej.
3. Kapitał podstawowy spółki przejmującej nie został podwyższony.
4. Dokonano wyłączenia kapitału podstawowego spółki przejmowanej, a po dokonaniu tego wyłączenia
skorygowano odpowiednie pozycje kapitału własnego spółki, na którą przechodzi majątek połączonych spółek
o różnicę pomiędzy sumą przyjętych aktywów i pasywów.
5. Pozostały kapitał zapasowy oraz niepodzielony zysk (strata) z lat ubiegłych przedstawione w sprawozdaniu
finansowym po połączeniu stanowią sumę kapitałów zapasowych oraz niepodzielonych zysków (strat) z lat
ubiegłych łączących się spółek.
Wybór powyższej polityki rachunkowości został dokonany zgodnie z wymogami MSR 8, który określa kryteria
opracowania i stosowania polityki rachunkowości, która prowadzi do uzyskania informacji, które są:
- przydatne dla użytkowników w procesie podejmowania decyzji gospodarczych;
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
76
oraz
- wiarygodne, czyli takie, dzięki którym sprawozdanie finansowe:
- wiernie przedstawia sytuację finansową i wyniki finansowe oraz przepływy pieniężne jednostki;
- odzwierciedla ekonomiczną treść transakcji, innych zdarzeń i warunków, a nie tylko formę prawną;
- jest obiektywne, czyli bezstronne;
- jest zgodne z zasadą ostrożnej wyceny; oraz
- jest kompletne we wszystkich istotnych aspektach.
Przy dokonywaniu powyższego osądu, Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A., zachowując poniżej ustaloną
kolejność, uwzględnił i rozważył możliwość zastosowania następujących źródeł:
- wymogi określone w MSSF dotyczące podobnych i powiązanych zagadnień oraz
- definicje, kryteria ujmowania i koncepcje wyceny aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów określone
w założeniach koncepcyjnych.
- najaktualniejsze regulacje innych podmiotów tworzących standardy na podstawie podobnych założeń
koncepcyjnych, inną literaturę dotyczącą rachunkowości i przyjęte rozwiązania branżowe.
Przy rozliczaniu połączenia, Dr. Miele Cosmed Group S.A. skorzystała ze skonsolidowanego sprawozdania
finansowego jako źródła aktywów i pasywów w przejmowanej spółce.
Poniżej zostało przedstawione przekształcenie bilansu, rachunku zysków i strat za poprzedni okres
sprawozdawczy wynikające z połączenia wyżej wymienionych spółek. Przedstawione dane dla poszczególnych
spółek wynikają z zatwierdzonych sprawozdań finansowych spółek łączących się za poprzedni okres. Wpływ
połącznia został przedstawiony w kolumnie - Korekty wynikające z połączenia. Ostatnia kolumna zawiera dane
porównawcze, które zostały odpowiednio przekształcone tak jakby połączenie miało miejsce na początek
porównywalnego okresu sprawozdawczego, aby umożliwić porównanie z danymi bieżącymi, co w ocenie Zarządu
umożliwia rzetelne przedstawienie wpływu połączenia na sytuację finansową i wyniki działalności Spółki.
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
Dr. Miele
Cosmed
Group S.A.
Global
Cosmed
Group SA.
SUMA
Korekty
wynikające z
połączenia
Dane po
przekształceniu
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
AKTYWA
Aktywa trwałe
Wartość firmy
-
-
-
(15 652)
15 652
Rzeczowe aktywa trwałe
104 633
8 289
112 922
240
112 682
w tym Aktywa z tytułu praw do
użytkowania
12 213
2 018
14 231
240
13 991
Nieruchomości inwestycyjne
67
4 675
4 742
-
4 742
Wartości niematerialne
54
94 902
94 956
1 445
93 511
Akcje i udziały w jednostkach
powiązanych
165 611
37 181
202 792
150 137
52 655
Należności długoterminowe
5 290
-
5 290
-
5 290
Aktywa trwałe razem
275 655
145 047
420 702
136 170
284 532
Aktywa obrotowe
Zapasy
28 091
10 426
38 517
457
38 060
Należności z tytułu dostaw i usług
55 712
20 572
76 284
5 534
70 750
Należności z tytułu podatku
dochodowego od osób prawnych
96
218
314
-
314
Inne aktywa i pozostałe należności
krótkoterminowe
3 998
1 134
5 132
1
5 131
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
3 485
660
4 145
-
4 145
Aktywa obrotowe razem
91 382
33 010
124 392
5 992
118 400
Aktywa razem
367 037
178 057
545 094
142 162
402 932
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
77
Dr. Miele
Cosmed
Group S.A.
Global
Cosmed
Group SA.
SUMA
Korekty
wynikające
z połączenia
Dane po
przekształceniu
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
PASYWA
Kapitał własny
Kapitał zakładowy
87 339
93 032
180 371
(93 032)
87 339
Kapitał zapasowy
84 704
14 958
99 662
(6 242)
93 420
Kapitały rezerwowe
77 534
7 538
85 072
(8 037)
77 035
Akcje własne
(1 149)
-
(1 149)
-
(1 149)
Zyski zatrzymane z lat ubiegłych
(223)
260
37
(25 615)
(25 578)
Zysk (strata) netto roku bieżącego
8 668
34 017
42 685
(3 242)
39 443
Razem kapitał własny
256 873
149 805
406 678
(136 168)
270 510
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty i pożyczki otrzymane oraz dłużne
papiery wartościowe
7 322
-
7 322
-
7 322
Zobowiązania z tytułu leasingu
8 404
1 136
9 540
(171)
9 369
Zobowiązania z tytułu świadczeń
pracowniczych długoterminowe
1 513
429
1 942
-
1 942
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
4 801
7 127
11 928
(209)
11 719
Zobowiązania długoterminowe razem
22 040
8 692
30 732
(380)
30 352
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty i pożyczki otrzymane oraz dłużne
papiery wartościowe
32 287
7 557
39 844
-
39 844
Zobowiązania z tytułu leasingu
2 351
609
2 960
(80)
2 880
Zobowiązania z tytułu świadczeń
pracowniczych krótkoterminowe
1 527
273
1 800
-
1 800
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
45 732
8 963
54 695
(5 534)
49 161
Zobowiązania z tytułu podatku
dochodowego od osób prawnych
-
-
-
-
-
Pozostałe zobowiązania
3 847
2 158
6 005
-
6 005
Inne pasywa
2 380
-
2 380
-
2 380
Zobowiązania krótkoterminowe razem
88 124
19 560
107 684
(5 614)
102 070
Zobowiązania razem
110 164
28 252
138 416
(5 994)
132 422
Pasywa razem
367 037
178 057
545 094
(142 162)
402 932
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
78
Dr. Miele
Cosmed
Group S.A.
Global
Cosmed
Group SA.
SUMA
Korekty
wynikające z
połączenia
Dane po
przekształceniu
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
AKTYWA
Aktywa trwałe
Wartość firmy
-
-
-
(15 652)
15 652
Rzeczowe aktywa trwałe
111 042
7 878
118 920
611
118 309
w tym Aktywa z tytułu praw do
użytkowania
12 852
1 801
14 653
611
14 042
Nieruchomości inwestycyjne
67
-
67
-
67
Wartości niematerialne
40
95 061
95 101
1 445
93 656
Akcje i udziały w jednostkach
powiązanych
165 611
14 398
180 009
150 137
29 872
Aktywa trwałe razem
276 760
117 337
394 097
136 541
257 556
Aktywa obrotowe
Zapasy
29 199
9 831
39 030
42
38 988
Należności z tytułu dostaw i usług
52 000
22 045
74 045
12 319
61 726
Należności z tytułu podatku
dochodowego od osób prawnych
-
707
707
-
707
Inne aktywa i pozostałe należności
krótkoterminowe
9 836
1 653
11 489
-
11 489
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
3 525
491
4 016
-
4 016
Aktywa obrotowe razem
94 560
34 727
129 287
12 361
116 926
Aktywa razem
371 320
152 064
523 384
148 902
374 482
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
79
Dr. Miele
Cosmed
Group S.A.
Global
Cosmed
Group SA.
SUMA
Korekty
wynikające z
połączenia
Dane po
przekształceniu
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
31.12.2022
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
PASYWA
Kapitał własny
Kapitał zakładowy
87 339
93 032
180 371
(93 032)
87 339
Kapitał zapasowy
84 704
14 958
99 662
(6 242)
93 420
Kapitały rezerwowe
72 061
11 029
83 090
(11 528)
71 562
Akcje własne
(1 149)
-
(1 149)
-
(1 149)
Zyski zatrzymane z lat ubiegłych
(223)
260
37
(18 617)
(18 580)
Zysk (strata) netto roku bieżącego
5 473
(491)
4 982
(6 507)
(1 525)
Razem kapitał własny
248 205
118 788
366 993
(135 926)
231 067
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty i pożyczki otrzymane oraz dłużne
papiery wartościowe
-
-
-
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
9 432
541
9 973
(331)
9 642
Zobowiązania z tytułu świadczeń
pracowniczych długoterminowe
1 268
273
1 541
-
1 541
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
5 101
6 368
11 469
(8)
11 461
Zobowiązania długoterminowe razem
15 801
7 182
22 983
(339)
22 644
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty i pożyczki otrzymane oraz dłużne
papiery wartościowe
45 104
8 046
53 150
-
53 150
Zobowiązania z tytułu leasingu
2 380
637
3 017
(306)
2 711
Zobowiązania z tytułu świadczeń
pracowniczych krótkoterminowe
1 143
222
1 365
-
1 365
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
52 483
13 928
66 411
(12 331)
54 080
Zobowiązania z tytułu podatku
dochodowego od osób prawnych
-
-
-
-
-
Pozostałe zobowiązania
3 122
3 261
6 383
-
6 383
Inne pasywa
3 082
-
3 082
-
3 082
Zobowiązania krótkoterminowe razem
107 314
26 094
133 408
(12 637)
120 771
Zobowiązania razem
123 115
33 276
156 391
(12 976)
143 415
Pasywa razem
371 320
152 064
523 384
(148 902)
374 482
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
80
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Dr. Miele
Cosmed
Group S.A.
Global
Cosmed
Group SA.
SUMA
Korekty
wynikające
z
połączenia
Dane po
przekształceniu
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
I. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży
262 344
156 013
418 357
(103 865)
314 492
Przychody ze sprzedaży
262 344
156 013
418 357
(103 865)
314 492
Zmiana stanu produktów
(22)
-
(22)
-
(22)
Amortyzacja
(8 591)
(1 348)
(9 939)
283
(9 656)
Zużycie surowców i materiałów
(169 169)
(5 904)
(175 073)
91
(174 982)
Usługi obce
(22 908)
(12 384)
(35 292)
12 902
(22 390)
Podatki i opłaty
(3 148)
(216)
(3 364)
-
(3 364)
Koszty świadczeń pracowniczych
(40 419)
(10 236)
(50 655)
-
(50 655)
Pozostałe koszty rodzajowe
(3 409)
(11 940)
(15 349)
-
(15 349)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
(3 362)
(98 934)
(102 296)
90 132
(12 164)
Razem koszty działalności operacyjnej
(251 028)
(140 962)
(391 990)
103 408
(288 582)
Zysk (strata) ze sprzedaży
11 316
15 051
26 367
(457)
25 910
Pozostałe przychody operacyjne
2 307
355
2 662
(46)
2 616
Pozostałe koszty operacyjne
(2 560)
(613)
(3 173)
46
(3 127)
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
11 063
14 793
25 856
(457)
25 399
Przychody finansowe
3 242
22 823
26 065
(3 000)
23 065
Koszty finansowe
(4 318)
(1 057)
(5 375)
6
(5 369)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
9 987
36 559
46 546
(3 451)
43 095
Podatek dochodowy
(1 319)
(2 542)
(3 861)
209
(3 652)
Zysk (strata) netto z działalności
kontynuowanej
8 668
34 017
42 685
(3 242)
39 443
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej
-
-
-
-
-
ZYSK (STRATA) NETTO
8 668
34 017
42 685
(3 242)
39 443
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
81
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Dr. Miele
Cosmed
Group S.A.
Global
Cosmed
Group SA.
SUMA
Korekty
wynikające
z
połączenia
Dane po
przekształceniu
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
01.01.2023-
31.12.2023
Badane
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
tys. PLN
Przepływy środków pieniężnych z
działalności operacyjnej
Zysk brutto
9 987
36 559
46 546
(3 451)
43 095
Korekty o pozycje:
Amortyzacja
8 591
1 348
9 939
(283)
9 656
Odsetki i dywidendy
(51)
755
704
2 994
3 698
(Zysk)/strata na działalności inwestycyjnej
(288)
(23 014)
(23 302)
-
(23 302)
Różnice kursowe
(1 034)
-
(1 034)
5
(1 029)
Zmiana stanu należności
(172)
2 682
2 510
(5 357)
(2 847)
Zmiana stanu zapasów
1 108
(595)
513
457
970
Zmiana stanu zobowiązań
(6 571)
(7 318)
(13 889)
5 357
(8 532)
Zmiana stanu przychodów przyszłych okresów
(702)
(702)
-
(702)
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń
pracowniczych
629
207
836
-
836
Podatek dochodowy zapłacony/zwrócony
(1 170)
(1 984)
(3 154)
-
(3 154)
Przepływy pieniężne netto z działalności
operacyjnej
10 327
8 640
18 967
(278)
18 689
Przepływy środków pieniężnych z
działalności inwestycyjnej
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i
wartości niematerialnych
1 177
277
1 454
-
1 454
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i
wartości niematerialnych
(4 021)
(210)
(4 231)
-
(4 231)
Nabycie nieruchomości inwestycyjnej
-
(3 425)
(3 425)
-
(3 425)
Wpływy z tytułu dywidend i udziałów w zyskach
3 000
-
3 000
(3 000)
-
Przepływy pieniężne netto z działalności
inwestycyjnej
156
(3 358)
(3 202)
(3 000)
(6 202)
Przepływy środków pieniężnych z
działalności finansowej
Wpływy z tytułu odsetek
241
40
281
-
281
Wpływy z tytułu zaciągnięcia
pożyczek/kredytów
1 339
-
1 339
-
1 339
Spłata pożyczek/kredytów
(5 800)
(489)
(6 289)
-
(6 289)
Odsetki zapłacone
(3 190)
(795)
(3 985)
6
(3 979)
Dywidendy wypłacone na rzecz właścicieli
-
(3 000)
(3 000)
3 000
-
Płatności zobowiązań z tyt. leasingu
(2 485)
(869)
(3 354)
272
(3 082)
Płatności z tyt. zaliczek dotyczących leasingu
(628)
-
(628)
-
(628)
Środki pieniężne netto z działalności
finansowej
(10 523)
(5 113)
(15 636)
3 278
(12 358)
Przepływy pieniężne netto razem
(40)
169
129
-
129
Zwiększenie netto stanu środków pieniężnych i
ich ekwiwalentów
(40)
169
129
-
129
Środki pieniężne na początek okresu
3 525
491
4 016
-
4 016
Środki pieniężne na koniec okresu, w tym:
3 485
660
4 145
-
4 145
O ograniczonej możliwości dysponowania
35
329
364
-
364
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku
82
29. OŚWIADCZENIA ZARZĄDU
W sprawie rzetelności sporządzenia sprawozdań finansowych
Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A. oświadcza, że wedle swojej najlepszej wiedzy, prezentowane jednostkowe
sprawozdanie finansowe Dr. Miele Cosmed Group S.A. sporządzone zostało zgodnie z obowiązującymi zasadami
rachunkowości oraz odzwierciedla w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową oraz
wynik finansowy Dr. Miele Cosmed Group S.A., oraz że sprawozdanie z działalności Dr. Miele Cosmed Group S.A.
zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji Dr. Miele Cosmed Group S.A., w tym opis
podstawowych zagrożeń i ryzyka.
W sprawie firmy audytorskiej
Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A. oświadcza, że firma audytorska, dokonująca badania prezentowanego
sprawozdania finansowego Dr. Miele Cosmed Group S.A., została wybrana zgodnie z przepisami prawa oraz, że
podmiot ten oraz biegli rewidenci, dokonujący badania tego sprawozdania, spełniali warunki do wyrażenia
bezstronnej i niezależnej opinii o badanym rocznym sprawozdaniu finansowym, zgodnie z obowiązującymi
przepisami i standardami zawodowymi.
Jednostkowe sprawozdania finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku
83
Zarząd Dr. Miele Cosmed Group S.A.:
Prezes Zarządu Magdalena Miele ………………………………………………….
Członek Zarządu Arthur Mielimonka ………………………………………………..
Członek Zarządu Kamil Szlaga ………………………………………………..
Członek Zarządu Michał Czajka ………………………………………………..
Radom, 16 kwietnia 2025 roku