Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Spis treści
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI
GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB I SPÓŁKI XTB S.A.
W 2024 ROKU
2
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Spis treści
Spis treści
Wprowadzenie ......................................................................................................................3
List Prezesa Zarządu ......................................................................... 4
Wybrane skonsolidowane dane finansowe ......................................... 7
Wybrane jednostkowe dane finansowe .............................................. 9
Syntetyczne zestawienie danych dotyczących Spółki i Grupy
Kapitałowej za lata 2018-2024 ........................................................ 11
Grupa XTB ........................................................................................................................... 16
Informacje ogólne............................................................................. 17
Struktura organizacyjna Grupy kapitałowej XTB ............................... 18
Władze ............................................................................................. 24
Misja, wizja, wartości ........................................................................ 29
Marka ............................................................................................... 30
Produkty ........................................................................................... 33
XTB na giełdzie ................................................................................ 38
Model biznesowy ................................................................................................................ 42
Rynki operacyjne.............................................................................. 45
Klienci .............................................................................................. 46
Marketing – Kanały Dotarcia ............................................................ 49
Czynniki, które mają wpływ na działalność Grupy i Spółki ................ 50
Strategia i działalność ....................................................................................................... 60
Strategia rozwoju i jej realizacja w 2024 roku ................................... 61
Ważniejsze osiągnięcia w dziedzinie badań i rozwoju ...................... 67
Strategia i zarządzanie ESG ............................................................ 68
Relacje z interesariuszami ............................................................... 71
Wyniki finansowe i dywidenda .......................................................................................... 72
Omówienie skonsolidowanych wyników finansowych osiągniętych w
2024 roku oraz czynników mających na nie wpływ ........................... 73
Wybrane wskaźniki finansowe i operacyjne Grupy Kapitałowej XTB 87
Omówienie jednostkowych wyników finansowych osiągniętych w 2024
roku oraz czynników mających na nie wpływ .................................... 96
Wybrane wskaźniki finansowe i operacyjne XTB S.A. .....................103
Zarządzanie ryzykiem .................................................................................................... 109
Główne cechy systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem
w odniesieniu do procesu sporządzania jednostkowych i
skonsolidowanych sprawozdań finansowych .................................. 110
Zarządzanie ryzykiem i system kontroli wewnętrznej ...................... 110
Czynniki ryzyka i zagrożenia ........................................................... 112
Ład korporacyjny ............................................................................................................. 126
Oświadczenie o stosowanych zasadach ładu korporacyjnego w 2024
roku ................................................................................................ 127
Akcje i struktura akcjonariatu .......................................................... 130
Organy Statutowe XTB ................................................................... 133
Kultura korporacyjna i kluczowe polityki postępowania w biznesie .. 168
Pozostałe informacje ...................................................................................................... 171
Informacja o audytorze ................................................................... 172
Informacje o istotnych postępowaniach toczących się przed sądem,
organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem
administracji publicznej ................................................................... 173
Postępowania sądowe .................................................................... 173
Postępowania administracyjne i kontrolne ...................................... 174
Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A. .................. 176
Oświadczenie Zarządu ................................................................................................... 350
Oświadczenie i informacja Zarządu ................................................ 351
3
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Spis treści
Wprowadzenie
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
4
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ List Prezesa Zarządu
List Prezesa Zarządu
„Jednym z najważniejszych celów biznesowych jest to, aby XTB stała się
marką globalną i pierwszym wyborem dla osób, które są zainteresowane
efektywnym zarządzaniem swoimi finansami. Realizacja tego planu
wymaga poszerzania naszej oferty o nowe produkty oraz doskonalenia
naszej platformy i aplikacji mobilnej. Wierzę, że to przełoży się
na przekroczenie liczby 2 mln klientów w najbliższym roku. Chcemy
umacniać swoją pozycję nie tylko tam, gdzie już jesteśmy liderem, ale
również na bardzo konkurencyjnych rynkach w Wielkiej Brytanii, Francji
czy w Niemczech. Jednocześnie przygotowujemy się do wejścia
do zupełnie nowych regionów jak Indonezja czy Brazylia. Realizacja tych
ambitnych planów wymaga istotnego wzrostu nakładów marketingowych
- nawet do 80% r/r. Jest to konieczne by świadomie budować wizerunek
marki i zwiększać nasz udział w rynku.”
Szanowni Państwo,
W 2024 roku obchodziliśmy 20-lecie naszej działalności – był to czas
świętowania sukcesów i podsumowań. W ciągu dwóch dekad staliśmy się
niezależną technologicznie, nowoczesną i międzynarodową organizacją. Jako
osoba, która jest w XTB niemal od początku, wiem jak wiele wysiłku
i zaangażowania ta zmiana wymagała oraz ile pomysłów udało się zrealizować
w ciągu tych 20 lat. Nie brakowało także wyzwań i trudności, które były dla nas
cenną lekcją.
Jesteśmy firmą z sektora fintech, ale najważniejszym kapitałem są dla nas ludzie:
pracownicy, klienci, inwestorzy. Znajduje to odzwierciedlenie w naszych celach
biznesowych – chcemy stać się marką globalną i aplikacją inwestycyjną najchętniej
wybieraną przez klientów na świecie. Zwiększamy potencjał i skalę biznesu – stale
rozbudowujemy naszą ofertę produktową, by docierać do klientów z innych
segmentów rynku. Rok 2024 to także rok rekordów. W pierwszym kwartale
przekroczyliśmy 1 mln klientów, a w całym roku pozyskaliśmy kolejne blisko
500 000. Na koniec lutego 2025 roku z naszej aplikacji mobilnej i platformy
online korzystało już blisko 1,5 mln inwestorów i inwestorek. Liczby te są dla
nas powodem do dumy i dowodem na to, że dzięki umiejętnościom i doświadczeniu
naszych pracowników, możemy w pełni wykorzystać potencjał do dalszego
intensywnego wzrostu w kolejnych latach.
5
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ List Prezesa Zarządu
W 2024 roku wprowadziliśmy do oferty rekordową liczbę nowych produktów.
Umożliwiliśmy klientom budowanie nawyku regularnego inwestowania nawet
niewielkich kwot, dzięki funkcji auto inwestowania w ramach Planów
Inwestycyjnych. Tym samym obaliliśmy często podnoszony argument, że
inwestowanie wymaga posiadania dużych środków.
Wzmocniliśmy także bezpieczeństwo rachunków naszych klientów, uruchamiając
uwierzytelnianie dwuskładnikowe (2FA). Dzięki temu mogliśmy wdrożyć kolejne
innowacje produktowe, jak usługa eWallet, czyli wirtualny portfel z kartą
wielowalutową. Pojawił się on w aplikacji XTB w październiku 2024 roku i obecnie
jest dostępny dla klientów w Polsce, Czechach, Portugalii, Rumunii, Słowacji,
Niemczech i Francji. eWallet zapewnia inwestorom wygodny dostęp do ich środków
oraz płatności w siedmiu najważniejszych walutach. Mimo, że ta usługa nie była
dotychczas szeroko reklamowana, to liczba jej użytkowników systematycznie rośnie
– na koniec lutego 2025 roku z eWallet korzystało już ponad 17 tys. klientów.
W październiku ubiegłego roku dodaliśmy do naszej oferty produkt, o który nasi
klienci pytali najczęściej – Indywidualne Konta Emerytalne (IKE). Dzięki nim Polki
i Polacy mogą inwestować długoterminowo z myślą o swojej przyszłości
na emeryturze, osiągając dodatkowo korzyści podatkowe (po spełnieniu określonych
warunków). Jak pokazują dane na koniec 2024 roku, klienci XTB są właścicielami
40% kont IKE otwartych w ciągu całego roku za pośrednictwem biur i domów
maklerskich. To dla nas sygnał, że segment długoterminowego, pasywnego
inwestowania ma nadal duży potencjał rozwoju. Podobny typ konta, umożliwiający
długoterminowe inwestowanie w akcje pod parasolem podatkowym, został
uruchomiony dla naszych klientów z Wielkiej Brytanii. Mowa o rachunku ISA, czyli
Individual Savings Account.
Drugim filarem naszej działalności jest technologia, dlatego stale rozwijamy autorską
platformę xStation oraz aplikację mobilną XTB. Pracujemy nad tym by nasza
technologia była niezawodna, przyjazna i prosta w obsłudze, dlatego odświeżyliśmy
i uprościliśmy interfejs aplikacji, by dać klientom dostęp do wszystkich inwestycji
w jednym miejscu. Aktywnie korzystamy z technologii opartych o sztuczną
inteligencję (AI), dzięki czemu znacząco usprawniliśmy onboarding nowych klientów,
przygotowując się na wzrost skali działalności w kolejnych latach.
Pozyskiwanie nowych klientów i sukces rynkowy naszych produktów nie byłyby
możliwe bez wsparcia marketingowego. XTB chce być aplikacją inwestycyjną
najchętniej wybieraną przez klientów na świecie, a efektywnie prowadzone działania
promocyjne i reklamowe wspierają osiągnięcie celu, jaki sobie wyznaczyliśmy.
Z sukcesem budujemy globalną rozpoznawalność naszej marki, dzięki współpracy
z najbardziej znanymi sportowcami. W 2024 roku ambasadorem XTB został Zlatan
Ibrahimović – piłkarz światowej klasy. Dzięki międzynarodowej kampanii reklamowej
z jego udziałem, w ostatnim kwartale 2024 roku liczba nowych klientów wzrosła o
ponad 45% w porównaniu do poprzedniego kwartału. Bardzo ważne jest, by nasi
interesariusze rozumieli potrzebę zwiększania nakładów finansowych na marketing.
Dążymy do zajęcia czołowej pozycji wśród światowych liderów rynku, dlatego
musimy być gotowi do konkurowania z globalnymi graczami, których działalność,
podobnie jak nasza, nie ogranicza się do jednego kraju. Aby to osiągnąć,
prowadzimy stałą ekspansję geograficzną i pozyskujemy kolejne licencje, m.in.:
w Indonezji (dzięki niej możemy oferować klientom akcje i produkty ETP) oraz
w Zjednoczonych Emiratach Arabskich, gdzie w Dubaju, poza specjalną strefą
ekonomiczną, otworzyliśmy nowe biuro (licencja pozwoli spółce na poprawę
efektywności kosztowej i operacyjnej, zwiększenie zakresu usług świadczonych
klientom w regionie oraz zwiększenie zatrudnienia).
6
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ List Prezesa Zarządu
Wszystkie wspominane działania przyczyniły się do tego, że w 2024 roku
wypracowaliśmy rekordowe wyniki finansowe: 1 873,4 mln PLN skonsolidowanych
przychodów z działalności operacyjnej (+15,8% r/r), 856,9 mln PLN zysku netto
(+8,3% r/r) oraz 986,7 mln PLN EBIT (+6,8% r/r). To dla nas potwierdzenie
słuszności podejmowanych przez nas codziennie wysiłków.
Korzystając z okazji, chciałbym jeszcze wskazać kilka wydarzeń w obszarze
korporacyjnym Grupy XTB, gdzie 2024 rok był również czasem aktywnym m.in.:
kolejny rok z rzędu wypłaciliśmy dywidendę, zrealizowaliśmy również skup akcji
własnych na potrzeby programu motywacyjnego. Dzięki temu mogliśmy dodatkowo
docenić
i zmotywować kluczowych pracowników, których zaangażowanie jest niezbędne
do realizacji strategii biznesowej. Przyjęliśmy nową Strategię Zrównoważonego
Rozwoju na lata 2024-2027, która wzmacnia kulturę organizacyjną XTB w obszarze
odpowiedzialności społecznej, uwzględniającej ochronę środowiska i klimatu oraz
świadome zarządzanie zasobami. Prace nad Strategią pozwoliły nam spojrzeć
na naszą działalność z innej perspektywy oraz przygotować i wdrożyć nowe
procedury, jak np. Politykę zarządzania różnorodnością, równym traktowaniem (DEI)
czy Politykę antymobbingową i antydyskryminacyjną. Wierzę, że przyczynią się one
do budowy przyjaznego i wspierającego środowiska pracy, jakie wszyscy tworzymy.
Jesteśmy jedną z kluczowych instytucji finansowych w naszym kraju, dlatego
aktywnie włączamy się w edukację finansową młodzieży. Poprzez Fundację XTB
realizujemy projekt „Akademia jutra. Finanse z klasą”, w ramach którego ponad
2,5 tys. uczniów wzięło udział w lekcjach o zarządzaniu finansami i inwestowaniu.
Mieliśmy także zaszczyt i przyjemność być głównym sponsorem reprezentacji Polski
na Międzynarodowej Olimpiadzie Ekonomicznej w Grecji, z której uczniowie wrócili
z kompletem złotych i srebrnych medali pokonując wszystkie pozostałe drużyny.
Wierzymy, że te działania przyczynią się do budowania świadomości finansowej
wśród kolejnych pokoleń i przygotują ich na wyzwania dorosłego życia.
Raport roczny to także miejsce na podziękowania. Dziękuję naszym akcjonariuszom
i klientom za zaufanie, którym nas obdarzyli. Naszym pracownikom dziękuję za ich
codzienne zaangażowanie oraz wkład wniesiony w sukces XTB.
Serdecznie zapraszam do lektury raportu rocznego XTB za 2024 rok. Znajdą w nim
Państwo wyczerpujące informacje o naszych osiągnięciach, wyzwaniach i planach
na przyszłość.
Omar Arnaout
Prezes Zarządu XTB S.A.
7
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wybrane skonsolidowane dane finansowe
Wybrane skonsolidowane dane finansowe
Przedstawione w niniejszej części wybrane skonsolidowane dane finansowe zostały
przeliczone na walutę EUR (euro) w następujący sposób:
a. pozycje skonsolidowanego sprawozdania z całkowitych dochodów oraz
skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych – według kursu
stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez
Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu
sprawozdawczego:
▪ za okres bieżący 01.01.2024 – 31.12.2024: 4,3042;
▪ za okres porównawczy 01.01.2023 – 31.12.2023: 4,5284.
b. pozycje skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej – według
średniego kursu określonego przez Narodowy Bank Polski na koniec okresu
sprawozdawczego:
▪ za okres bieżący na dzień 31.12.2024: 4,2730;
▪ za okres porównawczy na dzień 31.12.2023: 4,3480.
8
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wybrane skonsolidowane dane finansowe
W TYS. PLN
W TYS. EUR
12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONE
12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONE
31.12.2023
31.12.2023
Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów:
Przychody z działalności operacyjnej
1 618 385
357 386
Zysk z działalności operacyjnej
924 154
204 080
Zysk przed opodatkowaniem
960 244
212 049
Zysk netto
791 173
174 714
Zysk netto i rozwodniony zysk netto na jedną akcję przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej (w PLN/EUR na akcję)
6,73
1,49
Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych:
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
479 253
105 833
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
280 873
62 025
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
(568 456)
(125 531)
Zwiększenie/(Zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
191 670
42 326
W TYS. PLN
W TYS. EUR
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej:
Aktywa razem
6 645 632
4 688 658
1 555 261
1 078 348
Zobowiązania razem
4 641 991
2 953 995
1 086 354
679 392
Kapitał podstawowy
5 878
5 878
1 376
1 352
Kapitał własny
2 003 641
1 734 663
468 907
398 957
Liczba akcji (w szt.)
117 569 251
117 569 251
117 569 251
117 569 251
Wartość księgowa i rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję przypadająca
akcjonariuszom jednostki dominującej (w PLN/EUR na akcję)
17,04
14,75
3,99
3,39
9
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wybrane jednostkowe dane finansowe
Wybrane jednostkowe dane finansowe
Przedstawione w niniejszej części wybrane jednostkowe dane finansowe zostały
przeliczone na walutę EUR (euro) w następujący sposób:
a. pozycje jednostkowego sprawozdania z całkowitych dochodów oraz
jednostkowego sprawozdania z przepływów pieniężnych – według kursu
stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez
Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu
sprawozdawczego:
▪ za okres bieżący 01.01.2024 – 31.12.2024: 4,3042;
▪ za okres porównawczy 01.01.2023 – 31.12.2023: 4,5284.
b. pozycje jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej – według średniego
kursu określonego przez Narodowy Bank Polski na koniec okresu
sprawozdawczego:
▪ za okres bieżący na dzień 31.12.2024: 4,2730;
▪ za okres porównawczy na dzień 31.12.2023: 4,3480.
W TYS. PLN
W TYS. EUR
12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONE
12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONE
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów:
Przychody z działalności operacyjnej
1 716 592
1 491 967
398 818
329 469
Zysk z działalności operacyjnej
983 190
919 622
228 426
203 079
Zysk przed opodatkowaniem
1 045 588
955 816
242 923
211 071
Zysk netto
855 202
787 136
198 690
173 822
Zysk netto i rozwodniony zysk netto na jedną akcję przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej (w PLN/EUR na akcję)
7,27
6,70
1,69
1,48
10
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wybrane jednostkowe dane finansowe
W TYS. PLN
W TYS. EUR
12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONE
12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONE
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych:
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
776 810
433 862
180 477
95 809
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
(28 272)
283 004
(6 568)
62 495
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
(599 653)
(565 979)
(139 318)
(124 984)
Zwiększenie/(Zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
148 885
150 887
34 591
33 320
W TYS. PLN
W TYS. EUR
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej:
Aktywa razem
6 411 608
4 498 167
1 500 493
1 034 537
Zobowiązania razem
4 419 060
2 770 237
1 034 182
637 129
Kapitał podstawowy
5 878
5 878
1 376
1 352
Kapitał własny
1 992 548
1 727 930
466 311
397 408
Liczba akcji (w szt.)
117 569 251
117 569 251
117 569 251
117 569 251
Wartość księgowa i rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję przypadająca
akcjonariuszom jednostki dominującej (w PLN/EUR na akcję)
16,95
14,70
3,97
3,38
11
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Syntetyczne zestawienie danych dotyczących Spółki i Grupy Kapitałowej za lata 2018-2024
Syntetyczne zestawienie danych dotyczących Spółki i Grupy Kapitałowej
za lata 2018-2024
Poniższa tabela przedstawia wybrane skonsolidowane i jednostkowe dane finansowe i operacyjne oraz wskaźniki dające obraz ogólnej kondycji finansowej zarówno XTB S.A. jak i całej Grupy
Kapitałowej XTB S.A. Szczegółowa analiza finansowa z obu perspektyw znajduje się w rozdziale Wyniki finansowe i dywidenda niniejszego Sprawozdania.
2024
2023
Zmiana r/r
(‘24/’23)
2022
2021
2020
2019
2018
W y b r a n e e l e m e n t y s p r a w o z d a n i a s k o n s o l i d o w a n e g o
Przychody z działalności operacyjnej
mln PLN
1 873,4
1 618,4
15,8%
1 452,0
625,6
797,8
239,3
288,3
Zysk netto
mln PLN
856,9
791,2
8,3%
766,1
237,8
402,1
57,7
101,5
Suma bilansowa
mln PLN
6 645,6
4 688,7
41,7%
4 114,3
3 147,7
2 283,5
1 138,9
970,1
Środki pieniężne własne + obligacje skarbowe
mln PLN
2 052,6
1 805,7
13,7%
1 584,6
921,3
940,8
499,3
468,0
Kapitał własny
mln PLN
2 003,6
1 734,7
15,5%
1 506,1
915,6
888,3
490,7
455,2
Zysk netto na akcję (EPS)
1
PLN
7,3
6,7
0,6
6,5
2,0
3,4
0,5
0,9
Wartość rynkowa akcji Spółki
2
PLN
70,4
37,8
32,6
31,0
16,8
17,9
4,0
4,4
Łączny współczynnik kapitałowy Grupy (IFR)
3
%
192,3
188,7
3,6 p.p.
218,1
200,1
200,1
165,8
238,5
W y b r a n e e l e m e n t y s p r a w o z d a n i a j e d n o s t k o w e g o
Przychody z działalności operacyjnej
mln PLN
1 716,6
1 492,0
15,1%
1 334,4
562,4
748,3
210,6
267,3
Zysk netto
mln PLN
855,2
787,1
8,6%
761,6
234,8
418,2
54,1
90,9
Suma bilansowa
mln PLN
6 411,7
4 498,2
42,5%
3 913,3
2 971,6
2 155,6
1 083,9
928,0
Środki pieniężne własne + obligacje skarbowe
mln PLN
1 854,3
1 667,2
11,2%
1 486,9
882,8
893,4
449,9
413,0
Kapitał własny
mln PLN
1 992,5
1 727,9
15,3%
1 498,4
912,4
889,0
497,3
463,2
Zysk netto na akcję (EPS)
1
PLN
7,3
6,7
0,6
6,5
2,0
3,6
0,5
0,8
Łączny współczynnik kapitałowy Spółki (IFR)
3
%
197,8
195,5
2,3 p.p.
228,0
211,5
213,5
182,3
250,4
1
Przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej.
2
Na koniec okresu.
3
Dla porównywalności prezentacji w okresie do 25 czerwca 2021 roku współczynnik kapitałowy IFR wyliczony jako współczynnik kapitałowy CRR z uwzględnieniem buforów * 12.5.
12
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Syntetyczne zestawienie danych dotyczących Spółki i Grupy Kapitałowej za lata 2018-2024
2024
2023
Zmiana r/r
(‘24/’23)
2022
2021
2020
2019
2018
W y b r a n e w s k a ź n i k i G r u p y
1
EBITDA
mln PLN
1 006,6
941,4
6,9%
897,7
285,7
523,5
72,2
119,7
EBITDA marża
%
53,7
58,2
(4,4) p.p.
62,2
45,7
65,6
30,2
41,5
Marża zysku netto
%
45,7
48,9
(3,1) p.p.
53,0
38,0
50,4
24,1
35,2
Rentowność kapitałów własnych – ROE
%
45,8
48,8
(3,0) p.p.
63,3
26,4
58,3
12,2
23,7
Rentowność aktywów – ROA
%
15,1
18,0
(2,9) p.p.
21,1
8,8
23,5
5,5
10,9
W y b r a n e d a n e o p e r a c y j n e
1
Nowi klienci
tys.
498,4
312,0
186,5
196,9
189,2
112,0
36,6
20,7
Klienci razem
tys.
1 361,6
897,6
464,0
614,9
429,2
255,8
149,3
116,5
Liczba aktywnych klientów
tys.
658,5
408,5
250,0
270,6
193,2
108,3
49,6
40,7
Depozyty netto
mln PLN
8 607,3
3 793,7
126,9%
3 423,2
2 933,4
1 961,2
409,4
332,9
Średnie przychody operacyjne na aktywnego klienta
tys. PLN
4,1
5,8
(1,7)
7,8
5,0
13,0
7,9
12,3
Średni koszt pozyskania klienta
tys. PLN
0,7
0,8
(0,2)
1,1
0,6
0,8
1,0
1,6
Obrót instrumentami pochodnymi CFD
mln lotów
6 274,2
6 779,8
(7,5)%
6 592,9
4 045,9
3 113,4
1 638,6
2 126,4
Rentowność na lota
PLN
299
239
60
220
155
256
146
136
Obrót akcjami i ETP w wartości nominalnej
mln USD
9 574,1
4 512,7
112,2%
3 336,3
4 437,3
1 643,3
178,8
49,7
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej
mld USD
2 626,6
2 285,9
14,9%
2 259,6
1 737,4
1 021,8
541,5
773,9
Rentowność za 1 milion USD obrotu instrumentami pochodnymi CFD
w wartości nominalnej
USD
179
169
10
144
93
200
115
103
1
Definicje wskaźników oraz wybranych danych operacyjnych zawartych w powyższej tabeli zaprezentowano w rozdziale: Wybrane wskaźniki finansowe i operacyjne Grupy Kapitałowej XTB
13
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Syntetyczne zestawienie danych dotyczących Spółki i Grupy Kapitałowej za lata 2018-2024
Kluczowe wskaźniki efektywności 2024 roku (skonsolidowane)
Niniejsze sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy i Spółki
za 2024 rok uwzględnia wymogi ujawnień dla sprawozdania
z działalności Spółki XTB S.A. zgodnie z § 71 ust. 8 Rozporządzenia
Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji
bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów
wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji
wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem
członkowskim (Dz. U. z 2018, poz. 757).
Sprawozdawczość Zrównoważonego Rozwoju
Spółka sporządziła Sprawozdanie Zrównoważonego Rozwoju
Grupy Kapitałowej XTB za 2024 rok, które stanowi wyodrębnioną
część niniejszego Sprawozdania Zarządu z działalności
za 2024 rok, zgodnie z art. 63r. ust. 1 ustawy o rachunkowości.
14
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Podsumowanie 2024 roku
Podsumowanie 2024 roku
15
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Podsumowanie 2024 roku
16
Raport Roczny 2024
/ O nas
Grupa XTB
B
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
17
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Informacje ogólne
XTB S.A. jest polskim domem maklerskim, działającym w sektorze fintech, notowanym
na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Spółka tworzy globalną Grupę
Kapitałową XTB, która oferuje inwestorom ze świata stały i natychmiastowy dostęp do
międzynarodowych rynków finansowych za pośrednictwem swojej autorskiej
platformy inwestycyjnej online oraz aplikacji mobilnej.
XTB, stając się spółką fintechową, połączyło w swojej działalności tradycyjne usługi
maklerskie z wykorzystaniem najnowszych technologii, zapewniając swoim klientom
łatwiejszy i konkurencyjny dostęp do szerokiej oferty instrumentów inwestycyjnych. Spółka
opracowała i rozwija autorską, uniwersalną platformę inwestycyjną online xStation
i aplikację mobilną. Obie są narzędziami typu All-in-One, pozwalającymi inwestorom na
aktywne zarządzanie swoimi środkami w celach inwestycyjnych. Ponadto, aplikacje
oferowane przez Grupę dostarczają klientom użytecznych i zróżnicowanych narzędzi,
obejmujących wykresy, analizy, badania i szkolenia online. Edukacja finansowa pozostaje
jednym z ważniejszych elementów działalności XTB.
W ofercie XTB znajdują się produkty, odpowiadające oczekiwaniom różnych grup
inwestorów: akcje, ETP (w tym fundusze ETF), Plany Inwestycyjne, instrumenty pochodne
CFD (ang. contract for differences), Produkty emerytalne, Odsetki od wolnych środków oraz
wirtualny portfel eWallet z kartą multiwalutową. Pełny opis produktów znajduje się w sekcji
Produkty niniejszego Sprawozdania.
XTB oferuje coraz szerszą gamę produktów dla klientów indywidualnych, a jednocześnie
prowadzi działalność w segmencie klientów instytucjonalnych. Usługi te prowadzone są pod
marką X Open Hub (XOH) i polegają na dostarczeniu nowoczesnej technologii transakcyjnej
i zapewnieniu płynności wielu aktywów dla instytucji finansowych ze świata. XTB oferuje
rozwiązania spełniające specyficzne wymagania klientów instytucjonalnych, w tym możliwość
integracji z systemami klientów oraz zaawansowane narzędzia analityczne wspierające
procesy podejmowania decyzji inwestycyjnych.
Nazwa Spółki:
XTB Spółka Akcyjna
Adres siedziby i centrali:
ul. Prosta 67, 00-838 Warszawa
Adres strony internetowej:
www.xtb.com/pl
Data rejestracji w KRS:
22.09.2004
Numer KRS:
0000217580
NIP:
5272443955
REGON:
015803782
Spółka podlega nadzorowi Komisji Nadzoru Finansowego i prowadzi
działalność regulowaną na podstawie zezwolenia z dnia 8 listopada
2005 roku nr DDM-M-4021-57-1/2005
18
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Struktura organizacyjna Grupy kapitałowej XTB
Grupę Kapitałową XTB tworzą: spółka XTB S.A., będąca jednostką dominującą, 7 oddziałów
zagranicznych oraz 13 spółek zależnych. Oddziały XTB S.A. i spółki zależne pełnią kluczową
rolę w realizacji strategii ekspansji międzynarodowej oraz wspierają działalność operacyjną
Grupy. Są one zlokalizowane w strategicznych centrach finansowych Europy, Ameryki
Łacińskiej i Bliskiego Wschodu, umożliwiając bezpośrednią obsługę klientów w tych
regionach. W strukturze Grupy znajdują się między innymi podmioty odpowiedzialne
za rozwój technologii, wsparcie operacyjne, marketing oraz compliance.
Dzięki zasadzie jednolitego paszportu europejskiego wynikającej z Dyrektywy MiFID II,
Spółka prowadzi działalność w formie oddziału na podstawie i w ramach zezwolenia
udzielonego przez KNF w następujących państwach członkowskich UE: Czechy, Hiszpania,
Słowacja, Rumunia, Niemcy, Francja oraz Portugalia.
Jej działalność jest regulowana i podlega nadzorowi właściwych organów na rynkach,
na których Grupa prowadzi działalność, w tym w krajach UE, na podstawie tzw. jednolitego
paszportu europejskiego.
Dodatkowo Spółka posiada udziały w podmiotach, działających obecnie na podstawie
odrębnych zezwoleń, na prowadzenie działalności maklerskiej wydanych przez organy
nadzoru w zagranicznych jurysdykcjach.
spółek
zależnych
7
oddziałów
zagranicznych
13
jednostka
dominująca
19
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Informacja o oddziałach zagranicznych XTB S.A.
Spółka XTB S.A. prowadzi swoją działalność operacyjną również poprzez 7 oddziałów zagranicznych zlokalizowanych w Europie, co obrazuje poniższy schemat.
20
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Kraj oddziału
Nazwa oddziału
Informacje o oddziale
Republika Czeska
XTB S.A. organizačni složka
Oddział utworzony w dniu 7 marca 2007 roku i wpisany do rejestru handlowego prowadzonego przez
Sąd Miejski w Pradze pod numerem 56720. Posiada numer identyfikacji podatkowej CZK 27867102.
Data rejestracji nowej nazwy w lokalnym rejestrze: 6 kwietnia 2022 roku.
Hiszpania
XTB S.A. Sucursal en Espana
Oddział utworzony w dniu 19 grudnia 2007 roku, a zarejestrowany w dniu 16 stycznia 2008 roku.
Posiada następujący numer identyfikacji podatkowej ES W0601162A. Data rejestracji nowej nazwy
w lokalnym rejestrze: 22 lipca 2022 roku.
Republika Słowacka
XTB S.A. organizačná zložka
Oddział utworzony w dniu 1 lipca 2008 roku, a dn. 6 sierpnia 2008 roku oddział wpisany został do rejestru
handlowego prowadzonego przez Sąd Miejski w Bratysławie pod numerem 36859699. Posiada
następujący numer identyfikacji podatkowej SK4020230324. Data rejestracji nowej nazwy w lokalnym
rejestrze: 9 kwietnia 2022 roku.
Rumunia
XTB S.A. Varsovia Sucursala Bucuresti
Oddział utworzony w dniu 31 lipca 2008 roku, zaś dn. 4 sierpnia 2008 roku został wpisany do Rejestru
Przedsiębiorców pod numerem 402030. Posiada następujący numer identyfikacji podatkowej
RO27187343. Data rejestracji nowej nazwy w lokalnym rejestrze: 22 kwietnia 2022 roku.
Republika Federalna
Niemiec
XTB S.A. German Branch
Oddział utworzony w dniu 5 września 2008 roku, zaś dn. 24 października 2008 roku został wpisany
do Rejestru Przedsiębiorców pod numerem HRB 84148. Posiada następujący numer identyfikacji
podatkowej DE266307947. Data rejestracji nowej nazwy w lokalnym rejestrze: 19 grudnia 2022 roku.
Republika Francuska
XTB S.A. Succursale Française
Oddział utworzony w dniu 21 kwietnia 2010 roku, zaś dn. 31 maja 2010 roku został wpisany do Rejestru
Przedsiębiorców pod numerem 522758689. Posiada następujący numer identyfikacji podatkowej
FR61522758689. Data rejestracji nowej nazwy w lokalnym rejestrze: 27 maja 2022 roku.
Portugalia
XTB S.A. Sucursal em Portugal
Oddział utworzony w dniu 7 lipca 2010 roku i w tym samym dniu został wpisany do Rejestru
Przedsiębiorców i identyfikacji podatkowej pod numerem PT980436613. Data rejestracji nowej nazwy
w lokalnym rejestrze: 17 maja 2022 roku.
21
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Informacje o spółkach zależnych XTB
Na dzień 31 grudnia 2024 roku w skład Grupy Kapitałowej XTB S.A. wchodziło 13 spółek zależnych, co zostało zaprezentowane na poniższym schemacie.
22
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Nazwa spółki zależnej
Kraj
Udział XTB w spółce zależnej
Informacje dodatkowe
XTB Limited
Wielka Brytania
100%
Spółka świadczy usługi maklerskie w oparciu o uzyskane zezwolenie, wydane przez FCA
(Financial Conduct Authority), licencja nr: FRN 522157.
XTB Limited
Cypr
100%
Spółka świadczy usługi maklerskie w oparciu o uzyskane zezwolenie, wydane przez CySEC
(Cyprus Securities and Exchange Commission), licencja nr: 169/12.
XTB International Limited
Belize
100%
Spółka świadczy usługi maklerskie w oparciu o uzyskane zezwolenie, wydane przez IFSC
(International Financial Service Commission), obecnie FSC (Financial Services
Commission).
XTB MENA Limited
Zjednoczone
Emiraty Arabskie
100%
Spółka świadczy usługi maklerskie na podstawie licencji otrzymanej od DFSA (Dubai
Financial Services Authority).
XTB Agente de Valores SpA
Chile
100%
Spółka prowadzi usługi polegające na pozyskiwaniu klientów z terytorium Chile.
Od lutego 2025 roku spółka jest wpisana do Rejestru Brokerów Giełdowych i Agentów
Papierów Wartościowych (esp. Registro de Corredores de Bolsa y Agentes de Valores)
prowadzonego przez Komisję do spraw Rynku Finansowego (COMISIÓN PARA EL
MERCADO FINANCIERO), w charakterze Agenta Papierów Wartościowych.
Numer wpisu 216.
XTB Services Limited
Cypr
100%
Spółka zajmuje się pozyskiwaniem, utrzymywaniem relacji, negocjowaniem i zawieraniem
umów z partnerami. Ponadto jest odpowiedzialna za nadzór procesu onboardingu partnerów,
przeprowadzanie audytów oraz zarządzanie procesami płatności dla partnerów.
X Open Hub Sp. z o.o.
Polska
100%
Głównym przedmiotem działalności spółki jest dostarczenie klientom aplikacji
elektronicznych oraz technologii transakcyjnej.
XTB Financial Consultation
L.L.C.
Zjednoczone
Emiraty Arabskie
100%
Spółka otrzymała od SCA (Securities and Commodities Authority) licencję 5. Kategorii
w zakresie doradztwa finansowego.
Na datę przekazania niniejszego sprawozdania spółka była w fazie przygotowania
do rozpoczęcia działalności operacyjnej.
PT XTB Indonesia Berjangka
Indonezja
90%
W dniu 17 grudnia 2024 roku została wydana przez urząd Bappebti Indonesia decyzja
o przyznaniu spółce Licencji PALN.
Do dnia przekazania niniejszego sprawozdania, spółka prowadziła zaawansowane prace
przygotowawcze do uruchomienia działalności operacyjnej.
XTB S.C. Limited
Republika Seszeli
99,9% bezpośrednio;
0,1% pośrednio przez XTB Services
Limited (Cypr)
Spółka otrzymała od FSA (Financial Services Authority) licencję nr SD148 na prowadzenie
działalności w Republice Seszeli.
Na datę przekazania niniejszego sprawozdania finansowego spółka nie prowadziła
działalności operacyjnej.
XTB Africa (PTY) Ltd.
Republika
Południowej Afryki
100%
Od sierpnia 2021 roku spółka posiada licencję FSCA (Financial Sector Conduct Authority)
na prowadzenie działalności w RPA.
Na datę przekazania niniejszego raportu Spółka nie prowadziła działalności operacyjnej.
23
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Nazwa spółki zależnej
Kraj
Udział XTB w spółce zależnej
Informacje dodatkowe
Tasfiye Halinde XTB Yönetim
Danışmanlığı A.Ş.
Turcja
100%
W 2024 roku spółka nie prowadziła działalności operacyjnej.
Od września 2020 roku trwa proces likwidacji spółki.
XTB Digital Ltd. under
liquidation
Cypr
100%
Na datę przekazania niniejszego sprawozdania spółka nie prowadziła działalności
operacyjnej. Od stycznia 2025 roku trwa proces likwidacji spółki.
Lirsar S.A en liquidacion
Urugwaj
100%
W dniu 29 maja 2024 roku podmiot został zlikwidowany i od tego dnia nie jest już częścią
Grupy Kapitałowej XTB.
Informacja o konsolidacji
Wyniki finansowe wszystkich spółek zależnych Grupy są konsolidowane metodą pełną od
dnia ich utworzenia/ nabycia.
W okresie sprawozdawczym konsolidacją objęto wszystkie spółki zależne. Ani Spółka
dominująca, ani żadna spółka z Grupy nie posiadają udziałów w innych przedsiębiorstwach,
które mogą mieć istotny wpływ na ocenę jej aktywów i pasywów, sytuacji finansowej oraz
zysków i strat.
W okresie sprawozdawczym tj. od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku oraz do dnia
przekazania niniejszego Sprawozdania nie nastąpiły zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej
XTB inne niż opisane powyżej.
24
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Władze
Zarząd
Na czele jednostki dominującej XTB S.A. stoi Zarząd powoływany i odwoływany na podstawie Statutu Spółki. Na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień publikacji niniejszego Sprawozdania,
skład osobowy Zarządu przedstawiał się następująco:
W 2024 roku skład Zarządu Spółki pozostawał bez zmian.
Omar Arnaout
Filip Kaczmarzyk
Paweł Szejko
Jakub Kubacki
Andrzej Przybylski
Prezes Zarządu
Członek Zarządu ds. Tradingu
Członek Zarządu ds. Finansowych
Członek Zarządu ds. Prawnych
Członek Zarządu ds. Ryzyka
25
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Podział kompetencji oraz odpowiedzialności pomiędzy
poszczególnymi Członkami Zarządu XTB
Prezes Zarządu: kierowanie i nadzorowanie prac Zarządu i jego członków; zarządzanie
strategiczne i operacyjne działalnością sprzedażową Grupy; budowanie relacji
z interesariuszami i zarządzanie procesami posprzedażowymi, zarządzanie zasobami
ludzkimi i działania CSR; budowanie odpowiedzialnych praktyk zarządczych i ładu
korporacyjnego.
Członek Zarządu ds. Tradingu: zarządzanie jakością usług i produktów inwestycyjnych
XTB; zarządzanie infrastrukturą IT; rozwój produktów inwestycyjnych XTB; budowanie
odpowiedzialnych praktyk zarządczych i ładu korporacyjnego.
Członek Zarządu ds. Finansowych: zarządzenie obszarem finansowym i relacji
inwestorskich XTB; zarządzanie obszarem informacji zarządczej oraz obiegiem informacji
poufnych; zarządzanie obszarem zrównoważonego rozwoju; kontakt z inwestorami XTB S.A.
i analitykami giełdowymi; budowanie odpowiedzialnych praktyk zarządczych i ładu
korporacyjnego; działania CSR (Fundacja XTB).
Członek Zarządu ds. Prawnych: zarządzanie obszarem compliance oraz prawnym;
działania związane z Systemem Kontroli Wewnętrznej (SIC); wsparcie Inspektora Nadzoru
w nadzorowaniu działania Systemu Nadzoru Zgodności z Prawem (SLC); budowanie
odpowiedzialnych praktyk zarządczych i ładu korporacyjnego.
Członek Zarządu ds. Ryzyka: zarządzanie i nadzorowanie obszaru ryzyka; zarządzanie
operacyjne i strategiczne działalnością XTB S.A.; budowanie odpowiedzialnych praktyk
zarządczych i ładu korporacyjnego.
Szczegółowy opis kompetencji i doświadczenia zawodowego Członków Zarządu oraz
informacje dotyczące zasad funkcjonowania Zarządu Spółki znajdują się w sekcji Ład
Korporacyjny, punkt Organy Statutowe XTB niniejszego Sprawozdania.
26
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Rada Nadzorcza
Skład osobowy Rady Nadzorczej XTB na dzień przekazania niniejszego Sprawozdania przedstawiał się następująco:
Prof. Aleksander Chłopecki
Przewodniczący Rady Nadzorczej
Ewa Stefaniak
Członek Rady Nadzorczej
Katarzyna Dąbrowska
Członek Rady Nadzorczej
Bartosz Zabłocki
Członek Rady Nadzorczej
Grzegorz Grabowicz
Członek Rady Nadzorczej
27
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Szczegółowy opis kompetencji i doświadczenia zawodowego Członków Rady Nadzorczej, zmian w jej składzie oraz informacje dotyczące zasad funkcjonowania znajdują się w sekcji
Ład korporacyjny, punkt Organy Statutowe XTB niniejszego Sprawozdania.
Komitet Audytu
Grzegorz Grabowicz
Ewa Stefaniak
Bartosz Zabłocki
Komitet Wynagrodzeń
Aleksander Chłopecki
Ewa Stefaniak
Katarzyna Dąbrowska
Bartosz Zabłocki
Grzegorz Grabowicz
Komitet ds. Zarządzania Ryzykiem
Aleksander Chłopecki
Ewa Stefaniak
Katarzyna Dąbrowska
Bartosz Zabłocki
Grzegorz Grabowicz
28
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Historia rozwoju
29
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Misja, wizja, wartości
W naszej codziennej pracy kierujemy się następującymi wartościami:
Misją XTB jest zapewnienie klientom na świecie dostępu
do zaawansowanej platformy inwestycyjnej, profesjonalnej
obsługi i wszechstronnej edukacji finansowej. Grupa dąży do
zrównoważonego rozwoju oraz doskonałości w świadczeniu
usług, budując zaufanie i długotrwałe relacje z naszymi klientami,
aby pomóc im osiągać sukces na rynkach finansowych.
Wizją XTB jest bycie wiodącym dostawcą produktów
inwestycyjnych, słynącym z innowacyjności, transparentności
i doskonałej obsługi klienta. Grupa pragnie być postrzegana jako
zaufany partner, umożliwiający osiąganie finansowych celów
swoich klientów poprzez dostarczenie platformy All-in-One,
wiedzy i wsparcia potrzebnego do efektywnego inwestowania,
w poszanowaniu zrównoważonego rozwoju.
30
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Marka
Marka XTB pojawiła się w krajobrazie polskiego rynku kapitałowego w 2009 roku, w wyniku
zmiany nazwy na XTB Online Trading i przeprowadzenia rebrandingu przez swojego
poprzednika X-Trade Brokers. W 2023 roku słowo trading zastąpione zostało przez investing,
a pełny znak towarowy, który zaczął obowiązywać to XTB online investing. Zmiana ta była
skorelowana ze strategicznym celem rozwoju Grupy i dążeniem do stworzenia uniwersalnej
aplikacji dedykowanej inwestowaniu.
Założyciele XTB od rozpoczęcia przez Spółkę działalności w 2004 roku, dążyli do budowy
globalnej organizacji.
Proces budowy wizerunku XTB jest prowadzony w sposób wysoko przemyślany i elastyczny.
W okresie ponad 20 lat działalności, wizja oraz cele związane z wizerunkiem były rewidowane,
zaś sama marka przeszła dwukrotny rebranding. Działania te zawsze były skorelowane
z celami strategicznymi oraz im dedykowane. Obecnie główne wartości, z którymi marka XTB
chce być kojarzona to globalność, nowoczesna technologia, dostępność, wiedza i zaufanie.
Grupa dąży do pozyskania szerokiej grupy klientów, którzy są zainteresowani światem
inwestycji, mają w tym zakresie doświadczenie pomnażając swoje aktywa lub też będą stawiać
w tym świecie pierwsze kroki. Spółka wykorzystuje w tym zakresie skrojoną na miarę strategię
marketingową, w ramach której przygotowuje kampanie reklamowe w mediach tradycyjnych,
jak telewizja czy nośniki zewnętrzne OOH (ang. out-of-home) np. billboardy,
a także w mediach internetowych (portale informacyjne, ekonomiczne, social media).
Elementem wspierającym budowę rozpoznawalności marki XTB było zaproszenie
do współpracy w charakterze ambasadorów marki, światowej klasy sportowców, a także
słynnego europejskiego aktora. Do tej roli wybrane zostały silne osobowości, kojarzone głównie
ze sportami, których uprawianie wymaga wytrzymałości, dyscypliny i wytrwałości.
31
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
W celu zwiększania udziału w globalnym rynku fintech, XTB podejmuje szeroko zakrojone
działania marketingowe obejmujące wiele kanałów online i offline. W 2024 roku Grupa XTB
przeznaczyła 342 mln PLN na działania marketingowe, w tym na celowane kampanie
reklamowe w kraju i za granicą. W odniesieniu do roku poprzedniego, stanowi to wzrost
o 29,6% r/r. W ocenie Zarządu Spółki w 2025 roku oraz w latach kolejnych nakłady
na działania marketingowe będą wzrastać nawet o około 80% rocznie. Uzasadnieniem dla
wzrostu tych kosztów jest potrzeba konkurowania o pozycję jednego z liderów
na międzynarodowym rynku usług inwestycyjnych. Celem Zarządu Spółki jest pozyskanie
klienta masowego. Należy mieć na uwadze, że w tej perspektywie, Spółka nie odnosi się
jedynie do konkurencji na rynkach lokalnych, ale do organizacji o zasięgu globalnym.
Ponadto, dzięki wzbogaceniu oferty produktowej i dotarciu do nowych grup klientów,
rozszerzyła się także konkurencja, która wcześniej postrzegana była głównie jako podmioty
oferujące kontrakty CFD. Wraz z rozwojem portfolio produktowego, Grupa XTB zwiększa
swój udział w ogólnym rynku instrumentów finansowych. Dla przykładu, zgodnie z raportem
„The ETF Savings Plan Market in Continental Europe 2024” (extraETF.com), od stycznia
do końca sierpnia 2024 roku inwestorzy indywidualni nabyli fundusze ETF o wartości
ok. 2 bln euro, co w porównaniu do stanu na koniec 2023 roku stanowi wzrost o 40%.
Jednocześnie w listopadzie ubiegłego roku brokerzy rozumiani jako biura maklerskie, banki
oraz platformy inwestycyjne, administrowali prawie 11 mln planów oszczędnościowych
swoich klientów opartych na ETF. Roczna wartość oszczędności planów oszczędnościowych
ETF wzrosła z 15,0 miliarda EUR do 17,6 miliarda EUR w 2024 roku. Liczby te pokazują jaka
jest skala rynku – a wyniki te dotyczą tylko jednego typu produktów, czyli funduszy ETF.
Wskazanie wysokości nakładów na działania marketingowe rodzi zasadne pytanie
o wskaźnik CAC (ang. customer acquisition cost), czyli koszt pozyskania klienta. W 2024 roku
w Grupie XTB wskaźnik ten kształtował się na poziomie 0,7 wobec 0,8 w roku poprzednim.
Conor
McGregor
Ambasador XTB 2022-2024
Irlandzki zawodnik MMA, dwukrotny mistrz UFC
Iker
Casillas
Ambasador XTB 2022-2024
Hiszpański były piłkarz, trzykrotnie otrzymał tytuł Złotej Rękawicy
FIFA dla najlepszego bramkarza świata, z reprezentacją Hiszpanii
zdobył tytuł Mistrza Świata FIFA 2010, a z klubem Real Madryt Złoty
Puchar Ligi Mistrzów UEFA 2000 i 2002
Zlatan
Ibrahimović
Ambasador XTB 2024-2025
Szwedzki były piłkarz, jeden z najlepszych napastników
współczesnego futbolu, 12-krotny laureat tytułu Piłkarza Roku w
Szewcji
Mads
Mikkelsen
Ambasador XTB 2016-2018
Kilkukuronty laureat nagród Najlepszego Aktora w konursach
Europejskiego Festiwalu Filmowego oraz Festiwalu Filmów w Cannes
José
Mourinho
Ambasador XTB 2019-2020
Portugalski były piłkarz, trener najlepszych światowych klubów piłki
nożnej Chelsea, Inter Mediolan, Real Madryt, Manchester United, a także
AS Roma.
Jiři
Procházka
Ambasador XTB 2022
Czeski zawodnik MMA, Mistrz UFC w wadze półciężkiej
Joanna
Jędrzejczyk
Ambasadorka XTB 2022-2023
Jedna z najbardziej utytułowanych zawodnicznek mieszanych sztuk walki
MMA, kilkukrotna mistrzyni UFC (Ultimate Fighting Championship)
32
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Należy tutaj zaznaczyć, że na przestrzeni ostatnich kwartałów, wskaźnik ten zachowuje się
stabilnie, co oznacza, że realizowane działania są efektywne.
W celu weryfikacji skuteczności prowadzonych kampanii reklamowych oraz osiągania
przyjętych celów, Spółka zleciła badania rozpoznawalności marki oraz oferowanego produktu
w postaci aplikacji mobilnej. Na rynku polskim najnowsza ekspertyza została wykonana pod
koniec czwartego kwartału 2024 roku, po przeprowadzeniu pierwszej kampanii
marketingowej z udziałem nowego ambasadora Zlatana Ibrahimović’ia. Badanie
zrealizowano na próbie 1010 respondentów w wieku 18-54 lat, mieszkających
w gospodarstwach domowych ze średnim dochodem netto min. 3 tys. PLN miesięcznie.
Wyniki jasno wskazały, że świadomość marki XTB i kojarzenie jej z aplikacją inwestycyjną
wśród ankietowanych jest znacząco wyższa niż w przypadku innych biur maklerskich
czołowych banków oraz konkurencyjnych platform o podobnym charakterze usług. Markę
XTB częściej rozpoznają badani w wyższym przedziale dochodów, w grupach wiekowych
25-34 lat i 35-44 lat oraz mieszkający w miastach powyżej 500 tys. osób.
Ankietowani najczęściej kojarzyli reklamy XTB z inwestowaniem i oszczędzaniem pieniędzy,
Zlatanem Ibrahimovićem i sportem ogólnie, wizerunkiem marki XTB jako wiarygodnej
i profesjonalnej, ciekawym i humorystycznym formatem reklam, a także ostrzeżeniem
o ryzyku utraty pieniędzy.
Przyglądając się rozpoznawalności marki XTB i jej atrakcyjności na rynku polskim, warto
przywołać dane gromadzone miesięcznie przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych
(KDPW) dotyczące liczby otwieranych rachunków maklerskich. W tym zestawieniu już po raz
trzeci z rzędu Spółka wskazywana jest jako lider, generujący najwyższy roczny przyrost
rachunków odnotowywanych w zestawieniu KDPW. Dodatkowo, mając na względzie,
że na koniec 2024 roku istniało w Polsce 1 969 689 rachunków maklerskich, to 19,3% ich
właścicieli było klientami XTB.
Więcej informacji dotyczących kanałów dotarcia do klientów i prowadzonego marketingu
zostało przedstawionych w sekcji: Model biznesowy.
Budowę silnej marki wspierają także działania Fundacji XTB, której głównym celem jest
edukacja finansowa od podstaw i szerzenie wiedzy o inwestowaniu. Dzięki tej aktywności,
nie tylko zwiększa się poziom świadomości w zakresie zarządzania finansami w pierwszej
kolejności wśród młodzieży, ale także wspierane jest skojarzenie XTB jako wiarygodnego
i zaufanego partnera w zakresie inwestowania. Więcej szczegółów dotyczących działalności
Fundacji zostało opisanych w sekcji Strategia i działalność, punkt Strategia i zarządzanie ESG
niniejszego Sprawozdania.
Jeśli chodzi o kontakt z reklamami XTB, respondenci najczęściej
pamiętali spot z serwisu YouTube i z telewizji. Pozytywnie oceniło
go ponad 61% badanych.
33
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Produkty
XTB, będąc spółką z sektora fintech, stworzyło i udostępnia swoim klientom autorską,
uniwersalną platformę transakcyjną xStation oraz aplikację mobilną. Wdrożenie tej
nowoczesnej technologii zapewnia Grupie XTB niezależność oraz pozwala na stałą
rozbudowę portfolio produktowego. Ambicją Zarządu jest, aby XTB kojarzyło się z wiodącą
aplikacją inwestycyjną All-in-One w Europie, oferującą klientom łatwe, inteligentne i wydajne
sposoby zawierania transakcji, inwestowania i oszczędzania, zapewniając jednocześnie
natychmiastowy dostęp do ich pieniędzy.
Ostatnimi laty postępuje transformacja XTB z brokera CFD w nowoczesny podmiot FinTech
dostarczający uniwersalną aplikację inwestycyjną. Transformacja ta kontynuowana będzie
w 2025 roku i w kolejnych latach. W ramach platformy transakcyjnej, Spółka udostępnia
instrumenty inwestycyjne, które można podzielić na 3 kategorie: produkty dedykowane
inwestowaniu aktywnemu, produkty pozwalające na pasywne inwestowanie – w tym
budowanie oszczędności oraz produkty zarządzania środkami finansowymi.
Poniżej przedstawiono pokrótce rodzaje produktów inwestycyjnych dostępnych obecnie
w ofercie Grupy XTB. Pełne informacje o poszczególnych produktach dostępne są na stronie
internetowej: www.xtb.com.
Akcje
Klienci XTB mogą nabywać do swojego portfela inwestycyjnego tradycyjne akcje spółek
notowanych na największych giełdach na świecie. Inwestor kupując akcje konkretnego
przedsiębiorstwa staje się jego współwłaścicielem i ma prawo ubiegać się o udział
w aktywach oraz zyskach (dywidenda) tejże spółki. Obecnie w ofercie XTB znajduje się ponad
0%
20%
40%
60%
80%
100%
2024 2023 2022 2021 2020 2019 2018 2017
Nowi klienci (UE) - pierwsza transakcja (%)
Akcje ETP Plany inwestycyjne Opcje Kontrakty CFD
0
3 000 000
6 000 000
9 000 000
12 000 000
15 000 000
18 000 000
21 000 000
24 000 000
27 000 000
2024 2023 2022 2021 2020 2019 2018 2017
Liczba transakcji na akcjach, ETP
i planach inwestycyjnych (klienci UE)
Akcje ETP Plany inwestycyjne
34
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
3 600 akcji spółek notowanych na 16 największych giełdach papierów wartościowych
na świecie.
Akcja jest najbardziej popularnym instrumentem finansowym nabywanym w celach
inwestycyjnych.
ETP (ang. Exchange-Traded Products)
Jest to szeroka kategoria, obejmująca różne produkty inwestycyjne, które są notowane na
giełdach, podobnie jak akcje. Najbardziej znane to ETF (ang. Exchange-Traded Fund)
notowane na giełdzie fundusze umożliwiające uzyskanie ekspozycji na szereg aktywów
i instrumentów, takich jak akcje, indeksy giełdowe lub obligacje, a za pomocą Exchange
Traded Products (ETP) również surowce, metale szlachetne czy nawet kryptowaluty. Dzięki
temu, że fundusze ETF są przedmiotem obrotu na giełdach papierów wartościowych, można
je swobodnie kupować i sprzedawać w trakcie trwania sesji giełdowej, co oznacza,
że charakteryzują się one zwiększoną płynnością. Dodatkowo, część funduszy ETF cyklicznie
dzieli się ze swoimi inwestorami dywidendami z posiadanych akcji. Niektóre fundusze ETF
są zarządzane w sposób pasywny: podstawowym celem zarządzających jest jak
najwierniejsze odwzorowanie stopy zwrotu aktywa bazowego funduszu (np. indeksu
giełdowego lub koszyka akcji). Istnieją również aktywnie zarządzane fundusze ETF, których
celem jest osiągnięcie wyników lepszych niż rynek.
Fundusze ETF mogą stanowić całość lub uzupełnienie portfela inwestycyjnego zarówno
dla początkujących, jak i doświadczonych inwestorów. W aktualnej ofercie XTB znajduje się
ponad 1 350 funduszy ETP.
Innym przykładem produktu z kategorii ETP są fundusze ETC (ang. Exchange-Traded
Commodity), oparte na surowcach, jak np. złoto. Fundusze ETC są także notowane
na giełdach i odzwierciedlają ceny określonych surowców lub ich grup.
Kontrakty CFD (ang. Contract For Diferrence)
CFD jest to kontrakt pomiędzy dwoma stronami zazwyczaj określanymi jako „kupujący”
i „sprzedający”, dotyczący ruchu ceny danego aktywa. CFD są typem pozagiełdowych
instrumentów pochodnych. Pozagiełdowych, ponieważ transakcje są dokonywane
bezpośrednio pomiędzy stronami, a pochodnych, ponieważ ich cena zależy od cen aktywów
bazowych. Aktywem bazowym mogą być: pary walutowe (FOREX), akcje, najważniejsze
indeksy giełdowe, surowce i towary, coraz bardziej popularne kryptowaluty i wiele innych.
Warto podkreślić – kupując kontrakt na wzrost np. EUR/USD czy złota, inwestor nie dokonuje
faktycznego zakupu waluty czy metalu szlachetnego i nie staje się ich właścicielem. Tak samo
jest w przypadku CFD akcji. Inwestor jest właścicielem tylko konkretnego kontraktu CFD
i handlując nim spekuluje jedynie na ruchu ceny danego instrumentu, która może zarówno
wzrosnąć, jak i spaść.
Handel na CFD umożliwia inwestorowi zajęcie pozycji długiej (buy), jeśli uważa on, że cena
instrumentu wzrośnie, lub pozycji krótkiej (sell), gdy przewiduje, że cena spadnie. Należy
pamiętać, że kontrakty CFD są realizowane z uwzględnieniem dźwigni finansowej.
XTB posiada w portfolio ponad 2 400 instrumentów pochodnych CFD, w tym: ponad 70
opartych na parach walutowych, ponad 30 opartych na indeksach, blisko 30 opartych
na towarach i 40 na kryptowalutach, około 2 100 opartych na akcjach spółek notowanych
na giełdach w 16 krajach oraz blisko 210 opartych na amerykańskich i europejskich
funduszach typu ETF.
Plany Inwestycyjne
Plany Inwestycyjne XTB to inteligentne rozwiązanie dedykowane inwestowaniu pasywnemu,
które cieszy się coraz większą popularnością. Pozwala ono niskim kosztem zbudować portfel
inwestycyjny oparty o fundusze ETF. Dzięki możliwości uzyskania szerokiej ekspozycji
rynkowej, inwestor jest w stanie osiągnąć rynkową stopę zwrotu przy relatywnie niewielkim
zaangażowaniu czasu i energii. Plany Inwestycyjne umożliwiają stworzenie własnego portfela
funduszy ETF już od kwoty 50 PLN. Jeden klient może uruchomić do 10 Planów
Inwestycyjnych jednocześnie. Klient określa samodzielnie jaki jest czas trwania jego
inwestycji. W aktualnej ofercie XTB znajduje się blisko 1 326 różnych funduszy ETF,
dostępnych w ramach Planów Inwestycyjnych i pozwalających uzyskać ekspozycję na całe
rynki, branże czy obszary geograficzne.
35
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Odsetki od wolnych środków
XTB wypłaca klientom odsetki od niezainwestowanych środków znajdujących się na ich
rachunkach. Oprocentowanie będące podstawą do określenia kwoty odsetek obliczane jest
codziennie, a same odsetki wypłacane są cyklicznie, w trakcie pierwszych pięciu dni
roboczych kolejnego miesiąca. Oprocentowanie wolnych środków inwestora aktywowane jest
automatycznie dla wszystkich klientów dysponujących niezainwestowanymi środkami
na rachunku. Nie jest wymagana również minimalna lub maksymalna kwota wolnych
środków. Stawki oprocentowania wolnych środków są zmienne i mogą być aktualizowane raz
w tygodniu. Oznacza to, że w przypadku, gdy w okresie 90 dni od zawarcia umowy stawki
oprocentowania ulegną obniżeniu, zostaną zastosowane niższe stawki oprocentowania,
natomiast w przypadku ich wzrostu, stawki zostaną odpowiednio zwiększone.
Produkty emerytalne i oszczędnościowe
Odpowiadając na rosnące zainteresowanie klientów, XTB w swojej ofercie posiada produkty
z kategorii rozwiązań dedykowanych długoterminowemu oszczędzaniu, w tym na cele
emerytalne. Obecnie produkty te dostępne są na terenie dwóch krajów: Polski – Indywidualne
Konto Emerytalne (IKE) oraz Wielkiej Brytanii – Individual Savings Account (ISA).
IKE zostało stworzone w celu zachęcania i zbudowania nawyku oszczędzania środków
na przyszłą emeryturę z uwzględnieniem zwolnienia z podatku. Dzięki zachowaniu charakteru
rachunku bankowego, osoba inwestująca posiada stały dostęp do środków na nim
zgromadzonych i może je wypłacić w każdym momencie. Jednakże jeśli dokona wypłaty
przed nabyciem uprawnień emerytalnych, czyli przed ukończeniem 55 lub 60 roku życia,
wypłata będzie wiązać się z zapłatą podatku 19% od osiągniętych zysków.
Rachunek IKE w XTB może otworzyć każda osoba fizyczna, która ukończyła 18 lat, posiada
rachunek inwestycyjny w Spółce i ma rezydencję podatkową w Polsce. Dana osoba może
posiadać tylko jeden rachunek IKE i nie może go współdzielić z kimś innym. Indywidualne
Konto Emerytalne w XTB można otworzyć i zasilać wyłącznie w walucie PLN (złoty polski).
W ramach IKE można również kupować instrumenty w innych walutach, jednak nastąpi wtedy
opłata za przewalutowanie (zgodnie z aktualnym cennikiem). Na rachunku IKE klient ma
możliwość inwestowania w ponad 5 000 akcji oraz ETP. Dodatkowo wszystkie wolne środki
są na nim oprocentowane (zgodnie z aktualnie obowiązującymi stawkami oprocentowania).
Rachunek ISA jest przeznaczony dla osób w wieku 18-39 lat, posiadających indywidualny
numer ubezpieczenia i status rezydenta podatkowego. Spółka oferuje klientom brytyjskim
wariant elastycznego konta ISA na akcje i udziały (Flexible Cash and Stocks & Shares ISAs),
który pozwala posiadaczom rachunku na wypłatę i ponowną wpłatę środków w jednym roku
podatkowym bez wpływu na roczny limit składek.
eWallet
To portfel z wielowalutową kartą obsługującą bezgotówkowe płatności w sklepach, transakcje
mobilne i bezdotykowe wypłaty gotówki z bankomatów na całym świecie. Usługa eWallet
umożliwia klientom prowadzenie kont w siedmiu walutach: EUR, USD, GBP, PLN, HUF, RON
i CZK oraz szybkie i bezpłatne przelewy środków pomiędzy kontami. Usługa eWallet
zapewnia klientom natychmiastowy dostęp do ich środków oraz płatności kartą wystawioną
na licencji Mastercard przez DiPocket UAB, Instytucję Pieniądza Elektronicznego
zarejestrowaną przez Bank Litwy.
Usługa eWallet obecnie jest dostępna dla klientów z Polski, Czech, Portugalii, Rumunii,
Słowacji, Niemczech, Francji, Hiszpani i we Włoszech.
Strategia wprowadzania nowych produktów do oferty Spółki oparta jest na podejściu
ostrożnościowym i polega na odpowiedzialnym doborze rynku geograficznego, na którym
nowa usługa będzie udostępniona. Dzięki temu, zespoły technologii oraz tradingu mają
możliwość dokładnie przyjrzeć się działaniu produktów i szybko reagować, wdrażając
opracowane procedury postępowania w sytuacjach nieprzewidzianych.
36
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Pracownicy i zatrudnienie
Na dzień 31 grudnia 2024 roku w Grupie Kapitałowej XTB łączna liczba pracowników (osoby
zatrudnione w oparciu o umowę o pracę) i osób świadczących usługi na podstawie innych
form umów cywilno-prawnych, w tym umów B2B, wynosiła 1 245 i była wyższa o 18,1% r/r.
W strukturze pracowników i ww. osób w spółce XTB S.A. przeważają osoby pracujące
w działach technologicznych, których udział na koniec 2024 roku stanowił 57% w ogólnej
liczbie zatrudnionych i osób świadczących ww. usługi.
W tabeli poniżej przedstawiono informacje na temat liczby pracowników oraz osób
świadczących usługi na podstawie innych form umów cywilno-prawnych, w tym umów B2B,
Spółki dominującej, jej oddziałów zagranicznych i Spółek zależnych na daty w niej wskazane.
W zestawieniu nie uwzględniono osób na urlopach macierzyńskich, wychowawczych
i zasiłkach (zwolnieniach powyżej 33 dni).
NA DZIEŃ
31.12.2024
31.12.2023
Zmiana %
Spółka XTB S.A.
875
749
16,8
Oddziały zagraniczne
153
136
12,5
Spółki Grupy
217
169
28,4
Ogółem
1 245
1 054
18,1
+18,1%
wzrost zatrudnienia r/r
37
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Historycznie zatrudnienie w Grupie Kapitałowej XTB na koniec poszczególnych kwartałów prezentuje poniższy wykres:
Liczba zatrudnionych obejmuje osoby zatrudnione na podstawie umowy o pracę oraz osoby świadczące usługi w ramach innych umów cywilno-prawnych, w tym umów B2B. Zestawienie nie uwzględnia osób
przebywających na urlopach macierzyńskich, wychowawczych i zasiłkach (zwolnieniach powyżej 33 dni).
Więcej informacji o strukturze zatrudnienia w Grupie XTB można przeczytać w Oświadczeniu Zrównoważonego Rozwoju Grupy XTB za 2024 rok (Punkt 3.1).
393
403
405
420
447
453
475
470
477
493
515
535
582
595
626
658
716
751
798
860
956
986
1 010
1 054
1 105
1 154
1 175
1 245
1Q
2018
2Q
2018
3Q
2018
4Q
2018
1Q
2019
2Q
2019
3Q
2019
4Q
2019
1Q
2020
2Q
2020
3Q
2020
4Q
2020
1Q
2021
2Q
2021
3Q
2021
4Q
2021
1Q
2022
2Q
2022
3Q
2022
4Q
2022
1Q
2023
2Q
2023
3Q
2023
4Q
2023
1Q
2024
2Q
2024
3Q
2024
4Q
2024
38
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
XTB na giełdzie
Od początku 2024 roku kurs notowań akcji XTB znajdował się w trendzie wzrostu. W pierwszym kwartale 2024 roku
wartość akcji wzrosła o 54,7% z minimalnego poziomu 36,62 PLN pierwszych dniach stycznia do 57,10 PLN pod koniec
marca. W drugim kwartale notowania akcji Spółki nadal wzrastały, osiągając na koniec czerwca 71,64 PLN (+25,5%).
Następnie, w III kwartale roku zauważalna była duża zmienność kursu, co w efekcie zakończyło się obniżką z poziomu
71,20 PLN do wartości 61,36 PLN za akcję. Rekordowy był także wolumen obrotu, który wyniósł 28 887 428 sztuk akcji.
Ostatni kwartał 2024 roku przyniósł lekkie uspokojenie nastrojów, co można było zaobserwować na stopniowo rosnącym
kursie notowań akcji Spółki, który na koniec grudnia osiągnął 70,40 PLN za akcję.
W okresie pełnych 12 miesięcy 2024 roku najniższy kurs notowań akcji XTB wynosił 36,62 PLN, zaś najwyższy
75,08 PLN. Liczba akcji, które zmieniły posiadacza w tym okresie wynosiła 88 814 014 sztuk. Kapitalizacja XTB
na koniec 2024 roku wynosiła 8 276,9 mln PLN (1 937,0 mln EUR).
XTB S.A. zadebiutowała na Giełdzie Papierów
Wartościowych w Warszawie 6 maja 2016 roku.
Wszystkie akcje Spółki są notowana na rynku
podstawowym. Od dnia 3 września 2020 roku XTB
jest uczestnikiem indeksu mWIG40. Jest to
indeks cenowy, do którego kwalifikowanych jest
40 kolejnych, po indeksie WIG20, spółek
z najwyższą pozycją klasyfikacyjną obliczaną na
podstawie danych po sesjach giełdowych
w trzeci piątek miesiąca: lutego, maja, sierpnia,
listopada. Do obliczenia pozycji uwzględnia się
obroty za ostatnie 12 miesięcy oraz wartość akcji
w wolnym obrocie wyznaczoną w oparciu
o losowo wybrany kurs zamknięcia z ostatnich
pięciu sesyjnych dni, licząc wstecz od dnia
klasyfikacji. Więcej informacji na gpw.pl.
30 zł
40 zł
50 zł
60 zł
70 zł
80 zł
Kurs notowań akcji XTB S.A. w 2024 roku
39
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Historyczne notowania akcji Spółki XTB na tle notowań indeksu giełdowego mWIG40 w okresie od dnia debiutu giełdowego do dnia bilansowego przedstawia poniższy wykres:
Relacje inwestorskie
Wejście XTB na rynek regulowany Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie przyczyniło
się do wyodrębnienia nowej grupy interesariuszy, z którymi Spółka rozpoczęła aktywną
komunikację. Działalność XTB cieszy się dużym zainteresowaniem wśród inwestorów
giełdowych indywidualnych oraz instytucjonalnych, zarówno z Polski, jak i zagranicy.
Obszar komunikacji z analitykami oraz inwestorami giełdowymi znajduje się w kompetencjach
Członka Zarządu ds. finansowych. Wraz z nim działa zespół ds. relacji inwestorskich,
w którego skład wchodzą specjaliści wyższego i średniego szczebla z różnorodnym
doświadczeniem i wiedzą z zakresu finansów, obowiązków informacyjnych
oraz public relations. XTB S.A. pozostaje w regularnym i otwartym kontakcie z uczestnikami
rynku kapitałowego. Zasadami, którymi Spółka kieruje się w procesie komunikacji są
rzetelność, równy dostęp do informacji, zrozumiałość i przejrzystość.
Spółka stosuje się do zasady ze zbioru „Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2021”,
mówiącej o niezwłocznym udzielaniu informacji na temat Spółki, nie później niż w terminie
14 dni. Zespół Relacji inwestorskich XTB zwyczajowo udziela odpowiedzi w ciągu jednego
dnia roboczego, o ile przygotowanie odpowiedzi na pytanie inwestora, nie wymaga
opracowania i zagregowania dodatkowych danych.
2 500 pkt
3 000 pkt
3 500 pkt
4 000 pkt
4 500 pkt
5 000 pkt
5 500 pkt
6 000 pkt
6 500 pkt
7 000 pkt
7 500 pkt
8 000 pkt
Maj 2016
Lipiec 2016
Wrzesień 2016
Grudzień 2016
Luty 2017
Maj 2017
Lipiec 2017
Wrzesień 2017
Grudzień 2017
Luty 2018
Maj 2018
Lipiec 2018
Wrzesień 2018
Grudzień 2018
Luty 2019
Maj 2019
Lipiec 2019
Wrzesień 2019
Grudzień 2019
Luty 2020
Maj 2020
Lipiec 2020
Wrzesień 2020
Grudzień 2020
Luty 2021
Maj 2021
Lipiec 2021
Wrzesień 2021
Grudzień 2021
Luty 2022
Maj 2022
Lipiec 2022
Wrzesień 2022
Grudzień 2022
Luty 2023
Maj 2023
Lipiec 2023
Wrzesień 2023
Grudzień 2023
Luty 2024
Maj 2024
Lipiec 2024
Wrzesień 2024
Grudzień 2024
2 PLN
12 PLN
22 PLN
32 PLN
42 PLN
52 PLN
62 PLN
72 PLN
Kurs akcji XTB na tle mWIG40
XTB mWIG40
40
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Oprócz komunikacji drogą poczty elektronicznej, Spółka aktywnie uczestniczy
w wydarzeniach rynkowych w Polsce i za granicą dedykowanych inwestorom
instytucjonalnym i indywidualnym, a także sama organizuje takie spotkania. W 2024 roku
Spółka uczestniczyła w 13 konferencjach z inwestorami, w tym prezentacjach okresowych
wyników finansowych (nagrania z nich są udostępniane w internetowym serwisie relacji
inwestorskich), które po krótce opisano poniżej.
Termin
Wydarzenie
Informacja dodatkowa
Styczeń 2024
Konferencja wynikowa – wstępne dane za 2023
rok
Spotkanie online organizowane przez Spółkę, nagranie ze spotkania dostępne jest na stronie internetowej
XTB.
Luty 2024
Londyn – spotkania z inwestorami w ramach
Non-Deal Roadshow
Stacjonarne wydarzenie dla inwestorów zagranicznych.
Luty 2024
TOP PICKS 2024 BY TRIGON
Coroczne wydarzenie organizowane przez Trigon Dom Maklerski, które odbywa się w celu zaprezentowania
wybranych spółek inwestycyjnych i ich strategii dla inwestorów instytucjonalnych oraz indywidualnych.
Kwiecień 2024
BM PEKAO 3rd Financial Conference
Celem konferencji było umożliwienie inwestorom i przedstawicielom spółek wymiany opinii oraz omówienie
istotnych tematów związanych z rynkiem finansowym.
Kwiecień 2024
Konferencja wynikowa – wstępne dane za
I kwartał 2024 roku
Spotkanie online organizowane przez Spółkę, nagranie ze spotkania dostępne jest na stronie internetowej
XTB
Maj 2024
Konferencja mBank
Spotkanie z inwestorami.
Czerwiec 2024
Future in CEE – ERSTE Consumer &
Technology Conference 2024
Trzydniowa konferencja podzielona na bloki tematyczne: Consumer Day, Technology Day oraz Online Day.
Podczas wydarzenia odbyły się spotkania typu "one-on-one" oraz sesje networkingowe, umożliwiające
bezpośrednią interakcję między przedstawicielami firm a inwestorami. Do udziału zostały zaproszone
najciekawsze na rynku spółki o profilu technologicznym i konsumenckim. Celem było umożliwienie wymiany
doświadczeń i spostrzeżeń na temat trendów i wyzwań w tych branżach
Sierpień 2024
Konferencja wynikowa – wstępne dane za
I półrocze 2024 roku
Spotkanie online organizowane przez Spółkę, nagranie ze spotkania dostępne jest na stronie internetowej
XTB
Wrzesień 2024
21st Emerging Europe Investment Conference
Coroczne wydarzenie organizowane przez Biuro Maklerskie Pekao. Podczas konferencji przedstawiciele
różnych firm spotkali się z inwestorami, prezentując swoje strategie i wyniki finansowe.
Październik 2024
The Finest CEElection Equity Investor
Conference 2024
Międzynarodowe wydarzenie inwestycyjne organizowane przez Erste Group w Wiedniu. Konferencja
zgromadziła około 60 największych spółek z regionu Europy Środkowo-Wschodniej, oferując inwestorom
możliwość bezpośrednich spotkań oraz wymiany informacji na temat aktualnych trendów i wyzwań
rynkowych.
Październik 2024
Konferencja Trigon Investor Week 2024
Coroczne wydarzenie organizowane przez Trigon Dom Maklerski, które odbyło się w dniach na Giełdzie
Papierów Wartościowych w Warszawie. W programie konferencji dostępne były spotkania grupowe,
moderowane przez analityków Trigon DM oraz spotkania indywidualne, pozwalające inwestorom na
bezpośredni kontakt ze spółką.
41
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Termin
Wydarzenie
Informacja dodatkowa
Październik 2024
Konferencja wynikowa – wstępne dane za
III kwartał 2024 roku
Spotkanie online organizowane przez Spółkę, nagranie ze spotkania dostępne jest na stronie internetowej
XTB.
Listopad 2024
GPW Innovation Day
Cykliczna konferencja organizowana przez GPW oraz jej partnerów, podczas której prezentowane są
najciekawsze i najbardziej innowacyjne spółki notowane na giełdzie. Listopadowa edycja odbyła się pod
hasłem „All Stars Summit” – podkreślającym unikalność zaproszonych spółek o ponadprzeciętnym
potencjale rozwoju.
XTB jest uczestnikiem indeksu mWIG40, co również przyczyniło się do przyciągnięcia uwagi
wielu analityków rynku kapitałowego w Polsce. Rekomendacje i analizy dotyczące XTB
wydają: Biuro Maklerskie Banku Pekao S.A., Biuro Maklerskie mBanku, Noble Securities
Dom Maklerski, Trigon Dom Maklerski. W 2024 roku analitycy przygotowali i opublikowali
10 analiz i rekomendacji, z których 7 było rekomendacją „kupuj”, zaś pozostałe
3 rekomendacją „trzymaj”. Wskazany w tych analizach zakres cenowy dla akcji Spółki
rozpościerał się pomiędzy kwotą 47,95 PLN (luty 2024 roku), a 88,60 PLN (listopad
2024 roku). Pełna informacja o historycznych i aktualnych rekomendacjach analitycznych
znajduje się w internetowym serwisie relacji inwestorskich XTB.
Obecnie, w ramach dalszego udoskonalenia komunikacji z inwestorami, XTB przygotowuje
nową odsłonę internetowego serwisu relacji inwestorskich. Zmiany będą dotyczyć nie tylko
wyglądu, ale także wprowadzenia nowych funkcjonalności. Wdrożenie nowego serwisu
zaplanowane jest na 2025 rok.
42
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Grupa XTB
Model biznesowy
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
43
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Model biznesowy
Grupa świadczy swoje usługi, dywersyfikując generowanie przychody, do dwóch klas
klientów: indywidualnych oraz instytucjonalnych. Procentowy udział przychodów
z działalności instytucjonalnej w przychodach z działalności operacyjnej kształtował się
odpowiednio na poziomie 4,4% oraz 6,7% w roku poprzednim.
Przychody operacyjne Grupy XTB powstają:
▪ ze spreadów (różnicy między ceną sprzedaży – offer a ceną kupna – bid);
▪ z naliczanych punktów swapowych (stanowiące koszt utrzymywania pozycji w czasie)
oraz opłat naliczanych klientom;
▪ z wyniku netto (zysków pomniejszonych o straty) z działalności Grupy w zakresie
market making.
Ponadto, w ramach działalności operacyjnej, XTB osiąga przychody z odsetek od środków
pieniężnych klientów.
KATEGORIA
2024
2023
2022
2021
2020
2019
2018
Spread
53%
46%
54%
83%
54%
62%
64%
Swapy, prowizje i opłaty
42%
41%
26%
40%
16%
15%
12%
Market making
5%
13%
20%
(23%)
30%
23%
24%
Wynik z operacji na instrumentach
finansowych brutto
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
Model biznesowy Grupy XTB skupia się na człowieku jako odbiorcy usług
i ściśle koresponduje z kierunkami i celami strategii zrównoważonego
rozwoju. Jest on oparty o budowanie rozwiązań umożliwiających
realizowanie celów inwestycyjnych klientów poprzez natychmiastowy
dostęp do rynków finansowych z całego świata. Dzieje się to
z pomocą autorskiej platformy inwestycyjnej i aplikacji XTB, które są
kluczowymi produktami technologicznymi pomagającym dotrzeć
do klientów masowych.
INSTYTUCJONALNI (podmioty prawne)
▪ zapewnianie płynności obrotu instrumentami finansowymi;
▪ udostępnianie infrastruktury transakcyjnej na rzecz innych
podmiotów, osób prawnych, które świadczą usługi obrotu
instrumentami finansowymi na rzecz własnych klientów
i pod własną marką:
▪ usługi świadczy X Open Hub.
INDYWIDUALNI (osoby fizyczne i osoby prawne)
▪ usługi obrotu instrumentami
finansowymi;
▪ dostęp do szerokiej gamy produktów
inwestycyjnych;
KLIENCI
44
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
W model biznesowy XTB wpisana jest duża zmienność przychodów z okresu na okres.
Na wyniki operacyjne i finansowe Grupy wpływ mają przed wszystkim:
▪ liczba aktywnych klientów;
▪ wolumen zawieranych przez nich transakcji na instrumentach finansowych;
▪ kwota depozytów;
▪ zmienność na rynkach finansowych i towarowych;
▪ ogólne warunki rynkowe, geopolityczne i gospodarcze;
▪ konkurencja na rynku FX/CFD oraz
▪ otoczenie regulacyjne.
Model biznesowy stosowany przez XTB łączy w sobie cechy modelu agencyjnego oraz
modelu market maker, w którym Spółka jest stroną transakcji zawieranych i inicjowanych
przez klientów. XTB nie angażuje się, sensu stricto, w transakcje realizowane na własny
rachunek w oczekiwaniu na zmiany cen lub wartości instrumentów bazowych
(tzw. proprietary trading). Stosowany przez XTB hybrydowy model biznesowy wykorzystuje
też model agencyjny. Dla przykładu na większości instrumentów CFD opartych
o kryptowaluty, XTB zabezpiecza te transakcje z partnerami zewnętrznymi, przestając
praktycznie być drugą stroną transakcji (oczywiście z prawnego punktu widzenia nadal jest
to XTB). W pełni zautomatyzowany przyjęty w Spółce proces zarządzania ryzykiem
ogranicza ekspozycję na zmiany rynkowe oraz zmusza do zabezpieczania pozycji w celu
utrzymywania właściwych poziomów wymogów kapitałowych. Dodatkowo, XTB realizuje
bezpośrednio na rynkach regulowanych lub w alternatywnych systemach obrotu wszystkie
transakcje na akcjach i ETP oraz na instrumentach CFD opartych o te aktywa. XTB nie jest
market makerem dla tej klasy instrumentów.
Co do zasady, na przychody Grupy pozytywnie wpływa wyższa aktywność rynków
finansowych i towarowych z uwagi na to, że w takich okresach obserwuje się wyższy poziom
obrotów realizowanych przez klientów Grupy oraz wyższą rentowność na lota. Korzystne
dla Spółki są okresy występowania wyraźnych i długich trendów rynkowych i właśnie
w takich momentach osiąga najwyższe przychody. W związku z tym, wysoka aktywność
rynków finansowych i towarowych prowadzi co do zasady do zwiększonego wolumenu
obrotów na platformach transakcyjnych Grupy. Natomiast spadek tej aktywności oraz
związany z tym spadek aktywności transakcyjnej klientów Grupy prowadzi w głównej mierze
do zmniejszenia przychodów operacyjnych Grupy.
Z uwagi na powyższe, przychody operacyjne i rentowność Grupy mogą spadać w okresach
niskiej aktywności rynków finansowych i towarowych. Ponadto, może pojawić się bardziej
przewidywalny trend, w którym rynek porusza się w ograniczonym zakresie cenowym.
Prowadzi to do powstania tendencji rynkowych, dających się przewidzieć z wyższym
prawdopodobieństwem niż w przypadku większych kierunkowych ruchów na rynkach,
co tworzy sprzyjające warunki do transakcji zawieranych w wąskim zakresie rynku (ang.
range trading). W takim przypadku obserwuje się większą liczbę transakcji przynoszących
zyski klientom, co prowadzi do obniżenia wyniku Grupy z tytułu market making.
Zmienność oraz aktywność rynków wynika z szeregu czynników zewnętrznych, z których
część jest charakterystyczna dla rynku, a część może być powiązana z ogólnymi warunkami
makroekonomicznymi, co w istotny sposób może na przychody osiągane przez Grupę
w kolejnych kwartałach. Jest to charakterystyczne dla modelu biznesowego Grupy.
45
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Rynki operacyjne
XTB jest brokerem, który działa na rynkach międzynarodowych, dlatego przychody
wypracowane przez Grupę są zróżnicowane również pod kątem geograficznym. Platforma
transakcyjna xStation i aplikacja mobilna XTB dostępne są dla klientów z Europy Środkowo-
Wschodniej, Europy Zachodniej, Bliskiego Wschodu, Ameryki Łacińskiej.
Jednym z celów strategicznych XTB jest ekspansja zagraniczna
i dotarcie do klientów masowych z całego świata. Jest to proces
realizowany w sposób ciągły, ale jego efekty rozłożone są w czasie.
W ramach ekspansji, Grupa dopuszcza rozwój organiczny przez
tworzenie od podstaw nowych spółek zależnych, a także poprzez fuzje
i przejęcia, zwłaszcza z podmiotami które pozwoliłby osiągnąć Grupie
synergię geograficzną (rynki wzajemnie się uzupełniające). Tego typu
transakcje Zarząd realizować zamierza jedynie w przypadku, gdy
wiązać się będą z wymiernymi korzyściami dla Spółki i jej
akcjonariuszy.
W 2024 roku XTB rozszerzyło posiadaną licencję w Zjednoczonych
Emiratach Arabskich, co umożliwi wzmocnienie pozycji rynkowej
w tym szybko rosnącym regionie Bliskiego Wschodu.
Zgodnie z zapowiedziami Zarządu Grupy kapitałowej, w 2025 roku
planowane jest rozpoczęcie działalności na rynku Indonezji oraz
w Brazylii. Potwierdzeniem realizacji tych planów było m.in. uzyskanie
w grudniu 2024 roku przez spółkę zależną XTB z Indonezji, licencji
PALN od lokalnego regulatora, dzięki której, mieszkańcy Indonezji
zyskali dostęp do inwestycji w akcje i ETF-y oferowane przez XTB.
Główne rynki operacyjne Grupy Kapitałowej XTB na świecie
46
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Brazylia pozostaje perspektywicznym rynkiem rozwoju dla Grupy XTB. W 2024 roku jej
nominalny Produkt Krajowy Brutto (PKB) wyniósł 2,331 bln USD, sprawiając, że gospodarka
tego kraju była 10. największą gospodarką świata. Prognozy wskazują, że do 2029 roku
wartość PKB Brazylii wzrośnie nawet do 3,058 bln USD (za: International Monetary Fund,
World Economic Outlook Database). Ponadto, jak wskazują dane rynkowe z ostatniego
roku, rynek brazylijski, począwszy od 2021 roku zdominował pozostałe rynki geograficzne
Ameryki Łacińskiej pod względem rozwoju firm z sektora fintech. Innym istotnym kryterium
atrakcyjności tego kraju jest liczba mieszkańców wynosząca ponad 203 mln osób, co może
znaleźć przełożenie w potencjalnej liczbie nowych klientów.
W roku sprawozdawczym nie miały miejsca istotne zmiany w modelu biznesowym Grupy
XTB.
Klienci
XTB posiada solidny fundament w postaci stale rosnącej bazy oraz liczby aktywnych
klientów. Wraz z silnym rozwojem Spółki i Grupy oraz jej ekspansją zagraniczną
koniecznym było zrewidowanie struktury klientów i ich oczekiwań względem portfolio
produktowego XTB. Chcąc realizować strategię stworzenia marki globalnej, będącej
pierwszym wyborem osób zainteresowanych instrumentami inwestycyjnymi, Zarząd
zdecydował o wejściu w nowe segmenty klientów. Stąd pojawiła się potrzeba opracowania
i wdrożenia nowych produktów, zaś Spółka zaczęła proces przeobrażenia się z brokera
specjalizującego się w kontraktach CFD w podmiot fintechowy, dostarczający
wysokotechnologiczne i kompleksowe narzędzie w postaci platformy transakcyjnej online.
Dzięki tym działaniom i stałemu rozszerzaniu oferty produktów, XTB stało się brokerem
przyciągającym największą ilość klientów w Polsce, a także mocno zwróciło na siebie
uwagę w Europie, Bliskim Wschodzie i w Ameryce Łacińskiej.
Liczby
Pierwszy milion klientów XTB przekroczyło w I kwartale 2024 roku, a od tego czasu
do końca ub.r. pozyskało kolejne 368 691 klientów, osiągając ostatecznie na koniec
2024 roku rekordową liczbę 498 438 nowych klientów (+59,8% r/r). Analogicznie do liczby
nowych klientów, rekordowa była także liczba aktywnych klientów i wzrosła ona
z 408 528 do 658 520, tj. o 61,2% r/r.
NOWI KLIENCI
498 438
31.12.2024
311 971
31.12.2023
AKTYWNI KLIENCI
658 520
31.12.2024
408 528
31.12.2023
47
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Priorytetem Zarządu jest dalszy przyrost bazy klienckiej prowadzący do umocnienia pozycji
rynkowej XTB na świecie poprzez dotarcie z ofertą produktową do klienta masowego.
Działania te wspierane są i będą – oprócz stałego rozszerzania portfolio produktowego –
przez celowane akcje promocyjne czy też edukację finansową dedykowaną klientom Spółki
oraz osobom zainteresowanym światem inwestycji.
Istotny wpływ na wzrost bazy klientów ma rozszerzanie portfolio produktowego,
co przyciąga klientów o innym profilu zainteresowań względem instrumentów finansowych.
Dla przykładu, z danych opublikowanych przez KNF wynika, że w 2024 roku otwartych
zostało 169 547 nowych Indywidualnych Kont Emerytalnych. W tej liczbie ponad 42%
(72 264) to rachunki prowadzone przez podmioty prowadzące działalność maklerską.
Z 72 tys. nowo otwartych rachunków IKE w 2024 roku, 29 tys. należy do klientów XTB,
co stanowi ponad 40% tej liczby oraz ponad 17% całkowitej liczby otwartych
rachunków. Dalej, zgodnie z danymi Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych
(KDPW) na koniec 2024 roku Grupa XTB była drugim w kolejności podmiotem z najwyższą
liczbą otwartych rachunków maklerskich, wynoszącą ponad 380 tys. Liczba wszystkich
rachunków tego typu na koniec grudnia 2024 roku osiągnęła poziom 1 969 589.
Ambicją Zarządu XTB w 2025 roku jest pozyskiwanie w ujęciu kwartalnym średnio
co najmniej 150 - 210 tys. nowych klientów. W następstwie realizowanych działań
w pierwszych dwóch miesiącach 2025 roku Grupa XTB pozyskała łącznie 137 752 nowych
klientów (styczeń: 75 674, luty: 62 078).
Aktywa klientów
Na koniec 2024 roku wartość środków pieniężnych klientów XTB wynosiła ponad 3,7 mld
PLN i była wyższa o 65,5% r/r. Natomiast wartość nominalna instrumentów zdeponowanych
przez klientów na rachunkach XTB zwiększyła się o 122,6% r/r i wynosiła 13,7 mld PLN,
przy jednoczesnym wzroście wartości nominalnej instrumentów pochodnych o 1,1 mld PLN.
Na koniec 2024 roku wartość aktywów klientów w podziale na poszczególne kategorie
przedstawia poniższa tabela:
(w mln PLN)
31.12.2024
31.12.2023
Środki pieniężne klientów
3 751
2 267
Wartość nominalna instrumentów zdeponowanych
przez klientów na rachunkach domu maklerskiego
13 682
6 148
Wartość nominalna transakcji na instrumentach
pochodnych klientów
10 027
8 911
RAZEM
27 460
17 326
3 445
6 148
13 682
31.12.2022 31.12.2023 31.12.2024
Wartość akcji, produktów ETP, praw do akcji zapisanych na
rachunkach papierów wartościowych klientów
(mln PLN)
12 738
17 326
27 460
2022 2023 2024
Aktywa klientów XTB
(mln PLN)
48
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Dane statystyczne
Przedstawiona analiza aktywności statystycznego inwestora detalicznego została
przygotowana na podstawie wszystkich pozycji otwartych, zamkniętych oraz
utrzymywanych w 2024 roku.
Wiek: Największy przedział wiekowy reprezentowany jest przez klientów
w wieku 25-44 lata. Najmłodszy inwestor skończył 18 lat, a najstarszy 95 lat.
Patrząc na wykres można wysnuć wniosek, że klienci z młodszych grup
wiekowych, pozostają z XTB na dłużej, przechodząc do kolejnych kategorii wiekowych.
Jednocześnie, klienci ze starszych grup, tracą zainteresowanie inwestowaniem (co może
być związane z zaprzestaniem aktywności zawodowej) bądź w sposób naturalny przestają
być klientami Spółki.
Podział geograficzny: Rozpatrując klientów XTB pod kątem zadeklarowanego
kraju miejsca zamieszkania, najwięcej inwestorów pochodzi z krajów
europejskich (87,3%), Azji oraz Ameryki Łacińskiej.
17,4%
35,7%
27,5%
13,7%
4,3%
1,2%
0,2%
17,1%
36,3%
27,4%
13,7%
4,1%
1,1%
0,2%
18-24
25-34
35-44
45-54
55-64
65-74
>= 75
Struktura wiekowa klientów w 2023 i 2024 roku
2024 2023
87,3%
6,4%
5,2%
1,1%
Geograficzny podział klientów Spółki w 2024 roku
Europa
Azja
Ameryka Łacińska
Inne
82,9%
8,4%
7,3%
1,4%
Geograficzny podział klientów Spółki w 2023 roku
Europa
Azja
Ameryka Łacińska
Inne
49
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Jakie instrumenty finansowe są najpopularniejsze w portfelach klientów?
Patrząc pod kątem najczęściej wybieranych klas instrumentów przez inwestorów, to w 2024
roku były to kontrakty CFD, ale ich udział pod względem ilości, tj. otwartych, zamkniętych
oraz utrzymywanych pozycji w analizowanym roku był niższy r/r o 12,9 p.p. Można
natomiast zauważyć wzrost udziału akcji o ponad 6 p.p., a także zwiększenie
zainteresowania usługą Planów inwestycyjnych o ponad 4 p.p.
Średni czas utrzymywania pozycji w 2024 roku przez klientów na produktach takich jak
akcje, ETP czy Plany Inwestycyjne wynosił 180 dni. W przypadku CFD ponad 80% pozycji
była utrzymywana mniej niż 1 dzień.
Marketing – Kanały Dotarcia
Jak już wcześniej wskazano w niniejszym Sprawozdaniu, celem biznesowym Grupy XTB
pozostaje dalsza, konsekwentna transformacja w markę globalną. Realizacja tego celu jest
wspierana przez celowane działania marketingowe. Chcąc dotrzeć do klienta masowego,
Spółka buduje rozpoznawalność marki na rynkach międzynarodowych za pomocą
odpowiedniego doboru Ambasadorów XTB, planowanych i realizowanych kampanii
reklamowych w mediach tradycyjnych oraz cyfrowych, udostępniania wartości dodanej
w formie materiałów informacyjno-edukacyjnych z dziedziny finansów i ekonomii.
W styczniu 2024 roku XTB uruchomiło międzynarodową kampanię promującą nowy produkt
Plany inwestycyjne.
We wrześniu tego samego roku ogłoszono nowego ambasadora, którym został Zlatan
Ibrahimović i przeprowadzono kolejną kampanię. XTB rozumie, że aby osiągnąć ten cel
klienci potrzebują wielu możliwości i dywersyfikacji, dlatego aplikacja stworzona przez
Spółkę jest uniwersalnym miejscem, umożliwiającym skuteczne pomnażanie pieniędzy.
Oczywiście z przypomnieniem, że inwestowanie jest związane z ryzykiem i należy
inwestować rozsądnie.
Kampania z nowym Ambasadorem, promująca markę oraz produkty miała miejsce
w okresie od końca września do końca grudnia 2024 roku na rynkach:
w Polsce, Czechach, Słowacji, Rumunii, Niemczech, Francji, Portugalii, Hiszpanii, Wielkiej
Brytanii, we Włoszech, Ameryce Łacińskiej i Azji. W ramach kampanii
w wybranych krajach pojawiły się spoty telewizyjne, bilbordy i nośniki zewnętrzne (OOH
ang. out-of-home), a także reklamy w internecie i mediach społecznościowych. Zespół
komunikacji XTB przygotował i rozdystrybuował informacje prasowe do wybranych mediów,
uzyskując 162 publikacje artykułów w mediach krajowych i zagranicznych. Video
umieszczone w portalu YouTube osiągnęły łącznie ponad 1,5 biliona odsłon, osiągając
o połowę lepszy wynik oglądalności niż w przypadku kampanii z poprzednimi
0,2%
2,1%
9,3%
88,3%
0,3%
4,3%
4,6%
15,3%
75,5%
IKE Plany inwestycyjne ETP Akcje CFD
Klasy aktywów najczęściej wybierane przez inwestorów
w 2023 i 2024 roku
2023 2024
50
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
ambasadorami. W kanałach social media osiągnięto 400 mln wyświetleń postów
związanych z kampanią. Przeprowadzone działania przyczyniły się do wypracowania w IV
kwartale 2024 roku 35% wzrostu liczby nowych klientów w odniesieniu do kwartału
wcześniejszego.
Czynniki, które mają wpływ na działalność Grupy i Spółki
Gospodarka w Polsce
W 2024 roku polski PKB wzrósł o 2,9% względem roku poprzedniego. W ocenie analityków
gospodarczych, może to oznaczać, że Polska stopniowo zaczyna wychodzić z fazy
stagnacji związanej z wydarzeniami ostatnich lat: pandemią, wojną w Ukrainie oraz
kryzysem energetycznym. W głównych czynnikach wspierających upatruje się wzrostu
eksportu i odbudowę konsumpcji wewnętrznej, która wzrosła o ponad 3% r/r.
Inflacja w Polsce w 2024 roku była wyższa niż cel Narodowego Banku Polskiego (NBP),
wynoszący 2,5%. Najwyższy poziom inflacji notowany był w marcu 2024 roku,
a średnioroczny wzrost cen wyniósł 4,7%. W kolejnych miesiącach inflacja pozostawała
powyżej celu, co wpłynęło na decyzje Rady Polityki Pieniężnej (RPP) o utrzymaniu stóp
procentowych na niezmienionym poziomie 5,75%.
Sytuacja ta sprzyjała działalności XTB w ten sposób, że rosło zainteresowanie klientów
indywidualnych, którzy aktywnie poszukiwali możliwości pomnażania swoich środków
za pomocą wybranych instrumentów finansowych.
Umiarkowane ożywienie gospodarcze i ewentualna obniżka stóp procentowych może
sprzyjać wzrostowi liczby otwieranych rachunków oraz wolumenów obrotu, zwłaszcza przy
kontynuowaniu strategii zerowych prowizji (na określonych instrumentach) i dalszej
rozbudowie oferty produktowej.
W 2024 roku stopa bezrobocia w Polsce, obliczana na podstawie Badania Aktywności
Ekonomicznej Ludności (BAEL), kształtowała się na następujących poziomach:
▪ I kwartał 2024: 3,1%;
▪ II kwartał 2024: 2,7%;
▪ III kwartał 2024: 2,9%;
▪ IV kwartał 2024: 2,8%.
Dane te wskazują na ogólny trend spadkowy stopy bezrobocia w pierwszej połowie 2024
roku, z niewielkim wzrostem w III kwartale. Dane te odzwierciedlają pozytywne tendencje
na polskim rynku pracy w końcowych miesiącach 2024 roku, z utrzymującym się niskim
poziomem bezrobocia.
Prognozy na 2025 rok
Prognozy gospodarcze dla Polski na rok 2025 wskazują dalszy rozwój gospodarczy,
z jednoczesnymi wyzwaniami związanymi z inflacją i potrzebą reform strukturalnych.
Marketing stanowi drugą siłę napędową XTB. Grupa w celu
umocnienia swojej pozycji rynkowej i rozpoznawalności
na świecie współpracuje z utytułowanymi sportowcami,
będącymi ambasadorami marki XTB.
51
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Międzynarodowy Fundusz Walutowy (MFW) przewiduje, że Polska osiągnie wzrost PKB
na poziomie 3,4%. Jednocześnie, polski rząd zapowiedział inwestycje o wartości 650 mld
PLN, które mają stymulować wzrost gospodarczy, wspierając sektory obronności, zielonej
energii, IT oraz infrastruktury transportowej.
Według OECD (ang. Organisation for Economic Co-operation and Development) inflacja
w Polsce może w roku bieżącym wzrosnąć do 5%, by w 2026 roku spaść do poziomu 3,9%.
Organizacja zaleca Polsce ograniczenie wydatków i zwiększenie podatków, aby sprostać
rosnącemu deficytowi budżetowemu.
Od października 2023 roku Rada Polityki Pieniężnej (RPP) utrzymuje stopy procentowe
na poziomie 5,75%. Zgodnie z zapowiedziami, RPP rozpocznie cykl obniżek stóp
procentowych w drugiej połowie 2025 roku, jednak tempo tych obniżek będzie umiarkowane
ze względu na ryzyko inflacyjne.
Według MFW globalny wzrost gospodarczy w 2025 roku może wynieść 3,3%. W Stanach
Zjednoczonych oczekuje się wzrostu na poziomie 2,7%, zaś w strefie euro 1,0%, głównie
z powodu osłabienia przemysłu w Niemczech i Francji.
Jednocześnie, Organizacja Narodów Zjednoczonych wskazuje, że gospodarka Europy
ma wzrosnąć do 1,3%. Potencjalna recesja w Europie, spowodowana osłabieniem
przemysłu i konsumpcji, może wpłynąć na wyceny spółek i ograniczyć wzrost rynków akcji.
Gospodarka światowa
Po recesjach i spowolnieniach w 2022 i 2023 roku, globalna gospodarka w 2024 roku
zaczęła wykazywać oznaki odbudowy. Wzrost gospodarczy na świecie w 2024 roku wyniósł
około 2,5-3%, co stanowiło odbicie po wcześniejszych kryzysach związanych z pandemią
COVID-19 oraz wojną w Ukrainie. Stabilny wzrost zaczęły notować gospodarki krajów
wysokorozwiniętych jak Stany Zjednoczone czy Niemcy.
Inflacja na świecie w 2024 roku obniżyła się, ale wciąż pozostawała jednym z głównych
wyzwań gospodarczych. W krajach rozwiniętych, takich jak USA, państwa Unii Europejskiej,
czy Wielka Brytania, jej poziom zaczął stopniowo spadać, wynosząc około 4-6%. W krajach
rozwijających się inflacja była wyższa, a niektóre z nich zmagały się z podwyższonymi
kosztami życia, szczególnie w regionach, które były dotknięte kryzysami żywnościowymi
czy zmniejszającą się pomocą zagraniczną.
Do walki z inflacją wykorzystywano głównie wysokie stopy procentowe. Jednakże w 2024
roku niektóre banki centralne (np. w USA i Europie) zaczęły rozważać obniżenie stóp
procentowych w drugiej połowie roku, kiedy inflacja zaczęła maleć, a gospodarki
wykazywały oznaki spowolnienia. Stopy procentowe na poziomie 5-6% w wielu krajach
rozwiniętych mogły powodować spadek inwestycji, szczególnie w sektorze nieruchomości
i konsumpcji.
Bezrobocie na świecie w 2024 roku było na stosunkowo niskim poziomie, zwłaszcza
w krajach rozwiniętych, gdzie rynek pracy w dużej mierze odbudował się po kryzysie
związanym z COVID-19. W krajach rozwijających się sytuacja była bardziej zróżnicowana.
Wojna w Ukrainie i jej wpływ na gospodarki
Wojna w Ukrainie nadal miała ogromny wpływ na gospodarki Europy i świata. Przede
wszystkim prowadziła do wzrostu cen surowców energetycznych, w tym gazu i ropy,
co wpłynęło na wzrost inflacji. Konflikt wpłynął również na globalne łańcuchy dostaw.
W rezultacie wiele krajów zaczęło intensywnie dążyć do dywersyfikacji swoich źródeł energii
i zaopatrzenia w surowce, co miało długofalowy wpływ na polityki energetyczne na całym
świecie.
Zielona transformacja
W 2024 roku wciąż obserwowano wzrost inwestycji w zieloną energię i technologie
związane z przeciwdziałaniem zmianom klimatycznym. Wiele krajów, zwłaszcza w Europie
i Azji, podejmowało dalsze kroki na rzecz osiągnięcia celów związanych z redukcją emisji
CO2.
W ramach transformacji energetycznej wiele krajów rozwiniętych inwestowało w odnawialne
źródła energii (OZE), a także w technologie takie jak magazynowanie energii, wodór
czy pojazdy elektryczne.
52
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Technologie i innowacje
Technologie cyfrowe i sztuczna inteligencja wciąż miały kluczowe znaczenie w rozwoju
globalnej gospodarki. W 2024 roku kontynuowano rozwój sektora IT, e-commerce oraz
automatyzacji. Firmy z branży technologicznej odgrywały kluczową rolę w odbudowie
po kryzysach i napędzały innowacje.
Był to także rok, w którym jeszcze większą rolę zaczęły odgrywać systemy sztucznej
inteligencji AI. W Stanach Zjednoczonych sztuczna inteligencja była głównym obszarem
zainteresowania inwestorów venture capital. Aż 49 startupów AI pozyskało finansowanie na
poziomie minimum 100 mln dolarów. Rozwój technologii AI zrodził potrzebę dostosowania
i przyjęcia regulacji prawnych. Dla przykładu w Unii Europejskiej wprowadzono Ustawę
o Sztucznej Inteligencji.
Sektor Fintech
Według raportów, globalny rynek fintech rośnie w szybkim tempie, średnio o 20% rocznie,
napędzany przez innowacje technologiczne, rosnącą cyfryzację usług finansowych
oraz zapotrzebowanie na wygodne, bezpieczne i dostępne rozwiązania.
W 2024 roku zauważalny był wzrost zainteresowania obszarem zrównoważonego rozwoju
branży fintech. Technologie finansowe zaczęły odgrywać istotną rolę w promowaniu
ekologicznych rozwiązań, przyczyniając się do tworzenia bardziej przyjaznego
dla środowiska ekosystemu finansowego
Obserwowano również rosnącą integrację AI w usługach finansowych, co pozwoliło
na lepszą personalizację ofert, automatyzację procesów oraz poprawę zarządzania
ryzykiem. W 2025 roku rynek spodziewa się dalszej integracji fintechów z tradycyjnymi
instytucjami finansowymi. Modele open banking, które pozwalają na bezpieczne
udostępnianie danych finansowych między bankami a fintechami, będą wspierać rozwój
bardziej innowacyjnych usług:
▪ rozwój nowych metod płatności, takich jak płatności biometryczne, płatności
na podstawie geolokalizacji czy natychmiastowe przelewy między bankami;
▪ nowe produkty finansowe, takie jak wspólne platformy inwestycyjne, które umożliwią
korzystanie z technologii blockchain w tradycyjnych instytucjach finansowych;
▪ oferowanie szybszych i bardziej elastycznych produktów kredytowych, które będą
dostosowane do aktualnej sytuacji finansowej klientów.
Rozwój sektora fintech w Polsce w 2024 i 2025 roku
Zgodnie z raportem Fundacji FinTech Poland „How to do FinTech in Poland?” do 417
wzrosła liczba krajowych firm fintech w 2023 roku, z czego 188 miało siedzibę w Warszawie.
Najwięcej fintechów działa w trzech segmentach rynku: płatnościach, zarządzania
finansami, oprogramowaniu.
W 2024 roku wartość inwestycji w polski sektor fintech osiągnęła 775 mln euro, co oznacza
wzrost o 2 114% w porównaniu do 2018 roku. W Polsce rośnie liczba funduszy venture
capital, które inwestują w obiecujące startupy fintechowe. Ponadto, Polska staje się
atrakcyjnym miejscem dla globalnych inwestorów, którzy dostrzegają potencjał rynku w tym
regionie.
Na podstawie przewidywań największych firm analitycznych w Polsce, w bieżącym roku
wartość polskiego rynku fintech może osiągnąć około 2,5 mld dolarów, co oznacza wzrost
o około 20-25% rocznie w porównaniu do lat ubiegłych. Wzrost ten będzie wynikał
z rosnącej liczby użytkowników usług fintech, nowych inwestycji oraz wprowadzenia
innowacyjnych produktów finansowych.
Inwestorzy i rynek instrumentów finansowych
Zgodnie z przewidywaniami funduszy inwestycyjnych, w 2025 roku można spodziewać się
szybszej normalizacji polityki monetarnej przez Radę Polityki Pieniężnej (RPP).
Normalizacja ta, polegająca na stopniowym obniżaniu stóp procentowych, może wpłynąć
53
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
na zwiększenie atrakcyjności instrumentów dłużnych, takich jak obligacje krajowe
i zagraniczne. Równocześnie, w wyniku tej normalizacji polityki monetarnej, przewidywany
jest również wzrost dostępności kapitału na rynku finansowym, co może wesprzeć wzrost
inwestycji w instrumenty finansowe o średnim i długim okresie zapadalności.
Zainteresowanie rynkiem kapitałowym oraz inwestowaniem w instrumenty finansowe z roku
na rok się zwiększa m.in. dzięki rosnącej świadomości inwestycyjnej w Polsce związane
z edukacją finansową. Polacy coraz chętniej inwestują samodzielnie, korzystając przy tym
z łatwo dostępnych narzędzi. Potwierdza to stopniowy wzrost liczby rachunków maklerskich
w Polsce, który na koniec 2024 roku osiągnął 1,97 mln.
Otoczenie geopolityczne
Mając na względzie, że Grupa XTB jest podmiotem działającym na rynkach
międzynarodowych, na jej działalność mogą wpływać zmiany związane z geopolityką.
Obecnie w regionie Europy Środkowo-Wschodniej trwa konflikt zbrojny w Ukrainie.
W dniu 24 lutego 2022 roku wojska rosyjskie przekroczyły wschodnie, południowe
i północne granice Ukrainy atakując terytorium Ukrainy. W związku z działami wojennymi
ze strony Rosji przedstawiciele Unii Europejskiej oraz wielu innych krajów nałożyli dotkliwe
dla Rosji sankcje, które dotyczą głównie strategicznych sektorów rosyjskiej gospodarki
poprzez zablokowanie dostępu do technologii i rynków. Sytuacja ta nie ma istotnego
bezpośredniego wpływu na Grupę, jednakże wywołała dużą zmienność na rynkach
finansowych i towarowych na całym świecie, co miało wpływ na aktywność transakcyjną
klientów XTB i wyniki Grupy w latach poprzednich. Pozwala to przewidywać, że kolejne
zmiany w trakcie tego konfliktu będą również oddziaływać w pośredni sposób na działalność
XTB, wpływając na sytuację na rynkach kapitałowych Europy i świata.
Otoczenie prawno-regulacyjne
Grupa XTB prowadzi działalność w ściśle regulowanym otoczeniu, nakładającym
na Grupę określone istotne zobowiązania w zakresie wielu międzynarodowych i lokalnych
regulacji oraz przepisów prawnych.
Grupa podlega regulacjom dotyczącym m.in.:
▪ praktyk sprzedaży, włącznie z pozyskiwaniem klientów i działalnością marketingową;
▪ utrzymywania kapitałów na określonym poziomie;
▪ praktyk w zakresie zapobiegania praniu pieniędzy i finansowaniu terroryzmu oraz
procedur identyfikacji klientów (KYC);
▪ obowiązków raportowania do organów regulacyjnych i raportowania do repozytoriów
transakcji;
▪ obowiązków dotyczących ochrony danych osobowych oraz przestrzegania tajemnicy
zawodowej;
▪ obowiązków w zakresie ochrony inwestorów i przekazywania im odpowiednich
informacji na temat ryzyka związanego ze świadczonymi usługami maklerskimi;
▪ nadzoru nad działalnością Grupy;
▪ informacji poufnych i ich wykorzystywania, zapobiegania bezprawnemu ujawnianiu
informacji poufnych, zapobiegania manipulacjom na rynku;
▪ podawania informacji do wiadomości publicznej jako emitent.
Grupa Kapitałowa XTB S.A. podlega nadzorowi określonych organów nadzoru
regulacyjnego oraz organów administracji publicznej w jurysdykcjach, w których Grupa
prowadzi działalność. W Polsce prowadzenie działalności maklerskiej wymaga zezwolenia
KNF i podlega wielu wymogom regulacyjnym. Spółka jest domem maklerskim działającym
na podstawie zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej i podlega nadzorowi
regulacyjnemu KNF.
Dzięki zasadzie jednolitego paszportu europejskiego wynikającej z Dyrektywy MiFID II,
Spółka prowadzi działalność w formie oddziału na podstawie i w ramach zezwolenia
54
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
udzielonego przez KNF w następujących państwach członkowskich UE: Czechy, Hiszpania,
Słowacja, Rumunia, Niemcy, Francja oraz Portugalia.
Ponadto XTB S.A. oraz jej spółki zależne uprawnione są do:
▪ prowadzenia transgranicznej działalności maklerskiej bez otwierania oddziału
na terytorium wielu jurysdykcji, skupiając się głównie na rynku włoskim i węgierskim;
▪ prowadzenia działalności transgranicznej na terytorium Austrii, Belgii, Bułgarii,
Grecji, Holandii, Szwecji, Węgier i Włoch.
▪ dodatkowo Spółka posiada 100% udziałów w następujących podmiotach
działających obecnie na podstawie odrębnych zezwoleń na prowadzenie
działalności maklerskiej wydanych przez organy nadzoru w: Wielkiej Brytanii,
na Cyprze, w Belize, w Zjednoczonych Emiratach Arabskich, w Indonezji,
w Republice Seszeli, w Republice Południowej Afryki.
Grupa XTB utworzyła funkcję compliance (nadzoru zgodności z prawem) dla każdej Spółki
Grupy świadczącej usługi maklerskie, aby zapewnić przestrzeganie przepisów i wymogów
regulacyjnych, którym podlega Grupa.
Otoczenie regulacyjne, w którym Grupa prowadzi działalność podlega stałej ewolucji.
W ostatnich latach sektor usług finansowych był poddawany coraz bardziej
wszechstronnemu nadzorowi regulacyjnemu. Organy nadzoru i administracji publicznej
regulujące i nadzorujące działalność Grupy wprowadziły szereg zmian w zakresie wymogów
regulacyjnych, którym podlega Grupa oraz mogą podjąć w przyszłości dodatkowe inicjatywy
w tym zakresie.
55
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Zmiany w otoczeniu regulacyjnym spółki
Poniżej opisane zostały najistotniejsze, z punktu widzenia Spółki, zmiany wymogów
regulacyjnych zaistniałych w ostatnim czasie oraz zmiany, które wejdą w życie
w nadchodzących okresach.
Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady w sprawie operacyjnej
odporności cyfrowej sektora finansowego i zmieniające rozporządzenia (WE)
nr 1060/2009, (UE) nr 648/2012, (UE) nr 600/2014 oraz (UE) nr 909/2014 (Digital
Operational Resilience Act „DORA”)
27 grudnia 2022 r. w Dzienniku Urzędowym UE opublikowane zostało rozporządzenie,
którego przepisy mają na celu zapewnienie odporności podmiotów sektora finansowego
na zagrożenia związane z wykorzystaniem technologii cyfrowych
i informacyjno-komunikacyjnych (ICT).
Do kluczowych kwestii rozporządzenia należą:
▪ zasady zarządzania ryzykiem związanym z ICT, w tym korzystania z usług
zewnętrznych dostawców technologii;
▪ zobowiązania do okresowego przeprowadzania testów odporności cyfrowej
systemów;
▪ wymóg szczegółowego klasyfikowania i zgłaszania incydentów;
▪ wprowadzenie systemów wymiany informacji między podmiotami finansowymi
dotyczących metod i technik skutecznej obrony przed zagrożeniami związanymi
z ICT.
Rozporządzenie weszło w życie 16 stycznia 2023 roku. Podmioty sektora finansowego
muszą dostosować się do jego wymogów najpóźniej do dnia 17 stycznia 2025 roku.
Spółka dołożyła należytej staranności w celu przygotowania i dostosowania się
do obowiązków wynikających z rozporządzenia.
Projekt ustawy o zmianie niektórych ustaw w związku z zapewnieniem
operacyjnej odporności cyfrowej sektora finansowego z dnia 5 kwietnia
2024 roku
18 kwietnia 2024 r. na stronie Rządowego Centrum Legislacji opublikowano projekt ustawy
o zmianie niektórych ustaw w związku z zapewnieniem operacyjnej odporności cyfrowej
sektora finansowego. Projekt ma na celu wdrożenie do polskiego systemu prawnego oraz
zapewnienie stosowania rozporządzenia DORA.
Do kluczowych kwestii ustawy należą:
▪ potwierdzenie funkcji i kompetencji KNF jako organu właściwego do nadzoru
w zakresie zapewnienia operacyjnej odporności cyfrowej sektora finansowego;
▪ konieczność przekazania KNF informacji na temat umów dotyczących
ICT do 31 stycznia każdego roku;
▪ zmiany w zakresie outsourcingu bankowego (m.in. rozszerzony katalog podstaw
powierzenia, dodatkowe obowiązki banku i przedsiębiorcy w odniesieniu
do systemów ICT) oraz uprawnienia do badania przez KNF wyników testów
operacyjnej odporności;
▪ w przypadku naruszeń – kary dla podmiotów finansowych do ok. 21 mln PLN
(lub 10% przychodu), kary dla osób odpowiedzialnych za naruszenia
do ok. 3 mln PLN czy zakaz pełnienia funkcji członka zarządu, rady nadzorczej
lub innej funkcji kierowniczej do 1 roku.
Obecnie projekt jest na etapie Komisji Prawniczej.
Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 20 września 2024 roku w sprawie
przekazywania Komisji Nadzoru Finansowego informacji przez firmy
inwestycyjne, banki państwowe prowadzące działalność maklerską, banki,
o których mowa w art. 70 ust. 2 ustawy o obrocie instrumentami
finansowymi, i banki powiernicze
56
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
W dniu 28 września 2024 roku weszło w życie Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia
20 września 2024 roku w sprawie przekazywania Komisji Nadzoru Finansowego informacji
przez firmy inwestycyjne, banki państwowe prowadzące działalność maklerską, banki,
o których mowa w art. 70 ust. 2 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, i banki
powiernicze. Nowe przepisy rozporządzenia są bardziej szczegółowe i wymagają bardziej
kompleksowego raportowania, uwzględniając współczesne standardy i wymogi UE.
W stosunku do poprzedniego brzmienia rozporządzenia wprowadzono nowe definicje,
rozszerzone wymagania dotyczące zarządzania ryzykiem, bardziej rygorystyczne zasady
raportowania, a także zgodności z przepisami dotyczącymi odporności cyfrowej (DORA),
co ma na celu zwiększenie bezpieczeństwa i stabilności finansowej rynku inwestycyjnego.
Ustawa z dnia 6 grudnia 2024 roku o zmianie ustawy o rachunkowości,
ustawy o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze
publicznym oraz niektórych innych ustaw
W dniu 19 kwietnia 2024 roku na stronie Rządowego Centrum Legislacji opublikowano
projekt ustawy o zmianie ustawy o rachunkowości, ustawy o biegłych rewidentach, firmach
audytorskich oraz nadzorcze publicznym oraz niektórych innych ustaw. Celem nowelizacji
jest implementacja do krajowego porządku prawnego dyrektywy Parlamentu Europejskiego
i Rady (UE) 2022/2464 z dnia 14 grudnia 2022 r. w sprawie zmiany rozporządzenia (UE)
nr 537/2014, dyrektywy 2004/109/WE, dyrektywy 2006/43/WE oraz dyrektywy 2013/34/UE
w odniesieniu do sprawozdawczości przedsiębiorstw w zakresie zrównoważonego rozwoju
oraz dyrektywy delegowanej Komisji (UE) 2023/2775 z dnia 17 października 2023 roku
zmieniającej dyrektywę Parlamentu Europejskiego i Rady 2013/34/UE w odniesieniu
do dostosowania kryteriów wielkości przedsiębiorstwa dla mikro-, małych, średnich i dużych
jednostek lub grup. Kluczowym celem dyrektywy 2022/2464 jest zapewnienie, aby większa
grupa przedsiębiorstw sprawozdawała istotne, porównywalne i wiarygodne informacje
na temat zrównoważonego rozwoju – w większym stopniu użyteczne dla inwestorów
i innych interesariuszy.
Do kluczowych kwestii ustawy należą:
▪ ułatwienia dla małych i mikrojednostek w zakresie prowadzenia księgowości;
▪ wprowadzenie obowiązku sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju
dotyczącego dużych jednostek, jednostek notowanych na giełdzie oraz niektórych
instytucji finansowych oraz obowiązku atestacji tego rodzaju sprawozdawczości;
▪ uproszczenie sprawozdawczości w grupach kapitałowych.
Ustawa z dnia 6 grudnia 2024 roku, podpisana przez Prezydenta RP 12 grudnia 2024 roku
weszła po upływie 14 dni od ogłoszenia, zmiany dotyczące progów przychodów i kryteriów
wielkości przedsiębiorstw weszły w życie 1 stycznia 2025 roku, zaś wejście w życie
przepisów dotyczących sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju zostało rozbite
i przepisy te wejdą w życie stopniowo w latach 2024 – 2027.
Ustawa z dnia 26 kwietnia 2024 roku o zapewnianiu spełniania wymagań
dostępności niektórych produktów i usług przez podmioty gospodarcze
W dniu 26 kwietnia 2024 roku na posiedzeniu Sejmu przyjęto ustawę o zapewnianiu
spełniania wymagań dostępności niektórych produktów i usług przez podmioty
gospodarcze. Stanowi ona implementację Dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rady
(UE) 2019/882 z 17 kwietnia 2019 roku w sprawie wymogów dostępności produktów i usług.
Ustawa ma na celu zapewnienie, że wszystkie strony internetowe, aplikacje mobilne oraz
inne usługi cyfrowe są dostępne dla osób z różnymi rodzajami niepełnosprawności poprzez
dostosowanie treści cyfrowych do standardów dostępności.
Ustawa wejdzie w życie z dniem 28 czerwca 2025 roku Jednocześnie umowy o oferowanie
lub świadczenie usług zawarte przed dniem wejścia w życie ustawy mogą nadal
obowiązywać w niezmienionej treści do dnia ich wygaśnięcia, jednak nie dłużej niż do dnia
28 czerwca 2030 roku, jak również usługodawca może do dnia 28 czerwca 2030 roku
oferować lub świadczyć usługi przy wykorzystaniu produktów niespełniających wymagań
dostępności, które wykorzystywał w celu oferowania lub świadczenia usług tego samego
rodzaju przed dniem wejścia w życie ustawy.
57
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Otoczenie konkurencyjne
Grupa XTB znajduje się wśród czołowych domów maklerskich na rynkach
międzynarodowych, a także pozostaje jednym z liderów na rynku polskim. W otoczeniu
konkurencyjnym XTB można wyróżnić trzy grupy podmiotów:
▪ brokerzy oferujący dostęp do produktów inwestycyjnych za pośrednictwem platform
transakcyjnych i aplikacji mobilnych typu All-in-One,
▪ firmy fintech oraz
▪ brokerzy oferujący wyłącznie kontrakty CFD.
W obszarze wskazanych grup, XTB wyłoniło najistotniejszych konkurentów
rynku. Pierwszą kategorią są podmioty działające w charakterze platformy
transakcyjnej, za pośrednictwem której ich klienci mogą dokonywać
transakcji.
▪ eTorro jest platformą inwestycyjną typu social trading, która oferuje handel aktywami,
takimi jak akcje, waluty, surowce, kryptowaluty i fundusze ETF. Jedną
z kluczowych funkcji eToro jest CopyTrader™, umożliwiająca użytkownikom
automatyczne kopiowanie transakcji innych inwestorów w czasie rzeczywistym.
Platforma jest dostępna zarówno na stronie internetowej, jak i poprzez aplikację
mobilną. eTorro ma zasięg międzynarodowy i działa w takich krajach jak Stany
Zjednoczone, Wielka Brytania, Izrael, Cypr, Australia, Niemcy i Zjednoczone Emiraty
Arabskie.
▪ Trading 212 oferuje platformę do handlu akcjami, ETF-ami, kontraktami CFD oraz
kryptowalutami. Firma została założona w 2006 roku. Trading 212 przyciąga
inwestorów brakiem prowizji od transakcji na akcjach, ETF-ach oraz częściach
kontraktów CFD. Platforma daje dostęp do akcji na głównych giełdach, takich jak
NYSE, NASDAQ, czy LSE. Trading 212 oferuje aplikację mobilną dostępną na
systemy Android i iOS oraz platformę webową. Firma jest regulowana przez
Financial Conduct Authority (FCA) w Wielkiej Brytanii.Trading 212 oferuje materiały
edukacyjne, takie jak filmy instruktażowe, artykuły i samouczki, które pomagają
użytkownikom zrozumieć rynki finansowe i platformę.
▪ Robinhood Markets, Inc. to amerykańska firma oferująca swoim klientom platformę
handlową umożliwiającą inwestowanie w akcje, fundusze ETF, opcje i kryptowaluty
bez prowizji. Robinhood działa głównie online, poprzez aplikacje mobilne oraz stronę
internetową.
Drugim bardzo ważnym segmentem konkurencji są firmy fintech.
W tej grupie znajdują się podmioty, które cieszą się zainteresowaniem
klientów z uwagi na innowacyjność udostępnianych użytkownikom narzędzi.
▪ Trade Republic to niemiecki broker internetowy założony w 2015 roku w Monachium,
oferujący handel akcjami, obligacjami, instrumentami pochodnymi i kryptowalutami
za pośrednictwem aplikacji mobilnej. Po wprowadzeniu usług inwestycyjnych, Trade
Republic rozpoczął oferowanie rachunków bieżących z oprocentowaniem
depozytów oraz planuje wprowadzenie planów oszczędnościowych i innych
produktów finansowych, takich jak PEA czy Livret A we Francji.
▪ Scalable Capital to firma niemiecka, specjalizująca się w zautomatyzowanym
zarządzaniu inwestycjami. Działa na rynku od 2014 roku i jest jednym z wiodących
dostawców usług robo-doradztwa w Europie. Firma oferuje inwestowanie
w fundusze ETF oraz zarządzanie portfelem przy użyciu nowoczesnych algorytmów,
dostosowanych do indywidualnych preferencji ryzyka klientów. Scalable Capital jest
dostępny także w Wielkiej Brytanii, Austrii, Szwajcarii, a także w innych krajach Unii
Europejskiej. Użytkownicy mogą zarządzać swoimi inwestycjami zarówno przez
aplikację mobilną, jak i platformę internetową.
Ostatnią grupą konkurentów XTB są podmioty o zasięgu międzynarodowym,
będące brokerami specjalizującymi się w instrumentach typu kontrakty CFD.
▪ Plus500 to platforma brokerska specjalizująca się w handlu kontraktami CFD,
umożliwiająca inwestorom handel na rynkach akcji, forex, surowców, indeksów,
58
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
kryptowalut i wielu innych instrumentów finansowych. Firma została założona w 2008
roku. Plus500 oferuje swoje usługi w ponad 50 krajach. Firma jest notowana na
London Stock Exchange i jest regulowana przez liczne organy nadzoru finansowego,
w tym Financial Conduct Authority (FCA) w Wielkiej Brytanii, ASIC w Australii oraz
inne instytucje na rynkach międzynarodowych. Platforma Plus500: Platforma oferuje
narzędzia do handlu, zarówno na wersji desktopowej, jak i mobilnej. Platforma
Plus500 oferuje narzędzia analityczne, takie jak wykresy, wskaźniki techniczne
i narzędzia do zarządzania ryzykiem. Plus500 oferuje materiały edukacyjne, w tym
samouczki, artykuły, filmy oraz inne zasoby, które pomagają początkującym
inwestorom w zrozumieniu rynku i platformy.
▪ IG Group to globalny broker z siedzibą w Wielkiej Brytanii, który oferuje handel na
rynku forex, kontraktach CFD, akcjach, surowcach i kryptowalutach. Firma działa na
wielu rynkach międzynarodowych, oferując swoje usługi w ponad 17 krajach, w tym
w Europie, Stanach Zjednoczonych, Australii, Kanadzie i Azji. IG Group oferuje
platformy handlowe, które umożliwiają handel na różnych rynkach. Dodatkowo firma
oferuje aplikacje mobilne, które pozwalają na inwestowanie w dowolnym miejscu
i czasie. IG Group jest regulowana przez kilka organów nadzoru finansowego, w tym
Financial Conduct Authority (FCA) w Wielkiej Brytanii. Firma, podobnie jak XTB,
oferuje szeroką gamę materiałów edukacyjnych dla inwestorów, w tym webinaria,
poradniki oraz narzędzia analityczne.
▪ CMC Markets to brytyjska firma świadcząca usługi finansowe, specjalizująca się
w internetowym handlu instrumentami pochodnymi, takimi jak kontrakty na różnicę
CFD. Broker posiada dodatkowe centra operacyjne w Sydney i Singapurze. Firma
jest obecna na rynkach międzynarodowych, również w Polsce. CMC Markets jest
regulowana w Wielkiej Brytanii przez Financial Conduct Authority (FCA),
a w Niemczech Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin).
▪ Saxo Bank to duński bank inwestycyjny i broker online, który oferuje handel na
rynkach akcji, forex, kontraktami CFD, obligacjami, funduszami inwestycyjnymi,
a także zarządzanie portfelem. Firma istnieje od 1992 roku. Saxo Bank oferuje swoje
usługi w ponad 180 krajach na całym świecie. Firma oferuje platformy handlowe do
handlu online w tym: SaxoTraderGO aplikację mobilną i desktopową oraz
SaxoTraderPRO narzędzie dla doświadczonych inwestorów z zaawansowanymi
opcjami analitycznymi. Saxo Bank jest regulowany przez Financial Conduct
Authority (FCA) w Wielkiej Brytanii, Danish Financial Supervisory Authority (FSA)
w Danii oraz inne regionalne organy regulacyjne. Firma udostępnia materiały
edukacyjne dla swoich użytkowników.
Jak wspomniano wcześniej, w Polsce Grupa XTB jest liderem na rynku brokerskim, głównie
dzięki wprowadzonej szerokiej ofercie produktów inwestycyjnych oraz udostępnianiu
własnej innowacyjnej platformy transakcyjnej i aplikacji mobilnej. W jej najbliższym
otoczeniu konkurencją pozostają inni krajowi brokerzy koncentrujący swoje usługi na rynku
podstawowych instrumentów finansowych jak akcje, obligacje, fundusze, ale także
oferujących dostęp do ETF-ów, surowców, czy kryptowalut. W Polsce istnieje kilka domów
maklerskich działających przy największych bankach, które oferują usługi brokerskie na
rynku finansowym. Poniżej lista najważniejszych brokerów bankowych w Polsce:
▪ mBank Biuro Maklerskie. Oferuje handel akcjami, obligacjami, ETFy, kontrakty CFD,
kryptowaluty. Dostęp za pośrednictwem platformy mTrader (platforma internetowa),
mInwestor (aplikacja mobilna).
▪ Santander Biuro Maklerskie. Oferuje usługi dla inwestorów indywidualnych
i instytucjonalnych: akcje notowane na GPW i rynkach zagranicznych, obligacje,
ETFy, fundusze inwestycyjne. Dostęp za pośrednictwem platformy Santander
Makler.
▪ Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska. Oferuje handel akcjami, obligacjami,
funduszami inwestycyjnymi i instrumentami pochodnymi. Dostęp za pośrednictwem
platformy BOSSA.pl (platforma online), BOSSAFX (platforma forex).
▪ PKO BP Biuro Maklerskie. Oferuje usługi dla inwestorów indywidualnych
i instytucjonalnych: akcje notowane na GPW i rynkach zagranicznych, obligacje,
ETFy, fundusze inwestycyjne. Dostęp za pośrednictwem platformy IBI Trader
(platforma inwestycyjna).
59
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Główne przewagi konkurencyjne Grupy XTB
Szeroka oferta produktów finansowych: XTB konkuruje z innymi brokerami i podmiotami, oferującymi różnorodne produkty finansowe m.in. akcje, ETP, Plany
Inwestycyjne, CFD. W ofercie XTB znajdują się także oprocentowanie wolnych środków, eWallet z kartą multiwalutową, konta o profilu długookresowego oszczędzania
IKE (Polska) i ISA (Wielka Brytania).
Platforma tradingowa: XTB oferuje autorską platformę xStation, która jest uznawana za jedną z najlepszych na rynku. Jest ona nieustannie udoskonalana by była
jeszcze bardziej intuicyjna w użytkowaniu.
Korzystne warunki handlowe: XTB oferuje konkurencyjne warunki handlowe, w tym niskie spready, brak prowizji do 100 tys. EUR obrotu na akcjach i ETP oraz brak
ukrytych opłat. W przypadku niektórych instrumentów, takich jak kontrakty CFD, spready są jednymi z najniższych na rynku, co daje inwestorom lepsze warunki
do zarabiania. XTB nie pobiera opłat za wypłaty środków z konta, co sprawia, że korzystanie z platformy jest bardziej przejrzyste pod względem kosztów.
Globalna obecność: XTB działa na wielu rynkach międzynarodowych, oferując swoje usługi w ponad 15 krajach. Globalny zasięg sprawia, że XTB może przyciągać
inwestorów z różnych części świata.
Silna regulacja: XTB jest regulowane przez 9 prestiżowych organów nadzoru finansowego, takich jak FCA (Financial Conduct Authority) w Wielkiej Brytanii, KNF
(Komisja Nadzoru Finansowego) w Polsce oraz w innych krajach Europy, Bliskiego Wschodu czy Ameryki Łacińskiej.
Bezpieczeństwo funduszy klientów: XTB stosuje segregację środków klientów, co oznacza, że środki inwestorów są przechowywane oddzielnie od aktywów firmy,
zwiększając tym samym bezpieczeństwo.
Profesjonalna obsługa: XTB oferuje wsparcie dla swoich klientów przez całą dobę, 5 dni w tygodniu, zarówno telefonicznie, jak i przez czat na żywo. Firma stawia
na profesjonalną obsługę i szybkie rozwiązywanie problemów, co przekłada się na wysoki poziom satysfakcji użytkowników.
Edukacja: Firma oferuje szereg materiałów edukacyjnych poprzez swoją platformę Akademia XTB, obejmującą webinaria, kursy wideo, artykuły i poradniki. To sprawia,
że XTB jest atrakcyjne nie tylko dla profesjonalnych inwestorów, ale także dla początkujących, którzy chcą nauczyć się podstaw inwestowania. XTB organizuje regularne
sesje edukacyjne i analizy rynków, które pomagają inwestorom śledzić aktualne wydarzenia i podejmować świadome decyzje inwestycyjne.
▪ ING Securities (ING Biuro Maklerskie). Oferuje handel akcjami, obligacjami, ETF-
ami, kontraktami futures, funduszami inwestycyjnymi. Dostęp za pośrednictwem
platformy ING Makler.
▪ Bank Pekao S.A. Biuro Maklerskie. Oferuje handel akcjami, obligacjami, ETF-ami,
funduszami inwestycyjnymi, kontraktami terminowymi. Dostęp za pośrednictwem
platformy Pekao Trader.
60
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Model biznesowy
Strategia
i działalność
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
61
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Strategia rozwoju i jej realizacja w 2024 roku
Strategia biznesowa i zrównoważony rozwój
Obecnie odpowiedzialny i nowoczesny biznes rozumie i potrafi zidentyfikować swój wpływ na otaczające go środowisko, wspólnoty oraz regulacje. Grupa XTB, będąc dynamiczne rozwijającym
się fintechem, włączyła w swoją strategię biznesową kryteria zrównoważonego rozwoju ESG (ang. Environmental, Social, and Governance), integrując oba obszary. W minionym 2024 roku Spółka
przyjęła Strategię ESG na lata 2024-2027.
ZRÓWNOWAŻONY ROZWÓJ
▪ Odpowiedzialne praktyki zarządcze
▪ Regulowana działalność
▪ Zarządzanie ryzykiem
▪ Odpowiedzialne praktyki płatnicze
▪ Rozwój technologii i portfolio produktów
▪ Odpowiedzialny marketing
▪ Transparentna komunikacja
▪ Edukacja finansowa
▪ Etyka w biznesie
▪ Uczciwa konkurencja
▪ Dojrzała kultura organizacyjna
▪ Prawa człowieka i konkurencyjne warunki zatrudnienia
▪ Rozwój pracowników i budowanie kompetencji
▪ Różnorodność i elastyczność
CELE BIZNESOWE
Wzmocnienie pozycji na rynkach Europy
Dalsza ekspansja geograficzna na nowe rynku, w tym w Ameryce
Łacińskiej i w Azji
Dalszy rozwój i wzmacnianie segmentu klientów instytucjonalnych
poprzez X Open Hub
Rozszerzanie oferty produktów i usług Grupy, rozwój innowacji
technologicznych
Rozwój poprzez przjęcia, fuzje i wspólne przedsięwzięcia
62
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Szczegółowe cele zrównoważonego rozwoju zawierają się i wzmacniają główne kierunki
strategicznego rozwoju Grupy. Jednocześnie istotnym punktem dążenia pozostaje chęć
budowania i udostępniania rozwiązań, które pozwolą każdej osobie zainteresowanej
tematyką inwestowania na realizację swoich celów, niezależnie od posiadanego
doświadczenia w tym zakresie.
Wspierając świadomość i edukację Inwestorów, XTB oferuje dostęp do darmowych,
profesjonalnych kursów i konferencji XTB Investing Masterclass, codziennych analiz rynku,
platformy InvestResponsibly.com. Jako polska Spółka FinTech, XTB nieustannie rozwija
własne technologie zatrudniając w tym celu samych ekspertów.
W 2024 roku realizacja przyjętych celów biznesowych wyglądała następująco:
▪ Rozwój działalności i wzmocnienie pozycji na rynkach w Europie Środkowo-
Wschodniej oraz Europie Zachodniej
W minionym roku Spółka stale poszukiwała możliwości rozbudowy posiadanej bazy
klientów. W tym celu wprowadziła do oferty nowe, atrakcyjne dla klientów produkty,
a także prowadziła kampanie marketingowe służące budowaniu rozpoznawalności
marki i jej oferty (wybrano także nowego Ambasadora marki XTB).
▪ Rozszerzanie międzynarodowej obecności Grupy poprzez ekspansję na nowe
rynki
Grupa rozwija swoją działalność na rynkach międzynarodowych, coraz skuteczniej
konkurując z globalnymi podmiotami. Zarząd XTB kładzie główny nacisk na rozwój
organiczny, z jednej strony zwiększając penetrację rynków europejskich, z drugiej
budując sukcesywnie swoją obecność w Ameryce Łacińskiej, Bliskim Wschodzie i Azji.
W 2024 roku Grupa XTB pozyskała nową licencję na działalność w Indonezji oraz
licencję pozwalającą na rozszerzenie zakresu działalności w Zjednoczonych
Emiratach Arabskich. Ponadto, Spółka XTB prowadziła prace przygotowawcze
do rozpoczęcia procedury pozyskania licencji umożliwiającej działalność w Brazylii.
▪ Rozwój instytucjonalnego segmentu działalności (X Open Hub)
W 2024 roku Zarząd w dalszym ciągu skupiał się na rozwijaniu współpracy z Klientami
instytucjonalnymi w ramach X Open Hub (XOH) poprzez oferowanie im dwóch
kategorii produktów i usług: płynności i technologii transakcyjnej. Technologie
dostarczane przez Grupę umożliwiają jej klientom instytucjonalnym zbudowanie
środowiska transakcyjnego do oferowania takich samych lub podobnych produktów
i usług, jakie są dostępne w portfelu produktów i usług Grupy, oraz w związku z tym
potencjalne konkurowanie z XTB.
Rozwój segmentu działalności instytucjonalnej zależy w istotnej mierze
od zdobywania nowych klientów. W odróżnieniu od segmentu działalności detalicznej
pozyskanie potencjalnego klienta instytucjonalnego jest stosunkowo długim
procesem, trwającym zazwyczaj do roku.
Na dzień 31 grudnia 2024 roku liczba klientów instytucjonalnych wyniosła 31 wobec
33 rok wcześniej.
▪ Poszerzanie oferty produktów i usług Grupy oraz rozwijanie nowych technologii
Grupa XTB stale rozwija swoją działalność, oferując klientom nowe produkty
i usługi. W 2024 roku Grupa wprowadziła kilka nowości produktowych, w tym konto
oszczędnościowe o profilu emerytalnym IKE w Polsce oraz ISA w Wielkiej Brytanii.
Uruchomiono także usługę eWallet – wirtualnego portfela do zarządzania płatnościami
połączonego z kartą multiwalutową. Dokładny opis wprowadzonych produktów
znajduje się w niniejszej sekcji, w punkcie Plan produktowy.
Spółka stale prowadzi prace zmierzające do udoskonalenia funkcji udostępnianej
klientom platformy transakcyjnej i aplikacji mobilnej. W minionym roku poprawiono
m.in. interfejs aplikacji uproszczając jego wygląd w celu zwiększenia intuicyjności
obsługi tego narzędzia.
Technologie opracowywane przez Grupę we własnym zakresie mają zapewniać jej
przewagę konkurencyjną nad innymi dostawcami systemów transakcyjnych
63
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
w zakresie jakości systemów, a także umożliwiać oferowanie klientom bardziej
konkurencyjnych cenowo produktów i usług.
▪ Rozwój poprzez atrakcyjne dla Grupy połączenia i przejęcia innych podmiotów,
jak i wspólne przedsięwzięcia (joint ventures)
Grupa dopuszcza inwestycje w atrakcyjne spółki oferujące produkty i usługi podobne
do produktów i usług Grupy, mogące stanowić uzupełnienie jej oferty produktowej,
usługowej, jak i geograficznej. Zakłada się jednak, że głównym motorem wzrostu XTB
będzie rozwój organiczny.
W 2024 roku Grupa XTB nabyła udziały w spółce indonezyjskiej, co umożliwiło wejście
na ten rynek i uzyskanie licencji na działalność brokerską.
64
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Plan produktowy w 2024 roku
W 2024 roku XTB rozszerzyło swoje portfolio produktowe o następujące
produkty i usługi:
▪ Plany Inwestycyjne czyli oparty na funduszach ETP, kluczowy produkt z segmentu
inwestowania pasywnego, został wzbogacony o funkcję auto inwestowania
umożliwiającą budowanie nawyku regularnego, systematycznego inwestowania
nawet niewielkich kwot. Funkcja umożliwiła klientom realizację stałych, cyklicznych
wpłat zasilających ich indywidualne portfele funduszy ETP. Kwoty są następnie
automatycznie inwestowane zgodnie z określoną wcześniej przez klienta alokacją
środków.
▪ Usługa społecznościowa XTB Social, która pozwalała użytkownikom obserwować
najlepszych inwestorów w XTB, otrzymywać powiadomienia o transakcjach oraz
najważniejsze statystyki dotyczące ich portfeli inwestycyjnych. Dane klientów były
w pełni zanonimizowane i klasyfikowane wyłącznie na podstawie osiąganej stopy
zwrotu oraz akceptowanego poziomu ryzyka. W czerwcu 2024 roku Spółka
zdecydowała się na zawieszenie tej usługi w Unii Europejskiej w związku z wydanym
przez Komisję Nadzoru Finansowego stanowiskiem z dnia 29 maja 2024 roku,
dotyczącym warunków świadczenia przez firmy inwestycyjne usług typu "social
trading". Spółka pozostaje w dialogu z regulatorem na temat potencjalnej dalszej
realizacji usługi XTB Social oraz jej przyszłego kształtu.
XTB publikuje plan produktowy, dostarczając klientom oraz inwestorom pełniejszą informację o swojej obecnej i przyszłej ofercie. Grupa
stale prowadzi prace związane z wprowadzaniem kolejnych produktów inwestycyjnych, które są oczekiwane i dopasowane do potrzeb
klientów oraz jednocześnie uwzględniają bieżące trendy i zmiany na rynku instrumentów inwestycyjnych.
Wprowadzenie każdego nowego produktu jest poprzedzone wielomiesięcznymi pracami deweloperskimi i badawczo-rozwojowymi,
wykorzystującymi również technologie oparte na sztucznej inteligencji AI. Działania te udoskonalają funkcjonalność i zwiększają komfort
obsługi platformy inwestycyjnej xStation oraz aplikacji mobilnej. Nad tymi zmianami czuwa wyspecjalizowany i wysoko profesjonalny Dział
Technologii i Produktu, który jest jednym z najdynamiczniej rozwijających się działów w Spółce. Warto tutaj podkreślić, że upraszczanie
obsługi oraz dostosowanie ekranu głównego aplikacji do sposobu, w jaki korzystają z niej klienci stanowi element rozwoju głównego
narzędzia Spółki – co wesprze osiągnięcie strategicznego celu zbudowania marki globalnej z wiodącą aplikacją inwestycyjną All-in-One.
65
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
▪ W trzecim kwartale 2024 roku XTB znacząco wzmocniło bezpieczeństwo kont swoich
klientów dzięki wprowadzeniu dwuskładnikowego uwierzytelniania (2FA).
Wprowadzenie 2FA było jednym z istotnych elementów planu produktowego,
przygotowującym XTB do wdrożenia kolejnych innowacji produktowych.
▪ Usługa eWallet, czyli wirtualny portfel z kartą multiwalutową, obsługującą
bezgotówkowe płatności w sklepach, transakcje mobilne i bezdotykowe wypłaty
gotówki z bankomatów na całym świecie. Produkt ten umożliwia klientom prowadzenie
kont w siedmiu walutach: EUR, USD, GBP, PLN, HUF, RON i CZK oraz szybkie
i bezpłatne przelewy środków pomiędzy kontami. Usługa eWallet zapewnia klientom
natychmiastowy dostęp do ich środków oraz płatności kartą wystawioną na licencji
Mastercard przez przez DiPocket UAB, Instytucję Pieniądza Elektronicznego
zarejestrowaną przez Bank Litwy. Usługa ta zadebiutowała na rynku czeskim
i portugalskim na początku października 2024 roku. Od początku 2025 roku dostępna
jest dla klientów z Czech, Portugalii, Rumunii, Słowacji, Niemiec, Włoch, Hiszpanii,
Francji i Polski.
▪
▪ Równolegle z eWallet na początku października 2024 roku klienci XTB w Polsce
zyskali możliwość długoterminowego inwestowania swoich oszczędności z myślą
o emeryturze. Oferujące inwestorom korzyści podatkowe konta IKE zostały dodane
do oferty XTB początkowo tylko dla nowych klientów, a pod koniec roku Spółka
umożliwiła również stopniowo przenoszenie kont IKE prowadzonych w innych
instytucjach finansowych.
▪ Następnie, na początku grudnia XTB zaoferowało klientom w Wielkiej Brytanii
możliwość inwestowania na koncie ISA (ang. Individual Savings Account).
Jest to kolejny produkt z benefitem podatkowym dla inwestorów zainteresowanych
długoterminowym lokowaniem środków. Wraz z uruchomieniem ISA, XTB
wprowadziło także nowy, odświeżony widok portfolio w aplikacji. Dzięki temu,
użytkownicy mogą zobaczyć wszystkie swoje inwestycje oraz historię transakcji
w jednym miejscu. Na kolejnych rynkach odświeżony widok portfolio będzie pojawiał
się wraz z uruchomieniem usługi eWallet.
66
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
W 2025 roku i w kolejnych latach, XTB planuje dalsze wzbogacanie swojej oferty produktowej. Do wprowadzenia w bieżącym roku przewidziane zostały: opcje, kryptowaluty oraz kolejne produkty
inwestowania długoterminowego: konta IKZE w Polsce oraz PEA we Francji.
Przedstawiony plan produktowy odpowiada aktualnemu stanowi wiedzy i zasobów. Może on ulec zmianom i modyfikacjom m.in. ze względu na możliwe zmiany w otoczeniu regulacyjnym
i prawnym Spółki, a także z powodów wynikających ze współpracy XTB z zewnętrznymi dostawcami.
67
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Ważniejsze osiągnięcia w dziedzinie badań i rozwoju
Budowanie przewag konkurencyjnych w segmencie fintech
XTB jako podmiot technologiczny działający w sektorze finansów prowadzi w sposób ciągły
prace polegające na opracowywaniu i rozwijaniu wysoce innowacyjnych, kompleksowych
rozwiązań w dziedzinie transakcji oraz inwestycji internetowych w instrumenty finansowe
(„prace badawczo-rozwojowe”). Czyni to Spółkę organizacją typu FinTech. Celem
powyższych prac jest opracowywanie innowacyjnych technologii i rozwiązań pozwalających
w szczególności na dalszy rozwój oferty produktowej. XTB jest właścicielem szeregu
autorskich rozwiązań technologicznych, w tym nowoczesnej platformy transakcyjnej xStation.
Realizowane w 2024 roku prace badawczo-rozwojowe miały na celu rozwój narzędzi
niezbędnych do sprawnego funkcjonowania systemów transakcyjnych XTB, efektywnej
egzekucji zleceń, sprawnego procesu pozyskiwania nowych klientów (tzw. onboardingu) oraz
dalszego rozwoju narzędzi wspierających wewnętrzne procesy w firmie w efekcie
zidentyfikowanych potrzeb rozwojowych. Obszary badawcze skupiały się
na funkcjonalnościach i bezpieczeństwie działania systemów, procesów i baz danych.
Prowadzone były również prace badawczo-rozwojowe ukierunkowane na rozwój nowych
systemów elektronicznego obrotu.
Z uwagi na przyjętą strategię biznesową opierającą się na rozwoju nowych technologii,
w ramach struktury XTB wyodrębniony został Dział Produktu i Technologii, w którym
znakomitą część personelu stanowią osoby wykonujące prace badawczo-rozwojowe.
Przedmiotowe prace mają znaczący, niemalże strategiczny wpływ na działalność
gospodarczą prowadzoną przez XTB. Nie tylko przekładają się na poziom generowanych
przychodów przez XTB, ale również są kluczowe w procesie budowania i utrzymywania
wysoce konkurencyjnej pozycji Spółki na globalnym rynku kapitałowym.
Poniższa tabela przedstawia liczbę osób zatrudnionych w dziale Produktu i Technologii oraz ponoszone koszty związane z opracowywaniem i rozwijaniem wysoce innowacyjnych, kompleksowych
rozwiązań w dziedzinie transakcji oraz inwestycji internetowych:
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
31.12.2018
Koszty Działu Produktu i Technologii (w tys. PLN)
166 250
94 770
58 381
36 616
27 159
21 151
18 974
Liczba osób zatrudnionych w Dziale Produktu i Technologii
1
498
429
282
176
129
116
106
1
Osoby zatrudnione w oparciu o umowę o pracę, umowę zlecenia oraz świadczące usługi w oparciu o umowę B2B.
68
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Nazwa:
Fundacja XTB
Adres Siedziby:
ul. Prosta 67, 00-838 Warszawa
Data rejestracji w KRS:
23.12.2020
KRS:
0000861567
REGON:
38778254000000
NIP:
5272945208
Strategia i zarządzanie ESG
W 2024 roku Grupa XTB przyjęła zaktualizowaną Strategię Zrównoważonego Rozwoju ESG.
W ramach przeprowadzonego Badania podwójnej istotności, wyłoniona została lista tematów
istotnych, dotyczących zmian klimatycznych i gospodarki o obiegu zamkniętym. Podjęty
został projekt identyfikacji kluczowych szans i ryzyk klimatycznych, które pozwolą Grupie
kompleksowo zarządzać obszarem zmian klimatu.
W zakresie środowiskowym, cel strategiczny XTB to odpowiedzialne podejście
do gospodarowania elektroodpadami, edukacja środowiskowa Pracowników, efektywne
zarządzanie zasobami i działania mające umożliwić wyznaczenie celów redukcji emisji gazów
cieplarnianych w Grupie.
W zakresie społecznym, cel strategiczny XTB to bezpieczne i inspirujące środowisko pracy,
budowanie trwałych relacji społecznych, aktywny dialog z Interesariuszami oraz oferowanie
usług i produktów spełniających oczekiwania Klientów.
W zakresie ładu korporacyjnego, cel strategiczny XTB to budowanie długoterminowej
wartości poprzez transparentne i odpowiedzialne zarządzanie aspektami środowiskowymi,
społecznymi i ładu korporacyjnego w Grupie Kapitałowej XTB S.A.
Szczegółowe informacje o działaniach podejmowanych w 2024 roku we wskazanych
obszarach znajdują się w sekcji Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju niniejszego
Sprawozdania.
Działalność edukacyjna
Grupa XTB w swojej działalności biznesowej dostrzega także możliwość budowania
wizerunku profesjonalnego partnera na rynku instrumentów finansowych, realizując działania
edukacyjne. Spółka opracowuje i udostępnia treści na temat instrumentów inwestycyjnych,
analizy rynkowe, kursy online dla inwestorów początkujących oraz bardziej doświadczonych.
Podczas cyklicznych webinarów eksperci oraz uznani analitycy XTB dzielą się swoimi
przeglądami oraz analizami bieżących wydarzeń makroekonomicznych i sytuacji wybranych
instrumentów finansowych.
Dodatkowym poziomem działań edukacyjnych zajmuje się także powołana w ramach Grupy
Fundacja XTB. W optyce jej aktywności znajdują inicjatywy skierowane do dzieci i młodzieży,
poprzez które szerzona jest podstawowa edukacja finansowa.
Działalność sponsoringowa i charytatywna
W 2020 roku z inicjatywy Zarządu XTB S.A. powstała Fundacja XTB. Od dnia 14 lutego 2024
roku Prezesem Zarządu Fundacji jest Sylwia Kozoń.
69
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Fundacja powstała by wspierać i organizować wszelkie inicjatywy związane z promocją
instytucji finansowych i nowych technologii, wpływając tym samym na wzrost zaufania
i szacunku do tych instytucji. W swych działaniach dąży do podnoszenia świadomości
finansowej oraz technologicznej, realizując przy tym działania w obszarze społecznej
odpowiedzialności biznesu i zrównoważonego rozwoju.
Zgodnie z celami statutowymi, przedmiotem działalności Fundacji jest:
▪ wzrost przedsiębiorczości oraz innowacyjności, w szczególności w obszarze nowych
technologii oraz rynku finansowego;
▪ podnoszenie świadomości oraz wiedzy ekonomicznej, finansowej oraz związanej
z nowymi technologiami, a także wzrost zaufania i szacunku do instytucji finansowych;
▪ działalność naukowo-badawcza oraz promocja rozwiązań wypracowanych w ramach
działalności grupy kapitałowej XTB, w szczególności w zakresie nowych technologii
oraz rynku finansowego;
▪ wspieranie oraz organizowanie wszelkich inicjatyw związanych z promocją instytucji
finansowych i nowych technologii;
▪ wspieranie finansowe, przekazywanie wiedzy lub doradztwo biznesowe na rzecz
wybranych przedsiębiorców;
▪ działanie w zakresie społecznej odpowiedzialności biznesu, zrównoważonego rozwoju
oraz ochrony zwierząt i przyrody;
▪ promocja zatrudnienia i edukacji oraz wyrównywanie szans na rozwój;
▪ inicjowanie oraz wspieranie aktywności pracowników grupy kapitałowej XTB,
związanej z celami statutowymi Fundacji, wolontariatem pracowniczym oraz wszelką
aktywnością społeczną, edukacyjną oraz sportową;
▪ działalność charytatywna oraz społeczna.
W 2024 roku Fundacja prowadziła i była zaangażowana w projekty:
1. Akademia jutra. Finanse z klasą
Program edukacyjny dla uczniów szkół średnich, realizowany we współpracy
z fundacją Trampki na Giełdzie. Pierwsza edycja została przeprowadzona
od października 2024 do końca lutego 2025 roku. Program dotyczy zarządzania
finansami osobistymi, przybliża pojęcia związane z rynkiem kapitałowym,
instrumentami finansowymi, omawia rynki bazowe. Składa się z 3 modułów: 2 godziny
zajęć warsztatowych w szkołach, zajęcia prowadzone przez praktyków rynku
kapitałowego, drugi moduł to sesja pytań i odpowiedzi z ekspertami XTB, podczas
których uczniowie mogą bezpośrednio dopytać interesujące ich aspekty z obszaru
giełdy i inwestowania. Trzeci moduł to wizyta w budynku GPW połączona
z warsztatami i ogłoszeniem zwycięzców konkursu oraz wręczeniem nagród.
2. Współpraca z Polskim Towarzystwem Ekonomicznym (PTE)
Trzyletnia umowa współpracy w ramach której PTE prowadzi warsztaty z zarządzania
dla nauczycieli przedmiotu Biznes i zarządzanie oraz obozy dla uczniów szkół
średnich. XTB również w ramach tych warsztatów udostępnia swoich przedstawicieli
i ekspertów. Dodatkowo w ramach tej umowy XTB zostało oficjalnym sponsorem
reprezentacji Polski na Międzynarodową Olimpiadę Ekonomiczną (organizatorem
ogólnopolskiej olimpiady jest PTE). W roku 2024 wskazana reprezentacja zdobyła
historyczny wynik dwóch złotych i trzech srebrnych medali.
3. Dzień Ziemi
Zorganizowane w ramach wolontariatu wraz z pracownikami Spółki i w porozumieniu
z Lasami Miejskimi sprzątanie Lasu Kabackiego.
4. Wyprawki szkolne dla Domów Dziecka
Fundacja wraz z pracownikami XTB zorganizowała pomoc w przygotowaniu
wyprawek szkolnych dla dzieci z dwóch domów dziecka w Warszawie. Niezbędne
70
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
rzeczy zbierane były zgodnie z listą, którą przekazała osoba zarządzająca placówkami
w Warszawie.
5. Projekty real-time
Fundacja stara się reagować także na sytuacje bieżące. W tym zakresie w 2024 roku
XTB przyłączyło się do zbiórki organizowanej przez miasto Warszawę na rzecz
powodzian. Zgodnie z wytycznymi organizatorów zakupiono rzeczy potrzebne
w tamtym czasie ofiarom powodzi i przekazano je w miejsce głównej zbiórki skąd
zostały one zabrane na tereny powodziowe.
71
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Strategia i działalność
Relacje z interesariuszami
Działalność Grupy XTB jest ściśle związana z jej interesariuszami, na których ta działalność
wpływa. Interesariusze wpływają swoją aktywnością także na działania Grupy. XTB wyłoniło
kilka kluczowych kategorii swoich interesariuszy:
▪ Klienci indywidualni i instytucjonalni;
▪ Otoczenie regulacyjne (organy nadzoru tj. KNF, lokalni nadzorcy na właściwych
rynkach);
▪ Pracownicy i współpracownicy;
▪ Otoczenie społeczne (m.in. osoby zainteresowane edukacją finansową);
▪ Otoczenie rynkowe (partnerzy, dostawcy, otoczenie rynkowe);
▪ Przedstawiciele rynku kapitałowego (akcjonariusze, inwestorzy, analitycy);
▪ Przedstawiciele mediów.
Każda z tych grup ma inny charakter, oczekiwania, co rodzi konieczność dobrania
odpowiedniej formy komunikacji i jej kanałów. Wspólnym mianownikiem budowy relacji
z interesariuszami pozostaje jednak profesjonalizm, wzajemny szacunek i zauważenie
oczekiwań przedstawicieli danej grupy.
Spółka dąży do zachowania indywidualnego podejścia do każdej grupy interesariuszy,
traktując otrzymywane od nich informacje zwrotne jako wskazówki do weryfikacji działań na
rzecz trwałych i transparentnych relacji.
W przypadku klientów, na podstawie ich wyrażonych oczekiwań oraz ogólnych trendów
rynkowych, XTB buduje swoją ofertę produktów oraz usług, a także udoskonala funkcje
dostępne w ramach platformy transakcyjnej i aplikacji mobilnej.
W dialogu z regulatorami rynków finansowych XTB dąży do zachowania swoich celów
biznesowych z ścisłym uwzględnieniem obowiązujących przepisów prawa w zakresie
obrotu instrumentami finansowymi oraz doradztwa finansowego,.
W przypadku pracowników i współpracowników XTB dąży do stworzenia wspierającego,
różnorodnego i opartego na wiedzy i rozwoju środowiska pracy. W związku z prowadzeniem
działalności na rynkach międzynarodowych, Grupa stara się uwzględniać różnice kulturowe,
dbać o właściwą komunikację wewnętrzną. Ponadto XTB dba również o sferę well-being
oferując wiele zajęć i szkoleń związanych z kształtowaniem pozytywnych postaw i nawyków.
Jako spółka notowana na Giełdzie Papierów Wartościowych, XTB rozwija także dialog
z przedstawicielami rynku kapitałowego wśród których znajdują się akcjonariusze i analitycy
rynkowi. Spółka prowadzi z nimi transparentną i rzetelną komunikację, udzielając
niezbędnych informacji i dbając o ich jakość oraz zrozumiałość. Istotnym aspektem
komunikacją z tą grupą interesariuszy jest zapewnienie równego dostępu do informacji.
XTB stara się odpowiadać również na zapotrzebowanie zgłaszane przez dziennikarzy
mediów branżowych oraz ekonomicznych, udzielając komentarzy i wywiadów oraz
odpowiadając na bieżące pytania. Obecność w mediach przedstawicieli Spółki wspiera
budowanie wizerunku Grupy w Polsce i na świecie.
W otoczeniu społecznym oraz rynkowym aktywność Grupy XTB polega m.in. na zadaniach
związanych z edukacją finansową, zewnętrznej ekspozycji podczas różnorodnych
wydarzeń rynkowych (np. konferencje branżowe, targi pracy) oraz projektów o charakterze
sponsoringowym i charytatywnym.
Więcej informacji dotyczących obszaru interesariuszy i budowania relacji znajduje się
w Oświadczeniu Zrównoważonego rozwoju Grupy XTB 2024, będącym częścią niniejszego
Sprawozdania.
72
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Wyniki finansowe
i dywidenda
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
73
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Omówienie skonsolidowanych wyników finansowych osiągniętych w 2024 roku oraz czynników mających na nie wpływ
Zysk z działalności operacyjnej za 2024 roku wyniósł 986,7 mln PLN i był wyższy o 6,8% w stosunku do wyniku za 2023 rok.
Na wysokość zysku z działalności operacyjnej miały w szczególności wpływ:
▪ wyższy wynik z operacji na instrumentach finansowych o 226,1 mln PLN, na co
wpływ miała konsekwentnie powiększana liczba aktywnych klientów (wzrost
o 61,2% r/r), połączona z ich dużą aktywnością transakcyjną wyrażoną m.in.
w wolumenie obrotu instrumentami CFD w wartości nominalnej (wzrost o 14,9%
r/r) oraz wzrost rentowności za 1 milion obrotu instrumentami pochodnymi CFD
w wartości nominalnej do poziomu 179 USD (2023 roku: 169 USD);
▪ wyższy wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów o 28,9 mln PLN,
związany głównie ze wzrostem salda środków pieniężnych i innych aktywów
pieniężnych klientów o 65,1% na koniec roku oraz spadkiem stół procentowych
w 2024 roku w porównaniu do 2023 roku;
▪ wzrost kosztów działalności operacyjnej o 192,5 mln PLN, tj. o 27,7% r/r (w tym
głownie kosztów marketingowych, wzrost o 38,0% r/r, kosztów wynagrodzeń
i świadczeń pracowniczych, zmiana o 37,3% r/r, pozostałych usług obcych, wzrost
o 9,2% r/r oraz kosztów prowizji, zmiana o 8,9% r/r/).
302 746
302 814
160 300
118 183
203 826
121 127
192 560
249 049
Zysk netto w ujęciu kwartalnym
I kw. II kw. III kw. IV kw.
2024 rok
2023 rok
W 2024 roku skonsolidowany zysk netto wyniósł 859,4 mln PLN wobec 791,2 mln PLN rok wcześniej (wzrost o 8,6% r/r). Skonsolidowane
przychody operacyjne osiągnęły wartość 1 873,4 mln PLN (2023 r.: 1 618,4 mln PLN) przy kosztach działalności operacyjnej na poziomie
883,5 mln PLN (2023 r.: 694,2 mln PLN).
74
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
W poniższej tabeli przedstawiono wybrane pozycje skonsolidowanego sprawozdania z całkowitych dochodów w podanych okresach.
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Wynik z operacji na instrumentach finansowych
1 800 575
1 574 491
14,4
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów
58 946
30 079
96,0
Przychody z tytułu prowizji i opłat
12 291
11 730
4,8
Pozostałe przychody
1 624
2 085
(22,1)
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 873 436
1 618 385
15,8
Marketing
(344 808)
(263 924)
30,6
Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze
(311 574)
(259 140)
20,2
Pozostałe usługi obce
(79 226)
(64 141)
23,5
Koszty prowizji
(97 289)
(61 816)
57,4
Amortyzacja
(19 905)
(17 197)
15,7
Podatki i opłaty
(13 109)
(9 712)
35,0
Pozostałe koszty
(12 791)
(10 773)
18,7
Koszty utrzymania i wynajmu budynków
(7 999)
(7 528)
6,3
Koszty działalności operacyjnej razem
(886 701)
(694 231)
27,7
Zysk z działalności operacyjnej (EBIT)
986 735
924 154
6,8
Przychody finansowe
62 845
71 988
(12,7)
Koszty finansowe
(1 129)
(35 898)
(96,9)
Zysk przed opodatkowaniem
1 048 451
960 244
9,2
Podatek dochodowy
(191 595)
(169 071)
13,3
Zysk netto
856 856
791 173
8,3
75
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Skonsolidowane przychody z działalności operacyjnej
W 2024 roku XTB wypracowało rekordowy poziom przychodów wynoszący 1 873,4 mln PLN (wzrost o 15,8% r/r). Istotnymi czynnikami determinującymi ich poziom była konsekwentnie
powiększana liczba aktywnych klientów (wzrost o 61,2% r/r), połączona z ich dużą aktywnością transakcyjną wyrażoną m.in. w wolumenie obrotu instrumentami CFD w wartości nominalnej (wzrost
o 14,9% r/r) oraz wzrost rentowności za 1 milion obrotu instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej do poziomu 179 USD (2023 roku: 169 USD).
2024 2023
STRUKTURA PRZYCHODÓW Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ (W MLN PLN)
Wynik z operacji na instrumentach finansowych Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów Przychody z tytułu prowizji i opłat Pozostałe przychody
1 800,6
1 574,5
58,9
12,3
1,6
30,1
2,1
11,7
76
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
31.12.2018
Przychody z działalności operacyjnej razem
(w tys. PLN)
1 873 436
1 618 385
1 451 954
625 595
797 750
239 304
288 301
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w lotach
1
6 274 177
6 779 816
6 592 928
4 045 882
3 113 375
1 638 595
2 126 422
Rentowność na lota (w PLN)
2
299
239
220
155
256
146
136
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości
nominalnej (w mln USD)
2 626 577
2 285 891
2 259 588
1 737 351
1 021 835
541 510
773 899
Rentowność za 1 milion USD obrotu instrumentami
pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w USD)
3
179
169
144
93
200
115
103
1
) Lot stanowi jednostkę transakcyjną obrotu instrumentami finansowym. Wielkość lota różni się dla poszczególnych instrumentów finansowych. W przypadku transakcji na instrumentach CFD opartych o waluty, w tym kryptowaluty, lot odpowiada 100 000 jednostek
waluty bazowej. W pozostałych przypadkach wartość lota określona jest w tabeli specyfikacji instrumentów, która jest dostępna tutaj. Prezentowana wartość nie uwzględnia obrotu CFD na akcje i ETP w przypadku których 1 lot równa się 1 akcji. W związku
z ujednoliceniem definicji lota dla instrumentów CFD opartych na kryptowalutach z definicją stosowaną dla instrumentów CFD opartych na walutach, gdzie wartość 1 lota to 100 000 jednostek waluty bazowej, dane zostały odpowiednio skorygowane w okresach
porównawczych.
2
) Przychody z działalności operacyjnej razem podzielone przez obrót instrumentami pochodnymi CFD w lotach.
3
) Przychody z działalności operacyjnej razem przeliczone na walutę USD według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu sprawozdawczego, podzielone przez obrót
instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD).
77
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Rozpatrując strukturę osiągniętych przychodów pod kątem klas instrumentów można zauważyć, że w 2024 roku prym wiodły CFD (ang. contract for difference) oparte na towarach.
Ich udział w przychodach w analizowanym okresie wyniósł 48,0% (2023 rok: 39,9%). To konsekwencja m.in. dużej dochodowości na instrumentach CFD opartych na notowaniach
cen złota, gazu ziemnego oraz kakao.
Drugą najbardziej dochodową klasą aktywów były instrumenty CFD oparte na indeksach. Ich udział w strukturze przychodów sięgnął 33,3% wobec 47,8% rok wcześniej. Było
to związane z wysoką dochodowością obrotu na instrumentach CFD opartych o amerykański indeks US 100, niemiecki indeks akcji DAX (DE40) czy też amerykański indeks
US 500. Przychody na instrumentach CFD opartych o waluty stanowiły 14,6% wszystkich przychodów, wobec 10,1% rok wcześniej. Najbardziej dochodowymi instrumentami
finansowymi w tej klasie były instrumenty CFD oparte o kryptowalutę bitcoin oraz o parę walutową USDJPY.
2 126
1 639
3 113
4 046
6 593
6 780
6 274
100
300
500
700
900
1 100
1 300
1 500
1 700
1 900
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
6 000
7 000
2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
(w mln PLN)
(w tys.)
Przychody vs. obrót CFD w lotach
Przychody (w mln PLN) Obrót CFD w lotach (w tys.)
78
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
STRUKTURA PRZYCHODÓW WG KLASY AKTYWÓW (W %)
(w tys. PLN)
OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
Zmiana %
31.12.2024
31.12.2023
CFD na towary
896 672
650 847
37,8
CFD na indeksy
622 728
781 285
(20,3)
CFD na waluty
272 276
165 161
64,9
CFD na akcje i ETP
44 762
24 261
84,5
CFD na obligacje
735
1 079
(31,9)
CFD razem
1 837 173
1 622 633
13,2
Akcje i ETP
30 654
11 050
177,4
Wynik z operacji na instrumentach finansowych
brutto
1 867 827
1 633 683
14,3
Bonusy i rabaty wypłacane klientom
(12 629)
(9 428)
34,0
Prowizje wypłacane brokerom współpracującym
(54 623)
(49 764)
9,8
Wynik z operacji na instrumentach finansowych
netto
1 800 575
1 574 491
14,4
33,3%
14,6%
48,0%
4,1%
2024
CFD na indeksy
CFD na waluty
CFD na towary
Pozostałe
47,8%
10,1%
39,9%
2,2%
2023
48,0%
Udział w strukturze przychodów CFD
opartych na towarach
299 PLN
Rentowność na lota
79
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela prezentuje procentowy udział poszczególnych kategorii przychodów w wyniku z operacji na instrumentach finansowych brutto:
KATEGORIA
2024
2023
2022
2021
2020
2019
2018
Spread
53%
46%
54%
83%
54%
62%
64%
Swapy, prowizje i opłaty
42%
41%
26%
40%
16%
15%
12%
Market making
5%
13%
20%
(23%)
30%
23%
24%
Wynik z operacji na instrumentach
finansowych brutto
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
53%
42%
5%
Udział kategorii przychodów w wyniku
z operacji na instrumentach finanowych
brutto w 2024 roku
Spread
Swapy, prowizje i opłaty
Market making
80
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Grupa dzieli swoje przychody na obszary geograficzne co do zasady według kraju biura XTB, w którym klient został pozyskany. Wyjątek stanowi region Bliskiego Wschodu, w ramach którego
prezentowane są także przychody z klientów z tego rynku pozyskanych przez spółkę zależną XTB International Ltd. z siedzibą w Belize.
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Europa Środkowo-Wschodnia
1 196 513
983 343
21,7
- w tym Polska
956 542
756 104
26,5
Europa Zachodnia
355 868
369 588
(3,7)
Ameryka Łacińska
1
117 930
147 695
(20,2)
Bliski Wschód
2
203 117
117 759
72,5
Azja
8
-
100,0
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 873 436
1 618 385
15,8
1
) Spółka zależna XTB International Ltd. z siedzibą w Belize pozyskuje klientów z Ameryki Łacińskiej i reszty świata (poza Europą). Z pozycji wyłączono przychody z klientów pozyskanych przez tę spółkę pochodzących z regionu Bliskiego Wschodu.
2
) Przychody z klientów pochodzących z Bliskiego Wschodu, pozyskanych przez XTB International Ltd. z siedzibą w Belize oraz XTB MENA Limited z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich.
81
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Dla XTB ważna jest także dywersyfikacja segmentowa przychodów. W tym celu Grupa rozwija, poza segmentem detalicznym, działalność instytucjonalną pod marką X Open Hub (XOH), w ramach
której dostarcza płynność i technologię innym instytucjom finansowym. Przychody z tego segmentu potrafią podlegać istotnym wahaniom z okresu na okres, analogicznie jak w segmencie
detalicznym, co jest zjawiskiem typowym dla przyjętego przez Grupę modelu biznesowego.
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów
Wynik z tytułu odsetek w 2024 roku wyniósł 58,9 mln PLN, co stanowiło 3,1%
źródła przychodów Grupy (w 2023 roku: 1,9%) i był wyższy o 28,9 mln PLN
r/r. W 2024 roku w porównaniu do 2023 roku przychody z tytułu odsetek od
środków pieniężnych klientów były wyższe o 71,5 mln PLN, tj. o 209,9%,
przy jednoczesnym wzroście kosztów odsetkowych zapłaconych klientom o 42,6 mln PLN,
tj. o 1 070,8%. Produkt polegający na oprocentowaniu wolnych środków klientów
wprowadzony został do oferty w listopadzie 2023 roku.
Wynik z działalności finansowej
Wynik z działalności finansowej w 2024 roku wyniósł 61,7 mln PLN i uległ zwiększeniu
o 25,6 mln PLN, tj. 71,0% r/r w porównaniu do roku poprzedniego.
Na poziom ww. wyniku największy wpływ miały:
▪ przychody odsetkowe od środków pieniężnych własnych oraz z tytułu posiadanych
obligacji łącznie w wysokości 52,4 mln PLN i spadły o 19,4 mln PLN r/r,
co spowodowane było głównie niższym oprocentowaniem depozytów oraz niższą
rentownością obligacji;
▪ dodatnie różnice kursowe w kwocie 10,3 mln PLN (wzrost o 44,5 mln PLN r/r),
głównie za sprawą umocnienia PLN względem EUR.
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Działalność detaliczna
1 791 144
1 510 016
18,6
Działalność instytucjonalna (X Open Hub)
82 292
108 369
(24,1)
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 873 436
1 618 385
15,8
1 791,1 mln PLN
Przychód z działalności detalicznej
82,3 mln PLN
Przychód z działalności instytucjonalnej
82
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Skonsolidowane koszty działalności operacyjnej
Koszty działalności operacyjnej w 2024 roku ukształtowały się na poziomie 886,7 mln PLN
i były o 192,5 mln PLN wyższe od tych rok wcześniej (2023 roku: 694,2 mln PLN).
Najistotniejsze zmiany wystąpiły w:
▪ kosztach marketingowych, wzrost o 80,9 mln PLN wynikający głównie z wyższych
nakładów na kampanie marketingowe online oraz offline;
▪ kosztach wynagrodzeń i świadczeń pracowniczych, wzrost o 52,4 mln PLN, głównie
za sprawą wzrostu zatrudnienia związanego z intensywnym rozwojem Grupy;
▪ kosztach prowizji, wzrost o 35,5 mln PLN wynikający z większych kwot zapłaconych
dostawcom usług płatniczych, za pośrednictwem których klienci deponują swoje
środki na rachunkach transakcyjnych;
▪ pozostałych usługach obcych, wzrost o 15,1 mln PLN w następstwie poniesienia
głównie wyższych nakładów na systemy IT i licencje (wzrost o 12,9 mln PLN r/r).
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Marketing
344 808
263 924
30,6
Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze
311 574
259 140
20,2
Koszty prowizji
97 289
61 816
57,4
Pozostałe usługi obce
79 226
64 141
23,5
Amortyzacja
19 905
17 197
15,7
Pozostałe koszty
12 791
10 773
18,7
Podatki i opłaty
13 109
9 712
35,0
Koszty utrzymania i wynajmu budynków
7 999
7 528
6,3
Koszty działalności operacyjnej razem
886 701
694 231
27,7
83
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
W związku z dynamicznym rozwojem XTB, Zarząd ocenia, że w 2025 roku łączne koszty
działalności operacyjnej mogą kształtować się na poziomie wyższym nawet o około 40% do
tego, jaki zaobserwowany został w 2024 roku Priorytetem Zarządu jest dalszy przyrost bazy
klienckiej oraz budowanie marki globalnej. W konsekwencji realizowanych działań nakłady
na marketing mogą wzrosnąć o około 80% w stosunku do roku ubiegłego,
przy jednoczesnym założeniu, że średni koszt pozyskania klienta powinien być
porównywalny do tego jaki został zaobserwowany w latach 2023 - 2024.
Ostateczny poziom kosztów działalności operacyjnej uzależniony będzie w szczególności:
od tempa wzrostu zatrudnienia i wysokości zmiennych składników wynagrodzeń
wypłaconych pracownikom, poziomu wydatków marketingowych, tempa ekspansji
geograficznej na nowe rynki oraz wpływu ewentualnych nowych regulacji i innych czynników
zewnętrznych na poziom przychodów osiąganych przez Grupę.
Poziom wydatków marketingowych uzależniony będzie od oceny ich wpływu na wyniki i rentowność
Grupy, tempa ekspansji zagranicznej oraz stopnia responsywności klientów na podejmowane działania.
Do wzrostu zatrudnienia w Grupie przyczyniać się będzie jej dynamiczny rozwój, zarówno na nowych, jak
i istniejących już rynkach. Z kolei na wysokość zmiennych składników wynagrodzeń wpływać będą wyniki
Grupy.
84
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Charakterystyka struktury skonsolidowanych aktywów i pasywów bilansu
31 grudnia 2024 roku suma aktywów Grupy XTB wynosiła 6 645,6 mln PLN i była o 1 957,0 mln PLN wyższa w porównaniu ze stanem na
koniec 2023 roku, tj. o 41,7%.
AKTYWA
(w tys. PLN)
31.12.2024
31.12.2023
Zmiana r/r
tys. PLN
%
AKTYWA
Środki pieniężne własne
1 627 867
1 409 897
217 970
15,5
Środki pieniężne klientów
3 742 948
2 266 859
1 476 089
65,1
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
1 123 923
903 255
220 668
24,4
Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie
55 026
31 407
23 619
75,2
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
19 686
15 486
4 200
27,1
Wartości niematerialne
2 009
1 167
842
72,2
Rzeczowe aktywa trwałe
65 334
50 386
14 948
29,7
Należności z tytułu podatku dochodowego
131
129
2
1,6
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
8 708
10 072
(1 364)
(13,5)
Aktywa razem
6 645 632
4 688 658
1 957 974
41,7
Najistotniejszą pozycją aktywów, zarówno na koniec 2024 jak i 2023 roku, były środki
pieniężne powiększone o obligacje (prezentowane w aktywach finansowych wycenianych
w wartości godziwej przez wynik finansowy), które stanowiły, odpowiednio w 2024 roku oraz
2023 roku, 87,2% oraz 86,9% aktywów. Środki pieniężne obejmują środki pieniężne własne
Grupy oraz środki pieniężne klientów. Środki pieniężne klientów są deponowane
na rachunkach bankowych odrębnie od środków pieniężnych Grupy. XTB lokuje część
swojej gotówki w lokaty bankowe oraz instrumenty finansowe, tj. w obligacje skarbowe,
obligacje poręczone przez Skarb Państwa oraz obligacje korporacyjne poręczone przez
banki.
Na dzień 31 grudnia 2024 roku łączna wartość obligacji w Grupie wyniosła 424,7 mln PLN
85
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
(na dzień 31 grudnia 2023 roku: 395,8 mln PLN). Na koniec 2024 roku środki pieniężne
własne powiększone o obligacje wzrosły o 13,7% r/r, przy jednoczesnym wzroście środków
pieniężnych klientów o 65,1% r/r.
Najistotniejszy wartościowo wzrost, tj. o 1 476,1 mln PLN w aktywach nastąpił w środkach
pieniężnych klientów.
10,4% aktywów (wobec 10,7% na koniec 2023 roku) stanowiły aktywa finansowe wyceniane
w wartości godziwej przez wynik finansowy, pomniejszone o wartość obligacji. Wyniosły one
694,3 mln PLN i były o 192,3 mln PLN wyższe niż na koniec 2023 roku. Wzrost wynikał
przede wszystkim z wyższej wartości akcji i ETP posiadanych przez XTB.
86
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
PASYWA
31.12.2024
31.12.2023
Zmiana r/r
tys. PLN
%
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania
Zobowiązania wobec klientów
4 164 895
2 638 122
1 526 773
57,9
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
208 193
110 358
97 835
88,7
Zobowiązania z tytułu leasingu
33 935
29 603
4 332
14,6
Pozostałe zobowiązania
156 884
86 080
70 804
82,3
Rezerwy na zobowiązania
3 530
3 892
(362)
(9,3)
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego
13 316
22 991
(9 675)
(42,1)
Rezerwa na odroczony podatek dochodowy
61 238
62 949
(1 711)
(2,7)
Zobowiązania razem
4 641 991
2 953 995
1 687 996
57,1
Kapitał własny
Kapitał podstawowy
5 878
5 878
-
-
Kapitał zapasowy
71 608
71 608
-
-
Pozostałe kapitały rezerwowe
1 059 614
863 166
196 448
22,8
Różnice kursowe z przeliczenia
(4 074)
(6 595)
2 521
(38,2)
Zyski zatrzymane
870 495
800 606
69 889
8,7
Kapitał własny właścicieli jednostki dominującej
2 003 521
1 734 663
268 858
15,5
Udziały niekontrolujące
120
-
120
100,0
Kapitał własny razem
2 003 641
1 734 663
268 978
15,5
Kapitał własny i zobowiązania razem
6 645 632
4 688 658
1 957 013
41,7
87
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
W odniesieniu do struktury pasywów, najistotniejszą pozycję na 31 grudnia 2024 roku
stanowiły zobowiązania wobec klientów (odpowiednio 62,7% pasywów w 2024 roku oraz
56,3% w 2023 roku). Zobowiązania wobec klientów wynikają z transakcji zawieranych przez
klientów (w tym środków pieniężnych zdeponowanych na rachunkach klientów).
Kapitały własne Grupy według stanu na koniec grudnia 2024 roku wyniosły 2 003,5 mln PLN
i wzrosły w porównaniu do 31 grudnia 2023 roku o 15,5%, tj. o 269,0 mln PLN. Udział kapitału
własnego razem w sumie zobowiązań i kapitału własnego Grupy wyniósł na koniec grudnia
2024 roku 30,1% (wobec 37,0% na koniec 2023 roku).
Stopa zwrotu z aktywów, obliczona jako iloraz zysku netto Grupy i sumy bilansowej, na dzień
31 grudnia 2024 roku wyniosła 12,9%, a na dzień 31 grudnia 2023 roku 16,9%.
Wybrane wskaźniki finansowe i operacyjne Grupy Kapitałowej XTB
Wybrane wskaźniki finansowe i operacyjne Grupy Wskaźniki finansowe przedstawione w tabeli poniżej nie są miernikiem wyników finansowych zgodnie z MSSF UE ani nie powinny być traktowane
jako mierniki wyników finansowych lub przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej, jak również uważane za alternatywę dla zysku. Wskaźniki te nie są jednolicie definiowane i mogą nie
być porównywalne do wskaźników prezentowanych przez inne spółki, w tym spółki prowadzące działalność w tym samym sektorze co Grupa.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA
31.12.2024
31.12.2023
EBITDA (w tys. PLN)
1
1 006 640
941 351
6,9%
EBITDA marża (%)
2
53,7
58,3
(4,4) p.p.
Marża zysku netto (%)
3
45,7
48,9
(3,1) p.p.
Rentowność kapitałów własnych –ROE (%)
4
45,8
48,8
(3,0) p.p.
Rentowność aktywów – ROA (%)
5
15,1
18,0
(2,9) p.p.
Łączny współczynnik kapitałowy Grupy (IFR) (%)
192,3
188,7
3,6 p.p.
1
) EBITDA obliczony jako zysk z działalności operacyjnej, powiększony o amortyzację.
2
) Obliczony jako iloraz zysku z działalności operacyjnej, powiększonego o amortyzację, i przychodów
z działalności operacyjnej.
3
) Obliczony jako iloraz zysku netto i przychodów z działalności operacyjnej.
4
) Obliczony jako iloraz wyniku finansowego netto i średniego salda kapitałów własnych (obliczonego jako średnia
arytmetyczna kapitałów własnych na koniec poprzedniego i na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego).
5
) Obliczony jako iloraz wyniku finansowego netto i średniego salda aktywów razem (obliczonego jako średnia
arytmetyczna aktywów razem na koniec poprzedniego i na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego).
53,7%
Marża EBITDA
15,1%
Rentowność aktywów – ROA
88
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
W poniższej tabeli przedstawiono:
▪ liczbę nowych klientów Grupy w poszczególnych okresach;
▪ całkowitą liczbę klientów;
▪ liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję lub posiadali
otwartą pozycję w okresie;
▪ średnia kwartalna liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję
w okresie trzech miesięcy lub posiadali otwartą pozycję w okresie;
▪ wartość depozytów netto w poszczególnych okresach;
▪ średnie przychody operacyjne na aktywnego klienta;
▪ wolumen transakcji w lotach;
▪ rentowność na jednego lota;
▪ obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD);
▪ rentowność za 1 milion obrotu instrumentami pochodnymi CFD w wartości
nominalnej (w USD) oraz;
▪ obrót akcjami w wartości nominalnej (w mln USD).
▪ Informacje przedstawione w tabeli poniżej dotyczą działalności w segmencie
działalności detalicznej i segmencie działalności instytucjonalnej łącznie.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Nowi klienci
1
498 438
311 971
59,8
Klienci razem
1 361 564
897 573
51,7
Liczba aktywnych klientów
2
658 520
408 528
61,2
Średnia liczba aktywnych klientów
3
458 393
277 684
65,1
Depozyty netto (w tys. PLN)
4
8 607 311
3 793 729
126,9
Średnie przychody operacyjne na aktywnego klienta (w tys. PLN)
5
4,1
5,8
(29,3)
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w lotach
6
6 274 177
6 779 816
(7,5)
Rentowność na lota (w PLN)
7
299
239
25,1
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD)
2 626 577
2 285 891
14,9
Rentowność za 1 milion obrotu instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w USD)
8
179
169
5,9
Obrót akcjami w wartości nominalnej (w mln USD)
9 574
4 513
112,1
1
) Liczba nowych klientów Grupy w poszczególnych okresach.
2
) Liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję i/lub posiadali otwartą pozycję w okresie.
3
) Średnia kwartalna liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję lub posiadali otwartą pozycję w okresie trzech miesięcy.
4
) Depozyty netto stanowią depozyty wpłacone przez klientów, pomniejszone o kwoty wycofane przez klientów, w danym okresie.
5
) Przychody z działalności operacyjnej Grupy w danym okresie podzielone przez średnią kwartalną liczbę klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję w okresie trzech miesięcy.
6
) Lot stanowi jednostkę obrotu instrumentami finansowym; w przypadku transakcji walutowych lot odpowiada 100 000 jednostek waluty bazowej; w przypadku instrumentów innych niż instrumenty pochodne CFD oparte na walutach kwota jest określona w tabeli
instrumentów i jest różna dla różnych instrumentów. Prezentowana wartość nie uwzględnia obrotu CFD na akcje i ETF-y w przypadku których 1 lot równa się 1 akcji.
7
) Przychody z działalności operacyjnej razem podzielone przez obrót instrumentami pochodnymi CFD w lotach.
8
) Przychody z działalności operacyjnej razem przeliczone na walutę USD według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu sprawozdawczego, podzielone przez
obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD).
89
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia dane o obrotach Grupy (w lotach) w podziale geograficznym we wskazanych okresach.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Segment działalności detalicznej
5 568 398
5 525 229
0,8
Europa Środkowo-Wschodnia
2 395 088
2 409 275
(0,6)
Europa Zachodnia
1 094 773
1 172 637
(6,6)
Ameryka Łacińska
1
1 008 238
1 189 208
(15,2)
Bliski Wschód
2
1 070 299
754 108
41,9
Segment działalności instytucjonalnej
705 779
1 254 587
(43,7)
Razem
6 274 177
6 779 816
(7,5)
1
)
Spółka zależna XTB International Ltd. z siedzibą w Belize pozyskuje klientów z Ameryki Łacińskiej i reszty świata (poza Europą). Z pozycji wyłączono loty od klientów pozyskanych przez tę spółkę pochodzących z regionu Bliskiego Wschodu.
2
)
Loty od klientów pochodzących z Bliskiego Wschodu, pozyskani przez XTB International Ltd. z siedzibą w Belize oraz XTB MENA Limited z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich.
Obroty Grupy (w lotach) w podziale na segmenty
81,5%
18,5%
2023
88,8%
11,2%
2024
Segment detaliczny
Segment instytucjonalny
90
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia dane o obrotach Grupy (w wartości nominalnej) w podziale geograficznym we wskazanych okresach.
w mln USD
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Segment działalności detalicznej
2 542 078
2 173 885
16,9
Europa Środkowo-Wschodnia
1 064 018
953 444
11,6
Europa Zachodnia
506 814
474 143
6,9
Ameryka Łacińska
1
466 770
467 654
(0,2)
Bliski Wschód
2
504 476
278 644
81,0
Segment działalności instytucjonalnej
84 499
112 006
(24,6)
Razem
2 626 577
2 285 891
14,9
1
)
Spółka zależna XTB International Ltd. z siedzibą w Belize pozyskuje klientów z Ameryki Łacińskiej i reszty świata (poza Europą). Z pozycji wyłączono wartość nominalną transakcji klientów pozyskanych przez tę spółkę pochodzących z regionu Bliskiego Wschodu.
2
)
Wartość nominalna transakcji klientów pochodzących z Bliskiego Wschodu, pozyskani przez XTB International Ltd. z siedzibą w Belize oraz XTB MENA Limited z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich.
Obroty Grupy (w wartości nominalnej) w podziale na segmenty
95,1%
4,9%
2023
96,8%
3,2%
2024
Segment detaliczny
Segment instytucjonalny
91
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia informacje o przychodach Grupy w podziale geograficznym we wskazanych okresach. Grupa dzieli swoje przychody na obszary geograficzne co do zasady według
kraju biura XTB, w którym klient został pozyskany. Wyjątek stanowi region Bliskiego Wschodu, w ramach którego prezentowane są także przychody z klientów z tego rynku pozyskanych przez
spółkę zależną XTB International Ltd. z siedzibą w Belize.
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Wynik z operacji na instrumentach finansowych:
1 800 575
1 574 491
14,4
Europa Środkowo-Wschodnia
1 140 563
944 581
20,7
Europa Zachodnia
340 378
365 618
(6,9)
Ameryka Łacińska
1
116 518
146 534
(20,5)
Bliski Wschód
2
203 116
117 758
72,5
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów
58 946
30 079
96,0
Europa Środkowo-Wschodnia
45 166
27 228
65,9
Europa Zachodnia
13 766
2 851
382,8
Ameryka Łacińska
1
14
-
100,0
Przychody z tytułu prowizji i opłat:
12 291
11 730
4,8
Europa Środkowo-Wschodnia
9 160
9 449
(3,1)
Europa Zachodnia
1 724
1 118
54,2
Ameryka Łacińska
1
1 398
1 162
20,3
Bliski Wschód
2
1
1
-
Azja
8
-
100,0
Pozostałe przychody:
1 624
2 085
(22,1)
Europa Środkowo-Wschodnia
1 624
2 085
(22,1)
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 873 436
1 618 385
15,8
Europa Środkowo-Wschodnia
1 196 513
983 343
21,7
- w tym Polska
3
956 542
756 104
26,5
Europa Zachodnia
355 868
369 588
(3,7)
Ameryka Łacińska
1
117 930
147 695
(20,2)
Bliski Wschód
2
203 117
117 759
72,5
Azja
8
-
100,0
1
) Spółka zależna XTB International Ltd. z siedzibą w Belize pozyskuje klientów z Ameryki Łacińskiej i reszty świata (poza Europą). Z pozycji wyłączono przychody z klientów pozyskanych przez tę spółkę pochodzących z regionu Bliskiego Wschodu.
2
) Przychody z klientów pochodzących z Bliskiego Wschodu, pozyskanych przez XTB International Ltd. z siedzibą w Belize oraz XTB MENA Limited z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich.
3
) Krajem, z którego Grupa czerpie każdorazowo więcej niż 20% przychodów jest Polska z udziałem wynoszącym 51,1% (2023 roku: 46,7%). Ze względu na ogólny udział w przychodach Grupy wydzielono prezentacyjnie Polskę jako największy przychodowo rynek
w Grupie.
92
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Struktura przychodów z działalności operacyjnej Grupy XTB w podziale geograficznym
60,8%
22,8%
9,1%
7,3%
2023
63,9%
19,0%
6,3%
10,8%
0,0%
2024
Europa Środkowo-
Wschodnia
Europa Zachodnia
Ameryka Łacińska
Bliski Wschód
Azja
93
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Segment działalności detalicznej
Poniższa tabela przedstawia kluczowe dane operacyjne dla segmentu działalności detalicznej Grupy za wskazane okresy.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Nowi klienci
1
498 435
311 966
59,8
Klienci razem
1 361 533
897 540
51,7
Liczba aktywnych klientów
2
658 496
408 501
61,2
Średnia liczba aktywnych klientów
3
458 376
277 664
65,1
Liczba transakcji
4
167 669 072
142 056 400
18,0
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w lotach
5
5 568 398
5 525 229
0,8
Depozyty netto (w tys. PLN)
6
8 563 290
3 670 943
133,3
Średnie przychody operacyjne na aktywnego klienta (w tys. PLN)
7
3,9
5,4
(28,1)
Średni koszt pozyskania klienta (w tys. PLN)
8
0,7
0,8
(18,1)
Rentowność na lota (w PLN)
9
322
273
17,7
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD)
2 542 079
2 173 885
16,9
Rentowność za 1 milion obrotu instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w USD)
10
177
166
6,5
Obrót akcjami w wartości nominalnej (w mln USD)
9 574
4 513
112,2
1
) Liczba nowych klientów Grupy w poszczególnych okresach.
2
) Liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję i/lub posiadali otwartą pozycję w okresie.
3
) Średnia kwartalna liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję lub posiadali otwartą pozycję w okresie trzech miesięcy.
4
) Liczba transakcji jest zdefiniowana jako całkowita liczba transakcji otwartych i zamkniętych w tym okresie.
5
) Lot stanowi jednostkę obrotu instrumentami finansowym; w przypadku transakcji walutowych lot odpowiada 100 000 jednostek waluty bazowej; w przypadku instrumentów innych niż instrumenty pochodne CFD oparte na walutach kwota jest określona w tabeli
instrumentów i jest różna dla różnych instrumentów. Prezentowana wartość nie uwzględnia obrotu CFD na akcje i ETF-y w przypadku których 1 lot równa się 1 akcji.
6
) Depozyty netto stanowią depozyty wpłacone przez klientów, pomniejszone o kwoty wycofane przez klientów, w danym okresie.
7
) Średnie przychody na jednego klienta zdefiniowane są jako przychody z działalności operacyjnej razem w segmencie w danym okresie podzielone przez średnią kwartalną liczbę klientów, którzy przeprowadzili przynajmniej jedną transakcję w ostatnich trzech
miesiącach.
8
) Średni koszt pozyskania klienta zdefiniowany jest jako wydatki marketingowe w segmencie w okresie podzielone przez liczbę nowych klientów w tym samym okresie.
9
) Przychody z działalności operacyjnej razem w segmencie działalności detalicznej podzielone przez obrót instrumentami pochodnymi CFD w lotach.
10
) Przychody z działalności operacyjnej razem w segmencie działalności detalicznej przeliczone na walutę USD według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu
sprawozdawczego, podzielone przez obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD.
94
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia dane w podziale geograficznym liczby aktywnych klientów detalicznych Grupy, którzy przeprowadzili przynajmniej jedną transakcję i/lub posiadali otwartą pozycję
w okresie. Lokalizację aktywnych klientów co do zasady ustalono na podstawie lokalizacji biura Grupy (które obsługuje danego klienta). Wyjątek stanowi region Bliskiego Wschodu, w ramach
którego prezentowani są także klienci z tego rynku, którzy zostali pozyskani przez spółkę zależną XTB International Ltd. z siedzibą w Belize.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
31.12.2024
31.12.2023
Europa Środkowo-Wschodnia
397 590
60%
244 530
60%
Europa Zachodnia
174 493
27%
92 330
23%
Ameryka Łacińska
1
59 463
9%
53 589
13%
Bliski Wschód
2
26 950
4%
18 052
4%
Razem
658 496
100%
408 501
100%
1
)
Spółka zależna XTB International Ltd. z siedzibą w Belize pozyskuje klientów z Ameryki Łacińskiej i reszty świata (poza Europą). Z pozycji wyłączono klientów pozyskanych przez tę spółkę pochodzących z regionu Bliskiego Wschodu.
2
)
Klienci pochodzący z Bliskiego Wschodu, pozyskani przez XTB International Ltd. z siedzibą w Belize oraz XTB MENA Limited z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich.
95
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Segment działalności instytucjonalnej
Grupa świadczy także usługi dla klientów instytucjonalnych pod marką X Open Hub (XOH), w ramach której dostarcza płynność i technologię innym instytucjom finansowym
w ramach segmentu działalności instytucjonalnej.
Poniższa tabela przedstawia kluczowe dane operacyjne dla segmentu działalności instytucjonalnej Grupy za wskazane okresy.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Nowi klienci
1
3
5
(40,0)
Liczba aktywnych klientów
2
24
27
(11,1)
Klienci razem
31
33
(6,1)
Obroty instrumentami pochodnymi CFD w lotach
3
705 779
1 254 587
(43,7)
Depozyty netto (w tys. PLN)
4
44 021
122 786
(64,1)
Obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD)
84 498
112 006
(24,6)
Rentowność za 1 milion obrotu instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w USD)
5
244
231
5,6
1
) Liczba nowych klientów Grupy w poszczególnych okresach.
2
) Liczba klientów, którzy przeprowadzili co najmniej jedną transakcję i/lub posiadali otwartą pozycję w okresie.
3
) Lot stanowi jednostkę transakcyjną obrotu instrumentami finansowym. Wielkość lota różni się dla poszczególnych instrumentów finansowych. W przypadku transakcji na instrumentach CFD opartych o waluty, w tym kryptowaluty, lot odpowiada 100 000 jednostek
waluty bazowej. W pozostałych przypadkach wartość lota określona jest w tabeli specyfikacji instrumentów, która jest dostępna tutaj. Prezentowana wartość nie uwzględnia obrotu CFD na akcje i ETP w przypadku których 1 lot równa się 1 akcji. W związku
z ujednoliceniem definicji lota dla instrumentów CFD opartych na kryptowalutach z definicją stosowaną dla instrumentów CFD opartych na walutach, gdzie wartość 1 lota to 100 000 jednostek waluty bazowej, dane zostały odpowiednio skorygowane w okresach
porównawczych.
4
) Depozyty netto stanowią depozyty wpłacone przez klientów, pomniejszone o kwoty wycofane przez klientów, w danym okresie.
5
) Przychody z działalności operacyjnej razem w segmencie działalności instytucjonalnej przeliczone na walutę USD według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca
okresu sprawozdawczego, podzielone przez obrót instrumentami pochodnymi CFD w wartości nominalnej (w mln USD).
96
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Omówienie jednostkowych wyników finansowych osiągniętych w 2024 roku oraz czynników mających na nie wpływ
Na wysokość zysku z działalności operacyjnej miał w szczególności wpływ:
▪ wyższy wynik z operacji na instrumentach finansowych o 196,0 mln PLN, na co
wpływ miała konsekwentnie powiększana liczba aktywnych klientów, połączona z ich
dużą aktywnością transakcyjną wyrażoną m.in. w liczbie zawartych kontraktów CFD
w lotach oraz wzrost rentowności lota;
▪ wyższy wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów o 28,6 mln PLN,
spowodowany głównie wzrostem salda środków pieniężnych i innych aktywów
pieniężnych klientów o 66,9% na koniec roku oraz spadkiem stół procentowych
w 2024 roku w porównaniu do 2023 roku;
▪ wzrost kosztów działalności operacyjnej o 161,1 mln PLN, tj. o 28,1% r/r (w tym
głownie kosztów marketingowych, wzrost o 27,6% r/r, kosztów wynagrodzeń
i świadczeń pracowniczych, zmiana o 25,1% r/r, kosztów prowizji, zmiana o 74,4%
r/r/ oraz pozostałych usług obcych, wzrost o 21,1% r/r).
XTB S.A. w 2024 roku wypracowała zysk netto w wysokości 855,2 mln PLN, o 68,1 mln PLN wyższy niż osiągnięty w 2023 r.
Jednostkowe przychody operacyjne osiągnęły wartość 1 716,6 mln PLN (2023 r.: 1 492,0 mln PLN) przy kosztach działalności
operacyjnej na poziomie 733,4 mln PLN (2023 r.: 572,3 mln PLN).
97
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Jednostkowe sprawozdanie z dochodów całkowitych
W poniższej tabeli przedstawiono wybrane pozycje jednostkowego sprawozdania z całkowitych dochodów w podanych okresach.
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Wynik z operacji na instrumentach finansowych
1 646 119
1 450 072
13,5
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów
58 250
29 652
96,4
Przychody z tytułu prowizji i opłat
10 598
10 158
4,3
Pozostałe przychody
1 625
2 085
(22,1)
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 716 592
1 491 967
15,1
Marketing
(261 478)
(204 851)
27,6
Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze
(256 163)
(204 843)
25,1
Pozostałe usługi obce
(108 017)
(89 219)
21,1
Koszty prowizji
(65 756)
(37 708)
74,4
Amortyzacja
(17 058)
(14 497)
17,7
Podatki i opłaty
(11 618)
(8 996)
29,1
Koszty utrzymania i wynajmu budynków
(6 456)
(5 807)
11,2
Pozostałe koszty
(6 856)
(6 424)
6,7
Koszty działalności operacyjnej razem
(733 402)
(572 345)
28,1
Zysk z działalności operacyjnej
983 190
919 622
6,9
Odpisy aktualizujące wartość udziałów w spółkach zależnych
-
(125)
(100,0)
Przychody finansowe
63 386
71 002
(10,7)
Koszty finansowe
(988)
(34 683)
(97,2)
Zysk przed opodatkowaniem
1 045 588
955 816
9,4
Podatek dochodowy
(190 386)
(168 680)
12,9
Zysk netto
855 202
787 136
8,6
98
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia informacje na temat przychodów operacyjnych Spółki za podane okresy.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
31.12.2024
31.12.2023
(w tys. PLN)
(%)
(w tys. PLN)
(%)
Wynik z operacji na instrumentach finansowych
1 646 119
95,9
1 450 072
97,2
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów
58 250
3,4
29 652
2,0
Przychody z tytułu prowizji i opłat
10 598
0,6
10 158
0,7
Pozostałe przychody
1 625
0,1
2 085
0,1
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 716 592
100,0
1 491 967
100,0
Wynik z operacji na instrumentach finansowych
Największym źródłem przychodów operacyjnych Spółki jest wynik z operacji na
instrumentach finansowych, który stanowił 95,9% oraz 97,2% całkowitych przychodów
z działalności operacyjnej, odpowiednio, w 2024 i 2023 roku. Największy udział w wyniku
z operacji na instrumentach finansowych brutto mają trzy klasy produktów: instrumenty
pochodne CFD na towary, indeksy oraz waluty, które wygenerowały w 2024 roku
odpowiednio 47,7%, 33,2% oraz 14,5% (2023 rok odpowiednio: 39,6%, 47,6% oraz 10,1%).
Inne produkty, takie jak instrumenty pochodne CFD oparte na akcjach i ETP, CFD oparte
na obligacjach oraz akcje i ETP w analizowanych okresach stanowiły łącznie 4,1% oraz
2,2% wyniku z operacji na instrumentach finansowych brutto, odpowiednio w 2024
i w 2023 roku.
99
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia wynik z operacji na instrumentach finansowych w 2024 roku i w 2023 roku oraz ich zmianę:
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
CFD na towary
896 672
650 847
37,8
CFD na indeksy
622 728
781 285
(20,3)
CFD na waluty
272 276
165 161
64,9
CFD na akcje i ETP
44 762
24 261
84,5
CFD na obligacje
735
1 079
(31,9)
CFD razem
1 837 173
1 622 633
13,2
Akcje i ETP
30 654
11 050
177,4
Dywidendy od spółek zależnych
10 182
7 835
30,0
Wynik z operacji na instrumentach finansowych brutto
1 878 009
1 641 518
14,4
Bonusy i rabaty wypłacane klientom
(2 921)
(81)
3506,2
Usługi pośrednictwa finansowego
(228 969)
(191 365)
19,7
Wynik z operacji na instrumentach finansowych netto
1 646 119
1 450 072
13,5
Udział poszczególnych instrumentów w wyniku z operacji na instrumentach finansowych brutto
39,9%
47,8%
10,1%
2,2%
2023
48,0%
33,3%
14,6%
4,1%
2024
CFD na towary
CFD na indeksy
CFD na waluty
Pozostałe bez
dywidend od spółek
zależnych
100
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Przychody Spółki pochodzą w przeważającej części z działalności detalicznej i obejmują
przychody:
▪ ze spreadów (różnicy między ceną sprzedaży – offer a ceną kupna – bid);
▪ z naliczanych punktów swapowych (stanowiących koszt utrzymywania pozycji
w czasie);
▪ z prowizji i opłat naliczanych klientom;
▪ z wyniku netto (zysków pomniejszonych o straty) z działalności Grupy w zakresie
market making.
W poniższej tabeli przedstawiono procentowy udział poszczególnych kategorii przychodów w wyniku z operacji na instrumentach finansowych brutto (z wyłączeniem dywidend od spółek
zależnych).
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
31.12.2024
31.12.2023
Spread
53%
46%
Swapy, prowizja i opłaty
42%
41%
Market Making
5%
13%
Wynik z operacji na instrumentach finansowych brutto
100%
100%
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów
Wynik z tytułu odsetek w 2024 roku wyniósł 58,3 mln PLN, co stanowiło 3,4%
źródła przychodów Spółki (w 2023 roku: 2,0%) i był wyższy o 28,6 mln PLN
r/r. W 2024 roku w porównaniu do 2023 roku przychody z tytułu odsetek od
środków pieniężnych klientów były wyższe o 70,2 mln PLN, tj. o 209,2%, przy jednoczesnym
wzroście kosztów odsetkowych zapłaconych klientom o 41,7 mln PLN, tj. o 1 059,6%.
Istotnym czynnikiem wpływającym na wzrost poziomu przychodów i kosztów odsetkowych
od środków pieniężnych klientów była wprowadzona w listopadzie 2023 roku, kolejna
nowość do oferty XTB tj. oprocentowanie wolnych środków na rachunkach klientów, co
pozwalało na osiąganiu dodatkowych przychodów zarówno dla klienta jak i Spółki.
Wynik z działalności finansowej
Wynik z działalności finansowej w 2024 roku wyniósł 62,4 mln PLN, co było wzrostem
o 26,1 mln PLN, tj. 71,8% r/r. ( w 2023 roku: 36,3 mln PLN).
Na poziom ww. wyniku największy wpływ miały:
▪ przychody odsetkowe od środków pieniężnych własnych oraz z tytułu posiadanych
obligacji łącznie w wysokości 51,1 mln PLN i spadły o 19,9 mln PLN r/r, co
spowodowane było głównie niższym oprocentowaniem depozytów oraz niższą
rentownością obligacji;
▪ dodatnie różnice kursowe w kwocie 12,3 mln PLN (wzrost o 46,6 mln PLN r/r),
głównie za sprawą umocnienia PLN względem EUR.
101
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Jednostkowe koszty działalności operacyjnej
Koszty działalności operacyjnej w 2024 roku ukształtowały się na poziomie 733,4 mln PLN
i były o 161,1 mln PLN wyższe od tych rok wcześniej (2023: 572,3 mln PLN). Najistotniejsze
zmiany wystąpiły w:
▪ kosztach marketingowych, wzrost o 56,6 mln PLN wynikający głównie z wyższych
nakładów na kampanie marketingowe offline (wzrost o 82,3% r/r) oraz online (wzrost
o 13,4% r/r);
▪ kosztach wynagrodzeń i świadczeń pracowniczych, wzrost o 51,3 mln PLN, głównie
za sprawą wzrostu zatrudnienia;
▪ kosztach prowizji, wzrost o 28,1 mln PLN wynikający z większych kwot zapłaconych
dostawcom usług płatniczych, za pośrednictwem których klienci deponują swoje
środki na rachunkach transakcyjnych;
▪ pozostałych usługach obcych, wzrost o 18,8 mln PLN w następstwie poniesienia
głównie wyższych nakładów na systemy IT i licencje (wzrost o 12,8 mln PLN r/r) oraz
na usługi pośrednictwa finansowego (wzrost o 3,5 mln PLN).
Charakterystyka struktury jednostkowych aktywów i pasywów bilansu
31 grudnia 2024 roku suma aktywów XTB S.A. wynosiła 6 411,6 mln PLN i była o 1 913, mln PLN wyższa w porównaniu ze stanem
na koniec 2023 roku.
AKTYWA
(w tys. PLN)
31.12.2024
31.12.2023
Zmiana r/r
tys. PLN
%
AKTYWA
Środki pieniężne własne
1 429 613
1 271 437
158 176
12,4
Środki pieniężne klientów
3 577 139
2 142 905
1 434 234
66,9
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
1 082 560
852 787
229 773
26,9
Inwestycje w jednostki zależne
65 125
49 429
15 696
31,8
Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie
177 547
110 347
67 200
60,9
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
18 621
14 454
4 167
28,8
Wartości niematerialne
982
1 086
(104)
(9,6)
Rzeczowe aktywa trwałe
53 057
47 563
5 494
11,6
Należności z tytułu podatku dochodowego
115
129
(14)
(10,9)
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
6 849
8 030
(1 181)
(14,7)
Aktywa razem
6 411 608
4 498 167
1 913 441
42,5
102
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Najistotniejszą pozycją aktywów, zarówno na koniec 2024 jak i 2023 roku, są środki
pieniężne powiększone o obligacje (prezentowane w aktywach finansowych wycenianych
w wartości godziwej przez wynik finansowy), które stanowiły w 2024 roku jak i w 2023 roku,
84,7% aktywów. Środki pieniężne obejmują środki pieniężne własne Spółki oraz środki
pieniężne klientów. Środki pieniężne klientów są deponowane na rachunkach bankowych
odrębnie od środków pieniężnych Spółki. XTB lokuje część swojej gotówki w lokaty
bankowe oraz instrumenty finansowe, tj. w obligacje skarbowe oraz obligacje poręczone
przez Skarb Państwa oraz obligacje korporacyjne poręczone przez banki. Na dzień
31 grudnia 2024 roku łączna wartość obligacji w Spółce wyniosła 424,7 mln PLN (na dzień
31 grudnia 2023 roku: 395,8 mln PLN). Na koniec 2024 roku środki pieniężne własne
powiększone o obligacje wzrosły o 11,2% r/r, przy jednoczesnym wzroście środków
pieniężnych klientów o 66,9% r/r.
Najistotniejszy wartościowo wzrost, tj. o 1 434,2 mln PLN w aktywach nastąpił w środkach
pieniężnych klientów.
PASYWA
(w tys. PLN)
31.12.2024
31.12.2023
Zmiana r/r
tys. PLN
%
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania
Zobowiązania wobec klientów
3 992 058
2 500 414
1 491 644
59,7
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
171 806
68 017
103 789
152,6
Zobowiązania z tytułu leasingu
22 826
27 201
(4 375)
(16,1)
Pozostałe zobowiązania
156 449
86 331
70 118
81,2
Rezerwy na zobowiązania
3 281
3 732
(451)
(12,1)
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego
12 776
22 641
(9 865)
(43,6)
Rezerwa na odroczony podatek dochodowy
59 864
61 901
(2 037)
(3,3)
Zobowiązania razem
4 419 060
2 770 237
1 648 823
59,5
Kapitał własny
Kapitał podstawowy
5 878
5 878
-
-
Kapitał zapasowy
71 608
71 608
-
-
Pozostałe kapitały rezerwowe
1 059 476
863 028
196 448
22,8
Różnice kursowe z przeliczenia
384
280
104
37,1
Zyski zatrzymane
855 202
787 136
68 066
8,6
Kapitał własny razem
1 992 548
1 727 930
264 618
15,3
Kapitał własny i zobowiązania razem
6 411 608
4 498 167
1 913 441
42,5
103
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
W odniesieniu do struktury pasywów, najistotniejszą pozycją na 31 grudnia 2024 roku
stanowiły zobowiązania wobec klientów (odpowiednio 62,3% pasywów w 2024 roku oraz
55,6% w 2023 roku). Zobowiązania wobec klientów wynikają z transakcji zawieranych przez
klientów (w tym środków pieniężnych zdeponowanych na rachunkach klientów).
Kapitały własne Spółki według stanu na koniec grudnia 2024 roku wyniosły 1 992,5 mln PLN
i wzrosły w porównaniu do 31 grudnia 2023 roku o 15,3%, tj. o 264,6 mln PLN. Udział
kapitału własnego razem w sumie zobowiązań i kapitału własnego Spółki wyniósł na koniec
grudnia 2024 roku 31,1% (wobec 38,4% na koniec 2023 roku).
Stopa zwrotu z aktywów, obliczona jako iloraz zysku netto Spółki i sumy bilansowej,
na dzień 31 grudnia 2024 roku wyniosła 13,3%, a na dzień 31 grudnia 2023 roku 17,5%.
Wybrane wskaźniki finansowe i operacyjne XTB S.A.
Wskaźniki finansowe przedstawione w tabeli poniżej nie są miernikiem wyników finansowych zgodnie z MSSF UE ani nie powinny być traktowane jako mierniki wyników finansowych lub przepływów
pieniężnych z działalności operacyjnej, jak również uważane za alternatywę dla zysku. Wskaźniki te nie są jednolicie definiowane i mogą nie być porównywalne do wskaźników prezentowanych
przez inne spółki, w tym spółki prowadzące działalność w tym samym sektorze co Spółka.
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA
31.12.2024
31.12.2023
EBITDA (w tys. PLN)
1
1 000 248
934 119
7,1%
EBITDA marża (%)
2
58,3
62,6
(4,3)
Marża zysku netto (%)
3
49,8
52,8
(2,9)
Rentowność kapitałów własnych –ROE (%)
4
46,0
48,8
(2,8)
Rentowność aktywów – ROA (%)
5
15,7
18,7
(3,0)
Łączny współczynnik kapitałowy Spółki (IFR) (%)
197,8
195,5
2,3
1
) EBITDA obliczony jako zysk z działalności operacyjnej, powiększony o amortyzację.
2
) Obliczony jako iloraz zysku z działalności operacyjnej, powiększonego o amortyzację, i przychodów z działalności operacyjnej.
3
) Obliczony jako iloraz zysku netto i przychodów z działalności operacyjnej.
4
) Obliczony jako iloraz wyniku finansowego netto i średniego salda kapitałów własnych (obliczonego jako średnia arytmetyczna kapitałów własnych na koniec poprzedniego i na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego).
5
) Obliczony jako iloraz wyniku finansowego netto i średniego salda aktywów razem (obliczonego jako średnia arytmetyczna aktywów razem na koniec poprzedniego i na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego).
Z uwagi na fakt, że dane dotyczące KPI operacyjnych nt. liczby klientów, liczby aktywnych klientów, depozytów, obrotów oraz średnich przychodów operacyjnych na aktywnego klienta są przez
Zarząd Spółki analizowane na poziomie Grupy, a nie w ujęciu jednostkowym, dane te zostały zaprezentowane wyłącznie w ujęciu skonsolidowanym. W opinii Spółki oddaje to kompletny obraz
sytuacji Grupy. Spółka uznaje zatem analizę ww. wskaźników na poziomie skonsolidowanym za miarodajną.
104
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Poniższa tabela przedstawia informacje o przychodach Spółki w podziale geograficznym we wskazanych okresach.
(w tys. PLN)
OKRES 12 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY
ZMIANA %
31.12.2024
31.12.2023
Wynik z operacji na instrumentach finansowych:
1 646 119
1 450 072
13,5
Europa Środkowo-Wschodnia
1 150 745
952 414
20,8
Europa Zachodnia
314 545
338 156
(7,0)
Ameryka Łacińska
1
7 917
67 602
(88,3)
Bliski Wschód
2
172 912
91 900
88,2
Wynik z tytułu odsetek od środków pieniężnych klientów:
58 250
29 652
96,4
Europa Środkowo-Wschodnia
45 166
27 229
65,9
Europa Zachodnia
13 084
2 423
440,0
Przychody z tytułu prowizji i opłat:
10 598
10 158
4,3
Europa Środkowo-Wschodnia
9 311
9 432
(1,3)
Europa Zachodnia
1 287
726
77,4
Pozostałe przychody:
1 625
2 085
(22,1)
Europa Środkowo-Wschodnia
1 625
2 085
(22,1)
Przychody z działalności operacyjnej razem
1 716 592
1 491 967
15,1
Europa Środkowo-Wschodnia
1 206 847
991 160
21,8
- w tym Polska
3
969 951
769 371
26,1
Europa Zachodnia
328 916
341 305
(3,6)
Ameryka Łacińska
1
7 917
67 602
(88,3)
Bliski Wschód
2
172 912
91 900
88,2
1
) Spółka zależna XTB International Ltd. z siedzibą w Belize pozyskuje klientów z Ameryki Łacińskiej i reszty świata (poza Europą). Z pozycji wyłączono przychody z klientów pozyskanych przez tę spółkę pochodzących z regionu Bliskiego Wschodu.
2
) Przychody z klientów pochodzących z Bliskiego Wschodu, pozyskanych przez XTB International Ltd. z siedzibą w Belize oraz XTB MENA Limited z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich.
3
) Krajem, z którego Spółka czerpie każdorazowo więcej niż 20% przychodów jest Polska z udziałem wynoszącym 56,5% (2023 roku: 51,6%). Ze względu na ogólny udział w przychodach Spółki wydzielono prezentacyjnie Polskę jako największy przychodowo rynek.
105
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Istotne pozycje pozabilansowe
Wartość nominalna transakcji na instrumentach finansowych (pozycji pozabilansowych)
w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na koniec 2024 roku wynosiła 11 604,2 mln
PLN i wzrosła rok do roku o 1 090,3 mln PLN.
Wartość nominalna transakcji na instrumentach finansowych (pozycji pozabilansowych)
w jednostkowym sprawozdaniu finansowym na koniec 2024 roku wynosiła 11 511,1 mln
PLN i wzrosła rok do roku o 1 064,2 mln PLN.
Na ww. wartość nominalną instrumentów składają się transakcje z klientami oraz brokerami.
Umowy znaczące
W 2024 roku Spółka ani spółki Grupy nie zawierały innych niż wskazane w niniejszym
sprawozdaniu umów znaczących dla działalności XTB, w tym Spółka nie ma wiedzy
o umowach zawartych pomiędzy akcjonariuszami.
Transakcje z podmiotami powiązanymi
W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia 2023 roku
w Grupie nie wystąpiły transakcje zawarte z podmiotami powiązanymi na warunkach innych
niż rynkowe.
Transakcje oraz stan rozrachunków spółek Grupy z podmiotami powiązanymi przedstawia
szczegółowo nota 30 do jednostkowego sprawozdania finansowego.
Kredyty i pożyczki
W okresie sprawozdawczym Spółka oraz Spółki Grupy nie zaciągały ani nie wypowiadały
umów dotyczących kredytów, ani pożyczek.
W 2024 roku Spółka oraz Spółki Grupy nie udzielały pożyczek.
Poręczenia i gwarancje
W dniu 9 maja 2014 roku Spółka dominująca udzieliła gwarancji w kwocie 62 tys. PLN
na zabezpieczenie umowy zawartej przez spółkę zależną XTB Limited z siedzibą w Wielkiej
Brytanii a PayPal (Europe) Sarl & Cie, SCA z siedzibą w Luksemburgu. Gwarancja
udzielona została na okres trwania umowy głównej, która została zawarta na czas
nieokreślony.
Poza powyższym w 2024 roku XTB nie udzielało i nie otrzymało innych poręczeń
i gwarancji.
Wsparcie publiczne
W 2024 roku Spółka XTB S.A. nie korzystała z wsparcia finansowego pochodzącego
ze środków publicznych.
106
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Działalność domu maklerskiego poza terytorium
Rzeczypospolitej Polski
Spółka XTB S.A. jako dom maklerski posiada poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
oddziały i podmioty zależne będącymi instytucjami finansowymi w rozumieniu art. 4 ust. 1
pkt 26 rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 575/2013 w sprawie
wymogów ostrożnościowych dla instytucji kredytowych oraz zmieniające rozporządzenie
(UE) nr 64/2012.
Poniżej zostały zaprezentowane dodatkowe dane dotyczące posiadanych oddziałów
i spółek zależnych (uwzględnianych w oparciu o ww. rozporządzenie) w 2024 i w 2023 roku.
Nazwa
Obszar
działalności
Przychody
za 2024
rok
(tys. PLN)
Stan
zatrudnienia
na
31.12.2024
Zysk przed
opodatkowaniem
za 2024 rok
(tys. PLN)
Podatek
dochodowy
za 2024 rok
(tys. PLN)
Oddziały
UE
165 644
153
7 798
2 134
Spółki
zależne
UE
3 660
10
281
117
Spółki
zależne
Poza UE
226 858
109
12 202
636
Nazwa
Obszar
działalności
Przychody
za 2023
rok
(tys. PLN)
Stan
zatrudnienia
na
31.12.2023
Zysk przed
opodatkowaniem
za 2023 rok
(tys. PLN)
Podatek
dochodowy
za 2023 rok
(tys. PLN)
Oddziały
UE
124 452
136
5 692
(1 489)
Spółki
zależne
UE
3 636
12
132
(45)
Spółki
zależne
Poza UE
189 864
92
10 796
62
Istotne zdarzenia po dniu bilansowym
W dniu 11 lutego 2025 roku spółka XTB Agente de Valores SpA z siedzibą w Chile otrzymała
od CMF (spa. La Comisión para el Mercado Financiero) licencję nr 216 na prowadzenie
działalności w Chile. Spółka będzie świadczyła usługi maklerskie. Licencja przyznana przez
Chilijską Komisję Rynku Finansowego znacząco wzmacnia obecność XTB w jednym
z najdynamiczniej rozwijających się regionów świata. Dzięki niej klienci z Ameryki
Południowej zyskają dostęp do pełnej oferty XTB i będą mogli inwestować
w międzynarodowe akcje, ETP oraz wszystkie instrumenty pochodne dostępne w XTB.
Prognozy wyników finansowych
XTB S.A. nie publikował prognoz wyników finansowych na 2024 rok (odpowiednio
jednostkowych i skonsolidowanych).
Dywidenda
Zarząd XTB zamierza rekomendować Walnemu Zgromadzeniu wypłatę dywidendy
w kwocie uwzględniającej poziom zysku netto prezentowanego w jednostkowym rocznym
sprawozdaniu finansowym Spółki oraz możliwości finansowych Spółki. Zarząd, zgłaszając
propozycje dotyczące wypłaty dywidendy, kierował się będzie koniecznością zapewnienia
odpowiedniego poziomu współczynników adekwatności kapitałowej Spółki, kapitału
niezbędnego do rozwoju Grupy oraz wytycznymi KNF. Zamiarem Zarządu jest
rekomendowanie w przyszłości Walnemu Zgromadzeniu podejmowania uchwał w sprawie
wypłaty dywidendy, przy uwzględnieniu czynników wskazanych powyżej, w kwocie
na poziomie od 50% do 100% jednostkowego zysku netto Spółki za dany rok obrotowy.
Polityka w zakresie wypłaty dywidendy będzie jednak w miarę potrzeby zmieniana przez
Zarząd, a decyzje w tej sprawie będą podejmowane z uwzględnieniem szeregu różnych
czynników dotyczących Spółki, w tym perspektyw dalszej działalności, przyszłych zysków,
zapotrzebowania na środki pieniężne, sytuacji finansowej, poziomu współczynników
107
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
adekwatności kapitałowej, planów ekspansji oraz wymogów prawa w tym zakresie. Każda
uchwała o wypłacie dywidendy będzie ponadto rozpatrywana przez Walne Zgromadzenie.
Wypłata dywidendy oraz określenie wysokości wypłacanej dywidendy zależy jednak
ostatecznie od decyzji akcjonariuszy na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu i w tym
zakresie akcjonariusze nie są związani żadną rekomendacją Zarządu.
Jednostkowy zysk netto za 2024 roku wyniósł 855,2 mln PLN. Uwzględniając kryteria
określone przez KNF w stanowisku opublikowanym w dniu 10 grudnia 2024 roku, zwłaszcza
w zakresie poziomu łącznego współczynnika kapitałowego oraz oceny BION, w 2024 roku
możliwa jest wypłata dywidendy przez XTB w maksymalnej wysokości do 75% zysku za rok
2024.
W dniu 20 grudnia 2024 roku Spółka otrzymała od Departamentu Firm Inwestycyjnych
Komisji Nadzoru Finansowego ocenę nadzorczą (BION) wynoszącą 2 [2,7]. Ocena została
nadana na dzień 30 czerwca 2024 roku Ocena na poziomie 2 oznacza niski poziom
zagrożenia stabilności domu maklerskiego i tym samym mieści się na poziomie zalecanych
przez KNF kryteriów, co powinno pozwolić Spółce na ewentualną wypłatę dywidendy
za 2024 roku w zgodzie z tymi kryteriami.
Poniższy wykres prezentuje wartość łącznego współczynnika kapitałowego (IFR)
w 2024 roku.
Łączny współczynnik kapitałowy informuje o relacji funduszy własnych do aktywów
ważonych ryzykiem, a mówiąc inaczej, pokazuje czy dom maklerski jest w stanie
posiadanymi funduszami własnymi pokryć minimalny wymóg kapitałowy z tytułu ryzyka
rynkowego, kredytowego, operacyjnego i pozostałych.
Na koniec 2024 roku łączny współczynnik kapitałowy w Spółce wyniósł 197,8%.
125%
150%
175%
200%
225%
250%
275%
01.01.2024
15.01.2024
31.01.2024
15.02.2024
29.02.2024
15.03.2024
31.03.2024
15.04.2024
30.04.2024
15.05.2024
31.05.2024
15.06.2024
30.06.2024
15.07.2024
31.07.2024
15.08.2024
31.08.2024
15.09.2024
30.09.2024
15.10.2024
31.10.2024
15.11.2024
30.11.2024
15.12.2024
31.12.2024
Łączny współczynnik kapitałowy Spółki (IFR)
w 2024 roku
Łączny współczynnik kapitałowy (IFR)
Wymagany przez KNF łączny współczynnik kapitałowy (IFR) na koniec każdego kwartału pod wypłatę 100% zysku w formie dywidendy
855,2 MLN PLN
JEDNOSTKOWY ZYSK NETTO
ZA 2024 ROK
197,8%
ŁĄCZNY WSPÓŁCZYNNIK KAPITAŁOWY
NA KONIEC 2024 ROKU
108
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Wypłata dywidendy z zysku za 2023 rok zrealizowana w 2024 roku
Decyzją Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spółki z dnia 23 maja 2024 roku, zysk netto za rok 2023 w kwocie 787,1 mln PLN został w części przeznaczony na wypłatę dywidendy w wysokości
590,2 mln PLN, pozostała część zysku w kwocie 196,9 mln PLN została przekazana na kapitał rezerwowy. Wartość dywidendy na akcję wypłaconej za 2023 rok wyniosła 5,02 PLN. Dywidenda
została wypłacona w dniu 20 czerwca 2024 roku.
Poniższa tabela przedstawia historycznie informacje dotyczące wypłacanych dywidend przez Spółkę w poszczególnych latach:
DYWIDENDA
Z ZYSKU ZA ROK
WYSOKOŚĆ DYWIDENDY
(W TYS. PLN)
DZIEŃ
DYWIDENDY
DZIEŃ WYPŁATY
DYWIDENDY
DYWIDENDA NA
AKCJĘ (W PLN)
STOPA
DYWIDENDY
1
2023
590 198
03.06.2024
20.06.2024
5,02
7,1%
2022
570 484
10.07.2023
21.07.2023
4,86
11,8%
2021
176 075
05.05.2022
16.05.2022
1,50
7,2%
2020
210 117
21.04.2021
30.04.2021
1,79
9,9%
2019
28 172
30.04.2020
15.05.2020
0,24
2,7%
2018
19 955
25.04.2019
10.05.2019
0,17
4,2%
2018
2
41 084
11.12.2018
18.12.2018
0,35
7,1%
2017
-
-
-
-
-
2016
37 564
05.05.2017
23.05.2017
0,32
3,9%
1
) Obliczona jako iloraz wartości dywidendy przypadającej na jedną akcję do ceny rynkowej akcji z ostatniego dnia, w którym można było kupić akcje z prawem do dywidendy.
2
) W dniu 18.12.2018 roku została wypłacona zaliczka na poczet przewidywanej dywidendy za rok obrotowy 2018 w kwocie 41 084 tys. PLN, pozostała kwota, tj. 19 955 tys. PLN wypłacona w dniu 10.05.2019 roku.
109
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Wyniki finansowe i dywidenda
Zarządzanie
ryzykiem
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
110
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Główne cechy systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem
w odniesieniu do procesu sporządzania jednostkowych i skonsolidowanych
sprawozdań finansowych
System kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania
jednostkowych sprawozdań finansowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych
podlega bezpośrednio Zarządowi Spółki dominującej. Nadzór merytoryczny nad procesem
przygotowania sprawozdań finansowych spoczywa na Dyrektorze Finansowym.
Sporządzaniem sprawozdań finansowych zajmuje się Dział Finansów i Księgowości Spółki
dominującej pod nadzorem Głównej Księgowej. W Spółce dominującej dokonywana jest
także kontrola kosztów i ich analiza pod kątem założonych celów finansowych.
W celu wyeliminowania ryzyk związanych ze sporządzaniem sprawozdań finansowych Grupa
corocznie poddaje sprawozdania finansowe, również spółek zależnych, badaniu przez
biegłego rewidenta oraz na bieżąco monitoruje wyniki poszczególnych obszarów, porównując
do założonych celów finansowych. Roczne sprawozdania finansowe Spółki dominującej oraz
roczne skonsolidowane sprawozdania finansowe Grupy Kapitałowej podlegają badaniu przez
niezależnego biegłego rewidenta. Natomiast półroczne sprawozdania finansowe Spółki
dominującej oraz półroczne skonsolidowane sprawozdania finansowe Grupy Kapitałowej
podlegają przeglądowi przez biegłego rewidenta. Kwartalne oraz półroczne skrócone
skonsolidowane sprawozdania finansowe Grupy Kapitałowej, jak również roczne
sprawozdania finansowe Spółki dominującej oraz Grupy Kapitałowej są przed publikacją
zatwierdzane przez Zarząd Spółki dominującej.
Zarządzanie ryzykiem i system kontroli wewnętrznej
Zarządzanie ryzykiem
Działalność Grupy XTB wiąże się występowaniem różnego rodzaju ryzyk,
charakterystycznych dla przyjętego modelu funkcjonowania, charakteryzującego się
występowaniem znaczących otwartych pozycji, wynikających z działalności market-makera,
znacznym stopniem skomplikowania infrastruktury teleinformatycznej, bardzo dużą liczbą
operacji oraz dużą liczbą regulacji prawnych obowiązujących w wielu różnych obszarach
geograficznych, w których Grupa prowadzi działalność. Ryzyka te mogą stanowić zagrożenie
dla samej Grupy, dla Klientów oraz dla rynku finansowego jako całości.
W celu kontrolowania ryzyk, w Grupie funkcjonuje system zarządzania ryzykiem, który
stanowią polityki, procedury, mechanizmy i narzędzia wspomagające procesy zarządzania
poszczególnymi rodzajami ryzyk, odpowiednie do ich istotności. Głównymi celami systemu
zarządzania ryzykiem są:
▪ identyfikacja i określenie istotności poszczególnych typów ryzyka,
▪ właściwy pomiar lub szacowanie poziomu ryzyk (w przypadku ryzyk trudno
mierzalnych),
▪ kontrolowanie poziomu ryzyk, polegające na monitorowaniu limitów i właściwym
postepowaniu w przypadku przekroczenia limitów lub poziomów ostrzegawczych,
111
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
▪ wspieranie realizacji założonych celów biznesowych przez kontrolę poziomu ryzyk
i zapewnienie zgodności z apetytem na ryzyko.
System zarządzania ryzykiem zorganizowany jest w ramach trzech linii obrony:
▪ pierwszą linię obrony stanowią jednostki organizacyjne, których działalność
operacyjna obarczona jest ryzykiem, w szczególności są to Dział Tradingu (ryzyko
związane z otwartymi pozycjami) i Dział Rozwoju IT (ryzyko operacyjne związane
z rozwojem systemów oraz ich funkcjonowaniem),
▪ drugą linię obrony stanowią niezależne od części biznesowej jednostki
odpowiedzialne za pomiar, monitorowanie i raportowanie ryzyk, w tym Dział Kontroli
Ryzyka,
▪ trzecia linię obrony stanowi Dział Audytu, monitorujący i oceniający niezależnie
skuteczność działań pierwszej i drugiej linii obrony.
▪ Na poziomie strategicznym za ustalenie i monitorowanie polityki zarządzania ryzykami
odpowiada Zarząd.
W Jednostce dominującej został powołany Komitet Zarządzania Ryzykiem, w którego skład
wchodzą członkowie Rady Nadzorczej. Do zadań Komitetu należą: opracowanie projektu
dokumentu dotyczącego apetytu na ryzyko domu maklerskiego, opiniowanie opracowanej
przez zarząd strategii domu maklerskiego w zakresie zarządzania ryzykiem, wspieranie rady
nadzorczej w nadzorowaniu realizacji strategii domu maklerskiego w zakresie zarządzania
ryzykiem przez Zarząd, weryfikacja polityki wynagrodzeń i zasad jej realizacji pod kątem
dostosowania systemu wynagrodzeń do ryzyka, na jakie jest narażony dom maklerski,
do jego kapitału, płynności oraz prawdopodobieństwa i terminów uzyskiwania dochodów.
Dział Kontroli Ryzyka wspomaga Zarząd w kształtowaniu, przeglądaniu i aktualizacji zasad
zarządzania ryzykiem w sytuacji pojawienia się nowych rodzajów ryzyka, znaczących zmian
w strategii i planach działania. Dział ten monitoruje także odpowiedniość i skuteczność
wdrożonego systemu zarządzania ryzykiem, identyfikuje, monitoruje ryzyka inwestycji
własnych Grupy, wyznacza całkowity wymóg kapitałowy oraz szacuje kapitał wewnętrzny.
Dział Kontroli Ryzyka podlega bezpośrednio Zarządowi.
System zarządzania, w tym system zarządzania ryzkiem XTB podlega corocznej ocenie
przez Komisję Nadzoru Finansowego w ramach procesu Badania i Oceny Nadzorczej
(BION). Uzyskana w 2024 roku ocena wskazuje na:
▪ w zakresie modelu biznesowego – model biznesowy i strategia stwarzają średnio
niskie ryzyko dla zdolności firmy inwestycyjnej do efektywnego działania,
▪ w zakresie zarządzania – niedoskonałości mechanizmów zarządzania wskazują
na średni poziom zagrożenia stabilności domu maklerskiego,
▪ w zakresie adekwatności zasobów płynności i finansowania – pozycja płynności i profil
finansowania wskazują na brak dostrzegalnego zagrożenia stabilności domu
maklerskiego, biorąc pod uwagę zarządzanie oraz mechanizmy kontroli ryzyka
płynności i ryzyka finansowania,
▪ w zakresie adekwatności kapitałowej – poziom funduszy własnych wskazuje na niski
poziom zagrożenia stabilności domu maklerskiego, biorąc pod uwagę poziom,
zarządzanie oraz mechanizmy kontroli poszczególnych rodzajów ryzyka, na które
narażony jest dom maklerski.
Grupa zobowiązana jest do utrzymywania odpowiednich do ponoszonego ryzyka zasobów
kapitałowych (adekwatność kapitałowa) oraz utrzymuje na właściwym poziomie:
▪ wynikające z przepisów Rozporządzenia IFR fundusze własne,
▪ kapitał wewnętrzny.
Odpowiednie zasoby kapitałowe mają na celu zabezpieczyć możliwość działania Grupy
w przypadku materializacji poszczególnych rodzajów ryzyk.
Istotnym elementem systemu zarządzania ryzykiem jest apetyt na ryzyko, określający poziom
miar ryzyka, których przekroczenie nie powinno nastąpić i określający gotowość
do podejmowania ryzyka. Apetyt na ryzyko, tak jak inne elementy systemu zarządzania
ryzykiem, podlega okresowym przeglądom i ewentualnemu dostosowaniu do zmieniających
się warunków prowadzenia działalności. Deklaracja apetytu na ryzyko zatwierdzana jest
przez Radę Nadzorcz
112
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Czynniki ryzyka i zagrożenia
W toku prowadzonej działalności gospodarczej Grupa prowadzi bieżący monitoring i ocenę ryzyk oraz podejmuje działania mające na celu minimalizację ich wpływu na sytuację finansową.
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Zmienność cen instrumentów
finansowych
Strata wskutek niekorzystnych zmian cen
instrumentów finansowych
Mechanizm ochrony przed ujemnym saldem, mechanizm stop-out (zmienny depozyt
zabezpieczający), możliwość ustawiania stop-loss na pozycji, edukacja klientów
i informowanie o wysokim ryzyku instrumentów lewarowanych, ograniczenie poziomu dźwigni
dla klientów bez statusu klienta profesjonalnego, badanie adekwatności produktu
w kontekście wiedzy i doświadczenie klienta (kwestionariusz MiFiD oraz określenie grup
docelowych).
Niewypłacalność XTB
Utrata środków pieniężnych i wartości
instrumentów finansowych
Segregacja środków pieniężnych na wydzielonych klientowskich rachunkach bankowych,
oddzielnie od środków pieniężnych firmy. Przechowywanie na rachunkach bankowych
środków odpowiadających dodatnim equity klientów z dodatkową nadwyżką. Plany Naprawy
i System Zarządzania Ryzykiem w XTB. Dzienna rekoncyliacja środków pieniężnych między
rachunkami bankowymi a systemami transakcyjnymi z uwzględnieniem waluty, w której
prowadzony jest rachunek klienta, oraz cykliczny proces weryfikacji i kontroli sald środków
pieniężnych na rachunkach pieniężnych klientów, który polega w szczególności na
weryfikacji wpłat i wypłat poszczególnych klientów w systemie transakcyjnym i systemie
bankowym. Wyłączenie środków klientów z masy upadłościowej XTB.
Utrata papierów wartościowych
na rachunkach w XTB
Utrata papierów wartościowych na rachunkach
w XTB wskutek przechowywania papierów
u nieodpowiedniego depozytariusza
Ograniczenie depozytariuszy do podmiotów, które prowadzą działalność w państwie, którego
prawo reguluje działalność polegającą na przechowywaniu na cudzy rachunek instrumentów
finansowych, a depozytariusz ten podlega w tym zakresie nadzorowi właściwego organu
nadzoru. Coroczna ocena depozytariusza i wskazanych przez niego subdepozytariuszy
m.in. w zakresie jakości kredytowej, regulacji wewnętrznych i zewnętrznych dotyczących
przechowywania papierów wartościowych.
113
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Upadłość banku, w którym
przechowywane są środki
pieniężne klienta
Utrata środków pieniężnych.
1. Weryfikacja jakościowa banków przed otwarciem rachunku w zakresie:
a) pozycji banku na lokalnym rynku usług bankowych pod względem zasobów
finansowych, reputacji, wielkości kapitałów własnych, zdolności wywiązywania się
oraz spłaty zaległości i zobowiązań;
b) poziomu świadczenia przez bank usług bankowości elektronicznej, w tym:
niezawodność operacyjna, płynność oraz szybkość funkcjonowania systemu dostępu
internetowego, odpowiednie standardy bezpieczeństwa, rozbudowana funkcjonalność
rachunku, w tym dostępność funkcji inwestycyjnych;
c) wymogu dywersyfikacji bankowej;
d) jakości kredytowej;
e) systemu prawnego i praktyk rynkowych związane z przechowywaniem środków
pieniężnych klientów, które mogłyby mieć niekorzystny wpływ na prawo własności
środków pieniężnych należących do klientów.
2. Monitorowanie bieżącej jakości kredytowej dla rachunków już otwartych. W XTB określone
są minimalne wymagane ratingi kredytowe banków nadane przez wyspecjalizowane
agencje ratingowe oraz poziom ostrzegawczy w zakresie prawdopodobieństwa
niewypłacalności.
3. Ograniczenie nadmiernej koncentracji środków pieniężnych, w tym klientowskich, w jednej
grupie kapitałowej poprzez ustanowienie odpowiednich limitów koncentracji.
Błąd operacyjny lub oszustwo
pracownika związane z procesem
wpłat/wypłat
Utrata środków w przypadku błędnej wypłaty.
W przypadku niezaksięgowanej/opóźnionego
zaksięgowania wpłaty utracone szanse
inwestycyjne lub zamknięcie pozycji wskutek
mechanizmu stop-out.
Automatyzacja procesu wpłat/wypłat na rzecz klientów. Ograniczenia operacyjne w zakresie
dostępów do rachunków oraz limitów przelewów na klientowskich rachunkach bankowych.
Dzienna rekoncyliacja środków pieniężnych między rachunkami bankowymi a systemami
transakcyjnymi z uwzględnieniem waluty, w której prowadzony jest rachunek klienta, oraz
cykliczny proces weryfikacji i kontroli sald środków pieniężnych na rachunkach pieniężnych
klientów, który polega w szczególności na weryfikacji wpłat i wypłat poszczególnych klientów
w systemie transakcyjnym i systemie bankowym.
Wyciek danych klientowskich lub inne
naruszenie przepisów prawa z obszaru
ochrony danych osobowych
Ujawnienie danych wrażliwych klienta
w wyniku błędu/nadużycia pracownika lub
ataku hakerskiego.
Procedury wewnętrzne XTB w zakresie RODO, kontrole wewnętrzne, środki ochrony
środowiska teleinformatycznego XTB. Ochrona w zakresie bezpieczeństwa IT przez
zewnętrznych certyfikowanych dostawców.
Atak hakerski
Ujawnienie danych wrażliwych klient lub strata
wskutek otwarcia nieautoryzowanej
transakcji/zlecenie nieautoryzowanej wypłaty
środków.
Środki ochrony środowiska teleinformatycznego XTB. Ochrona w zakresie bezpieczeństwa
IT przez zewnętrznych certyfikowanych dostawców. Dwuetapowa autoryzacja. Autoryzacja
w przypadku zmiany zadeklarowanego rachunku do wypłat.
114
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Niewłaściwa klasyfikacja klienta
zgodnie z MiFiD
Strata klienta, wskutek dokonywania inwestycji
w nieadekwatne/zbyt ryzykowne instrumenty
dla klienta i w wyniku przyznania zbyt wysokiej
dźwigni na instrumentach lewarowanych lub
niezrozumienia produktu przez klienta.
Kontrole wewnętrzne, Kontrole Compliance oraz procedury wewnętrzne.
Nieuprawnione doradztwo inwestycyjne
lub wprowadzenie w błąd klienta
Strata klienta, wskutek podjęcia decyzji
inwestycyjnej na podstawie nieuprawnionego
doradztwa (niewłaściwa rekomendacja działu
analiz lub pracownika kontaktującego się
z klientem).
Weryfikacje wybranych rozmów telefonicznych pracowników z klientami pod kątem ich
zgodności z prawem. Kontrole wewnętrzne, Kontrole Compliance oraz procedury
wewnętrzne.
Niejasne warunki umowy z klientem,
występowanie klauzul abuzywnych
w umowach z klientami
Strata wskutek nieuznania reklamacji klienta
na podstawie klauzul abuzywnych.
System kontroli wewnętrznej, system nadzoru zgodności z prawem, audyt wewnętrzny.
Awaria systemu transakcyjnego
Strata wskutek braku możliwości zamknięcia
pozycji w trakcie awarii. Utracone szanse
zawarcia korzystnej transakcji.
Procedury zachowania ciągłości działania. Równoległe działanie serwerów (potrojenie ilości
sprzętu komputerowego).
Awaria u brokera wykonującego
zlecenia
Brak lub opóźnienie możliwości dokonywania
transakcji przez klientów – strata wskutek
braku możliwości zamknięcia pozycji. Utracone
szanse zawarcia korzystnej transakcji.
Procedury zachowania ciągłości działania.
Błędne dane w systemie
transakcyjnym
Strata wskutek zawarcia transakcji po błędnej
cenie, zamknięcia pozycji w wyniku
niepotrzebne uruchomionego mechanizmu
stop-out lub podjęcia błędnej decyzji
inwestycyjnej przez klienta.
Walidacja źródeł cen – porównywanie cen ze źródłem zapasowym, weryfikacja poprawności
kwotowań w przypadku istotnej różnicy względem poprzedniego kwotowania. Monitorowanie
i ograniczanie wielkości spreadu kwotowań. Mechanizmy zapewniające egzekucję oraz
ciągłość cen. Kontrole kwotowań przeprowadzane przez Dział Trading oraz Dział Kontroli
i Ryzyka (DKR). Optymalizacja systemów transakcyjnych.
Błąd operacyjny w obsłudze systemu
transakcyjnego
Strata wskutek błędu operacyjnego
pracownika Działu Trading przy dokonywaniu
korekt transakcji lub wprowadzaniu danych do
systemu transakcyjnego, np. błędnego
poziomu dźwigni na kliencie, błędnej
konfiguracji instrumentu, błędu przy
wprowadzaniu corporate actions.
Uregulowane zasady ewidencji. Automatyzacja procesu wprowadzania korekt, raportowanie
wprowadzanych korekt w systemie JIRA, ograniczenia dostępowe w zakresie wprowadzania
korekt. Zasada czworga oczu i wymóg dodatkowej autoryzacji dla korekt na większą kwotę.
Kontrole poprawności danych prowadzone przez Dział Trading i Dział Kontroli Ryzyka.
Błędne działanie algorytmu handlu
algorytmicznego
Strata klienta lub pozycje otworzone
niezgodnie ze zleceniem.
Proces samooceny i walidacji systemu handlu algorytmicznego, monitorowanie wyników
osiąganych przez portfele klientów, testy warunków skrajnych dla portfeli stosujących handel
algorytmiczny, okresowa weryfikacja poprawności działania algorytmu.
115
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Błędy w raportowaniu do nadzorcy
i na rynek
Błędne decyzje inwestorów dotyczące akcji
XTB w związku z błędami w raportowaniu
finansowym lub niefinansowym.
System kontroli wewnętrznej, system nadzoru zgodności z prawem, audyt wewnętrzny.
Manipulacja instrumentami finansowymi
na rynkach regulowanych
Wystąpienie nierynkowych cen.
Wdrożony system wykrywania nadużyć MAR.
Wyciek informacji, nieuprawnione
ujawnienie lub wykorzystanie informacji
niejawnych, nielegalne wykorzystanie
danych klientów lub innych informacji
prawnie chronionych
Zagrożenie stabilności rynku kapitałowego
i bezpieczeństwa obrotu akcjami XTB.
Środki ochrony środowiska teleinformatycznego XTB. Ochrona w zakresie bezpieczeństwa
IT przez zewnętrznych certyfikowanych dostawców. Procedury w zakresie przepływu
informacji poufnych, zarządzania incydentami bezpieczeństwa, wdrożony system wykrywania
nadużyć rynkowych (MAR) oraz udokumentowane zasady dotyczące inwestowania przez
pracowników XTB.
Ryzyko walutowe
Ryzyko utraty wartości aktywów, wzrostu
poziomu zobowiązań lub negatywnej zmiany
wyniku w rezultacie wrażliwości na zmiany
kursów walut.
1. Limity pozycji klienta;
2. Limity pozycji na instrumencie;
3. Łączny Limit na ryzyko rynkowe wynikający z deklaracji akceptowalnego poziomu ryzyka.
Ryzyko stóp procentowych
Ryzyko utraty wartości aktywów, wzrostu
poziomu zobowiązań lub negatywnej zmiany
wyniku finansowego w konsekwencji
wrażliwości na zmiany stóp procentowych.
Procedura zarządzania ryzykiem rynkowym:
1. Limity pozycji klienta;
2. Limity pozycji na instrumencie.
Polityka inwestycyjna:
1. Kategorie inwestycji;
2. Limity alokacyjne;
3. Maksymalna zapadalność;
4. Maksymalne zaangażowanie w emitentów instrumentów finansowych;
5. Minimalne wymagane ratingi kredytowe banków.
Ryzyko cen towarów
Ryzyko utraty wartości aktywów lub
negatywnej zmiany wyniku finansowego
w konsekwencji wrażliwości na zmiany cen
towarów.
1. Limity pozycji klienta;
2. Limity pozycji na instrumencie;
3. Łączny Limit na ryzyko rynkowe wynikający z deklaracji akceptowalnego poziomu ryzyka.
Ryzyko cen instrumentów
Ryzyko utraty wartości aktywów, wzrostu
poziomu zobowiązań lub negatywnej zmiany
wyniku finansowego w konsekwencji
wrażliwości na zmiany cen instrumentów
finansowych.
1. Limity pozycji klienta;
2. Limity pozycji na instrumencie;
3. Łączny Limit na ryzyko rynkowe wynikający z deklaracji akceptowalnego poziomu ryzyka.
116
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Ulokowanie nadmiernej ilości środków
na lokacie terminowej/obligacji
Brak dostępności środków na potrzeby
bieżącej działalności. Strata naliczonych
odsetek wskutek konieczności
przedterminowego zerwania lokaty lub wykupu
obligacji po niższej cenie.
Monitorowanie potrzeb finansowych. Finansowanie bieżących potrzeb ze źródeł
zewnętrznych (np. pożyczka). Uruchomienie awaryjnego planu płynności z planu naprawy
w przypadku braku płynności.
Skokowy wzrost wypływu środków
pieniężnych związany z bieżącą
działalnością operacyjną
Brak dostępności środków na potrzeby
bieżącej działalności. Koszty związane
z koniecznością uruchomienia awaryjnych
planów płynności. Potencjalne kary finansowe
za nieterminowe opłacanie faktur i ryzyko
utraty reputacji oraz utrudnienia w dalszej
współpracy w istotnymi kontrahentami.
Monitorowanie i limitowanie miar ryzyka utraty płynności, określenie apetytu na ryzyko
płynności w Deklaracji akceptowalnego poziomu ryzyka, identyfikowanie i monitorowanie
źródeł możliwego, skrajnego i potencjalnego zapotrzebowania na płynność.
Skokowy wzrost wypływu środków
pieniężnych Klientów w sytuacji
niedostępności operacyjnej banku
Konieczność pokrycia wypłat klientów ze
środków własnych do momentu przywrócenia
dostępności systemu bankowego
Ustalenie limitu koncentracji środków własnych umożliwiających pokrycie potencjalnych
wypłat klientów w sytuacji niedostępności systemu ze środków własnych zdeponowanych
w innym banku
Materializacja ryzyka rynkowego
Brak dostępności środków na potrzeby
bieżącej działalności. Koszty związane
z koniecznością uruchomienia awaryjnych
planów płynności.
Ustalenie wymaganego zapotrzebowania na aktywa płynne w kwocie adekwatnej
do poziomu ryzyka rynkowego.
Uzależnienie się (brak dywersyfikacji)
lub nadmierna ekspozycja wobec
jednego podmiotu lub podmiotów
powiązanych
Brak dostępności środków na potrzeby
bieżącej działalności w związku
z niewypłacalnością/problemami finansowymi
lub technicznymi banku/brokera z jednej grupy
kapitałowej.
Ustalenie limitu koncentracji środków własnych w ramach jednej grupy kapitałowej.
Monitorowanie ekspozycji oraz jakości kredytowej poszczególnych podmiotów.
Koncentracja zbyt dużej kwoty
pieniędzy w bankach/u brokerów
z jednej grupy kapitałowej
Niewykonania zobowiązania przez kontrahenta
lub utrata środków pieniężnych
zdeponowanych na rachunkach bankowych
wskutek niewypłacalności lub pogorszenia
jakości kredytowej.
Monitorowanie ryzyka kredytowego kontrahentów, określenie wymaganych poziomów ocen
jakości kredytowej oraz prawdopodobieństw niewypłacalności, monitorowanie sytuacji
rynkowej i otoczenia ekonomicznego istotnych kontrahentów biznesowych.
Problemy finansowe spółki zależnej
Utrata wartości zaangażowania kapitałowego
i straty z tytułu zobowiązania wsparcia
podmiotu zależnego.
Comiesięczny raport zarządczy obejmujący wszystkie spółki zależne, tworzenie odpisów
księgowych w sytuacji przewidywanej utraty wartości.
Awaria sprzętu/sieci w serwerowni
Degradacja usług oraz koszt zakupu nowego
sprzętu lub serwisowania.
Potrojenie ilości sprzętu komputerowego w serwerowni (działanie równoległe), monitoring
w czasie rzeczywistym.
Awarie komputerów/sprzętu
Brak dostępu do miejsca pracy przez
pracowników, brak możliwości wykonywania
codziennych obowiązków.
Systematyczny przegląd sprawności sprzętu i ewentualna jego naprawa/wymiana.
Monitorowanie i analizowanie stanu stacji roboczych przez IT.
117
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Awaria systemu transakcyjnego
Znaczna liczba reklamacji klientów, ryzyko
utraty reputacji; potencjalne kary nadzorcze
z możliwością utraty licencji.
Systematyczny przegląd poprawności kodu aplikacji, zapewnienie odpowiednio wydajnych
serwerów, optymalizacja działania.
Awaria systemu do zarządzania
ryzykiem rynkowym (xRisk) lub
modułu snapshotowego
Brak możliwości zabezpieczenia pozycji,
skutkujący ryzykiem wystąpienia straty,
utrudnienia w oszacowaniu bieżącego
poziomu ryzyka i utrzymaniu wymogów
kapitałowych na poziomie zgodnym
z apetytem na ryzyko, ryzyko przekroczenia
norm adekwatności kapitałowej.
Kopia zapasowa xRiska. Nieustanne rozwijanie aplikacji xRisk, optymalizacja działania
i poprawianie w nim błędów. Monitoring działania xRiska. W przypadku awarii samego
modułu snashotowego, możliwość oszacowania poziomu ryzyka za pomocą narzędzia
w excelu przygotowanego przez Dział Kontroli Ryzyka na podstawie bieżących stanów
w systemie xRisk.
Niewydolność/awaria hurtowni danych,
niekompletność/niepoprawność danych
w hurtowni danych, brak snapshotów
z wymaganego okresu
Brak możliwości spełnienia wymogów
w zakresie raportowania regulacyjnego,
potencjalne ryzyko przekroczenia norm
adekwatności kapitałowej lub konieczność
poniesienia dodatkowych kosztów związanych
z ostrożniejszym zabezpieczaniem pozycji
w celu zagwarantowania spełniania norm
adekwatności kapitałowej; opóźnienia
w księgowaniu zamkniętych pozycji,
opóźnienia w analizowaniu alertów z systemu
MAR, nieprawidłowe wypełnianie innych
obowiązków raportowych i sprawozdawczych.
Monitorowanie obciążenia serwera i w razie potrzeby priorytetyzowanie krytycznych
procesów. Ciągła praca nad optymalizacją procesów bazodanowych. Szacowanie bieżących
wymogów kapitałowych na serwerze odrębnym od hurtowni danych. Kontrole kompletności
i poprawności danych przeprowadzane przez Dział Kontroli Ryzyka.
Niewydolność systemów
backoffice'owych/ewidencyjnych/finans
owo-księgowych
Opóźnienia/błędy lub braki w księgowaniu.
Opóźnienia w pracy i przeciążenie
pracowników (znaczny nakład pracy
manualnej, spadek motywacji pracowników,
konieczność pracy w godzinach
nadliczbowych, ryzyko utraty pracowników).
Opóźnienia w naliczeniu prawidłowego wyniku
za okres, przez co błędy w raportowaniu
bilansu, RZiS, podatku, nieterminowe
dostarczenie PITów do US. Ryzyko
dezintegracji danych, utrata analityki, ryzyko
błędnego raportu z powodu
niestandardowych/manualnych procesów
nieprzewidzianych przez producenta systemu
księgowego (raporty generowane w SQL-u,
a nie wprost w systemie księgowym). Ryzyko
braku możliwości ewidencji nowo
Monitorowanie procesu importu danych. Konsultacje zewnętrzne z dostawcą systemu
księgowego (w zakresie umowy serwisowej), optymalizacja importu. Przycięcie bazy
księgowej. Postawienie w razie potrzeby nowej bazy księgowej. Wdrożenie systemu
middle-office. Wykorzystanie repliki bazy danych do celów raportowych.
118
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
wprowadzonych produktów lub znaczne
opóźnienie. Potencjalne kary nadzorcze,
skarbowa za nieterminowe/błędne PITy, kary
z inspekcji pracy, koszt zatrudnienia nowych
pracowników.
Błąd techniczny systemu
transakcyjnego
Błędne złożenie zlecenia zabezpieczającego
na rynku, wykonanie zlecenia po
nieodpowiedniej cenie, pojawienie się
błędnych pozycji na książce XTB, niepoprawny
wynik zysku lub straty na danej pozycji, błędy
w raportowaniu i rachunkowości.
Analiza przyczyny błędu, optymalizacja systemów transakcyjnych, rekoncyliacja cen,
walidowanie źródeł cen.
Błąd operacyjny w obsłudze
systemu transakcyjnego
Strata wskutek błędu operacyjnego
pracownika Działu Trading przy dokonywaniu
korekt transakcji lub wprowadzaniu danych do
systemu transakcyjnego, np. błędnego
poziomu dźwigni na kliencie, błędnej
konfiguracji instrumentu, błędu przy
wprowadzaniu corporate actions.
Uregulowane zasady ewidencji. Automatyzacja procesu wprowadzania korekt, raportowanie
wprowadzanych korekt w systemie JIRA, ograniczenia dostępowe w zakresie wprowadzania
korekt. Zasada czworga oczu i wymóg dodatkowej autoryzacji dla korekt na większą kwotę.
Kontrole poprawności danych prowadzone przez Dział Trading i Dział Kontroli Ryzyka.
Błąd techniczny systemu do
automatyzacji wpłat/wypłat
Utrata środków w przypadku błędnej wypłaty,
reklamacje klientów i ryzyko utraty reputacji.
Automatyzację procesu wpłat/wypłat na rzecz klientów. Ograniczenia operacyjne w zakresie
dostępów do rachunków oraz limitów przelewów na klientowskich rachunkach bankowych.
Dzienną rekoncyliację środków pieniężnych między rachunkami bankowymi a systemami
transakcyjnymi z uwzględnieniem waluty, w której prowadzony jest rachunek klienta, oraz
cykliczny proces weryfikacji i kontroli sald środków pieniężnych na rachunkach pieniężnych
klientów, który polega w szczególności na weryfikacji wpłat i wypłat poszczególnych klientów
w systemie transakcyjnym i systemie bankowym.
Manipulacja pracownika – otwarcie
nieautoryzowanych pozycji lub
dokonanie nieautoryzowanej korekty
Możliwa strata na skutek zmiany cen tych
pozycji.
Zamknięcie nieautoryzowanych pozycji; dochodzenie drogą prawną odszkodowania
finansowego od pracownika. Przelewanie nadwyżek wolnych środków z rachunkach
u brokerów na rachunki bankowe. Codzienna weryfikacja stanu otwartych pozycji u brokerów
z systemem zarządzania ryzykiem (xRisk).
Nadużycie pracownika/osoby trzeciej –
kradzież sprzętu/danych (szpiegostwo
korporacyjne), próba wypłaty środków
pieniężnych firmy lub klienta na
prywatny rachunek pracownika
Koszt utraconych aktywów.
W zakresie wypłat: Automatyzację procesu wpłat/wypłat na rzecz klientów. Ograniczenia
operacyjne w zakresie dostępów do rachunków oraz limitów przelewów na klientowskich
rachunkach bankowych. Dzienną rekoncyliację środków pieniężnych między rachunkami
bankowymi a systemami transakcyjnymi z uwzględnieniem waluty, w której prowadzony jest
rachunek klienta, oraz cykliczny proces weryfikacji i kontroli sald środków pieniężnych
na rachunkach pieniężnych klientów, który polega w szczególności na weryfikacji wpłat
i wypłat poszczególnych klientów w systemie transakcyjnym i systemie bankowym.
W zakresie kradzieży: monitoring budynku, ograniczenia dostępów, szkolenia pracowników.
Dochodzenie roszczeń drogą prawną.
119
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Nieprawidłowe lub niewystarczające
procedury i środki w zakresie
identyfikacji klientów, monitorowania
transakcji klientów i stosunków
gospodarczych zawieranych z klientami
Kary finansowe, spory sądowe, straty
reputacyjne w związku z wykorzystaniem XTB
do celów prania pieniędzy lub finansowania
terroryzmu.
Procedury AML, środki bezpieczeństwa finansowego, kontrole wewnętrzne, audyty
wewnętrzne.
Wyciek informacji, nieuprawnione
ujawnienie lub wykorzystanie informacji
niejawnych, nielegalne wykorzystanie
danych klientów lub innych informacji
prawnie chronionych, nieuprawniony
dostęp do danych
Naruszenie przepisów prawa z obszaru
ochrony danych osobowych (RODO), straty
związane z reklamacjami klientów oraz
potencjalnymi karami nadzorczymi, utrata
reputacji i odpływ klientów do konkurencji.
Środki ochrony środowiska teleinformatycznego XTB. Ochrona w zakresie bezpieczeństwa
IT przez zewnętrznych certyfikowanych dostawców. Procedury w zakresie przepływu
informacji poufnych, zarządzania incydentami bezpieczeństwa, wdrożony system wykrywania
nadużyć rynkowych (MAR) oraz udokumentowane zasady dotyczące inwestowania przez
pracowników XTB; listy restrykcyjne, mechanizmy kontroli dostępu do pomieszczeń
i systemów IT, lista insiderów, szkolenia - podnoszenie świadomości pracowników.
Atak sieciowy (DDOS)
Utrata dostępu do serwisów XTB. Utrata
wiarygodności i potencjalny odpływ klientów do
konkurencji. Brak możliwości handlu,
konieczność pokrycia reklamacji klientów.
Ochrona przez zewnętrznych certyfikowanych dostawców.
Błąd operacyjny systemów
informatycznych (Niedostępne,
niekompletne lub błędne dane
z systemów transakcyjnych)
Kary nadzorcze w przypadku wystąpienia
przekroczeń wymogów kapitałowych
spowodowanych niedoszacowaniem ryzyka;
Straty finansowe związane z nadmiernych
zabezpieczaniem pozycji w związku
z przeszacowaniem ryzyka; kary nadzorcze,
utrata reputacji i odpływ klientów do
konkurencji w związku z potencjalnymi błędami
w rozliczeniach z klientami, błędy
w raportowaniu finansowym i regulacyjnym.
Weryfikacja poprawności danych raportowych, uzgodnienia danych między różnymi
systemami, kontrole poprawności i kompletności danych.
Błąd operacyjny (błąd ludzki)
w obsłudze systemu informatycznych
(transakcyjnego, systemów
backoffice'owych, systemu do
wyliczania współczynników
adekwatności kapitałowej)
Błąd operacyjny (błąd ludzki) przy
transferze środków do brokera
korespondenta
Niewystarczająca kwota na pokrycie handlu,
co może skutkować niemożliwością
zahedgowania pozycji lub utrzymania
adekwatności kapitałowej lub brakiem
możliwości wykonania zleceń dla klientów.
Dokładne oszacowanie kwoty przelewanej do brokera. Limit transakcyjny u brokera.
Ostrzeżenie od brokera o zbliżaniu się margin call. Automatyczne sprawdzanie statusu
wykonywanych przelewów. Codzienne monitorowanie niewykonanych zleconych przelewów.
Utrata serwerowni wskutek awarii
Koszt odtworzenia serwera.
Wybór certyfikowanej serwerowni, dywersyfikacja serwerowni oraz ocena jakościowa
dostawcy usługi. Procedury zachowania ciągłości działania. Ocena stopnia narażenia
na katastrofy naturalne w ramach zarządzania ryzykiem ESG. Audyty dostawców.
Zmiany w przepisach i regulacjach
rynku finansowego, brak zrozumienia
i przestrzegania niektórych wymogów
regulacyjnych
Kary nadzorcze za nieterminowe lub błędne
wdrożenie nowych przepisów.
Monitorowanie zmian przepisów i odpowiednio wczesne planowanie działam
implementacyjnych.
120
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Stosowanie lokalnych przepisów
dot. działalności oddziału
Brak zgodności z prawem lub nieterminowe
dostosowanie do zmian przepisów.
Działania naprawcze lub kontrola zgodności z przepisami przyjętych rozwiązań.
Błędy w interpretacji przepisów
Potencjalne błędy w raportowaniu
regulacyjnym, wyliczenia współczynników
adekwatności kapitałowej, potencjalne kary
nadzorcze za niedostosowanie do przepisów;
koszt rozpoczętego projektu, który ze
względów regulacyjnych nie może zostać
sfinalizowany.
Wsparcie Działu Prawnego i Compliance udzielane odpowiednim działom, w istotnych
kwestiach korzystanie z zewnętrznych, niezależnych kancelarii prawnych. Kontrole
wewnętrzne.
Wykorzystania do budowy modeli
nieprawidłowych, niewiarygodnych
lub niekompletnych danych
Strata wskutek w wyniku decyzji, które mogły
zasadniczo opierać się na danych uzyskanych
przy zastosowaniu modeli wewnętrznych,
z powodu błędów w opracowaniu, wdrażaniu
lub stosowaniu takich modeli.
Rejestr modeli stosowanych w firmie. Okresowa ocena ich istotności i poziomu ryzyka
oraz proces walidacji modeli istotnych.
Przyjęcie błędnych założeń lub
uproszczeń przy budowanie modeli
lub ustalaniu parametrów
Wykorzystanie do budowy modeli lub
ustalania parametrów niewłaściwych
narzędzi, technik lub metod (w tym
statystycznych)
Niewłaściwe zastosowanie lub działalnie
modeli z powodu ich nieadekwatnego
monitorowania, walidacji i aktualizacji
Niewłaściwe wdrożenie produktu lub
korzystanie z nowych dostawców
Inne działy nie wdrożyły i nie przetestowały
odpowiednich systemów do przetwarzania
danych od nowych dostawców lub
odpowiednich ustawień w systemach dla
nowego rodzaju instrumentu, w związku
z czym potencjalne ryzyko wystąpienia
braków/błędów w raportowaniu regulacyjnym,
systemie do wyliczeń współczynników
adekwatności kapitałowej, rachunkowości oraz
istotny wzrost pracy ręcznej w tych
dziedzinach.
Procedury wprowadzania produktu wymagające przeprowadzenia procesu wstępnych
uzgodnień. Utrzymywanie formalnych, aktywnych kanałów komunikacji między zespołami,
aby zapewnić płynny przepływ informacji. Cykliczne prezentacje 'Demo Produkt &
Technologia', na którym zespoły dzielą się:
▪ zmianami wdrożonymi na produkcji,
▪ wynikami badań,
▪ makietami planowanych rozwiązań.
Nieuprawniony lub nielegalny przekaz
marketingowy lub promocyjny,
niewłaściwe oznaczanie informacji
handlowych i treści promocyjnych,
Kary nadzorcze, utrata reputacji i odpływ
klientów do konkurencji.
Ścisłe przestrzeganie przepisów, stosowanie się do najlepszych praktyk marketingowych.
Procedury wewnętrzne XTB, kontrola w zakresie publikacji materiałów handlowych,
zatrudnianie lokalnych specjalistów prawnych od reklamy i marketingu.
121
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
błędne komunikaty reklamowe,
wprowadzenie w błąd klienta
(misleading)
Naruszenie przepisów prawa z obszaru
ochrony praw konsumentów,
wystąpienie klauzul abuzywnych w
regulaminie lub umowie z klientem
Kary nadzorcze, utrata reputacji i odpływ
klientów do konkurencji.
System kontroli wewnętrznej, system nadzoru zgodności z prawem, audyt wewnętrzny.
Nieuprawnione doradztwo inwestycyjne
Kary nadzorcze za działalność niezgodną
z prawem.
Weryfikacje wybranych rozmów telefonicznych pracowników z klientami pod kątem ich
zgodności z prawem. Kontrole wewnętrzne, Kontrole Compliance oraz procedury
wewnętrzne.
Niewłaściwe wypełnianie obowiązków
informacyjnych względem klientów
Kary nadzorcze, utrata reputacji i odpływ
klientów do konkurencji, potencjalne pozwy
sądowe.
Kontrole wewnętrzne, kontrole compliance, procedury wewnętrzne.
Niewłaściwe wyznaczanie grup
docelowych oraz stosowanie przepisów
prawa związanych z pozyskiwaniem
i klasyfikacją klientów
Kary nadzorcze.
Procedury wprowadzania produktu wymagające przeprowadzenia procesu wstępnych
uzgodnień i zatwierdzenia przez Dział Prawny i Compliance grupy docelowej dla nowego
produktu. Regularne przeglądy produktu identyfikujące zdarzenia w istotny sposób
wpływające na główne cechy produktu i przyjętą grupę docelową.
Niespełnienie lub nieprawidłowe
wykonywanie umów z klientami,
niejasne warunki umowne
Spory sądowe, konieczność rekompensowania
klientom strat finansowych, utrata zaufania
klientów i odpływ klientów do konkurencji.
Okresowa analiza warunków umów (GTC), kontrole compliance, uproszczenie języka,
dodatkowy mailing do klientów na przykład rolowania.
Błędne naliczenie podatku,
nieprawidłowe rozliczenia podatkowe,
błędy w deklaracjach podatkowych
Kary administracyjne i KKS.
Podwójne sprawdzanie. Audyt i wewnętrzne procesy kontrolne. Korzystanie z lokalnych
doradców podatkowych.
Niewłaściwa klasyfikacja klienta zgodnie
z MiFiD, oferowanie instrumentów
finansowych niezgodnie z grupą
docelową
Niezadowolenie klientów z wyników inwestycji.
Kontrole wewnętrzne, Kontrole Compliance, Audyt wewnętrzny oraz procedury wewnętrzne.
Edukacja klientów.
Niewłaściwa cena (bad tick) od
dostawców kwotowań
Konieczność pokrycia reklamacji klientów
w zakresie zamknięcia pozycji po
błędnej/nierynkowej cenie. Utrata zaufania
klientów.
Walidacja źródeł cen - porównywanie cen ze źródłem zapasowym, weryfikacja poprawności
kwotowań w przypadku istotnej różnicy względem poprzedniego kwotowania. Monitorowanie
i ograniczanie wielkości spreadu kwotowań. Mechanizmy zapewniające egzekucję oraz
ciągłość cen. Kontrole kwotowań przeprowadzane przez Dział Trading oraz DKR.
Optymalizacja systemów transakcyjnych.
Istotny wzrost cen energii
elektrycznej/cieplnej wskutek
wojny/katastrof naturalnych/decyzji
geopolitycznych
Wzrost kosztów prowadzenia działalności.
Monitorowanie istotności ryzyka na podstawie testów warunków skrajnych, Raportowanie
niefinansowe w zakresie ESG.
122
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
Braki kadrowe – jednoosobowe
stanowiska
Niespełnienie oczekiwań nadzorczych w
zakresie formy i zakresu przeprowadzania
kontroli wewnętrznej lub audytu
wewnętrznego; Brak ciągłości działania tych
komórek.
Odpowiednie zaplanowanie kontroli wewnętrznych, zatrudnienie nowego pracownika.
Nadużycia prawa pracy, mobbing lub
dyskryminacja, naruszenie przepisów
BHP
Utrata pracowników, potencjalne pozwy i kary
nadzorcze. Utrata reputacji.
Anonimowe ankiety i ich analiza, mechanizm whistleblowing, regulamin pracy. Wsparcie
lokalnych kancelarii prawnych. Szkolenia, webinary, wdrożenie platformy wellbeingowej
Helping Hand, za pośrednictwem której pracownicy mogą korzystać ze wsparcia
psychologicznego, nawiązanie współpracy z mediatorem.
Niewłaściwe rozwiązanie umowy
o pracę
Pozew, utrata reputacji.
Współpraca z kancelarią prawa pracy. Rygorystyczne stosowanie przepisów prawa.
Nieodpowiednie warunki pracy
Utrata kluczowego pracownika.
Przeciwdziałanie polegające na stosowaniu polityki HR w postaci zastępowalności
na stanowisku pracy, tworzenie struktur organizacyjnych, w których wyodrębnione
są stanowiska zastępców dyrektorów danych jednostek. Preferencyjne systemy
wynagradzania pracowników kluczowych, bogaty system świadczeń pozapłacowych.
Wypadki przy pracy
Opóźnienie projektów, koszt pokrycia
nieobecności pracownika.
Szkolenia, Regulamin pracy zdalnej (BHP), sprzęt służbowy, ubezpieczenie
odpowiedzialności przez pracodawcę z powody wypadku przy pracy.
Długotrwała absencja chorobowa
Opóźnienie projektów, koszt pokrycia
nieobecności pracownika.
Wprowadzenie przez XTB rozbudowanego pakietu świadczeń prywatnej opieki medycznej
dla pracowników, organizowanie corocznych szczepień przeciwko grypie w miejscu pracy,
dofinansowanie do różnorodnych zajęć sportowych ramach programu Multisport, które
wpływają na profilaktykę zdrowotną poprzez utrwalanie prawidłowych wzorców zdrowego
stylu życia, wdrożenie platformy wellbeingowej Helping Hand, za pośrednictwem której
pracownik może skorzystać z holistycznego wsparcia psychologicznego, koncentrującego
się na psychoedukacji i profilaktyce, w tym dostęp do:
▪ webinarów i warsztatów,
▪ artykułów edukacyjnych,
▪ podcastów,
▪ coachingu,
▪ czatów z ekspertami,
▪ konsultacji i psychoterapii online,
▪ infolinii wsparcia 24h.
Niedobór wysoko wykwalifikowanych
specjalistów na rynku pracy,
niepowodzenie rekrutacji osoby
o szczególnych kwalifikacjach
Opóźnienie projektów.
Rozwój zawodowy osób obecnie pracujących (szkolenia, podwyższenie kwalifikacji),
korzystanie z usług headhunterów Wspieranie rozwoju aktualnie zatrudnionych pracowników
poprzez finansowanie udziału w konferencjach branżowych, szkoleniach, partycypowanie
pracodawcy w zwrotach kosztów za udział w egzaminach dających specjalistyczne
123
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
uprawnienia, certyfikaty itp. (np. licencja maklera papierów wartościowych, CFA, licencja
doradcy inwestycyjnego, CIMA, itp.). Kultywowanie w obrębie organizacji kultury dzielenia się
wiedzą oraz pracy zespołowej. Stała współpraca z biurami karier i organizacjami
studenckimi, aktywny udział pracodawcy w szkoleniu nowej potencjalnej kadry pracowniczej
w obrębie społeczności studenckiej na uczelniach, w ramach wykładów dla kół naukowych
itp.
Niska lojalność pracownicza,
fluktuacja pracowników szczególnie
na stanowiskach młodszego specjalisty,
specjalisty
Opóźnienie projektów.
Zoptymalizowany proces rekrutacji, który na etapie pozyskiwania nowych pracowników
do pracy weryfikuje ich kompetencje, wiedzę merytoryczną i właściwe dopasowanie
do kultury organizacyjnej. Wdrożony proces adaptacji pracowniczej, który przyczynia się
do zminimalizowania ryzyka odejść we wczesnym okresie zatrudnienia. Stworzenie
przyjaznej atmosfery w miejscu pracy, atrakcyjny pakiet świadczeń pozapłacowych dostępny
dla kadry pracowniczej, możliwość rozszerzenia zakresu odpowiedzialności, możliwość
partycypowania w podejmowaniu ważnych dla firmy decyzji, możliwość awansu między
działowego lub pracy w oddziałach zagranicznych spółki.
Zmiana warunków konkurowania
mających niekorzystny wpływ na
podmiot
Mniejsze przychody związane z odpływem
klientów do konkurencji.
Regularny monitoring i analiza otoczenia konkurencyjnego oraz podejmowanie działań
w zakresie zarządzania ryzykiem konkurencyjności oraz poprawienia pozycji konkurencyjnej
XTB.
Odpływ klientów do konkurencji,
występowanie niskiej zmienności na
rynku, niski poziom inflacji, zbyt niska
responsywność kosztownych kampanii
marketingowych
Realizacja wyniku finansowego poniżej
wymagań wynikających z potrzeby
prowadzenia bieżącej i przyszłej działalności
i rozwoju głównie w celu zapewnienia
odpowiedniego zasilenia kapitału.
Regularny monitoring i analiza otoczenia konkurencyjnego oraz podejmowanie działań
w zakresie zarządzania ryzykiem konkurencyjności oraz poprawienia pozycji konkurencyjnej
XTB, działania kontrolingowe w zakresie zarządzania kosztami prowadzonej działalności,
bieżące monitorowanie osiąganych wyników tradingowych.
Niekorzystna dla XTB zmiana
warunków ekonomiczno-społecznych
Spadek przychodów związany z niższymi
depozytami netto klientów, niższym apetyt na
ryzyko klientów, odpływem inwestycji klientów
do sektora nisko ryzykownych
obligacji/depozytów bankowych.
Regularny monitoring i analiza otoczenia konkurencyjnego oraz podejmowanie działań
w zakresie zarządzania ryzykiem konkurencyjności oraz poprawienia pozycji konkurencyjnej
XTB, działania kontrolingowe w zakresie zarządzania kosztami prowadzonej działalności,
bieżące monitorowanie osiąganych wyników tradingowych, Strategia ESG.
Zbyt niskie zyski roczne zatrzymywane
w kapitałach rezerwowych w stosunku
do rosnącej ekspozycji na ryzyko,
wystąpienie istotnej straty bilansowej
w roku bieżącym, błędy
metodologiczne/implementacyjne/opera
cyjne w procesie szacowania
współczynników kapitałowych
Brak kapitału adekwatnego do ryzyka
prowadzonej działalności a także strategii
w zakresie planowania, struktury i źródeł
pozyskiwania kapitału oraz ryzyko
niewłaściwej jej realizacji (w tym nie
uzyskiwania odpowiedniego wyniku
finansowego).
Wdrożony System Zarządzania Ryzykiem; Plan naprawy.
Zbyt niskie zyski roczne zatrzymywane
w kapitałach rezerwowych w stosunku
do rosnącej ekspozycji na ryzyko,
Obniżenia kapitału poniżej poziomu
niezbędnego do pokrycia strat, konieczność
rozpoczęcia procesu likwidacji lub
Wdrożony System Zarządzania Ryzykiem, działania kontrolingowe w zakresie zarządzania
kosztami prowadzonej działalności, bieżące monitorowanie osiąganych wyników
tradingowych, Plan naprawy.
124
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Istotne czynniki ryzyka
Skutki dla klienta/rynku/firmy
Sposoby mitygacji
wystąpienie istotnej straty bilansowej
wskutek materializacji ryzyka wyniku
finansowego
dokapitalizowania spółki.
Koncentracja zbyt dużej kwoty środków
pieniężnych w jednej bankowej grupie
kapitałowej, możliwość manipulacji
cenami instrumentów na rynkach
regulowanych, wpływ problemów
finansowych XTB na istotnych
kontrahentów, wpływ awarii systemów
transakcyjnych na klienta masowego,
utrata zaufania klientów do sektora
finansowego wskutek niezadowolenia
klienta ze świadczonych przez XTB
usług
Poważne negatywne konsekwencje
dla systemu finansowego i realnej
gospodarki wskutek działalności XTB.
Wdrożony System Zarządzania Ryzykiem.
Ryzyko płynności
Spółka utożsamia ryzyko płynności z ryzykiem utraty płynności płatniczej, czyli ryzykiem
utraty zdolności finansowania aktywów i terminowego wywiązywania się z zobowiązań
w toku normalnej działalności lub w innych warunkach, które można przewidzieć, bez
konieczności poniesienia straty. W analizie płynności stosuje się bieżące uzyskiwanie
środków płynnych, przyszłe potrzeby, scenariusze alternatywne i plany awaryjne w zakresie
utrzymania płynności płatniczej.
Obecnie w Domu Maklerskim wartość aktywów najbardziej płynnych (własne środki
pieniężne) znacznie przekracza wartość zobowiązań, stąd ryzyko płynności jest relatywnie
niskie. Wartości te są na bieżąco monitorowane.
Dane ilościowe związane z ryzykiem płynności przedstawione zostały w nocie 36.3 Ryzyko
płynności oraz w nocie 37.3 Ryzyko płynności odpowiednio do skonsolidowanego oraz
jednostkowego sprawozdania finansowego.
Ryzyko operacyjne
W związku z dynamicznym rozwojem Jednostki dominującej, rozbudową oferty produktowej
i infrastruktury informatycznej Spółka w dużej mierze narażona jest na ryzyko operacyjne
zdefiniowane jako możliwość powstania straty na skutek niedopasowania lub zawodności
wewnętrznych procesów, błędów ludzkich i systemów, lub na skutek zdarzeń zewnętrznych,
przy czym ryzyko prawne uznaje się za jeden z rodzajów ryzyka operacyjnego.
W Domu Maklerskim obowiązuje szereg procedur dotyczących zarządzania ryzykiem
operacyjnym, w tym plany zachowania ciągłości działania Spółki, plany awaryjne oraz
polityka kadrowa. Podobnie jak w przypadku innych ryzyk, Spółka podchodzi do ryzyka
operacyjnego w sposób aktywny – starając się identyfikować zagrożenia i podejmując
działania zapobiegające ich wystąpieniu, lub ograniczające ich skutki a istotnym elementem
tego procesu jest analiza częstotliwości miejsca powstawania i rodzaju zdarzeń z zakresu
ryzyka operacyjnego.
125
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Zarządzanie ryzykiem
Rachunkowość zabezpieczeń
XTB nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń.
Ocena zarządzania zasobami finansowymi
Grupa zarządza zasobami finansowymi poprzez bieżący monitoring zdolności finansowania
aktywów i terminowego wywiązywania się z zobowiązań w toku normalnej działalności lub
w innych warunkach, które można przewidzieć, bez konieczności poniesienia straty.
W analizie płynności brane są pod uwagę bieżące możliwości uzyskiwania środków
płynnych, przyszłe potrzeby, scenariusze alternatywne i plany awaryjne w zakresie
utrzymania płynności płatniczej.
Celem zarządzania płynnością finansową w XTB jest utrzymanie na właściwych rachunkach
bankowych takiej ilości środków pieniężnych, która zapewni pokrycie wszystkich operacji
koniecznych do przeprowadzenia na tych rachunkach.
W celu zarządzania płynnością finansową w odniesieniu do niektórych rachunków
bankowych, związanych z operacjami na instrumentach finansowych, Jednostka
dominująca wykorzystuje model płynnościowy, którego istotą jest wyznaczenie
bezpiecznego obszaru stanu wolnych środków pieniężnych, który nie wymaga
podejmowania działań korygujących.
W przypadku osiągnięcia górnego limitu Jednostka dominująca dokonuje przelewu
na odpowiedni rachunek bieżący w wysokości nadwyżki ponad poziom optymalny.
Podobnie, jeśli stan gotówki na rachunku spadnie do poziomu dolnego limitu Jednostka
dominująca dokonuje przelewu środków z rachunku bieżącego na właściwy rachunek
w celu doprowadzenia stanu gotówki do optymalnego poziomu.
Czynności operacyjne związane z zarządzaniem płynnością wykonywane są także przez
Dział Tradingu oraz Dział Finansów i Księgowości.
Spółki zależne zarządzają płynnością analizując oczekiwane przepływy pieniężne
i dostosowując terminy zapadalności aktywów do terminów wymagalności pasywów. Spółki
zależne nie stosują w zarządzaniu płynnością modeli. Zarządzanie płynnością oparte na
analizie luki płynności jest skuteczne i wystarczające – w spółkach zależnych nie wystąpiły
incydenty związane z brakiem płynności i niemożliwością wykonania zobowiązań
finansowych. W przypadkach nadzwyczajnych możliwe jest zasilenie płynności spółek
zależnych przez spółkę dominującą.
Procedura przewiduje także możliwość odstępstw od jej stosowania, zgodę na taki tryb
postępowania musi wydać co najmniej dwóch członków Zarządu Jednostki dominującej.
Informacja o odstępstwach przekazywana jest do Działu Kontroli Ryzyka Jednostki
dominującej.
W Jednostce dominującej wdrożone zostały także awaryjne plany utrzymania płynności,
które nie zostały wykorzystane w okresie objętym sprawozdaniem finansowym oraz
w okresie porównawczym, ze względu na fakt, że wysokość aktywów najbardziej płynnych
(własne środki pieniężne) znacznie przekracza zobowiązania.
W ramach bieżących procesów działalności oraz wykonywanych zadań w związku
z procesem zarządzania ryzykiem płynności, osoby kierujące właściwymi jednostkami
organizacyjnymi Jednostki dominującej prowadzą bieżący nadzór nad stanem środków
pieniężnych zdeponowanych na rachunku w kontekście planowanych potrzeb
płynnościowych związanych z prowadzeniem działalności operacyjnej Jednostki
dominującej. W analizie płynności brane są pod uwagę bieżące możliwości uzyskiwania
środków płynnych, przyszłe potrzeby, scenariusze alternatywne i plany awaryjne w zakresie
utrzymania płynności płatniczej.
Nadzór i czynności kontrolne nad stanem rachunków pieniężnych prowadzi także
codziennie Dział Kontroli Ryzyka.
Umowne terminy płatności aktywów i zobowiązań finansowych zostały zaprezentowane
w notach 36.3 oraz 37.3, odpowiednio do skonsolidowanego oraz jednostkowego
sprawozdania finansowego. Dla poszczególnych terminów zapadalności została podana
cząstkowa i skumulowana kontraktowa luka płynności, obliczona jako różnica pomiędzy
aktywami razem a pasywami razem, wyliczana dla każdego przedziału zapadalności
(wymagalności).
126
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Ład korporacyjny
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
127
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Oświadczenie o stosowanych zasadach ładu korporacyjnego
w 2024 roku
Podstawy prawne regulujące ład korporacyjny XTB S.A.
XTB S.A. stosuje się do zbioru najlepszych praktyk dla spółek oraz nieustannie dąży
do doskonalenia ładu korporacyjnego prowadzonej działalności opierając się o zasady
przejrzystości, odpowiedzialności i długofalowego podejścia wspierających wzrost, stabilność
i długoterminowość inwestycji.
Ład korporacyjny XTB S.A. znajduje swoją podstawę w przepisach obowiązującego prawa
(Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji
bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz
warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa
niebędącego państwem członkowskim (Dz.U.2018.757 z dnia 2018.04.20)) oraz zaleceniach
przedstawionych w dokumentach: Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2021 (dalej:
„DPSN”, „Dobre praktyki”) i Zasady Ładu Korporacyjnego dla instytucji nadzorowanych
(KNF).
Zbiory zasad ładu korporacyjnego stosowane przez XTB S.A.
Działając zgodnie z §70 ust. 6 pkt 5) Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca
2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów
papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych
przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (tekst jednolity Dz. U.
z 2018 roku, poz. 757), Zarząd XTB S.A. przedstawia poniższe oświadczenie w zakresie
stosowania zasad ładu korporacyjnego w 2024 roku.
Zasady stosowania odstępstw
Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW
W 2024 roku XTB S.A. stosowała się do zasad ładu korporacyjnego wyrażonych
w dokumencie „Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2021” przyjętym przez Radę
Giełdy Uchwałą Nr 13/1834/2021 z dnia 29 marca 2021 roku.
Aktualna treść dostępna jest na stronie internetowej poświęconej zasadom ładu
korporacyjnego spółek notowanych na GPW pod adresem: www.gpw.pl/dobre-praktyki2021.
W serwisie internetowym Relacji inwestorskich XTB S.A. (https://ir.xtb.com/), w sekcji Ład
korporacyjny, zamieszczona jest Informacja na temat stanu stosowania przez Spółkę zasad
zawartych w Zbiorze Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2021.
128
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
W 2024 roku XTB S.A. przestrzegała zasad wyrażonych w Dobrych praktykach z wyłączeniem trzech zasad opisanych w poniższej tabeli.
Numer
zasady
Treść zasady
Wyjaśnienie Spółki
2.1.
“Spółka powinna posiadać politykę różnorodności wobec zarządu oraz rady
nadzorczej, przyjętą odpowiednio przez radę nadzorczą lub walne zgromadzenie.
Polityka różnorodności określa cele i kryteria różnorodności m.in. w takich obszarach
jak płeć, kierunek wykształcenia, specjalistyczna wiedza, wiek oraz doświadczenie
zawodowe, a także wskazuje termin i sposób monitorowania realizacji tych celów. W
zakresie zróżnicowania pod względem płci warunkiem zapewnienia różnorodności
organów spółki jest udział mniejszości w danym organie na poziomie nie niższym niż
30%.”
W Spółce wdrożona jest “Polityka różnorodności w odniesieniu do członków zarządu
XTB S.A.” przyjęta przez Radę Nadzorczą, jednak nie przewiduje ona udziału
mniejszości w organie na poziomie nie niższym niż 30%. Spółka nie posiada polityki
różnorodności wobec rady nadzorczej przyjętej przez walne zgromadzenie. Warto
podkreślić, że członkowie władz Spółki są specjalistami w różnych obszarach wiedzy
i posiadają zróżnicowane doświadczenie branżowe korespondujące z obecnie
wykonywaną funkcją. Spółka kładzie nacisk na zatrudnianie pracowników w oparciu
o wielorakość kwalifikacji i kompetencji pod względem wykształcenia, doświadczenia
zawodowego i umiejętności dobieranej kadry managerskiej celem zapewnienia
kompleksowego i rzetelnego wykonania powierzonych jej zadań.
2.2.
“Osoby podejmujące decyzje w sprawie wyboru członków zarządu lub rady nadzorczej
spółki powinny zapewnić wszechstronność tych organów poprzez wybór do ich składu
osób zapewniających różnorodność, umożliwiając m.in. osiągnięcie docelowego
wskaźnika minimalnego udziału mniejszości określonego na poziomie nie niższym niż
30%, zgodnie z celami określonymi w przyjętej polityce różnorodności, o której mowa
w zasadzie 2.1.”
Skład osobowy Rady Nadzorczej Spółki jest wynikiem decyzji podejmowanych przez
Walne Zgromadzenie, zaś ustalanie składu osobowego Zarządu Spółki należy
do kompetencji Rady Nadzorczej. Przy wyborze członków zarządu lub rady nadzorczej
Spółki osoby decydujące kierują się bieżącymi potrzebami przedsiębiorstwa, stosując
kryteria merytoryczne oraz uwzględniając potrzebę zapewnienia wszechstronności
tych organów poprzez wybór do ich składu osób zapewniających różnorodność.
Warunkiem niezbędnym stawianym wszystkim kandydatom jest ich merytoryczne
przygotowanie do pełnienia danej funkcji, odpowiednie doświadczenie zawodowe
i dobór kompetencji oraz wykształcenie. Indywidualne kompetencje członków władz
Spółki uzupełniają się w taki sposób, aby umożliwić zapewnienie odpowiedniego
poziomu kolegialnego zarządzania w organizacji.
2.11.6.
“2.11. Poza czynnościami wynikającymi z przepisów prawa raz w roku rada nadzorcza
sporządza i przedstawia zwyczajnemu walnemu zgromadzeniu do zatwierdzenia
roczne sprawozdanie. Sprawozdanie, o którym mowa powyżej, zawiera co najmniej:
informację na temat stopnia realizacji polityki różnorodności w odniesieniu do zarządu
i rady nadzorczej, w tym realizacji celów, o których mowa w zasadzie 2.1.”
Zasada nie jest stosowana, z uwagi na niestosowanie zasady 2.1.
129
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Zasady Ładu Korporacyjnego dla instytucji nadzorowanych
W dniu 22 lipca 2014 roku Komisja Nadzoru Finansowego wydała Zasady Ładu
Korporacyjnego dla instytucji nadzorowanych (dalej: „Zasady ładu korporacyjnego KNF”),
które to determinują relacje wewnętrzne i zewnętrzne instytucji nadzorowanych, obejmując
relacje z akcjonariuszami oraz klientami, ich organizację, funkcjonowanie nadzoru
wewnętrznego jak również kluczowych systemów i funkcji wewnętrznych, funkcjonowanie
organów statutowych i zasad ich współdziałania.
Zgodnie z dokumentem Zasad ładu korporacyjnego KNF, instytucja nadzorowana powinna
dążyć do stosowania w jak najszerszym zakresie zasad w nim określonych, z uwzględnieniem
zasady proporcjonalności wynikającej ze skali, charakteru działalności oraz specyfiki tej
instytucji. Natomiast odstąpienie od stosowania określonych zasad w pełnym zakresie może
nastąpić tylko, gdy ich kompleksowe wprowadzenie byłoby nadmiernie uciążliwe dla instytucji
nadzorowanej.
Wyżej opisane zasady są dostępne na stronie internetowej Komisji Nadzoru Finansowego:
https://www.knf.gov.pl/dla_rynku/regulacje_i_praktyka/zasady_ladu_korporacyjnego
W dniu 18 grudnia 2014 roku Zarząd podjął uchwałę w przedmiocie stosowania Zasad Ładu
Korporacyjnego KNF. Stosowanie niniejszych zasad przez Spółkę zostało potwierdzone
uchwałą Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 28 stycznia 2015 roku.
XTB S.A. stosuje Zasady Ładu Korporacyjnego KNF w zakresie w jakim określają one zasady
funkcjonowania domów maklerskich oraz pozostają niesprzeczne z przepisami powszechnie
obowiązującymi.
Zasady Ładu Korporacyjnego KNF, zgodnie z oczekiwaniem KNF, zostały
zaimplementowane przez Spółkę wraz z dniem 1 stycznia 2015 roku W okresie
sprawozdawczym Spółka stosowała Zasady Ładu Korporacyjnego KNF, z następującymi
zastrzeżeniami:
▪ Zasada określona w §8 ust. 4 Zasad Ładu Korporacyjnego KNF w zakresie w jakim
nakłada na instytucję nadzorowaną obowiązek dążenia do ułatwiania udziału
wszystkim udziałowcom w zgromadzeniu organu stanowiącego instytucji
nadzorowanej między innymi poprzez zapewnienie możliwości elektronicznego
aktywnego udziału w posiedzeniach organu stanowiącego.
Zgodnie ze Statutem udział w Walnym Zgromadzeniu przy wykorzystaniu środków
komunikacji elektronicznej będzie przez Spółkę zapewniony, w przypadku,
gdy ogłoszenie o zwołaniu Walnego Zgromadzenia zawierać będzie informacje
o możliwości uczestniczenia przez akcjonariuszy w Walnym Zgromadzeniu przy
wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej.
▪ Zasada określona w §21 ust. 2 Zasad Ładu Korporacyjnego KNF w zakresie w jakim
stanowi, że wybór przewodniczącego organu nadzorującego powinien być
dokonywany w oparciu o doświadczenie oraz umiejętności kierowania takim organem
przy uwzględnieniu kryterium niezależności.
Zgodnie ze Statutem, Jakubowi Zabłockiemu przysługuje prawo do powoływania
i odwoływania jednego członka Rady Nadzorczej pełniącego funkcję
Przewodniczącego Rady Nadzorczej w drodze pisemnego oświadczenia o powołaniu
lub odwołaniu Przewodniczącego Rady Nadzorczej doręczonego Spółce. Tym samym
przestrzeganie powyższej zasady będzie zależeć od Jakuba Zabłockiego.
130
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Akcje i struktura akcjonariatu
Na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień przekazania niniejszego Sprawozdania, kapitał
podstawowy XTB S.A. składał się z 117 383 635 akcji zwykłych serii A oraz z 185 616 akcji
zwykłych serii B . Wartość nominalna każdej akcji XTB S.A. wynosi 0,05 PLN.
W związku z zarejestrowaną przez Sąd powyższą zmianą, aktualnie kapitał zakładowy Spółki
przedstawia się następująco:
SERIA AKCJI
LICZBA AKCJI
WARTOŚĆ
NOMINALNA AKCJI
(PLN)
WARTOŚĆ NOMINALNA
EMISJI (PLN)
Seria A
117 383 635
0,05
5 869 181,75
Seria B
185 616
0,05
9 280,80
Łącznie
117 569 251
0,05
5 878 462,55
Struktura akcjonariatu – stan na początek okresu sprawozdawczego
Według najlepszej wiedzy Zarządu Spółki na dzień 01 stycznia 2024 roku stan akcjonariuszy
posiadających bezpośrednio bądź przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby
głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej, przedstawiał się następująco:
Akcjonariusz
Liczba akcji
Wartość
nominalna akcji
(PLN)
Udział w ogólnej
liczbie akcji i
głosów na WZ (%)
XX ZW Investment Group S.A.
1
71 629 794
3 581 489,70
60,93
Pozostali akcjonariusze
45 939 457
2 296 972,85
39,07
Razem
117 569 251
5 878 462,55
100,00
1
) XX ZW Investment Group S.A. z siedzibą w Luksemburgu jest bezpośrednio kontrolowany przez Jakuba Zabłockiego,
który posiada akcje reprezentujące 81,97% kapitału zakładowego oraz uprawniające do wykonywania 81,97% głosów
na zgromadzeniu akcjonariuszy XX ZW.
Strukturę akcjonariatu na dzień 01 stycznia 2024 roku prezentuje poniższy wykres:
60,93%
39,07%
XX ZW Investment Group S.A. Pozostali akcjonariusze
131
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Struktura akcjonariatu – stan na koniec okresu sprawozdawczego oraz na
dzień przekazania Sprawozdania
W następstwie realizacji transakcji związanych z przeprowadzeniem procesu przyspieszonej
budowy księgi popytu skierowanego wyłącznie do wybranych inwestorów spełniających
określone kryteria "ABB", zawartych przez głównego akcjonariusza spółkę XX ZW Investment
Group S.A., według najlepszej wiedzy Zarządu, stan akcjonariuszy posiadających
bezpośrednio bądź przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym
Zgromadzeniu Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień
przekazania Sprawozdania, przedstawiał się następująco:
Akcjonariusz
Liczba akcji
Wartość
nominalna akcji
(PLN)
Udział w ogólnej
liczbie akcji i
głosów na WZ (%)
XX ZW Investment Group S.A.
1
51 472 869
2 573 643,45
43,78
Pozostali akcjonariusze
66 096 382
3 304 819,10
56,22
Razem
117 569 251
5 878 462,55
100,00
1
) XX ZW Investment Group S.A. z siedzibą w Luksemburgu jest bezpośrednio kontrolowany przez Jakuba Zabłockiego,
który posiada akcje reprezentujące 81,97% kapitału zakładowego oraz uprawniające do wykonywania 81,97% głosów
na zgromadzeniu akcjonariuszy XX ZW.
Strukturę akcjonariatu na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień przekazania niniejszego
Sprawozdania prezentuje poniższy wykres:
Po dacie bilansowej, ani na dzień przekazania niniejszego Sprawozdania,
nie zaszły inne zmiany niż opisane powyżej.
Dywidenda
Organem uprawnionym do podejmowania decyzji o podziale zysku Spółki i wypłacie
dywidendy jest zwyczajne Walne Zgromadzenie, które podejmuje uchwałę o tym, czy i jaką
część zysku Spółki wykazanego w sprawozdaniu finansowym, zbadanym przez biegłego
rewidenta, przeznaczyć na wypłatę dywidendy. Ustala ono również dzień dywidendy oraz
termin wypłaty dywidendy.
Prawo do dywidendy przysługuje osobom, na rachunkach których znajdują się zapisane
zdematerializowane Akcje (na okaziciela) w dniu dywidendy oraz podmiotom uprawnionym
ze zdematerializowanych Akcji zapisanych na rachunku zbiorczym.
43,78%
56,22%
XX ZW Investment Group S.A. Pozostali akcjonariusze
132
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Warunki odbioru dywidendy przez akcjonariuszy Spółki odpowiadają zasadom przyjętym
dla spółek publicznych. Uchwała o wypłacie dywidendy powinna wskazywać datę ustalenia
prawa do dywidendy (dzień dywidendy) oraz termin wypłaty dywidendy.
Szczegółowe informacje dot. Polityki Dywidendy znajdą się w sekcji: Dywidenda.
Nabycie akcji własnych
W ramach realizacji skupu akcji własnych w celu wykonania zobowiązań wynikających
z programu motywacyjnego obowiązującego w Spółce, na podstawie upoważnienia
zawartego w Uchwale nr 4 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia XTB S.A. z dnia
12 kwietnia 2024 roku Trigon Dom Maklerski S.A. dokonał w dniach 12-19 kwietnia 2024 roku
na rachunek XTB nabycia łącznie 129 732 akcji własnych Spółki, po średniej cenie 59,65 PLN
za akcję. Akcje te stanowią 0,11% udziału w kapitale zakładowym Spółki oraz uprawniają do
129 732 głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki, co stanowi 0,11% ogólnej liczby głosów.
(Raporty bieżące nr 12/2024 z dn. 12.04.2024 roku, 13/2024 z dn. 22.04.2024 roku).
Posiadacze papierów wartościowych dających specjalne
uprawnienia kontrolne
W roku obrotowym 2024 oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania nie istniały
papiery wartościowe, które dawałyby specjalne uprawnienia kontrolne wobec Spółki.
Ograniczenia odnośnie do wykonywania prawa głosu
W roku obrotowym 2024 oraz na dzień publikacji niniejszego Sprawozdania nie istniały
ograniczenia odnośnie do wykonywania prawa głosu z papierów wartościowych Spółki.
Ograniczenia w przenoszeniu prawa własności papierów
wartościowych
Na dzień bilansowy oraz na dzień publikacji niniejszego Sprawozdania nie istniały
ograniczenia w przenoszeniu prawa własności papierów wartościowych.
Umowy, w wyniku których mogą nastąpić zmiany w proporcjach
posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy
Na dzień publikacji niniejszego raportu rocznego Spółce nie są znane zdarzenia, w wyniku
których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez
dotychczasowych akcjonariuszy.
133
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Organy Statutowe XTB
Walne Zgromadzenie
Sposób funkcjonowania Walnego Zgromadzenia Spółki oraz jego uprawnienia
zawarte są w Statucie Spółki oraz w Regulaminie Walnego Zgromadzenia XTB S.A.
z siedzibą w Warszawie, który jest dostępny na stronie internetowej Spółki ir.xtb.com w sekcji
Ład Korporacyjny.
Sposób działania Walnego Zgromadzenia
Walne Zgromadzenie zwoływane jest przez Zarząd jako zwyczajne lub nadzwyczajne.
Zwyczajne Walne Zgromadzenie odbywa się corocznie, najpóźniej w terminie sześciu
miesięcy po upływie roku obrotowego.
Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie jest zwoływane w przypadkach określonych w Kodeksie
spółek handlowych lub Statucie, a także wtedy, gdy organy lub osoby uprawnione
do zwoływania Walnych Zgromadzeń uznają to za wskazane.
Rada Nadzorcza może zwołać zwyczajne Walne Zgromadzenie, jeżeli Zarząd nie zwoła go
w terminie, oraz nadzwyczajne Walne Zgromadzenie, jeżeli uzna to za wskazane. Prawo
zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia przysługuje również akcjonariuszom
Spółki reprezentującym co najmniej połowę kapitału zakładowego Spółki lub co najmniej
połowę ogółu głosów w Spółce. W takim przypadku akcjonariusze Spółki wyznaczają
przewodniczącego tego Walnego Zgromadzenia.
Ponadto, akcjonariusz lub akcjonariusze Spółki reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą
kapitału zakładowego Spółki mogą żądać zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia
i umieszczenia określonych spraw w porządku obrad tego Walnego Zgromadzenia. Żądanie
zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia należy złożyć Zarządowi na piśmie lub
w postaci elektronicznej. Jeżeli w terminie dwóch tygodni od dnia przedstawienia żądania
Zarządowi nadzwyczajne Walne Zgromadzenie nie zostanie zwołane, sąd rejestrowy może
upoważnić do zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia akcjonariuszy Spółki
występujących z tym żądaniem. Sąd wyznacza przewodniczącego tego Walnego
Zgromadzenia.
Kompetencje Walnego Zgromadzenia
Zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych do kompetencji Walnego Zgromadzenia należą
w szczególności:
▪ rozpatrzenie i zatwierdzenie sprawozdania Zarządu z działalności Spółki oraz
sprawozdania finansowego za ubiegły rok obrotowy,
▪ udzielenie absolutorium członkom Zarządu i Rady Nadzorczej z wykonania przez nich
obowiązków,
▪ postanowienia dotyczące roszczeń o naprawienie szkody wyrządzonej przy
zawiązywaniu Spółki lub sprawowaniu zarządu albo nadzoru,
▪ zbycie i wydzierżawienie przedsiębiorstwa lub jego zorganizowanej części oraz
ustanowienie na nich ograniczonego prawa rzeczowego,
▪ dokonanie podziału zysku lub pokrycia strat,
▪ emisja obligacji zamiennych lub z prawem pierwszeństwa i emisja warrantów
subskrypcyjnych, o których mowa w art. 453 § 2 KSH,
▪ likwidacja Spółki,
▪ nabycie akcji własnych w celu umorzenia, umorzenie oraz obniżenie kapitału
zakładowego Spółki,
▪ połączenie, przekształcenie oraz podział Spółki,
▪ zmiana Statutu Spółki.
▪ Zgodnie ze Statutem, do kompetencji Walnego Zgromadzenia należy również:
134
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
▪ zatwierdzenie regulaminu Zarządu,
▪ uchwalenie regulaminu Rady Nadzorczej,
▪ ustalanie zasad oraz wysokości wynagrodzeń członków Rady Nadzorczej,
▪ tworzenie, użycie i likwidacja kapitałów rezerwowych i innych funduszy celowych,
użycie kapitału zapasowego.
Uchwały Walnego Zgromadzenia zapadają bezwzględną większością głosów, chyba że
przepisy prawa lub postanowienia Statutu przewidują surowsze wymogi dla powzięcia danej
uchwały.
Walne Zgromadzenie jest ważne bez względu na liczbę reprezentowanych na nim akcji,
z zastrzeżeniem, że do podjęcia przez Walne Zgromadzenie uchwały w przedmiocie zmiany
Statutu w zakresie § 15 ust. 3-6 Statutu wymagana jest obecność akcjonariuszy
reprezentujących co najmniej 2/3 ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu.
Posiedzenia Walnego Zgromadzenia w 2024 roku:
12 kwietnia 2024 roku – Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie poza uchwałami
o charakterze porządkowym podjęło uchwały w następujących kwestiach:
▪ zmiana Regulaminu Programu Motywacyjnego oraz Polityki Przyznawania
Wynagrodzeń Zmiennych w Spółce;
▪ uchwała ws. upoważnienia Zarządu do nabycia akcji własnych oraz utworzenia
kapitału rezerwowego na nabycie akcji własnych spółki;
▪ ustalenie wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej.
23 maja 2024 roku – Zwyczajne Walne Zgromadzenie poza uchwałami o charakterze
porządkowym podjęło uchwały w następujących kwestiach:
▪ rozpatrzenie i zatwierdzenie Sprawozdania Zarządu z działalności Grupy i Spółki
za rok 2023 oraz Sprawozdania zrównoważonego rozwoju Grupy Kapitałowej XTB
za 2023 rok;
▪ zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za rok 2023;
▪ zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy kapitałowej XTB
S.A. za rok 2023;
▪ podjęcie uchwały w sprawie podziału zysku;
▪ udzielenie absolutorium Członkom Zarządu Spółki z wykonania przez nich
obowiązków w roku 2023;
▪ rozpatrzenie i zatwierdzenie Sprawozdania z działalności Rady Nadzorczej Spółki
za rok 2023;
▪ udzielenie absolutorium Członkom Rady Nadzorczej Spółki z wykonania przez nich
obowiązków w roku 2023;
▪ wyrażenie opinii dotyczącej Sprawozdania o wynagrodzeniach za rok 2023.
19 listopada 2024 roku – Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie poza uchwałami
o charakterze porządkowym podjęło uchwały w następujących kwestiach:
▪ ustanowienie nowej kadencji Rady Nadzorczej;
▪ powołanie Członków Rady Nadzorczej nowej kadencji;
▪ ocena zbiorowej odpowiedniości Rady Nadzorczej;
▪ uchwała ws. upoważnienia Zarządu do nabycia akcji własnych oraz utworzenia
kapitału rezerwowego na nabycie akcji własnych Spółki;
▪ przyjęcie zaktualizowanej Polityki dotyczącej weryfikacji i wyboru osób wchodzących
w skład Zarządu i Rady Nadzorczej oraz Kluczowych Pracowników XTB S.A.
Prawa i obowiązki związane z Akcjami
Poniżej wymienione zostały niektóre prawa i obowiązki związane z akcjami. Kwestie
dotyczące praw i obowiązków związanych z akcjami uregulowane są szczegółowo przede
wszystkim w Kodeksie Spółek Handlowych, Ustawie o Ofercie Publicznej, Ustawie o Obrocie
Instrumentami Finansowymi oraz Statucie.
Statut nie zawiera postanowień w zakresie progowej wielkości posiadanych akcji,
po przekroczeniu której konieczne jest podanie stanu posiadania akcji przez akcjonariusza
135
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Spółki ani nie zawiera postanowień nakładających bardziej rygorystyczne warunki, którym
podlegają zmiany kapitału niż określone wymogami obowiązującego prawa.
Prawo do rozporządzania Akcjami
Akcjonariuszom Spółki przysługuje prawo do rozporządzania akcjami. Na rozporządzanie
akcjami składa się ich zbycie (przeniesienie własności) oraz inne formy rozporządzenia,
w tym zastawienie, ustanowienie na akcjach prawa użytkowania i ich wydzierżawienie.
Prawo do dywidendy
Akcjonariuszom Spółki przysługuje prawo do udziału w zysku, który zostanie wykazany
w rocznym, zbadanym przez biegłego rewidenta jednostkowym sprawozdaniu finansowym,
przeznaczonym uchwałą Walnego Zgromadzenia do wypłaty na rzecz akcjonariuszy Spółki
(prawo do dywidendy).
Organem uprawnionym do podejmowania decyzji o podziale zysku Spółki i wypłacie
dywidendy jest zwyczajne Walne Zgromadzenie. Zwyczajne Walne Zgromadzenie podejmuje
uchwałę o tym, czy i jaką część zysku Spółki wykazanego w sprawozdaniu finansowym,
zbadanym przez biegłego rewidenta, przeznaczyć na wypłatę dywidendy. Zwyczajne Walne
Zgromadzenie powinno odbyć się w ciągu sześciu miesięcy po upływie każdego roku
obrotowego (rok obrotowy odpowiada rokowi kalendarzowemu), tj. do końca czerwca.
Zwyczajne Walne Zgromadzenie ustala również dzień dywidendy oraz termin wypłaty
dywidendy. Dzień dywidendy może być wyznaczony na dzień powzięcia uchwały o podziale
zysku albo w okresie kolejnych trzech miesięcy, licząc od tego dnia.
Kwota przeznaczona do podziału między akcjonariuszy Spółki nie może przekroczyć zysku
za ostatni rok obrotowy, powiększonego o niepodzielone zyski z lat ubiegłych oraz o kwoty
przeniesione z utworzonych z zysku kapitałów zapasowego i rezerwowych, które mogą być
przeznaczone na wypłatę dywidendy. Kwotę tę należy jednak pomniejszyć o niepokryte
straty, akcje własne oraz o kwoty, które zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych lub
Statutem powinny być przeznaczone z zysku za ostatni rok obrotowy na kapitał zapasowy
lub rezerwowy.
Zarząd może wypłacić akcjonariuszom zaliczkę na poczet przewidywanej dywidendy
na koniec roku obrotowego, jeżeli Spółka posiada środki wystarczające na wypłatę. Wypłata
zaliczki wymaga zgody Rady Nadzorczej. Spółka może wypłacić zaliczkę, jeżeli jej
zatwierdzone sprawozdanie finansowe za poprzedni rok obrotowy wykazuje zysk. Zaliczka
może stanowić najwyżej połowę zysku osiągniętego od końca poprzedniego roku
obrotowego, wykazanego w sprawozdaniu finansowym, zbadanym przez biegłego rewidenta,
powiększonego o kapitały rezerwowe utworzone z zysku, którymi w celu wypłaty zaliczek
może dysponować Zarząd oraz pomniejszonego o niepokryte straty i akcje własne.
Prawo do dywidendy przysługuje osobom, na rachunkach których znajdują się zapisane
zdematerializowane Akcje (na okaziciela) w dniu dywidendy oraz podmiotom uprawnionym
ze zdematerializowanych Akcji zapisanych na rachunku zbiorczym.
Roszczenie akcjonariusza wobec Spółki o wypłatę dywidendy może być zrealizowane
w terminie 10 lat, począwszy od dnia podjęcia przez zwyczajne Walne Zgromadzenie uchwały
o przeznaczeniu całości lub części zysku Spółki do wypłaty akcjonariuszom. Po upływie tego
terminu Spółka może uchylić się od wypłaty dywidendy, podnosząc zarzut przedawnienia.
Warunki wypłaty dywidendy
Warunki odbioru dywidendy przez akcjonariuszy Spółki odpowiadają zasadom przyjętym dla
spółek publicznych. Uchwała o wypłacie dywidendy powinna wskazywać datę ustalenia
prawa do dywidendy (dzień dywidendy) oraz termin wypłaty dywidendy. Z zastrzeżeniem
postanowień Regulaminu KDPW, dzień dywidendy może być wyznaczony na dzień powzięcia
uchwały albo w okresie kolejnych trzech miesięcy, licząc od tego dnia. Dywidendę wypłaca
się w dniu określonym w uchwale Walnego Zgromadzenia, a jeżeli uchwała Walnego
136
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Zgromadzenia takiego dnia nie określa, dywidenda jest wypłacana w dniu określonym przez
Radę Nadzorczą.
Prawo poboru
Akcjonariuszom Spółki przysługuje prawo objęcia akcji Spółki nowej emisji w stosunku
do liczby posiadanych Akcji (prawo poboru). Akcjonariusze Spółki mają prawo pierwszeństwa
do objęcia nowych akcji Spółki w stosunku do liczby posiadanych Akcji, przy czym prawo
poboru przysługuje również w przypadku emisji papierów wartościowych zamiennych
na akcje Spółki lub inkorporujących prawo zapisu na akcje Spółki.
Uchwała o podwyższeniu kapitału zakładowego Spółki powinna wskazywać dzień, według
którego określa się akcjonariuszy Spółki, którym przysługuje prawo poboru nowych akcji
(dzień prawa poboru). Dzień prawa poboru nie może być ustalony później niż z upływem
sześciu miesięcy, licząc od dnia powzięcia uchwały.
Porządek obrad Walnego Zgromadzenia, na którym ma być podjęta uchwała o podwyższeniu
kapitału zakładowego Spółki, powinien określać proponowany dzień prawa poboru.
Pozbawienie akcjonariuszy Spółki prawa poboru akcji Spółki nowej emisji może nastąpić
wyłącznie w interesie Spółki i w przypadku, gdy zostało ono zapowiedziane w porządku obrad
Walnego Zgromadzenia. Zarząd przedstawia Walnemu Zgromadzeniu pisemną opinię
uzasadniającą powody pozbawienia prawa poboru oraz proponowaną cenę emisyjną nowych
akcji Spółki bądź sposób jej ustalenia. Do podjęcia uchwały w sprawie pozbawienia
akcjonariuszy Spółki prawa poboru wymagana jest większość co najmniej czterech piątych
głosów.
Przedstawione powyżej wymogi dotyczące podjęcia uchwały w sprawie pozbawiania
dotychczasowych akcjonariuszy Spółki prawa poboru nie znajdują zastosowania
w przypadku, gdy:
▪ uchwała o podwyższeniu kapitału stanowi, że nowe akcje Spółki mają być objęte
w całości przez instytucję finansową (subemitenta), z obowiązkiem oferowania ich
następnie akcjonariuszom Spółki celem umożliwienia im wykonania prawa poboru
na warunkach określonych w uchwale;
▪ uchwała stanowi, że nowe akcje Spółki mają być objęte przez subemitenta
w przypadku, gdy akcjonariusze Spółki, którym służy prawo poboru, nie obejmą części
lub wszystkich oferowanych im akcji.
Prawo do udziału w majątku w przypadku likwidacji Spółki
W przypadku likwidacji Spółki majątek pozostały po zaspokojeniu lub zabezpieczeniu
wierzycieli Spółki dzieli się pomiędzy akcjonariuszy Spółki w stosunku do dokonanych przez
każdego z nich wpłat na kapitał zakładowy.
Prawo do udziału w Walnym Zgromadzeniu oraz prawo głosu
Akcjonariusz wykonuje prawo głosu na Walnych Zgromadzeniach. Zgodnie z Kodeksem
Spółek Handlowych, Walne Zgromadzenia mogą być zwyczajne (zwyczajne Walne
Zgromadzenia) lub nadzwyczajne (nadzwyczajne Walne Zgromadzenia).
Każda Akcja daje prawo do jednego głosu na Walnym Zgromadzeniu.
Akcjonariusz Spółki może uczestniczyć w Walnym Zgromadzeniu oraz wykonywać prawo
głosu osobiście lub przez pełnomocnika. Akcjonariusz Spółki zamierzający uczestniczyć
w Walnym Zgromadzeniu za pośrednictwem pełnomocnika musi udzielić pełnomocnikowi
pełnomocnictwa na piśmie lub w postaci elektronicznej. Spółka podejmuje odpowiednie
działania służące identyfikacji akcjonariusza Spółki i pełnomocnika w celu weryfikacji
ważności pełnomocnictwa udzielonego w postaci elektronicznej.
Szczegółowy opis sposobu weryfikacji ważności pełnomocnictwa udzielonego w postaci
elektronicznej zawiera ogłoszenie o zwołaniu Walnego Zgromadzenia.
137
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Zgodnie ze Statutem, dopuszczalny jest udział w Walnym Zgromadzeniu przy wykorzystaniu
środków komunikacji elektronicznej w przypadku, gdy ogłoszenie o zwołaniu Walnego
Zgromadzenia zawiera informację o możliwości uczestniczenia przez akcjonariuszy
w Walnym Zgromadzeniu przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej, Spółka jest
zobowiązana zapewnić akcjonariuszom możliwość uczestniczenia w Walnym Zgromadzeniu
przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej.
Szczegółowe zasady przeprowadzania Walnego Zgromadzenia przy wykorzystaniu środków
komunikacji elektronicznej określa Zarząd, przy uwzględnieniu postanowień Regulaminu
Walnego Zgromadzenia. Zarząd ogłasza zasady na stronie internetowej Spółki wraz
z ogłoszeniem o zwołaniu Walnego Zgromadzenia.
Akcjonariusz Spółki posiadający akcje zapisane na więcej niż jednym rachunku papierów
wartościowych może ustanowić oddzielnych pełnomocników do wykonywania praw z akcji
zapisanych na każdym z rachunków.
Jeżeli pełnomocnikiem akcjonariusza Spółki na Walnym Zgromadzeniu jest członek Zarządu,
członek Rady Nadzorczej, likwidator, pracownik Spółki lub członek organów lub pracownik
spółki lub spółdzielni zależnej Spółki, pełnomocnictwo może upoważniać do reprezentacji
tylko na jednym Walnym Zgromadzeniu.
Pełnomocnik ma obowiązek ujawnić akcjonariuszowi Spółki okoliczności wskazujące
na istnienie bądź możliwość wystąpienia konfliktu interesów. W takim wypadku udzielenie
dalszego pełnomocnictwa jest niedopuszczalne. Pełnomocnik, o którym mowa powyżej,
głosuje zgodnie z instrukcjami udzielonymi przez akcjonariusza Spółki.
Każda akcja daje prawo do jednego głosu na Walnym Zgromadzeniu. Statut nie przewiduje
uprzywilejowania akcji co do głosu. Akcjonariusz może głosować odmiennie z każdej
z posiadanych akcji. Pełnomocnik może reprezentować więcej niż jednego akcjonariusza
Spółki i głosować odmiennie z akcji każdego akcjonariusza Spółki.
Akcjonariusz Spółki nie może ani osobiście, ani przez pełnomocnika głosować przy powzięciu
uchwał dotyczących jego odpowiedzialności wobec Spółki z jakiegokolwiek tytułu, w tym
udzielenia absolutorium, zwolnienia z zobowiązania wobec Spółki oraz sporu pomiędzy nim
a Spółką. Powyższe ograniczenie nie dotyczy głosowania przez akcjonariusza Spółki jako
pełnomocnika innego akcjonariusza przy powzięciu uchwał dotyczących swojej osoby,
o których mowa powyżej.
Prawo uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu mają tylko osoby będące akcjonariuszami
Spółki na szesnaście dni przed datą Walnego Zgromadzenia (dzień rejestracji uczestnictwa
w Walnym Zgromadzeniu). W celu uczestniczenia w Walnym Zgromadzeniu uprawnieni ze
zdematerializowanych Akcji na okaziciela Spółki powinni zażądać od podmiotu
prowadzącego ich rachunek papierów wartościowych wystawienia imiennego zaświadczenia
o prawie uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu. Żądanie to należy przedstawić nie
wcześniej niż po ogłoszeniu o zwołaniu Walnego Zgromadzenia i nie później niż w pierwszym
dniu powszednim po dniu rejestracji uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu.
Uprawnieni z akcji imiennych i świadectw tymczasowych oraz zastawnicy i użytkownicy,
którym przysługuje prawo głosu, mają prawo udziału w Walnym Zgromadzeniu, jeżeli są
wpisani do księgi akcyjnej w dniu rejestracji uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu.
Listę uprawnionych do udziału w Walnym Zgromadzeniu Spółka ustala na podstawie wykazu
sporządzonego przez podmiot prowadzący depozyt papierów wartościowych zgodnie
z Ustawą o Obrocie Instrumentami Finansowymi oraz na podstawie stanu ujawnionego
w księdze akcyjnej Spółki w dniu rejestracji uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu.
Powyższa lista jest wyłożona w siedzibie Spółki przez trzy dni poprzedzające dzień odbycia
Walnego Zgromadzenia. Akcjonariusz Spółki może żądać przesłania mu listy akcjonariuszy
uprawnionych do udziału w Walnym Zgromadzeniu nieodpłatnie pocztą elektroniczną,
podając własny adres mailowy, na który lista powinna zostać wysłana.
138
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
W stosunku do akcji zapisanych na rachunku zbiorczym, zaświadczeniem potwierdzającym
prawo do udziału w Walnym Zgromadzeniu będzie dokument o odpowiedniej treści wydany
przez posiadacza wspomnianego rachunku. Jeżeli rachunek zbiorczy prowadzony jest przez
KDPW (lub podmiot zatrudniony przez KDPW w celu wykonywania obowiązków związanych
z prowadzeniem depozytu papierów wartościowych), informacja o posiadaczu takiego
rachunku powinna zostać przekazana KDPW (lub podmiotowi zatrudnionemu przez KDPW
w celu wykonywania obowiązków związanych z prowadzeniem depozytu papierów
wartościowych) przez podmiot prowadzący dla niego rachunek zbiorczy przed pierwszym
wydaniem takiego dokumentu.
Na podstawie wymienionych powyżej dokumentów, posiadacz rachunku zbiorczego
sporządzi listę osób upoważnionych do udziału w Walnym Zgromadzeniu. Jeżeli posiadacz
rachunku zbiorczego nie jest uczestnikiem KDPW (lub bankiem zatrudnionym przez KDPW
w celu wykonywania obowiązków związanych z prowadzeniem depozytu papierów
wartościowych), lista osób upoważnionych do udziału w Walnym Zgromadzeniu doręczana
jest poprzez uczestnika KDPW (lub bank, który KDPW zatrudnił w celu wykonywania
obowiązków związanych z prowadzeniem depozytu papierów wartościowych).
Akcjonariusz Spółki może przenosić Akcje w okresie między dniem rejestracji uczestnictwa
w Walnym Zgromadzeniu a dniem zakończenia Walnego Zgromadzenia.
Prawo umieszczenia określonych spraw w porządku obrad Walnego Zgromadzenia
Akcjonariusz lub akcjonariusze Spółki reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą kapitału
zakładowego Spółki mogą żądać umieszczenia określonych spraw w porządku obrad
najbliższego Walnego Zgromadzenia. Żądanie powinno zostać zgłoszone Zarządowi nie
później niż na dwadzieścia jeden dni przed wyznaczonym terminem Walnego Zgromadzenia.
Żądanie może zostać złożone w postaci elektronicznej. Zarząd jest obowiązany niezwłocznie,
jednak nie później niż na osiemnaście dni przed wyznaczonym terminem Walnego
Zgromadzenia, ogłosić zmiany w porządku obrad wprowadzone na żądanie akcjonariuszy
Spółki. Ogłoszenie następuje w sposób właściwy dla zwołania Walnego Zgromadzenia.
Sposób zwołania Walnego Zgromadzenia
Walne Zgromadzenie zwołuje się przez ogłoszenie dokonywane na stronie internetowej
Spółki oraz w sposób określony dla przekazywania informacji bieżących zgodnie z Ustawą
o Ofercie Publicznej. Ogłoszenie powinno być dokonane co najmniej na dwadzieścia sześć
dni przed terminem Walnego Zgromadzenia. Ogłoszenie o Walnym Zgromadzeniu powinno
zawierać w szczególności:
▪ datę, godzinę i miejsce Walnego Zgromadzenia oraz szczegółowy porządek obrad,
▪ precyzyjny opis procedur dotyczących uczestniczenia w Walnym Zgromadzeniu
i wykonywania prawa głosu,
▪ dzień rejestracji uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu,
▪ informację, że prawo uczestniczenia w Walnym Zgromadzeniu mają tylko osoby
będące akcjonariuszami Spółki w dniu rejestracji uczestnictwa w Walnym
Zgromadzeniu,
▪ wskazanie, gdzie i w jaki sposób osoba uprawniona do uczestnictwa w Walnym
Zgromadzeniu może uzyskać pełny tekst dokumentacji, która ma być przedstawiona
Walnemu Zgromadzeniu, oraz projekty uchwał lub jeżeli nie przewiduje się
podejmowania uchwał, uwagi Zarządu lub Rady Nadzorczej, dotyczące spraw
wprowadzonych do porządku obrad Walnego Zgromadzenia lub spraw, które mają
zostać wprowadzone do porządku obrad przed terminem Walnego Zgromadzenia,
oraz
▪ wskazanie adresu strony internetowej, na której będą udostępnione informacje
dotyczące Walnego Zgromadzenia.
Zgodnie z Rozporządzeniem o Raportach, Spółka zobowiązana będzie do przekazania
w formie raportu bieżącego m.in. daty, godziny i miejsca Walnego Zgromadzenia wraz z jego
szczegółowym porządkiem obrad.
Ponadto w przypadku zamierzonej zmiany Statutu ogłoszeniu w formie raportu bieżącego
podlegają dotychczas obowiązujące jego postanowienia, treść proponowanych zmian oraz
w przypadku, gdy w związku ze znacznym zakresem zamierzonych zmian Spółka podejmuje
139
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
decyzję o sporządzeniu nowego teksu jednolitego, treść nowego tekstu jednolitego Statutu
wraz z wyliczeniem jego nowych postanowień. Ogłoszeniu w formie raportu bieżącego
podlega także treść projektów uchwał oraz załączników do projektów, które mają być
przedmiotem obrad Walnego Zgromadzenia, istotnych dla podejmowanych uchwał.
Miejsce Walnego Zgromadzenia
Walne Zgromadzenia odbywają się w siedzibie Spółki. Obrady Walnego Zgromadzenia
w 2024 roku były transmitowane online za pośrednictwem dedykowanej strony internetowej,
której adres był wskazywany za pośrednictwem strony internetowej Spółki nie później niż
w terminie 7 dni przed datą Walnego Zgromadzenia. W roku 2024 nie doszło do sytuacji, aby
ogłoszenie o zwołaniu Walnego Zgromadzenia zawierało informacje o możliwości
uczestniczenia przez akcjonariuszy w Walnym Zgromadzeniu przy wykorzystaniu środków
komunikacji elektronicznej.
Prawa zgłaszania Spółce projektów uchwał
Akcjonariusz lub akcjonariusze Spółki reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą kapitału
zakładowego mogą przed terminem Walnego Zgromadzenia zgłaszać Spółce na piśmie lub
przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej projekty uchwał dotyczące spraw
wprowadzonych do porządku obrad Walnego Zgromadzenia lub spraw, które mają zostać
wprowadzone do porządku obrad. Spółka niezwłocznie ogłasza projekty uchwał na swojej
stronie internetowej.
Prawo żądania wydania odpisów wniosków
Każdy akcjonariusz Spółki ma prawo żądać wydania mu odpisów wniosków w sprawach
objętych porządkiem obrad najbliższego Walnego Zgromadzenia. Żądanie takie należy
złożyć do Zarządu, nie później niż w terminie tygodnia przed Walnym Zgromadzeniem.
Prawo żądania sprawdzenia listy obecności akcjonariuszy obecnych na Walnym
Zgromadzeniu
Niezwłocznie po wyborze przewodniczącego Walnego Zgromadzenia należy sporządzić listę
obecności zawierającą spis uczestników Walnego Zgromadzenia z wymienieniem liczby akcji
Spółki, które każdy z nich przedstawia oraz służących im głosów. Lista obecności powinna
zostać podpisana przez przewodniczącego Walnego Zgromadzenia i wyłożona podczas
obrad tego zgromadzenia. Na wniosek akcjonariuszy, posiadających jedną dziesiątą kapitału
zakładowego reprezentowanego na Walnym Zgromadzeniu, lista obecności powinna być
sprawdzona przez wybraną w tym celu komisję, złożoną co najmniej z trzech osób.
Wnioskodawcy mają prawo wyboru jednego członka komisji.
140
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Prawo do uzyskania informacji
Zarząd jest zobowiązany do udzielenia akcjonariuszowi Spółki, podczas obrad Walnego
Zgromadzenia, na jego żądanie informacji dotyczących Spółki, jeżeli jest to uzasadnione
dla oceny sprawy objętej porządkiem obrad Walnego Zgromadzenia. Jeżeli przemawiają
za tym ważne powody, Zarząd może udzielić informacji na piśmie poza Walnym
Zgromadzeniem. W takim wypadku Zarząd jest obowiązany udzielić informacji nie później niż
w terminie dwóch tygodni od dnia zgłoszenia przez akcjonariusza Spółki żądania podczas
Walnego Zgromadzenia.
Zarząd odmawia udzielenia informacji, jeżeli mogłoby to wyrządzić szkodę Spółce, spółce
powiązanej ze Spółką albo spółce lub spółdzielni zależnej od Spółki, w szczególności przez
ujawnienie tajemnic technicznych, handlowych lub organizacyjnych przedsiębiorstwa.
Członek Zarządu może odmówić udzielenia informacji, jeżeli udzielenie informacji mogłoby
stanowić podstawę jego odpowiedzialności karnej, cywilnoprawnej bądź administracyjnej.
Informacje przekazane akcjonariuszowi Spółki powinny być przekazane do publicznej
wiadomości w formie raportu bieżącego.
Akcjonariusz, któremu odmówiono ujawnienia żądanej informacji podczas obrad Walnego
Zgromadzenia i który zgłosił sprzeciw do protokołu, może złożyć wniosek do sądu
rejestrowego o zobowiązanie Zarządu do udzielenia informacji. Wniosek taki należy złożyć
w terminie tygodnia od zakończenia Walnego Zgromadzenia, na którym odmówiono
udzielenia informacji. Akcjonariusz może również złożyć wniosek do sądu rejestrowego
o zobowiązanie Spółki do ogłoszenia informacji udzielonych innemu akcjonariuszowi poza
Walnym Zgromadzeniem. Zgodnie z Rozporządzeniem o Raportach Spółka będzie
obowiązana przekazać w formie raportu bieżącego informacje udzielone akcjonariuszowi
w następstwie zobowiązania Zarządu przez sąd rejestrowy w przypadkach, o których mowa
powyżej.
Prawo żądania wydania odpisów rocznego sprawozdania finansowego
Każdy akcjonariusz Spółki ma prawo żądać wydania odpisów sprawozdania Zarządu
z działalności Spółki i sprawozdania finansowego wraz z odpisem sprawozdania Rady
Nadzorczej oraz opinii biegłego rewidenta najpóźniej na piętnaście dni przed Walnym
Zgromadzeniem.
Prawo do żądania wyboru Rady Nadzorczej w drodze głosowania oddzielnymi grupami
Na wniosek akcjonariuszy Spółki reprezentujących co najmniej jedną piątą kapitału
zakładowego Spółki, wybór Rady Nadzorczej powinien zostać dokonany przez najbliższe
Walne Zgromadzenie w drodze głosowania oddzielnymi grupami. W takim wypadku tryb
przewidziany w Statucie nie znajdzie zastosowania, a akcjonariusze będą stosować
procedurę przewidzianą w Kodeksie Spółek Handlowych. Mechanizm takiego wyboru jest
następujący: całkowitą liczbę akcji Spółki dzieli się przez całkowitą liczbę członków Rady
Nadzorczej Spółki. Akcjonariusze, którzy reprezentują taką liczbę akcji, mogą utworzyć
oddzielną grupę celem wyboru jednego członka Rady Nadzorczej i nie mogą głosować przy
wyborze innych członków. Jeżeli po głosowaniu w trybie głosowania oddzielnymi grupami
w Radzie Nadzorczej pozostaną nieobsadzone miejsca, akcjonariusze, którzy nie
uczestniczyli w utworzeniu żadnej grupy, będą uprawnieni do wyboru pozostałych członków
Rady Nadzorczej. Jeżeli wyboru Rady Nadzorczej dokonuje się w trybie głosowania
oddzielnymi grupami, ograniczenie uprzywilejowania co do prawa głosu nie ma
zastosowania, a każda Akcja daje prawo do jednego głosu z wyłączeniem ograniczeń
dotyczących akcji, które nie uprawniają do wykonywania prawa głosu.
Prawo do zaskarżania uchwał Walnego Zgromadzenia
Akcjonariusze Spółki są uprawnieni do zaskarżania uchwał podjętych przez Walne
Zgromadzenie w drodze powództwa o uchylenie uchwały lub powództwa o stwierdzenie
nieważności uchwały.
141
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Powództwo o uchylenie uchwały
Uchwała Walnego Zgromadzenia sprzeczna ze Statutem bądź dobrymi obyczajami i godząca
w interes Spółki lub mająca na celu pokrzywdzenie akcjonariusza Spółki może być
zaskarżona w drodze wytoczonego przeciwko Spółce powództwa o uchylenie uchwały.
Powództwo o uchylenie uchwały Walnego Zgromadzenia powinno być wniesione w terminie
miesiąca od dnia otrzymania wiadomości o uchwale, nie później jednak niż w terminie trzech
miesięcy od dnia powzięcia uchwały.
Powództwo o stwierdzenie nieważności uchwały
Uchwała Walnego Zgromadzenia sprzeczna z ustawą może być zaskarżona w drodze
powództwa wytoczonego przeciwko Spółce o stwierdzenie nieważności uchwały.
Powództwo o stwierdzenie nieważności uchwały Walnego Zgromadzenia powinno być
wniesione w terminie trzydziestu dni od dnia jej ogłoszenia, nie później jednak niż w terminie
roku od dnia powzięcia uchwały.
Podmioty uprawnione do zaskarżenia uchwał Walnego Zgromadzenia
Prawo do wytoczenia powództwa o stwierdzenie nieważności lub powództwa o uchylenie
uchwały Walnego Zgromadzenia przysługuje:
▪ Zarządowi, Radzie Nadzorczej oraz poszczególnym członkom tych organów;
▪ akcjonariuszowi Spółki, który głosował przeciwko uchwale, a po jej powzięciu zażądał
zaprotokołowania sprzeciwu;
▪ akcjonariuszowi Spółki bezzasadnie niedopuszczonemu do udziału w Walnym
Zgromadzeniu;
▪ akcjonariuszom Spółki, którzy nie byli obecni na Walnym Zgromadzeniu, jedynie
w przypadku wadliwego zwołania Walnego Zgromadzenia lub też powzięcia uchwały
w sprawie nieobjętej porządkiem obrad.
Zmiana praw akcjonariuszy Spółki
Zmiana praw posiadaczy akcji w formie zmiany postanowień Statutu wymaga uchwały
Walnego Zgromadzenia podjętej większością trzech czwartych głosów oraz wpisu do rejestru
przedsiębiorców KRS. Ponadto, uchwała dotycząca zmiany Statutu, zwiększająca
świadczenia akcjonariuszy Spółki lub uszczuplająca prawa przyznane osobiście
akcjonariuszom Spółki, wymaga zgody wszystkich akcjonariuszy Spółki, których dotyczy.
Umorzenie Akcji
Akcje mogą być umarzane w drodze obniżenia kapitału zakładowego Spółki, przy czym
umorzenie wymaga zgody akcjonariusza Spółki. Statut nie zawiera postanowienia
dotyczącego przymusowego umorzenia Akcji.
Warunki, podstawa prawna i tryb umorzenia akcji oraz wysokość wynagrodzenia
za umarzane akcje lub uzasadnienie umorzenia bez wynagrodzenia określa każdorazowo
Walne Zgromadzenie w formie uchwały.
Prawo do żądania wyboru biegłego rewidenta do spraw szczególnych
Zgodnie z art. 84 Ustawy o Ofercie Publicznej, na wniosek akcjonariusza lub akcjonariuszy
Spółki, posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów, Walne Zgromadzenie może
podjąć uchwałę w sprawie zbadania przez biegłego, na koszt Spółki, określonego
zagadnienia związanego z utworzeniem Spółki lub prowadzeniem jego spraw. Akcjonariusze
ci mogą w tym celu żądać zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia lub żądać
umieszczenia sprawy podjęcia tej uchwały w porządku obrad najbliższego Walnego
Zgromadzenia. Jeżeli akcjonariusze postanowią skorzystać z pierwszej możliwości,
a w terminie dwóch tygodni od dnia przedstawienia żądania zwołania takiego Walnego
Zgromadzenia Zarządowi nadzwyczajne Walne Zgromadzenie nie zostanie zwołane, sąd
rejestrowy może upoważnić do zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia
akcjonariuszy Spółki występujących z tym żądaniem. Sąd wyznacza przewodniczącego tego
Walnego Zgromadzenia. Jeżeli akcjonariusze postanowią skorzystać z drugiej możliwości
i zażądają umieszczenia sprawy podjęcia uchwały w porządku obrad najbliższego Walnego
142
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Zgromadzenia, żądanie takie wymaga doręczenia do Zarządu na piśmie nie później niż
dwadzieścia jeden dni przed planowaną datą Walnego Zgromadzenia.
Uchwała Walnego Zgromadzenia w sprawie wyboru rewidenta do spraw szczególnych
powinna określać w szczególności:
▪ oznaczenie rewidenta do spraw szczególnych, na którego wnioskodawca wyraził
zgodę na piśmie;
▪ przedmiot i zakres badania, zgodny z treścią wniosku, chyba że wnioskodawca wyraził
na piśmie zgodę na ich zmianę;
▪ rodzaje dokumentów, które Spółka powinna udostępnić biegłemu oraz;
▪ termin rozpoczęcia badania, nie dłuższy niż 3 miesiące od dnia podjęcia uchwały.
Jeżeli Walne Zgromadzenie nie podejmie uchwały zgodnej z treścią wniosku albo podejmie
taką uchwałę z naruszeniem art. 84 ust. 4 Ustawy o Ofercie Publicznej, wnioskodawcy mogą,
w terminie 14 dni od dnia podjęcia uchwały, wystąpić do sądu rejestrowego o wyznaczenie
wskazanego podmiotu jako rewidenta do spraw szczególnych.
Rewidentem do spraw szczególnych może być wyłącznie podmiot mający wiedzę fachową
i kwalifikacje niezbędne do zbadania sprawy określonej w uchwale Walnego Zgromadzenia,
które zapewnią sporządzenie rzetelnego i obiektywnego sprawozdania z badania.
Rewidentem do spraw szczególnych nie może być podmiot świadczący w okresie objętym
badaniem usługi na rzecz Spółki, jej podmiotu dominującego lub zależnego, jak również jej
jednostki dominującej lub znaczącego inwestora w rozumieniu Ustawy o Rachunkowości.
Rewidentem do spraw szczególnych nie może być również podmiot, który należy do tej samej
grupy kapitałowej co podmiot, który świadczył usługi, o których mowa powyżej.
Zarząd i Rada Nadzorcza są obowiązane udostępnić rewidentowi do spraw szczególnych
dokumenty określone w uchwale Walnego Zgromadzenia w sprawie wyboru rewidenta
do spraw szczególnych albo w postanowieniu sądu o wyznaczeniu rewidenta do spraw
szczególnych, a także udzielić wyjaśnień niezbędnych dla przeprowadzenia badania.
Rewident do spraw szczególnych jest obowiązany przedstawić Zarządowi i Radzie
Nadzorczej pisemne sprawozdanie z wyników badania. Zarząd jest obowiązany przekazać
to sprawozdanie w trybie raportu bieżącego. Sprawozdanie rewidenta do spraw szczególnych
nie może ujawniać informacji stanowiących tajemnicę techniczną, handlową
lub organizacyjną Spółki, chyba że jest to niezbędne do uzasadnienia stanowiska zawartego
w tym sprawozdaniu.
Zarząd jest zobowiązany złożyć sprawozdanie ze sposobu uwzględnienia wyników badania
na najbliższym Walnym Zgromadzeniu.
143
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Rada Nadzorcza
Rada Nadzorcza sprawuje stały nadzór nad działalnością Spółki we wszystkich dziedzinach
jej działalności.
Zgodnie z §15 Statutu Spółki, Rada Nadzorcza składa się z od pięciu do dziewięciu członków.
Członkowie Rady Nadzorczej powoływani są na okres trzyletniej, wspólnej kadencji.
Szczegółowy tryb działania Rady Nadzorczej i jej organizację określa Regulamin Rady
Nadzorczej.
Zasady powoływania i odwoływania Rady Nadzorczej
Członkowie Rady Nadzorczej powoływani i odwoływani są w następujący sposób:
▪ Jakubowi Zabłockiemu przysługuje prawo do powoływania i odwoływania jednego
członka Rady Nadzorczej pełniącego funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej
w drodze pisemnego oświadczenia o powołaniu lub odwołaniu Przewodniczącego
Rady Nadzorczej doręczonego Spółce; powyższe prawo stanowiące inny sposób
powoływania członka Rady Nadzorczej w rozumieniu art. 385 § 2 Kodeksu Spółek
Handlowych przysługuje Jakubowi Zabłockiemu do momentu, do którego poprzez
podmioty kontrolowane przez siebie w rozumieniu Ustawy o Rachunkowości
lub łącznie z takimi podmiotami lub osobiście będzie posiadać akcje Spółki
reprezentujące co najmniej 33% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu;
▪ pozostałych członków Rady Nadzorczej powołuje i odwołuje Walne Zgromadzenie.
Liczbę członków Rady Nadzorczej danej kadencji określa Walne Zgromadzenie, a w wypadku
braku innego ustalenia przez Walne Zgromadzenie, liczba członków Rady Nadzorczej wynosi
pięć. W wypadku wyboru Rady Nadzorczej w drodze głosowania oddzielnymi grupami
w trybie art. 385 Kodeksu Spółek Handlowych liczba członków Rady Nadzorczej wynosi pięć.
Członkowie Rady Nadzorczej mogą wybrać ze swego grona Wiceprzewodniczącego Rady
Nadzorczej i sekretarza Rady Nadzorczej. Po utracie przez Jakuba Zabłockiego uprawnienia
osobistego, o którym mowa powyżej, członkowie Rady Nadzorczej wybierają ze swego grona
Przewodniczącego Rady Nadzorczej.
Mandaty członków Rady Nadzorczej wygasają z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia
zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia funkcji
członka Rady Nadzorczej oraz w innych przypadkach określonych w Kodeksie Spółek
Handlowych.
Skład Rady Nadzorczej w okresie sprawozdawczym
Skład Rady Nadzorczej w okresie od dnia 1 stycznia 2024 roku do dnia opublikowania
niniejszego raportu przedstawiał się następująco:
144
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
IMIE I NAZWISKO
FUNKCJA
DATA ROZPOCZĘCIA
OBECNEJ KADENCJI
DATA UPŁYWU
OBECNEJ KADENCJI
SPEŁNIONE KRYTERIUM
NIEZALEŻNOŚCI
1
Aleksander Chłopecki
Przewodniczący Rady Nadzorczej
16.01.2025
2
20.11.2027
TAK
Bartosz Zabłocki
Członek Rady Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
NIE
Grzegorz Grabowicz
Członek Rady Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
TAK
Katarzyna Dąbrowska
Członek Rady Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
TAK
Ewa Stefaniak
Członek Rady Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
TAK
Jan Byrski
Przewodniczący Rady Nadzorczej
20.11.2024
15.01.2025
3
TAK
Jakub Leonkiewicz
Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
19.11.2021
19.11.2024
TAK
Łukasz Baszczyński
Członek Rady Nadzorczej
19.11.2021
19.11.2024
NIE
1
) §20 ust. 1 Statutu XTB S.A. z dn. 31.07.2023 roku stanowi, że przynajmniej dwóch członków Rady Nadzorczej powinno spełniać kryteria niezależności.
2
) Zgodnie z raportem bieżącym nr 3/2025, w dniu 15 stycznia 2025 roku do Spółki wpłynęło oświadczenie od Pana Jakuba Zabłockiego, zgodnie z którym korzystając z uprawnienia określonego w § 15 ust. 3 pkt (a) Statutu Spółki, Pan Jakub Zabłocki
powołał Pana Aleksandra Chłopeckiego na stanowisko Przewodniczącego Rady Nadzorczej na okres wspólnej kadencji począwszy od dnia 16 stycznia 2025 roku
3
) Zgodnie z raportem bieżącym nr 1/2025, w dniu 2 stycznia 2025 roku Spółka otrzymała od Pana Jana Byrskiego rezygnację ze stanowiska Przewodniczącego Rady Nadzorczej XTB z dniem 15 stycznia 2025 roku ze względów osobistych.
W okresie sprawozdawczym oraz do dnia przekazania niniejszego Sprawozdania miały
miejsce następujące zmiany w składzie Rady Nadzorczej:
▪ w dniu 19 listopada 2024 roku zakończyła się kadencja Jakuba Leonkiewicza –
Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej oraz Łukasza Baszczyńskiego – Członka
Rady Nadzorczej;
▪ w dniu 19 listopada 2024 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki powołało
na Członków Rady Nadzorczej, na okres wspólnej kadencji od dnia 20 listopada
2024 roku do końca dnia 20 listopada 2027 roku następujące osoby: Panią Ewę
Stefaniak, Panią Katarzynę Dąbrowską, Pana Bartosza Zabłockiego oraz Pana
Grzegorza Grabowicza;
▪ w dniu 2 stycznia 2025 roku Spółka otrzymała od Pana Jana Byrskiego rezygnację
ze stanowiska Przewodniczącego Rady Nadzorczej XTB z dniem 15 stycznia 2025
roku ze względów osobistych;
▪ w dniu 15 stycznia 2025 roku pan Aleksander Chłopecki został powołany przez pana
Jakuba Zabłockiego korzystającego z uprawnienia osobistego na stanowisko
Przewodniczącego Rady Nadzorczej wspólnej kadencji począwszy
od dnia 16 stycznia 2025 roku do końca dnia 20 listopada 2027 roku
Uprawnienia Rady Nadzorczej
Rada Nadzorcza sprawuje stały nadzór nad działalnością Spółki we wszystkich dziedzinach
jej działalności.
Oprócz spraw zastrzeżonych przepisami Kodeksu Spółek Handlowych, do kompetencji Rady
Nadzorczej należy w szczególności:
▪ ocena sprawozdania finansowego za ubiegły rok obrotowy oraz ocena sprawozdania
Zarządu z działalności Spółki za ubiegły rok obrotowy co do ich zgodności z księgami
i dokumentami jak i ze stanem faktycznym oraz wniosków Zarządu dotyczących
podziału zysku lub pokrycia strat;
145
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
▪ składanie Walnemu Zgromadzeniu corocznego pisemnego sprawozdania
z wyników oceny, o której mowa w pkt powyżej;
▪ zawieszanie w czynnościach członków Zarządu z ważnych powodów;
▪ ustalanie warunków wynagrodzenia i zatrudnienia członków Zarządu;
▪ powoływanie komitetów, o których mowa w § 18 Regulaminu Rady Nadzorczej;
▪ wyrażanie zgody na wypłatę zaliczki na poczet przewidywanej dywidendy;
▪ zatwierdzanie rocznych budżetów, w skład, których będą wchodzić budżety: Spółki,
Spółek Zależnych oraz budżet skonsolidowany grupy kapitałowej Spółki;
▪ powołanie niezależnego zewnętrznego biegłego rewidenta dla Spółki oraz Spółek
Zależnych;
▪ wyrażanie zgody na udzielanie poręczeń, gwarancji i innych form przejęcia
zobowiązań osób trzecich z wyłączeniem zdarzeń bezpośrednio i ściśle związanych
z działalnością operacyjną Spółki rozumianą jako wszelkie czynności związane
bezpośrednio z prowadzoną w danym momencie przez Spółkę i Spółki Zależne
działalnością maklerską, w szczególności dotyczącą obrotu kontraktami walutowymi,
kontraktami na różnice kursowe oraz na innych instrumentach rynku OTC, w tym także
działalność marketingową („Działalność Operacyjna Spółki”);
▪ wyrażanie zgody na ustanowienie zastawu, hipoteki, przewłaszczenia
na zabezpieczenie i innych obciążeń majątku Spółki lub Spółek Zależnych
nieprzewidzianych w budżecie;
▪ wyrażanie zgody na nabycie, objęcie lub zbycie przez Spółkę lub Spółki Zależne
udziałów lub akcji w innych spółkach lub też aktywów bądź zorganizowanej części
przedsiębiorstwa innej spółki bądź spółek oraz na przystąpienie do (lub wystąpienie
z) innych przedsiębiorców lub spółek przez Spółkę lub Spółki Zależne, z wyłączeniem
umów zawieranych w ramach Działalności Operacyjnej Spółki, jeżeli objęcie, nabycie
lub zbycie nie przekracza 5% kapitału zakładowego innej spółki;
▪ wyrażanie zgody na sprzedaż, obciążenie, leasing lub inne dysponowanie
nieruchomościami Spółki oraz Spółek Zależnych, nieprzewidziane w zatwierdzonym
przez Radę Nadzorczą budżecie;
▪ wyrażanie zgody na zawieranie umów pomiędzy Spółką lub Spółkami Zależnymi
a członkami Zarządu, członkami Rady Nadzorczej oraz akcjonariuszami Spółki
lub podmiotami powiązanymi z którymkolwiek z członków Zarządu, Rady Nadzorczej
lub akcjonariuszy Spółki, z wyłączeniem umów zawieranych w ramach Działalności
Operacyjnej Spółki;
▪ wyrażanie zgody na wdrożenie oraz przyznanie kluczowym menedżerom Spółki
lub Spółek Zależnych programu motywacyjnego;
▪ udzielanie członkom Zarządu zgody na zajmowanie się interesami konkurencyjnymi
w rozumieniu art. 380 Kodeksu Spółek Handlowych;
▪ wyrażanie zgody na rozporządzenie przez Spółkę prawem lub poniesienie przez
Spółkę kosztu o wartości przekraczającej 3.000.000 (trzy miliony) EUR w roku
obrotowym, które nie zostały przewidziane w budżecie Spółki zatwierdzonym przez
Radę Nadzorczą, w tym także na rozporządzenia i koszty dotyczące świadczeń
powtarzających się lub o charakterze ciągłym, jeśli wartość świadczeń z nich
wynikających przekracza 3.000.000 (trzy miliony) EUR w roku obrotowym.
Sposób funkcjonowania Rady Nadzorczej
Przewodniczący Rady Nadzorczej kieruje pracami Rady Nadzorczej oraz reprezentuje Radę
Nadzorczą wobec innych organów Spółki. W przypadku nieobecności Przewodniczącego
Rady Nadzorczej lub wakatu na tym stanowisku, uprawnienia Przewodniczącego Rady
Nadzorczej, o których mowa powyżej, wykonuje upoważniony przez niego członek Rady
Nadzorczej, a w braku takiego upoważnienia najstarszy wiekiem członek Rady Nadzorczej.
Przewodniczący Rady Nadzorczej lub upoważniony przez niego członek Rady Nadzorczej
zwołuje posiedzenia Rady Nadzorczej i przewodniczy im, a w braku upoważnienia
udzielonego przez Przewodniczącego Rady Nadzorczej prawo do zwołania
i przewodniczenia posiedzeniom przysługuje najstarszemu wiekiem członkowi Rady
Nadzorczej. Rada Nadzorcza może zostać zwołana również przez dwóch członków Rady
Nadzorczej działających łącznie.
146
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Zwołania posiedzenia Rady Nadzorczej może żądać Zarząd lub członek Rady Nadzorczej,
podając proponowany porządek obrad. Posiedzenie Rady Nadzorczej powinno być zwołane
na dzień nie późniejszy niż na 14 dzień od dnia zgłoszenia wniosku, z zastrzeżeniem,
że w przypadku istnienia uzasadnionych okoliczności, które uniemożliwiają obecność
co najmniej połowy członków Rady Nadzorczej na posiedzeniu w powyższym terminie,
posiedzenie Rady Nadzorczej może zostać zwołane nie później niż w ciągu 30 dni od dnia
zgłoszenia wniosku.
Uchwały Rady Nadzorczej mogą być także przyjęte w trybie pisemnym obiegowym lub przy
wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość.
Członkowie Rady Nadzorczej mogą brać udział w podejmowaniu uchwał Rady Nadzorczej
oddając swój głos na piśmie za pośrednictwem innego członka Rady Nadzorczej. Oddanie
głosu na piśmie nie może dotyczyć spraw wprowadzonych do porządku obrad na posiedzeniu
Rady Nadzorczej.
Szczegółowy tryb działania Rady Nadzorczej i jej organizację określa Regulamin
Rady Nadzorczej.
Do ważności uchwał Rady Nadzorczej jest wymagane zaproszenie na jej posiedzenie
wszystkich i obecność co najmniej połowy jej członków, w tym Przewodniczącego
lub Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej.
Uchwały Rady Nadzorczej zapadają zwykłą większością głosów. W przypadku równej liczby
głosów decyduje głos Przewodniczącego Rady Nadzorczej.
Działania Rady Nadzorczej w 2024 roku
W 2024 roku Rada Nadzorcza XTB S.A. odbyła jedenaście posiedzeń. W badanym roku
na posiedzeniach Rady Nadzorczej oraz w trybie obiegowym podjętych zostało 69 uchwał.
Średnia frekwencja Członków organu nadzorczego Spółki wynosiła 98%.
Indywidualna frekwencja Członków organu nadzorczego Spółki wynosiła odpowiednio:
• Jan Byrski – 100%;
• Jakub Leonkiewicz – 89%;
• Łukasz Baszczyński – 100%;
• Bartosz Zabłocki – 100%;
• Grzegorz Grabowicz – 100%;
• Katarzyna Dąbrowska – 100% oraz
• Ewa Stefaniak – 100%.
147
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Opis kompetencji i doświadczenia zawodowego Członków Rady Nadzorczej XTB S.A.
Poniżej przedstawiono główne informacje nt. wykształcenia, kwalifikacji i zajmowanych wcześniej stanowisk osób wchodzących w skład organu nadzorującego Spółki:
Aleksander
Chłopecki
Przewodniczący
Rady Nadzorczej
Absolwent Wydziału Prawa i Administracji Uniwersytetu Warszawskiego i Uniwersytetu im. Fryderyka Wilhelma w Bonn oraz profesor prawa zatrudniony
na Uniwersytecie Warszawskim w Katedrze Prawa Handlowego na Wydziale Prawa i Administracji Uniwersytetu Warszawskiego. Profesor Aleksander Chłopecki
posiada szeroką wiedzę nabytą w toku dotychczasowego doświadczenia zawodowego na rynku finansowym od 1991 roku.
Od 2008 roku pełni funkcję Prezesa Sądu Polubownego przy Komisji Nadzoru Finansowego. Wpisany na listę radców prawnych, współpracownik firm prawniczych.
W latach 1991-1996 był Doradcą Przewodniczącego Komisji Papierów Wartościowych. W latach 1997-2000 zajmował stanowisko dyrektora Departamentu Prawnego
w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd, a w latach 2001-2004 Zastępcy ds. Prawnych Przewodniczącego Komisji Papierów Wartościowych i Giełd. W latach
2004-2006 był członkiem Zarządu Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A., jak również Przewodniczącym Rady Nadzorczej PZU S.A. W latach
2016-2024 pełnił funkcję Członka Rady Nadzorczej OANDA TMS Brokers S.A. Obecnie pan Aleksander Chłopecki związany jest z grupą kapitałową Marvipol
Development, od 2016 roku pełni funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej Marvipol Development S.A. Pan Aleksander Chłopecki pełni również funkcję arbitra
stałego przy Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej Rzeczypospolitej Polskiej.
Autor i współautor większości regulacji prawnych obowiązujących w przeszłości i obecnie na polskim rynku kapitałowym. W latach 2011-2013 członek Securities
Markets Stakeholder Group (SMSG) organu doradczego European Securities Market Authority (Europejskiego Organu Nadzoru nad Rynkami Kapitałowymi – ESMA).
Zgodnie ze złożonym oświadczeniem, Pan Aleksander Chłopecki nie prowadzi w żadnej formie działalności konkurencyjnej w stosunku do Spółki, jak również nie
uczestniczy w spółce konkurencyjnej, jako wspólnik spółki cywilnej, spółki osobowej lub jako członek organu spółki kapitałowej oraz nie uczestniczy w innej
konkurencyjnej osobie prawnej, jako członek jej organu, a ponadto nie figuruje w Rejestrze Dłużników Niewypłacalnych, prowadzonym na podstawie ustawy o KRS.
Jednocześnie zgodnie ze złożonym oświadczeniem, Pan Aleksander Chłopecki, ze względu na ponad 30-letnie doświadczenie zawodowe w zakresie rynku
finansowego, prawa handlowego i członkostwa w radach nadzorczych spółek publicznych spełnia wymogi dla członków komitetu audytu określone w ustawie z dnia
11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym, a także w zakresie istnienia rzeczywistych i istotnych powiązań kandydata
z akcjonariuszem posiadającym co najmniej 5% ogólnej liczby głosów w Spółce.
Członek Rady Nadzorczej spełnia kryteria niezależności określone w § 20 ust. 2 Statutu.
Karierę zawodową rozpoczęła w 2003 roku w dziale audytu w Deloitte. W latach 2005 – 2015 związana z BZWBK Asset Management i BZWBK TFI S.A. (obecnie
Santander TFI S.A.) – najpierw jako analityk, później jako zarządzająca i Kierownik Rynku Akcji. Zarządzała funduszami inwestującymi w regionie CEE i Turcji. Za
wyniki swojej pracy wyróżniona przez branżowe dzienniki – dwukrotnie otrzymała nagrodę Parkietu – Złoty Portfel – w 2014 roku oraz 2012 roku a także tytuł Fundusz
148
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Katarzyna
Dąbrowska
Członek Rady
Nadzorczej
Roku w 2012 i 2009 roku od Pulsu Biznesu. Aktualnie zarządza funduszem venture capital – Inventures. Pełni funkcje członkini Rad Nadzorczych w spółkach
portfelowych Inventures – Sidly Healthcare sp. z o.o. 2019 – 2021, Napoleon sp. z o.o. 2018-2021, Ecommerce factory S.A. 2019 – 2024, Trustmate S.A. od 2022
roku, Edrone sp. z o.o. od 2024 roku.
Ukończyła w 2004 roku z tytułem magistra Akademię Ekonomiczną w Poznaniu na kierunku zarządzanie i marketing, na specjalności inwestycje kapitałowe i strategie
finansowe przedsiębiorstw.
Członek Rady Nadzorczej spełnia kryteria niezależności określone w § 20 ust. 2 Statutu.
Ewa Stefaniak
Członek Rady
Nadzorczej
Absolwentka Wyższej Szkoły Menedżerskiej w Warszawie w zakresie rachunkowość i controlling. Posiada świadectwo kwalifikacyjne do prowadzenia ksiąg
rachunkowych wydane przez Ministra Finansów Rzeczpospolitej Polskiej.
W latach 1991-1995 sprawowała funkcję głównej księgowej w następujących spółkach: Kontrakt sp. z o.o., Hotel and Lodging sp. z o.o. oraz Contingsult sp. z o.o.
Od września 1996 roku do maja 2006 roku pracowała w ING investment Management (Polska) S.A. jako główna księgowa/kontroler portfeli. Od września 2006 roku
do października 2019 roku zatrudniona w X-Trade Brokers Dom Maklerski S.A. (obecnie XTB S.A.) na stanowisku głównej księgowej. W latach 2008-2015 pełniła
w XTB S.A. funkcję Członka Zarządu.
Członek Rady Nadzorczej spełnia kryteriów niezależności określonych w § 20 ust. 2 Statutu.
149
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Bartosz Zabłocki
Członek Rady
Nadzorczej
Karierę zawodową rozpoczął w 2002 roku w firmie Contract Administration sp z o.o. gdzie do 2007 roku pełnił funkcję specjalisty ds. ochrony marki. Od 2005 roku
do 2022 roku był wspólnikiem w Kancelarii Prawnej P. Grzelka & Wspólnicy sp. k. Od 2006 roku Bartosz Zabłocki prowadzi również własną działalność gospodarczą:
„Globetroter Bartosz Zabłocki”. Od marca 2021 roku pełni funkcję Członka Zarządu w spółce Kamienica sp. z o.o.
Ukończył Wydział Prawa i Administracji Uniwersytetu Łódzkiego.
Członek Rady Nadzorczej nie spełnia kryteriów niezależności określonych w § 20 ust. 2 Statutu.
Grzegorz
Grabowicz
Członek Rady
Nadzorczej
Od stycznia 2019 roku jest Członkiem Zarządu i dyrektorem finansowym w Spółce Mabion S.A. Zdobywał wiedzę i doświadczenie w zarządzaniu, kolejno pracując:
w latach 1998-2003 pracował w Dziale Audytu w Deloitte, w roku 2003 pełnił funkcje kontrolera finansowego w BFF Polska S.A. (dawniej Magellan S.A.), w latach
2004-2017 był dyrektorem finansowym w BFF Polska S.A. i wiceprezesem Zarządu w BFF Polska S.A. W latach 2010-2013 Prezes Zarządu MEDFinance S.A.
W latach 2007-2017 był członkiem Rady Nadzorczej Magellan Czechy oraz Magellan Słowacja. W latach 2013-2017 był Przewodniczącym Rady Nadzorczej
MEDFinance S.A. Pan Grzegorz Grabowicz od 2014 roku do października 2018 roku był członkiem Rady Nadzorczej Skarbiec Holding S.A. Od października 2017
roku do sierpnia 2020 roku był członkiem Rady Nadzorczej Develia S.A. (dawniej LC Corp S.A.) oraz od czerwca 2018 roku do maja 2019 roku był członkiem Rady
Nadzorczej Medicalgorithmics S.A. Od maja 2020 roku jest członkiem Rady Nadzorczej w spółce PRAGMAGO S.A.
W 1998 roku ukończył Uniwersytet Łódzki, na wydziale Zarządzania i Marketingu, na specjalizacji Rachunkowość uzyskując dyplom Magistra Zarządzania
i Marketingu. W 2010 roku ukończył program organizowany przez Nottingham Trent University oraz WSB przy Uniwersytecie Poznańskim uzyskując tytuł EMBA
(Executive Master of Business Administration). Ponadto Pan Grzegorz Grabowicz posiada uprawnienia Biegłego Rewidenta.
Członek Rady Nadzorczej spełnia kryteria niezależności określone w § 20 ust. 2 Statutu.
150
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Poniżej życiorysy Członków Rady Nadzorczej, którzy na dzień przekazania Sprawozdania nie pełnią już funkcji w organie nadzorczym Spółki, ale pełnili je w 2024 roku.
Jan Byrski
Przewodniczący Rady
Nadzorczej
Powołany z dniem: 20.11.2024,
rezygnacja złożona z dniem:
15.01.2025 roku
Specjalizuje się w prawie innowacji finansowych (FinTech), w tym na rynku płatniczym, bankowym i ubezpieczeniowym, w aspektach prawnej ochrony
informacji (danych osobowych, tajemnic zawodowych, tajemnicy przedsiębiorstwa), IT i TMT oraz prowadzeniu postępowań przed Prezesem NBP,
Przewodniczącym KNF oraz Prezesem UODO i spraw przed sądami administracyjnymi. Doradza spółkom i instytucjom finansowym z rynku polskiego,
jak i rynków międzynarodowych.
Jest ekspertem prawnym Polskiej Izby Ubezpieczeń (PIU) oraz Fundacji Rozwoju Obrotu Bezgotówkowego (FROB). Członek IAPP i stowarzyszenia
SABI-IOD. Wiceprzewodniczący Komitetu FinTech PIIT. Członek zespołów roboczych w UKNF ds. rozwoju innowacji finansowych (FinTech) oraz grup
roboczych MC, w tym ds. rejestrów rozproszonych i blockchain. Uczestnik prac parlamentarnych dotyczących dostosowania polskiego prawa
do dyrektywy PSD 2, rozporządzenia interchange fee (IF Reg), RODO oraz licznych nowelizacji ustawy o ochronie danych osobowych i ustawy o usługach
płatniczych. Prelegent na konferencjach, seminariach i szkoleniach w Polsce i zagranicą. Członek Rady Konsultacyjnej miesięcznika IT w Administracji.
Autor i współautor licznych pozycji naukowych i popularnonaukowych, m.in.: monografii „Tajemnica prawnie chroniona w działalności bankowej”
(C.H. Beck 2010), która zdobyła I nagrodę NBP w konkursie Scientiae Legis Excellentia na najlepsze rozprawy doktorskie z prawa gospodarczego oraz
rozprawy habilitacyjnej „Outsourcing w działalności dostawców usług płatniczych” (C.H. Beck 2018). Indywidulane rekomendacje w rankingu
Chambers & Partners Europe 2020 2021 Banking & Finance: Regulatory Poland, FinTech Legal Poland 2020 i 2021 oraz Legal 500 EMEA Poland 2020
i 2021 w kategorii: Data privacy and data protection.
Profesor uczelni w Instytucie Prawa Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie. Absolwent I stopnie naukowe na WPiA Uniwersytetu Jagiellońskiego.
Uczestnik Szkoły Prawa Niemieckiego UJ oraz Uniwersytetów w Heidelbergu i Moguncji oraz Szkoły Prawa Austriackiego UJ i Uniwersytetu
Wiedeńskiego. Stypendysta Fundacji Współpracy Polsko-Niemieckiej na Ruhr-Universität Bochum. Stypendia na Ernst-Moritz-Arndt Universität
Greifswald, Johann Gutenberg Universität Mainz oraz w Max-Planck-Institut für Immaterialgüter-und Wettbewerbsrecht.
Członek Rady Nadzorczej spełniał kryteria niezależności określone w § 20 ust. 2 Statutu.
Jakub Leonkiewicz
Wiceprzewodniczący Rady
Nadzorczej
Kadencja: 19.11.2021 – 19.11.2024
Karierę zawodową rozpoczął w 2001 roku w dziale rozwoju biznesu w Interhyp.de w Niemczech. W latach 2001-2002 pracował w Roland Berger Strategy
Consultants w Niemczech. W latach 2002-2015 związany był z J.P. Morgan – najpierw jako analityk w zespole fuzji i przejęć w Londynie a od 2012 roku
jako dyrektor J.P. Morgan w Warszawie, gdzie odpowiedzialny był za praktykę J.P. Morgan na Polskę oraz kraje nadbałtyckie. W okresie od listopada
2015 do stycznia 2017 oraz ponownie od maja 2017 roku pełnił funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej XTB. Aktualnie pełni funkcję partnera
w funduszu private equity Avia Capital.
Ukończył w 2002 roku z tytułem magistra Szkołę Główną Handlową na kierunku finanse i bankowość. W 2000 roku Uczestniczył w CEMS Master
Programme (Community of European Management Schools) na London School of Economics oraz był stypendystą na wydziale ekonomii Christian-
Albrecht Universität zu Kiel.
Członek Rady Nadzorczej spełniał kryteria niezależności określone w § 20 ust. 2 Statutu.
151
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Łukasz Baszczyński
Członek Rady Nadzorczej
Kadencja: 19.11.2021 – 19.11.2024
Karierę zawodową rozpoczął w 1999 roku na stanowisku referenta w Sądzie Rejonowym w Zgierzu. W latach 2002-2006 związany był jako prawnik
z Kancelarią Radców Prawnych P.Stopczyk & R.Mikulski oraz jako asystent Zarządu z Sarton Management sp. z o.o.
Pełni funkcję wspólnika w Kancelarii Prawnej P. Grzelka & Wspólnicy sp. k.
Do 27 września 2019 roku pełnił funkcję partnera w spółce Baszczyński & Dąbrowska Intellectual Property Law oraz do dnia 16 czerwca 2016 roku pełnił
funkcję członka Rady Nadzorczej w Novama Cloud S.A.
Ukończył Wydział Prawa i Administracji Uniwersytetu Łódzkiego. W 2008 roku został wpisany na listę radców prawnych, a w 2010 roku na listę adwokatów
przy Okręgowej Radzie Adwokackiej w Warszawie. Jest wpisany na listę kandydatów do rad nadzorczych spółek, w których Skarb Państwa jest
akcjonariuszem.
Członek Rady Nadzorczej nie spełniał kryteriów niezależności określonych w § 20 ust. 2 Statutu.
W 2024 roku Członkowie Rady Nadzorczej Spółki poświęcili odpowiednią ilość czasu na wykonywanie swoich obowiązków.
Stan posiadania akcji Spółki i jednostek powiązanych przez
Członków Rady Nadzorczej
Osoby nadzorujące nie posiadają akcji Spółki.
Osoby nadzorujące nie posiadały udziałów/akcji w podmiotach powiązanych.
Funkcje pełnione przez członków Rady Nadzorczej Emitenta
w spółkach Grupy
Członkowie Rady Nadzorczej Spółki dominującej nie pełnili w okresie sprawozdawczym
jednocześnie funkcji we władzach jednostek podporządkowanych.
Członkowie Rady Nadzorczej pełniący funkcje w komitetach
Rady Nadzorczej
Komitety Rady Nadzorczej
W ramach Rady Nadzorczej funkcjonują następujące komitety:
▪ Komitet Audytu;
▪ Komitet Wynagrodzeń;
▪ Komitet ds. Zarządzania Ryzykiem.
Rada Nadzorcza na mocy uchwały podjętej przez nią kolegialnie wykonuje zadania Komitetu
Wynagrodzeń i Komitetu ds. Zarządzania Ryzykiem. Od dnia 13 października 2017 roku
Komitet Audytu funkcjonuje jako odrębny komitet, natomiast przed tą datą, zadania Komitetu
Audytu wykonywała kolegialnie Rada Nadzorcza.
152
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
W 2024 roku oraz na dzień przekazania niniejszego raportu, Członkowie Rady Nadzorczej
pełnili następujące funkcje w komitetach Rady Nadzorczej:
IMIĘ I
NAZWISKO
FUNKCJA
FUNKCJA
KOMITETU
AUDYTU
FUNKCJA
KOMITETU
WYNAGRODZEŃ
FUNKCJA
KOMITETU DS.
ZARZĄDZANIA
RYZYKIEM
Aleksander
Chłopecki
1
Przewodniczący
Rady Nadzorczej
NIE
TAK
TAK
Bartosz
Zabłocki
Członek Rady
Nadzorczej
TAK
TAK
TAK
Grzegorz
Grabowicz
Członek Rady
Nadzorczej
TAK
TAK
TAK
Katarzyna
Dąbrowska
Członek Rady
Nadzorczej
NIE
TAK
TAK
Ewa
Stefaniak
Członek Rady
Nadzorczej
TAK
TAK
TAK
Jan Byrski
2
Przewodniczący
Rady Nadzorczej
NIE
TAK
TAK
Jakub
Leonkiewicz
3
Wiceprzewodniczący
Rady Nadzorczej
TAK
TAK
TAK
Łukasz
Baszczyński
4
Członek Rady
Nadzorczej
NIE
TAK
TAK
1
) funkcje pełnione od dnia 16.01.2025 roku
2
) funkcje pełnione do dnia 15.01.2025 roku
3
) funkcje pełnione do dnia 19.11.2024 roku
4
) funkcje pełnione do dnia 19.11.2024 roku
Rada Nadzorcza może powołać również inne komitety. Szczegółowe zadania oraz zasady
powoływania i funkcjonowania komitetów określa Regulamin Rady Nadzorczej.
Komitet Audytu
W okresie od dnia 1 stycznia 2024 roku do dnia 19 listopada 2024 roku Komitet Audytu
obradował w następującym składzie:
IMIĘ I
NAZWISKO
FUNKCJA
KRYTERIUM
NIEZALEŻNOŚCI
KRYTERIUM
WIEDZY
FINANSOWEJ
KRYTERIUM
WIEDZY
BRANŻOWEJ
Grzegorz
Grabowicz
Przewodniczący
Komitetu Audytu
TAK
TAK
TAK
Jakub
Leonkiewicz
Członek Komitetu
Audytu
TAK
TAK
TAK
Bartosz
Zabłocki
Członek Komitetu
Audytu
NIE
TAK
TAK
W okresie od dnia 27 listopada 2024 roku do dnia 31 grudnia 2024 roku oraz do dnia
przekazania niniejszego Sprawozdania, Komitet Audytu obradował w następującym składzie:
IMIĘ I
NAZWISKO
FUNKCJA
KRYTERIUM
NIEZALEŻNOŚCI
KRYTERIUM
WIEDZY
FINANSOWEJ
KRYTERIUM
WIEDZY
BRANŻOWEJ
Grzegorz
Grabowicz
Przewodniczący
Komitetu Audytu
TAK
TAK
TAK
Ewa
Stefaniak
Członek Komitetu
Audytu
TAK
TAK
TAK
Bartosz
Zabłocki
Członek Komitetu
Audytu
NIE
TAK
TAK
Liczba odbytych posiedzeń Komitetu Audytu albo posiedzeń Rady Nadzorczej lub
innego organu nadzorującego lub kontrolującego poświęconych wykonywaniu
obowiązków Komitetu Audytu
W 2024 roku odbyło się 12 posiedzeń Komitetu Audytu Spółki. W 2024 roku na posiedzeniach
Komitetu Audytu oraz w trybie obiegowym podjętych zostało 21 uchwał. Średnia frekwencja
Członków Komitetu Audytu Spółki wynosiła 94%. Indywidualna frekwencja Członków organu
153
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
nadzorczego Spółki wynosiła odpowiednio: Grzegorz Grabowicz – 100%, Jakub Leonkiewicz
– 82%, Bartosz Zabłocki – 100% oraz Ewa Stefaniak – 100 %.
Zadania Komitetu Audytu
Do zadań Komitetu Audytu należy w szczególności:
▪ monitorowanie procesu sprawozdawczości finansowej oraz sprawozdawczości
zrównoważonego rozwoju;
▪ monitorowanie skuteczności systemów nadzoru zgodności z prawem (SLC), kontroli
wewnętrznej (SIC), audytu wewnętrznego (SIA) w tym w zakresie sprawozdawczości
finansowej, sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju oraz zarządzania ryzykiem
(SRM), w tym przyjęcie do wiadomości raportów ze skuteczności działania systemów
oraz ich ocena;
▪ monitorowanie wykonywania czynności rewizji finansowej, w szczególności
przeprowadzania przez firmę audytorską badania, z uwzględnieniem wszelkich
wniosków i ustaleń wynikających z kontroli przeprowadzonej w firmie audytorskiej;
▪ kontrolowanie i monitorowanie niezależności biegłego rewidenta i firmy audytorskiej,
w szczególności w przypadku, gdy na rzecz Spółki świadczone są przez firmę
audytorską inne usługi niż badanie sprawozdań finansowych i atestacja
sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju;
▪ przedstawianie Radzie Nadzorczej ofert firm audytorskich oraz rekomendowanie
wyboru firmy do przeprowadzenia badań sprawozdań finansowych i atestacji
sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju;
▪ informowanie Rady Nadzorczej o wynikach badania lub atestacji sprawozdawczości
zrównoważonego rozwoju oraz wyjaśnianie, w jaki sposób badanie to przyczyniło się
do rzetelności sprawozdawczości finansowej w Spółce, a także jaka była rola Komitetu
Audytu w procesie badania;
▪ dokonywanie oceny niezależności biegłego rewidenta oraz wyrażanie zgody
na świadczenie przez niego dozwolonych usług niebędących badaniem w Spółce;
▪ opracowywanie polityki wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania badania
sprawozdań finansowych oraz atestację zrównoważonego rozwoju oraz dokonywanie
regularnych przeglądów wspomnianego dokumentu;
▪ opracowywanie polityki świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą
badanie sprawozdań finansowych oraz sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju,
przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy
audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem oraz dokonywanie
regularnych przeglądów wspomnianego dokumentu;
▪ określanie procedury wyboru firmy audytorskiej przez Spółkę oraz dokonywanie
regularnych przeglądów wspomnianego dokumentu;
▪ przedstawianie Radzie Nadzorczej rekomendacji dotyczącej wyboru biegłych
rewidentów lub firm audytorskich;
▪ przedkładanie zaleceń mających na celu zapewnienie rzetelności procesu
sprawozdawczości finansowej w Spółce;
▪ przyjmowanie sprawozdania z działalności Komitetu Audytu za ubiegły rok obrotowy.
Tematy posiedzeń Komitetu Audytu odbytych w 2024 roku to m.in.:
▪ omówienie raportów kwartalnych Spółki;
▪ zaopiniowanie rocznego sprawozdania finansowego wraz z wydaniem rekomendacji
dla Rady Nadzorczej Spółki;
▪ omówienie oraz analiza i ocena ofert firm audytorskich na przeprowadzenie badań
za lata 2024-2025 oraz wyrażenia zgody na świadczenie usług dodatkowych;
▪ zapoznanie się z raportami o funkcjonowaniu systemów kontroli wewnętrznej,
zarządzania ryzykiem i audytu wewnętrznego oraz wysłuchanie osób
odpowiedzialnych za funkcjonowanie tych systemów;
▪ spotkania z przedstawicielami firmy audytorskiej przeprowadzającej badanie
sprawozdań finansowych Spółki;
▪ przyjęcie sprawozdania z działalności Komitetu Audytu za rok 2023;
▪ weryfikacja polityk i procedur oraz regulaminów Komitetu Audytu;
154
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
▪ weryfikacja niezależności i wynagrodzeń firmy audytorskiej;
▪ przyjęcie planu pracy Komitetu na kolejny rok.
Kryteria niezależności oraz procesu w odniesieniu do Członków Komitetu Audytu XTB:
Niezależni Członkowie Komitetu Audytu
W roku 2024 w Komitecie Audytu XTB członkami niezależnymi spełniającymi przesłanki
niezależności wymienione w art. 129 ust. 3 Ustawy z dnia 11 maja 2017 roku o biegłych
rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym (Dz. U. z 2017 roku poz. 1089)
(„Ustawa o Biegłych”) byli:
▪ Grzegorz Grabowicz – Przewodniczący Komitetu Audytu;
▪ Jakub Leonkiewicz – Członek Komitetu Audytu (Członek Komitetu Audytu w kadencji
upływającej w dniu 19 listopada 2024 r);
▪ Ewa Stefaniak – Członek Komitetu Audytu (Członek Komitetu Audytu od dnia
27 listopada 2024 roku).
Członkowie posiadający wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości lub badania
sprawozdań finansowych, ze wskazaniem sposobu ich nabycia
Wymienione poniżej osoby, wchodzące w skład Komitetu Audytu nabyły w wyniku opisanego
wykształcenia i doświadczenia zawodowego wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości
lub badania sprawozdań finansowych:
▪ Grzegorz Grabowicz – Członek Rady Nadzorczej oraz Przewodniczący Komitetu,
posiada wykształcenie wyższe z zakresu rachunkowości, tytuł MBA, jak również
uprawnienia biegłego rewidenta oraz wiedzę nabytą w toku dotychczasowego
doświadczenia zawodowego w spółkach. W latach 1998-2003 pracował w Dziale
Audytu w Deloitte. W roku 2003 pełnił funkcje kontrolera finansowego w BFF Polska
S.A. (dawniej Magellan S.A.), zaś w latach 2004-2017 był dyrektorem finansowym
w BFF Polska S.A. i wiceprezesem Zarządu w BFF Polska S.A. W latach 2010-2013
pełnił funkcję Prezesa Zarządu MEDFinance S.A. W latach 2007-2017 był członkiem
Rady Nadzorczej Magellan Czechy oraz Magellan Słowacja. W latach 2013-2017 był
Przewodniczącym Rady Nadzorczej MEDFinance S.A. Grzegorz Grabowicz od 2014
roku do października 2018 roku był członkiem Rady Nadzorczej Skarbiec Holding S.A.
Od października 2017 roku do sierpnia 2020 roku był członkiem Rady Nadzorczej
Develia S.A. (dawniej LC Corp S.A.) oraz od czerwca 2018 roku do maja 2019 roku
był członkiem Rady Nadzorczej Medicalgorithmics S.A. Od maja 2020 roku jest
członkiem Rady Nadzorczej w spółce PRAGMAGO S.A., zaś od stycznia 2019 roku
jest Członkiem Zarządu i dyrektorem finansowym w spółce publicznej Mabion S.A.
Z XTB Sprawowane przez lata funkcje pozwoliły panu Grzegorzowi Grabowiczowi
zebrać doświadczenie w zakresie finansów i zarządzania umożliwiające spełnianie
kryteriów niezależności, o których mowa w Ustawie.
▪ Ewa Stefaniak – Członek Rady Nadzorczej oraz Komitetu, posiada wykształcenie
wyższe i świadectwo kwalifikacyjne do prowadzenia ksiąg rachunkowych wydane
przez Ministra Finansów Rzeczpospolitej Polskiej. W latach 1991-1995 sprawowała
funkcję głównej księgowej w następujących spółkach: Kontrakt sp. z o.o., Hotel and
Lodging sp. z o.o. oraz Contingsult sp. z o.o. Od września 1996 roku do maja 2006
roku pracowała w ING investment Management (Polska) S.A. jako główna
księgowa/kontroler portfeli. Od września 2006 roku do października 2019 roku
zatrudniona w X-Trade Brokers Dom Maklerski S.A. (obecnie XTB S.A.) na stanowisku
głównej księgowej. W latach 2008-2015 pełniła w XTB S.A. funkcję Członka Zarządu.
▪ Jakub Leonkiewicz – Członek Rady Nadzorczej oraz Komitetu w kadencji wygasającej
w dniu 19 listopada 2024 roku, posiada wykształcenie wyższe ekonomiczne.
Od ponad 9 lat pełnił funkcję Członka Rady Nadzorczej Spółki, co pozwoliło mu
na szczegółowe poznanie specyfiki działalności prowadzonej przez XTB. Niezależnie
od powyższego, Jakub Leonkiewicz w latach 2002-2015 związany był z J.P. Morgan
– najpierw jako analityk w zespole fuzji i przejęć w Londynie, a od 2012 roku jako
dyrektor J.P. Morgan w Warszawie, gdzie odpowiedzialny był za praktykę J.P. Morgan
155
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
na Polskę oraz kraje nadbałtyckie. Aktualnie pełni funkcję partnera w funduszu private
equity Avia Capital.
▪ Bartosz Zabłocki – Członek Rady Nadzorczej oraz Komitetu, posiada wykształcenie
wyższe prawnicze. Od ponad 9 lat pełni funkcję Członka Rady Nadzorczej Spółki.
Od 2005 roku do 2022 roku był wspólnikiem w Kancelarii Prawnej P. Grzelka &
Wspólnicy sp. k., zaś w latach 2012-2022 Członkiem Zarządu XX ZW Investment
Group S.A. Od marca 2021 roku pełni funkcję Członka Zarządu w spółce Kamienica
sp. z o.o. Od listopada 2023 roku wspólnik w spółce Contigate sp. z o.o.
Członkowie posiadający wiedzę i umiejętności z zakresu branży w której działa
Emitent, ze wskazaniem sposobu ich nabycia
▪ Bartosz Zabłocki – od ponad 9 lat pełni funkcję członka Rady Nadzorczej XTB,
co pozwoliło mu nabyć odpowiednią wiedzę z branży. Od 2005 roku do czerwca 2022
roku był wspólnikiem w Kancelarii Prawnej P. Grzelka & Wspólnicy sp. k.
▪ Grzegorz Grabowicz – Członek Rady Nadzorczej posiada wykształcenie, wiedzę
i doświadczenie z zakresu rachunkowości, posiada tytuł MBA oraz uprawnienia
biegłego rewidenta. Pełnił funkcje kontrolera finansowego oraz dyrektora
finansowego, zasiadał w zarządach oraz radach nadzorczych spółek o różnym profilu
działalności, również notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych. Sprawowane
W XTB przez lata funkcje pozwoliły panu Grzegorzowi Grabowiczowi zebrać wiedzę
na temat specyfiki branży, w której działa Spółka.
▪ Ewa Stefaniak – Członek Rady Nadzorczej oraz Komitetu Audytu, posiada
wykształcenie wyższe i doświadczenie z zakresu księgowości i rachunkowości.
Zawodowo związana ze Spółką przez 13 lat, w tym jako Członek Zarządu, co pozwoliło
jej szczegółowo poznać specyfikę branży finansowej, działalności maklerskiej
prowadzonej przez XTB.
▪ Jakub Leonkiewicz – Członek Rady Nadzorczej w kadencji wygasającej w dniu
19 listopada 2024 roku Przez ponad 8 lat zasiadanie w składzie Rady pozwoliło mu
na szczegółowe poznanie branży finansowej oraz specyfikacji działalności maklerskiej
na rynku giełdowym oraz rynku OTC (instrumenty pochodne na waluty, towary,
indeksy, akcje i obligacje) prowadzonej przez XTB. Dodatkowo w latach 2001-2002
pracował w Roland Berger Strategy Consultants w Niemczech. W latach 2002-2015
związany był z J.P. Morgan – najpierw jako analityk w zespole fuzji i przejęć
w Londynie a od 2012 roku jako dyrektor J.P. Morgan w Warszawie, gdzie
odpowiedzialny był za praktykę J.P. Morgan na Polskę oraz kraje nadbałtyckie.
Aktualnie pełni funkcję partnera w funduszu private equity Avia Capital.
Informacja o świadczeniu przez firmę audytorską badającą sprawozdanie finansowe
dozwolonych usług niebędących badaniem i o dokonanej ocenie niezależności firmy
audytorskiej oraz wyrażonej zgodzie na świadczenie tych usług
Za rok 2024 firma audytorska PricewaterhouseCoopers Polska spółka z ograniczoną
odpowiedzialnością Audyt sp.k. wykonywała następujące dozwolone usługi:
▪ badanie jednostkowego sprawozdania finansowego oraz skonsolidowanego
sprawozdania finansowego za 2024 rok;
▪ przegląd skróconego jednostkowego śródrocznego sprawozdania finansowego oraz
skróconego skonsolidowanego śródrocznego sprawozdania finansowego za okres
od 1 stycznia 2024 roku do 30 czerwca 2024 roku;
▪ przegląd procesu przechowywania aktywów klientów Spółki na dzień 31 grudnia 2024
roku;
▪ usługa atestacyjna w zakresie zgodności z mającymi zastosowanie wymogami
sprawozdania o wynagrodzeniach sporządzonego przez Radę Nadzorczą Spółki
za rok zakończony 31 grudnia 2024 roku;
156
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
▪ usługi atestacyjnej raportu niefinansowego przygotowanego w oparciu o jednolite
europejskie standardy sprawozdawczości w zakresie zrównoważonego rozwoju
(ESRS) za rok zakończony 31 grudnia 2024 roku;
▪ przeprowadzenie weryfikacji oznaczenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania
finansowego za 2024 rok znacznikami XBRL, zgodnie z rozporządzeniem w sprawie
ESEF.
Powyższe usługi realizowane były na podstawie zgody Rady Nadzorczej z dnia 21 lutego
2024 roku po uprzednim zapoznaniu się z rekomendacją Komitetu Audytu z dnia 26 stycznia
2024 roku.
Komitet Audytu zaakceptował zatrudnienie firmy audytorskiej (tj. PricewaterhouseCoopers
Polska spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Audyt sp.k.) do wykonania ww.
dozwolonych usług niebędących badaniem. Przed przedłożeniem stosownych rekomendacji
Komitetowi Audytu niezależność usług audytora w procesie badania sprawozdań została
pozytywnie zweryfikowana.
Komitet Audytu: Współpraca z audytorem
W dniu 13 października 2017 roku Rada Nadzorcza zatwierdziła trzy dokumenty regulujące
współpracę z audytorem. Dokumenty te podlegają okresowej weryfikacji i aktualizacji.
Główne założenia Procedury wyboru firmy audytorskiej, Polityki wyboru firmy audytorskiej
oraz Polityki świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie dozwolonych
usług niebędących badaniem (w tym przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz
przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem) zostały
przedstawione w poniższej tabeli:
Procedura wyboru firmy
audytorskiej
Celem Procedury jest opisanie procesu wyboru firmy
audytorskiej. Procedura ta zawiera elementy tj.: zapytanie
ofertowe, ocenę ofert, wybór oferty, zawarcie umowy
lub ponowny wybór.
Polityka wyboru firmy
audytorskiej
Celem Polityki jest określenie zasad oraz kryteriów
wyboru firmy audytorskiej, która będzie przeprowadzać
badanie w Spółce. Opisane są w niej kryteria selekcji
podmiotów uprawnionych do przeprowadzania badania;
kryteria oceny otrzymanych ofert; kryteria oceny
niezależności przeprowadzanej przez Komitet Audytu;
zasady składania i wyboru ofert.
Kryteria selekcji firmy audytorskiej uwzględnione
w Polityce:
▪ Spółka każdorazowo wysyła zapytania ofertowe
do największych firm audytorskich.
▪ Zarząd Spółki jest uprawniony do złożenia zapytań
ofertowych do renomowanych firm audytorskich
o międzynarodowym zasięgu działalności.
▪ Celem zapewnienia niezależności biegłego rewidenta
i firmy audytorskiej wybór firmy audytorskiej
dokonywany jest z uwzględnieniem zasad rotacji firmy
audytorskiej i kluczowego biegłego rewidenta
wynikających z Ustawy o biegłych rewidentach
i Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady
(UE) nr 537/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 roku
w sprawie szczegółowych wymogów dotyczących
ustawowych badań sprawozdań finansowych
jednostek interesu publicznego, uchylające decyzję
Komisji 2005/909/WE, w szczególności:
157
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
a) maksymalny czas nieprzerwanego trwania zleceń
badań ustawowych, o których mowa w m.in. 17 ust.
1 akapit drugi Rozporządzenia, przeprowadzanych
przez tę samą firmę audytorską lub firmę audytorską
powiązaną z tą firmą audytorską lub jakiegokolwiek
członka sieci działającej w państwach Unii
Europejskiej, do której należą te firmy audytorskie,
nie może przekraczać 10 lat;
b) kluczowy biegły rewident nie może przeprowadzać
badania ustawowego w Spółce przez okres dłuższy
niż 5 lat;
c) kluczowy biegły rewident może ponownie
przeprowadzać badanie ustawowe w Spółce, po
upływie co najmniej 3 lat od zakończenia ostatniego
badania ustawowego.
▪ Nie wysyła się zapytań ofertowych do firmy
audytorskiej, która przeprowadzała Badania za
poprzednie 10 lat obrotowych.
▪ Ponowne wysłanie zapytania ofertowego do firmy
audytorskiej, o której mowa w pkt 3 może nastąpić po
upływie 4 lat od zakończenia ostatniego dokonanego
przez tą firmę Badania.
Polityka świadczenia przez
firmę audytorską
przeprowadzającą badanie
dozwolonych usług
niebędących badaniem.
Celem Polityki jest określenie ogólnych zasad, na których
firma audytorska przeprowadzająca badanie może
świadczyć usługi na rzecz Spółki lub na rzecz podmiotów
powiązanych ze Spółką. Polityka zawiera katalog usług
dozwolonych.
Rekomendacja dotycząca wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia
badania
W 2024 roku Rada Nadzorcza Spółki dokonała wyboru firmy audytorskiej
PricewaterhouseCoopers Polska spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Audyt sp.k. do
badania sprawozdań finansowych Spółki za lata 2024-2025, tj. przeprowadzenia przeglądów
jednostkowych i skonsolidowanych śródrocznych sprawozdań finansowych Spółki za okres
sześciu miesięcy zakończonych 30 czerwca 2024 roku oraz 30 czerwca 2025 roku oraz
badania rocznych jednostkowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych Spółki
sporządzonych za rok zakończony 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia 2025 roku. Wybór
nowego podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych, przeprowadzony
został na podstawie obowiązujących w Spółce Polityki wyboru firmy audytorskiej oraz
Procedury wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania sprawozdań finansowych
XTB. Istotą przedmiotowej procedury było dokonanie przez Komitet Audytu analizy zebranych
ofert pod względem wymogów wynikających z Ustawy o Biegłych rewidentach, firmach
audytorskich oraz nadzorze publicznym oraz kryteriów i wytycznych określonych w powyżej
wskazanej Polityce. W wyniku przenalizowania i porównania ofert Komitet Audytu,
zarekomendował Radzie Nadzorczej dwie firmy audytorskie, wskazując jednocześnie ofertę
PricewaterhouseCoopers Polska Sp. Z o.o. Audyt sp.k., jako preferowaną.
Rekomendacja Komitetu Audytu dotycząca wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia
badania spełniała obowiązujące warunki.
Rada Nadzorcza, po zapoznaniu się z rekomendacją wybrała podmiot preferowany przez
Komitet Audytu.
158
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Komitet Wynagrodzeń
W ramach swoich kompetencji Rada Nadzorcza może, w drodze podjętej uchwały, powołać
inne komitety i określić ich skład.
W 2024 roku Komitet Wynagrodzeń XTB S.A. odbył trzy posiedzenia. W badanym roku na
posiedzeniach Komitetu Wynagrodzeń podjętych zostało 5 uchwał. Średnia frekwencja
Członków organu wynosiła 93%. Indywidualna frekwencja Członków Komitetu Wynagrodzeń
Spółki wynosiła odpowiednio: Jan Byrski – 100%, Jakub Leonkiewicz – 50%, Łukasz
Baszczyński – 100%, Bartosz Zabłocki – 100%, Grzegorz Grabowicz – 100%, Katarzyna
Dąbrowska – 100% oraz Ewa Stefaniak – 100%.
Funkcję Komitetu Wynagrodzeń pełni w Spółce cała Rada Nadzorcza. Do zadań Komitetu
Wynagrodzeń należy:
▪ wspieranie Zarządu w przygotowaniu rozwiązań dotyczących Wynagrodzeń zgodnych
z Polityką zmiennych składników wynagrodzeń („Polityka wynagrodzeń”);
▪ opiniowanie Polityki wynagrodzeń, w tym wysokości i składników wynagrodzeń;
▪ dokonywanie przeglądu Polityki wynagrodzeń;
▪ nadzorowanie wypłat zmiennych składników wynagrodzeń osób zajmujących
stanowiska mające istotny wpływ na profil ryzyka firmy inwestycyjnej;
▪ ustalanie zmiennych składników wynagrodzeń Członków Zarządu, z uwzględnieniem
zasad opisanych w Polityce wynagrodzeń.
Komitet ds. Zarządzania Ryzykiem
W ramach swoich kompetencji Rada Nadzorcza może, w drodze podjętej uchwały, powołać
inne komitety i określić ich skład.
W 2024 roku Komitet ds. Zarządzania Ryzykiem XTB S.A. odbył pięć posiedzeń. W badanym
roku na posiedzeniach Komitetu ds. Zarządzania Ryzykiem podjęte zostały 3 uchwał. Średnia
frekwencja Członków Komitetu ds. Zarządzania Ryzykiem Spółki wynosiła 100%.
Indywidualna frekwencja Członków Komitetu ds. Zarządzania Ryzykiem Spółki wynosiła
odpowiednio: Jan Byrski – 100%, Jakub Leonkiewicz – 100%, Łukasz Baszczyński – 100%,
Bartosz Zabłocki – 100%, Grzegorz Grabowicz – 100%, Katarzyna Dąbrowska – 100% oraz
Ewa Stefaniak – 100%.
Funkcję Komitetu ds. Zarządzania Ryzykiem pełni w Spółce cała Rada Nadzorcza.
Do głównych zadań należy m.in.:
▪ opracowanie projektu dokumentu dotyczącego apetytu na ryzyko domu maklerskiego;
▪ opiniowanie opracowanej przez Zarząd strategii domu maklerskiego w zakresie
zarządzania ryzykiem;
▪ wspieranie Rady Nadzorczej w nadzorowaniu realizacji strategii domu maklerskiego
w zakresie zarządzania ryzykiem przez Zarząd;
▪ weryfikacja polityki wynagrodzeń i zasad jej realizacji pod kątem dostosowania
systemu wynagrodzeń do ryzyka, na jakie jest narażony dom maklerski, do jego
kapitału, płynności oraz prawdopodobieństwa i terminów uzyskiwania dochodów;
▪ omawianie oraz zatwierdzanie Deklaracji Akceptowalnego Poziomu Ryzyka;
▪ omawianie oraz zatwierdzanie raportu ICAAP.
Zarząd
Organem zarządzającym Spółki jest Zarząd działający na podstawie Regulaminu Zarządu.
Posiedzenia Zarządu odbywają się nie rzadziej niż 1 raz w miesiącu w siedzibie Spółki lub
jeżeli wszyscy członkowie Zarządu wyrażą zgodę, w innym miejscu na terytorium Polski.
Zasady powoływania i odwoływania Zarządu
Zasady powoływania i odwoływania Członków Zarządu oraz ich uprawnienia określa Statut
Spółki dostępny na stronie internetowej Spółki ir.xtb.com w sekcji Relacje Inwestorskie. Skład
Zarządu może liczyć od trzech do sześciu członków, w tym Prezesa Zarządu i dwóch
Wiceprezesów Zarządu.
159
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Zgodnie ze Statutem, w skład Zarządu powinny wchodzić co najmniej dwie osoby
posiadające: wykształcenie wyższe, co najmniej trzyletni staż pracy w instytucjach rynku
finansowego oraz dobrą opinię w związku ze sprawowanymi funkcjami.
Członkowie Zarządu są powoływani i odwoływani przez Radę Nadzorczą. Liczbę członków
Zarządu ustala Rada Nadzorcza w uchwale o powołaniu członków Zarządu. Członek Zarządu
może być również odwołany lub zawieszony w czynnościach uchwałą Walnego
Zgromadzenia.
Członkowie Zarządu powoływani są na okres trzyletniej, wspólnej kadencji.
Mandaty członków Zarządu wygasają z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia,
zatwierdzającego sprawozdanie finansowe Spółki za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia ich
funkcji oraz w innych przypadkach określonych w Kodeksie Spółek Handlowych.
Skład Zarządu w okresie sprawozdawczym
W 2024 roku nie miały miejsce zmiany w składzie Zarządu. Na dzień 1 stycznia 2024 roku
oraz na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień przekazania niniejszego raportu
okresowego skład osobowy Zarządu przedstawiał się następująco:
IMIE I NAZWISKO
FUNKCJA
DATA PIERWSZEGO
POWOŁANIA
DATA UPŁYWU
OBECNEJ
KADENCJI
Omar Arnaout
*
Prezes Zarządu
10.01.2017
01.07.2025
Filip Kaczmarzyk
Członek Zarządu
10.01.2017
01.07.2025
Paweł Szejko
Członek Zarządu
28.01.2015
01.07.2025
Jakub Kubacki
Członek Zarządu
10.07.2018
01.07.2025
Andrzej Przybylski
Członek Zarządu
01.05.2019
01.07.2025
* Omar Arnaout w dniu 10.01.2017 roku został powołany na członka Zarządu ds. Sprzedaży w randze Wiceprezesa Zarządu.
W dniu 23.03.2017 roku został powołany na stanowisko Prezesa Zarządu.
W dniu 2 czerwca 2022 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę w sprawie powołania
dotychczasowego pięcioosobowego składu Zarządu Spółki na nowy okres wspólnej kadencji,
który wynosi trzy lata, tj. od dnia 1 lipca 2022 roku do końca dna 1 lipca 2025 roku.
Kompetencje Zarządu
Do kompetencji Zarządu należy prowadzenie spraw Spółki i jej reprezentacja oraz wszelkie
sprawy niezastrzeżone przepisami prawa albo Statutem Spółki do kompetencji Walnego
Zgromadzenia lub Rady Nadzorczej. Zarząd prowadząc sprawy Spółki, podejmuje decyzje
mając na uwadze interes Spółki, sporządza projekty strategii rozwoju Spółki oraz określa
główne cele działania Spółki.
160
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Prezes Zarządu zwołuje posiedzenia Zarządu i im przewodniczy. Prezes Zarządu może
upoważnić innych członków Zarządu do zwoływania i przewodniczenia posiedzeniom
Zarządu. W przypadku nieobecności Prezesa Zarządu, posiedzenia Zarządu zwołuje
najstarszy wiekiem członek Zarządu.
Do kompetencji Zarządu należy w szczególności:
▪ występowanie w imieniu Spółki i reprezentowanie jej wobec osób trzecich,
▪ sporządzanie raportów okresowych Spółki w terminach umożliwiających ich publikację
zgodnie z właściwymi przepisami prawa,
▪ poddawanie sprawozdań finansowych badaniu lub przeglądowi przez biegłego
rewidenta,
▪ składanie do oceny Rady Nadzorczej sprawozdania zarządu z działalności Spółki oraz
sprawozdania finansowego wraz z opinią i raportem biegłego rewidenta (jeżeli są
wymagane przez przepisy prawa),
▪ terminowe zwoływanie Walnych Zgromadzeń, składanie wniosków na Walne
Zgromadzenie oraz przygotowywanie projektów uchwał tego organu,
▪ przedstawianie Walnemu Zgromadzeniu do rozpatrzenia i zatwierdzenia
sprawozdania Zarządu z działalności Spółki oraz sprawozdania finansowego za
ostatni rok obrotowy wraz z opinią i raportem biegłego rewidenta,
▪ opracowywanie i uchwalanie regulaminów związanych z działalnością Spółki, o ile nie
zostały zastrzeżone do kompetencji innego organu Spółki,
▪ sporządzanie projektu rocznych budżetów, w skład których będą wchodzić budżety:
Spółki, Spółek Zależnych oraz budżet skonsolidowany grupy kapitałowej Spółki,
przedstawianych do zatwierdzenia Radzie Nadzorczej,
▪ wykonywanie obowiązków informacyjnych nałożonych na domy maklerskie,
▪ inne sprawy niezastrzeżone dla innych organów Spółki.
Zarząd Spółki nie posiada szczególnych kompetencji w zakresie emisji i wykupu akcji XTB.
Działalność Zarządu w 2024 roku
W 2024 roku Zarząd zebrał się na 76 posiedzeniach i podjął 258 uchwały. Uchwały te
obejmowały wszystkie obszary działalności Grupy XTB. Uchwały dotyczyły między innymi
przyjęcia dokumentacji klientowskiej oraz szeregu regulacji i procedur wewnętrznych (m.in.
Politykę klimatyczną, Politykę antymobbingową i antydyskryminacyjną, Politykę Zarządzania
Różnorodnością, Równym Traktowaniem i Kulturą Włączenia („Polityka DEI”), Politykę
antykorupcyjną). Zarząd brał udział w procesie wyboru firmy audytorskiej i dokonał omówienia
ofert przekazanych przez firmy audytorskie oraz wydania oceny dla Rady Nadzorczej
i Komitetu Audytu dot. wyboru firmy audytorskiej. Dodatkowo, w ramach swojej pracy Zarząd
omawiał kwestie dotyczące działalności grupy kapitałowej, w tym zawiązania i objęcia
udziałów czy podwyższenia kapitału zakładowego spółek zależnych. Zarząd zapoznawał się
z okresowymi raportami systemu zarządzania ryzykiem, systemu zgodności z prawem,
systemu audytu wewnętrznego, raportem z funkcjonowania obszarów technologii
informacyjnej i bezpieczeństwa środowiska teleinformatycznego oraz raportami zarządczymi
z zakresu AML/CFT. Zarząd omawiał i zatwierdzał również raporty okresowe Spółki. Na
comiesięcznych posiedzeniach Zarząd zapoznawał się również ze stanem spraw sądowych
oraz dokonywał analizy reklamacji klientów. W 2024 roku Zarząd trzykrotnie dokonał zwołania
walnego zgromadzenia i przedstawił proponowany porządek obrad.
Opis kompetencji i doświadczenia zawodowego Członków Zarządu XTB S.A
Poniżej przedstawiono główne informacje nt. wykształcenia, kwalifikacji i zajmowanych
wcześniej stanowisk osób wchodzących w skład organu zarządzającego Spółki
161
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Omar Arnaout
Prezes Zarządu
W 2005 roku otrzymał tytuł magistra Szkoły Głównej Handlowej
w Warszawie na kierunku Bankowość i Finanse. Z XTB jest
związany od stycznia 2007 roku. W latach 2007-2009 pełnił
funkcję Sales Dealera. W kolejnych latach pełnił funkcję
wicedyrektora oddziału rumuńskiego XTB (2009-2010),
następnie funkcję wicedyrektora oddziału włoskiego XTB (2010-
2012). W latach 2012-2014 pełnił funkcję dyrektora biura
oddziałów zagranicznych w Noble Securities Dom Maklerski
S.A. W 2014 roku również pełnił rolę dyrektora sprzedaży i Prezesa Zarządu xStore sp. z o.o.
W latach 2014-2016 sprawował funkcję dyrektora sprzedaży detalicznej w XTB Limited
w Wielkiej Brytanii, by w 2016 roku objąć stanowisko dyrektora regionalnego XTB na Polskę,
Węgry, Niemcy i Rumunię.
Od 10.01.2017 roku nieprzerwanie pełni obowiązki Prezesa Zarządu XTB S.A.
Filip Kaczmarzyk
Członek Zarządu ds. Tradingu
Jest absolwentem Szkoły Głównej Handlowej w Warszawie
na kierunku Metody Ilościowe w Ekonomii oraz Systemy
Informacyjne. Karierę zawodową rozpoczął w XTB S.A. w 2007
roku w Departamencie Tradingu na stanowisku Junior Tradera.
Od kwietnia 2009 roku piastował stanowisko Deputy Chief
Tradera. W listopadzie 2010 roku rozpoczął pracę w CFH Markets
w Londynie w Departamencie Obsługi Klienta. Od maja 2011
do maja 2015 współpracował z Noble Securities SA, pierwotnie
jako Dyrektor Biura Obrotu Instrumentami OTC, a od listopada 2012 jako Dyrektor
Departamentu Rynków Zagranicznych. Pan Filip Kaczmarzyk powrócił do XTB w maju 2015
roku na stanowisko Dyrektora Departamentu Tradingu.
Od 10.01.2017 roku nieprzerwanie pełni obowiązki Członka Zarządu XTB S.A.
162
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Paweł Szejko
Członek Zarządu ds. Finansów
Jest absolwentem Akademii Ekonomicznej oraz Wyższej Szkoły
Bankowej w Poznaniu. Studiował także na Uniwersytecie Aarhus
w Danii. Posiada uprawnienia polskiego biegłego rewidenta oraz
dyplom ACCA z międzynarodowej sprawozdawczości
finansowej. Karierę zawodową rozpoczynał w 2003 roku
od pracy w międzynarodowych firmach audytorskich (BDO oraz
PwC), badając między innymi instytucje finansowe, w tym banki
i fundusze inwestycyjne. W latach 2008-2014 pełnił funkcję
dyrektora finansowego, a także Członka Zarządu P.R.E.S.C.O. GROUP S.A. zarządzając
obszarem finansów w grupie kapitałowej zarówno na szczeblu krajowym, jak
i międzynarodowym. W październiku 2014 roku dołączył do XTB, gdzie objął stanowisko
CFO. Odpowiada za całokształt spraw finansowych w grupie XTB.
Od 2022 roku nadzoruje i zarządza obszarem zrównoważonego rozwoju Grupy Kapitałowej
XTB S.A.
Od 28.01.2015 roku nieprzerwanie pełni obowiązki Członka Zarządu XTB S.A.
Jakub Kubacki
Członek Zarządu ds. Prawnych
Ukończył w 2009 roku Akademię Leona Koźmińskiego z tytułem
magistra prawa, a następnie aplikację adwokacką przy Izbie
Adwokackiej w Warszawie uzyskując w 2013 roku tytuł
adwokata. Karierę zawodową w XTB S.A. rozpoczął w 2010 roku
w Dziale Prawnym i Compliance, gdzie od 2012 roku pełnił
funkcję Compliance Officera. Od 25 kwietnia 2018 roku objął
funkcję Dyrektora Działu Prawnego. Specjalizuje się w prawie
rynków kapitałowych. Odpowiada za całokształt spraw prawnych
i kontrolę wewnętrzną w grupie XTB.
Od 10.07.2018 roku nieprzerwanie pełni obowiązki Członka Zarządu XTB S.A.
163
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Andrzej Przybylski
Członek Zarządu ds. Zarządzania Ryzykiem.
W 1994 roku ukończył Politechnikę Wrocławską z tytułem
magistra inżyniera, a w roku 2011 studia doktoranckie
w dziedzinie ekonomii w Szkole Głównej Handlowej
w Warszawie. Od 1995 roku posiada licencję maklera papierów
wartościowych. Od 1995 roku związany zawodowo z domami
i biurami maklerskimi: do 1997 roku z DDM S.A. we Wrocławiu,
następnie CBM WBK S.A., oraz do 1998 roku z Domem
Maklerskim BMT S.A. Od 1998 roku pracował jako makler
giełdowy specjalista i animator w CDM Pekao S.A., a następnie od 2002 roku jako specjalista
ds. zarządzania ryzykiem. W latach 2007 – 2010 pracował w UniCredit CAIB Poland S.A. jako
menedżer w obszarze ryzyka i compliance. Od 2010 do 2013 roku był zatrudniony w ING TFI
S.A. i ING Investment Management (Polska) S.A. jako starszy specjalista zarządzania
ryzykiem i pomiaru wyników. W latach 2013–2014 pełnił funkcję Dyrektora części biznesowej
projektu uruchomienia domu maklerskiego i eksperta ds. zarządzania ryzykiem w PGE Dom
Maklerski S.A. Od 2014 roku objął stanowisko Dyrektora ds. Zarządzania Ryzykiem w XTB
S.A.
Od 1 maja 2019 roku pełni nieprzerwanie funkcję Członka Zarządu XTB S.A.
W okresie sprawozdawczym oraz do dnia przekazania niniejszego raportu nie miały miejsca
zmiany w składzie Zarządu.
Sposób funkcjonowania Zarządu
Zarząd działa na podstawie Regulaminu Zarządu.
Posiedzenia Zarządu odbywają się nie rzadziej niż 1 raz w miesiącu w siedzibie Spółki
lub jeżeli wszyscy członkowie Zarządu wyrażą zgodę, w innym miejscu na terytorium Polski.
Zarząd może odbyć posiedzenie bez formalnego zwołania, jeżeli wszyscy członkowie
Zarządu są obecni na posiedzeniu i nikt nie wniesie sprzeciwu co do odbycia posiedzenia lub
wniesienia proponowanych spraw do porządku obrad. Uchwały Zarządu zapadają
bezwzględną większością głosów oddanych, a w przypadku równej liczby głosów „za”
i „przeciw” decyduje głos Prezesa Zarządu.
Członkowie Zarządu mogą brać udział w podejmowaniu uchwał Zarządu, oddając swój głos
na piśmie za pośrednictwem innego członka Zarządu. Oddanie głosu na piśmie nie może
dotyczyć spraw wprowadzonych do porządku obrad na posiedzeniu Zarządu. Uchwały
Zarządu mogą być podejmowane w trybie pisemnym lub przy wykorzystaniu środków
bezpośredniego porozumiewania się na odległość. Uchwała jest ważna, jeżeli wszyscy
członkowie Zarządu zostali powiadomieni o treści projektu uchwały.
Zgodnie ze Statutem, Prezes Zarządu kieruje pracami Zarządu, określa wewnętrzny podział
zadań i kompetencji między członków zarządu, w szczególności Prezes Zarządu może
powierzyć kierowanie poszczególnymi departamentami poszczególnym członkom Zarządu.
Ponadto Prezes Zarządu zwołuje posiedzenia Zarządu i im przewodniczy. Prezes Zarządu
może upoważnić innych członków Zarządu do zwoływania i przewodniczenia posiedzeniom
Zarządu. W przypadku nieobecności Prezesa Zarządu lub wakatu na stanowisku Prezesa
Zarządu, posiedzenia Zarządu zwołuje najstarszy wiekiem członek Zarządu. Dodatkowe,
szczególne uprawnienia Prezesa Zarządu w zakresie kierowania pracami Zarządu może
określać Regulamin Zarządu.
164
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Do składania oświadczeń w imieniu Spółki wymagane jest współdziałanie dwóch członków
Zarządu działających łącznie.
Stan posiadania akcji Spółki i jednostek powiązanych przez
Członków Zarządu
Poniższe zestawienie przedstawia łączną liczbę i wartość nominalną akcji Spółki, będących
w bezpośrednim posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących Spółki, według stanu na
dzień 01 stycznia 2024 roku:
IMIĘ I NAZWISKO
FUNKCJA
POSIADANA
LICZBA AKCJI
ŁĄCZNA WARTOŚĆ
NOMINALNA AKCJI
(w PLN)
Omar Arnaout
Prezes Zarządu
30 261
1 513
Filip Kaczmarzyk
Członek Zarządu
21 182
1 059
Paweł Szejko
Członek Zarządu
19 130
957
Jakub Kubacki
Członek Zarządu
13 495
675
Andrzej Przybylski
Członek Zarządu
2 441
122
W okresie sprawozdawczym oraz do dnia przekazania niniejszego raportu wystąpiły
następujące zmiany w stanie posiadania akcji Spółki przez osoby zarządzające i nadzorujące:
▪ w dniu 25 kwietnia 2024 roku Omar Arnaout objął 20 456 akcji Spółki w ramach
programu motywacyjnego;
▪ w dniu 25 kwietnia 2024 roku Filip Kaczmarzyk objął 14 319 akcji Spółki w ramach
programu motywacyjnego;
▪ w dniu 25 kwietnia 2024 roku Paweł Szejko objął 10 228 akcji Spółki w ramach
programu motywacyjnego;
▪ w dniu 25 kwietnia 2024 roku Jakub Kubacki objął 7 500 akcji Spółki w ramach
programu motywacyjnego;
▪ w dniu 25 kwietnia 2024 roku Andrzej Przybylski objął 4 888 akcji Spółki w ramach
programu motywacyjnego;
▪ w dniu 8 listopada 2024 roku Andrzej Przybylski zbył 1 500 akcji Spółki.
Poniższe zestawienie przedstawia łączną liczbę i wartość nominalną akcji Spółki, będących
w bezpośrednim posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących Spółki, według stanu na
dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień przekazania niniejszego sprawozdania:
IMIĘ I NAZWISKO
FUNKCJA
POSIADANA
LICZBA AKCJI
ŁĄCZNA WARTOŚĆ
NOMINALNA AKCJI
(w PLN)
Omar Arnaout
Prezes Zarządu
50 717
2 536
Filip Kaczmarzyk
Członek Zarządu
35 501
1 775
Paweł Szejko
Członek Zarządu
29 358
1 468
Jakub Kubacki
Członek Zarządu
20 995
1 050
Andrzej Przybylski
Członek Zarządu
5 829
291
Osoby zarządzające nie posiadały na koniec okresu sprawozdawczego oraz na dzień
przekazania niniejszego sprawozdania akcji oraz uprawnień do akcji Spółki.
Funkcje pełnione przez członków Zarządu Emitenta w spółkach
Grupy
Poniżej przedstawiono informacje na temat funkcji pełnionych przez członków Zarządu Spółki
dominującej we władzach jednostek podporządkowanych na dzień 31 grudnia 2024 roku i na
dzień przekazania niniejszego sprawozdania:
IMIĘ I NAZWISKO
SPÓŁKA
FUNKCJA
Omar Arnaout
XTB Mena Limited
Członek Zarządu
Jakub Kubacki
XTB Mena Limited
Członek Zarządu
Filip Kaczmarzyk
XTB Limited, Wielka Brytania
Dyrektor Wykonawczy ds. Tradingu
Andrzej Przybylski
XTB Limited, Wielka Brytania
Dyrektor Wykonawczy SMF3
Członkowie Zarządu Spółki dominującej nie pobierali w 2024 roku oraz w 2023 roku
wynagrodzenia z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych.
165
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Polityka wynagradzania
Zgodnie z wewnętrznym systemem wynagrodzeń pracownicy otrzymują uposażenie
za pracę odpowiadające rodzajowi świadczonej pracy i kwalifikacjom wymaganym przy jej
wykonywaniu z uwzględnieniem jakości i ilości wykonywanej pracy.
Wynagrodzenia członków Zarządu
Model wynagradzania Członków Zarządu XTB S.A. obejmuje wynagrodzenie stałe,
wynagrodzenie zmienne oraz świadczenia niepieniężne. Zasady oraz wysokość
wynagrodzenia Członków Zarządu Spółki ustalane są przez Radę Nadzorczą. Członkowie
Zarządu otrzymują wynagrodzenie na podstawie umów o pracę na czas nieokreślony.
Wynagrodzenie członków zarządu ustala się adekwatnie do pełnionej funkcji i adekwatnie
do skali działalności spółki, oraz składa się z:
▪ wynagrodzenia stałego – będącego częścią wynagrodzenia całkowitego Członków
Zarządu, odpowiada rodzajowi wykonywanej przez poszczególnych Członków
Zarządu pracy oraz kwalifikacjom niezbędnym do jej wykonywania, jak również
uwzględnia ilość, ocenę oraz jakość świadczonej pracy. Istotnym czynnikiem branym
pod uwagę jest także zakres odpowiedzialności organizacyjnej danego Członka
Zarządu. Przy ustalaniu wysokości wynagrodzenia stałego Członkowie Rady
Nadzorczej biorą pod uwagę sytuację na lokalnym rynku pracy, w taki sposób, aby
poziom wynagrodzenia nie zachęcał Członków Zarządu do podejmowania
nadmiernego ryzyka w celu uzyskania zmiennego składnika wynagrodzenia;
▪ wynagrodzenia zmiennego – stanowi premię roczną zależną od realizacji celów
zarządczych. Wynagrodzenie zmienne uzależnione jest od zrównoważonych
i dostosowanych do ryzyka wyników osiąganych przez poszczególnych Członków
Zarządu, jak również wyników osiąganych przez Spółkę i Grupę.
▪ Członkowie Zarządu informowani są o stawianych celach oraz zasadach oceny,
od których uzależnione jest przyznanie oraz wysokość zmiennych składników
wynagrodzenia. Zmienne składniki wynagrodzenia uzależnione są min. od efektów
pracy danej osoby, uwzględniając ryzyko działalności Spółki.
▪ Stosunek zmiennych składników wynagrodzenia do stałych składników
wynagrodzenia nie może przekraczać 200% w odniesieniu do każdego Członka
Zarządu, zaś w przypadku Członka Zarządu odpowiedzialnego za Ryzyko, stosunek
ten nie może przekraczać 100%.
▪ Wypłata zmiennych składników wynagrodzeń rozkładana jest na transze, przy czym
uwzględnia się długoterminowe interesy Spółki. Całość zmiennych składników
wynagrodzeń przyznana została w akcjach własnych XTB.
▪ Rozporządzanie co najmniej 40% zmiennych składników wynagrodzeń wypłacanych
w formie instrumentów finansowych jest odroczone w okresie od trzech do pięciu lat,
przy czym okres ten ustala się z uwzględnieniem cyklu koniunkturalnego, charakteru
i ryzyka prowadzonej działalności oraz obowiązków danej osoby. Jeżeli zmienne
wynagrodzenie nie przekracza równowartości w złotych 50 000 EUR oraz ¼
całkowitego rocznego wynagrodzenia Członka Zarządu, nie podlega odroczeniu.
W przypadku, gdy kwota całkowitego wynagrodzenia tej osoby w poprzednim roku
obrotowym przekracza równowartość w złotych kwoty 1 000 000 EUR, odroczenie
ma zastosowanie do 60% zmiennych składników wynagrodzenia.
▪ świadczenia niepieniężne – wynagrodzenie w postaci świadczenia niepieniężnego
przyznane Członkom Zarządu to wynagrodzenie, które obejmuje:
- program emerytalno – rentowy (PPK);
- dodatkowe świadczenia pozapłacowe, w tym min. Prywatna opieka medyczna,
karnet sportowy, ubezpieczenie na życie;
166
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
- możliwość korzystania ze sprzętu Spółki, w tym samochodu służbowego,
komputerów, telefonów, a także dostęp do literatury i prasy branżowej;
- możliwość uczestnictwa w szkoleniach.
Wynagrodzenie w postaci świadczeń niepieniężnych dostępne jest również dla pozostałych
pracowników Spółki.
Z uwagi na fakt, iż z Członkami Zarządu zostały zawarte umowy o zakazie konkurencji,
z tytułu przestrzegania niniejszego zakazu konkurencji, po ustaniu stosunku pracy członkom
zarządu przysługuje odszkodowanie, którego wysokość została określona jak poniżej:
▪ Członkowi Zarządu – Panu Pawłowi Szejko przysługuje odszkodowanie
w wysokości 50% wynagrodzenia brutto otrzymywanego przez pracownika przed
ustaniem stosunku pracy przez okres odpowiadający okresowi zakazu konkurencji,
płatne w 12 miesięcznych ratach.
Tabele poniżej przedstawiają informację na temat wysokości całkowitego wynagrodzenia
należnego Członkom Zarządu za 2024 i 2023 rok. Wynagrodzenie stałe, na które składają
się: wynagrodzenie zasadnicze, program emerytalny (PPK), dodatkowe świadczenia
niepieniężne oraz wynagrodzenie zmienne. W 2024 roku oraz w 2023 roku członkowie
Zarządu Spółki otrzymywali wynagrodzenie na podstawie umów o pracę.
Wynagrodzenie stałe
IMIĘ I NAZWISKO
WYNAGRODZENIE STAŁE NALEŻNE OD
SPÓŁKI W ROKU: (w tys. PLN)
2024
2023
Omar Arnaout
1 222
1 124
Filip Kaczmarzyk
851
788
Paweł Szejko
626
566
Jakub Kubacki
611
510
Andrzej Przybylski
556
501
Wynagrodzenie zmienne
IMIĘ I NAZWISKO
WYNAGRODZENIE ZMIENNE NALEŻNE OD
SPÓŁKI W ROKU: (w tys. PLN)
2024
2023
Omar Arnaout
773
1 059
Filip Kaczmarzyk
541
741
Paweł Szejko
386
529
Jakub Kubacki
309
388
Andrzej Przybylski
275
253
Spółka zmieniła zasady Polityki wynagrodzeń, Nadzwyczajne Walne przyjęło zmienioną
Politykę Przyznawania Zmiennych Składników Wynagrodzeń oraz Regulamin Programu
Motywacyjnego w dniu 31 lipca 2023. Jednakże nowe zasady mają zastosowanie
do wynagrodzeń zmiennych wypłacanych od 2022 roku. Od tej pory wynagrodzenie
zmienne przyznawane jest w całości w akcjach własnych Spółki. Wskazane regulacje
zostały zaktualizowane uchwałą Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy
w dniu 12.04.2024 roku Przyznane akcje podlegają ograniczeniom co do ich zbywania.
Rozporządzenie 40% wynagrodzenia zmiennego jest ograniczone przez 3 kolejne lata.
Możliwość swobodnego rozporządzania kolejnymi transzami przyznanych akcji następuje
po dniu publikacji rocznego raportu na GPW zawierającego skonsolidowane sprawozdanie
finansowe w kolejnych latach obrotowych, następujących po roku, za który przyznawane
jest wynagrodzenie zmienne.
Członek Zarządu, któremu w poprzednich latach w ramach zmiennych składników
wynagrodzeń przyznane zostały prawa majątkowe wykonywane przez rozliczenie pieniężne
(akcje syntetyczne) może złożyć Spółce pierwsze wezwanie do spełnienia świadczenia
pieniężnego po dniu przyznania, tj. po dniu podpisania umowy o realizację pochodnego
instrumentu finansowego. Kolejne wezwanie może zostać złożone po upływie 12 miesięcy,
zaś trzecie wezwanie po upływie 24 miesięcy od dnia zawarcia umowy pochodnego
instrumentu finansowego. Kolejne wezwania mogą być składane po upływie 36 miesięcy
167
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
od zawarcia umowy pochodnego instrumentu finansowego. Wartość każdej akcji
syntetycznej jest równa cenie akcji Spółki z momentu zamknięcia sesji na Giełdzie Papierów
Wartościowych w Warszawie, z 7. dnia po dniu publikacji raportu zawierającego
skonsolidowane sprawozdanie finansowe Spółki za poprzedzający rok obrotowy,
a w przypadku braku takiej ceny w tym dniu, jest równa pierwszej cenie zamknięcia
opublikowanej przez GPW po tym dniu. Wartość każdej akcji syntetycznej jest niezmienna
w czasie.
Świadczenia pozapłacowe przysługujące poszczególnym członkom zarządu i kluczowym
menedżerom obejmują świadczenia zdrowotne, świadczenia urlopowe, świadczenia
rekreacyjno-sportowe oraz bony świąteczne. Dodatkowo w okresie sprawozdawczym
członkowie zarządu – Filip Kaczmarzyk, Jakub Kubacki dysponowali samochodem
służbowym.
Umowy zawarte z osobami zarządzającymi, przewidujące
rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia
z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich
odwołanie lub zwolnienie następuje z powodu połączenia Spółki
przez przejęcie
Na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania w Spółce
dominującej oraz spółkach Grupy Kapitałowej nie występują umowy zawarte z osobami
zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia
z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie
następuje z powodu połączenia Spółki dominującej przez przejęcie.
Wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej
Tabela poniżej przedstawia informację na temat wysokości wynagrodzenia należnego
członkom Rady Nadzorczej. Składają się na nie stałe składniki wynagrodzeń oraz
świadczenia niepieniężne. W 2024 oraz 2023 roku członkowie Rady Nadzorczej Spółki
otrzymywali wynagrodzenie z tytułu stosunku powołania. Zasady oraz wysokość
wynagrodzenia Członków Rady Nadzorczej określa Walne Zgromadzenie w drodze
uchwały:
IMIE I NAZWISKO
WYNAGRODZENIE STAŁE NALEŻNE OD
SPÓŁKI W ROKU: (w tys. PLN)
2024
2023
Jan Byrski
77
65
Jakub Leonkiewicz
64
59
Łukasz Baszczyński
64
60
Bartosz Zabłocki
70
60
Grzegorz Grabowicz
68
59
Katarzyna Dąbrowska
11
-
Ewa Stefaniak
11
-
Informacje o zobowiązaniach wynikających z emerytur
i świadczeń o podobnym charakterze dla byłych osób
zarządzających, nadzorujących albo byłych organów
administrujących
Na dzień 31 grudnia 2024 roku nie występowały zobowiązania wynikające z emerytur
i świadczeń o podobnym charakterze dla byłych osób zarządzających, nadzorujących albo
byłych członków organów administrujących oraz zobowiązania zaciągnięte w związku z tymi
emeryturami.
Zmiany w Politykach wynagrodzeń
W dniu 12 kwietnia 2024 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki przyjęło zmiany
do Polityki Przyznawania Wynagrodzeń Zmiennych oraz Regulaminu Programu
Motywacyjnego dla osób mających istotny wpływ na profil ryzyka Spółki.
168
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Ocena funkcjonowania Polityk wynagrodzeń
Ogólne zasady polityki wynagrodzeń zmierzają do zapewnienia spójności systemu
wynagradzania i świadczeń dodatkowych dla pracowników z realizacją strategii
długoterminowego rozwoju spółki oraz uwzględnieniem kosztów przyjętych w planie
finansowym, przy równoczesnym zachowaniu zgodności zarządzania ryzykiem i stabilności
funkcjonowania spółki.
Dodatkowo założenia dotyczące zmiennych składników wynagrodzeń dla osób zajmujących
stanowiska kluczowe mające na celu wzmocnienie zależności pomiędzy wysokością
zmiennej części wynagrodzeń a realizacją długoterminowej strategii wzrostu
przedsiębiorstwa przyczyniają się w istotnym stopniu do zapewnienia stabilizacji
funkcjonowania spółki i jej wzrostu wartości dla akcjonariuszy.
Oceną funkcjonowania polityki wynagrodzeń zajmuje się Rada Nadzorcza, która sprawuje
bieżący nadzór nad przyjętą polityką wynagrodzeń, poddaje ją przeglądowi i wydaje
zalecenia zarządowi co do ewentualnych zmian mających na celu zapewnienie
konkurencyjnego poziomu oraz efektywności wynagrodzeń, a także prawidłowości
w zakresie ich przejrzystości, zgodności z przepisami prawa i wewnętrznej sprawiedliwości.
Dodatkowo Polityka wynagrodzeń Członków Zarządu i Członków Rady Nadzorczej podlega
przyjęciu w drodze uchwały Walnego Zgromadzenia zapadającej zwykłą większością
głosów. Ponadto Rada Nadzorcza co roku dokonuje przeglądu stosowania Polityki
wynagrodzeń oraz przygotowuje sprawozdanie o wynagrodzeniach.
Kultura korporacyjna i kluczowe polityki postępowania w biznesie
Budowę odpowiedzialnej kultury korporacyjnej i etyki wspierają dokumenty wewnętrzne,
m.in.:
▪ Statut XTB S.A.,
▪ Kodeks Etyki,
▪ Polityka Różnorodności (DEI),
▪ Polityka Antymobbingowa i Antydyskryminacyjna,
▪ Polityka szkoleniowa,
▪ Polityka Antykorupcyjna,
▪ Regulamin Pracy,
▪ Polityka Kadrowa.
Statut spółki
Obowiązujący Statut XTB S.A. został przyjęty przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie
XTB S.A. w dniu 31 lipca 2023 roku. Aktualna treść dokumentu jest dostępna na podstronie
Relacji Inwestorskich Spółki pod adresem:
https://ir.xtb.com/lad-korporacyjny/statut-spolki/
Zmiana Statutu
Zmiana Statutu Spółki, zgodnie z postanowieniami Kodeksu Spółek Handlowych, należy
do kompetencji Walnego Zgromadzenia. Uchwała dotycząca zmiany Statutu zapada
większością trzech czwartych głosów.
Uchwała dotycząca zmiany statutu, zwiększająca świadczenia akcjonariuszy lub
uszczuplająca prawa przyznane osobiście poszczególnym akcjonariuszom zgodnie z art.
354 Kodeksu Spółek Handlowych, wymaga zgody wszystkich akcjonariuszy, których
dotyczy.
169
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Polityka różnorodności (DEI ang. Diversity, Equity,
and Inclusion)
XTB S.A. stosuje politykę różnorodności oraz politykę równego traktowania wobec
wszystkich pracowników spółki, jej władz i kluczowych managerów, z uwagi na głębokie
przekonanie o fakcie, iż różnorodność jako fundamentalna wartość współczesnego
społeczeństwa istotnie wpływa na rozwój, konkurencyjność i innowacyjność naszej
organizacji.
Realizacja polityki różnorodności przejawia się m. in. w zatrudnianiu pracowników
zróżnicowanych pod kątem płci, wieku, wykształcenia, kwalifikacji, doświadczenia
zawodowego, narodowości, pochodzenia etnicznego, religii, wyznania, bezwyznaniowości,
przekonań politycznych, stanu zdrowia, orientacji psychoseksualnej, statusu rodzinnego,
stylu życia, miejsca zamieszkania, formy, zakresu i podstawy zatrudnienia oraz
zapewnienia wszystkim pracownikom szacunku, tolerancji i równego traktowania w miejscu
pracy, a także tworzenia środowiska pracy sprzyjającego wykorzystaniu ww. różnic na rzecz
organizacji.
Polityka różnorodności realizowana w XTB S.A. ma na celu pełne wykorzystanie potencjału
naszych pracowników, ich umiejętności, talentów, pasji, wiedzy i kwalifikacji.
XTB tworzy kulturę organizacyjną nastawioną na osiąganie celów spółki poprzez budowanie
różnorodnych pod względem płci, wieku oraz kwalifikacji zespołów wewnętrznych,
co umożliwia skuteczniejsze rozwiazywanie problemów, lepszą atmosferę pracy, wyższą
kreatywność zespołów projektowych oraz efektywne dzielenie się wiedzą.
Spółka w ramach realizacji jednego z ważnych aspektów polityki różnorodności zatrudnia
na staże i praktyki studentów oraz absolwentów uczelni o różnych profilach zawodowych
i daje im możliwość rozwoju kariery zawodowej w obrębie naszej organizacji.
W ramach polityki różnorodności XTB S.A. promuje również i wspiera inicjatywy
charytatywne inicjowane przez pracowników.
Zarządzanie różnorodnością polega także na włączeniu do polityk i procedur
obowiązujących w XTB, zapisów dotyczących przeciwdziałaniu dyskryminacji, mobbingowi
oraz innych regulacji określających standardy równego traktowania, ochrony przed
przemocą, molestowaniem, czy nieuzasadnionym zwolnieniem. Zasady równego
traktowania w zatrudnieniu zostały opisane w wewnętrznych dokumentach firmy, w tym
m.in. w Regulaminie Pracy i są ogólnie dostępne dla każdego z pracowników. Wszyscy
pracownicy oraz osoby współpracujące są zobowiązane do reagowania, jeśli są świadkami
wykluczenia lub piętnowania współpracowników, zgodnie z obowiązującą Procedurą
Anonimowego Zgłaszania Nieprawidłowości.
W zakresie zróżnicowania w związku z wyborem władz Spółki XTB S.A. Spółka wdrożyła
Politykę różnorodności w odniesieniu do Członków Zarządu Spółki. Spółka zapewnia
wielorakość kwalifikacji i kompetencji pod względem wykształcenia, doświadczenia
zawodowego i umiejętności dobieranej kadry, w tym kadry managerskiej, w celu
zagwarantowania kompleksowego i rzetelnego wykonania powierzonych jej zadań.
Ponadto, w ramach Polityki różnorodności podczas rekrutacji do władz Spółki w XTB S.A.
brane są pod uwagę kwalifikacje zawodowe, reputacja, doświadczenie zawodowe,
predyspozycje do wykonywania obowiązków w ramach danego stanowiska czy pełnionej
funkcji, jak również zróżnicowanie pod względem płci, wieku, miejsca pochodzenia oraz
wykształcenia.
Członkowie władz Spółki są specjalistami w różnych obszarach wiedzy i posiadają
zróżnicowane doświadczenie branżowe korespondujące z obecnie wykonywaną funkcją.
Indywidualne kompetencje członków władz Spółki uzupełniają się w taki sposób,
aby umożliwić zapewnienie odpowiedniego poziomu kolegialnego zarządzania w XTB S.A.
Polityka antykorupcyjna
Dokument został oparty m.in. na Konwencji Narodów Zjednoczonych Przeciwko Korupcji
i kompleksowo odnosi się do zagadnień, a system zgłaszania naruszeń został połączony
170
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
z systemem wdrożonym wewnętrzną Procedurą zgłaszania naruszeń celem zapewnienia
sprawnego, niezależnego i obiektywnego badania incydentów.
W ramach Polityki zidentyfikowano obszary szczególnie narażone na ryzyko korupcji:
▪ obsługi klientów XTB;
▪ obszaru IT;
▪ wyboru dostawców i partnerów biznesowych;
▪ zawierania umów handlowych;
▪ działań sponsoringowych i akcji charytatywnych;
▪ zatrudniania, wynagradzania i premiowania pracowników;
▪ przetwarzania informacji, w tym informacji poufnych i stanowiących tajemnicę
przedsiębiorstwa;
▪ rozstrzygnięć sądowych i administracyjnych.
W IV kwartale 2024 roku w Centrali XTB S.A. wdrożono szkolenia zakresu przeciwdziałania
korupcji i przekupstwu dla nowo zatrudnionych pracowników oraz podjęto decyzję
o wysyłaniu cyklicznych alertów do pracowników zidentyfikowanych jako szczególnie
narażeni.
Kodeks etyki
W Spółce obowiązuje Kodeks Etyki określający podstawowe normy, zasady postępowania
i wartości, których powinni przestrzegać pracownicy. Wszyscy pracownicy Spółki
zobowiązani są do odpowiedzialnego i etycznego zachowania, przestrzegania zasad
wynikających z Kodeksu Etyki, jak również uczciwego postępowania we wszystkich
działaniach i kontaktach między pracowniczych i biznesowych. Spółka dokłada wszelkich
działań, aby działalność biznesową prowadzić zgodnie z prawem oraz przyjętymi
standardami postępowania biznesowego, mającymi odzwierciedlenie w obowiązujących
w aktach prawa powszechnie obowiązującego i aktach prawa wewnętrznego. Pracownicy
przestrzegają zasad współżycia społecznego w ramach wzajemnych relacji, lojalności,
uczciwości i konfliktu interesów.
171
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Ład korporacyjny
Pozostałe
informacje
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
172
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Pozostałe informacje
Informacja o audytorze
W dniu 21 lutego 2024 roku Rada Nadzorcza Spółki, działając na podstawie § 19 ust. 2 lit.
h) Statutu Spółki oraz zgodnie z § 8 ust. 2 lit. h) Regulaminu Rady Nadzorczej XTB podjęła
uchwałę i powierzyła firmie PricewaterhouseCoopers Polska spółka z ograniczoną
odpowiedzialnością Audyt sp.k. z siedzibą w Warszawie (zwana dalej PwC)
przeprowadzenie:
▪ badań sprawozdań finansowych jednostkowych i skonsolidowanych za lata
2024-2025 oraz;
▪ przeglądów skróconych jednostkowych i skonsolidowanych półrocznych
sprawozdań finansowych za okres 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2024 roku
oraz 30 czerwca 2025 roku;
▪ usługi atestacyjnej dot. przechowywania i ochrony aktywów klientów Spółki zgodnie
z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 22 lutego 2019 roku w sprawie
zakresu, trybu i formy oraz terminów przekazywania Komisji Nadzoru Finansowego
informacji przez firmy inwestycyjne, banki [...] oraz wydanie raportu za rok
zakończony 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia 2025 roku;
▪ usługi atestacyjnej dot. sprawozdania z wynagrodzeń Rady Nadzorczej zgodnie
z Ustawą o ofercie publicznej z dnia 29 lipca 2005 roku oraz wydanie raportu za rok
zakończony 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia 2025 roku.
Wybór PwC zgodnie z obowiązującymi przepisami prawa, tj. w szczególności Ustawą z dnia
11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach […] oraz w oparciu o wewnętrzne polityki
i procedury.
Badanie sprawozdań finansowych
W dniu 8 lipca 2024 roku pomiędzy XTB S.A. a PwC zawarta została umowa o:
▪ przeprowadzenie badania sprawozdań finansowych oraz skonsolidowanych
sprawozdań finansowych grupy kapitałowej, w której XTB S.A. jest jednostką
dominującą, za okresy obrotowe od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
oraz od 1 stycznia 2025 roku do 31 grudnia 2025 roku;
▪ przeprowadzenie przeglądów skróconych śródrocznych sprawozdań finansowych
oraz skróconych śródrocznych skonsolidowanych sprawozdań finansowych grupy
kapitałowej, w której XTB S.A. jest jednostką dominującą, za okresy obrotowe
od 1 stycznia 2024 roku do 30 czerwca 2024 roku oraz od 1 stycznia 2025 roku
do 30 czerwca 2025 roku;
▪ przeprowadzenie weryfikacji formatu sprawozdań finansowych i skonsolidowanych
sprawozdań finansowych oraz oznaczenia skonsolidowanych sprawozdań
finansowych XTB S.A. znacznikami XBRL zgodnie z rozporządzeniem w sprawie
ESEF.
Procedury atestacyjne w zakresie przechowywania aktywów klientów
W dniu 30 lipca 2024 roku została podpisana umowa o:
▪ przeprowadzenie usługi atestacyjnej oraz sporządzenie sprawozdania niezależnego
biegłego rewidenta obejmującego ocenę wypełniania w okresach rocznych
zakończonych 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia 2025 roku wymogów
w zakresie przechowywania aktywów klientów Spółki;
Procedury atestacyjne nad sprawozdaniem o wynagrodzeniach
W dniu 30 lipca 2024 roku została podpisana umowa o:
▪ wykonanie wszystkich procedur dotyczących sprawozdania o wynagrodzeniach
za lata zakończone 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia 2025 roku.
173
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Pozostałe informacje
Informacje o istotnych postępowaniach toczących się przed sądem, organem
właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej
Na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień przekazania niniejszego raportu Spółka
dominująca i jej podmioty zależne nie były stroną istotnych postępowań toczących się przed
sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji
publicznej. Poniżej zostały wskazane najważniejsze z toczących się postępowań.
Postępowania sądowe
Spółka oraz spółki Grupy są stronami kilku postępowań sądowych związanych
z prowadzoną przez Grupę działalnością. Postępowania, w których Spółka i spółki Grupy
występują w charakterze pozwanych, dotyczą przede wszystkim roszczeń pracowniczych
oraz roszczeń klientów. Na dzień przekazania niniejszego raportu łączna wartość roszczeń
dochodzonych przeciwko Spółce i spółkom Grupy wynosiła około 15,1 mln PLN, z czego
w przedmiocie roszczeń pracowniczych toczyło się jedno postępowanie o wartości około
80 tys. PLN, w przedmiocie roszczeń klientów toczy się siedem postępowań o łącznej
wartości dochodzonych roszczeń w wysokości około 12,2 mln PLN, a ponadto toczy się
jedno postępowanie dotyczące rzekomego niezastosowania środków bezpieczeństwa
finansowego przez Spółkę w którym, wartość przedmiotu sporu wynosi 2,8 mln PLN.
Ponadto przed Urzędem Unii Europejskiej ds. Własności Intelektualnej toczy się jedno
postępowanie z powództwa Spółki w zakresie unieważnienia kolizyjnych znaków
towarowych „XTRADE” wykorzystywanych przez Xtrade Europe Ltd.
Do najważniejszych postępowań należą:
▪ powództwo klienta z sierpnia 2019 roku dotyczące rzekomych nielegalnych działań
Spółki, dostarczone do Spółki w grudniu 2019 roku, którego wartość przedmiotu
sporu wynosi 7 mln PLN. Zarząd uważa roszczenie klienta za całkowicie
bezzasadne. Wyłączną przyczyną ponoszenia strat przez klienta były jego błędne
decyzje inwestycyjne. Zostało to jednoznacznie wykazane, między innymi, w trakcie
kontroli Komisji Nadzoru Finansowego (KNF) w 2016 roku, w późniejszej
korespondencji spółki z nadzorcą, a także w ekspertyzie niezależnej firmy doradczej,
Roland Berger, która przeanalizowała historię transakcji klienta. Analiza
potwierdziła, że transakcje klienta nie były opóźniane, a czas realizacji jego zleceń
był nawet szybszy niż średnia dla pozostałych klientów;
▪ powództwo z lipca 2020 roku dostarczone do Spółki w listopadzie 2020 roku
dotyczące rzekomego niezastosowania środków bezpieczeństwa, którego wartość
przedmiotu sporu wynosi ok. 2,8 mln PLN. Szkoda, którą XTB miało wyrządzić
powodowi polegać miała na niezastosowaniu środków bezpieczeństwa finansowego
przez XTB, co miało doprowadzić do przewłaszczenia środków przez pracownika
powoda, będącego jednocześnie klientem XTB. Zarząd uważa roszczenie
za całkowicie bezzasadne. W czerwcu 2023 roku sąd pierwszej instancji oddalił
powództwo nie stwierdzając istotnych naruszeń po stronie XTB. W dniu 22 sierpnia
2023 roku powód wniósł apelację. We wrześniu 2023 roku akta zostały przekazane
do Sądu Apelacyjnego w Warszawie, który w marcu 2024 roku doręczył apelację
pełnomocnikowi XTB. W dniu 9 kwietnia 2024 roku wniesiono odpowiedź
na apelację. Sąd wyznaczył termin rozprawy apelacyjnej na dzień 10 maja 2024
roku, następnie rozprawa została przełożona odpowiednio na 21 czerwca 2024 roku,
9 lipca 2024 roku oraz 9 sierpnia 2024 roku Na rozprawie w dniu 9 sierpnia 2024
roku Sąd zamknął rozprawę i udzielił głosu stronom. Publikacja orzeczenia została
odroczona do dnia 9 września 2024 roku, 8 listopada 2024 roku oraz ostatecznie
174
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Pozostałe informacje
31 stycznia 2025 roku. Na rozprawie 31 stycznia 2025 roku sędzia po raz trzeci
otworzył zamkniętą rozprawę i odroczył postępowanie bez terminu.
Postępowania administracyjne i kontrolne
Spółka oraz Spółki Grupy są stronami kilku postępowań kontrolnych związanych
z prowadzoną przez Grupę działalnością. Poniżej zaprezentowano zdaniem Spółki
najistotniejsze z nich:
▪ W dniu 7 września 2023 roku rozpoczęła się kontrola działalności oddziału czeskiego
Spółki przez Narodowy Bank Czeski (CNB). Na moment przekazania raportu
kontrola się zakończyła. Spółka dokłada należytej staranności w celu wykonania
zaleceń pokontrolnych.
▪ W dniu 17 października 2023 roku rozpoczęła się kontrola Urzędu Komisji Nadzoru
Finansowego, której przedmiotem jest sprawdzenie, czy prowadzona przez Spółkę
działalność jest zgodna z przepisami prawa, regulaminami, warunkami określonymi
w zezwoleniach, zasadami uczciwego obrotu lub interesem zleceniodawców.
Na moment przekazania raportu Spółka realizuje zalecenia pokontrolne.
▪ W dniu 12 lutego 2024 roku rozpoczęła się kontrola działalności spółki zależnej XTB
International Limited z siedzibą w Belize przez IFSC, tj. komisję odpowiedzialną
za nadzór nad rynkiem kapitałowym w Belize. Na dzień przekazania niniejszego
raportu spółka realizuje zalecenia pokontrolne.
▪ W dniu 14 lutego 2024 roku rozpoczęła się kontrola działalności oddziału
hiszpańskiego Spółki przez Krajową Komisję ds. Rynku Papierów Wartościowych
(CMNV) pod kątem zgodności z przepisami AML. Na dzień publikacji raportu spółka
realizuje zalecenia pokontrolne.
▪ W dniu 1 października 2024 roku rozpoczęła się kontrola podatkowa XTB S.A.
wszczęta przez Szefa Krajowej Administracji Skarbowej („KAS”). Zakres kontroli
obejmuje stosowanie uznanej przez Szefa KAS metody ustalania ceny transakcyjnej
pomiędzy XTB S.A. a powiązanymi podmiotami zagranicznymi wynikającymi
z decyzji APA wydanej przez Szefa KAS. Okres objęty kontrolą obejmuje: 1 stycznia
2019 – 31 grudnia 2023 roku. Na moment przekazania raportu kontrola podatkowa
jest w toku.
175
Raport Roczny 2024
/ Błąd! Użyj karty Narzędzia główne, aby zastosować Heading 1 do tekstu, który ma się tutaj pojawić.
176
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
4. Ład korporacyjny
4.1 Charakterystyka Grupy XTB
4.2 Organy administrujące, zarządzające i nadzorcze
4.2.1 Zarząd XTB S.A. i organy spółek
4.2.2 Rada Nadzorcza XTB S.A.
4.3 Kultura korporacyjna i etyka
4.4 Zarządzanie ryzykiem i kontrola wewnętrzna
4.5 Zarządzanie relacjami z dostawcami
4.6 Oświadczenie należytej staranności
Załącznik 1 – Tabele taksonomiczne
3. Społeczeństwo
3.1 Nasi Pracownicy
3.1.1 Struktura zatrudnienia
3.1.2 Różnorodność i równość
3.1.3 Warunki pracy
3.1.4 Szkolenia i rozwój pracowników
3.1.5 Polityki regulacje
3.1.6 Bezpieczeństwo i komfort pracy
3.1.7 Incydenty i skargi w obszarze praw człowieka
3.2 Konsumenci i użytkownicy końcowi
3.2.1 Konsumenci i Klienci Grupy XTB
3.2.2 Polityki dotyczące konsumentów
i użytkowników końcowych
3.2.3 Kanały zgłoszeń i działania naprawcze
Spis treści
List Prezesa Zarządu
Kluczowe wydarzenia ESG 2024 roku
1. Informacje ogólne
1.1 Podstawy sporządzenia oświadczenia
nt. zrównoważonego rozwoju
1.2 Zarządzanie i nadzór w Grupie
1.3 Zarządzanie zrównoważonym rozwojem
1.4 Strategia, model biznesowy i łańcuch wartości
1.5 Kluczowi interesariusze
1.6 Istotne wpływy, szanse i ryzyka
1.6.1 Badanie podwójnej istotności
1.6.2 Istotne wpływy
1.6.3 Istotne szanse i ryzyka
1.7 Tabele zgodności z ESRS
2. Środowisko
2.1 Zmiana klimatu
2.1.1 Polityka klimatyczna Grupy XTB
2.1.2 Zużycie paliw i energii
2.1.3 Emisje gazów cieplarnianych
2.2 Zgodność działalności Grupy XTB z Taksonomią
2.2.1 Taksonomia niefinansowa
2.2.2 Taksonomia finansowa
2.2.3 Minimalne gwarancje
177
Oświadczenie Zrównoważonego Rozwoju 2024
/ Informacje ogólne
“Lorem ipsum …”
Szanowni Państwo,
z satysfakcją przedstawiam pierwsze oświadczenie zrównoważonego rozwoju
Grupy XTB przygotowane zgodnie z wymaganiami Dyrektywy CSRD. Opracowanie
raportu, a przede wszystkim poprzedzające go analizy pozwoliły nam nabrać
świeżego spojrzenia na całą naszą działalność, potwierdzając jednocześnie
słuszność podejmowanych przez nas wcześniej decyzji.
W XTB dostarczamy klientom z całego świata innowacyjne produkty finansowe,
dzięki którym pieniądze pracują dla nich na wiele różnych sposobów. Jesteśmy
obecni na kilkunastu rynkach, gdzie zatrudniamy w sumie już ponad 1 000 osób,
a liczba naszych klientów w ubiegłym roku przekroczyła 1,36 mln. Już teraz wiemy,
że 2024 rok był rekordowy pod wieloma względami, a nasze osiągnięcia biznesowe
idą w parze z ambitnymi celami w obszarze zrównoważonego rozwoju.
W 2024 roku zaktualizowaliśmy Strategię ESG, w której wyłoniliśmy kierunki
strategiczne oraz cele dla obszarów środowiska, społeczeństwa i ładu
korporacyjnego. Zgodnie z naszą misją i wizją pragniemy być postrzegani jako
partner godny zaufania oraz dostawca niezawodnej technologii inwestycyjnej, która
wspiera inwestorów w realizowaniu ich ambicji na rynkach finansowych niezależnie
od tego czy chcą inwestować aktywnie czy pasywnie. Dlatego stale poszerzamy
naszą ofertę, dodając nowe produkty – tylko w ubiegłym roku wzbogaciła się ona
o konta emerytalne (konto IKE w Polsce) oraz produkty do długoterminowego
inwestowania pod parasolem podatkowym (konto ISA w Wielkiej Brytanii).
178
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Nasi klienci zyskali też możliwość szybszego dostępu do swoich środków
i wygodnych płatności w różnych walutach dzięki eWallet. Połączenie inwestowania
i płatności umożliwia im codzienne zarządzanie finansami w jednej, intuicyjnej
aplikacji.
Rok 2024 to intensywny czas przygotowań do nowych wymagań i realiów
sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju. Podczas badania podwójnej
istotności przeanalizowaliśmy procesy i zaprosiliśmy do dyskusji naszych
pracowników oraz interesariuszy zewnętrznych. Po raz pierwszy wyliczyliśmy lukę
płacową oraz pełen ślad węglowy w skali Grupy XTB, by w przyszłości móc nimi
efektywnie zarządzać. Dążymy do wyznaczenia realnych i mierzalnych celów
ograniczania naszego wpływu m.in. na klimat i środowisko. Przeprowadziliśmy
również analizę szans i ryzyk klimatycznych, analizę scenariuszową oraz
wdrożyliśmy pierwszą politykę klimatyczną Grupy XTB. We wrześniu 2024 roku
zostaliśmy partnerem strategicznym Forum Odpowiedzialnego Biznesu,
by współtworzyć platformę do wymiany wiedzy, doświadczeń oraz budowania
świadomości na temat zrównoważonego rozwoju. Jest to szczególnie istotne
w obliczu tak zmiennego otoczenia regulacyjnego, ale i w obliczu ogromu wyzwań
cywilizacyjnych, przed którymi stoimy.
Sukces XTB jest zbudowany na zaangażowaniu, talentach i doświadczeniu naszych
pracowników, a dbanie o ich komfort i satysfakcję są dla nas priorytetem. Wyrazem
tego było wprowadzenie Polityki Różnorodności i Równego traktowania
czy inauguracja cyklicznych obchodów Dnia Zdrowia, w trakcje których
zapewniliśmy dostęp do profesjonalnych badań profilaktycznych w naszym biurze.
Budując zaangażowanie pracowników zaprosiliśmy ich do wspólnych obchodów
Dnia Ziemi oraz wprowadziliśmy warsztaty „Inner Power”, które pozwalają
koleżankom i kolegom na zaprezentowanie swoich pasji. To tylko wybrane działania,
które mamy zamiar wspierać i kontynuować w kolejnych latach. XTB to również
zespoły reprezentujące nas na lokalnych rynkach, które z zaangażowaniem
uczestniczą w procesie budowy świadomości społecznej, środowiskowej
i zarządczej oraz wspierają sprawozdawczość XTB. W 2024 roku aktywnie włączyły
się m.in. w obchody akcji „2 godziny dla Rodziny” oraz w kampanie promujące
profilaktykę nowotworową „Pink October” i „Movember”.
Zrównoważony rozwój postrzegamy jako drogę, która przyniesie rezultat tylko
wtedy, kiedy będziemy nią konsekwentnie podążać. Ta konsekwencja przejawia się
także w działaniach Fundacji XTB, która nawiązała partnerstwa strategiczne
z Fundacją „Trampki na giełdzie” oraz Polskim Towarzystwem Ekonomicznym,
by wspólnie edukować polską młodzież w dziedzinie inwestowania i codziennego
gospodarowania finansami.
Serdecznie zapraszam do dalszej lektury. W imieniu całego zespołu XTB dziękuję
za zaufanie, którym nas Państwo darzycie.
Omar Arnaout
Prezes Zarządu XTB S.A.
179
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Najważniejsze wydarzenia 2024:
180
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Informacje ogóle
Raport Roczny 2024
/ Informacje ogólne
1. Informacje ogólne
1.1 Podstawy sporządzenia Oświadczenia
o zrównoważonym rozwoju
1.2 Zarządzanie i nadzór w Grupie
1.3 Zarządzanie zrównoważonym rozwojem
1.4 Strategia, model biznesowy i łańcuch wartości
1.5 Kluczowi interesariusze
1.6 Istotne wpływy, szanse i ryzyka
1.6.1 Badanie podwójnej istotności
1.6.2 Istotne wpływy
1.6.3 Istotne szanse i ryzyka
1.7 Tabele zgodności z ESRS
181
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
1. Informacje ogólne
1.1. Podstawy sporządzenia Oświadczenia
o zrównoważonym rozwoju
BP-1
Oświadczenie zrównoważonego rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A. (dalej: „XTB”, „Grupa”,
„Grupa XTB”) za okres od 1 stycznia 2024 do 31 grudnia 2024 roku zostało sporządzone
zgodnie z rozdziałem 6c Ustawy o rachunkowości z dnia 29 września 1994 (Dz. U. z 2023 r.
poz. 120 z późniejszymi zmianami). Przedstawia ono informacje nt. spółek wchodzących
w skład Grupy Kapitałowej XTB S.A. w 2024 toku i zostało przygotowane w oparciu
o standardy ESRS (European Sustainability Reporting Standards), czyli Europejskie
Standardy Raportowania o Zrównoważonym Rozwoju, wprowadzone Rozporządzeniem
delegowanym Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2023/2772 z dnia 31 lipca 2023 roku.
Oświadczenie zostało poddane atestacji w ograniczonym zakresie przez niezależnego
biegłego audytora, firmę PricewaterhouseCoopers Polska Sp. z o.o. Audyt sp.k., zgodnie
ze standardami KSUA 3000 (Z) oraz KSUA 3002PL.
Nie skorzystano z możliwości pominięcia konkretnej informacji dotyczącej własności
intelektualnej, know-how lub wyników innowacji, zgodnie z ESRS 1 sekcja 7.7 Informacje
niejawne i szczególnie chronione oraz informacje na temat własności intelektualnej, know-
how lub wyników innowacji oraz nie skorzystała ze zwolnienia przysługującego na podstawie
art. 19a ust. 3 i art. 29a ust. 3 dyrektywy 2013/34/UE.
W związku ze złożonością procesu sprawozdawczości raportowania zrównoważonego
rozwoju, Grupa XTB zdecydowała się pominąć informacje określone w Rozporządzeniu
zgodnie z zawartymi w nim okresami przejściowymi. Informacje na temat zastosowanych
pominięć zostały ujawnione wraz z poszczególnymi zakresami tematycznymi ESRS.
Grupa XTB uwzględniła w oświadczeniu istotne wpływy, ryzyka i szanse związane
z bezpośrednimi i pośrednimi relacjami biznesowymi w łańcuchu wartości na wyższym
(upstream) i niższym (downstream) szczeblu, zidentyfikowane podczas przeprowadzonego
w 2024 roku Badania podwójnej istotności.
Granice raportowania
Oświadczenie przedstawia informacje za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024
roku. Na dzień 31.12.2024 roku Grupa XTB składała się z 21 jednostek (13 spółek
i 7 oddziałów zagranicznych). W 2020 roku XTB S.A. powołała również Fundację XTB.
Przyjęte granice raportowania różnią się względem granic skonsolidowanego sprawozdania
finansowego i nie obejmują zagranicznych spółek Grupy Kapitałowej XTB S.A., które
na ostatni dzień badanego roku były nieoperacyjne lub były objęte procesem likwidacji.
Fundacja XTB
oddziałów
zagranicznych
7
spółek
zależnych
13
jednostka
dominująca
182
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach Oświadczenia Grupy XTB konsolidacją objęto:
183
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
BP-2 Porównywalność danych
W związku z dostosowaniem procesu sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju
do unijnych regulacji, zmianie uległ sposób zbierania, agregowania oraz prezentacji danych.
Zastąpienie dotychczas stosowanego przez XTB Standardu Informacji Niefinansowych (SIN)
standardem European Sustainability Reporting Standard (ESRS) przełożyło się
na nieporównywalność danych względem analogicznych okresów sprawozdawczych lat
poprzednich, stąd rok 2024 uznajemy rokiem bazowym. W przypadku braku możliwości
pozyskania danych w odniesieniu do wyliczeń emisji gazów cieplarnianych Grupy XTB,
zastosowano metodę szacunkową, co zostało opisane w rozdziale 2.3.1. Emisje gazów
cieplarnianych.
Grupa nie odstąpiła od średnio- i długoterminowych perspektyw czasowych określonych
w ESRS 1 sekcja 6.4. Mierniki zawarte w sprawozdaniu obejmują dane dotyczące łańcucha
wartości, również szacowane z wykorzystaniem źródeł pośrednich, co zostało opisane
w dedykowanej lokalizacji dokumentu. Mimo istnienia danych szacunkowych w obszarze
wyliczeń śladu węglowego Grupa nie identyfikuje mierników i kwot pieniężnych opartych
o wysoki stopień niepewności. Zaproponowane w Oświadczeniu metodyki i perspektywy
umożliwią w przyszłych okresach sprawozdawczych utrzymanie spójnego podejścia
do mierników ilościowych oraz jakościowych.
1.2. Zarządzanie i nadzór w Grupie XTB
GOV-1 Organy zarządcze i nadzorujące
Poniżej przedstawiono skład organów spółki XTB S.A., jednostki dominującej względem
oddziałów i spółek XTB S.A., mającej wpływ na strategię i funkcjonowanie całej Grupy XTB.
Zarząd XTB S.A.
Zarząd pełni funkcję wykonawczą i do jego kompetencji należy reprezentowanie
i prowadzenie spraw XTB S.A. Podejmuje decyzje mając na uwadze najlepszy interes Spółki,
sporządza projekty strategii rozwoju oraz określa jej główne cele działalności. Pełne życiorysy
zawodowe członków Zarządu, opis ich kompetencji oraz informacje dotyczące zasad
funkcjonowania Zarządu XTB S.A. znajdują się w Sprawozdaniu Zarządu z działalności
Grupy XTB, w rozdziale Organy Statutowe XTB..
Najwyższą instancją zarządzającą zagadnieniami zrównoważonego rozwoju jest
Zarząd XTB S.A., co przekłada się na efektywność zarządzania istotnymi wpływami,
szansami i ryzykami. Bezpośrednie zarządzanie i nadzór nad obszarem zrównoważonego
rozwoju powierzono Pawłowi Szejko, Członkowi Zarządu ds. Finansowych, co zostało
odzwierciedlone w Wewnętrznym Regulaminie Działu Finansów i Księgowości. Członkowie
Zarządu mają możliwość poszerzać swoją wiedzę poprzez szkolenia, wiedzę ekspercką
Zespołu ESG oraz ekspertów zewnętrznych w obszarach:
▪ dostosowania sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju do wymagań
Dyrektywy CSRD oraz standardów raportowania ESRS;
▪ kalkulacji emisji gazów cieplarnianych;
▪ taksonomii finansowej oraz taksonomii niefinansowej UE.
W ramach rozwoju kompetencji, w 2024 roku Członek Zarządu ds. Finansowych
zarządzający obszarem ESG ukończył kurs dot. standardów raportowania zrównoważonego
rozwoju, wymogów i przykładów zastosowania, przeprowadzony przez Centrum Edukacji
Polskiej Izby Biegłych Rewidentów.
Zarządzanie obszarem zrównoważonego rozwoju zostało szerzej opisane w podrozdziale
1.3. niniejszego Oświadczenia.
184
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W 2024 roku oraz na dzień publikacji Oświadczenia
Zarząd XTB S.A. pozostawał w niezmienionym składzie:
185
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Rada Nadzorcza XTB S.A.
Rada Nadzorcza sprawuje stały nadzór nad działalnością XTB S.A. również w obszarze
sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju. W pełnieniu tego obowiązku członków Organu
wspierają ich wszechstronne kompetencje oraz doświadczenie zdobyte w wielu dziedzinach.
Życiorysy oraz zmiany w składzie Rady Nadzorczej w 2024 roku zostały opisane
w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy XTB, w rozdziale Organy Statutowe XTB.
Na dzień publikacji skład Rady Nadzorczej XTB S.A. przedstawiał się następująco:
186
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Na dzień bilansowy 31.12.2024 roku funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej pełnił
Pan Jan Byrski, który zgodnie z raportem bieżącym nr 1/2025 zrezygnował z pełnionej funkcji
z dniem 15.01.2025 roku. Z dniem 16.01.2025 roku (RB nr 3/2025) funkcję
Przewodniczącego Rady Nadzorczej podjął Pan Aleksander Chłopecki.
1.3. Zarządzanie zrównoważonym rozwojem
GOV-2
Najwyższą instancją zarządzającą zagadnieniami zrównoważonego rozwoju jest
Zarząd XTB S.A.. W ramach struktur organizacyjnych bezpośrednie zarządzanie obszarem
zostało powierzone Pawłowi Szejko, Członkowi Zarządu ds. Finansowych XTB. Zarządza
on i nadzoruje pracą Zespołu ESG powołanego w strukturach organizacyjnych XTB S.A.
oraz konsultuje i prezentuje efekty prac pozostałym członkom Zarządu.
Dążąc do integracji zrównoważonego rozwoju z działalnością operacyjną i strategiczną XTB,
kryteria środowiskowe, zarządcze i społeczne podlegają analizie Zarządu podczas bieżącej
działalności zarządczej. Tematy zrównoważonego rozwoju i zarządzania wpływem są
adresowane podczas posiedzeń Zarządu w zależności od potrzeb, co najmniej raz na kwartał.
187
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Struktura zarządzania i nadzoru nad obszarem
zrównoważonego rozwoju
Obszar zrównoważonego rozwoju podlega bieżącym i cyklicznym
przeglądom:
▪ kilkukrotnie w skali miesiąca podczas przeglądów działań operacyjnych Zespołu
ESG z Członkiem Zarządu ds. Finansowych, który zarządza obszarem
zrównoważonego rozwoju;
▪ przynajmniej raz na kwartał w ramach posiedzenia Zarządu XTB S.A.
▪ zgodnie z bieżącymi potrzebami podczas indywidualnych spotkań z członkami
Zarządu odpowiadającymi za konkretny obszar działalności XTB;
▪ podczas wybranych posiedzeń Rady Nadzorczej lub Komitetu Audytu XTB S.A.
188
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 1. Zakres odpowiedzialności organów XTB S.A.
Zarząd XTB S.A.
Rada Nadzorcza XTB S.A.
Wyznaczenie kierunków, priorytetów
i celów dla obszaru zrównoważonego
rozwoju.
Nadzorowanie kierunku rozwoju,
priorytetów i celów dla obszaru
zrównoważonego rozwoju.
Akceptacja i nadzór nad pracami obszaru
zrównoważonego rozwoju.
Nadzór nad procesem sprawozdawczości
zrównoważonego rozwoju.
Zapewnienie zgodności raportowania
zrównoważonego rozwoju z wymaganiami
prawnymi.
Monitorowanie działań XTB w obszarze
zrównoważonego rozwoju.
Przyjęcie i monitorowanie realizacji
Strategii ESG.
Wszelkie inne zadania i odpowiedzialności
wynikające z przepisów prawa, Statutu
i innych dokumentów korporacyjnych
XTB S.A.
Zatwierdzanie polityk i procedur obszaru
zrównoważonego rozwoju.
Wszelkie inne zadania i odpowiedzialności
wynikające z przepisów prawa, Statutu
i innych dokumentów korporacyjnych
XTB S.A.
Zaangażowanie Zarządu oraz Rady Nadzorczej XTB S.A. w działania
obszaru zrównoważonego rozwoju w 2024 roku oraz do dnia publikacji:
▪ członkowie Zarządu XTB S.A. wzięli udział w ankiecie Badania opinii interesariuszy;
▪ przeprowadzono wywiady pogłębione z członkami Rady Nadzorczej XTB S.A.
w ramach badania podwójnej istotności;
▪ przedstawiono do weryfikacji i walidacji Zarządu wyniki badania opinii interesariuszy
oraz badania podwójnej istotności;
▪ skonsultowano i zatwierdzono z członkami Zarządu Strategię ESG 2024-2027;
▪ konsultowano z Zarządem powstające polityki i dokumenty korporacyjne;
▪ konsultowano bezpośrednio z członkami Zarządu tematy ESG zgodnie z podziałem
ich kompetencji i odpowiedzialności;
▪ członkowie Zarządu wzięli udział w warsztatach dot. emisji gazów cieplarnianych
zrealizowanych we współpracy z ekspertem zewnętrznym;
▪ członkowie Zarządu wzięli udział w warsztatach dotyczących różnorodności
oraz webinarium dot. języka włączającego (Diversity & Inclusion);
▪ członek Zarządu ds. Finansowych odbył szkolenie podnoszące kompetencje
w obszarze zrównoważonego rozwoju;
▪ jeden z członków Rady Nadzorczej ukończył studia podyplomowe na kierunku
Profesjonalna Rada Nadzorcza, gdzie m.in. miał możliwość omówić kwestie
związane ze zrównoważonym rozwojem;
▪ z początkiem 2025 roku Kierownik ds. Zrównoważonego Rozwoju przedstawił
podczas posiedzenia Komitetu Audytu XTB S.A. podsumowanie działań ESG
w 2024 roku oraz omówił wyniki Badania Podwójnej Istotności wraz z wyłonionymi
obszarami sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju za 2024 rok.
GOV-3 Programy motywacyjne dla organów Spółki
W 2024 roku uzależniono zmienną część wynagrodzenia członków Zarządu XTB S.A.
od realizacji Strategii ESG na lata 2024-2027. Oprócz powyższego, wobec członków Zarządu
oraz Rady Nadzorczej XTB S.A. nie stosuje się zachęt finansowych powiązanych
z kwestiami zrównoważonego rozwoju.
189
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
1.4. Strategia, model biznesowy i łańcuch
wartości
SBM-1
XTB S.A. jest polskim domem maklerskim, działającym w sektorze FinTech, notowanym
na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Stoi na czele międzynarodowej
Grupy Kapitałowej XTB S.A., która oferuje inwestorom z całego świata stały i natychmiastowy
dostęp do międzynarodowych rynków finansowych za pośrednictwem autorskiej platformy
inwestycyjnej oraz aplikacji mobilnej.
Od ponad 20 lat opieramy model biznesowy na budowaniu rozwiązań umożliwiających
realizowanie celów inwestycyjnych naszych klientów poprzez natychmiastowy dostęp
do rynków finansowych z całego świata. Dzieje się to z pomocą naszej platformy
inwestycyjnej i aplikacji, które są naszymi kluczowymi produktami technologicznymi
pomagającym dotrzeć do klientów z całego świata. Model biznesowy skupiający się
na człowieku jako odbiorcy usług XTB ściśle koresponduje z kierunkami i celami strategii
ESG, które opisujemy w dalszej części Oświadczenia.
W naszej działalności kładziemy duży nacisk na dywersyfikację geograficzną przychodów,
realizując konsekwentnie strategię budowania marki globalnej w oparciu o nowe podmioty
grupy kapitałowej. Odbiorcami naszej oferty są klienci indywidualni oraz instytucjonalni
z całego świata. Działalność Grupy XTB jest regulowana i podlega nadzorowi właściwych
organów na rynkach, na których prowadzi działalność, w tym w krajach UE na podstawie
tzw. jednolitego paszportu europejskiego.
Naszą ambicją jest bycie dostawcą uniwersalnej aplikacji inwestycyjnej oferującej klientom
łatwe, inteligentne i wydajne sposoby zawierania transakcji, inwestowania i oszczędzania
przy jednoczesnym natychmiastowym dostępie do zgromadzonych środków finansowych.
Naszą działalność łączymy z edukacją finansową inwestorów i młodzieży, gdzie coraz
wyraźniej zaznaczamy swoją obecność. W roku sprawozdawczym nie miały miejsca istotne
zmiany w modelu biznesowym Grupy XTB.
Począwszy od 2020 roku w ramach Grupy XTB funkcjonuje Fundacja XTB, z pomocą której
realizujemy cele Strategii ESG. Przedmiotem działalności Fundacji jest w szczególności:
▪ podnoszenie świadomości oraz wiedzy ekonomicznej, finansowej oraz związanej
z nowymi technologiami,
▪ działalność naukowo-badawcza oraz promocja rozwiązań wypracowanych
w ramach działalności Grupy Kapitałowej XTB;
▪ wspieranie oraz organizowanie wszelkich inicjatyw związanych z promocją instytucji
finansowych i nowych technologii;
▪ działanie w zakresie społecznej odpowiedzialności biznesu, zrównoważonego
rozwoju;
▪ promocja edukacji oraz wyrównywanie szans na rozwój;
▪ inicjowanie oraz wspieranie aktywności pracowników Grupy XTB;
▪ działalność charytatywna oraz społeczna.
190
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Strategia biznesowa i ESG
Odpowiedzialny i nowoczesny biznes nie może funkcjonować bez uwzględnienia kryteriów
ESG w swoich działaniach. Jako dynamicznie rozwijający się FinTech, który rozumie definicję
innowacyjności, identyfikujemy potrzebę włączenia zrównoważonych działań w realizację
celów biznesowych i integracji obu tych obszarów. Naszą drogę rozpoczęliśmy w 2021 roku
razem z opracowaniem pierwszej Strategii ESG.
191
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Graf nr 3. Powiązania strategiczne
Integrujemy ESG w biznesie
Odpowiedzialne praktyki pozwalają nam realizować strategiczne cele biznesowe Grupy XTB
192
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela nr 2. Działania w obszarze trzech filarów zrównoważonego rozwoju
193
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
OBSZAR ŚRODOWISKA I KLIMATU
Dążymy do zrównoważonego rozwoju poprzez odpowiedzialne podejście do gospodarowania
elektroodpadami, edukację środowiskową pracowników, efektywne zarządzanie zasobami
i działania mające umożliwić wyznaczenie celów redukcji emisji gazów cieplarnianych
w Grupie XTB.
CELE
Odpowiedzialne gospodarowanie elektroodpadami w Grupie XTB.
Wyliczenie emisji gazów cieplarnianych docelowo w trzech zakresach.
Wdrożenie systemu zarządzania wpływem Grupy XTB na zmianę klimatu.
DZIAŁANIA W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM:
▪ zidentyfikowaliśmy wpływy, szanse i ryzyka obszaru środowiska i klimatu;
▪ opracowaliśmy i wdrożyliśmy pierwszą Politykę klimatyczną Grupy XTB;
▪ zorganizowaliśmy szkolenie dla pracowników Centrali XTB dot. emisji gazów
cieplarnianych;
▪ rozpoczęliśmy proces identyfikacji i przeliczania emisji gazów cieplarnianych;
▪ po raz pierwszy podjęliśmy się wyliczenia pełnego śladu węglowego Grupy XTB;
▪ zaktualizowaliśmy Procedurę zamawiania i zarządzania sprzętem dodając zapisy
dotyczące gospodarowania elektroodpadami;
▪ wprowadziliśmy specjalne oznaczenia w przestrzeni biurowej zachęcające
pracowników do racjonalnego gospodarowania zasobami;
▪ zaktualizowaliśmy wewnętrzny program edukacyjny „Naturalna Inwestycja”
i zaprosiliśmy do jego realizacji spółki Grupy XTB;
▪ zrealizowaliśmy mailingi edukacyjne w ramach programu „Naturalna Inwestycja”;
▪ zorganizowaliśmy akcje: sprzątania lasu Kabackiego w Warszawie, wymiany ubrań
w ramach akcji „Zero Waste” oraz zbierania elektrośmieci i baterii razem z firmą
Elektroeko i UNEP/GRID Warszawa.
OBSZAR SPOŁECZNEJ ODPOWIEDZIALNOŚCI
Dążymy do zrównoważonego rozwoju społecznego poprzez tworzenie bezpiecznego
i inspirującego środowiska pracy, budowanie trwałych relacji społecznych, aktywny dialog
z interesariuszami oraz oferowanie usług i produktów spełniających oczekiwania klientów.
CELE
Aktualizacja zasad wynagradzania w Centrali XTB S.A., jednocześnie mierząc
i monitorując wskaźnik Gender Pay Gap dla całej Grupy.
Tworzenie bezpiecznego i inkluzywnego środowiska pracy dla Pracowników Grupy
Kapitałowej XTB S.A.
Intensyfikacja działalności edukacyjnej i społecznej Fundacji XTB.
DZIAŁANIA W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM:
▪ przeprowadziliśmy badanie ankietowe oraz wywiady pogłębione w ramach Badania
Interesariuszy i Badania podwójnej istotności;
▪ wyłoniliśmy wpływy, szanse i ryzyka obszaru społecznego;
Wdrożyliśmy
Strategię ESG na lata 2024-
2027
oraz wyłoniliśmy dla każdego obszaru
kierunki i cele strategiczne
194
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
▪ rozpoczęliśmy przygotowanie profesjonalnego serwisu ESG, by być bliżej naszych
interesariuszy (przewidywana data to połowa 2025 roku);
▪ rozpoczęliśmy prace nad stworzeniem kwartalnej oceny efektywności pracowników
XTB na rzecz jednolitej polityki wynagrodzeń dla pracowników Centrali XTB;
▪ po raz pierwszy podjęliśmy się identyfikacji luki płacowej dla całej Grupy Kapitałowej
XTB;
▪ zapewniliśmy przestrzeń do dzielenia się pasjami dla naszych pracowników
na warsztatach „Inner Power”;
▪ zorganizowaliśmy badania i konsultacje dla pracowników z okazji cyklicznych
obchodów Dnia Zdrowia w XTB;
▪ zorganizowaliśmy badania i warsztaty zdrowotne dla naszych pracowników
w ramach profilaktyki nowotworowej;
▪ po raz kolejny zorganizowaliśmy szczepienia na grypę dla naszych pracowników;
▪ kolejny rok z rzędu wzięliśmy udział w akcji „Dwie godziny dla Rodziny”, po raz
pierwszy wszystkie spółki Grupy włączyły się do udziału;
▪ zorganizowaliśmy szkolenia z pierwszej pomocy dla naszych pracowników;
▪ przeprowadziliśmy warsztaty dot. równości i języka inkluzywnego w ramach
Diversity & Inclusion;
▪ w ramach Fundacji XTB podjęliśmy się m.in. wsparcia podopiecznych domów
dziecka, zorganizowaliśmy zbiórkę żywności dla mieszkańców objętych powodzią
oraz wsparliśmy schronisko dla zwierząt;
▪ Fundacja XTB nawiązała partnerstwo z „Trampkami na giełdzie” i zaangażowała się
w tworzenie programów edukacyjnych dla młodzieży licealnej;
▪ zespół Zarządzania Zasobami Ludzkimi XTB po raz kolejny przeprowadził Badanie
satysfakcji wśród pracowników całej Grupy XTB;
▪ wdrożyliśmy Politykę Antymobbingową i Antydyskryminacyjną oraz Politykę
Różnorodności.
OBSZAR ZARZĄDCZY
Dążymy do zrównoważonego rozwoju i budowania długoterminowej wartości poprzez
transparentne i odpowiedzialne zarządzanie aspektami środowiskowymi, społecznymi i ładu
korporacyjnego w Grupie Kapitałowej XTB S.A.
CELE
Wdrożenie kompleksowego podejścia ESG w obszarze ładu korporacyjnego,
uwzględniającego aspekty środowiskowe, społeczne i zarządzania.
Włączenie ryzyk ESG do wewnętrznego Systemu Zarządzania Ryzykiem Grupy
Kapitałowej XTB S.A.
DZIAŁANIA W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM:
▪ zidentyfikowaliśmy wpływy, szanse i ryzyka obszaru ładu korporacyjnego;
▪ dostosowaliśmy proces sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju
do standardów ESRS;
▪ wdrożyliśmy jednolitą Politykę Antykorupcyjną XTB S.A. wraz z jasno wskazanym
kanałem zgłaszania naruszeń;
▪ rozpoczęliśmy proces dostosowania ryzyk ESG do wewnętrznego systemu
zarządzania ryzykiem XTB S.A..
195
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wpływ na strategię, model biznesowy
i łańcuch wartości
Jedną z kluczowych grup interesariuszy Grupy XTB są klienci, do których kierujemy naszą
ofertę. Identyfikując ich potrzeby dotyczące dywersyfikacji portfela inwestycyjnego, w 2024
roku rozszerzyliśmy naszą ofertę, rozwijając technologie, aplikację i naszą platformę
transakcyjną. Obszar zrównoważonego rozwoju nie determinował kształtu portfolio
produktów Grupy XTB, ale wspierał rozwój działalności m.in. poprzez:
▪ wyznaczenie spójnych kierunków strategicznych dla rozwoju biznesu
z uwzględnieniem wspierającej roli ESG;
▪ wzmocnienie dialogu (badanie podwójnej istotności) i identyfikację potrzeb
interesariuszy;
▪ wspieranie rozwoju i innowacyjności pracowników poprzez elastyczny tryb pracy
(gdzie to możliwe) dający przestrzeń do dogodnego zarządzania swoim czasem
i zadaniami;
▪ dbałość o dobrostan i komfort pracowników – wprowadzenie cyklicznych obchodów
Dnia Zdrowia, wspieranie pasji i zainteresowań pracowników oraz promocję
zdrowego stylu życia;
▪ rozwój funkcjonalności aplikacji XTB o ratingi.
196
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Podstawowe produkty i usługi
197
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Grupa XTB oferuje ok.
6.500
produktów inwestycyjnych, które
można sklasyfikować w trzy grupy:
198
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach oferty inwestycyjnej portfolio XTB w 2024 zawierało:
Kontrakty CFD (Contract For Difference)
CFD, to kontrakt pomiędzy dwoma stronami, zazwyczaj określanymi jako „kupujący”
i „sprzedający”, dotyczący ruchu ceny danego aktywa. CFD są typem pozagiełdowych
instrumentów pochodnych. Należy pamiętać, że kontrakty CFD są realizowane
z uwzględnieniem dźwigni finansowej.
Grupa 1.
Akcje
Akcje są udziałowymi papierami wartościowymi, które dają posiadaczom określone prawa
korporacyjne i majątkowe (np. prawo do udziału w walnym zgromadzeniu spółki, dywidendy,
uczestniczenia w podziale majątku w przypadku likwidacji spółki). Przedmiotem obrotu
zorganizowanego są akcje nieposiadające postaci materialnej. Akcje mogą charakteryzować się
dużą zmiennością notowań, zarówno w perspektywie krótkoterminowej, jak i długoterminowej.
XTB oferuje klientom możliwość inwestowania w ponad 3.500 akcji spółek notowanych
na 16 największych giełdach papierów wartościowych na świecie.
ETP (Exchange Traded Products)
ETP, to grupa produktów inwestycyjnych notowanych na giełdach, spośród których najbardziej
znane są ETF (fundusze inwestycyjne, których jednostki podlegają notowaniu na rynkach
regulowanych). ETF umożliwiają inwestycję w akcje, indeksy giełdowe lub obligacje,
ETP natomiast dodatkowo w surowce, metale szlachetne czy kryptowaluty. Istotą ETF jest
odzwierciedlanie stopy zwrotu indeksu referencyjnego poprzez nabywanie instrumentów
finansowych wchodzących w skład tego indeksu (replikacja fizyczna) lub poprzez wykorzystanie
instrumentów pochodnych opartych o indeks (replikacja syntetyczna). XTB oferuje klientom
możliwość inwestowania w ponad 1.350 ETF.
199
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach pasywnego inwestowania/ oszczędzania portfolio XTB w 2024 zawierało:
Plany inwestycyjne
Plany Inwestycyjne XTB to rozwiązanie
dedykowane inwestowaniu pasywnemu, które
pozwala niewielkim kosztem zbudować portfel
inwestycyjny oparty o fundusze ETF. Dzięki
szerokiej ekspozycji rynkowej, inwestor może
osiągnąć rynkową stopę zwrotu przy relatywnie
niewielkim zaangażowaniu czasu i energii. Plany
Inwestycyjne umożliwiają stworzenie własnego
portfela funduszy ETF już od kwoty 50 PLN.
W ofercie XTB znajduje się blisko 350 różnych
funduszy ETF pozwalających uzyskać ekspozycję
na całe rynki, branże czy obszar geograficzny.
Produkty emerytalne
i oszczędnościowe
W 2024 roku wprowadziliśmy w Polsce produkt
emerytalny - Indywidualne Konto Emerytalne (IKE).
W Wielkiej Brytanii natomiast wdrożyliśmy rozwiązanie
dedykowane długoterminowemu oszczędzaniu
- Individual Savings Account (ISA). Na rachunku IKE klient
ma możliwość inwestowania w ponad 4000 akcji oraz
ETF. Dodatkowo wszystkie wolne środki są na nim
oprocentowane. W ramach rachunku ISA, XTB oferuje
klientom brytyjskim wariant elastycznego konta ISA
na akcje i udziały (Flexible Cash and Stocks & Shares
ISAs), który pozwala posiadaczom rachunku na wypłatę
i ponowną wpłatę środków w jednym roku podatkowym
bez wpływu na roczny limit składek.
Oprocentowanie wolnych
środków
XTB wypłaca klientom odsetki od niezainwestowanych
środków znajdujących się na ich rachunkach.
Oprocentowanie będące podstawą do określenia kwoty
odsetek obliczane jest codziennie, a same odsetki
wypłacane są cyklicznie, w trakcie pierwszych pięciu dni
roboczych. Oprocentowanie wolnych środków
inwestora aktywowane jest automatycznie,
nie obowiązują limity minimalnej lub maksymalnej kwoty
wolnych środków. Stawki oprocentowania wolnych
środków są zmienne i mogą być zmieniane raz
w tygodniu.
Grupa 2.
200
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach segmentu obsługi środków finansowych portfolio XTB w 2024 zawierało:
Grupa 3.
Obsługa środków finansowych
Wirtualny portfel z kartą wielowalutową (eWallet)
XTB oferuje klientom wirtualny portfel z kartą obsługującą bezgotówkowe
płatności w sklepach, transakcje mobilne i bezdotykowe wypłaty gotówki
z bankomatów na całym świecie. Usługa eWallet umożliwia klientom prowadzenie
kont w siedmiu walutach: EUR, USD, GBP, PLN, HUF, RON i CZK oraz szybkie
i bezpłatne przelewy środków pomiędzy kontami. Usługa eWallet zapewnia
klientom natychmiastowy dostęp do ich środków oraz płatności kartą wystawioną
na licencji Mastercard przez DiPocket UAB, Instytucję Pieniądza Elektronicznego
zarejestrowaną przez Bank Litwy. Usługa eWallet obecnie jest dostępna
dla klientów z Polski, Czech i Portugalii, Rumunii, Słowacji, Niemczech i Francji.
201
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Na koniec marca 2024 r. uruchomiono usługę społecznościową XTB Social, która miała
pozwolić użytkownikom na wybranych rynkach otrzymywać powiadomienia o transakcjach
wybranych inwestorów oraz mieć wgląd do ich portfeli i najważniejszych statystyk na temat
handlu obserwowanych osób przy zapewnieniu pełnej anonimizacji. W czerwcu 2024 r.
Spółka zdecydowała się na zawieszenie tej usługi w Unii Europejskiej w związku z wydanym
przez Komisję Nadzoru Finansowego stanowiskiem z dnia 29 maja br., dotyczącym
warunków świadczenia przez firmy inwestycyjne usług typu "social trading".
W nadchodzących okresach, po dogłębnym przeanalizowaniu tego stanowiska, XTB
podejmie decyzję co do dalszej realizacji usługi XTB Social oraz jej przyszłego kształtu.
Plany produktowe
W kolejnych okresach, oferta pasywnego inwestowania zostanie wzbogacona o produkty
emerytalne - konta IKZE (Indywidualne Konta Zabezpieczenia Emerytalnego) w Polsce.
Dostrzegamy potencjał dalszego rozwoju w segmencie długoterminowego inwestowania,
w związku z czym oferta produktów emerytalnych będzie także rozwijana na innych
globalnych rynkach, np. produkt PEA (Plan d'Épargne en Actions) we Francji.
Do wprowadzenia w 2025 roku roku przewidziane zostały także opcje i kryptowaluty.
Aspekty środowiskowe oraz społeczne nie stanowią czynnika dominującego przy
projektowaniu oferty produktowej. Niemniej w ofercie XTB znajdują się instrumenty finansowe
(np. ETF) umożliwiające dokonywanie inwestycji w podmioty świadome klimatycznie czy też
podmioty klasyfikowane do indeksów uwzględniających kryteria ESG. W 2023 roku Spółka
dodała do swojej platformy inwestycyjnej informację na temat ratingu ESG dla większości
papierów wartościowych spółek w ofercie oraz dla instrumentów ETF.
W 2024 roku oferowaliśmy ponad 78 ETF-ów zapewniających zdywersyfikowaną ekspozycję
na akcje bądź obligacje spółek o wysokim ratingu ESG (3 i powyżej) w nawiązaniu
do konkretnego benchmarku. Tworzenie benchmarku dla funduszy typu ETF ESG polega
na usuwaniu z szerszego indeksu (tzw. parent index) spółek, które nie spełniają kryteriów
ESG określonych w metodyce indeksu.
202
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Obsługiwane rynki Grupy XTB S.A.
Na dzień bilansowy 31.12.2024 roku Grupa XTB działała operacyjnie w następujących krajach:
203
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 2. Liczba pracowników zatrudnionych na umowę o pracę w podziale
na jednostki XTB S.A. na dzień 31.12.2024 roku.
Spółka/
Oddział
Nazwa
Kraj
Liczba
pracowników
Spółka
XTB S.A.
Polska
703
Oddział
XTB S.A. Organizačni Složka
Czechy
33
Oddział
XTB S.A. Succursale Française
Francja
26
Oddział
XTB S.A. German Branch
Niemcy
22
Oddział
XTB S.A. Organizačna Zložka
Słowacja
17
Oddział
XTB S.A. Sucursal em Portugal
Portugalia
20
Oddział
XTB S.A. Sucursal en Espana
Hiszpania
20
Oddział
XTB S.A. Varsovia Sucursala
Bucuresti
Rumunia
14
Spółka
XTB Services Limited
Cypr
8
Spółka
XTB Limited
Cypr
2
Spółka
XTB Agente de Valores SpA
Chile
75
Spółka
XTB Limited
Wielka Brytania
32
Spółka
XTB MENA Limited
UAE
32
Spółka
XTB International Limited
Belize
3
Spółka
PT XTB Indonesia Berjangka
Indonezja
7
Spółka
X Open Hub Sp. z o.o.
Polska
1
PRACOWNICY OGÓŁEM:
1 015
By uniknąć podwójnego wliczenia pracowników zatrudnionych jednocześnie w kilku spółkach
Grupy XTB przyjęto założenie dominacji wielkości etatu, zamieszkania pracownika oraz
uznano umowę o pracę za dominującą względem innych form współpracy.
Struktura przychodów Grupy XTB
Grupa XTB oferuje rozwiązania inwestycyjne globalnie dla ponad miliona klientów. Ponad
20-letnie doświadczenie w branży daje XTB przewagę konkurencyjną, wynikającą
z wiedzy, profesjonalizmu oraz umiejętności podejmowania innowacyjnych, lecz
odpowiedzialnych decyzji biznesowych. Kreujemy polski rynek inwestycyjny dostarczając
możliwości dla naszych klientów i wspierając realizację ich celów inwestycyjnych.
69%
PRACOWNIKÓW GRUPY
PRACUJE W CENTRALI XTB
204
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Segmenty działalności Grupy XTB
Główne segmenty działalności oraz charakterystyka ich klientów
.
205
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
206
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
1.5. Kluczowi interesariusze
SBM-2
Od początku działalności XTB opinie interesariuszy kształtowały naszą działalność, pomagając rozwijać ofertę inwestycyjną i motywując Spółkę do dalszego rozwoju.
W odniesieniu do różnych grup zidentyfikowanych interesariuszy dostrzegamy różne potrzeby i opinie, które znajdują odzwierciedlenie w naszej działalności operacyjnej i strategicznej. Zebrane
opinie przeanalizowano podczas badania opinii interesariuszy oraz badania podwójnej istotności wykonanych w 2024 roku, które zostały przedstawione i zaakceptowane przez Zarząd XTB S.A.
Dążymy do budowania wartości dla interesariuszy XTB poprzez działania, które prowadzimy w ramach różnych perspektyw naszej działalności, chcąc rozwijać się z poszanowaniem potrzeb
zaangażowanych stron.
207
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 3. Kluczowe grupy interesariuszy Grupy XTB
GŁÓWNE KATEGORIE
INTERESARIUSZY
USZCZEGÓŁOWIENIE
GŁÓWNE METODY DIALOGU
I KANAŁY KOMUNIKACJI
PRZYKŁADY SPOSOBÓW ZAANGAŻOWANIA
CEL ZAANGAŻOWANIA
Klienci indywidualni
i instytucjonalni
Wszyscy klienci detaliczni
oraz instytucjonalni
▪ Customer Service Center
▪ Infolinia oraz chatbot
▪ Mailingi (poczta elektroniczna)
▪ Aplikacja inwestycyjna
▪ Oferta XTB
▪ Webinaria i materiały edukacyjne
▪ Reklama i działania promocyjne
▪ Strona WWW
▪ Media społecznościowe
▪ Badanie ankietowe
▪ Aplikacja i platforma inwestycyjna
▪ Webinaria eksperckie na kanale Youtube
▪ Udostępniane materiały edukacyjne
▪ Artykuły w mediach społecznościowych
▪ Nowe produkty w ofercie XTB
▪ Kampanie marketingowe i reklama
▪ Aktywizacja obecnych klientów
▪ Pozyskanie nowych klientów
▪ Budowanie zaufania do marki
▪ Promowanie wiedzy
inwestycyjnej
Pracownicy
i współpracownicy
Wszyscy pracownicy
i współpracownicy
niezależnie od formy
współpracy z XTB
▪ Współpraca z przedstawicielami
pracowników
▪ Komunikacja wewnętrzna (mailingi,
sieć Intranet)
▪ Bezpośrednie spotkania i rozmowy
ewaluacyjne
▪ Bezpośredni kontakt z Zarządem
▪ Procedury i regulaminy
▪ Komunikaty w przestrzeni biurowej
▪ Badania ankietowe
▪ Cykl wewnętrznych spotkań „Inner Power”
▪ Inicjatywy pro-pracownicze
▪ Wolontariat pracowniczy
▪ Wydarzenia integracyjne
▪ Możliwość testowania produktów XTB
▪ Spotkania z przedstawicielami pracowników
▪ Komunikaty za pomocą sieci Intranet
▪ Coroczne badanie satysfakcji pracowników
▪ Warsztaty tematyczne i sportowe
„Inner Power”
▪ Obchody „Dnia Ziemi” i „Dnia Zdrowia”
▪ Zaangażowanie w akcję #2h4family
▪ Integracje działowe oraz wydarzenia
ogólnofirmowe
▪ Zaproszenie do testowania produktów XTB
▪ Poznanie oraz analiza opinii
i rekomendacji przedstawicieli
pracowników
▪ Uwzględnienie uwag
w procesach i decyzjach
strategicznych
▪ Dopasowywanie szkoleń
do potrzeb pracowników
i wspieranie rozwoju
ich kompetencji.
▪ Wzmacnianie satysfakcji
i poprawa komfortu pracy
▪ Budowanie świadomości,
kształtowanie pozytywnych
postaw i nawyków
Przedstawiciele mediów
Przedstawiciele mediów
lokalnych i branżowych
▪ Informacje prasowe
▪ Bezpośredni kontakt z pracownikami
działu PR
▪ Bieżący kontakt i odpowiedzi na zapytania
▪ Artykuły pisane przez pracowników XTB
▪ Promowanie marki XTB oraz
budowanie świadomości
działalności XTB
▪ Zapewnienie dostępu
do bezpośredniego,
wiarygodnego i rzetelnego
źródła informacji
Otoczenie regulacyjne
Organy nadzoru tj. KNF,
lokalni nadzorcy
na właściwych rynkach
▪ Raporty do KNF
▪ Wymiana pism z organami: KNF,
Rzecznik Finansowy, UOKiK
▪ Transparentna komunikacja i rzetelna
współpraca
▪ Cykliczne raporty wysyłane do KNF
z różnych obszarów XTB S.A.
▪ Transparentność i responsywność
▪ Budowanie transparentnej
komunikacji z regulatorami
i nadzorcami
▪ Wypełnienie obowiązków
prawnych i regulacyjnych
208
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
GŁÓWNE KATEGORIE
INTERESARIUSZY
USZCZEGÓŁOWIENIE
GŁÓWNE METODY DIALOGU
I KANAŁY KOMUNIKACJI
PRZYKŁADY SPOSOBÓW ZAANGAŻOWANIA
CEL ZAANGAŻOWANIA
▪ Działania zgodne z przepisami prawa
Otoczenie społeczne
Osoby zainteresowane
edukacją finansową, nasi
potencjalni klienci,
partnerzy społeczni,
instytucje wspierające
wydarzenia kulturalne
i sportowe, uczelnie
i szkoły, Fundacja XTB
▪ Badanie ankietowe opinii interesariuszy
w ramach badania podwójnej istotności
▪ Produktowa strona internetowa oraz
strona relacji inwestorskich i ESG
▪ Reklama i działania promocyjne
▪ Media społecznościowe
▪ Działania edukacyjne
▪ Akcje pro-społeczne
▪ Sponsoring
▪ Nawiązywanie partnerstw
▪ Udział w targach HR
▪ Ankieta w ramach badania interesariuszy
▪ Konferencja XTB Investing Masterclass
▪ Akademia IT XTB
▪ Wsparcie konkursu Młodych Inwestorów
Politechniki Koszalińskiej
▪ Webinaria i szkolenia
▪ Udział w Festiwalu Pracy - Targach „Jobicon”
▪ Udział w Targach Pracy IT
▪ Zaangażowanie w akcje charytatywne,
np. wsparcie WOŚP
▪ Współpraca z KSW MMA
▪ Poznanie preferencji i oczekiwań
potencjalnych klientów
▪ Dostosowanie oferty XTB
do potrzeb klientów
▪ Podejmowanie partnerstw
strategicznych
▪ Poszukiwanie talentów na rynku
pracy
Otoczenie rynkowe
Organizacje branżowe,
dostawcy, partnerzy
biznesowi na lokalnych
rynkach
▪ Udział w targach branżowych
▪ Bezpośredni kontakt
▪ Reklama i działania promocyjne
▪ Spotkania, wydarzenia branżowe
i webinaria
▪ Poczta elektroniczna
▪ Konferencja Digital Investing
Revolution w Londynie
▪ Targi GeeCON
▪ CocoaHeads Kraków
▪ Partnerstwo w ramach festiwalu
technologicznego 4Developers
▪ Budowanie trwałych
relacji biznesowych
▪ Wymiana wiedzy i doświadczeń
▪ Promocja i budowanie zaufania
do marki XTB
Przedstawiciele rynku
kapitałowego
Akcjonariusze, inwestorzy
indywidualni
i instytucjonalni XTB S.A.,
Giełda Papierów
Wartościowych
w Warszawie, analitycy
oraz agencje ratingowe
▪ Raportowanie bieżące i okresowe
▪ Transparentna komunikacja
▪ Transmisje obrad WZA (e-walne)
▪ Konferencje inwestorskie
▪ Materiały inwestorskie
▪ Wywiady i spotkania z członkami Zarządu
▪ Strona internetowa relacji inwestorskich
▪ Partnerstwa
▪ Raporty bieżące i okresowe
▪ Prezentacje inwestorskie
▪ Kalendarium Inwestora
▪ Współpraca ze Stowarzyszeniem
Inwestorów Indywidualnych
▪ Partnerstwo w ramach XTB Wallstreet
▪ Kierowanie się wskazaniami
akcjonariuszy w kreowaniu
polityk XTB
▪ Dostosowywanie systemu
raportowania do potrzeb
akcjonariuszy
▪ Budowanie zaufania akcjonariuszy.
▪ Dochowanie należytej staranności
raportowania i wypełnienie
obowiązków regulacyjnych
▪ Transparentność w komunikacji
z inwestorami
209
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
1.6. Istotne wpływy, szanse i ryzyka
1.6.1. Badanie Podwójnej Istotności
IRO-1/ G1 IRO-1/ E1 IRO-1
Przygotowując się do obowiązku sprawozdawczości zgodnie z Dyrektywą CSRD,
europejskimi standardami ESRS oraz zasadami należytej staranności, na początku 2024 roku
rozpoczęliśmy proces dostosowania sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju
do nowych wymagań regulacyjnych. W 2024 roku przeprowadziliśmy pierwsze badanie
podwójnej istotności (Double Materiality Assessment) zgodnie z metodyką rekomendowaną
w treści standardu ESRS. Parametrami wejściowymi była identyfikacja kluczowych grup
interesariuszy, procesów i łańcucha wartości, który pozwolił uporządkować proces i w oparciu
o strukturę standardów ESRS przeprowadzić przez badanie.
Badanie podwójnej istotności przeprowadzono w podziale na 5 etapów:
Podczas badania skupiliśmy się na całościowej działalności Grupy XTB. Na każdym etapie
prowadzono dialog z interesariuszami celem identyfikacji tematów do analizy (badania opinii
interesariuszy) i oceny wpływów, szans i ryzyk.
Krok 1: Zrozumienie kontekstu organizacji i identyfikacja tematów do analizy
Etap przygotowawczy obejmował:
▪ przegląd podstawowych informacji o przedsiębiorstwie
▪ analizę otoczenia biznesowego Grupy XTB
▪ analizę bieżących praktyk zrównoważonego rozwoju
▪ zmapowanie łańcucha wartości
▪ identyfikację i opis grupy kluczowych interesariuszy.
Krok 2: Przekrojowe Badanie opinii interesariuszy
Badanie opinii interesariuszy miało formułę ankiety online. W badanej grupie znaleźli się:
▪ pracownicy Grupy XTB,
▪ członkowie Rady Nadzorczej XTB S.A.,
▪ klienci XTB,
▪ reprezentanci pozostałych interesariuszy (dostawcy lub partnerzy biznesowi/
społeczności lokalne i/lub partnerzy społeczni/ przedstawiciele mediów/
akcjonariusze i inwestorzy).
Dobór pytań oraz grupy zapraszanych do badania interesariuszy poprzedziły warsztaty
przygotowawcze dedykowane mapowaniu interesariuszy i łańcucha wartości pod kątem
wzajemnych wpływów pomiędzy nimi a Grupą. Celem poznania pełnej perspektywy
badanych interesariuszy oraz jako uzupełnienie badań ankietowych przeprowadziliśmy dwie
tury wywiadów pogłębionych. Pierwsza tura obejmowała wybranych adresatów ankiety
online, druga tura odbyła się po przeprowadzonych warsztatach obszarów E, S, G i objęto
nią kluczowych przedstawicieli oddziałów oraz spółek zależnych XTB S.A.
210
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Jako najistotniejsze zagadnienia ESG dla Grupy XTB, w trakcie badania ankietowego
zaproszeni interesariusze najczęściej wskazywali:
W obszarze ŚRODOWISKO i KLIMAT:
▪ dla ogółu interesariuszy - odpowiedzialne gospodarowanie elektroodpadami
i minimalizowanie negatywnego oddziaływania na zmiany klimatu;
▪ dla pracowników - odpowiedzialne gospodarowanie elektroodpadami
i minimalizowanie negatywnego oddziaływania na zmiany klimatu;
▪ dla dostawców - ograniczenie emisji gazów cieplarnianych i zrównoważone ICT.
W obszarze SPOŁECZNYM:
▪ dla ogółu interesariuszy - bezpieczeństwo i poufność danych osobowych, skuteczna
komunikacja z pracownikami oraz jakość obsługi i poziom satysfakcji klientów;
▪ dla pracowników - bezpieczeństwo i poufność danych osobowych
oraz skuteczna komunikacja z pracownikami;
▪ dla dostawców - skuteczna komunikacja z pracownikami.
W obszarze ZARZĄDZANIA:
▪ dla interesariuszy - etyka biznesowa, zgodność z prawem i regulacjami, praktyki
antykorupcyjne oraz przeciwdziałanie korupcji, łapownictwu i praniu brudnych
pieniędzy. Istotność tych obszarów podkreślona jest w odpowiedziach każdej z grup
Interesariuszy;
▪ dla klientów - uczciwa konkurencja, przeciwdziałanie korupcji, łapownictwu i praniu
brudnych pieniędzy oraz etyka biznesowa.
Z ważnych tematów dla Grupy interesariusze wskazali również kwestię włączenia się Grupy
w działania edukacyjne (zarówno podnoszące świadomość pracowników w zakresie ochrony
środowiska, jak i skierowane do dzieci i młodzieży z zakresu zarządzania finansami).
Wśród sugestii badanych podmiotów często pojawiał się temat większego zaangażowania
Grupy w akcje charytatywne i społeczne (np. sadzenie lasu, zbieranie odpadów w miejscach
publicznych itp.).
Wyniki badania opinii interesariuszy bezpośrednio wpłynęły na obecny kształt Strategii ESG,
pomogły wytyczyć kierunki rozwoju dedykowane obszarom środowiska, społeczeństwa i ładu
korporacyjnego oraz cele, które odpowiedzą na zidentyfikowane potrzeby interesariuszy.
Wpłynęły również na decyzję o intensyfikacji działalności Fundacji XTB, szczególnie
w obszarze edukacji finansowej.
Krok 3: Wstępna analiza podwójnej istotności: Ocena wpływów, ryzyk i szans
Na potrzeby analizy podwójnej istotności zagadnień zrównoważonego rozwoju
przeprowadzono serię warsztatów dot. oceny rzeczywistych i potencjalnych wpływów na ludzi
i środowisko oraz ryzyk i szans Grupy związanych z zagadnieniami społecznymi,
środowiskowymi i ładu organizacyjnego wskazanymi w standardzie ESRS. W 5 warsztatach
obszarów E, S, G wzięli udział menedżerowie i specjaliści kluczowych obszarów XTB oraz
eksperci firmy doradczej, w efekcie których zidentyfikowano wpływy, ryzyka i szanse ESG
istotne z perspektywy przedsiębiorstwa.
Krok 4 i 5: Wybór tematów istotnych oraz walidacja matrycy istotności
Badając istotność wpływu wzięliśmy pod uwagę prawdopodobieństwo wystąpienia danego
wpływu w podziale na horyzont czasowy (w przypadku oddziaływań potencjalnych) oraz
dotkliwość danego wpływu (uwzględniając jego skalę, zakres i charakter (odwracalność)
negatywnych skutków). Istotność finansową oceniono na podstawie prawdopodobieństwa
wystąpienia danego ryzyka/ szansy w podziale na horyzont czasowy oraz skali skutków
finansowych dla firmy w przypadku materializacji danego ryzyka i/lub szansy. Celem ustalenia
istotności tematów przyjęto odpowiednie progi odcięcia.
W decyzję o finalnej istotności tematów obszaru zrównoważonego rozwoju zaangażowano
członków Zarządu XTB S.A., którzy zatwierdzili ostateczną listę tematów istotnych
211
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
stanowiących podstawę do identyfikacji listy ujawnień ESRS. Zidentyfikowane wpływy,
szanse i ryzyka stały się podstawą zaktualizowanej Strategii ESG 2024-2027. Ryzyka
dostosowano do wewnętrznego Systemu Zarządzania Ryzykiem, następnie zostaną do niego
wcielone. Rocznego przeglądu efektów badania istotności będzie dokonywał Zespół ESG
XTB, z aktualizacją wyników zgodnie z potrzebami.
W 2024 roku, wychodząc od wyników badania podwójnej istotności, przeprowadziliśmy
analizę scenariuszy klimatycznych w odniesieniu do zidentyfikowanego ryzyka klimatycznego
w oparciu o wytyczne TCFD:
Ryzyko fizyczne - Ryzyko zdarzeń zewnętrznych (ryzyko ciągłości działania)
w związku z możliwością wystąpienia nagłych, ekstremalnych zjawisk
pogodowych w lokalizacjach niektórych spółek i oddziałów Grupy XTB.
Skonstruowano dwa scenariusze, które przedstawiają prawdopodobne, hipotetyczne ścieżki
rozwoju, uzależnione od globalnych ścieżek emisji i wynikającego z nich średniego wzrostu
temperatury: scenariusz „2°C lub niższy” i scenariusz „4°C”. Wybrano niniejsze scenariusze
z racji najlepszej dostępności danych. Kluczowe założenia dotyczące metodyki analizy
scenariuszy oraz oceny ryzyka przedstawiono w rozdziale 2. Środowisko niniejszego
Oświadczenia.
1.6.2. Istotne wpływy
SBM-3
Badanie podwójnej istotności pozwoliło wyłonić 11 istotnych tematów podlegających
raportowaniu, na które Grupa XTB wpływa w istotny sposób (istotność wpływu) lub które
istotnie wpływają na działalność Grupy XTB (istotność finansowa). Celem wyłonienia
obszarów, które wymagają w naszej ocenie największego zaangażowania i wzmożonej
intensywności działań, zidentyfikowane tematy podzieliliśmy na 3 grupy o zróżnicowanym
priorytecie zarządzania:
I. Wysoki priorytet – tematy o najwyższym priorytecie zarządzania, wobec których
należałoby zaalokować odpowiednie zasoby; zarówno tematy nowe (wcześniej
niezarządzane lecz istotne dla organizacji) oraz tematy zidentyfikowane wcześniej
kluczowe z perspektywy organizacji.
II. Umiarkowany priorytet – obejmujący istotne tematy na potrzeby których
należałoby zwiększyć zasoby organizacyjne, ale które nie stanowią najwyższego
priorytetu dla organizacji.
III. Standardowy priorytet – obejmujący tematy już wcześniej znane i zarządzane
przez Grupę XTB, nie będące kluczowymi z punktu widzenia działalności Grupy.
Analizując wyłonione wpływy, szanse i ryzyka oceniamy odporność naszego modelu
biznesowego jako wysoką, samą zdolność do wykorzystywania szans jako satysfakcjonującą.
212
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 4. Tematy i wpływy istotne dla Grupy XTB, wynikające z badania podwójnej istotności.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
E1: KLIMAT
Łagodzenie
zmian klimatu
Energia
Obecny wpływ zmian
klimatu na działalność
Grupy XTB może być
obserwowany
w niektórych
lokalizacjach biur XTB
na świecie, które są
szczególnie zagrożone
występowaniem
ekstremalnych zjawisk
pogodowych. Wpływ
Grupy XTB na zmiany
klimatu jest związany
z jej podstawową
działalnością opartą
na wykorzystaniu
infrastruktury IT (w tym
serwerów) oraz
rozbudowie działalności
Grupy XTB. Wiąże się
to ze zwiększonym
zużyciem energii
elektrycznej oraz może
powodować wzrost emisji
gazów cieplarnianych
Grupy.
Wpływ
rzeczywisty
negatywny dot.
energochłonności
serwerów
w ramach ich
standardowego
procesu
użytkowania.
Wpływ potencjalny
negatywny
mogący wystąpić
w wyniku rosnącej
emisyjności
działalności z racji
wzrostu zużycia
energii
elektrycznej.
Wpływ potencjalny
pozytywny
mogący wynikać
z optymalizacji
zużycia energii.
Działalność Grupy
XTB związana
z wykorzystaniem
infrastruktury IT
oraz zużyciem
energii ma wpływ
na środowisko.
Wpływy są związane
ze Strategią biznesową
i modelem działalności
Grupy XTB
w obszarach:
▪ ekspansji
i rozbudowy
działalności XTB
▪ celów i działań
podejmowanych
w ramach Strategii
ESG.
Na moment
publikacji
Oświadczenia nie
identyfikuje się
odczuwalnych
skutków
zidentyfikowaneg
o wpływu.
Przewidywane
skutki wpływu
mogą dotyczyć
wzrostu zużycia
energii oraz
możliwości
wystąpienia lub
nasilenia
ekstremalnych
zjawisk
pogodowych
w niektórych
lokalizacjach biur
Grupy XTB.
Wystąpienie wpływu
identyfikujemy
w perspektywie
krótko-, średnio-
i długoterminowej
naszej działalności.
Nasze działania:
▪ sukcesywna
wymiana
infrastruktury IT
po zakończeniu jej
cyklu życia
na nowszą, bardziej
energooszczędną
▪ gdzie to możliwe
korzystanie z energii
pochodzącej z OZE
▪ dążenie do
wyliczenia pełnego
śladu węglowego
działalności,
co umożliwi
w perspektywie kilku
lat obserwację
trendów emisyjności
Grupy XTB.
Standardowy
priorytet
Operacje
własne
213
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
S1: WŁASNE ZASOBY PRACOWNICZE
Warunki pracy
Grupa XTB wywiera silny,
bezpośredni
i wielowymiarowy wpływ
na bezpieczeństwo
zatrudnienia, czas pracy,
odpowiednią płacę,
dialog, wolność
zrzeszania się oraz work-
life balance własnych
zasobów pracowniczych
(poprzez które
rozumiemy pracowników
zatrudnionych
na umowę o pracę oraz
współpracowników
w oparciu o umowy
cywilnoprawne).
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić
w przypadku
pogorszenia
warunków
zatrudnienia.
Wpływ rzeczywisty
negatywny poprzez
różnice wynagrodzeń
pracowników
IT względem
pozostałych
pracowników,
wynikające z
charakterystyki
kształtowania się
wynagrodzeń
w branży IT.
Wpływ rzeczywisty
negatywny
komunikacji
wewnątrzkorporacyjn
ej, nienadążającej
za dynamicznym
rozwojem Grupy
XTB.
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić przy
ewentualnej redukcji
ilości przedstawicieli
pracowników.
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić
w przypadku
niewystarczających
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
wdrożone polityki,
regulaminy
pracownicze
oraz działania tj.
cykliczna ocena
pracownicza,
coroczne badanie
satysfakcji
pracowników
czy inicjatywy
work-life balance.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
elastyczne warunki
zatrudnienia.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny
konkurencyjnych
warunków
zatrudnienia oraz
plany aktualizacji
polityki
wynagrodzeń.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
planowane
i realizowane
działania
komunikacyjne.
Rzeczywisty
pozytywny wpływ
dzięki działaniom
grupy wybranych
przedstawicieli
pracowników.
Identyfikujemy
istotny wpływ na
własne zasoby
pracownicze
poprzez:
▪ oferowane
warunki
zatrudnienia
▪ elastyczny
czas i tryb
pracy
▪ konkurencyjne
warunki
zatrudnienia
▪ niejednolite
zasady
wynagradzania
pracowników
obszaru IT
oraz
pozostałych
pracowników
(co wynika z
charakterystyki
branży IT)
▪ z jednej strony
rzeczywiste
i planowane
działania
komunikacyjne,
z drugiej strony
niewystarczają
co szybki
rozwój
komunikacji
wewnątrzkorpo
racyjnej
względem
Wpływy są związane
ze Strategią
Biznesową oraz
Strategią ESG XTB
poprzez:
▪ cele biznesowe
dot. rozwoju
działalności Grupy
▪ cele Strategii ESG
dotyczące
ujednolicenia zasad
wynagradzania
w Grupie XTB oraz
uporządkowania
polityk
pracowniczych.
Wpływ XTB
może przełożyć
się z jednej
strony na wzrost
satysfakcji
pracowników,
wzmocnienie
kultury
organizacyjnej
i pozycji XTB
jako pracodawcy
oraz
pozyskiwanie
talentów z rynku
pracy. Z drugiej
strony wpływ
negatywny może
doprowadzić do
utraty talentów,
zwiększenia
rotacji, odpływu
wiedzy,
doświadczenia
i know-how
z organizacji.
Wpływ identyfikujemy
w perspektywie
krótko-, średnio-
i długoterminowej
naszej działalności.
Działania:
▪ prace na rzecz
ujednolicenia zasad
wynagradzania
▪ audyt kompetencyjny
w organizacji
▪ elastyczne warunki
pracy na większości
stanowisk
(możliwość
dostosowywania
godzin
rozpoczynania pracy
oraz trybu pracy)
▪ coroczne badanie
satysfakcji
pracowników
▪ cykliczne oceny
pracownicze
▪ wdrażane
i doskonalone
polityki i procedury;
▪ podejmowane
działania pro
pracownicze
▪ powołani
reprezentanci
pracowników
▪ projekty działu
Zarządzania
Zasobami Ludzkimi,
Wysoki
priorytet
Operacje
własne
214
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
regulacji
wewnętrznych dot.
work-life balance.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
elastyczne warunki
zatrudnienia,
możliwość
dostosowania godzin
rozpoczynania pracy
oraz trybu pracy
(zdalny/hybrydowy/
stacjonarny).
dynamiki
rozwoju Grupy
XTB
▪ przedstawicieli
pracowników
▪ działania work-
life balance.
(m.in. ujednolicenia
zasad
wynagradzania
i analizy luki
płacowej)
▪ wdrożenie
wewnętrznej
platformy
komunikacji i mailingi
informacyjne
▪ spotkania
z Prezesem celem
dyskusji o
strategicznych
planach firmy
▪ badanie
interesariuszy
w ramach badania
podwójnej istotności
▪ platforma well-being
"Helping Hand".
Równe
traktowanie
i równość szans
Wpływ Grupy XTB
w obszarze równego
traktowania i równości
szans opiera się
na podejmowanych
działaniach służących
wyrównywaniu szans
i zarządzaniu luką
płacową, zarządzaniu
obszarem szkoleń,
ale również
wprowadzeniu jednolitej
polityki antymobbingowej
oraz polityki dot.
różnorodności.
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić
w przypadku
pogłębiania luki
płacowej pomiędzy
kobietami
i mężczyznami.
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić w
przypadku
niewystarczającej
ilości szkoleń.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
działania służące
wyrównywaniu
szans, rozpoczęcie
procesu weryfikacji
wynagrodzeń pod
kątem luki płacowej.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
organizowane
szkolenia, możliwość
dofinansowania
szkoleń pracowników
oraz działania
doskonalące obszar
szkoleń.
Wpływamy
na pracowników
i współpracowników
XTB poprzez
działania służące
wyrównywaniu
szans, identyfikację
luki płacowej,
dofinansowanie
i dostęp do szkoleń,
wprowadzenie
Polityki
Antymobbingowej i
Antydyskryminacyjne
j, działania
oraz wprowadzenie
Polityki DEI.
Wpływy tego obszaru
znalazły przełożenie
w celach Strategii ESG
dot. stworzenia polityki
antymobbingowej,
polityki DEI oraz
identyfikacji luki
płacowej.
Zidentyfikowane
pozytywne
wpływy mogą
wzmocnić kulturę
organizacyjną,
przełożyć się
na wzrost
kompetencji
pracowników,
ich komfort,
zmniejszenie
rotacji
i zatrzymanie
talentów
w organizacji.
Z drugiej strony
zidentyfikowane
negatywne
wpływy,
Wpływ identyfikujemy
w perspektywie
krótko-, średnio-
i długoterminowej
naszej działalności.
Działania:
▪ prace nad
wyliczeniem luki
płacowej
▪ weryfikacja polityki
wynagrodzeń
i rozpoczęcie
procesu regularnej
oceny pracowniczej
▪ ankieta preferencji
szkoleniowych
▪ jasne zasady
dofinansowania
szkoleń, kursów
Wysoki
priorytet
Operacje
własne
215
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
np. potencjalny
wzrost luki
płacowej może
przełożyć się na
wzrost poczucia
nierówności,
negatywne oceny
w corocznym
badaniu
satysfakcji
pracowniczej
oraz zwiększenie
rotacji
pracowników.
i studiów
podyplomowych
▪ szkolenia
wewnętrzne
organizowane
przez dział szkoleń
▪ dofinansowania
kursów, studiów
i szkoleń na wniosek
pracownika
▪ wdrożony
i komunikowany
pracownikom kanał
zgłaszania naruszeń
▪ szkolenie Zarządu
z obszaru
różnorodności;
▪ szkolenie dla
pracowników
z języka
inkluzywnego;
▪ zaproszenie
do organów
spółki kobiet
(Rada Nadzorcza
XTB S.A.)
▪ szkolenia dot.
Diversity & Inclusion;
▪ wdrożono politykę
DEI
▪ wdrożono politykę
szkoleniową.
ESRS S4: KONSUMENCI I UŻYTKOWNICY KOŃCOWI
Wpływ informacji
na konsumentów
lub użytkowników
końcowych
____________
Grupa XTB jako
dostawca produktów
i usług finansowych
wpływa na klientów
poprzez: jakość
komunikacji, oferty
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić w
przypadku
niewystarczającego
wsłuchiwania się
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
udostępnione kanały
zgłoszeń dla klientów
i wsparcie działu
Customer Service.
Wpływamy na
naszych klientów
poprzez ofertę
produktów
inwestycyjnych
XTB, bezpłatne
Wpływy znajdują
odzwierciedlenie
w celach Strategii
biznesowej oraz
Strategii ESG Grupy
Niewystarczające
wsłuchiwanie się
w opinie klientów
może
doprowadzić do
niedostosowania
Wpływ identyfikujemy
w perspektywie
krótko-, średnio-
i długoterminowej
naszej działalności.
Wysoki
priorytet
Operacje
własne
Downstream
216
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
Włączenie
społeczne
konsumentów
lub użytkowników
końcowych
i dokumentacji, poziom
i dostępność obsługi
klienta, udostępnione
kanały komunikacji
z klientami, materiały
i działania edukacyjne,
decyzje poparte analizą
opinii klientów, dostęp
do informacji.
w opinie klientów
XTB.
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wystąpić w wyniku
niewystarczającej
wiedzy inwestycyjnej
klientów,
niezrozumienia
specyfiki produktów
inwestycyjnych
niosących ryzyko
straty.
Wpływ potencjalny
negatywny mogący
wyniknąć z
komunikacji noszącej
znamiona
greenwashingu.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
wysoki poziom
komunikacji
z klientem,
kompletną
dokumentację
kliencką oraz
udostępniane
materiały
edukacyjne.
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
budowanie przekazu
medialnego
w oparciu
o rzeczywiste
działania poparte
dowodami oraz
działania Fundacji
XTB
w obszarze edukacji
finansowej
i inwestycyjnej.
materiały
edukacyjne oraz
transparentność
komunikacji.
XTB oraz wynikają z jej
modelu biznesowego.
oferty do potrzeb
rynku i utraty
klientów.
Działania
na rzecz
podnoszenia
jakości
komunikacji,
oferty i relacji
z klientami mogą
skutkować
wzmocnieniem
zaufania
do marki XTB,
pozyskaniem
nowych klientów
oraz mniejszą
liczbą reklamacji.
Działania:
▪ udostępnione kanały
komunikacji. np.
infolinia
▪ wykwalifikowany
dział Customer
Service
▪ analiza opinii
klientów oraz
przedstawianie
wniosków
▪ udostępniony kanał
zgłoszeń
nieprawidłowości
i reklamacji
▪ transparentne
przedstawienie
produktów
i usług XTB
▪ działalność
regulowana zgodna
z przepisami prawa
▪ kompletna
dokumentacja
kliencka
▪ darmowe materiały
edukacyjne,
komentarze
ekonomiczne
ekspertów XTB
▪ komunikacja w social
mediach oparta
wyłącznie
na działaniach
▪ współpraca
z działem
komunikacji
w ramach
realizowanych
działań
komunikacyjnych.
217
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
ESRS G1: PROWADZENIE DZIAŁALNOŚCI
Zarządzanie
stosunkami
z dostawcami,
w tym praktyki
płatnicze
Grupa XTB wpływa
na relacje z partnerami
biznesowymi poprzez
terminowe płatności.
Nie
zidentyfikowano
Wpływ rzeczywisty
pozytywny poprzez
budowanie
współpracy
z odpowiedzialnymi
dostawcami
i partnerami
biznesowymi oraz
brak opóźnień
w płatnościach.
Grupa XTB
wpływa na swoich
dostawców
poprzez
ograniczanie
opóźnień
w płatnościach.
Budowanie
dobrych relacji
z partnerami
biznesowymi
XTB.
Praktyki wynikające
z odpowiedzialnego
zarządzania XTB.
Standardowy
priorytet
Upstream
Operacje
własne
Korupcja
i przekupstwo
Grupa XTB jako
dostawca usług
finansowych działa
w wysoce regulowanej
branży, gdzie
przejrzystość
i integralność są
najważniejsze.
Wpływamy na obszar
antykorupcji poprzez
wdrożone regulacje
wewnętrzne, proces
zgłaszania naruszeń oraz
wdrożenie polityki
antykorupcyjnej.
Potencjalny wpływ
w postaci wystąpienia
korupcji mógłby wpłynąć
na podważenie zaufania
do działalności XTB
wśród klientów
i inwestorów.
Wpływ potencjalny
negatywny
mogący wynikać
z możliwości
wystąpienia
przypadków
korupcji.
Wpływ
rzeczywisty
pozytywny
poprzez wdrożone
regulacje
wewnętrzne,
proces zgłaszania
naruszeń,
powołane
jednostki
odpowiedzialnej
za audyt
i compliance oraz
wdrożoną Politykę
Antykorupcyjną
w XTB S.A.
Obszar
antykorupcji
wpływa na strony
zainteresowane
Grupy XTB.
Wpływ wynika
z jednej strony
z wdrożonych
regulacji
wewnętrznych,
procesu
zgłaszania
naruszeń,
powołania
jednostki
odpowiedzialnej
za audyt
i compliance oraz
wdrożenia
Polityki
Antykorupcyjnej.
Potencjalny wpływ
negatywny może
się
zmaterializować
w przypadku
wystąpienia
przypadku
korupcji.
Wpływ tego obszaru
znalazł
odzwierciedlenie
w ramach celu Strategii
ESG na lata 2024-
2027 dot. stworzenia
Polityki
Antykorupcyjnej. Cel
ten został zrealizowany
w ostatnim kwartale
2024 roku.
W przypadku
wystąpienia
przypadków
korupcji
możliwość
zachwiania
reputacji XTB
oraz zaufania
do marki XTB.
Nieprzestrzegani
e tych przepisów
może skutkować
wysokimi
grzywnami,
sankcjami,
a nawet
cofnięciem
licencji
operacyjnych.
Z drugiej strony
dobrze
zabezpieczony
proces działań
antykorupcyjnych
minimalizujące
ryzyko
wystąpienia
naruszeń.
Działania:
▪ wdrożenie
Polityki
Antykorupcyjnej
▪ procedura
zgłaszania naruszeń
i rejestr incydentów
▪ komórki audytu
wewnętrznego,
compliance
i działu prawnego
czuwające nad
procesami
i aktualnością
procedur
▪ planowana
aktualizacja Kodeksu
Etyki.
Standardowy
priorytet
Upstream
Operacje
własne
Downstream
218
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat
zidentyfikowany
w badaniu
istotności
Opis wpływu
Rodzaj wpływu:
negatywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Rodzaj wpływu:
pozytywny
(rzeczywisty
i potencjalny)
Wpływ na ludzi
lub środowisko
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Perspektywa
czasowa wpływu
i podejmowane
działania
Priorytet
Miejsce
powstawani
a wpływu
Inne: Ochrona
danych.
Grupa XTB w ramach
swojej działalności
przetwarza dane wielu
grup swoich
interesariuszy, w tym jako
dostawca produktów
i usług inwestycyjnych
przetwarza dane
osobowe swoich klientów.
Wpływ ten jest
zabezpieczany przez
wdrożone systemy
bezpieczeństwa ochrony
danych (w tym danych
osobowych), tworzone
back-up’y czy
dywersyfikację
lokalizacji XTB.
Wpływ potencjalny
negatywny
mogący wystąpić
w efekcie
przetwarzania
danych, gdzie
występuje ryzyko
wycieku czy
naruszenia
danych
osobowych.
Wpływ
rzeczywisty
pozytywny
poprzez wdrożone
systemy
bezpieczeństwa
ochrony danych
(w tym danych
osobowych),
tworzenie back-
upów danych
na wypadek
wystąpienia
nieprzewidzianych
okoliczności,
dywersyfikacja
lokalizacji
infrastruktury IT.
Występuje wpływ
na ludzi jako efekt
wdrożonych
zabezpieczeń
ochrony danych.
Może wystąpić
wpływ potencjalny
negatywny
w przypadku
wycieku danych.
Wpływ jest związany
z modelem
biznesowym Grupy
XTB, który jako
podstawę działalności
Grupy XTB wskazuje
oferowanie produktów
i rozwiązań
inwestycyjnych
dla naszych klientów,
co wiąże się
jednoznacznie
z koniecznością
przetwarzania danych.
W przypadku
wystąpienia
wycieku danych
wpływ skutkuje
uszczerbkiem
wizerunku XTB,
zaburzeniem
zaufania klientów
do XTB.
Dane
przetwarzane
przez Grupę XTB
są odpowiednio
zabezpieczone
na wypadek
wystąpienia
nieprzewidzianyc
h okoliczności.
Działania:
▪ nowoczesne
i aktualizowane
zabezpieczenia
sieciowe oraz
systemowe
▪ szkolenia i kampanie
informacyjne wśród
pracowników.
Umiarkowany
priorytet
Upstream
Operacje
własne
Downstream
Inne: Jakość
raportowania
Na XTB S.A. jako
jednostce
zainteresowania
publicznego notowanej
na Giełdzie Papierów
Wartościowych
w Warszawie ciąży
obowiązek
sprawozdawczości
zrównoważonego
rozwoju. Wpływ Grupy
XTB objawia się poprzez
jakość procesu
raportowania oraz
raporty, które publikuje.
Wpływ potencjalny
negatywny
mogący wynikać z
niewystarczająceg
o raportowania
ESG.
Wpływ
rzeczywisty
pozytywny
poprzez
transparentny
proces
raportowania
zgodny
z przepisami
prawa.
Grupa XTB ma
wpływ na ludzi
poprzez jakość
procesu
raportowania, jego
zgodność
z przepisami
prawa,
kompletność
i transparentność.
Wpływ jest związany
ze Strategią ESG,
która stanowi
podstawę działań
obszaru
zrównoważonego
rozwoju Grupy XTB.
XTB S.A.
wywiązuje się
z obowiązku
raportowania
zrównoważonego
rozwoju od 2020
roku. W
przypadku
niedopełnienia
obowiązku
wynikającego
z przepisów
prawa może się
to przełożyć
na uszczerbek
reputacji oraz
kary.
Działania:
▪ śledzenie zmian
prawnych
i trendów
▪ dostosowywanie
i doskonalenie
procesu
raportowania
zrównoważonego
rozwoju
z wyprzedzeniem;
▪ współpraca
z wykwalifikowanymi
doradcami obszaru
raportowania
▪ badanie
niezależnego
audytora
▪ zatrudnianie
wykwalifikowanych
pracowników.
Umiarkowany
priorytet
Upstream
Operacje
własne
Downstream
219
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
SBM-3 / E1 SBM-3 / S1 SBM-3 / S4 SBM-3
1.6.3. Istotne szanse i ryzyka
Tabela 5. Istotne szanse i ryzyka obszaru środowiska i klimatu
Tabela 6. Istotne szanse i ryzyka obszaru społecznego
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/ szansy
Powiązanie ze
strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Odporność jednostki i zarządzanie
ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane skutki
finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
Zmiany klimatu
Ryzyko zdarzeń zewnętrznych
(ciągłości działania) w związku
z możliwością wystąpienia
nagłych, ekstremalnych zjawisk
pogodowych w lokalizacjach
niektórych spółek i oddziałów
Grupy XTB (gwałtowne burze,
trzęsienia ziemi, huragany,
powodzie). Ryzyko lokalnie istotne
ze względu na bezpieczeństwo
pracowników oraz możliwość ew.
straty elementów infrastruktury IT.
Ryzyko nie
wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Wyłonienie celu
w Strategii ESG
dotyczącego
stworzenia polityki
klimatycznej.
Brak wpływu na
model biznesowy,
łańcuch wartości
i proces decyzyjny.
i. elastyczne formy zatrudnienia,
szczególnie w przypadku identyfikacji
zagrożenia zalecenie pracy zdalnej
ii. dywersyfikacja lokalizacji biur
i oddziałów XTB
iii. dywersyfikacja lokalizacji infrastruktury
IT XTB;
iv. główna infrastruktura IT XTB położona
w lokalizacjach niezagrożonych
ekstremalnymi zjawiskami pogodowymi
v. zabezpieczenie sprzętu IT
w biurach, gdzie ze względu
na lokalizację istnieje wyższe
prawdopodobieństwo wystąpienia ryzyk
vi. wdrożenie Polityki Klimatycznej XTB.
Brak bieżących skutków
finansowych. Grupa nie
jest w stanie oszacować
wpływu finansowego
ryzyka.
Operacje własne
Zmiany klimatu
Szansa na wzrost
konkurencyjności, budowę
reputacji i odporności działalności
poprzez podejmowane działania
na rzecz przeciwdziałania
zmianom klimatu.
Szansa wynika
z założeń
przyjętych
w Strategii ESG.
Brak wpływu
na strategię,
model biznesowy,
łańcuch wartości
i proces decyzyjny.
i. wdrożenie Polityki Klimatycznej Grupy
XTB
ii. promowanie i budowanie świadomości
nt. racjonalnego gospodarowania
zasobami
iii. digitalizacja dokumentów
iv. korzystanie z energii pochodzącej
z OZE
v. odpowiedzialne gospodarowanie
infrastrukturą IT oraz elektroodpadami
Brak bieżących skutków
finansowych. Grupa nie
jest w stanie oszacować
wpływu finansowego
szansy.
Operacje własne
220
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/
szansy
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane skutki
Zarządzanie ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane
skutki finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
Własne zasoby pracownicze
Ryzyko zasobów ludzkich
i utraty reputacji dotyczące
utraty wykwalifikowanej kadry
pracowniczej i zwiększonej
rotacji jako efekt np.
niedostatecznej dbałości
o dobrostan i work-life balance
pracowników, niewystarczającej
ilości szkoleń,
niewystarczających regulacji
wewnętrznych dot. mobbingu
i dyskryminacji.
Ryzyko nie wynika
ze strategii i modelu
biznesowego XTB.
Wyłonienie celów
strategicznych dot.
wdrożenia
transparentnej polityki
wynagradzania,
cyklicznych szkoleń
z pierwszej pomocy oraz
wprowadzenia polityki
DEI (zrealizowane).
Brak wpływu na model
biznesowy. Możliwy
wpływ ryzyka na własne
zasoby pracownicze
oraz proces decyzyjny
w organizacji.
i. konkurencyjne warunki zatrudnienia
i benefity (w tym dostęp do platformy
well-being "Helping-Hand")
ii. elastyczne formy zatrudnienia
iii. coroczne badanie satysfakcji
pracowników
iv. przedstawiciele załogi reprezentujący
interesy pracowników przed Zarządem
v. inicjatywy pro pracownicze promujące
profilaktykę zdrowotną i zdrowe nawyki.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Własne zasoby pracownicze
Szansa na przyciąganie
talentów, wzmocnienie kultury
organizacyjnej i zwiększenie
atrakcyjności XTB jako
pracodawcy poprzez działania
pro pracownicze realizowane
w ramach obszaru ESG.
Szansa wynika
z działań
realizowanych
w ramach
Strategii ESG.
Brak wpływu na
strategię, model
biznesowy, łańcuch
wartości i proces
decyzyjny.
i. tworzenie nowoczesnego i rozwojowego
środowiska pracy
ii. zapewnienie konkurencyjnych warunków
zatrudnienia
iii. elastyczne formy zatrudnienia
iv. procedury i polityki obszaru HR
v. podejmowane działania i inicjatywy
vi. wdrożenie strategii ESG
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego szansy.
Operacje własne
Konsumenci
i użytkownicy końcowi
Ryzyko produktu (skarg
klientów) i utraty reputacji
związane z reklamacjami
klientów w efekcie np. awarii
usług XTB, niezrozumienia
zapisów dokumentów i umów
XTB (mimo ich kompletności,
dostępności i transparentności)
lub podejmowania ryzyka
Ryzyko nie wynika
ze strategii i modelu
biznesowego XTB.
Brak wpływu na
strategię i model
biznesowy. Możliwy
wpływ ryzyka na
interesariuszy łańcucha
wartości oraz proces
decyzyjny w organizacji.
i. ciągły monitoring systemów
i infrastruktury IT
ii. jasne i przejrzyste i zgodne z prawem
zapisy dokumentów i umów XTB
iii. udostępniane materiały edukacyjne
celem budowania wiedzy inwestycyjnej
i świadomości produktów inwestycyjnych
oraz ryzyka jakie ze sobą niosą
iv. Ankieta MiFID określająca
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Downstream
221
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/
szansy
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane skutki
Zarządzanie ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane
skutki finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
inwestycyjnego mimo
niewystarczającego
przygotowania do inwestycji
(np. inwestując w lewarowane
instrumenty finansowe).
odpowiedniość usług do wiedzy,
doświadczenia i preferencji klientów oraz
ich apetyt na ryzyko.
Konsumenci
i użytkownicy końcowi
Ryzyko utraty reputacji, utraty
klientów oraz kluczowych
partnerów biznesowych
związane z obniżeniem jakości
świadczonych usług Grupy
XTB w wyniku pogorszenia
warunków zatrudnienia,
nieefektywnej polityki
pracowniczej skutkującej
zwiększoną rotacją, utratą
talentów oraz kluczowych
pracowników.
Ryzyko nie wynika
ze strategii i modelu
biznesowego XTB.
Brak wpływu na
strategię i model
biznesowy. Możliwy
wpływ ryzyka na
interesariuszy łańcucha
wartości oraz proces
decyzyjny w organizacji.
i. konkurencyjne warunki zatrudnienia
i benefity (w tym dostęp do platformy
well-being "Helping-Hand")
ii. elastyczne formy zatrudnienia
iii. coroczne badanie satysfakcji
pracowników
iv. przedstawiciele załogi reprezentujący
interesy pracowników przed Zarządem
v. inicjatywy pro pracownicze promujące
profilaktykę zdrowotną i zdrowe nawyki.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Downstream
Konsumenci
i użytkownicy końcowi
Szansa na wzmocnienie marki
XTB i przewagi konkurencyjnej
poprzez budowanie pozycji
odpowiedzialnego podmiotu
wyprzedzającego trendy
rynkowe i regulacyjne,
dbającego o jakość usług
i bezpieczeństwo transakcji
oraz biorącego pod uwagę
szczególnie krytyczne opinie
klientów.
Szansa nie wynika
ze strategii i modelu
biznesowego XTB.
Brak wpływu na
strategię, model
biznesowy, łańcuch
wartości i proces
decyzyjny.
i. rozwój technologii i innowacji XTB
ii. śledzenie trendów i podejmowanie
odpowiedzialnych decyzji zarządczych
iii. zatrudnianie wykwalifikowanych
ekspertów
iv. monitoring jakości usług i produktów
v. zbieranie opinii klientów
vi. dzielenie się wiedzą finansową
i inwestycyjną
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego szansy.
Operacje własne
Downstream
222
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/
szansy
Powiązanie
ze strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane skutki
Zarządzanie ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane
skutki finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
Konsumenci
i użytkownicy końcowi
Szansa na pozyskanie nowych
klientów, poprawę wizerunku
Grupy XTB oraz budowanie
przewagi konkurencyjnej
poprzez udoskonalanie
produktów inwestycyjnych
o rozwiązania ESG.
Aktywizacja klientów poprzez
połączenie działań
inwestycyjnych z działalnością
charytatywną i społeczną.
Szansa nie wynika
ze strategii i modelu
biznesowego XTB.
Brak wpływu na
strategię i model
biznesowy. Możliwy
wpływ ryzyka na
interesariuszy łańcucha
wartości oraz proces
decyzyjny w organizacji.
i. rating Sustainalytics: Morning Star
ii. plany wdrożenia serwisu internetowego
ESG
iii. działalność Fundacji XTB
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Downstream
223
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 7. Istotne szanse i ryzyka zarządcze
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/ szansy
Powiązanie ze
strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Zarządzanie ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane
skutki finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
Postępowanie w biznesie
Ryzyko nadużyć związane
z możliwością wystąpienia
przypadków korupcji w Grupie XTB.
Ryzyko
nie wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Brak wpływu
ryzyka na
strategię, model
biznesowy.
Możliwy wpływ na
łańcuch wartości i
proces decyzyjny.
i. regulacje wewnętrzne dot. korupcji
ii. wdrożenie Polityki Antykorupcyjnej
iii. budowanie odpowiedzialnej kultury
organizacyjnej opartej na wartościach
i dobrych praktykach.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Postępowanie w biznesie
Ryzyko bezpieczeństwa w związku
z możliwością wystąpienia wycieku
danych osobowych interesariuszy Grupy
XTB, których jest administratorem jako
następstwo cyberprzestępstwa, błędu
ludzkiego lub błędu systemu.
Ryzyko
nie wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Brak wpływu
ryzyka na
strategię, model
biznesowy
i proces decyzyjny.
Możliwy wpływ
na interesariuszy
łańcucha wartości.
i. wdrożone zabezpieczenia i uszczelnianie
sieci oraz danych
ii. procedura zgłaszania naruszeń
iii. wewnętrzne kampanie informacyjne
vi. działania zgodne z RODO.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Postępowanie w biznesie
Ryzyko prawne i raportowania wynikające
z niedostosowania procesów Grupy XTB
do wysoce zmiennego otoczenia
legislacyjnego, decyzji regulatora
w zakresie działań środowiskowych,
społecznych oraz ładu korporacyjnego,
nieznajomości praktyk ESG i etyki wśród
partnerów Grupy XTB oraz nienależytego
wypełnienia obowiązku raportowania.
Ryzyko
nie wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Brak wpływu
ryzyka na
strategię, model
biznesowy.
Możliwy wpływ na
łańcuch wartości
i proces decyzyjny.
i. przeprowadzenie Badania podwójnej
istotności
ii. przystosowanie sprawozdawczości
do unijnych standardów ESRS
iii. śledzenie regulacji i zmian w przepisach
prawa
iv. wybieranie partnerów cieszących się dobrą
opinią
v. ocena partnerów w bieżących kontaktach
biznesowych.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Postępowanie w biznesie
Ryzyko operacyjne w wyniku różnych
rodzajów postępowań sądowych i przed
organami nadzoru np.: związanych
z wyciekiem danych i naruszeniem
ochrony danych osobowych, kontrole
i potencjalne kary nałożone przez KNF,
UOKIK, negatywny wynik postępowań
sądowych.
Ryzyko nie
wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Brak wpływu
ryzyka na
strategię, model
biznesowy,
łańcuch wartości
i proces decyzyjny.
i. wdrożone zabezpieczenia danych
ii. działalność zgodna z przepisami prawa
i dobrymi praktykami
iii. transparentna komunikacja z nadzorcą
iv. terminowość z wywiązywania się
z obowiązków.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
224
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/ szansy
Powiązanie ze
strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Zarządzanie ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane
skutki finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
Postępowanie w biznesie
Ryzyko produktu (skarg klientów) i utraty
reputacji związane ze specyfiką
produktów inwestycyjnych oferowanych
przez XTB, ich negatywną opinią na
rynku (np. lewarowanych instrumentów
finansowych) oraz negatywnymi
komentarzami na forach i w sieci,
w związku z wysokim ryzykiem
inwestycyjnym i wysokim
prawdopodobieństwem straty klientów,
które za sobą niosą.
Ryzyko
wynikające
z charakterystyki
produktów
inwestycyjnych
XTB S.A.,
będących
częścią modelu
biznesowego
Spółki.
Brak wpływu
ryzyka na
strategię, model
biznesowy
i proces decyzyjny.
Możliwy wpływ
na interesariuszy
łańcucha wartości.
i. udostępnianie materiałów informacyjnych
ii. dopracowane, transparentne dokumenty
klienckie
iii. Ankieta MiFID określająca odpowiedniość
usług do wiedzy, doświadczenia i preferencji
klientów oraz ich apetyt na ryzyko.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Downstream
Postępowanie w biznesie
Szansa na poprawę jakości procesów
zarządczych, zwiększenie elastyczności
i odporności działalności Grupy XTB
poprzez efektywne zarządzanie
obszarem ESG, zarządzanie ryzykami
i szansami, wdrażanie polityk i procedur
wewnętrznych.
Szansa
wynikająca
ze Strategii
ESG.
Brak wpływu na
strategię, model
biznesowy
i łańcuch wartości.
Możliwy wpływ na
proces decyzyjny.
i. strategia ESG
ii. stworzenie Zespołu ESG
iii. umocowanie zarządzania obszarem ESG
na szczeblu Zarządu
iv. badanie podwójnej istotności
v. przygotowanie do sprawozdawczości
pod Dyrektywą CSRD.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Postępowanie w biznesie
Szansa na udoskonalenie procesu
raportowania zrównoważonego rozwoju
poprzez monitorowanie i dostosowywanie
go do zachodzących zmian prawnych
oraz wdrażanie najlepszych praktyk
raportowania.
Szansa nie
wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Brak wpływu na
strategię, model
biznesowy,
łańcuch wartości
i proces decyzyjny.
i. przygotowanie do sprawozdawczości
pod Dyrektywą CSRD
ii. współpraca z doradcami obszaru ESG
iii. badanie podwójnej istotności.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
225
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Temat zidentyfikowany
w badaniu istotności
Opis istotnego ryzyka/ szansy
Powiązanie ze
strategią
i modelem
biznesowym
Obecne
i przewidywane
skutki
Zarządzanie ryzykiem/ szansą
Bieżące
i przewidywane
skutki finansowe
Miejsce
powstawania
ryzyka/ szansy
Postępowanie w biznesie
Szansa na wzrost zainteresowania
inwestorów oraz dostęp
do preferencyjnych warunków
ubezpieczeniowych jako efekt
odpowiedniego zarządzania obszarem
ESG.
Szansa nie
wynika
ze strategii
i modelu
biznesowego
XTB.
Brak wpływu
na strategię,
model biznesowy
i proces decyzyjny.
Możliwy wpływ na
łańcuch wartości.
i. strategia ESG
ii. planowane wdrożenie serwisu ESG
iii. działania i inicjatywy obszaru ESG
iv. raportowanie zrównoważonego rozwoju.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego ryzyka.
Operacje własne
Postępowanie w biznesie
Szansa na wzrost efektywności, jakości
usług i produktów XTB dzięki budowaniu
wartościowej, różnorodnej kultury
organizacyjnej opartej na szacunku
i wartościach etycznych.
Szansa wynika
z założeń
przyjętych
w ramach
Strategii ESG.
Brak wpływu
na strategię,
model biznesowy,
łańcuch wartości
i proces decyzyjny.
i. tworzenie różnorodnych zespołów
projektowych
ii. tworzenie przestrzeni do współdzielenia
wiedzą i pasjami pracowników
iii. procedury i polityki obszaru HR
iv. podejmowane działania i inicjatywy
v. wdrożenie strategii ESG
vi. podpisanie Karty Różnorodności
vii. szkolenia z obszaru DEI
viii. wdrożenie polityk: Antymobbingowej
i Antydyskryminacyjnej oraz DEI.
Brak bieżących
skutków
finansowych. Grupa
nie jest w stanie
oszacować wpływu
finansowego
szansy.
Operacje własne
226
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
1.7. Tabele zgodności z ESRS
IRO-2 Tabela 8. Wykaz wymogów dotyczących ujawniania informacji spełnionych przy sporządzaniu oświadczenia dotyczącego zrównoważonego rozwoju po przeprowadzeniu
oceny istotności
Nr ujawnienia
Nazwa ujawnienia
Rozdział Oświadczenia
ESRS 2: Ogólne ujawnienie informacji
BP-1
Ogólna podstawa sporządzenia oświadczeń dotyczących zrównoważonego rozwoju
1.1.
BP-2
Ujawnianie informacji w odniesieniu do szczególnych okoliczności
1.1.
GOV-1
Rola organów administrujących, zarządzających i nadzorczych
1.2. , 4.2.1.
GOV-2
Informacje przekazywane organom administrującym, zarządzającym i nadzorczym jednostki oraz podejmowane przez nie
kwestie związane ze zrównoważonym rozwojem
1.3.
GOV-3
Uwzględnianie wyników związanych ze zrównoważonym rozwojem w systemach zachęt.
1.3.
GOV-4
Oświadczenie dotyczące należytej staranności
4.6.
GOV-5
Zarządzanie ryzykiem i kontrole wewnętrzne nad sprawozdawczością w zakresie zrównoważonego rozwoju
4.5.
SBM-1
Strategia, model biznesowy i łańcuch wartość
1.4. , 2.1.
SBM-2
Interesy i opinie interesariuszy
1.5. , 3.2.
SBM-3
Istotne wpływy, ryzyka i szanse oraz ich wzajemne związki ze strategią i z modelem biznesowym
1.6., 3.1. , 3.2.
IRO-1
Opis procesów służących do identyfikacji i oceny istotnych wpływów, istotnych ryzyk i istotnych szans
1.6.
IRO-2
Wymogi dotyczące ujawniania informacji w ramach ESRS objęte oświadczeniem jednostki dotyczącym zrównoważonego
rozwoju
1.7.
ESRS E1: Zmiana klimatu
E1-1
Plan transformacji na potrzeby łagodzenia zmian klimatu
2.1.
E1-2
Polityki związane z łagodzeniem zmiany klimatu i przystosowaniem się do niej
2.1.1.
E1-3
Działania i zasoby w odniesieniu do polityki klimatycznej
2.1.1.
E1-4
Cele związane z łagodzeniem zmiany klimatu i przystosowaniem się do niej
2.1.3.
E1-5
Zużycie energii i koszyk energetyczny
2.1.2.
E1-6
Emisje gazów cieplarnianych zakresów 1, 2 i 3 brutto oraz całkowite emisje gazów cieplarnianych
2.1.3.
E1-7
Projekty usuwania gazów cieplarnianych i ograniczania emisji gazów
cieplarnianych finansowane za pomocą jednostek emisji dwutlenku węgla
2.1.3.
227
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Nr ujawnienia
Nazwa ujawnienia
Rozdział Oświadczenia
E1-8
Wewnętrzne ustalanie opłat za emisję gazów cieplarnianych
2.1.3.
E1-9
Antycypowane skutki finansowe wynikające z istotnych ryzyk fizycznych i ryzyk
przejścia oraz potencjalnych szans związanych z klimatem
2.1.3.
ESRS E2: Zanieczyszczenie
IRO-1
Opis procesów służących do identyfikacji i oceny istotnych wpływów, istotnych ryzyk i istotnych szans
1.6.
ESRS E3: Woda i zasoby morskie
IRO-1
Opis procesów służących do identyfikacji i oceny istotnych wpływów, istotnych ryzyk i istotnych szans
1.6.
ESRS E4: Bioróżnorodność i ekosystemy
IRO-1
Opis procesów służących do identyfikacji i oceny istotnych wpływów, istotnych ryzyk i istotnych szans
1.6.
ESRS E5: Wykorzystanie zasobów oraz gospodarka o obiegu zamkniętym
IRO-1
Opis procesów służących do identyfikacji i oceny istotnych wpływów, istotnych ryzyk i istotnych szans
1.6.
ESRS S1: Własne zasoby pracownicze
S1-1
Polityki związane z własnymi zasobami pracowniczymi
3.1.5.
S1-2
Procedury współpracy z własnymi pracownikami i przedstawicielami pracowników w zakresie wpływów
3.1.5, 3.1.7.
S1-3
Procesy niwelowania negatywnych wpływów i kanały zgłaszania problemów przez pracowników jednostki
3.1.7.
S1-4
Podejmowanie działań dotyczących istotnych wpływów na własnych pracowników oraz stosowanie podejść służących
ograniczeniu istotnego ryzyka i wykorzystywaniu istotnych szans związanych z własną siłą roboczą oraz skuteczność tych
działań
3.1.7.
S1-5
Cele dotyczące zarządzania istotnymi negatywnymi wpływami, zwiększania pozytywnych wpływów i zarządzania istotnymi
ryzykami i istotnymi szansami
3.1.7.
S1-6
Charakterystyka pracowników jednostki
3.1.1.
S1-7
Charakterystyka osób niebędących pracownikami stanowiących własnych pracowników jednostki
3.1.1.
228
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Nr ujawnienia
Nazwa ujawnienia
Rozdział Oświadczenia
S1-8
Zakres rokowań zbiorowych i dialogu społecznego
3.1.7.
S1-9
Wskaźniki różnorodności
3.1.2.
S1-10
Odpowiednie płace
3.1.3.
S1-11
Ochrona socjalna
3.1.6.
S1-13
Wskaźniki dotyczące szkoleń i rozwoju umiejętności
3.1.4.
S1-15
Wskaźniki równowagi między życiem zawodowym a prywatnym
3.1.6.
S1-16
Wskaźniki wynagrodzeń (luka płacowa i całkowite wynagrodzenie)
3.1.3.
S1-17
Incydenty, skargi i poważne wpływy na przestrzeganie praw człowieka
3.1.7.
ESRS S4: Konsumenci i użytkownicy końcowi
S4-1
Polityki związane z konsumentami i użytkownikami końcowymi
3.2.2, 3.2.3.
S4-2
Procesy współpracy w zakresie wpływów z konsumentami i użytkownikami końcowymi
3.2.1.
S4-3
Procesy remediacji negatywnych wpływów i kanały zgłaszania problemów przez konsumentów i użytkowników końcowych
3.2.3.
S4-4
Podejmowanie działań dotyczących istotnych wpływów na konsumentów i użytkowników końcowych oraz stosowanie podejść
służących zarządzaniu istotnymi ryzykami i wykorzystywaniu istotnych szans związanych z konsumentami i użytkownikami
końcowymi oraz skuteczność tych działań
3.2.1.
S4-5
Cele dotyczące zarządzania istotnymi negatywnymi wpływami, zwiększania pozytywnych wpływów i zarządzania istotnymi
ryzykami i istotnymi szansami
3.2.1.
ESRS G1: Ład zarządczy
GOV-1
Rola organów administrujących, nadzorczych i zarządzających
4.2.1.
G1-1
Kultura korporacyjna i Polityki prowadzenia działalności gospodarczej
4.3.
G1-2
Zarządzanie stosunkami z dostawcami
4.5.
G1-3
Zapobieganie korupcji i przekupstwu oraz ich wykrywanie
4.3.
G1-4
Potwierdzony incydent związany z korupcją lub przekupstwem
4.3.
G1-6
Praktyki płatnicze
4.5.
229
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 9. Wykaz punktów danych zawartych w standardach przekrojowych i standardach tematycznych, które wynikają z innych przepisów UE zgodnie z dodatkiem B
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS 2 GOV-1
Zróżnicowanie
członków zarządu ze
względu
na płeć pkt 21 lit. d)
Wskaźnik nr 13 w tabeli 1
w załączniku I
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego Komisji
(UE) 2020/1816(5)
1.2., 4.2.1.
ESRS 2 GOV-1
Odsetek członków
organów, którzy są
niezależni pkt 21 lit. e)
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
4.2.2.
ESRS 2 GOV-4
Oświadczenie w
sprawie należytej
staranności
pkt 30
Wskaźnik nr 10 w tabeli 3
w załączniku I
4.6.
ESRS 2 SBM-1 Udział
w działaniach
związanych z
działaniami
dotyczącymi paliw
kopalnych pkt 40 lit. d)
ppkt (i)
Wskaźnik nr 4 w tabeli 1
w załączniku I
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013;
rozporządzenie
wykonawcze Komisji (UE)
2022/2453(6), tabela 1:
Informacje jakościowe
na temat ryzyka z zakresu
ochrony środowiska i
tabela 2: Informacje
jakościowe na temat
ryzyka społecznego
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
Nieistotne
230
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS 2 SBM-1 Udział
w działaniach
związanych z produkcją
chemikaliów pkt 40 lit.
d) ppkt (ii)
Wskaźnik nr 9 w tabeli 2 w
załącz niku I
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
Nieistotne
ESRS 2 SBM-1 Udział
w działalności
związanej
z kontrowersyjną bronią
pkt 40 lit. d) ppkt (iii)
Wskaźnik nr 14 w tabeli 1
w załączniku I
Art. 12 ust. 1
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818(7), załącznik II
do rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
Nieistotne
ESRS 2 SBM-1 Udział
w działaniach
związanych z uprawą i
produkcją tytoniu pkt 40
lit. d) ppkt (iv)
Art. 12 ust. 1
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818, załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
Nieistotne
ESRS E1-1 Plan
przejścia służący
osiągnięciu
neutralności
klimatycznej do 2050 r.
pkt 14
Art. 2 ust. 1
rozporządzenia (UE)
2021/1119
2.1.
ESRS E1-1 Jednostki
wykluczone z zakresu
obowiązywania
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013;
rozporządzenie
Art. 12 ust. 1 lit. d)–g) oraz
art. 12 ust. 2
rozporządzenia
2.1.
231
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
wskaźników
referencyjnych
dostosowanych do
porozumienia
paryskiego pkt 16 lit. g)
wykonawcze Komisji (UE)
2022/2453, wzór 1: Portfel
bankowy – Ryzyko
przejścia związane ze
zmianami klimatu: jakość
kredytowa ekspozycji
według sektora, emisji i
rezydualnego terminu
zapadalności
delegowanego (UE)
2020/1818
ESRS E1-4 Cele
redukcji emisji gazów
cieplarnianych pkt 34
Wskaźnik nr 4 w tabeli 2
w załączniku I
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013;
rozporządzenie
wykonawcze Komisji (UE)
2022/2453, wzór 3: Portfel
bankowy – Ryzyko
przejścia związane ze
zmianą klimatu: mierniki
dostosowania
Art. 6 rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
2.1.3.
ESRS E1-5 Zużycie
energii z kopalnych
źródeł zdezagregowane
w podziale na źródła
(dotyczy wyłącznie
sektorów o znacznym
oddziaływaniu na
klimat) pkt 38
Wskaźnik nr 5 w tabeli 1
i wskaźnik nr 5 w tabeli 2
w załączniku I
2.1.2.
ESRS E1-5 Zużycie
energii i koszyk
energetyczny pkt 37
Wskaźnik nr 5 w tabeli 1
w załączniku I
2.1.2.
232
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS E1-5
Energochłonność
powiązana z
działaniami
podejmowanymi
w sektorach o
znacznym
oddziaływaniu na klimat
pkt 40–43
Wskaźnik nr 6 w tabeli 1
w załączniku I
2.1.2.
ESRS E1-6 Emisje
gazów cieplarnianych
zakresu 1, 2, 3 brutto i
całkowite emisje gazów
cieplarnianych pkt 44
Wskaźniki nr 1 i 2 w tabeli 1 w
załączniku I
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013;
rozporządzenie
wykonawcze Komisji (UE)
2022/2453, wzór 1: Portfel
bankowy – Ryzyko
przejścia związane ze
zmianą klimatu: jakość
kredytowa ekspozycji
według sektora, emisji
i rezydualnego terminu
zapadalności
Art. 5 ust. 1, art. 6 i art. 8
ust. 1 rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
2.1.3.
ESRS E1-6
Intensywność emisji
gazów cieplarnianych
brutto pkt 53–55
Wskaźnik nr 3 w tabeli 1
w załączniku I
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013;
rozporządzenie
wykonawcze Komisji (UE)
2022/2453, wzór 3: Portfel
bankowy – Ryzyko
przejścia związane ze
Art. 8 ust. 1
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
2.1.3.
233
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
zmianą klimatu: mierniki
dostosowania
ESRS E1-7 Usuwanie
gazów cieplarnianych
i jednostki emisji
dwutlenku węgla pkt 56
Art. 2 ust. 1
rozporządzenia (UE)
2021/1119
2.1.3.
ESRS E1-9 Ekspozycja
portfela odniesienia na
ryzyka fizyczne
związane z klimatem
pkt 66
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818, załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
2.1.3.
ESRS E1-9
Dezagregacja kwot
pieniężnych według
nagłego i długotrwałego
ryzyka fizycznego pkt
66 lit. a) ESRS E1-9
Lokalizacja znaczących
składników aktywów
obarczonych istotnym
ryzykiem fizycznym pkt
66 lit. c)
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013; pkt 46 i
47 rozporządzenia
wykonawczego Komisji
(UE) 2022/2453; wzór 5:
Portfel bankowy – Ryzyko
fizyczne związane ze
zmianami klimatu:
ekspozycje podlegające
ryzyku fizycznemu.
2.1.3.
ESRS E1-9 Podział
wartości księgowej
nieruchomości według
klas efektywności
Art. 449a rozporządzenia
(UE) nr 575/2013; pkt 34
rozporządzenia
wykonawczego Komisji
Nie dotyczy
234
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
energetycznej pkt 67 lit.
c)
(UE) 2022/2453; wzór 2:
Portfel bankowy – Ryzyko
przejścia związane ze
zmianami klimatu: kredyty
zabezpieczone
nieruchomościami –
efektywność energetyczna
zabezpieczeń
ESRS E1-9 Stopień
ekspozycji portfela na
szanse związane z
klimatem pkt 69
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
Nie dotyczy
ESRS E2-4 Ilość
każdego czynnika
zanieczyszczającego
wymienionego w
załączniku II do
rozporządzenia w
sprawie E-PRTR
(Europejski Rejestr
Uwalniania i Transferu
Zanieczyszczeń)
emitowanego do
powietrza, wody i gleby,
pkt 28
Wskaźnik nr 8 w tabeli 1
w załączniku I, wskaźnik nr 2
w tabeli 2 w załączniku I,
wskaźnik nr 1 w tabeli 2 w
załączniku I oraz wskaźnik nr
3 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
Wskaźnik nr 7 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
235
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS E3-1 Woda i
zasoby morskie pkt 9
ESRS E3-1 Specjalna
polityka pkt 13
Wskaźnik nr 8 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E3-1
Zrównoważone praktyki
w dziedzinie mórz i
oceanów pkt 14
Wskaźnik nr 12 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E3-4 Całkowita
ilość wody poddanej
recyklingowi i
ponownemu użyciu pkt
28 lit. c)
Wskaźnik nr 6.2 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E3-4 Całkowite
zużycie wody w m3 na
przychód netto z
własnych operacji pkt
29
Wskaźnik nr 6.1 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS 2 SBM 3-E4 pkt
16 lit. a) ppkt (i)
Wskaźnik nr 7 w tabeli 1
w załączniku I
Nieistotne
ESRS 2 SBM 3-E4 pkt
16 lit. b)
Wskaźnik nr 10 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E4-2
Zrównoważone praktyki
lub polityki w zakresie
gruntów/ rolnictwa pkt
24 lit. b)
Wskaźnik nr 11 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
236
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS E4-2
Zrównoważone praktyki
lub polityki w zakresie
oceanów/ mórz pkt 24
lit. c)
Wskaźnik nr 12 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E4-2 Polityki na
rzecz przeciwdziałania
wylesianiu pkt 24 lit. d)
Wskaźnik nr 15 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E5-5 Odpady
niepoddawane
recyklingowi pkt 37 lit.
d)
Wskaźnik nr 13 w tabeli 2
w załączniku I
Nieistotne
ESRS E5-5 Odpady
niebezpieczne i odpady
promieniotwórcze pkt
39
Wskaźnik nr 9 w tabeli 1
w załączniku I
Nieistotne
ESRS 2 SBM-3-S1
Ryzyko wystąpienia
przypadków pracy
przymusowej pkt 14 lit.
f)
Wskaźnik nr 13 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS 2 SBM-3-S1
Ryzyko wystąpienia
przypadków pracy
dzieci pkt 14 lit. g)
Wskaźnik nr 12 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S1-1
Zobowiązania w
zakresie polityki
Wskaźnik nr 9 w tabeli 3
i wskaźnik nr 11 w tabeli 1
w załączniku I
3.1.5.
237
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
dotyczącej
poszanowania praw
człowieka pkt 20
ESRS S1-1 Strategie
w zakresie należytej
staranności w
odniesieniu do kwestii
objętych podstawowymi
konwencjami
Międzynarodowej
Organizacji Pracy nr 1–
8, pkt 21
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
3.1.5.
ESRS S1-1 Procedury
i środki na rzecz
zapobiegania handlowi
ludźmi pkt 22
Wskaźnik nr 11 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S1-1 Polityka lub
system zarządzania
służące zapobieganiu
wypadkom przy pracy
pkt 23
Wskaźnik nr 1 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S1-3
Mechanizmy
rozpatrywania skarg pkt
32 lit. c)
Wskaźnik nr 5 w tabeli 3
w załączniku I
3.1.7.
ESRS S1-14 Liczba
zgonów związanych z
pracą oraz liczba i
Wskaźnik nr 2 w tabeli 3
w załączniku I
Załącznik II do
rozporządzenia
Nieistotne
238
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
wskaźnik wypadków
związanych z pracą pkt
88 lit. b) i c)
delegowanego (UE)
2020/1816
ESRS S1-14 Liczba dni
straconych z powodu
urazów, wypadków,
ofiar śmiertelnych lub
chorób pkt 88 lit. e)
Wskaźnik nr 3 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S1-16
Nieskorygowana luka
płacowa między
kobietami a
mężczyznami pkt 97 lit.
a)
Wskaźnik nr 12 w tabeli 1
w załączniku I
3.1.3.
ESRS S1-16
Nadmierny poziom
wynagrodzenia
dyrektora generalnego
pkt 97 lit. b)
Wskaźnik nr 8 w tabeli 3
w załączniku I
3.1.3.
ESRS S1-17 Przypadki
dyskryminacji pkt 103
lit. a)
Wskaźnik nr 7
w tabeli 3 w załączniku I
ESRS S1-17
Nieprzestrzeganie
Wytycznych ONZ
dotyczących biznesu
i praw człowieka oraz
Wskaźnik nr 10 w tabeli 1
i wskaźnik nr 14 w tabeli 3
w załączniku I
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816, art. 12 ust. 1
rozporządzenia
3.1.7.
239
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
wytycznych OECD pkt
104 lit. a)
delegowanego (UE)
2020/1818
ESRS 2 SBM-3-S2
Znaczące ryzyko
wystąpienia
przypadków pracy
dzieci lub pracy
przymusowej w
łańcuchu wartości pkt
11 lit. b)
Wskaźniki nr 12 i nr 13
w tabeli 3 w załączniku I
Nieistotne
ESRS S2-1
Zobowiązania w
zakresie polityki
dotyczącej
poszanowania praw
człowieka pkt 17
Wskaźnik nr 9 w tabeli 3
i wskaźnik nr 11 w tabeli 1
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S2-1 Polityki
związane z osobami
wykonującymi pracę w
łańcuchu wartości pkt
18
Wskaźnik nr 11 i nr 4
w tabeli 3 w załączniku I
Nieistotne
ESRS S2-1
Nieprzestrzeganie
Wytycznych ONZ
dotyczących biznesu i
praw człowieka oraz
wytycznych OECD pkt
19
Wskaźnik nr 10 w tabeli 1
w załączniku I
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816, art. 12 ust. 1
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
Nieistotne
240
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS S2-1 Strategie w
zakresie należytej
staranności w
odniesieniu do kwestii
objętych podstawowymi
konwencjami Między
narodowej Organizacji
Pracy nr 1–8, pkt 19
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816
Nieistotne
ESRS S2-4 Kwestie
i incydenty dotyczące
poszanowania praw
człowieka związane
z łańcuchem wartości
na wyższym i niższym
szczeblu pkt 36
Wskaźnik nr 14 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S3-1
Zobowiązania w
zakresie polityki
dotyczącej
poszanowania praw
człowieka, pkt 16
Wskaźnik nr 9 w tabeli 3
w załączniku I i wskaźnik nr 11
w tabeli 1 w załączniku I
Nieistotne
ESRS S3-1
Nieprzestrzeganie
Wytycznych ONZ
dotyczących biznesu
i praw człowieka, zasad
MOP lub wytycznych
OECD pkt 17
Wskaźnik nr 10 w tabeli 1
w załączniku I
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816, art. 12 ust. 1
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
Nieistotne
241
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS S3-4 Kwestie
i incydenty dotyczące
poszanowania praw
człowieka pkt 36
Wskaźnik nr 14 w tabeli 3
w załączniku I
Nieistotne
ESRS S4-1 Polityka
odnosząca się
do konsumentów
i użytkowników
końcowych pkt 16
Wskaźnik nr 9 w tabeli 3
i wskaźnik nr 11 w tabeli 1
w załączniku I
3.2.2, 3.2.3.
ESRS S4-1
Nieprzestrzeganie
Wytycznych ONZ
dotyczących biznesu
i praw człowieka oraz
wytycznych OECD pkt
17
Wskaźnik nr 10 w tabeli 1
w załączniku I
Załącznik II do
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1816, art. 12 ust. 1
rozporządzenia
delegowanego (UE)
2020/1818
3.2.2
ESRS S4-4 Kwestie
i incydenty dotyczące
poszanowania praw
człowieka pkt 35
Wskaźnik nr 14 w tabeli 3
w załączniku I
3.2.1.
ESRS G1-1 Konwencja
Narodów
Zjednoczonych
przeciwko korupcji pkt
10 lit. b)
Wskaźnik nr 15 w tabeli 3
w załączniku I
4.3.
ESRS G1-1 Ochrona
sygnalistów pkt 10 lit. d)
Wskaźnik nr 6 w tabeli 3
w załączniku I
4.3.
242
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 10. Wykaz odniesień
Lp.
Wymóg ESRS
Punkt danych ESRS
Dokument, do którego
stosowane jest odniesienie
1.
GOV-1 Rola organów
administrujących, zarządzających
i nadzorczych
GOV-1 20b
GOV-1 21c
Sprawozdanie Zarządu
z działalności Grupy XTB, Ład
Korporacyjny, rozdział Organy
Statutowe XTB
Wymóg dotyczący
ujawniania informacji
i powiązany z nim
punkt danych
Odniesienie do
rozporządzenia w sprawie
ujawniania informacji
związanych ze
zrównoważonym rozwojem
w sektorze usług
finansowych
Odniesienie do trzeciego
filaru
Odniesienie
do rozporządzenia
o wskaźnikach
referencyjnych
Odniesienie
do Europejskiego
prawa o klimacie
Rozdział Oświadczenia
zrównoważonego
rozwoju
ESRS G1-4 Grzywny
za naruszenie
przepisów
antykorupcyjnych
i przepisów w sprawie
zwalczania przekupstw
pkt 24 lit. a)
Wskaźnik nr 17 w tabeli 3
w załączniku I
4.3.
ESRS G1-4 Normy
w zakresie przeciw
działania korupcji
i przekupstwu pkt 24 lit.
b)
Wskaźnik nr 16 w tabeli 3
w załączniku I
4.3.
243
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Środowisk
Raport Roczny 2024
/ Środowisko
2. Środowisko
2.1 Zmiana klimatu
2.1.1 Polityka klimatyczna Grupy XTB
2.1.2 Zużycie paliw i energii
2.1.3. Emisje gazów cieplarnianych
2.2 Zgodność działalności Grupy XTB
z Taksonomią
2.2.1 Taksonomia niefinansowa
2.2.2 Taksonomia finansowa
2.2.3 Minimalne Gwarancje
244
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
2. Środowisko
2.1. Zmiana klimatu
Podstawowa działalność Grupy XTB oparta głównie na działaniu infrastruktury IT (w tym
serwerów) oraz działalności biurowej sprawia, że nie identyfikujemy istotnego wpływu naszej
działalności na środowisko naturalne oraz zmianę klimatu. Ze względu na nieprodukcyjny
charakter naszej działalności, nie występuje zapotrzebowanie oraz zużycie surowców
i materiałów. Świadcząc nasze usługi wykorzystujemy infrastrukturę informatyczną, materiały
biurowe oraz energię elektryczną, co jest niezbędne do zachowania ciągłości naszej
działalności.
Dotychczas nie uwzględnialiśmy zagadnień klimatycznych w procesach decyzyjnych Grupy
XTB, a względy klimatyczne nie są uwzględniane w wynagrodzeniach członków organów
administracyjnych, zarządczych i nadzorczych. Niemniej naszą intencją jest ograniczenie
naszego wpływu na środowisko naturalne (w tym również na zmianę klimatu).
E1-1 W lipcu 2024 roku Grupa XTB opublikowała Strategię ESG na lata 2024-2027,
gdzie wyłoniliśmy jeden z kluczowych celów dot. wyliczenia pełnego śladu węglowego Grupy
w zakresach 1, 2 oraz 3. To kolejny krok, który umożliwi nam w pespektywie nadchodzących
lat opracowanie planu dekarbonizacji wraz z mierzalnymi celami redukcji emisji gazów
cieplarnianych w zakresach 1, 2 i 3. oraz wesprze nasze dążenie do zerowej emisji netto
do 2050 roku zgodnie z Porozumieniem Paryskim. Jako że jest to nowy obszar
zainteresowania Grupy XTB nie opracowaliśmy jeszcze planu transformacji na potrzeby
łagodzenia zmian klimatu, jednak na przestrzeni 5 lat przeanalizujemy zasadność jego
opracowania i wdrożenia po opracowaniu planu dekarbonizacji.
E1 GOV-3 W 2024 roku wobec członków Zarządu XTB S.A. oraz Rady Nadzorczej XTB
nie stosowało się zachęt finansowych powiązanych z obszarem środowiska i klimatu.
W związku z brakiem celów redukcji emisji gazów cieplarnianych nie oceniano także
działalności ww. organów w tym obszarze.
2.1.1. Polityka Klimatyczna Grupy XTB
E1-3 / MDR-A Działania i zasoby w odniesieniu do Polityki Klimatycznej
Jesteśmy na początku naszej drogi ku dekarbonizacji, a zmiany klimatu to nowy obszar
naszego zainteresowania. W 2024 roku podjęliśmy działania mające na celu wypracowanie
systemu zarządzania zagadnieniami klimatu zgodnie ze zaktualizowaną Strategią ESG
na lata 2024-2027, który wspierałby nas w ograniczaniu naszego wpływu na zmianę klimatu
tj. identyfikacja ryzyk klimatycznych i środowiskowych, analiza scenariuszowa, stworzenie
Polityki Klimatycznej. Działania te miały zasięg zgodny z zasięgiem geograficznym
działalności Grupy XTB. Kolejnym etapem będzie zarządzanie zidentyfikowanym ryzykiem
w ramach lokalizacji Grupy XTB oraz monitorowanie wpływu Grupy XTB na środowisko
i klimat z pomocą danych zbieranych na potrzeby sprawozdawczości zrównoważonego
rozwoju.
Jesteśmy firmą inwestycyjną, a naszą podstawową działalność można skategoryzować jako
typową działalność biurowo-administracyjną. Procesy operacyjne XTB, kluczowe
dla zachowania ciągłości działania, rozwoju usług i produktów są oparte na utrzymaniu
niezbędnej infrastruktury informatycznej. Najistotniejszymi zidentyfikowanymi obszarami
wpływu Grupy na klimat i środowisko jest zatem zużycie zakupionej energii elektrycznej oraz
gospodarka elektroodpadami. W związku z powyższym nasza bezpośrednia działalność
generuje ograniczony i pośredni wpływ na klimat i środowisko względem branż wysoce
energochłonnych.
245
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach przeprowadzonej analizy podwójnej istotności organizacja wskazała działania
z zakresu efektywności energetycznej tj. m.in. dążenie do wymiany serwerów na mniej
energochłonne po zakończeniu cyklu życia przez dotychczasowy sprzęt, lokalizacja siedziby
XTB S.A. w certyfikowanym budynku, wybrane biura jednostek zagranicznych
Grupy w budynkach bardziej efektywnych energetycznie. W okresie sprawozdawczym Grupa
XTB nie korzystała z dźwigni dekarbonizacyjnych, w przyszłości rozważy jednak podjęcie
działań opartych o dźwignię dekarbonizacyjną w zależności od zidentyfikowanych potrzeb
i możliwości.
E1-2 / MDR-P Rozumiejąc potrzebę przeciwdziałania postępującym zmianom
klimatycznym, mimo naszego ograniczonego wpływu na ten obszar, w 2024 roku podjęliśmy
proces identyfikacji szans i ryzyk klimatycznych oraz opracowania Polityki Klimatycznej
i analizy scenariuszowej. Wierzymy, że te kroki pozwolą nam usystematyzować nasze
działania i określić perspektywę dalszego rozwoju obszaru zarządzania wpływem XTB
na zmianę klimatu. Ryzyko zostało dostosowane do wewnętrznego Systemu zarządzania
ryzykiem oraz zostanie do niego wdrożone. W Grupie XTB nie mają zastosowania inne
polityki związane z łagodzeniem zmiany klimatu i adaptacją do niej niż Polityka Klimatyczna.
Jej wytyczne mają służyć poprawie zarządzania wpływem Grupy na zmianę klimatu
oraz wspierać procesy i działania operacyjne Grupy XTB. W ramach prac nad Polityką
przeprowadziliśmy we współpracy z zewnętrznym ekspertem analizę scenariuszową
(uwzględniającą dwa skrajne scenariusze będące elementem dokumentu),
co ma w przyszłości stanowić podstawę do podejmowania decyzji w zakresie działań
adaptacyjnych Grupy w zakresie klimatu. Analiza została oparta na ogólnodostępnych
analizach i odzwierciedla poziom niepewności na nich oparty.
W analizie uwzględniono 3 perspektywy czasowe:
▪ krótkoterminową - w której za horyzont czasowy przyjęto rok 2027 (założony rok
realizacji przyjętej przez XTB strategii ESG);
▪ średnioterminową - w której za horyzont czasowy przyjęto rok 2030 (rok pośredni
w realizacji założeń Polityki Klimatycznej Unii Europejskiej)
▪ długoterminową - w której za horyzont czasowy przyjęto rok 2050 (rok, w którym
wg założeń Polityki Klimatycznej UE i Porozumienia Paryskiego osiągnięta zostanie
neutralność klimatyczna tj. zerowe emisje netto).
Analizę przeprowadzono w oparciu o Wytyczne TCFD (Guidance on Scenario Analysis
for Non-Financial Companies) oraz o scenariusze RCP i SSP IPCC.
Za wdrożenie dokumentu odpowiada Zespół ESG, Polityka została natomiast przyjęta
Uchwałą Zarządu XTB S.A. w grudniu 2024 roku. Zdolność Grupy XTB do wdrażania działań
na rzecz łagodzenia skutków zmian klimatu i adaptacji do nich zależy wyłącznie
od dostępności energii (w tym energii odnawialnej). W 2024 roku Centrala XTB w 100%
pokryła swoje zużycie energii elektrycznej z wykorzystaniem odnawialnych źródeł energii
(energia wiatrowa). W 2024 roku Grupa XTB nie poniosła znaczących nakładów
inwestycyjnych i wydatków operacyjnych wymaganych do realizacji podejmowanych działań.
246
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 11. Projekty Grupy XTB realizowane w okresie sprawozdawczym
Projekt
Status realizacji
Aktualizacja wewnętrznego programu edukacyjnego
„Naturalna inwestycja”
Zakończone w 2024 roku
Badanie Podwójnej Istotności obszarów E, S, G
Zakończone w 2024 roku
Przeprowadzenie analizy szans i ryzyk klimatycznych
Zakończona w 2024 roku
Raportowanie emisji gazów cieplarnianych zgodnie z GHG
Protocol Corporate Accounting and Reporting Standard
w zakresie 1 (scope 1), zakresie 2 (scope 2) oraz zakresie 3
(scope 3)
Rozpoczęte w 2024 roku
Aktualizacja Strategii ESG na lata 2024-2027
Zakończona w 2024 roku
Analiza scenariuszowa odporności modelu biznesowego
i strategii Grupy na zmianę klimatu zakładająca podwyższenie
średnich globalnych temperatur o mniej niż 2ºC i więcej niż
2ºC w porównaniu z okresem przedindustrialnym
Zakończona w 2024 roku
Wdrożenie Polityki Klimatycznej Grupy XTB
Zakończone w 2024 roku
W 2024 roku, w ramach przeprowadzonego Badania Podwójnej Istotności wyłoniliśmy listę
tematów istotnych dotyczących zmian klimatu i środowiska oraz zidentyfikowaliśmy kluczową
szansę i ryzyko klimatyczne. W ramach projektu przeprowadzono pogłębiony dialog
z przedstawicielami spółek zależnych Grupy, a w obrębie spółki XTB działającej w Polsce
przeprowadzono serię warsztatów mających na celu zbadanie potencjalnych
lub rzeczywistych oddziaływań związanych z klimatem i środowiskiem.
SBM-1 / SBM-3 W toku prac zidentyfikowaliśmy jedno, kluczowe z punktu widzenia
analizy podwójnej istotności, ryzyko fizyczne w obszarze klimatu, określone jako „Ryzyko
zdarzeń zewnętrznych (ryzyko ciągłości działania) w związku z możliwością wystąpienia
nagłych, ekstremalnych zjawisk pogodowych w lokalizacjach niektórych spółek i oddziałów
Grupy XTB.” Jest to fizyczne ryzyko klimatyczne związane z możliwością wystąpienia
ekstremalnych i nieprzewidzianych zjawisk pogodowych, które mogą wpłynąć na biura XTB
mieszczące się w niektórych lokalizacjach szczególnie zagrożonych wpływem.
Identyfikujemy, że aktywa i działalność gospodarcza XTB nie są istotnie zagrożone z racji
nieposiadania w zidentyfikowanych lokalizacjach znaczących aktywów bądź infrastruktury IT
lecz ze względu na fakt zatrudniania pracowników w tych lokalizacjach podjęliśmy decyzję
o uznaniu tego ryzyka za istotne. Identyfikujemy, że wyłonione ryzyko fizyczne nie wpływa
i nie wpłynie znacząco na strategię oraz model biznesowy Grupy XTB. W okresie
sprawozdawczym nie zidentyfikowano krytycznych założeń dotyczących wpływu przejścia na
gospodarkę niskoemisyjną na trendy makroekonomiczne, zużycie energii, miks energetyczny
oraz na założenia dotyczące wdrażania technologii.
Celami Polityki Klimatycznej Grupy XTB jest wytyczanie kierunków działań zmierzających do:
1) przeciwdziałania zmianom klimatu i adaptacji do zmian klimatu;
2) realizacji celów wyznaczonych w Strategii ESG Grupy XTB na lata 2024-2027;
3) osiągnięcia w przyszłości przez Grupę XTB neutralności klimatycznej.
247
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
E1-1 Cele Polityki będą realizowane poprzez działania skoncentrowane na:
1) obliczeniu śladu węglowego Grupy we wszystkich trzech zakresach;
2) identyfikacji możliwości ograniczania/ rekompensowania śladu węglowego Grupy;
3) cyklicznych przeglądach szans i ryzyk klimatycznych i środowiskowych oraz
scenariuszy czasowych zgodnie z rekomendacjami Task Force on Climate-related
Financial Disclosures (TCFD);
4) włączeniu ryzyka klimatycznego i środowiskowego do systemu zarządzania
ryzykiem związanym ze zmianami klimatu;
5) wykorzystaniu szans i ewentualnych pozytywnych skutków zmian klimatu.
Zobowiązania w obszarze klimatu
1) Począwszy od roku 2024 Grupa XTB planuje coroczne wyliczenia oraz monitoring
śladu węglowego we wszystkich trzech zakresach.
2) Grupa XTB ma ambicję dążenia do neutralności klimatycznej rozumianej jako
zerowa emisja netto w zakresach 1, 2 i 3 zgodnie ze standardem GHG Protocol.
3) Grupa będzie udoskonalać procesy zbierania danych na potrzeby wyliczania śladu
węglowego oraz dążyć do objęcia analizą możliwie szerokiego zakresu emisji.
E1-2 / MDR-P Polityka Klimatyczna obejmuje całą Grupę XTB. Przyjęte w Polityce obszary
geograficzne to obszar działalności Grupy - konkretne lokalizacje biur poddane analizie
scenariuszowej. Adresatami Polityki są interesariusze zewnętrzni i wewnętrzni: klienci,
pracownicy, przedstawiciele mediów, przedstawiciele rynku kapitałowego, przedstawiciele
naszego otoczenia społecznego oraz otoczenia regulacyjnego i rynkowego. Polityka
Klimatyczna Grupy XTB jest dokumentem powszechnie dostępnym, przyjętym Uchwałą
Zarządu XTB S.A. i znanym pracownikom Grupy XTB. Za jej wdrożenie odpowiada Zespół
ESG. Zachęcamy również partnerów biznesowych XTB do wsparcia realizacji celów Polityki
oraz wyznaczenia własnych celów i rozwiązań w obszarze klimatu w ramach ich działalności.
W związku z brakiem mierzalnych celów Polityki Klimatycznej Grupy XTB, mamy zamiar
monitorować jej efektywność poprzez coroczny przegląd dokumentu oraz efektywność
działań w niej zadeklarowanych, również w odniesieniu do istotnych wpływów, ryzyka i szansy
obszaru środowiska i klimatu. Za ww. analizę odpowiada Zespół ESG, który we współpracy
z pracownikami Grupy XTB będzie wspierać dążenie Grupy XTB do celu jakim jest rozwijanie
obszaru zarządzania zagadnieniami klimatu i środowiska. Z czasem, gdy wyznaczenie celów
redukcji emisji gazów cieplarnianych będzie możliwe, staną się one jednym ze wskaźników
mierzenia poziomu efektywności Polityki.
E1-2 MDR-P / E1-3 MDR-A
W celu realizacji zobowiązań podejmujemy lub zamierzamy podjąć działania takie jak:
▪ Coroczna kalkulacja poziomu emisji gazów cieplarnianych Grupy XTB.
▪ Wyznaczenie celów redukcji emisji w oparciu o zgromadzone dane dot. emisji gazów
cieplarnianych Grupy XTB z kilku okresów.
▪ Inicjatywy mające wspierać nasze dążenie do ograniczania śladu węglowego
w zakresach 1, 2 i 3.
▪ Analiza potrzeby stworzenia planu przejścia w odniesieniu do administracyjno-
biurowego charakteru działalności Grupy XTB.
▪ Coroczny przegląd ryzyka klimatycznego.
▪ Pogłębienie dialogu w zakresie ograniczenia negatywnego wpływu
na klimat w łańcuchu wartości (upstream i downstream), w szczególności
z interesariuszami odpowiedzialnymi za kluczowe emisje z zakresu 3, w celu
wdrożenia realnych zmian prowadzących do ograniczenia emisji CO2.
▪ Wzmocnienie świadomości na temat zmian klimatycznych wewnątrz organizacji
m.in. poprzez program „Naturalna inwestycja”.
▪ Odpowiedzialne zarządzanie sprzętem i odpadami (m.in. segregacja odpadów,
wydłużanie żywotności sprzętu elektronicznego poprzez naprawę, ponowne użycie
sprzętu) oraz kontrola zużycia zasobów we wszystkich obiektach.
248
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
▪ Wykorzystanie energii ze źródeł odnawialnych oraz stopniowe zwiększanie jej
udziału w miksie energetycznym Grupy w miarę możliwości i dostępności rozwiązań.
▪ Zwiększanie efektywności energetycznej Grupy, m.in. poprzez wymianę serwerów
na nowsze, mniej energochłonne; lokalizowanie biur XTB w budynkach bardziej
efektywnych energetycznie (np. siedziba Centrali XTB w Warszawie).
Powyższe działania są elementami procesu rozwoju Grupy XTB w obszarze Środowiska
i Klimatu. Będą realizowane albo w trybie ciągłym, albo w perspektywie 5 lat
(m.in. wyznaczenie celów redukcji emisji).
2.1.2. Zużycie paliw i energii
E1-5 MDR-M
Źródłami bezpośredniego zużycia paliw w Grupie XTB są nieliczne auta służbowe oraz
agregaty prądotwórcze. Za najistotniejsze zużycie energii elektrycznej oraz cieplnej w Grupie
Kapitałowej XTB S.A. odpowiada natomiast podstawowa działalność administracyjno-
biurowa XTB oraz infrastruktura IT. Pomiar wskaźnika związanego ze zużyciem energii
i miksem energetycznym nie był weryfikowany przez inny podmiot zewnętrzny niż doradca
we współpracy z którym realizowaliśmy kalkulacje. W przypadku braku danych były
dokonywane szacunki na podstawie rzeczywistych danych innych spółek o zbliżonej
lokalizacji (położenie geograficzne) oraz zbliżonych parametrach (wliczona/ nie wliczona
energia cieplna w energii elektrycznej). W dalszej części rozdziału zamieszczono informacje
nt. bezpośredniego zużycia energii elektrycznej, cieplnej oraz zużycia paliw w Grupie
Kapitałowej XTB S.A.
Grupa XTB nie prowadzi działalności i nie posiada przychodów z działalności w sektorach
o znacznym oddziaływaniu na klimat, w związku z czym nie wykazuje w Oświadczeniu
sektorów o dużym wpływie na klimat.
Tabela 12. Koszyk energetyczny Grupy XTB
Okres sprawozdawczy
01.01.2024 – 31.12.2024
Jednostka
Zużycie
Zużycie energii ze źródeł kopalnych
MWh
1 494
Zużycie energii ze źródeł jądrowych
MWh
0
Udział procentowy źródeł kopalnych
w całkowitym zużyciu energii
%
86
Udział procentowy zużycia energii
ze źródeł jądrowych w całkowitym
zużyciu energii
%
0
Zużycie energii ze źródeł
odnawialnych, w tym:
MWh
248
Zużycie paliwa ze źródeł
odnawialnych (biomasa, odpady
przemysłowe
i komunalne pochodzenie
biologicznego, biopaliwa, biogaz,
wodór ze źródeł odnawialnych, itp..)
MWh
0
Zużycie zakupionej energii
elektrycznej, ciepła, pary wodnej
i chłodzenia ze źródeł odnawialnych
MWh
248
Zużycie energii odnawialnej
produkowanej samodzielnie bez
użycia paliwa
MWh
0
Udział energii ze źródeł
odnawialnych
w całkowitym zużyciu energii
%
14
Całkowite zużycie energii związane
z własnymi operacjami
MWh
1 742
249
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Emisje biogeniczne Grupy XTB w Zakresie 1
Emisje biogeniczne są to emisje poza Zakresami pochodzące ze spalania biokomponentu
dodawanego do paliw dostępnych powszechnie na stacjach paliw i wykorzystywanych
w samochodach należących bądź będących pod kontrolą firmy.
Tabela 13. Emisje biogeniczne Grupy XTB w 2024 roku
Spółka
Jednostka
Emisje biogeniczne
Centrala XTB S.A.
t CO2e/rok
0,28
Oddziały XTB S.A.
t CO2e/rok
0,72
Pozostałe spółki XTB S.A.
t CO2e/rok
0,00
SUMA
t CO2e/rok
1,00
Emisje biogeniczne w Zakresie 2
Emisje biogeniczne występują w związku ze spalaniem biomasy podczas produkcji energii.
W związku z tym, iż krajowe instytucje nie udostępniają informacji o strukturze paliw,
w szczególności o procentowym udziale spalanej biomasy w całkowitej produkcji energii
to nie jest możliwe obliczenie emisji biogenicznych w Zakresie 2.
Emisje biogeniczne w Zakresie 3
Emisje biogeniczne mogą występować w transportach, czyli dotyczą ewentualnie kategorii 4,
6, 7 oraz 9 Zakresu 3. Nie ma możliwości wydzielenia tych emisji, ponieważ nie jest znana
dokładna wartość zużycia paliwa oraz zawartości w nim biokomponentu. Emisje w tych
kategoriach liczone są na km lub pkm (pasażero.km), a nie na litr zużytego paliwa, ponieważ
takie dane są niedostępne. Dodatkowo, emisje biogeniczne mogą pojawić się w kategorii
1 i 2 Zakresu 3 dla poszczególnych zakupionych produktów, usług i dóbr kapitałowych,
natomiast nie mamy od dostawców informacji o tych emisjach.
Koszyk energetyczny Grupy XTB
Rok 2024 jest rokiem bazowym dla ujawnień koszyka energetycznego Grupy. W okresie
sprawozdawczym cała zużyta energia elektryczna w ramach działalności Centrali XTB,
pochodziła z odnawialnych źródeł energii, co zostało potwierdzone gwarancjami pochodzenia
energii. W Centrali (biurowcu Skyliner w Warszawie), energię zużywaną przez XTB
w zakresie wynajmowanej powierzchni można uznać za pochodzącą ze źródeł odnawialnych
proporcjonalnie do energii wykorzystywanej w całym budynku. Udział zużycia zakupionej
z zewnątrz energii elektrycznej pochodzącej ze źródeł odnawialnych (energia wiatrowa)
potwierdzonego certyfikatem gwarancji pochodzenia i zatwierdzonego przez Towarową
Giełdę Energii wynosi ok. 16% w całkowitym zużyciu zakupionej z zewnątrz energii Grupy
Kapitałowej XTB S.A. Ponadto zużycie energii w budynku jest redukowane poprzez
zastosowane w budynku energooszczędne oświetlenie w technologii LED.
Chcąc redukować zużycie energii elektrycznej oraz emisję gazów cieplarnianych
sukcesywnie wycofujemy także z użytku starsze, energochłonne serwery zastępując je
nowymi, bardziej efektywnymi energetycznie serwerami od certyfikowanych dostawców
z obszaru Unii Europejskiej. Oprócz zwiększonej efektywności energetycznej charakteryzują
się one również nowoczesnymi rozwiązaniami takimi jak inteligentne dostosowanie zużycia
energii względem obciążenia, co również przekłada się na oszczędności energii elektrycznej.
250
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
2.1.3. Emisje gazów cieplarnianych
E1-4 / MDR-T W 2024 roku po raz pierwszy podjęliśmy się wyliczenia emisji gazów
cieplarnianych w pełnym zakresie, w związku z czym nie identyfikujemy zmian względem
poprzednich okresów sprawozdawczych, nie zredukowaliśmy emisji oraz nie wyznaczyliśmy
celów redukcyjnych.
Granice raportowanych emisji:
▪ Dane obejmują XTB S.A., jej oddziały oraz spółki zależne według kontroli
operacyjnej i finansowej (100% emisji każdej z jednostek).
Zakres raportowanych emisji:
▪ Zakres 1 – emisje bezpośrednie powstałe w wyniku spalania paliw w źródłach
stacjonarnych bądź mobilnych będących własnością firmy bądź przez nią
nadzorowanych, emisji powstałych w wyniku zachodzących procesów
technologicznych czy ulatniających się czynników chłodniczych.
▪ Zakres 2 – pośrednie emisje gazów cieplarnianych powstałe w wyniku zużywania
importowanej (zakupionej czy dostarczonej z zewnątrz) energii elektrycznej
i cieplnej – ciepła sieciowego. W praktyce emisje gazów cieplarnianych powstają
w miejscu wytworzenia tych mediów.  
▪ Zakres 3 – inne pośrednie emisje powstałe w całym łańcuchu wartości.
Dane dotyczące zużycia energii elektrycznej i cieplnej (ciepła sieciowego), paliw stałych,
zakupionych towarów i usług, transportów, odpadów pochodziły w głównej mierze
z wewnętrznych rejestrów Grupy XTB. Kalkulacje zostały opracowane przy zastosowaniu
uznanych, międzynarodowych standardów i najlepszych praktyk obliczania śladu węglowego
przedsiębiorstwa na bazie danych operacyjnych. Model obliczeniowy podlegał dodatkowemu
sprawdzeniu zgodnie z wewnętrznymi procedurami kontroli jakości doradcy zewnętrznego
Grupy XTB ds. liczenia emisji gazów cieplarnianych. Zastosowane przez doradcę założenia,
w szczególności dotyczące zużycia energii elektrycznej, paliw stałych, zakupów, transportów,
odpadów oraz dojazdów pracowników do pracy zostały zweryfikowane przez członków
zespołu projektowego XTB S.A.
Obliczenia śladu węglowego Grupy XTB były realizowane we współpracy z zewnętrznym
ekspertem i obejmowały:
▪ edukację – warsztat edukacyjny online dla wszystkich zainteresowanych
pracowników oraz warsztat dla zespołu projektowego;
▪ identyfikację źródeł emisji – wykonano analizę modelu biznesowego i profilu
działalności Grupy XTB, określając wszystkie procesy mogące generować emisje
gazów cieplarnianych. Stworzono mapę procesów, w której uwzględniono wszystkie
możliwe źródła emisji w podziale na Zakresy i kategorie Zakresu 3;
▪ gromadzenie i weryfikację danych – zbieranie danych z wszystkich jednostek
organizacyjnych Grupy XTB niezbędnych do obliczeń śladu węglowego za pomocą
spersonalizowanych szablonów do zbierania danych i weryfikacja;
▪ obliczenia śladu węglowego – stworzenie narzędzia dostosowanego
do działalności Grupy XTB, zebranie adekwatnych wskaźników emisji oraz
podwójna weryfikacja obliczeń.
251
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 14. Źródła wskaźników emisji użytych do wyliczenia śladu węglowego XTB
w 2024 roku
Nazwa źródła
Link
Komentarz
B. Urban, K. Roth, 2019,
Residential Consumer
Electronics Energy
Consumption in the United
States in 2017
(ostatni dostęp:
07.02.2025 r.)
Residential Consumer
Electronics Energy
Consumption in the United
States in 2017
Średni pobór mocy przez:
-laptop,
-komputer stacjonarny,
-monitor
-smart TV
Department for Environment
Food & Rural Affairs (DEFRA)
– United Kingdom:
Greenhouse gas reporting:
conversion factors 2024
(ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
DEFRA 2024
*Wskaźniki emisji dla paliw
spalanych w źródłach
stacjonarnych dla UK
*Wskaźniki emisji dla paliw
spalanych w źródłach mobilnych
*Wskaźnik emisji dla zużytej wody
*Wskaźniki emisji WTT dla paliw
*Wskaźniki emisji dla odpadów
*Wskaźniki emisji bezpośrednich
i WTT dla poszczególnych środków
transportu
*Przeliczniki dla poszczególnych
paliw
E.ON Polska S.A., 2024,
struktura paliw w 2023 roku
https://eon.pl/-
/media/Eon/Dokumenty/Landi
ng-pages/ekologicznie-i-
oszczednie/Struktura_paliw_2
023.ashx
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Ecoact, 2020, Homeworking
emissions Whitepaper
Homeworking emissions
Średnie zużycie energii elektrycznej
przez lampkę.
EDF, 2024, Wskaźnik
emisyjności wyprodukowanej
energii elektrycznej
w 2023 roku
https://www.edf.fr/en/the-edf-
group/producing-a-climate-
friendly-energy
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
EDP Comercial, 2024,
Wskaźnik emisyjności
wyprodukowanej energii
elektrycznej w 2024 roku
https://www.edp.pt/origem-
energia/?sector=17026&year
=2023&trimester=2
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Ember, 2024, Emisyjność
wyprodukowanej energii
elektrycznej w latach
2022-2023
Ember 2024
Wskaźniki emisyjności krajowe
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Enerdata 2024,
(ostatni dostęp:
07.02.2025 r.)
Enerdata
Wartość strat na przesyle
dla krajów innych niż Polska
Exchange-rates.org, 2024,
World currency exchange
rates and currency exchange
rate history
(ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
https://www.exchange-
rates.org/
Średnioroczne kursy walut
Exiobase, 2022
exiobase
Wskaźniki wydatkowe na
zakupione towary, usługi, dobra
kapitałowe i podróże służbowe
FEDENE Reseaux de chaleur
& froid, 2023, Enquete des
reseaux de chaleur et froid
EDITION 2024
Enquete des reseaux de
chaleur et froid EDITION
2023
Wskaźnik emisji location-based,
WTT oraz procent strat na przesyle
dla ciepła sieciowego we Francji
Globales Emissions-Modell
integrierter Systeme (GEMIS)
v.5.1, marzec 2023
(ostatni dostęp:
07.02.2025 r.)
GEMIS 5.1 v. 03.2024
*Wskaźniki emisji dla paliw
spalanych w źródłach
stacjonarnych dla Niemiec
*Wskaźnik emisji bezpośrednich
i pośrednich ciepła sieciowego
Hotel Sustainability
Benchmarking Index 2024
(ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
https://greenview.sg/services/
chsb-index/
Wskaźniki emisji
dla zakwaterowania
w podróżach służbowych
https://m9v7b6.a2cdn1.secur
eserver.net/wp-
content/uploads/2019/12/SD
S-
R410A.pdf?time=168919143
9
(ostatni dostęp:
07.02.2025 r.)
https://m9v7b6.a2cdn1.secur
eserver.net/wp-
content/uploads/2019/12/SDS
-
R410A.pdf?time=1689191439
Skład czynnika chłodniczego
R410A
https://www.gea.com/pl/article
s/natural-refrigerants/natural-
refrigerants-
hydrocarbons.jsp
(ostatni dostęp: 07.02.2025
r.)
https://www.gea.com/pl/article
s/natural-refrigerants/natural-
refrigerants-hydrocarbons.jsp
Skład czynnika chłodniczego
R600A (Isobutane)
IEA, 2024, Life Cycle
Upstream Emission Factors
(Pilot Edition)
IEA 2024, Life Cycle
Upstream Emission Factors
(Pilot Edition), Total upstream
factors for Poland, 2022
estimated
Wskaźniki emisji WTT dla energii
elektrycznej
252
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
IPCC AR6, 2023, The Earth’s
Energy Budget, Climate
Feedbacks and Climate
Sensitivity Supplementary
Material
IPCC AR6 The Earth’s Energy
Budget, Climate Feedbacks
and Climate Sensitivity
Supplementary Material
Wartości GWP dla poszczególnych
gazów cieplarnianych
IPCC, 2006, Guidelines for
National Greenhouse Gas
Inventories, Chapter 2
Stationary Combustion
2006 IPCC Guidelines for
National Greenhouse Gas
Inventories, TABLE 2.4
DEFAULT EMISSION
FACTORS FOR
STATIONARY COMBUSTION
IN THE
COMMERCIAL/INSTITUTION
AL CATEGORY
Domyślne wskaźniki emisji CH4
i N2O dla gazu ziemnego
Karty EPD urządzeń
Apple (ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
Apple environment
*Wskaźnik emisji cradle-to-gate
zakupionych urządzeń
*Wskaźniki emisji w fazie utylizacji
dla danego rodzaju sprzętu
Karty EPD urządzeń
DELL (ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
DELL product carbon
footprints
*Wskaźnik emisji cradle-to-gate
zakupionych urządzeń
*Wskaźniki emisji w fazie utylizacji
dla danego rodzaju sprzętu
Karty EPD urządzeń
Google (ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
https://sustainability.google/re
ports/
*Wskaźnik emisji cradle-to-gate
zakupionych urządzeń
*Wskaźniki emisji w fazie utylizacji
dla danego rodzaju sprzętu
Karty EPD urządzeń Lenovo
(ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
Lenovo eco-declaration
*Wskaźnik emisji cradle-to-gate
zakupionych urządzeń
*Wskaźniki emisji w fazie utylizacji
dla danego rodzaju sprzętu
Karty EPD urządzeń
Samsung (ostatni dostęp:
21.02.2025 r.)
Samsung sustainability
*Wskaźnik emisji cradle-to-gate
zakupionych urządzeń
*Wskaźniki emisji w fazie utylizacji
dla danego rodzaju sprzętu
Krajowy Ośrodek
Bilansowania i Zarządzania
Emisjami (KOBIZE), 2024,
Wartości opałowe (WO) i
wskaźniki emisji CO2 (WE)
w roku 2022 do raportowania
w ramach Systemu Handlu
Uprawnieniami do Emisji
za rok 2025
https://www.kobize.pl/uploads
/materialy/materialy_do_pobr
ania/monitorowanie_raportow
anie_weryfikacja_emisji_w_e
u_ets/WO_i_WE_do_monitor
owania-ETS-2025.pdf
Wartości opałowe (WO) i wskaźniki
emisji CO2 (WE) w roku 2022 do
raportowania w ramach Systemu
Handlu Uprawnieniami do Emisji
za rok 2025 Warszawa, grudzień
2024
Krajowy Ośrodek
Bilansowania i Zarządzania
Emisjami (KOBIZE), 2024,
Wskaźniki emisyjności CO2,
SO2, NOx, CO i pyłu
całkowitego dla energii
elektrycznej na podstawie
informacji zawartych w
Krajowej bazie o emisjach
gazów cieplarnianych i innych
substancji za 2023 rok
Wskaźniki emisyjności dla
energii elektrycznej 2024
WSKAŹNIKI EMISYJNOŚCI CO2,
SO2, NOx, CO i pyłu całkowitego
dla energii elektrycznej na
podstawie informacji zawartych
w Krajowej bazie o emisjach gazów
cieplarnianych i innych substancji
za 2023 rok
M.Weiss, K. C. Cloos, E.
Helmers, 2020, Energy
efficiency trade-offs in small
to large electric vehicles
Energy efficiency trade-offs in
small to large electric
vehicles
Średni pobór mocy przez:
-samochód elektryczny,
-rower elektryczny
-hulajnogę elektryczną
Ministry of Environment,
Waters and Forests National
Environmental Protection
Agency, April 2023,
Romania's Greenhouse Gas
Inventory 1989-2021,
National Inventory
Romania 2023 National
Inventory Report (NIR)
Wskaźnik emisji dla paliw
spalanych w źródłach
stacjonarnych w Rumunii
National Centre for Emissions
Management, Institute
of Environmental Protection
National Research Institute,
2024, Poland's National
inventory report 2024
https://cdr.eionet.europa.eu/pl
/eu/govreg/inventory/envzfry5
q/NIR_2024_POL.pdf
Wskaźnik emisji dla paliw
spalanych w źródłach
stacjonarnych dla Polski
Naturgy Iberia S.A., 2024,
Wskaźnik emisyjności
wyprodukowanej energii
elektrycznej w 2023 roku
https://www.naturgy.pt/pt/mer
cado_energetico/rotulagem/ro
tulagem_naturgy
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Netzdienste Rhein-Main
(Mainova AG), 2024,
Wskaźnik emisyjności
wyprodukowanej energii
elektrycznej w 2023 roku
https://www.mainova.de/de/str
omkennzeichnung-der-
mainova-strommix-im-
ueberblick
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Odbor Emisie A Biopaliva, 15.
April 2023, National Inventory
Report 2023 Slovak Republic,
Submission under the
UNFCCC
Slovakia 2023 National
Inventory Report (NIR)
Wskaźnik emisji dla paliw
spalanych w źródłach
stacjonarnych na Słowacji
PGE Polska Grupa
Energetyczna S.A., 2024,
Struktura paliw w 2023 roku
https://www.gkpge.pl/bip/struk
tura-paliw
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
253
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Smartest Energy, 2024,
Wskaźnik emisyjności
wyprodukowanej energii
elektrycznej w 2023 roku
https://www.smartestenergy.c
om/en_GB/fuel-mix/
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Statcounter
Operating System Market
Share Worldwide |
Statcounter Global Stats
*Udział w globalnym rynku
systemów operacyjnych telefonów
*Udział w globalnym rynku
systemów operacyjnych tabletów
Sustainable Web Design,
2024, Estimating Digital
Emissions
(ostatni dostęp:
07.02.2025 r.)
sustainablewebdesign.org
Pobór energii elektrycznej
dla przesyłu danych
The Scottish Environment
Protection Agency (SEPA),
2024, Conversion factors
for waste
https://www.sepa.org.uk/medi
a/163323/uk-conversion-
factors-for-waste.xlsx
Gęstości odpadów komunalnych
Umweltbundesamt, 2023,
Emissionsbilanz erneuerbarer
Energietrager, Bestimmung
der vermiedenen Emissionen
im Jahr 2023
Emissionsbilanz erneuerbarer
Energieträger 2023
Wskaźnik emisji location-based,
WTT oraz procent strat na przesyle
dla ciepła sieciowego
w Niemczech
Urząd Regulacji Energetyki,
2025, Energetyka cieplna w
liczbach - 2023
2023 - Energetyka cieplna w
liczbach - Urząd Regulacji
Energetyki
Wskaźnik emisyjności energii
cieplnej – ciepło sieciowe Polski
za rok 2023
Vattenfall, 2024, Wskaźnik
emisyjności wyprodukowanej
energii elektrycznej w 2023
roku
https://www.vattenfall.de/stro
mkennzeichnung
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
VEOLIA ENERGIA
WARSZAWA S.A., 2024,
struktura paliw w 2023 r.
https://www.energiadlawarsza
wy.pl/wp-
content/uploads/2024/11/Wpl
yw-na-Srodowisko-2023-
1.pdf
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
cieplnej - ciepła sieciowego
Západoslovenská energetika,
a.s., 2024, Wskaźnik
emisyjności wyprodukowanej
energii elektrycznej w 2023
roku
https://www.zse.sk/dokument
y/zse-energy-mix-en-
version.pdf
Wskaźnik emisyjności dostawcy
dla wyprodukowanej energii
elektrycznej
Według informacji podanych z bazy DEFRA, wskaźniki emisji dla paliw zużytych
w samochodach należących bądź będących pod kontrolą Grupy Kapitałowej XTB S.A.
rozdzielają procentowy udział biomasy.
Zakres 3 śladu węglowego opisanego w Oświadczeniu obejmował:
▪ Kategorię 1: Zakupione towary i usługi
Emisje związane z zakupem towarów i usług obejmują między innymi: usługi marketingowe,
badawcze, consultingowe, rekrutacyjne, prawne, księgowe, telekomunikacyjne, sprzątanie,
ochronę i serwisowanie. Dodatkowo uwzględniono emisje wynikające ze zużycia wody,
zakupu papieru, czasopism, książek, subskrypcji, oprogramowania, wyposażenia biurowego
o niskiej wartości oraz sprzętu IT o niskiej wartości. Zakres tej kategorii wynika z zasad
księgowości przyjętych w Grupie Kapitałowej XTB S.A.
▪ Kategorię 2: Dobra kapitałowe
Emisje związane z zakupem dóbr kapitałowych obejmują między innymi sprzęt komputerowy,
taki jak laptopy, komputery stacjonarne (PC), monitory, smartfony, tablety, a także
wyposażenie serwerowni, w tym urządzenia takie jak serwery i switche. Dodatkowo, emisje
te dotyczą również innych urządzeń elektrycznych oraz mebli.
▪ Kategorię 3: Emisje związane z energią i paliwami nieujęte w Zakresie 1 i 2
▪ Emisje upstream zakupionych paliw (wydobycie, produkcja i transport
paliw) zużytych w źródłach stacjonarnych oraz mobilnych należących bądź
będących pod kontrolą firmy.
▪ Emisje upstream zakupionej energii (wydobycie, produkcja i transport paliw
zużytych do wytwarzania energii elektrycznej i cieplnej – ciepła
sieciowego).
▪ Emisje bezpośrednie i upstream (wydobycie, produkcja, transport paliw
zużytych do wytwarzania energii elektrycznej i cieplnej – ciepła sieciowego)
wynikające ze strat związanych z przesyłem i dystrybucją (działania
poprzedzające i spalanie) energii elektrycznej i cieplnej – ciepła
sieciowego.
254
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
▪ Kategorię 4: Upstream – transport i dystrybucja
Emisje wynikające z transportu i dystrybucji produktów zakupionych w roku
sprawozdawczym, w pojazdach, które nie są własnością Grupy Kapitałowej XTB S.A.
ani nie są przez nią kontrolowane. W tej kategorii zostały również uwzględnione usługi
pocztowe i kurierskie.
▪ Kategorię 5: Odpady powstałe w wyniku działalności
Emisje wynikające z produkcji ścieków, odpadów komunalnych powstałych w obiektach
użytkowanych przez Grupę Kapitałową XTB S.A. oraz elektroodpadów.
▪ Kategorię 6: Podróże służbowe
Emisje związane z podróżami służbowymi i zakwaterowaniem pracowników Grupy
Kapitałowej XTB S.A.
▪ Kategorię 7: Dojazdy pracowników
Emisje związane z dojazdami pracowników do pracy obejmują korzystanie z różnych środków
transportu, takich jak samochody, tramwaje, autobusy miejskie, kolej, rowery oraz hulajnogi.
Dodatkowo uwzględniane są również emisje generowane w wyniku pracy zdalnej.
▪ Kategorię 11: Użytkowanie sprzedanych produktów
Emisje związane z użytkowaniem aplikacji przez użytkowników końcowych oszacowano
na podstawie danych z bieżącego roku, bez uwzględniania założeń dotyczących pełnego
cyklu życia aplikacji. Analiza obejmowała zużycie energii przez urządzenia elektryczne (takie
jak telefony, tablety, komputery i smart TV), a także emisje wynikające z przesyłu danych
podczas korzystania z aplikacji.
Zastosowane standardy obliczeń
Do obliczenia śladu węglowego Grupy zastosowano standard GHG Protocol. A Corporate
and Reporting Standard, revised edition, March 2004. World Resources Institute and World
Business Council for Sustainable Development. (Zmiany i poprawki: Required gases
and GWP values, February 2013) oraz:
▪ Zakres 2: Market-based approach (zastosowanie wskaźnika emisji zakupionej
energii elektrycznej według wskaźnika od dostawcy energii) i Location-based
approach (zastosowanie wskaźnika emisji zakupionej energii elektrycznej według
wskaźnika krajowego) zgodnie z GHG Protocol. Scope 2 Calculation Guidance.
An amendment to the GHG Protocol Corporate Standard, 2015. World Resources
Institute.
▪ Zakres 3: GHG Protocol. Corporate Value Chain (Scope 3) Accounting
and Reporting Standard. Supplement to the GHG Protocol Corporate Accounting
and Reporting Standard, 2011. World Resources Institute and World Business
Council for Sustainable Development.
▪ GHG Protocol. Technical Guidance for Calculating Scope 3 Emissions (version 1.0).
Supplement to the Corporate Value Chain (Scope 3) Accounting & Reporting
Standard, 2013. World Resources Institute and World Business Council
for Sustainable Development.
255
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach obliczenia śladu węglowego Grupy XTB uwzględniono wszystkie gazy cieplarniane
wymienione w standardzie GHG Protocol do których należą:
▪ Dwutlenek węgla (CO2)
▪ Metan (CH4)
▪ Podtlenek azotu (N2O)
▪ Sześciofluorek siarki (SF6)
▪ Perfluorowęglowodory (PFC)
▪ Fluorowęglowodory (HFC)
▪ Trójfluorek azotu (NF3)
Wartości względnego wpływu na efekt cieplarniany wyrażone jako Global Warming Potential
(GWP) na 100 lat zastosowane dla poszczególnych gazów cieplarnianych zostały
zaczerpnięte z Szóstego Raportu IPCC (Intergovernmental Panel for Climate Change),
zgodnie z zaleceniami Protokołu GHG.
Wyjątkami są:
▪ Dla wskaźników emisji dla Zakresu 3 pochodzących z bazy DEFRA 2024
1
, w której
został zastosowany Piąty Raport Intergovernmental Panel for Climate Change
(IPCC).
2
Zgodnie ze standardem GHG Protocol, który wskazuje,
aby w obliczeniach śladu węglowego korzystać z najnowszych opublikowanych
wartości GWP danych gazów cieplarnianych, wskaźniki emisji powinny zostać
przeliczone zgodnie z wartościami podanymi w Szóstym Raporcie
Intergovernmental Panel for Climate Change (IPCC). W przypadku kategorii 4, 6, 7
1
Department for Environment Food & Rural Affairs (DEFRA) – United Kingdom: Greenhouse gas reporting: conversion
factors 2024, https://www.gov.uk/government/publications/greenhouse-gas-reporting-conversion-factors-2024
2
IPCC, 2014: Climate Change 2014: Synthesis Report. Contribution of Working Groups I, II and III to the Fifth
Assessment Report of the Intergovernmental Panel on Climate Change [Core Writing Team, R.K. Pachauri and L.A.
Meyer (eds.)]. IPCC, Geneva, Switzerland, 151 pp.
i 9 Zakresu 3 jest to niemożliwe przy założeniu obliczania emisji GHG pochodzących
z całego cyklu życia paliw, ponieważ wartości wskaźników emisji pochodzących
z bezpośredniego spalania są podane w rozbiciu na wartości dla danych gazów
cieplarnianych, natomiast wartości wskaźników emisji WTT są podane tylko
w jednostce CO2e. 
▪ Baza wskaźników EXIOBASE 2022
3
, w której zastosowano średnią wartość GWP
dla metanu, czyli 27,9. W związku z trudnością przypisania wartości fossil
i non-fossil zdecydowano o skorzystaniu z wartości średniej, takiej jak podanej
w tabeli 7.SM.7 Szóstego Raportu Intergovernmental Panel for Climate Change.
Na podstawie dokonanych analiz działalności Grupy, jej modelu biznesowego, istotności
finansowej, ryzyk reputacyjnych etc., wybrano następujące kategorie Zakresu 3 dotyczące
działalności Grupy Kapitałowej XTB S.A. w celu ich uwzględnienia w śladzie węglowym
Grupy:
▪ Kategoria 1 – Zakupione materiały i usługi
▪ Kategoria 2 – Dobra kapitałowe
▪ Kategoria 3 – Emisje związane z energią i paliwami nieujęte w Zakresie 1 i 2
▪ Kategoria 4 – Upstream – transport i dystrybucja
▪ Kategoria 5 – Odpady powstałe w wyniku działalności
▪ Kategoria 6 – Podróże służbowe
▪ Kategoria 7 – Dojazdy pracowników do pracy
▪ Kategoria 11 – Użytkowanie sprzedanych produktów
3
https://www.exiobase.eu/
256
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Dobór wskaźników emisji
Wykorzystane w opracowaniu współczynniki emisji GHG, spośród powszechnie dostępnych,
charakteryzują się istotnością:
▪ czasową - wskaźniki adekwatne/najbliższe dla okresu, dla którego liczony jest ślad
węglowy,
▪ geograficzną - wskaźniki reprezentatywne dla obszaru, dla którego liczony jest ślad
węglowy,
▪ technologiczną - wskaźniki uwzględniające stosowaną technologię, dla której
liczony jest ślad węglowy.
Współczynniki te pochodzą z uznanych, recenzowanych, oficjalnie publikowanych źródeł:
▪ krajowych i międzynarodowych ośrodków badawczych,
▪ stowarzyszeń branżowych,
▪ ośrodków odpowiedzialnych za regulacje prawne, monitoring, statystykę
w adekwatnych obszarach.
Podejście to jest zgodne z zapisami metodyk GHG Protocol
4
. Kierując się zasadą istotności
czasowej, wykorzystane współczynniki emisji (w ramach dostępności) są aktualne dla okresu
raportowego, w tym przypadku dla roku 2024. Jeżeli współczynniki nie zostały opublikowane
dla danego roku raportowego, zastosowano najnowsze dostępne wskaźniki emisji.
Emisje obliczone w oparciu o dane pierwotne stanowią 1,01% całkowitych emisji
Zakresu 3.
4
GHG Protocol: A Corporate Accounting and Reporting Standard
Podczas wykonywania obliczeń śladu węglowego Grupy Kapitałowej XTB S.A.,
przyjęto założenia i/lub wykluczenia:
Zakres 1
▪ Spalanie stacjonarne (zużycie paliwa w agregatach zasilania awaryjnego oraz
zużycie paliwa do ogrzewania budynków):
o W jednej lokalizacji XTB podano zużycie paliwa w agregatach zasilania
awaryjnego, które dotyczy całego budynku, a nie powierzchni wynajmowanej
przez spółkę. W związku z brakiem informacji o procentowym wynajęciu
powierzchni przez XTB S.A. w stosunku do całkowitej powierzchni budynku
zdecydowano, iż emisje pochodzące z tej lokalizacji spółki XTB S.A. zostaną
obliczone na podstanie podanego zużycia dla całego budynku
o W jednej z lokalizacji XTB S.A. podano zużycie paliwa w agregatach zasilania
awaryjnego za cały rok 2023 z informacją, że dane za rok 2024 będą dostępne
pod koniec roku 2025. W związku z powyższym oszacowano zużycie za 2024
rok biorąc wartość za cały rok 2023.
o W jednym z oddziałów spółki XTB S.A. zużycie gazu ziemnego na potrzeby
energii cieplnej w budynku zostało oszacowane na podstawie danych
o procentowym udziale wynajęcia powierzchni przez spółkę w porównaniu
do powierzchni całego budynku.
▪ Wycieki czynników chłodniczych:
o W jednej z lokalizacji XTB S.A. oszacowano wartość wycieku czynnika
chłodniczego na podstawie informacji o wartości wycieku dla określonych
kondygnacji budynku i procentowego stosunku wynajętej powierzchni przez
spółkę do ich całkowitej powierzchni.
257
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
o W jednej lokalizacji XTB podano wartość wycieku czynnika chłodniczego, który
dotyczy całego budynku, a nie powierzchni wynajmowanej przez spółkę.
W związku z brakiem informacji o procentowym wynajęciu powierzchni przez
XTB w stosunku do całkowitej powierzchni budynku zdecydowano, iż emisje
pochodzące z tej lokalizacji zostaną obliczone na podstawie podanego wycieku
czynnika chłodniczego dla całego budynku.
o W związku z brakiem danych w niektórych lokalizacjach XTB S.A. o wyciekach
czynników chłodniczych, zdecydowano, iż emisje pochodzące z tych lokalizacji
zostaną wykluczone z obliczeń śladu węglowego Grupy XTB S.A. za rok 2024.
▪ Produkcja OZE:
o W żadnej ze spółek z Grupy Kapitałowej XTB S.A. nie odnotowano posiadania
instalacji, która wytwarza energię elektryczną ze źródeł odnawialnych i jest
własnością bądź jest pod kontrolą którejś ze spółek z Grupy XTB S.A.
Zakres 2
▪ Energia elektryczna:
o W jednej z lokalizacji XTB S.A. wystąpił brak danych o nazwie dostawcy energii
elektrycznej. W związku z tym, emisje pochodzące z tej lokalizacji policzono
z wskaźnikiem location-based właściwym dla tej lokalizacji.
o W przypadku braku danych o zużyciu energii elektrycznej oszacowano je albo
na podstawie informacji o strefie klimatycznej i o rodzaju ogrzewania,
gdzie zużycie zostało obliczone na podstawie innej spółki o podobnych cechach
lub oszacowano na podstawie danych za drugie półrocze 2023 roku.
o W przypadku braku danych za część okresu sprawozdawczego dokonano
ekstrapolacji wyników z analogicznego okresu lat poprzednich.
o W przypadku braku informacji o emisyjności produkowanego prądu przez
danego dostawcę dla spółek Grupy XTB zdecydowano o zastosowaniu
wskaźników location-based dla danych krajów.
o Z powodu braku informacji zarówno od dostawców energii elektrycznej jak
i w krajowych wskaźnikach o emisji gazów cieplarnianych innych niż CO
2
w obliczeniach emisji z energii elektrycznej, zarówno w podejściu market-
jak i location-based zostały ujęte tylko emisje CO
2
.
o Wskaźniki emisji średnie dla krajów zawierają straty na przesyle, które według
GHG Protocol powinny być uwzględnione w Kategorii 3 Zakresu 3. Nie było
możliwe rozdzielenie strat z przesyłu energii elektrycznej, więc musiały one
zostać ujęte w obliczeniach Zakresu 2.
o Z powodu braku innej informacji od dostawców energii elektrycznej założono,
że straty na przesyle są wliczone już we wskaźnikach emisji dostawców.
W związku z tym emisje bezpośrednie pochodzące ze strat na przesyle nie
zostały ponownie uwzględnione w Kategorii 3 Zakresu 3.
▪ Energia cieplna – ciepło sieciowe:
o W wyniku braku danych za zużycie energii cieplnej – ciepła sieciowego za rok
2024 w niektórych lokalizacjach XTB S.A. oszacowano je na podstawie danych
za zużycie energii cieplnej – ciepła sieciowego na podstawie danych z okres
01.06-31.12.2023 rok lub za rok 2023.
o W przypadku braku nazwy dostawcy ciepła sieciowego zdecydowano o
zastosowaniu wskaźnika location-based dla krajów.
o Z powodu braku informacji zarówno od dostawców ciepła sieciowego jak
i w krajowym wskaźniku dla Polski o emisji gazów cieplarnianych innych niż CO
2
w obliczeniach emisji z ciepła sieciowego, zarówno w podejściu market- jak
i location-based zostały ujęte tylko emisje CO
2
.
258
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
o Wskaźnik emisji średni dla kraju zawiera straty na przesyle, które według GHG
Protocol powinny być uwzględnione w Kategorii 3 Zakresu 3. Nie było możliwe
rozdzielenie emisji pochodzących z strat na przesyle ciepła sieciowego,
więc musiały one zostać ujęte w obliczeniach Zakresu 2
o Z powodu braku innej informacji od dostawcy ciepła sieciowego założono,
że emisje pochodzące ze strat na przesyle są wliczone już we wskaźniku emisji
dostawcy. W związku z tym emisje bezpośrednie pochodzące ze strat
na przesyle nie zostały ponownie uwzględnione w Kategorii 3 Zakresu 3.
Zakres 3
Kategoria 1: Zakupione towary i usługi:
▪ Wyliczenia zostały przeprowadzone na podstawie zestawienia wydatkowych
kont kosztowych z udostępnionych rozliczeń księgowych. Z uwagi na brak
informacji o kraju pochodzenia zakupionych produktów wskaźniki emisyjności
zostały dopasowane zgodnie z krajem działalności spółki/oddziału,
na podstawie bazy Exiobase.
▪ Według standardu GHG Protocol dane do obliczeń metodą opartą na wydatki
powinny odnosić się do kwot netto. Natomiast spółka XTB S.A. oraz jej spółki
zależne jako podmioty finansowe świadczące głównie usługi zwolnione z VAT
korzysta z odliczenia podatku VAT naliczonego według struktury lub nie odlicza
VAT. W konsekwencji koszty spółek powiększone są o tą część podatku VAT
naliczonego, która nie podlega odliczeniu. W związku z powyższym,
zdecydowano, iż dane wydatkowe będą się odnosić do różnego rodzaju kwot.
▪ Z obliczeń zostały wykluczone wszystkie pozycje, które nie generują emisji oraz
opłaty oraz koszty stałego utrzymania (np. wynajmu i mediów – emisje z tych
źródeł są ujęte w obliczeniach Zakresów 1 i 2), podróże służbowe (noclegi
i transport - ujęte w Kategorii 6), wydatki związane z eksploatacją samochodów
(w tym paliwa, - ujęte w Zakresie 1), stałych ryczałtów i ubezpieczeń pojazdów.
Wyłączono również koszty wody pitnej, ścieków komunalnych (emisje z tych
źródeł zostały policzone w oparciu o dane zużyciowe) oraz usług pocztowych
i kurierskich (ujętych w Kategorii 4).
▪ W przypadku braku danych bądź danych niepełnych dotyczących zużycia wody
zdecydowano o oszacowaniu tych braków na podstawie danych z pozostałych
jednostek XTB S.A. lub za pomocą ekstrapolacji.
▪ Nie zastosowano żadnego formalnego punktu odcięcia dla wykluczenia
wydatków. Jednak w przypadku niektórych kategorii zakupowych, dla których
nie uzyskano wyjaśnień, podjęto decyzję o ich wykluczeniu, pod warunkiem,
że stanowiły one mniej niż 5% całkowitych wydatków.
▪ Z powodu braku możliwości wydzielenia kwot, które dotyczą transportu
zakupionych materiałów oraz produktów zostały one wliczone w tę kategorię
Zakresu 3
Kategoria 2: Dobra kapitałowe
▪ Wyliczenia zostały przeprowadzone na podstawie zestawień środków trwałych
przygotowanych przez księgowych poszczególnych spółek/oddziałów. Emisje
prawie 47% środków trwałych zostały policzone w oparciu o karty EPD
przygotowane przez producentów. Emisje około 25% środków trwałych zostały
policzone przy użyciu średnich wskaźników na urządzenie. Natomiast do obliczenia
emisji z pozostałych 28% użyto metody opartej na wydatkach.
259
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 15. Rozkład zastosowanych metod użytych do obliczeń emisji w kategorii 2
Zakresu 3
IV.Metoda
V.Liczba
środków
trwałych
VI.% udział
VII.Emisje
[kg CO2e/rok]
VIII.% udział
IX.Karty EPD
X.513
XI.47,37%
XII.84 249,22
XIII.16,03%
XIV.Średni
wskaźnik
na urządzenie
5
XV.269
XVI.24,84%
XVII.123 069,99
XVIII.
XIX.23,41%
XX.Metoda oparta
na wydatkach
XXI.301
XXII.27,79%
XXIII.318 361,75
XXIV.60,56%
Według standardu GHG Protocol dane do obliczeń metodą opartą na wydatkach powinny
odnosić się do kwot netto. Natomiast spółka XTB S.A. oraz spółki zależne XTB S.A. jako
podmioty finansowe świadczące głównie usługi zwolnione z VAT korzysta z odliczenia
podatku VAT naliczonego według struktury lub nie odlicza VAT. W konsekwencji koszty spółek
powiększone są o tą część podatku VAT naliczonego, która nie podlega odliczeniu. To samo
dotyczy wartości środków trwałych. W związku z powyższym, zdecydowano, iż dane
wydatkowe będą się odnosić do różnego rodzaju kwot.
Kategoria 3: Emisje związane z energią i paliwami nieujęte w Zakresie 1 i 2
▪ Kategoria ta została obliczona metodą location-based
6
▪ Energia elektryczna:
5
Średni wskaźnik na urządzenie został wyznaczony na podstawie kart EPD innych urządzeń należących
do tej samej kategorii.
o Dla emisji WTT pochodzących ze strat na przesyle w Polsce uwzględniono
informację o wielkości strat pochodzących z KOBIZE.
o Dla emisji WTT pochodzących ze strat na przesyle uwzględniono informacje
o wielkości strat dla danego kraju pochodzących z Enerdata.
▪ Energia cieplna – ciepło sieciowe:
o Z powodu braku informacji o emisji gazów cieplarnianych innych niż CO
2
przyjęto we wskaźniku średnim dla Polski tylko emisje CO
2
.
o Wskaźnik emisji WTT (generation) dla ciepła sieciowego został obliczony
na podstawie procentowego wzrostu emisji pochodzących z ciepła
dostarczonego do sieci w porównaniu do wielkości emisji pochodzących z ciepła
wyprodukowanego. Procent ten został zastosowany odpowiednio dla średniego
wskaźnika emisji ciepła sieciowego w Polsce za rok 2023.
o Dla emisji WTT pochodzących ze strat na przesyle dla Polski uwzględniono
informacje o wielkości strat pochodzących z URE.
o Dla emisji WTT pochodzących ze strat na przesyle dla Niemiec uwzględniono
informacje o wielkości strat pochodzących z Umweltbundesamt.
o Dla emisji WTT pochodzących ze strat na przesyle dla Francji uwzględniono
informacje o wielkości strat pochodzących z FENEDE.
Kategoria 4: Upstream – transport i dystrybucja
• W przypadku tej kategorii częściowo uwzględniono dane podane przez spółki
oraz dane na podstawie kont kosztowych. W związku z tym podane kwoty
nie są we wszystkich przypadkach kwotami netto, tak jak tego wymaga standard
GHG Protocol.
6
Więcej informacji w GHG Protocol Scope 2 Guidance, Appendix B
260
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Kategoria 5: Odpady powstałe w wyniku działalności
• Dla wszystkich oddziałów i spółkek XTB S.A. przyjęto założenie, że produkcja
ścieków jest równa zużyciu wody podanym w kategorii 1 Zakresu 3 śladu węglowego
Grupy Kapitałowej XTB S.A. za rok 2024.
• Wskaźniki emisji GHG dla sposobu utylizacji odpadów jako składowanie/wysypisko
obejmują zbieranie, transport i emisje GHG ze składowisk, natomiast
dla pozostałych sposobów utylizacji są tylko brane pod uwagę emisje z transportu.
• W przypadku braku danych dokonano szacunków poprzez ekstrapolację zużycia
z podanego okresu na cały rok 2024 lub oszacowanie na podstawie innych spółek
Grupy XTB.
• Dla odpadów komunalnych zmieszanych i bioodpadów o wybranym sposobie
utylizacji jako recykling, z powodu braku wskaźnika emisji dla tej danej frakcji
o wybranym sposobie zagospodarowania tym odpadem, zastosowano wskaźnik
dla sposobu utylizacji spalanie, który uwzględnia te same emisje co wskaźnik
dla recyklingu, czyli sam transport.
• W przypadku braku danych o wadze elektroodpadów oszacowano to na podstawie
informacji o średniej wadze danego rodzaju urządzenia obliczonej na podstawie
danych o wadze urządzeń, które zostały zakupione w danym roku 2024.
• Dla elektroodpadów takich jak: laptopy, monitory, serwery, stacje dokujące i PC
zastosowano średnie wskaźniki emisji na utylizację produktów pochodzące
z informacji podanych w kartach EPD urządzeń elektronicznych, które zostały
zakupione w roku 2024 roku przez wszystkie oddziały i spółki XTB S.A. Natomiast
dla pozostałych elektroodpadów zastosowano wskaźniki emisyjności podane z bazy
DEFRA 2024.
Kategoria 6: Podróże służbowe
• W niektórych spółkach w obliczeniach za podróże uwzględniono dane na podstawie
kont kosztowych. W związku z tym podane kwoty nie są we wszystkich przypadkach
kwotami netto, tak jak tego wymaga standard GHG Protocol.
• Dla zakwaterowania w przypadku braku informacji o kraju, w którym odbywała się
delegacja przyjęto kraj, w którym dany oddział bądź spółka zależna Grupy XTB
prowadzi działalność. W niektórych spółkach w obliczeniach za zakwaterowanie
uwzględniono dane na podstawie kont kosztowych, w związku z tym podane kwoty
nie są we wszystkich przypadkach kwotami netto, tak jak tego wymaga standard
GHG Protocol.
Kategoria 7: Dojazdy pracowników
▪ Emisje w tej kategorii zostały obliczone na podstawie ankiety o dojazdach i pracy
zdalnej, którą uzupełniali pracownicy Grupy Kapitałowej XTB S.A. 56% pracowników
wypełniło ankietę dotyczącą dojazdów do pracy, a następnie zebrane dane zostały
ekstrapolowane na wszystkich pracowników.
▪ W tej kategorii wliczono emisje bezpośrednie z spalania paliw oraz do produkcji
zużytej energii elektrycznej, ale także emisje pośrednie dla tych źródeł, czyli emisje
WTT oraz emisje bezpośrednie i WTT ze strat na przesyle energii elektrycznej.
▪ Według GHG Protocol emisje WTT dla tej Kategorii nie muszą, ale mogą być
uwzględnianie, natomiast w wyliczeniach dla Grupy Kapitałowej XTB S.A. zostały
one wliczone i wynoszą ok. 126 t CO2e , co stanowi ok. 20% całkowitych emisji
w tej kategorii Zakresu 3.
Kategoria 8:
Ze względu na przyjęte granice organizacyjne, emisje związane z obsługą wynajętych
aktywów są już uwzględniane w Zakresie 1 i Zakresie 2.
261
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Kategoria 9:
Grupa Kapitałowa XTB S.A. nie prowadzi działalności związanej z transportem produktów
do klientów, stąd ta kategoria jej nie dotyczy .
Kategoria 10:
Kategoria ta nie dotyczy działalności Grupy Kapitałowej XTB S.A., ponieważ firma nie zajmuje
się produkcją ani sprzedażą towarów wymagających dalszego przetwarzania przez klientów.
Kategoria 11: Użytkowanie sprzedanych produktów
▪ Emisje zostały obliczone zgodnie z międzynarodowym standardem ICT
7
, bazując
na rzeczywistych danych dotyczących użytkowania aplikacji, zebranych w 2024
roku. Dane wejściowe na których zostały oparte wyliczenia zawierają średni czas
zalogowania użytkownika z poszczególnych krajów, z podziałem na interfejsy:
aplikacja mobilna i platforma xStation (interfejs webowy). Przeprowadzone analizy,
które odbyły się oddzielnie dla klientów indywidualnych i detalicznych, odnoszą się
tylko do wspomnianego rocznego
8
okresu, co oznacza, że wyniki reprezentują
emisje powiązane wyłącznie z tym czasem.
▪ W przypadku urządzeń z systemami operacyjnymi Linux, Macintosh lub Windows
przyjmujemy, że użytkownik korzysta z komputera stacjonarnego i monitora,
ponieważ laptopy cechują się znacznie niższym zużyciem energii elektrycznej.
Nie dysponujemy danymi o rzeczywistym udziale laptopów na rynku, więc stosujemy
podejście konserwatywne i zakładamy użycie zestawu PC plus monitor.
7
ICT Sector Guidance built on the GHG Protocol Product Life Cycle Accounting and Reporting Standard
8
Zgodnie ze standardem ICT, emisje dla produktów informatycznych oblicza się w różnych przedziałach
czasowych, zależnie od ich rodzaju:
▪ W przypadku urządzeń typu telefon, ze względu na brak danych dotyczących
zużycia energii elektrycznej w trakcie użytkowania, wyznaczyliśmy średnie wartości
dla poszczególnych systemów operacyjnych. Następnie obliczyliśmy średnią
ważoną, biorąc pod uwagę udział każdego systemu w globalnym rynku telefonów.
Tą samą procedurę zastosowaliśmy do określenia średniego zużycia energii
elektrycznej dla tabletów.
▪ Ze względu na brak szczegółowych informacji dotyczących zużycia energii
elektrycznej przez urządzenia użytkowników końcowych podczas korzystania
z aplikacji, przyjęto założenie, że zużycie energii elektrycznej przypisane aplikacji
jest równe całkowitemu zużyciu energii przez urządzenie. Do tej kategorii wliczono
również emisje wynikające z przesyłu danych, przy czym średni przesył danych
na sesję określono na podstawie przeprowadzonego testu.
▪ Zgodnie z Corporate Value Chain (Scope 3) Accounting and Reporting Standard
emisje zgłaszane przez firmę raportującą w Kategorii 11, które powstają w wyniku
użytkowania sprzedanych produktów, obejmują emisje Zakresu 1 i Zakresu 2
użytkowników końcowych. W związku z tym, w tej Kategorii nie uwzględniono emisji
WTT.
Kategoria 12:
Zgodnie ze standardem ICT Sector Guidance built on the GHG Protocol Product Life Cycle
Accounting and Reporting Standard, emisje związane z końcem życia oprogramowania są
uwzględniane jedynie w przypadku, gdy oprogramowanie było dystrybuowane na nośnikach
fizycznych, a emisje związane z końcem życia tych nośników powinny być brane pod uwagę.
▪ Sprzęt (hardware): Emisje dla serwerów, komputerów, laptopów, smartfonów i tabletów
liczone są w okresie odpowiadającym średniej długości użytkowania (zwykle 2–5 lat),
wynikającej z fizycznej żywotności i typowego cyklu wymiany urządzeń.
▪ Oprogramowanie (software): W przypadku systemów operacyjnych, aplikacji czy platform
internetowych emisje szacuje się na bieżąco
262
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Jednakże Grupa Kapitałowa XTB S.A. nie udostępnia oprogramowania w formie fizycznej,
stąd ta kategoria emisji nie dotyczy Grupy.
Kategoria 13:
Grupa Kapitałowa XTB S.A. nie prowadzi działalności związanej z wynajęciem aktywów,
stąd ta kategoria nie dotyczy Grupy.
Kategoria 14:
Grupa Kapitałowa XTB S.A. nie prowadzi działalności franczyzowej, dlatego emisje związane
z franczyzą nie dotyczą Grupy.
Kategoria 15:
Z informacji podanych od Grupy Kapitałowej XTB S.A., akcje spółek są kupowane
powierniczo, do których ich prawa są przydzielane klientom jako akcje ułamkowe. Grupa
Kapitałowa XTB S.A. zgodnie z umową przyjmuje zlecenie zakupu akcji ułamkowych
i zobowiązuje się do nabycia całej akcji spółki, którą wybrał klient. Dzięki temu klient ma
możliwość czerpać pożytki proporcjonalnie do części akcji. Tym samym Grupa Kapitałowa
XTB S.A. nie ma możliwości selekcji spółek i zarządzania portfelem, ponieważ są one
wynikiem transakcji klientów na ułamkach. Według informacji dostarczonych przez Grupę
Kapitałową XTB S.A., skala posiadanych akcji przez Grupę Kapitałową XTB S.A.
pochodzących z takich transakcji jest niewielka.
Oprócz tego XTB S.A. lokuje część swojej gotówki w lokaty bankowe oraz instrumenty
finansowe, tj. w obligacje skarbowe, obligacje poręczone przez Skarb Państwa oraz obligacje
korporacyjne poręczone przez banki będące lokatą kapitału m.in. chroniącą posiadane przez
Spółkę środki przed inflacją. Powyższe obligacje są to instrumenty wyceniane w wartości
godziwej przez wynik finansowy.
Zgodnie ze standardem Financed Emissions The Global GHG Accounting & Reporting
Standard Part A opublikowanym przez Partnership for Carbon Accounting Financials
oraz zatwierdzonym przez GHG Protocol w związku ze zgodnością z GHG Protocol Corporate
Accounting and Reporting Standard:
▪ Przedsiębiorstwo powinno posiadać decyzyjność w temacie akcji jakich spółek
kupuje.
▪ Z obliczeń finansowych emisji można wykluczyć pozycje, które są niewielkie.
▪ Nie uwzględnia się emisji pochodzących z aktywów, które są utrzymywane przez
krótki okres bądź te które są przeznaczone do sprzedaży.
▪ Nie uwzględnia się emisji pochodzących z aktywów, które są wyceniane w wartości
godziwej.
W związku z powyższym, Grupa Kapitałowa XTB S.A. nie jest zobowiązana do raportowania
emisyjności gazów cieplarnianych pochodzących z powyższych posiadanych akcji i obligacji
na bilansie Grupy Kapitałowej XTB S.A. na dzień 31.12.2024 roku w Kategorii 15 Zakresu 3.
E1-6 Od 2024 roku Grupa XTB rozpoczęła wyliczanie pełnych emisji gazów
cieplarnianych wytwarzanych w wyniku jej działalności operacyjnej. W toku obliczeń
wszystkich zakresów emisyjności Grupy XTB korzystano wyłącznie z ogólnodostępnych
arkuszy kalkulacyjnych (MS Excel). Do oceny poziomu intensywności emisji wykorzystywane
są: wskaźnik emisji gazów cieplarnianych na 1 mln przychodów netto na poziomie
Grupy XTB.
Podczas przeliczeń emisji Grupy XTB dokonano szacowania danych w następujących
zakresach i kategoriach: Zakres 1 (spalanie stacjonarne, emisje niezorganizowane), Zakres
2 (energia elektryczna, ciepło sieciowe), Zakres 3 kat. 1 (zużycie wody), Zakres 3 kat. 5
263
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
(generowane odpady) oraz Zakres 3. kat 7 (dojazdy pracowników do pracy oraz praca
zdalna).
Wyliczenia emisji gazów cieplarnianych nie podlegają zatwierdzeniu niezależnej jednostki
zewnętrznej z wyjątkiem atestacji zrównoważonego rozwoju. Wyliczenia zostały zrealizowane
z ekspertem zewnętrznym, który certyfikował zrealizowane kalkulacje jako potwierdzenie ich
poprawności.
E1-6 / MDR-M W 2024 roku cała zużyta energia elektryczna w ramach działalności
Centrali XTB, pochodziła z odnawialnych źródeł energii, co zostało potwierdzone
gwarancjami pochodzenia energii. W siedzibie Centrali (biurowcu Skyliner w Warszawie),
proporcjonalnie do energii wykorzystywanej w całym budynku, również energię zużywaną
przez XTB w ramach wynajmowanej powierzchni można uznać za pochodzącą ze źródeł
odnawialnych. Udział zużycia zakupionej z zewnątrz energii elektrycznej pochodzącej
ze źródeł odnawialnych (energia wiatrowa) potwierdzonym certyfikatem gwarancji
pochodzenia i zatwierdzonym przez Towarową Giełdę Energii wynosi ok. 16% w całkowitym
zużyciu zakupionej z zewnątrz energii Grupy XTB. Zarówno zakupiona energia elektryczna
jak i energia OZA pochodziła od tego samego dostawcy. Grupa XTB nie odsprzedaje energii
na rzecz podmiotów trzecich. Dane dotyczące zużycia energii elektrycznej w Grupie XTB,
zebrane na potrzeby wyliczeń emisji gazów cieplarnianych w 2024 roku, zostały także
wykorzystane do monitorowania zidentyfikowanego istotnego wpływu Grupy XTB na klimat
i środowisko związanego z energochłonną infrastrukturą IT.
264
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 16. Emisje gazów cieplarnianych zakresów 1, 2 i 3 brutto oraz całkowite emisje
gazów cieplarnianych
Jednostka
Rok bazowy
Informacje
porównawcze
N
(2024 rok)
Różnica r/r
(%)
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 1 brutto
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
110,08
nie dotyczy
Odsetek emisji gazów cieplarnianych zakresu 1
z regulowanych systemów handlu emisjami
%
nie dotyczy
brak
0,00
nie dotyczy
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 2
brutto według metody opartej na lokalizacji
(location-based)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
729,40
nie dotyczy
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 2 brutto według
metody opartej na rynku (market-based)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
496,11
nie dotyczy
Całkowite pośrednie emisje gazów cieplarnianych
(zakresu 3) brutto
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
25 248,96
nie dotyczy
Kategoria 1. Zakupione towary i usługi
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
20 551,73
nie dotyczy
Kategoria 2. Dobra inwestycyjne
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
525,68
nie dotyczy
Kategoria 3. Działalność związana z paliwem i energią
(nieujęte w zakresie 1 lub 2)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
169,29
nie dotyczy
Kategoria 4. Transport i dystrybucja na wyższym
szczeblu
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
19,05
nie dotyczy
Kategoria 5. Odpady wytworzone w ramach operacji
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
77,14
nie dotyczy
Kategoria 6. Podróże służbowe
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
612,35
nie dotyczy
Kategoria 7. Dojazd pracowników do pracy
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
627,57
nie dotyczy
265
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Jednostka
Rok bazowy
Informacje
porównawcze
N
(2024 rok)
Różnica r/r
(%)
Kategoria 8. Aktywa wyższego szczebla będące
przedmiotem leasingu
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Kategoria 9. Transport na niższym szczeblu
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Kategoria 10. Przetwarzanie sprzedanych produktów
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Kategoria 11. Wykorzystanie sprzedanych produktów
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
2 666,15
nie dotyczy
Kategoria 12. Przetwarzanie sprzedanych produktów
pod koniec przydatności do użycia
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Kategoria 13. Aktywa niższego szczebla będące
przedmiotem leasingu
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Kategoria 14. Franczyzy
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Kategoria 15. Inwestycje
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
nie występuje
nie dotyczy
Całkowite emisje gazów cieplarnianych
(metoda oparta na lokalizacji – location-based)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
26 088,44
nie dotyczy
Całkowite emisje gazów cieplarnianych
(metoda oparta na rynku – market-based)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
25 855,14
nie dotyczy
Całkowite emisje gazów cieplarnianych (location-
based) na przychody netto (t ekwiwalentu CO2/
mln przychodu netto)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
13,93
nie dotyczy
Całkowite emisje gazów cieplarnianych (market-based)
na przychody netto (t ekwiwalentu CO2/ mln przychodu
netto)
t ekwiwalentu CO
2
nie dotyczy
brak
13,80
nie dotyczy
266
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Emisje w zakresie 1, czyli emisje bezpośrednio związane ze zużyciem paliw w budynkach
oraz w transporcie w 2024 w Grupie XTB wyniosły 110,08 t CO2e, co stanowiło 0,43%
wszystkich emisji gazów cieplarnianych Grupy XTB (Zakres 1+ Zakres 2 market-based
+ Zakres 3).
Emisje w zakresie 2, czyli emisje pośrednie były skutkiem wytwarzania kupowanej energii
elektrycznej oraz ciepła. W 2024 roku wyniosły 496,11 t CO2e, co stanowi 1,92% wszystkich
emisji gazów cieplarnianych Grupy XTB (Zakres 1+ Zakres 2 market-based + Zakres 3).
Zdecydowaną większość emisji Grupy XTB stanowiły w 2024 roku emisje w Zakresie 3, czyli
emisje pośrednie w całym łańcuchu wartości, bo aż 97,65% wszystkich emisji. Na podstawie
zrealizowanych kalkulacji widać wyraźne zróżnicowanie między emisjami w poszczególnych
Zakresach i kategoriach Zakresu 3. Dominuje Kategoria 1 Zakresu 3, odpowiadająca
za 20 551,73 tCO2e, co stanowi 79,49% ogólnego śladu węglowego organizacji. Wysokie
wartości w tej kategorii wynikają z charakteru działalności spółki, która generuje znaczne
wydatki na usługi, przede wszystkim marketingowe.
Pozostałe kategorie Zakresu 3 emisji charakteryzują się znacznie niższymi wartościami emisji
oscylującymi od 19,05 tCO2e (Kategoria 4. Transport i dystrybucja na wyższym szczeblu)
do 2 666,15 tCO2e (Kategoria 11. Wykorzystanie sprzedanych produktów).
Mimo że te kategorie i zakresy przyczyniają się do całkowitych emisji, ich udział jest znacznie
mniejszy, stanowiąc jedynie 18,16% emisji organizacji.
Tabela 17. Metody kalkulacji poszczególnych kategorii emisji Zakresu 3
Kategorie
Zakresu 3
Nazwa metody
Kategoria 1
Average-data method (zużycie wody)
Supplier-specific method
Spend-based method
Kategoria 2
Supplier-specific method
Average-product method
Average spend-based method
Kategoria 3
Average-data method
Kategoria 4
Spend-based method
Kategoria 5
Waste-type-specific method
Kategoria 6
Fuel-based method
Distance-based method
Spend-based method
Kategoria 7
Distance-based method
Kategoria 11
Products that directly consume energy (fuels or electricity)
during use
267
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Poniżej przedstawiono podsumowanie dotyczące metod
9
obliczania emisji GHG
dla zakupionych towarów i usług oraz dóbr kapitałowych.
Tabela 18. Metody obliczania emisji dla zakupionych towarów, usług i dóbr
kapitałowych
Metoda
Dane
Obliczanie emisji
Metoda
specyficzna
dla dostawcy
Specyficzne dane danego
dostawcy dotyczące emisji GHG
jego produktów/usług/dóbr
kapitałowych
Emisje GHG produktu kapitałowego
od kołyski do bramy klienta
od dostawców towarów/usług
/dóbr kapitałowych
Metoda
hybrydowa
Dane dotyczące emisji GHG
od dostawców + dane wtórne
w przypadku braku danych
od dostawców
Emisje GHG Zakresu 1
i 2 dostawców, pierwotne
emisje z danych dotyczących
działalności dostawców
Metoda
uśrednionych
danych
Dane dotyczące masy lub innych
odpowiednich jednostek
zakupionych towarów i usług
oraz dóbr kapitałowych
Założenie oparte na masowym
mnożeniu przez średni wskaźnik
emisji na jednostkę towaru
lub usługi
Metoda oparta na
wydatkach
Dane dotyczące wartości
ekonomicznej zakupionych
towarów i usług oraz dóbr
kapitałowych
Wartość ekonomiczna pomnożona
przez średnie wskaźniki emisji
na wartość pieniężną towarów
Pierwsza metoda – specyficzna dla dostawcy charakteryzuje się najlepszą jakością
danych, natomiast ostatnia – oparta na wydatkach jest najmniej precyzyjna.
Przychody netto wykorzystane do obliczenia intensywności emisji gazów
cieplarnianych
9
Metody pochodzą z GHG Protocol. Technical Guidance for Calculating Scope 3 Emissions (version 1.0). Supplement
to the Corporate Value Chain (Scope 3) Accounting & Reporting Standard, 2013. World Resources Institute and World
Business Council for Sustainable Development.
Metodyka wyliczeń
E1-7 / E1-8
Grupa XTB nie angażuje się projekty usuwania gazów cieplarnianych i ograniczania emisji
gazów cieplarnianych finansowanych za pomocą jednostek emisji dwutlenku węgla oraz
wewnętrznie nie ustala opłaty za emisję gazów cieplarnianych. W związku faktem,
iż 2024 rok jest okresem bazowym dla kompleksowego wyliczenia emisji gazów
cieplarnianych Grupy XTB nie wyznaczono celów redukcji emisji.
E1-9 W pierwszych okresach sprawozdawczych Grupa XTB korzysta ze zwolnienia
w ramach przewidywanych skutków finansowych wynikających z istotnych ryzyk fizycznych
i ryzyk przejścia oraz potencjalnych szans związanych z klimatem.
1 873 436 475 PLN
Przychody netto wykorzystane do obliczenia intensywności emisji
gazów cieplarnianych
268
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
2.2. Zgodność działalności Grupy XTB
z Taksonomią
2.2.1. Taksonomia niefinansowa
Informacje kontekstowe – wskaźniki dla przedsiębiorstw niefinansowych
Analizy prowadzone w odniesieniu do Taksonomii UE oparto pakiecie przepisów Taksonomii
UE obowiązujących w momencie przygotowania niniejszego Oświadczenia, tj.:
▪ Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852 z dnia 18 czerwca
2020 r. w sprawie ustanowienia ram ułatwiających zrównoważone inwestycje;
▪ Rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2021/2139 z dnia 4 czerwca 2021 r.
uzupełniające rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852
poprzez ustanowienie technicznych kryteriów kwalifikacji służących określeniu
warunków, na jakich dana działalność gospodarcza kwalifikuje się jako wnosząca
istotny wkład w łagodzenie zmian klimatu lub w adaptację do zmian klimatu, a także
określeniu, czy ta działalność gospodarcza nie wyrządza poważnych szkód
względem żadnego z pozostałych celów środowiskowych;
▪ Rozporządzenie delegowane komisji (UE) 2021/2178 z dnia 6 lipca 2021 r. -
uzupełninie do rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852
przez sprecyzowanie treści i prezentacji informacji dotyczących zrównoważonej
środowiskowo działalności gospodarczej, które mają być ujawniane przez
przedsiębiorstwa podlegające art. 19a lub 29a dyrektywy 2013/34/UE oraz
określenie metody spełnienia tego obowiązku ujawniania informacji;
▪ Rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2022/1214 z dnia 9 marca 2022 r.
zmieniające Rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2021/2139 w odniesieniu
do działalności gospodarczej w niektórych sektorach energetycznych;
▪ Rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2023/2485 z dnia 27 czerwca 2023 r.
zmieniające rozporządzenie delegowane (UE) 2021/2139 ustanawiające dodatkowe
techniczne kryteria kwalifikacji służące określeniu warunków, na jakich niektóre
rodzaje działalności gospodarczej kwalifikują się jako wnoszące istotny wkład
w łagodzenie zmian klimatu lub w adaptację do zmian klimatu, a także określeniu,
czy działalność ta nie wyrządza poważnych szkód względem żadnego z pozostałych
celów środowiskowych;
▪ Rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2023/2486 z dnia 27 czerwca 2023 r.
uzupełniające rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852
poprzez ustanowienie technicznych kryteriów kwalifikacji służących określeniu
warunków, na jakich dana działalność gospodarcza kwalifikuje się jako wnosząca
istotny wkład w zrównoważone wykorzystywanie i ochronę zasobów wodnych
i morskich, w przejście na gospodarkę o obiegu zamkniętym, w zapobieganie
zanieczyszczeniu i jego kontrolę lub w ochronę i odbudowę bioróżnorodności
i ekosystemów, a także określeniu, czy ta działalność gospodarcza nie wyrządza
poważnych szkód względem któregokolwiek z innych celów środowiskowych
i zmieniające rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2021/2178 w odniesieniu
do publicznego ujawniania szczególnych informacji w odniesieniu do tych rodzajów
działalności gospodarczej;
▪ OECD Guidelines for Multinational Enterprises i UN Guiding Principles on Business
and Human Rights, w tym zasady i prawa określone w ośmiu podstawowych
konwencjach wskazanych w Declaration of the International Laur Organisation on
Fundamental Principles and Rights at Work oraz International Bill of Human Rights.
269
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Ocena zgodności z taksonomią niefinansową została przeprowadzona na podstawie
obowiązujących regulacji, w tym Rozporządzenia (UE) 2020/852 w sprawie ustanowienia ram
ułatwiających zrównoważone inwestycje oraz powiązanych aktów delegowanych. W ramach
przeprowadzonej oceny dokonano identyfikacji działalności gospodarczej podlegającej
regulacjom. W procesie kwalifikacji wzięto pod uwagę spółki będące częścią Grupy XTB,
których działalność określono jako ‘niefinansową’, a więc:
▪ XTB Agente de Valores SpA (Chile)
▪ XTB Services Limited (Cypr)
▪ X Open Hub Sp. z o.o. (Polska)
▪ XTB Digital Limited (Cypr)
▪ Tasfiye Halinde XTB Yonetim Danismanligi A.S. (Turcja)
Na podstawie wywiadów, warsztatów z przedstawicielami Spółek oraz analizy kodów PKD (i ich powiązania z kodami NACE) do oceny taksonomicznej zakwalifikowano
ostatecznie:
Tabela 19. Działalności kwalifikujące się do Taksonomii
Nazwa działalności wg klasyfikacji PKD
Nazwa działalności wg. klasyfikacji taksonomii UE
62.01.Z - Działalność związana z oprogramowaniem (X Open Hub Sp. z o.o.)
Działalność związana z oprogramowaniem, doradztwem w zakresie informatyki i działalności
powiązane
62 - Działalność związana z oprogramowaniem i doradztwem w zakresie informatyki oraz
działalność powiązana (X Open Hub Sp. z o.o.)
63.11.Z – Przetwarzanie danych; zarządzanie stronami internetowymi (hosting) i podobna
działalność (X Open Hub Sp. z o.o.)
Przetwarzanie danych; zarządzanie stronami internetowymi (hosting) i podobna działalność
Dla zakwalifikowanych działalności przeprowadzono szczegółową analizę mającą na celu potwierdzanie czy działalność zakwalifikowana:
▪ wnosi istotny wkład w realizację co najmniej jednego z sześciu celów środowiskowych,
▪ nie wyrządza poważnych szkód dla żadnego z celów środowiskowych,
▪ jest prowadzona zgodnie z minimalnymi gwarancjami i
▪ spełnia techniczne kryteria kwalifikacji.
270
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W celu wykazania zgodności zgromadzono niezbędne dowody, a w przypadku braku dostępu do dokumentacji posłużono się oświadczeniami i listami kontrolnymi, które pozwoliły zweryfikować
zgodność z kryteriami i/lub wdrożenie odpowiednich procedur.
Na podstawie zgromadzonych danych określono, że:
Tabela 20. Ocena działalności
Nazwa działalności wg klasyfikacji
taksonomii UE
Realizacja kryteriów istotnego wkładu
Spełnienie zasady DNSH
(niewyrządzanie poważnych szkód)
Zgodność z minimalnymi gwarancjami
Działalność związana z oprogramowaniem,
doradztwem w zakresie informatyki
i działalności powiązane
TAK
(wykazano dla celu 2:
adaptacja do zmian klimatu)
TAK
TAK
Przetwarzanie danych; zarządzanie stronami
internetowymi (hosting) i podobna działalność
NIE
NIE
TAK
W związku z powyższym działalności zakwalifikowane do oceny określono jako:
Tabela 21. Wynik oceny zgodności z Taksonomią
Nazwa działalności wg. klasyfikacji taksonomii UE
Ostateczna ocena działalności
Działalność związana z oprogramowaniem, doradztwem w zakresie informatyki i działalności
powiązane
Kwalifikująca się, zgodna z taksonomią
eligible, aligned
Przetwarzanie danych; zarządzanie stronami internetowymi (hosting) i podobna działalność
Kwalifikująca się, niezgodna z taksonomią
eligable, not aligned
Powyższe oceny były podstawą do przygotowania ujawnień taksonomicznych opierających się na trzech kluczowych wskaźnikach (KPI), opisanych poniżej.
Na potrzeby obliczeń wskaźników niefinansowych nie była przeprowadzana dezagregacja danych. Dla żadnej z działalności ujętej w Taksonomii nie była realizowana produkcja z przeznaczeniem
do tzw. konsumpcji własnej.
271
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
a) Wskaźnik obrotu
Tabela 21. Wskaźnik obrotu – odsetek obrotu zgodnych z systematyką w 2024 roku względem analogicznego okresu roku poprzedniego
2024
2023
Wartość przychodów
[tys. zł]
Część przychodów
[%]
Wartość przychodów [tys. zł]
Część przychodów [%]
Działalność zgodna
z systematyką
5 061
0,27
0
0,0
Działalność niezgodna
z systematyką
1 868 375
99,73
1 618 385
100,0
Łącznie:
1 873 436
100,0
1 618 385
100,0
Dla wskaźnika obrotu:
▪ podstawę stanowiły całkowite skonsolidowane przychody Grupy w roku 2024 ujawnione w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, tj. 1 873 436 tys. zł;
▪ na potrzeby analizy licznika w odniesieniu do 2024 roku zidentyfikowano przychody ze sprzedaży produktów i świadczenia usług związanych z działalnością Grupy XTB ocenioną jako
zgodną z Taksonomią pn.: Działalność związana z oprogramowaniem, doradztwem w zakresie informatyki i działalności powiązane.
Spółki z Grupy XTB nie wyemitowały ekologicznych obligacji lub dłużnych papierów wartościowych w celu finansowania określonych zidentyfikowanych rodzajów działalności zgodnych
z systematyką.
272
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
b) Wskaźnik nakładów inwestycyjnych
Tabela 22. Wskaźnik nakładów inwestycyjnych – odsetek nakładów inwestycyjnych zgodnych z systematyką w 2024 roku względem analogicznego okresu roku poprzedniego
2024
2023
Nakłady inwestycyjne
[tys. zł]
Część nakładów inwestycyjnych
[%]
Nakłady inwestycyjne
[tys. zł]
Część nakładów inwestycyjnych [%]
Działalność zgodna
z systematyką
4,82
0,02%
0
0
Działalność niezgodna
z systematyką
20 656
99,98%
14 567
100%
Łącznie:
20 661
100%
14 567
100%
Dla wskaźnika nakładów inwestycyjnych:
▪ podstawę stanowiły nakłady inwestycyjne w Grupie XTB w łącznej wysokości ok. 20 661 tys. zł skalkulowane na podstawie przepisów MSR/MSSF wskazanych w załączniku
do Rozporządzenia 2178;
▪ na potrzeby analizy licznika 2024 roku zidentyfikowano przychody ze sprzedaży produktów i świadczenia usług związanych z działalnością Grupy XTB ocenioną jako zgodną
z Taksonomią pn.: Działalność związana z oprogramowaniem, doradztwem w zakresie informatyki i działalności powiązane.
Grupa XTB nie przyjęła planu inwestycyjnego dotyczącego nakładów inwestycyjnych, o którym mowa w pkt 1.1.2 załącznika nr 1 do Rozporządzenie 2178. Spółki z Grupy nie emitowały obligacji
ekologicznych lub innych papierów wartościowych w celu finansowania określonych zidentyfikowanych nakładów inwestycyjnych zgodnych z systematyką.
273
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
c) Wskaźnik wydatków operacyjnych
Tabela 23. Wskaźnik wydatków operacyjnych – odsetek wydatków operacyjnych zgodnych z systematyką w 2024 roku względem analogicznego okresu roku poprzedniego
2024
2023
Wydatki operacyjne
[tys. zł]
Część wydatków operacyjnych
[%]
Wydatki operacyjne
[tys. zł]
Część wydatków operacyjnych
[%]
Działalność zgodna z systematyką
4 907
0,55%
0
0
Działalność niezgodna
z systematyką
881 793
99,45%
694 230
100%
Łącznie:
886 701
100%
694 230
100%
Dla wskaźnika wydatków operacyjnych przeprowadzono analizę pozycji składowych wydatków operacyjnych zgodnie z definicją Taksonomii niefinansowej UE, w wyniku której wartość mianownika
dla wskaźnika wydatków operacyjnych została obliczona na ok. 886 701 tys. zł.
Na potrzeby analizy licznika 2024 roku zidentyfikowano przychody ze sprzedaży produktów i świadczenia usług związanych z działalnością Grupy XTB ocenioną jako zgodną z Taksonomią
pn.: Działalność związana z oprogramowaniem, doradztwem w zakresie informatyki i działalności powiązane.
Tabele wyników dla wskaźników odpowiednio obrotu, nakładów inwestycyjnych oraz wydatków operacyjnych zostały zamieszczone w dalszej części niniejszego raportu.
274
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
2.2.2. Taksonomia finansowa
Informacje kontekstowe – wskaźniki dla firm inwestycyjnych
Art. 8 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852 z dnia 18 czerwca
2020 r. w sprawie ustanowienia ram ułatwiających zrównoważone inwestycje, zmieniające
rozporządzenie (UE) 2019/2088 („Taksonomia”) przewiduje publikację przez firmy
inwestycyjne informacji na temat tego, w jaki sposób i w jakim stopniu ich działalność jest
związana i zgodna z działalnością gospodarczą, która kwalifikuje się jako zrównoważona
środowiskowo na podstawie art. 3 i 9 ww. Rozporządzenia.
Należy wyjaśnić, iż mając na uwadze szczególny model biznesowy Grupy XTB, obejmujący
prowadzenie działalności na rynku OTC, kluczowe wskaźniki ujawnień związane
z posiadanym portfelem aktywów wynikające z działalności jaką jest zawieranie transakcji
na własny rachunek, istotnie odbiega od znaczenia tych danych dla innych przedsiębiorstw
finansowych oraz firm inwestycyjnych.
W szczególności bowiem należy wskazać, iż o ile XTB posiada portfel aktywów finansowych,
to portfel tych aktywów nie ma charakteru klasycznego portfela inwestycyjnego. Grupa XTB
nie prowadzi działalności polegającej na finansowaniu działalności biznesowej lub projektów
inwestycyjnych. Natomiast, mając na uwadze model biznesowy Grupy XTB, z posiadanego
portfela aktywów finansowych generowane są przychody o charakterze operacyjnym. Wynik
z aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy stanowi
wynik na instrumentach finansowych z transakcji z klientami oraz brokerami.
Tabela 24. Informacje nt. portfela aktywów wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Aktywa ujęte w tym portfelu odpowiadają aktywom zainwestowanym w ramach
działalności firmy inwestycyjnej dotyczącej zawierania transakcji na własny rachunek
Stan na dzień 31.12.2024
Stan na dzień 31.12.2023
Wartość
[w tys. zł]
Udział
w całości
aktywów ogółem
Grupy [%]
Udział
w aktywach
finansowych
wycenianych w wartości
godziwej przez wynik
finansowy
Wartość
[w tys. zł]
Udział
w całości aktywów
ogółem Grupy
[%]
Udział
w aktywach
finansowych
wycenianych
w wartości godziwej
przez wynik finansowy
Instrumenty pochodne
kontrakty na różnice (CFD)
521 792
7,8%
46,4%
485 303
10,3%
53,7%
Instrumenty dłużne
(obligacje skarbowe
i korporacyjne)
429 648
6,5%
38,2%
401 265
8,6%
44,4%
275
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Akcje i ETP
172 483
2,6%
15,4%
16 687
0,4%
1,9%
Aktywa ogółem zainwestowane
w ramach działalności firmy inwestycyjnej
dotyczącej zawierania transakcji
na własny rachunek
1 123 923
16,9%
100%
903 255
19,3%
100%
Aktywa ogółem
(suma bilansowa)
6 645 632
100%
n.d.
4 688 658
100%
n.d.
Struktura wskazanego powyżej portfela aktywów finansowych składa się z:
▪ instrumentów pochodnych – dla których udział procentowy w aktywach ogółem
zainwestowanych w ramach działalności firm inwestycyjnych dotyczących
zawierania transakcji na własny rachunek ekspozycji, o której mowa w art. 7 ust. 2
Rozporządzenia 2021/2178 tj. instrumenty pochodne wynosi 46,4%.
▪ obligacji skarbowych i korporacyjnych – dla których udział procentowy w aktywach
ogółem zainwestowanych w ramach działalności firm inwestycyjnych dotyczących
zawierania transakcji na własny rachunek ekspozycji, o której mowa w art. 7 ust. 1
Rozporządzenia 2021/2178 tj. ekspozycji wobec rządów centralnych, banków
centralnych i emitentów ponadnarodowych wynosi 38,2%.
W pozostałej części portfel aktywów XTB składa się z akcji oraz jednostek ETP (Exchange
Traded Product). Posiadane akcje i jednostki ETP odpowiadają za ok. 15,4% ww. portfela
oraz 2,6% całości aktywów ogółem. Akcje, które znajdują się w przedmiotowym portfelu
stanowią zabezpieczenie transakcji nabycia przez Klienta XTB tzw. akcji syntetycznej.
Tym samym skład portfela akcji wynika w głównej mierze ze struktury zleceń otrzymanych
od Klientów i brokerów. Skład posiadanego portfela akcji jest na bieżąco dostosowywany
do kolejnych zleceń Klientów. W związku z powyższym Emitent na żadnym etapie tworzenia
przedmiotowego portfela nie ocenia oraz nie uwzględnia aspektów, które powiązane byłyby
z kwalifikowalnością lub zgodnością danych aktywów z punktu widzenia Taksonomii
finansowej. Powyższe znacznie odróżnia posiadany portfel aktywów Grupy XTB od portfela
kredytowego instytucji kredytowej, czy portfela inwestycyjnego funduszu inwestycyjnego
lub analogicznego podmiotu. W praktyce skład portfela aktywów niefinansowych w ramach
Grupy XTB może ulegać codziennym, istotnym i nieintencjonalnym zmianom. Struktura
portfela, w szczególności akcyjnego, ma zatem charakter niemal losowy z punktu widzenia
kwalifikowalności działalności poszczególnych emitentów do Taksonomii finansowej.
Do celów sprawozdawczych dokonano oceny pod kątem kwalifikowania do Taksonomii
i zaklasyfikowano działalność Grupy Kapitałowej XTB do Przedsiębiorstwa finansowego
w świetle zapisów art. 5 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178, co skutkuje
koniecznością wypełnienia wzorów zawartych w Zał. VIII tego rozporządzenia.
Zgodnie z art. 7 ust. 1-3 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178 ekspozycje
wobec rządów centralnych, banków centralnych i emitentów ponadnarodowych nie są ujęte
w liczniku i mianowniku kluczowych wskaźników wyników, ponadto nie są ujęte w liczniku
276
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
kluczowych wskaźników wyników instrumenty pochodne oraz ekspozycje wobec
przedsiębiorstw, które nie podlegają obowiązkowi publikowania informacji niefinansowych
zgodnie z art. 19a lub 29a dyrektywy 2013/34/UE.
Zgodnie z art. 7 ust. 6 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178 licznik
i mianownik kluczowych wskaźników wyników podzielono na kategorie ekspozycji
wymienione w tym przepisie.
Transakcje zawarte na własny rachunek:
Nie dokonano obliczenia kluczowych wskaźników wyników związanych z aktywami,
opisanych w art. 2 Zał. VII Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178,
ponieważ Spółki z Grupy Kapitałowej XTB S.A nie wykonywały transakcji zawartych
na własny rachunek w 2024 r. innych, niż:
▪ zakup obligacji,
▪ transakcje związane ze zleceniami od klientów dotyczących instrumentów
pochodnych,
▪ zakup akcji i ETP o charakterze pomocniczym w celu realizacji zleceń klientów
detalicznych.
Obligacje nie mogą zostać ujęte w liczniku i mianowniku kluczowych wskaźników wyników
zgodnie z art. 7 ust. 1 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178.
Transakcjami na własny rachunek spółek z Grupy Kapitałowej XTB S.A były zatem w 2024 r.
przede wszystkim transakcje związane ze zleceniami klientów w zakresie instrumentów
pochodnych. Instrumenty pochodne nie mogą jednak zostać ujęte w liczniku kluczowych
wskaźników wyników zgodnie z art. 7 ust. 2 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE)
2021/2178 o brzmieniu: „Instrumenty pochodne wyłącza się z licznika kluczowych
wskaźników wyników przedsiębiorstw finansowych”. Instrumenty pochodne z definicji nie
stanowią inwestycji w spółki w rozumieniu art. 2 Zał. VII Rozporządzenia Delegowanego
Komisji (UE) 2021/2178, bowiem są instrumentem finansowym, którego wartość zależy
od wartości instrumentu podstawowego, mogącego dotyczyć akcji, obligacji, waluty
lub indeksu giełdowego, a celem stosowania instrumentów pochodnych nie jest transfer
kapitału, lecz transfer ryzyka. Również zakup akcji i ETP o charakterze pomocniczym w celu
realizacji zleceń klientów detalicznych nie stanowi transakcji zawartych na własny rachunek,
bowiem dotyczy jedynie zajęcia pozycji w celu dokonania transakcji na rachunek klientów.
W związku z powyższym nie jest zasadne obliczenie kluczowych wskaźników wyników
związanych z aktywami, wskazanych we wzorze nr 1 zawartym w Zał. VIII Rozporządzenia
Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178.
Główny kluczowy wskaźnik wyników pn. Aktywa zrównoważone środowiskowo ogółem
wynosi 0%, z uwagi na art. 7 ust. 1 i 2 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE)
2021/2178, stanowiący o tym, że wyłącza się z licznika i mianownika oraz instrumenty
pochodne wyłącza się z licznika przy obliczeniu kluczowych wskaźników wyników
przedsiębiorstw finansowych, a w 2024 r. nie wystąpiły transakcje zawarte na własny
rachunek inne, niż transakcje wymienione powyżej.
Transakcje inne niż zawarte na własny rachunek:
Spółki z Grupy Kapitałowej XTB S.A w 2024 roku wykonywały transakcje inne niż zawarte
na własny rachunek, a mianowicie transakcje związane ze zleceniami od klientów i dla nich
we wzorze zawartym w Zał. VIII Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178
przewidziano wskaźniki wyników dotyczące przychodów.
Kwota przychodów osiągniętych w 2024 r. dotycząca poniżej wymienionych rodzajów usług,
wymaganych dla firm inwestycyjnych, to:
▪ przyjmowanie i przekazywanie zleceń w odniesieniu do jednego lub większej liczby
instrumentów finansowych – nie wystąpiły;
▪ wykonywanie zleceń na rachunek klientów: ok. 15 741 tys. zł (w tym 0 zł od klientów
instytucjonalnych) – stan na koniec 2024 r.;
277
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
▪ zawieranie transakcji na własny rachunek (wystąpiły: zakup obligacji (ok. 26 mln zł
– stan na koniec 2024 roku), instrumenty pochodne (ok. 1 770 mln zł, w tym ok. 78
mln zł od klientów instytucjonalnych – stan na koniec 2024 r.), zakup akcji i ETP
o charakterze pomocniczym w celu realizacji zleceń klientów (ok. 15 mln zł – stan
na koniec 2024 r., w tym 0 zł od klientów instytucjonalnych);
▪ zarządzanie portfelem – nie wystąpiły;
▪ doradztwo inwestycyjne – nie wystąpiły;
▪ gwarantowanie emisji instrumentów finansowych lub subemisja instrumentów
finansowych z gwarancją przejęcia emisji – nie wystąpiły;
▪ subemisja instrumentów finansowych bez gwarancji przejęcia emisji – nie wystąpiły;
▪ prowadzenie MTF – nie wystąpiły;
▪ prowadzenie OTF – nie wystąpiły.
Inne przychody poza ww., tj. takie, które nie są wymagane do raportowania dla firm
inwestycyjnych we wzorze zawartym w Zał. VIII Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE)
2021/2178 i tym samym nie kwalifikują się do Taksonomii, wyniosły ok. 73 mln zł – stan
na koniec 2024 r.
W 2024 r. Spółki z Grupy Kapitałowej XTB S.A wykonywały transakcje zawarte na własny
rachunek w 2024 r., które były związane ze zleceniami klientów w zakresie instrumentów
pochodnych, dla 45 klientów instytucjonalnych – wymienione w pkt. c) w ust. 1 powyżej.
Dla 4 klientów instytucjonalnych, podlegających pod obowiązek publikowania, jest dostępny
opublikowany Raport ESG z ujawnieniami taksonomicznymi, dlatego wysłano ankietę
z prośbą o informację na temat ujawnień taksonomicznych do 41 klientów instytucjonalnych.
Jeden klient wypełnił tabele z ujawnieniami taksonomicznymi w odpowiedzi na ankietę.
Pozostali klienci nie publikują i nie udostępnili w odpowiedziach na ankiety ujawnień
taksonomicznych.
Główny kluczowy wskaźnik wyników pn. Przychody z działalności i usług zrównoważonych
środowiskowo ogółem wynosi 0%, z uwagi na art. 7 ust. 2 Rozporządzenia Delegowanego
Komisji (UE) 2021/2178, stanowiący o tym, że Instrumenty pochodne wyłącza się z licznika
kluczowych wskaźników wyników przedsiębiorstw finansowych. Przychody z wykonywania
zleceń na rachunek klientów, wyniosły 0 zł od klientów instytucjonalnych i tym samym nie jest
możliwe obliczenie wskaźnika wg metody narzuconej w art. 2.4 Zał. VII Rozporządzenia
Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178: „licznik określa się jako średnią ważoną przychodów
(opłat, prowizji innych korzyści pieniężnych) uzyskanych przez firmę inwestycyjną
w stosunku do łącznej wartości działalności gospodarczej zgodnej z systematyką w ramach
działalności klientów”. Jeśli nie występują klienci instytucjonalni w kategorii przychodów
z wykonywania zleceń na rachunek klientów, bowiem są to wyłącznie, klienci indywidualni,
nie ma możliwości pozyskania informacji o zgodności z systematyką w ramach działalności
klientów. Z kolei w kategorii przychodów z zawierania transakcji na własny rachunek,
są wyłącznie przychody z instrumentów pochodnych, wykluczone z głównego wskaźnika
wyników przez art. 7 ust. 2 Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178, zakup
akcji i ETP o charakterze pomocniczym w celu realizacji zleceń klientów detalicznych oraz
zakup obligacji, które wyłącza się przy obliczeniu kluczowych wskaźników wyników
przedsiębiorstw finansowych.
Przypisanie do odpowiedniego celu środowiskowego przychodów kwalifikujących się
do systematyki w odpowiednim wierszu dotyczącym przychodów z zawierania transakcji
na własny rachunek we wzorze nr 2 zawartym w Zał. VIII Rozporządzenia Delegowanego
Komisji (UE) 2021/2178 bazuje na ujawnieniach taksonomicznych czterech klientów
instytucjonalnych, dla których jest opublikowany Raport ESG z ujawnieniami
taksonomicznymi oraz jednego klienta nie podlegającego pod obowiązek publikowania, który
wypełnił tabele z ujawnieniami taksonomicznymi. Kwota przychodów z zawierania transakcji
na własny rachunek, tj. ok. 78 mln zł na koniec 2024 r., stanowi sumę przychodów
kwalifikujących się do systematyki we wzorze nr 2 zawartym w Zał. VIII Rozporządzenia
Delegowanego Komisji (UE) 2021/2178, lecz nie zgodnych z systematyką, z uwagi
na wyłączenie instrumentów pochodnych z licznika. Natomiast przychodów z wykonywania
278
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
zleceń na rachunek klientów nie ujęto w ramach przychodów kwalifikujących się
do systematyki, ponieważ w tej kategorii przychodów nie występują klienci instytucjonalni,
wyłącznie klienci indywidualni, dla których nie ma możliwości pozyskania informacji
o zgodności z systematyką w raportach z działalności klientów.
Przychody z praw ułamkowych dotyczyły wyłącznie klientów indywidualnych, nie miały
miejsce transakcje z akcjami ułamkowymi na zlecenie klientów instytucjonalnych, w związku
z tym nie zostały ujęte w przychodach kwalifikujących się do Taksonomii.
Mając na uwadze przyjęte założenie odnośnie braku kwalifikacji aktywów do systematyki,
Emitent przyjął również założenie, iż udział procentowy w aktywach ogółem ekspozycji,
o której mowa w art. 7 ust. 3 Rozporządzenia 2021/2178 tj. ekspozycji wobec przedsiębiorstw,
które nie podlegają obowiązkowi publikowania informacji niefinansowych zgodnie
z art. 19a lub 29a dyrektywy 2013/34/UE wynosi 0%.
Grupa XTB nie wprowadziła modyfikacji odnośnie prezentacji ww. wskaźników w porównaniu
do poprzedniego roku obrotowego.
Grupa XTB nie prowadzi działalności związanej z finansowaniem działalności podmiotów
trzecich.
Spółki z Grupy XTB nie emitowały obligacji ekologicznych oraz ekologicznych dłużnych
papierów wartościowych mających na celu finansowanie określonych zidentyfikowanych
rodzajów działalności, jak również Spółki z Grupy XTB nie dokonywały inwestycji w obligacje
ekologiczne oraz ekologiczne dłużne papiery wartościowe wyemitowane przez podmioty
trzecie. Grupa XTB nie udzielała jak również nie posiada w portfelu pożyczek specjalnego
przeznaczenia.
2.2.3. Minimalne gwarancje
Prawa człowieka i prawa pracownicze
XTB S.A. wdraża proces należytej staranności opierający się na:
▪ należytej staranności w procesach zarządczych, operacyjnych i strategicznych oraz
wdrożonych dokumentach korporacyjnych;
▪ współpracy z zainteresowanymi stronami (badanie opinii interesariuszy, badanie
satysfakcji pracowników);
▪ identyfikacji niekorzystnego wpływu, podejmowaniu działań na rzecz jego
ograniczenia, zarządzaniu ryzykiem, audycie wewnętrznym i compliance;
▪ monitorowaniu skuteczności podejmowanych starań i procesów, aktualizacji
dokumentów korporacyjnych, analizowaniu otrzymywanych zgłoszeń;
▪ podejmowaniu adekwatnych działań naprawczych.
Prowadzimy działalność zgodnie z wytycznymi ONZ dotyczącymi biznesu i praw człowieka
oraz Wytycznymi OECD. Zobowiązujemy się do poszanowania wszystkich praw człowieka
uznanych i zdefiniowanych w międzynarodowo uznanych dokumentach takich jak:
▪ 10 zasad UN Global Compact,
▪ Powszechnej Deklaracji Praw Człowieka,
▪ Wytycznych ONZ dotyczących biznesu i praw człowieka,
▪ Wytycznych OECD dla przedsiębiorstw wielonarodowych,
▪ zasad dotyczących podstawowych praw w pracy zawartych w 8. Podstawowych
Konwencjach MOP określonych w Deklaracji w sprawie podstawowych zasad i praw
279
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
w pracy oraz unikania/ minimalizowania potencjalnego negatywnego wpływu
działalności XTB na prawa człowieka.
Od 2019 roku w Centrali XTB S.A. jest wdrożony Kodeks Etyki, który określa podstawowe
normy, zasady postępowania i wartości. Wdrożono również procedurę anonimowego
zgłaszania nieprawidłowości określającą zasady dokonywania anonimowych zgłoszeń
dla rzeczywistych lub potencjalnych naruszeń prawa, w tym naruszeń przepisów z zakresu
przeciwdziałania praniu pieniędzy oraz finansowaniu terroryzmu, procedur wewnętrznych
i standardów etycznych. Naruszenia zgłaszane są w dedykowanym formularzu
elektronicznym umożliwiającym zachowanie anonimowości.
Włączanie zasad odpowiedzialności do systemów zarządzania
System zarządzania XTB jest oparty na przejrzystych zasadach z zapleczem formalno-
prawnym zapewniającym stosowanie transparentnych i odpowiedzialnych praktyk. W wyniku
przeprowadzonego w 2024 roku badania podwójnej istotności, opartego na wywiadach,
ankietach oraz warsztatach z interesariuszami XTB, wyszczególniono istotne ryzyka, istotne
szanse oraz istotne wpływy. W analizie odniesiono się do wskaźników standardów
raportowania zrównoważonego rozwoju Unii Europejskiej ESRS, by zapewnić jego
kompletność. Efekty prac pozwoliły przygotować sprawozdawczość zrównoważonego
rozwoju, ale również zaktualizować kierunki i cele strategiczne XTB, które odzwierciedlają
potrzeby i plany organizacji w założonym horyzoncie czasowym. Sprzyjając budowaniu relacji
opartych na wzajemnym zaufaniu, kładziemy nacisk na zgodność z przepisami prawa, jakość
oraz odpowiedzialność, odzwierciedlającą charakter działalności XTB jako firmy
inwestycyjnej.
Identyfikacja i ocena skutków negatywnych
W ramach identyfikowanych negatywnych skutków związanych z działalnością XTB
oceniamy je i podejmujemy lub planujemy adekwatne działania prewencyjne. Opieramy je
na komunikacji wewnętrznej w przedsiębiorstwie, zapleczu proceduralno-formalnym oraz
wewnętrznej i zewnętrznej procedurze zgłaszania naruszeń w ramach ochrony sygnalistów.
W Centrali funkcjonuje również Strategia Zarządzania Ryzykiem oraz System Zarządzania
Ryzykiem, obejmujący pracowników oraz podmioty zależne XTB. Jego celem jest
zaprojektowanie oraz wdrożenie procesów, opracowanie, rozwijanie i wdrożenie
wewnętrznych dokumentów w zakresie m.in. pomiaru, szacowania, ograniczania i kontroli
ryzyka.
Wstrzymywanie, zapobieganie i łagodzenie skutków
W XTB S.A. nie tolerujemy jakichkolwiek przejawów dyskryminacji oraz negatywnych
zachowań godzących we współpracowników. Podejmujemy działania prewencyjne
obejmujące komunikację wewnętrzną, zaplecze proceduralno-regulacyjne oraz czuwamy nad
dobrą atmosferą pracy wewnątrz organizacji. W przypadku zgłoszenia naruszenia
zobowiązujemy się do przeprowadzenia dochodzenia wewnętrznego wraz z przesłuchaniem
świadków, zbieraniem dowodów i analizą zgromadzonej dokumentacji oraz podjęcia
adekwatnych działań naprawczych, tj. przeprowadzenie dodatkowych szkoleń pracowniczych
wyłonionych na podstawie zebranych wniosków.
Kluczową rolę w monitorowaniu zgodności działalności XTB z przepisami prawa pełni
Inspektor Nadzoru reprezentujący obszar compliance XTB. Pełni on swoje obowiązki
w oparciu o wdrożone regulaminy, których celem jest m.in. ustanowienie systemu nadzoru
zgodności działalności z prawem, służącego ujawnianiu i zapobieganiu naruszania przez XTB
obowiązków wynikających z przepisów prawa, regulujących prowadzenie działalności
maklerskiej.
280
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Cele systemu nadzoru zgodności działalności w XTB osiągane są m.in. poprzez:
▪ podejmowanie działań zmierzających do wypełniania przez Spółkę obowiązków
wynikających z przepisów prawa regulujących prowadzenie działalności
maklerskiej,
▪ doradztwo oraz bieżącą pomoc osobom wykonującym czynności w ramach
prowadzonej przez XTB działalności maklerskiej w wypełnianiu przez nie
obowiązków zgodnie z przepisami prawa regulującymi jej prowadzenie,
▪ badanie i regularną ocenę adekwatności i skuteczności przyjętego systemu
compliance, jak również działań podejmowanych w celu wypełniania przez XTB
obowiązków wynikających z przepisów prawa regulujących prowadzenie
działalności maklerskiej.
Zapewnienie prawidłowego działania systemu compliance w oddziałach XTB należy do osoby
wskazanej w strukturze danego oddziału XTB, która w tym zakresie podlega bezpośrednio
Inspektorowi Nadzoru.
Proces zarządzania ryzykiem compliance w XTB obejmuje identyfikację ryzyk compliance,
ocenę prawdopodobieństwa ich wystąpienia, ocenę konsekwencji wystąpienia danego ryzyka
compliance, nadanie wag poszczególnym ryzykom, zastosowanie środków mitygujących
ryzyko oraz udokumentowanie zastosowanych środków.
W ramach systemu compliance w XTB prowadzone są postępowania kontrolne
w jednostkach organizacyjnych XTB zgodnie z powszechnie obowiązującymi przepisami.
W 2024 roku w jednej ze spółek zależnych XTB S.A. toczyło się postępowanie
dot. dyskryminacji, które zostało zakończone ugodą z początkiem 2025 roku. Ponadto
w jednym z oddziałów toczyło się pojedyncze postępowanie dotyczące prawa pracy oraz dwa
incydenty zakończone odpowiednio wycofaniem pozwu oraz ugodą. Wszystkie zgłoszenia
były poddane analizie i ocenie XTB.
W stosunku do Centrali, jak i spółek z Grupy w ciągu ostatnich 12 miesięcy nie wystosowano
pytań zarówno z Krajowego Punktu Kontaktowego OECD ani Business and Human Rights
Resource Centre. W Spółce przeprowadzane są kontrole instytucji państwowych,
a przedsiębiorstwo stosuje się do wszystkich zaleceń pokontrolnych.
XTB S.A. nie prowadzi działalności w sektorze produkcji kontrowersyjnych rodzajów broni.
Przeciwdziałanie korupcji
W Spółce istnieją procedury i zasady przeciwdziałania korupcji tj. Polityka Antykorupcyjna
XTB S.A. i Kodeks Etyki XTB S.A. Ujęto w nich działania dotyczące polityki prezentowej,
zarządzania konfliktem interesów oraz etyką przedsiębiorstwa. Ponadto w XTB przyjęte
zostały polityka zarządzania zachętami oraz regulamin zarządzania konfliktami interesów.
Ponadto wszelkie zakupy scentralizowane (tj. dokonywane w Polsce) realizowane są zgodnie
z dedykowaną procedurą zakupu dóbr i usług.
XTB jest instytucją obowiązaną w rozumieniu przepisów ustawy o przeciwdziałaniu praniu
pieniędzy oraz finansowaniu terroryzmu. Mając na uwadze konieczność zapewnienia
zgodności z powyższymi przepisami w XTB przyjęta została Procedura AML/ CFT
określająca szczegółowe rozwiązania, w tym obowiązki pracowników poszczególnych
działów w obszarze przeciwdziałania praniu pieniędzy oraz finansowaniu terroryzmu. Zasady
anonimowego zgłaszania naruszeń, w tym naruszeń przepisów z zakresu przeciwdziałania
praniu pieniędzy oraz finansowaniu terroryzmu zostały określone w dedykowanej procedurze.
Dostawcy XTB, zgodnie z treścią zawartych umów z XTB zostali zobowiązani do zapoznania
się z treścią Polityki Antykorupcyjnej XTB S.A. i do działania zgodnie z jej postanowieniami
oraz zgłaszania wszelkich podejrzeń korupcji oraz wspierania działań wyjaśniających.
281
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W spółkach i oddziałach XTB S.A. nie zidentyfikowano przypadków korupcji w badanym
okresie sprawozdawczym oraz nie toczą się postępowania związane z przestępstwami
o charakterze korupcyjnym.
Bezpieczeństwo danych i systemów
XTB przykłada najwyższą uwagę do bezpieczeństwa danych oraz systemów. Mówiąc
o bezpieczeństwie cyfrowym, dostęp do aplikacji inwestycyjnej xStation jest chroniony
poprzez autoryzację dostępu, hasła, odcisk palca lub kod. Połączenia pomiędzy serwerami
XTB, a aplikacją są w pełni szyfrowane. Środki klientów XTB są chronione. Możliwość wypłaty
środków istnieje wyłącznie na konto klienta, kluczowe informacje są uwierzytelniane
wieloetapowo. Ponadto na stronie internetowej XTB znajduje się także treść poświęcona
cyberbezpieczeństwu, a Spółka informuje o rodzajach zagrożeń związanych z ryzykiem
cyfrowym pod adresem: https://pl.xtb.com/bezpieczenstwo-w-sieci
Spółka XTB S.A. posiada własną Politykę Cookies i Politykę Prywatności. Polityka
Prywatności została przygotowana zgodnie z obowiązkiem informacyjnym wynikającym
z art. 13 i 14 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2016/679 z dnia 27
kwietnia 2016 roku w sprawie ochrony osób fizycznych w związku z przetwarzaniem danych
osobowych i w sprawie swobodnego przepływu takich danych oraz uchylenia dyrektywy
95/46/WE (ogólne rozporządzenie o ochronie danych) (dalej: „RODO”). W spółce XTB S.A.
powołany został Inspektor Ochrony Danych Osobowych.
Obszar podatków
XTB S.A. posiada zbiór zidentyfikowanych i opisanych procesów oraz procedur dotyczących
zarządzania wykonywaniem obowiązków wynikających z przepisów prawa podatkowego
i jest w stanie zapewnić należyte funkcjonowanie wewnętrznych mechanizmów kontrolnych
w zakresie funkcji podatkowej. Dysponuje właściwymi zasobami osobowymi, technicznymi
oraz finansowymi niezbędnymi do ich wdrożenia i utrzymania nadzoru nad prawidłowym
realizowaniem obowiązków podatkowych. Strategia podatkowa XTB zakłada dążenie
do stworzenia i utrzymywania efektywnej oraz transparentnej funkcji podatkowej
w przedsiębiorstwie, która zapewnia zgodność postępowania z przepisami podatkowymi oraz
kontrolę ryzyka podatkowego. Zgodnie z obowiązującym prawem sporządzamy
i przekazujemy do publicznej wiadomości informację o realizowanej strategii podatkowej.
W przedsiębiorstwie wdrożono procesy zarządzania ryzykiem podatkowym, a istotnym
elementem nadzoru podatkowego są ład podatkowy i zgodność z przepisami podatkowymi.
Strategia podatkowa XTB S.A. zakłada dążenie do stworzenia i utrzymywania efektywnej,
wydajnej oraz transparentnej funkcji podatkowej w przedsiębiorstwie, która w efekcie
zapewnia zgodność postępowania (compliance) z przepisami podatkowymi oraz pewność
w zakresie kontroli ryzyka podatkowego.
Spółka wdrożyła odpowiednie procesy zarządzania i kontroli, aby zapewnić zgodność
działania z obowiązującymi przepisami podatkowymi, prawidłowość i terminowość składania
wymaganych deklaracji i informacji podatkowych oraz płatności podatków. Księgi rachunkowe
Spółki prowadzone są w sposób rzetelny i umożliwiający prawidłowe wykonanie wszelkich
obowiązków podatkowych nałożonych na XTB. Wszelkie procesy i przedsięwzięcia
biznesowe w XTB realizowane są z uwzględnieniem wymagań co do realizacji obowiązków
i procesów podatkowych.
Podstawową funkcję podatkową w strukturze Spółki pełni Zespół ds. Podatków funkcjonujący
w ramach Działu Finansów i Księgowości, zarządzany przez Dyrektora ds. Podatków,
nadzorowany przez Członka Zarządu ds. Finansowych (będącego jednocześnie Dyrektorem
Finansowym).
W celu zarządzania wykonywaniem obowiązków podatkowych wynikających z przepisów
prawa podatkowego w Spółce opracowano i wdrożono odpowiednie procedury, między
innymi Instrukcję określająca zakres odpowiedzialności za realizację zadań w przedmiocie
rozliczeń XTB S.A. z tytułu zobowiązań podatkowych. Role, obowiązki a także
282
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
odpowiedzialność pracowników związanych z realizacją funkcji podatkowej zostały zawarte
w dokumencie: Wewnętrzny regulamin organizacyjny działu finansów i księgowości z dnia
28 czerwca 2024 roku.W Spółce obowiązują również inne procedury, stanowiące kolejne
elementy wdrożonego ładu podatkowego, dotyczące kwestii podatkowych, jak np.
Wewnętrzna Procedura w zakresie przeciwdziałania niewywiązywaniu się z obowiązku
przekazywania informacji o schematach podatkowych.
Ryzyka podatkowe identyfikowane i oceniane są na bieżąco, w toku codziennej pracy
pracowników Zespołu Podatków, jak również omawiane są podczas cyklicznych spotkań
pracowników Zespołu Podatków z Dyrektorem ds. Podatków oraz Dyrektora ds. Podatków
z Członkiem Zarządu ds. Finansowych.
Począwszy od października 2024 roku w XTB S.A. toczy się kontrola podatkowa w zakresie
podatku dochodowego od osób prawnych w zakresie stosowania uznanej przez Szefa
Krajowej Administracji Skarbowej metody ustalania ceny transakcyjnej pomiędzy XTB S.A.
a powiązanymi podmiotami zagranicznymi wynikającymi z otrzymanej przez Spółkę decyzji
o APA. Kontrola podatkowa jest prowadzana na podstawie przepisów ustawy
z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (Dz.U.2023.2383 ze zm.) (art. 281 i następne)
w związku z art. 104 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 16 października 2019 r. o rozstrzyganiu sporów
dotyczących podwójnego opodatkowania oraz zawieraniu uprzednich porozumień cenowych
(Dz.U.2023.948).
Środowisko i klimat
Grupa XTB wdrożyła Politykę Klimatyczną, w której określa między innymi wyzwania przed
jakimi staje w związku ze zmianami klimatu, czy cele na okres najbliższych lat. Więcej
informacji znajduje się w rozdziale 2 niniejszego Oświadczenia.
Grupa XTB opublikowała Strategię ESG, a także od 2022 publikowała raporty
zrównoważonego rozwoju zgodne ze standardem raportowania SIN, których częścią był
m.in. raport emisji dwutlenku węgla. Od 2024 roku Grupa XTB publikuje pełny ślad węglowy
swojej działalności wyliczony we współpracy z zewnętrznym ekspertem specjalizującym się
w tym obszarze w trzech zakresach, który został poddany atestacji ograniczonej pewności,
(z ang. „limited assurance”). Zarówno raporty, jak i strategie są dostępne publicznie
na stronach internetowych przedsiębiorstwa.
Uczciwa konkurencja
W Centrali XTB S.A. nie wdrożono polityki regulującej przeciwdziałanie nieuczciwej
konkurencji. W badanym okresie sprawozdawczym 2024 rok nie zidentyfikowano naruszeń
zasad uczciwej konkurencji oraz nie były prowadzone postępowania w tym zakresie.
Minimalne Gwarancje spółki niefinansowej X Open Hub Sp. z o.o.
Działalność operacyjna X Open Hub Sp. z o.o. odzwierciedla wytyczne OECD i ONZ
dotyczące praw człowieka oraz konwencje Międzynarodowej Organizacji Pracy. W ramach
należytej staranności wdrażane są działania, obejmujące: identyfikację i ocenę ryzyk,
wdrażanie działań naprawczych, monitorowanie skuteczności oraz zapewnienie dostępu
do środków zaradczych. Spółka przeprowadziła przegląd obowiązujących polityk i procedur,
a wszystkie działania są monitorowane i raportowane zgodnie z wewnętrznymi regulacjami.
Działania te obejmują kluczowe obszary, takie jak: prawa człowieka, zatrudnienie i relacje
z pracownikami, ochrona środowiska, zwalczanie korupcji, interesy konsumenta, rozwój nauki
i technologii, konkurencja oraz opodatkowanie.
Minimalne Gwarancje Grupy XTB
W skali Grupy Kapitałowej XTB S.A. – spółek zależnych i oddziałów XTB S.A. – trwa analiza
posiadanych przez nie dokumentów (polityk, procedur, regulaminów). Jeśli będzie potrzeba,
po zakończeniu analizy, zostaną wydane rekomendacje do wszystkich jednostek względem
wdrożenia brakujących dokumentów korporacyjnych (po dostosowaniu do przepisów
lokalnego prawa).
283
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3. Społeczeństwo
3.1 Nasi Pracownicy
3.1.1 Struktura zatrudnienia
3.1.2 Różnorodność i równość
3.1.3 Warunki pracy
3.1.4 Szkolenia i rozwój pracowników
3.1.5 Polityki regulacje
3.1.6 Bezpieczeństwo i komfort pracy
3.1.7 Incydenty i skargi w obszarze praw
człowieka
3.2 Konsumenci i użytkownicy końcowi
3.2.1 Konsumenci i klienci Grupy XTB
3.2.2 Polityki dotyczące konsumentów i
użytkowników końcowych
3.2.3 Kanały zgłoszeń i działania naprawcze
284
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3. Społeczeństwo
3.1. Nasi Pracownicy
Jedną z kluczowych grup interesariuszy Grupy XTB są pracownicy. To ich zaangażowanie,
kompetencje i indywidualne cechy osobowościowe kreują naszą kulturę organizacyjną
i wpływają na wyniki działalności XTB już od ponad 20 lat.
Jako pracodawca zatrudniający i współpracujący łącznie z ponad 1 000 osób na całym
świecie, jesteśmy świadomi naszego wpływu na jakość i równowagę ich życia zawodowego
oraz prywatnego. Pro-pracownicza atmosfera pracy, stabilność i konkurencyjność warunków
zatrudnienia oraz benefity pozapłacowe sprawiają, że aż 87% pracowników poleciłoby XTB
jako miejsce dobre do pracy. Jest to wynik ankietowego badania satysfakcji pracowników
przeprowadzonego z początkiem 2024 roku w Grupie XTB. W XTB dbamy również
o utrzymanie odpowiednich standardów BHP w miejscu pracy poprzez szkolenia
oraz wprowadzenie cyklicznych szkoleń z pierwszej pomocy dla naszych pracowników.
W toku analizy podwójnej istotności nie zidentyfikowaliśmy istotnych wpływów w obszarze
respektowania praw człowieka, aczkolwiek przykładamy wagę do utrzymywania najwyższych
standardów współpracy w naszym zespole, a przestrzeganie praw człowieka traktujemy
priorytetowo. Nasi pracownicy są traktowani z szacunkiem i poszanowaniem zasad równości,
a podstawowym kryterium zatrudnienia czy awansu są ich kompetencje. Nasze zobowiązania
do przestrzegania praw człowieka zgodnie z międzynarodowymi standardami zostały opisane
w rozdziale 2.2.3. Minimalne Gwarancje oraz w Polityce Zarządzania Różnorodnością,
Równym Traktowaniem i Kulturą Włączenia XTB S.A. (DEI).
Komunikacja z pracownikami
Pracujemy nad wzmacnianiem komunikacji z naszymi pracownikami w obliczu dynamicznego
przyrostu zatrudnienia w Grupie XTB. Największe zatrudnienie charakteryzuje Centralę XTB
w Warszawie, która to dominuje w tym względzie nad oddziałami i spółkami zagranicznymi.
Interesy poszczególnych pracowników Centrali przed Zarządem XTB S.A. reprezentują
przedstawiciele pracowników, bezpośredni przełożeni oraz Dyrektor działu Zarządzania
Kapitałem Ludzkim, który zapewnia ciągłość dialogu i współpracy z zespołem pracowników.
W związku z dynamicznym rozwojem naszej działalności dążymy do poprawy działań
komunikacyjnych z pracownikami. Nasze komunikaty są tworzone dwujęzycznie,
wdrożyliśmy wewnętrzną platformę intranet oraz korzystamy z wewnętrznych mailingów.
Pracownicy mają bezpośredni kontakt ze swoimi przełożonymi oraz członkami Zarządu jeśli
jest taka potrzeba. Celem wzmacniania kultury organizacyjnej organizowane są również
okazjonalne zjazdy integracyjne.
SBM 3 S1-1 W 2024 roku zaktualizowaliśmy Strategię ESG na lata 2024-2027. Została
ona oparta na wynikach badania opinii interesariuszy, a jej cele zostały skonsultowane
z pracownikami odpowiedzialnymi za dany obszar zainteresowania Strategii. Osoby te są
zaangażowane operacyjnie w realizację celów strategicznych i przedstawiają postępy
Zespołowi ESG. Poprzez obszar pracowniczy rozumiemy wszystkich pracowników Grupy
XTB zatrudnionych na podstawie umowy o pracę, na których XTB jako pracodawca wywiera
istotny wpływ oraz osoby niebędące pracownikami, stanowiące własne zasoby pracownicze
(osoby współpracujące na podstawie kontraktów B2B oraz umów cywilnoprawnych). Zarówno
rzeczywiste jak i potencjalne zidentyfikowane istotne wpływy w obszarze pracowniczym
pozwoliły nam zaktualizować i dostosować Strategię ESG na lata 2024-2027, nie wpływając
jednak na model biznesowy organizacji. Powiązania pomiędzy szansami i ryzykami
a strategią i modelem biznesowym zostały ujęte w tabelach IRO w rozdziale 1.6. niniejszego
Oświadczenia.
285
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Budowanie relacji i dobrej atmosfery pracy jest dla nas bardzo ważne. Dlatego też w 2024
roku w Grupie XTB zrealizowaliśmy inicjatywy i projekty związane z obszarem pracowniczym,
również we współpracy z Fundacją XTB:
▪ warsztaty z serii „Inner Power” zachęcające pracowników do dzielenia się swoimi
pasjami i zainteresowaniami,
▪ zajęcia sportowe, zajęcia szachowe, wspólne kibicowanie,
▪ badania i konsultacje zdrowotne dla pracowników Centrali XTB,
▪ warsztaty i badania profilaktyki nowotworowej dla pracowników w ramach akcji
„Pink October” i „Movember”,
▪ wprowadzenie cyklicznego szkolenia z pierwszej pomocy;
▪ szczepienie na grypę organizowane w biurze,
▪ akcje w ramach wolontariatu pracowniczego (w 2024 roku wspólne sprzątanie lasu
Kabackiego w Warszawie).
SBM-3 S1-1 Przedstawiciele kadry pracowniczej wzięli udział w warsztatach
oraz wywiadach pogłębionych badania podwójnej istotności, w wyniku którego
zidentyfikowaliśmy ryzyka i szanse związane z własnymi pracownikami. Zostały one opisane
w ujawnieniu ESRS 2 SBM-3 w rozdziale 1.6. Oświadczenia.
Nad zaangażowaniem pracowników na każdym etapie zatrudnienia czuwa Zarząd XTB S.A.
oraz działy Zarządzania Kapitałem Ludzkim i HR Tech:
▪ podczas procesu rekrutacji, zatrudnienia oraz wdrożenia,
▪ podczas pracy poprzez ankiety, rozmowy okresowe, bieżące rozmowy
z przełożonymi,
▪ podczas zakończenia współpracy.
Zaangażowanie to jest widoczne w udziale pracowników w organizowanych inicjatywach oraz
ocenach badania satysfakcji pracowników.
Na moment publikacji nie identyfikujemy jakiegokolwiek wpływu ewentualnego planu
przejścia na pracowników i współpracowników Grupy XTB. W Grupie XTB nie ma możliwości
wystąpienia pracy przymusowej oraz pracy dzieci. W toku badania podwójnej istotności
przeanalizowano ze zrozumieniem łańcuch wartości i model biznesowy, wykluczając
to ryzyko. W trakcie analizy powołano się na regulowany charakter działalności Grupy XTB,
współpracę z partnerami cieszącymi się nieposzlakowaną opinią, lokalizację biur oraz
charakter pracy wymagający określonych kompetencji.
Rok 2024 jest pierwszym za który prezentujemy dane zgodnie ze standardami ESRS,
w związku z powyższym nie raportujemy zmian metodyki wyliczeń wskaźników tego
rozdziału.
Charakterystyka pracowników Grupy XTB
SBM-3 Pracownicy w rozumieniu XTB to osoby fizyczne zatrudnione w oddziałach
i spółkach Grupy na podstawie umowy o pracę. Poprzez własne zasoby pracownicze
rozumiemy osoby współpracujące z jednostkami Grupy XTB na podstawie
m.in. samozatrudnienia, umów o dzieło, umów-zlecenie, powołania itp.
Spośród pracowników zatrudnionych w oddziałach i spółkach XTB S.A. wyróżnia się
pracowników obszaru IT oraz pracowników administracyjno-biurowych różnych specjalizacji.
Nie prowadzimy działalności operacyjnej które mogą być narażone na znaczące ryzyko
wystąpienia przypadków pracy przymusowej, pracy obowiązkowej lub pracy dzieci oraz nie
identyfikujemy grupy pracowniczej na której możemy wywierać szczególnie negatywny
wpływ.
286
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3.1.1. Struktura zatrudnienia
S1-6 Jedynym krajem, w którym Grupa XTB zatrudnia więcej niż 50 pracowników
stanowiących przynajmniej 10% zatrudnienia całej Grupy XTB jest Polska. Dlatego nie
prezentujemy informacji o liczbie pracowników w podziale na kraje. Szczegółowe informacje
na temat zatrudnienia zostały przedstawione w dalej opublikowanych tabelach i zawierają
dane o pracownikach zatrudnionych na koniec okresu sprawozdawczego, tj. na dzień
31.12.2024 roku.
Na dzień 31.12.2024 roku Grupa XTB zatrudniała:
Spośród 1 015 pracowników Grupy, aż 703 osoby były zatrudnione w Centrali XTB S.A.
w Warszawie na 31.12.2024 roku, co stanowi 69,26% zatrudnienia w Grupie.
Tabela 25. Liczba pracowników Grupy XTB w podziale na płeć na dzień 31.12.2024 r.
Płeć pracownika
Liczba pracowników
Stan na dzień
31.12.2024
Kobiety
347
Mężczyźni
668
Pozostali
0
Nie ujawniono
0
Ogółem
1 015
Do wyliczeń wskaźników ujawnienia S1-6 zebrano dane dotyczące liczby zatrudnionych
na dzień 31.12.2024 roku. Wyjątek stanowi wskaźnik rotacji, gdzie zidentyfikowano łączną
ilość osób, które odeszły z XTB na przestrzeni całego 2024 roku. W odniesieniu
do sprawozdania finansowego, gdzie ujawniana całkowita liczba pracowników
i współpracowników wynosi 1 245 osoby, występuje różnica w związku z uwzględnieniem
w zestawieniu na potrzeby sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju osób na urlopach
macierzyńskich, wychowawczych i zasiłkach (zwolnieniach powyżej 33 dni).
34%
KOBIET
66%
MĘŻCZYZN
90%
PRACOWNIKÓW ZATRUDNIONYCH
NA CZAS NIEOKREŚLONY
287
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 26. Liczba pracowników Grup XTB w podziale na płeć i charakter współpracy
Stan na dzień 31.12.2024 roku
Płeć
Kobiety
Mężczyźni
Pozostali
Nie
ujawniono
Ogółem
Liczba pracowników
347
668
0
0
1 015
Liczba pracowników
zatrudnionych
na czas nieokreślony
312
601
0
0
913
Liczba pracowników
zatrudnionych
na czas określony
35
67
0
0
102
Liczba pracowników,
którym nie gwarantuje się
godzin pracy
0
0
0
0
0
Liczba pracowników
347
668
0
0
1 015
Na dzień 31.12.2024 roku w Grupie XTB dominowało zatrudnienie mężczyzn (66%).
90% pracowników było zatrudnionych na umowę o pracę na czas nieokreślony.
Tabela 27. Wskaźnik rotacji pracowników*
01.01.2024 – 31.12.2024
Łączna liczba pracowników,
którzy odeszli z Grupy XTB
134
Wskaźnik rotacji pracowników (%)
13%
W 2024 roku z Grupy XTB odeszło 134 pracowników, co stanowi 13% całkowitego
zatrudnienia w Grupie XTB na dzień 31.12.2024 roku. Do wskaźnika nie wliczono osób, które
odeszły i zostały przywrócone do pracy w tym samym okresie sprawozdawczym. W celu
wyliczenia wskaźnika rotacji odniesiono liczbę pracowników, którzy odeszli do całkowitej
liczby zatrudnienia na dzień 31.12.2024 roku.
288
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
S1-7 Inne formy współpracy
Na dzień 31.12.2024 roku występowały następujące formy współpracy z osobami
niebędącymi pracownikami oddziałów i spółek Grupy XTB:
▪ Samozatrudnienie (B2B)
▪ Umowa-zlecenie
▪ Umowa o dzieło
▪ Powołanie
W poniższej tabeli przedstawiono liczbę osób współpracujących z Grupą XTB na dzień
31.12.2024 roku wykazano wszystkie osoby współpracujące z wyjątkiem osób mających
jednocześnie zatrudnienie w oparciu o umowę o pracę ze spółkami Grupy XTB).
Tabela 28. Charakterystyka własnych zasobów pracowniczych – osób niebędących
pracownikami Grupy XTB
Forma współpracy
Stan na dzień 31.12.2024
Liczba osób współpracujących
na podstawie samozatrudnienia (B2B)
193
Liczba osób współpracujących w oparciu
o umowy cywilnoprawne:
(zlecenia i dzieło)
47
Liczba osób współpracujących
w oparciu o powołanie
6
Liczba osób współpracująca
poprzez agencję zatrudnienia
6
Razem:
252
289
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3.1.2. Różnorodność i równość
W XTB różnorodność jest jednym z fundamentów, który pozwala nam budować globalną
organizację opartą na wzajemnym szacunku, życzliwości i partnerstwie. Nasz zespół składa
się z pracowników o różnych narodowościach, poglądach, doświadczeniach, wykształceniu
i wartościach, a każdy pracownik wnosi unikalne perspektywy, co pozwala nam na tworzenie
innowacyjnych rozwiązań inwestycyjnych od ponad 20 lat.
Różnorodność w XTB nie tylko wzbogaca kulturę organizacyjną, ale także tworzy przestrzeń
do pełnej identyfikacji i wykorzystania potencjału pracowników. Wspólnie dążymy
do budowania środowiska pracy opartego na empatii i wzajemnym wsparciu, gdzie każdy
pracownik ma równe szanse na rozwój kariery zawodowej, osiągnięcie sukcesu oraz
otrzymywanie obiektywnej oceny swojej pracy.
Standardy rekrutacyjne Grupy XTB mają na celu nie tylko przyciągnięcie utalentowanych
kandydatów, ale także stworzenie środowiska pracy, w którym pracownik będzie chciał
zostać. Proces rekrutacyjny jest przeprowadzany w sposób transparentny, dający równe
szanse kandydatom ubiegającym się o to samo stanowisko.
S1-9 W ramach wskaźników różnorodności przyjęto następujące założenia:
▪ do wskaźnika różnorodności kadry zarządzającej najwyższego szczebla wliczono
wszystkie osoby piastujące stanowiska dyrektorskie i zarządcze niezależnie
od podstawy prawnej współpracy na dzień 31.12.2024 roku;
▪ przedstawiając strukturę wiekową pracowników odniesiono się wyłącznie
do pracowników zatrudnionych na umowę o pracę zgodnie ze stanem zatrudnienia
na dzień 31.12.2024 roku.
290
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
S1-9 Wskaźniki różnorodności
Tabela 29. Wskaźnik różnorodności kadry zarządzającej najwyższego szczebla
na dzień 31.12.2024 roku (niezależnie od formy współpracy)
Stan na dzień 31.12.2024
Płeć
Liczba osób
na najwyższym
szczeblu zarządzania
Odsetek osób
na najwyższym szczeblu
zarządzania (%)
Kobiety
13
20,63%
Mężczyźni
50
79,37%
Pozostali
0
0
Nie ujawniono
0
0
Ogółem
63
100%
W ramach kadry zarządzającej najwyższego szczebla w 2024 roku najważniejsze funkcje
w Grupie XTB piastowało 50 mężczyzn, co stanowiło 79,37%.
Analizując strukturę wiekową pracowników Grupy XTB, największy odsetek pracowników
zatrudnionych na umowę o pracę na dzień 31.12.2024 roku stanowili pracownicy w wieku
od 30 do 50 lat (60,3%), następnie pracownicy poniżej 30 roku życia (37,73%). Pracownicy
w wieku powyżej 50 lat stanowili najmniej liczną grupę stanowiącą 1,97% ogółu zatrudnienia.
Tabela 30. Struktura wiekowa pracowników na dzień 31.12.2024 roku
Stan na dzień 31.12.2024
Kobiety
Mężczyźni
Pozostali
Nie
ujawniono
Ogółem
Liczba pracowników
w wieku poniżej
30 lat
130
253
0
0
383
Pracownicy
poniżej 30 lat (%)
37,46%
37,87%
0
0
37,73%
Liczba pracowników
w wieku od 30
do 50 lat
212
400
0
0
612
Pracownicy
w wieku od 30
do 50 lat (%)
61,10%
59,88%
0
0
60,30%
Liczba pracowników
w wieku powyżej
50 lat
5
15
0
0
20
Pracownicy
w wieku powyżej
50 lat (%)
1,44%
2,25%
0
0
1,97%
Ogółem
347
668
0
0
1 015
291
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3.1.3. Warunki pracy
S1-10 / S1-16 Grupa XTB w obszarze wynagrodzeń stosuje zasady rynkowe, tj. uzależnia
poziom wynagrodzenia pracowników w szczególności od posiadanej wiedzy, doświadczenia
zawodowego i merytorycznego wkładu w rozwój Spółki. Wszyscy pracownicy Grupy XTB
otrzymują odpowiednią płacę, zgodną z przepisami obowiązującego lokalnego prawa
właściwego dla lokalizacji oddziału i spółki XTB S.A.
W XTB prowadzimy okresową analizę kształtowania się wynagrodzeń kobiet i mężczyzn
w każdym dziale. W przypadku wykrycia rozbieżności przeprowadzane są konsultacje
z dyrektorem danej jednostki organizacyjnej i w razie konieczności podejmowane są działania
korygujące. Grupa XTB nie wyznaczyła wskaźników związanych z adekwatnym
wynagrodzeniem do oceny wyników i efektywności w odniesieniu do istotnych wpływów,
szans i ryzyk.
Poniżej zaprezentowano po raz pierwszy informacje nt. wskaźników równości wynagrodzeń
dla Centrali XTB oraz dla Grupy XTB. Spółka prezentuje osobno wskaźnik dla Centrali XTB,
mając na uwadze:
▪ występującą w niej największą różnorodność stanowisk w porównaniu
do pozostałych oddziałów oraz spółek zależnych, w których dominują osoby
zatrudnione na stanowiskach sprzedażowych oraz
▪ najwyższy odsetek zatrudnienia w Centrali XTB względem Grupy na dzień
31.12.2024 roku (69,26%).
Wskaźniki luki płacowej oraz całkowitego wynagrodzenia nie zostały poddane ocenie
niezależnego eksperta, z wyjątkiem atestacji zrównoważonego rozwoju.
Tabela 31. Luka płacowa Centrali XTB S.A. oraz Grupy XTB S.A.
Stan na dzień 31.12.2024
Centrala XTB S.A.
Grupa XTB
Płaca zasadnicza
24,74%
23,32%
Całkowite wynagrodzenie
(płaca zasadnicza
oraz dodatki)
29,01%
31,56%
Tabela 32. Wskaźnik luki płacowej pracowników Centrali XTB S.A. w 2024 roku
Luka płacowa
z wyłączeniem
pracowników IT
Luka płacowa
z uwzględnieniem
pracowników IT
Stan na dzień 31.12.2024
Wskaźnik
na podstawie
płacy zasadniczej
Zarząd i dyrektorzy
32,46%
31,84%
Kierownicy
i menadżerowie
3,47%
7,92%
Pozostali pracownicy
-4,31%*
18,74%
Wskaźnik
na podstawie
płacy zasadniczej
z dodatkami
Zarząd i dyrektorzy
44,67%
44,62%
Kierownicy
i menadżerowie
13,95%
14,49%
Pozostali pracownicy
3,82%
19,75%
*Wynagrodzenie kobiet wyższe niż mężczyzn.
292
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Metodyka kalkulacji wskaźnika luki płacowe
Na potrzeby wyliczenia wskaźnika przyjęto następujące założenia:
- lukę płacową wyliczono dla pracowników zatrudnionych na umowę o pracę w oddziałach
i spółkach Grupy XTB,
- średnią stawkę godzinową przypadającą na pracownika wyliczono w dwóch wariantach:
na podstawie wynagrodzenia zasadniczego deklarowanego w umowach o pracę na dzień
31.12.2024 roku oraz wynagrodzenia zasadniczego (na opisanych zasadach) łącznie
z dodatkowymi elementami wynagrodzenia wypłaconymi w okresie 01.01.2024 – 31.12.2024,
- wskaźnik przeliczono w dwóch wariantach: z uwzględnieniem wynagrodzeń pracowników
reprezentujących sektor IT oraz wykluczając wynagrodzenia ww. pracowników.
Lukę płacową wyliczono zgodnie ze wzorem zaproponowanym w standardach ESRS:
Poziom luki płacowej Centrali XTB jest różny zarówno względem typu wynagrodzenia
(wynagrodzenie zasadnicze/ wynagrodzenie zasadnicze oraz dodatki) jak również względem
ujęcia pracowników reprezentujących branżę IT i z ich wyłączeniem z kalkulacji. Różnica
w wielkości wskaźnika Centrali bazującego na płacy zasadniczej w porównaniu do płacy
zasadniczej powiększonej o dodatkowe świadczenia związana jest w głównej mierze
z większym udziałem zatrudnionych mężczyzn w Dziale Tradingu i Dziale Sprzedaży,
w których dodatkowe świadczenia (tj. w szczególności bonusy i premie) są wyższe
od analogicznych świadczeń na stanowiskach administracyjnych.
Czynnikiem mającym wpływ na wysokość luki płacowej w Centrali XTB jest również
zatrudnienie pracowników branży IT (w szczególności programistów), które na dzień
31.12.2024 roku wyniosło ok. 46% osób zatrudnionych w Centrali XTB dla których wysokość
wynagrodzenia jak i dominujący udział płci męskiej w tej kategorii skutkuje powstaniem luki
płacowej w poziomie wynagrodzeń kobiet i mężczyzn. Wysokie wynagrodzenia w tej grupie
zawodowej związane są z presją płacową na rynku pracy i koniecznością pozyskania
i utrzymania wysokiej klasy specjalistów w tym obszarze. Zależność ta jednak jest typowa
dla branży informatycznej i nie dotyczy wyłącznie XTB.
Luka płacowa w skali Grupy przyjmuje wyższe wartości ponieważ przyrównujemy
wynagrodzenia pracowników zatrudnionych na różnych rynkach na świecie oraz w różnych
krajach, gdzie standardy wynagradzania za tę samą pracą są uwarunkowane standardami
rynkowymi zróżnicowanymi geograficznie. Standardy wynagradzania za tę samą pracę
w różnych państwach są wyraźnie zróżnicowane, co znajduje odzwierciedlenie
w prezentowanej luce.
Współczynnik całkowitego wynagrodzenia wyrażający stosunek osoby najwyżej zarabiającej
w Grupie XTB do mediany wynagrodzenia pozostałych wszystkich pracowników w 2024 roku
został przeliczony w dwóch wariantach:
▪ dla Centrali XTB S.A., zgodnie ze wzorem standardów ESRS, osiągając wartość
15,41 oraz
▪ uproszczonym dla Grupy XTB, gdzie zestawiono najwyższe wynagrodzenie
względem mediany wyłonionej spośród median dostarczonych przez wszystkie
jednostki Grupy XTB S.A. Wskaźnik dla Grupy XTB wyniósł w roku
sprawozdawczym: 15,53.
293
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W 2024 roku oddaliśmy do dyspozycji pracowników Centrali świadczenia pozapłacowe tj.:
▪ prywatna opieka medyczna;
▪ dofinansowanie do platformy MyBenefit oraz Pakietu Multisport;
▪ platforma well-being „Helping Hand” zapewniająca wsparcie psychologiczne,
psychoedukację i profilaktykę (m.in. sesje online z terapeutami, webinaria,
warsztaty, artykuły edukacyjne);
▪ refundacja kosztów okularów korekcyjnych;
▪ bony świąteczne;
▪ dopłaty do urlopów wypoczynkowych;
▪ dodatek za wykorzystanie przysługującego urlopu w danym roku
kalendarzowym;
▪ grupowe ubezpieczenie na życie;
▪ dodatkowy dzień urlopu płatnego na urodziny;
▪ dodatkowy dzień urlopu płatnego na opiekę dla młodych rodziców;
▪ dni wolne na świadczenia wolontariatu;
▪ dofinansowanie do posiłków.
Zakres i forma świadczeń pozapłacowych w spółkach zależnych jest dostosowana
do lokalnych uwarunkowań oraz standardów w obszarze wynagradzania pracowników
i obejmuje np. dodatkowe świadczenia medyczne, ubezpieczenia grupowe czy upominki
świąteczne. Oprócz tego pracownicy otrzymują premie roczne w postaci finansowej
gratyfikacji wg przyjętych zasad.
3.1.4 Szkolenia i rozwój pracowników
S1-13 Odpowiednio wykształcona kadra pracownicza jest fundamentem działalności,
zapewniając profesjonalną realizację powierzonych obowiązków. Grupa XTB prowadzi
politykę szkoleniową opartą na indywidualnym podejściu, dostosowując programy rozwojowe
do aktualnych potrzeb pracowników oraz celów biznesowych, a zasady działania systemu
szkoleniowego determinuje Procedura przeprowadzania szkoleń edukacyjnych oraz
potwierdzania wiedzy i kompetencji pracowników. Firma oferuje wsparcie w zakresie
edukacji, obejmujące dofinansowanie do szkoleń, kursów, konferencji, a także studiów,
studiów podyplomowych oraz egzaminów specjalizacyjnych, takich jak licencja maklera
czy CIIA. Zasady przyznawania dofinansowania reguluje Polityka szkoleniowa XTB S.A.
Dodatkowym elementem polityki szkoleniowej jest wsparcie podczas wdrożenia nowych
pracowników. Mają oni dostęp do wewnętrznej bazy wiedzy, zawierającej prezentacje
i nagrania dotyczące branży oraz produktów oferowanych przez firmę, co ułatwia im szybkie
i efektywne rozpoczęcie pracy.
Środki finansowe na potrzeby szkoleń są elementem budżetów poszczególnych działów XTB.
W oddziałach zagranicznych budżet szkoleniowy ustala dyrektor oddziału. Pracownicy są
delegowani na szkolenia przez bezpośredniego przełożonego, zgodnie z potrzebami.
294
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Główne kategorie szkoleń zewnętrznych obejmują:
▪ szkolenia techniczne (z obszaru IT);
▪ szkolenia specjalistyczne (służące poszerzeniu wiedzy zawodowej, w tym studia
podyplomowe, CFA, ACCA, MBA, ICA, kurs przygotowujący do zdania licencji
maklera itp.);
▪ szkolenia z zakresu kompetencji miękkich;
▪ szkolenia językowe (dofinansowanie do nauki, zwrot kosztów za kursy, dostęp
do platformy e-learningowej eTutor do nauki języków obcych online).
W oddziałach i spółkach XTB S.A. mają miejsce regularne (kwartalne lub roczne) oceny
pracownicze, które przeprowadza się w celu:
▪ podnoszenia jakości i efektywności pracy osób zatrudnionych w XTB;
▪ udzielania informacji zwrotnej pracownikowi i budowania relacji;
▪ odnotowywania i promowania osiągnięć;
▪ zwiększania motywacji pracowników;
▪ identyfikowania i analizowania ewentualnych problemów na możliwie
najwcześniejszym etapie;
▪ wspierania racjonalnych decyzji kadrowych oraz planowania indywidualnego
rozwoju zawodowego pracownika.
Wskaźniki dotyczące szkoleń i rozwoju oraz regularnych ocen pracowniczych odnoszą się
wyłącznie do pracowników zatrudnionych w Grupie XTB na dzień 31.12.2024 roku. Do godzin
szkoleniowych nie wliczono czasu poświęcanego przez pracowników w ramach studiów
podyplomowych, MBA oraz kursów CFA (samokształcenie), gdzie rzetelne oszacowanie
czasu szkolenia jest niemożliwe. Zestawienie nie obejmuje dostępu do platform
e-learningowych, gdzie dostęp do kursów jest nieograniczony czasowo; studiów; kursów
językowych; kursów przygotowujących do zdobycia licencji, jeśli dostęp do w/w kursów był
nieograniczony czasowo. Pracownicy mogą korzystać z dofinansowania dostępu do platform
e-learningowych z nieograniczonym dostępem czasowym – z tej opcji w 2024 roku
skorzystało 5 osób. Dodatkowo firma wspiera rozwój kompetencji językowych, oferując
dofinansowanie do kursów języka angielskiego dla pracowników oraz języka polskiego
dla obcokrajowców zatrudnionych w centrali – z tego wsparcia skorzystało 38 osób. Ponadto,
firma zapewnia dostęp do platformy do nauki języków: angielskiego (79 użytkowników),
niemieckiego (38 użytkowników) oraz hiszpańskiego (30 użytkowników). W 2024 roku
wszyscy pracownicy zostali objęci cyklicznym szkoleniem z zakresu Security Awareness oraz
praktycznym treningiem antyphishingowym.
295
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 33. Wskaźnik dotyczący szkoleń i rozwoju umiejętności w podziale na płeć
Stan na dzień 31.12.2024 roku
Średnia liczba godzin szkoleniowych przypadająca na pracownika
Szczebel
hierarchiczny
Kobieta
Mężczyzna
Pozostali
Nie
ujawniono
Wyższa kadra
zarządzająca i dyrektorzy
16,30
9,07
0
0
Kadra kierownicza
i managerska
10,86
8,96
0
0
Pozostali pracownicy
7,23
6,44
0
0
Średnia liczba godzin
szkoleniowych
na pracownika
7,87
6,93
0
0
Średnia liczba godzin szkoleniowych na pracownika (bez rozróżnienia ze względu na płeć
i stopień zaszeregowania) wyniosła 7,28 godziny na pracownika w skali Grupy XTB.
Tabela 34. Wskaźnik dotyczące regularnych ocen pracowniczych w podziale na płeć
Stan na dzień 31.12.2024 roku
Zaplanowane oceny pracownicze
Szczebel hierarchiczny
Kobieta
Mężczyzna
Pozostali
Nie ujawniono
Wyższa kadra zarządzająca
i dyrektorzy
10
45
0
0
Kadra kierownicza
i managerska
42
161
0
0
Pozostali pracownicy
597
1 169
0
0
Ogółem
649
1 375
0
0
Zrealizowane oceny pracownicze
Wyższa kadra zarządzająca
i dyrektorzy
11
42
0
0
Kadra kierownicza
i managerska
34
155
0
0
Pozostali pracownicy
584
1 147
0
0
Ogółem
629
1 344
0
0
296
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W 2024 roku w Grupie XTB nie funkcjonował jeden spójny sposób ewaluacji pracowników.
Każdy oddział oraz departament miał własną metodykę, która była komunikowana każdemu
pracownikowi po rozpoczęciu pracy oraz każdorazowo podczas rozmów ewaluacyjnych
w celu przypomnienia. W części działów rozmowy odbywają się w cyklu rocznym, w innych
w cyklu kwartalnym. Jest to podyktowane specyfiką pracy danej komórki organizacyjnej.
Niektóre rozmowy w 2024 roku nie doszły do skutku w wyniku ich przesunięć na kolejny rok
sprawozdawczy.
Tabela 35. Odsetek pracowników Grupy XTB, którzy uczestniczyli w regularnych
przeglądach wyników i rozwoju kariery w podziale na płeć na dzień 31.12.2024 r.
Oceny pracownicze
Kobiety
Mężczyźni
Pozostali
pracownicy
Nie
ujawniono
Wyższa kadra
zarządzająca
i dyrektorzy
70,00%
60,00%
0
0
Managerowie,
kierownicy
66,67%
78,31%
0
0
Pozostali pracownicy
74,42%
75,37%
0
0
Razem
73,49%
74,70%
0
0
W 2024 roku regularnej ocenie w Grupie XTB poddano ogółem 754 z 1 015 osób, co stanowi
74,29%. Odsetek osób poddanych regularnej ewaluacji względem płci kształtował się
podobnie: kobiety 73,49%, mężczyźni 74,7%.
Tabela 36. Liczba zrealizowanych ocen pracy przypadająca na pojedynczego
pracownika na dzień 31.12.2024 r.
Oceny
pracownicze
Kobiety
Mężczyźni
Pozostali
pracownicy
Nie
ujawniono
Zrealizowane
oceny na
pracownika
Wyższa kadra
zarządzająca
i dyrektorzy
1,10
0,93
0
0
0,96
Managerowie,
kierownicy
0,94
1,87
0
0
1,59
Pozostali
pracownicy
1,94
2,12
0
0
2,06
Na dzień 31.12.2024 roku na jednego pracownika Grupy XTB zatrudnionego na umowę
o pracę zrealizowano średnio 2,06 oceny pracownicze w badanym roku.
297
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3.1.4. Polityki i regulacje
S1-1 / S1-2 Pracownicy są kluczowymi interesariuszami Grupy XTB wpływającymi
na sukces naszej działalności. Każdego roku badamy poziom satysfakcji pracowników,
a zebrane opinie przekładają się na działania skierowane na doskonalenie obszarów
wymagających poprawy. Opinie są zbierane również przez przedstawicieli załogi, którzy
formułują następnie wnioski do Zarządu. Chcąc odpowiednio zarządzać obszarem potrzeb
i dobrostanu pracowników wdrożyliśmy i monitorujemy skuteczność polityk, m.in.:
▪ Regulamin pracy (obejmujący zasady bezpieczeństwa i higieny pracy)
▪ Polityka Kadrowa XTB
▪ Polityka Antymobbingowa i Antydyskryminacyjna
▪ Polityka Zarządzania Różnorodnością, Równym Traktowaniem i Kulturą Włączenia
XTB S.A.
▪ Polityka Wynagradzania
▪ Polityka szkoleniowa
▪ Procedura Zarządzania Ryzykiem Kadrowym
▪ Procedura Rekrutacji i Selekcji
▪ Polityka bezpieczeństwa ochrony danych osobowych
▪ Regulamin wykonywania pracy zdalnej
S1-1 MDR-P Polityka Zarządzania Różnorodnością, Równym Traktowaniem
i Kulturą Włączania XTB S.A.
Polityka Zarządzania Różnorodnością, Równym Traktowaniem i Kulturą Włączania
(dalej: Polityka Różnorodności, Polityka DEI) powstała w odpowiedzi na wyłonione wpływy,
ryzyka i szanse wskazujące obszar równości i kultury włączenia jako istotny dla naszego
zespołu (odniesienie do istotnych wpływów, szans i ryzyk znajduje się w rozdziale
1.6. Oświadczenia). Porządkuje ona i wskazuje najważniejsze kierunki działań w obszarze
wspierania i budowania różnorodnej i włączającej organizacji. Polityka została przyjęta
uchwałą Zarządu XTB S.A., za jej wdrożenie odpowiada dział Zarządzania Kapitałem
Ludzkim Centrali XTB. Dokument został zakomunikowany i jest znany pracownikom.
W ramach Polityki DEI zobowiązujemy się do poszanowania wszystkich praw człowieka
uznanych i zdefiniowanych w międzynarodowo uznanych dokumentach oraz unikania/
minimalizowania potencjalnego negatywnego wpływu jej działalności na prawa człowieka.
Zobowiązujemy się do przestrzegania we wszystkich rodzajach aktywności zapisów:
▪ 10 zasad UN Global Compact;
▪ Powszechnej Deklaracji Praw Człowieka;
▪ Wytycznych ONZ dotyczących biznesu i praw człowieka;
▪ Wytycznych OECD dla przedsiębiorstw wielonarodowych;
▪ zasad dotyczących podstawowych praw w pracy zawartych w 8. Podstawowych
Konwencjach MOP określonych w Deklaracji w sprawie podstawowych zasad i praw
w pracy, w tym: do poszanowania wolności do zrzeszania się i zawierania umów
zbiorowych; prawa do niepodlegania pracy przymusowej, pracy dzieci
i dyskryminacji w zakresie zatrudnienia i wykonywania zawodu.
Ponadto zobowiązujemy się do poszanowania praw człowieka pracowników w relacjach
biznesowych oraz obszarach gdzie jest to zasadne, do angażowania naszych dotkniętych
interesariuszy w ramach doskonalenia lub monitorowania naszego podejścia do obszaru
298
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
praw człowieka. Poprzez dotkniętych interesariuszy rozumiemy osoby (np. pracowników
spółki, przedstawicieli lokalnych społeczności itp.) na których Grupa XTB wywiera lub może
wywierać negatywny wpływ.
Celami Polityki DEI są:
▪ Promowanie różnorodności – poprzez zapewnienie, że wszystkie osoby
zatrudnione w XTB, niezależnie od narodowości, płci, orientacji seksualnej,
wyznania, wieku, statusu rodzinnego czy poziomu doświadczenia zawodowego,
będą traktowane równo i z szacunkiem.
▪ Równość w zatrudnieniu: Procesy rekrutacyjne i ścieżki rozwoju zawodowego
w XTB są oparte na kompetencjach i osiągnięciach zawodowych, a nie na cechach
osobistych.
▪ Kultura włączenia: W XTB dążymy do budowania otwartego środowiska pracy,
w którym każdy może swobodnie wyrażać swoje poglądy, doświadczenia i potrzeby.
▪ Przeciwdziałanie dyskryminacji: XTB nie toleruje jakiejkolwiek formy
dyskryminacji, mobbingu czy molestowania ze względu na wiek, płeć, narodowość,
wygląd, status majątkowy i rodzinny, stopień sprawności fizycznej, orientację
seksualną, przekonania i poglądy polityczne czy religijne. Każdy pracownik
ma prawo czuć się bezpiecznie i komfortowo w miejscu pracy. W przypadku
jakichkolwiek naruszeń, pracownicy mają możliwość zgłaszania incydentów zgodnie
z ustalonymi procedurami, także w sposób anonimowy.
Ponadto Polityka określa również zasady postępowania oparte o szacunek i akceptację,
równość płac, edukację i świadomość oraz odnosi się do standardów rekrutacyjnych
i możliwości zgłaszania naruszeń. Za monitorowanie skuteczności Polityki DEI odpowiada
dział Zarządzania Kapitałem Ludzkim.
Pozostałe polityki wdrożone w XTB powstały przed badaniem podwójnej istotności i nie są
powiązane ze zidentyfikowanymi istotnymi wpływami, szansami i ryzykami. Są powiązane
i zgodne ze strategią XTB i mają na celu wspierać efektywne zarządzanie zasobami ludzkimi
poprzez skuteczny dobór, wsparcie oraz utrzymanie zespołu pracowników oraz m.in.:
▪ Planowanie zatrudnienia oraz pozyskiwanie pracowników o określonych
kwalifikacjach i potencjale zawodowym.
▪ Wsparcie identyfikacji pracowników z celami i misją organizacji.
▪ Kształtowanie postaw zgodnych ze standardami XTB.
▪ Zapewnienie stabilizacji zawodowej, przeciwdziałanie rotacji zatrudnienia oraz
utrzymanie wysoko wykwalifikowanej kadry pracowników.
▪ Wsparcie rozwoju specjalistycznych kwalifikacji niezbędnych do wykonywania
obowiązków zawodowych.
▪ Tworzenie systemu motywacyjnego opartego na atrakcyjnych warunkach
zatrudnienia, ocenie pracy, transparentnych zasadach awansowania i premiowania.
MDR-T Wszystkie podmioty w Grupie XTB bazują na zapisach Polityki Kadrowej XTB S.A.
Za monitorowanie, aktualizowanie polityk odpowiedzialny jest dział Zarządzania Zasobami
Ludzkimi XTB S.A. W 2024 roku realizując cele Strategii ESG na lata 2024-2027 wdrożyliśmy
Politykę Antymobbingową i Antydyskryminacyjną
Wdrożone w XTB polityki są ukierunkowane na przeciwdziałanie dyskryminacji (w tym
molestowania), promowanie równości szans i włączenia społecznego i obejmują przyczyny
dyskryminacji takiej jak płeć, wyznanie, narodowość, wiek, niepełnosprawność, narodowość,
przekonania polityczne, pochodzenie etniczne, orientację seksualną, wygląd, itp.
W ramach działań naprawczych zobowiązujemy się do podejmowania samodzielnych działań
lub współpracy w zakresie działań naprawczych na rzecz dotkniętych interesariuszy;
współpracy w tym zakresie z dostawcami celem naprawienia negatywnych skutków, które są
bezpośrednio związane z naszą działalnością, produktami lub usługami; współpracy
z mechanizmami sądowymi lub pozasądowymi w celu zapewnienia dostępu do pełnych
299
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
działań zaradczych. Oczekujemy, że dostawcy współpracujący z Grupą XTB działają
w poszanowaniu praw człowieka oraz zapisów Deklaracji MOP dotyczącej podstawowych
zasad i praw w pracy oraz obszarów regulowanych tą Deklaracją, w tym do:
▪ poszanowania wolności do zrzeszania się i zawierania umów zbiorowych;
▪ prawa do niepodlegania pracy przymusowej, pracy dzieci i dyskryminacji
w zakresie zatrudnienia i wykonywania zawodu.
Polityki te zostały zakomunikowane pracownikom.
3.1.5. Bezpieczeństwo i komfort pracy
S1-11 Ochrona socjalna
Pracownicy Grupy XTB są objęci ochroną socjalną w ramach programów publicznych
lub świadczeń oferowanych przez XTB przed utratą dochodów spowodowaną przez:
▪ Chorobę
▪ Bezrobocie rozpoczynające się w czasie, gdy pracownik pracuje w XTB
▪ Wypadek przy pracy i niepełnosprawność nabytą
▪ Urlop rodzicielski
▪ Przejście na emeryturę
Wyjątkiem jest oddział XTB S.A. Sucursal em Portugal, gdzie pracownicy ze stażem pracy
poniżej 360 dni w ciągu ostatnich 24 miesięcy, nie są objęci ochroną socjalną przed
bezrobociem i nie są uprawnieni do pobierania zasiłku dla bezrobotnych.
Grupa XTB nie wyznaczyła wskaźników związanych z ochroną społeczną do oceny wyników
i efektywności w odniesieniu do istotnych wpływów, szans i ryzyk.
W ramach ujawnienia S1-15 przyjęliśmy, że wszyscy pracownicy Grupy XTB zatrudnieni
na umowę o pracę są uprawnieni do skorzystania z prawa do urlopu rodzicielskiego.
Tabela nr 37 przedstawia odsetek pracowników, którzy skorzystali z tego prawa w 2024 roku
zgodnie ze stanem zatrudnienia na dzień 31.12.2024 roku.
300
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Tabela 37. Wskaźniki równowagi pomiędzy życiem zawodowym a prywatnym
pracowników (tzw. work-life balance)
S1-15
Okres
sprawozdawczy
01.01.2024 – 31.12.2024
Kobiety
Mężczyźni
Pozostali
Nie
ujawniono
Ogółem
Odsetek
pracowników
uprawnionych
do urlopu
rodzicielskiego
100%
100%
0
0
100,00%
Odsetek
pracowników
uprawnionych,
którzy
skorzystali
z urlopu
rodzicielskiego
7,78%
5,24%
0
0
6,11%
301
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
3.1.6. Incydenty i skargi w obszarze praw
człowieka
S1-2 / S1-3
W XTB obowiązuje wewnętrzna “Procedura anonimowego zgłaszania nieprawidłowości”,
która określa tryb zgłoszeń rzeczywistych lub potencjalnych naruszeń prawa, w tym naruszeń
przepisów z zakresu przeciwdziałania praniu pieniędzy oraz finansowaniu terroryzmu,
procedur wewnętrznych i standardów etycznych. Procedurą objęci są zarówno pracownicy
jak i inne osoby wykonujące czynności na rzecz XTB, w tym dostawcy XTB. Wewnętrzna
procedura stanowi realizację obowiązków wprowadzonych Ustawą z dnia 14 czerwca 2024 r.
o ochronie sygnalistów i zapewnia ochronę przeciw działaniom odwetowym.
Zgłoszeń dokonuje się za pośrednictwem formularza elektronicznego dostępnego
pod adresem: https://www.xtb.com/pl/zawiadomienie. Podmiotami rozpatrującymi zgłoszenia,
w zależności od ich przedmiotu, są: Inspektor Nadzoru, MLRO (Money Laundering Reporting
Officer), Zarząd, Rada Nadzorcza lub członkowie tych organów.
Ponadto pracownicy mają możliwość zgłaszania wszelkich nieprawidłowości za pomocą
bezpośredniego kontaktu z przełożonymi, do przedstawicieli pracowników lub poprzez
kontakt z działem Zarządzania Kapitałem Ludzkim. Procedura zgłaszania nieprawidłowości
jest przypominana pracownikom za pomocą wewnętrznych mailingów działu Prawnego
i Compliance. Grupa XTB ocenia, czy zastosowane rozwiązania podczas procesów
wyjaśniających i naprawczych były skuteczne oraz w toku cyklicznych komunikacji
przypomina o dostępnych metodach zgłaszania nieprawidłowości.
S1-17
Grupa XTB monitoruje ilość zgłoszonych skarg odnoszących się do mobbingu
czy dyskryminacji i raportuje każdego roku w sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju.
W roku 2024 nie stwierdzono przypadków mobbingu, czy molestowania oraz nie zgłoszono
poważnych incydentów dotyczących poszanowania praw człowieka. W jednej ze spółek
zależnych Grupy XTB w badanym okresie sprawozdawczym toczyło się postępowanie
dot. dyskryminacji, które zakończyło się ugodą w I kwartale 2025 roku. W wyniku ugody
spółka XTB została zobligowana do zapłaty 2 000 £, co w odniesieniu do skonsolidowanego
zysku netto w wysokości 856 856 194,46 PLN stanowi jego niewielki odsetek.
S1-4 / S1-5
Najwyższą instancją zarządzania wpływami, szansami i ryzykami związanymi z zasobami
ludzkimi jest Zarząd XTB S.A. oraz dyrektorzy stojący na czele oddziałów, spółek zależnych
i ich pionów HR. W odniesieniu do zidentyfikowanych istotnych wpływów, szans oraz ryzyk
zaktualizowaliśmy Strategię ESG i wyłoniliśmy cele tj.:
▪ aktualizacja zasad wynagradzania w Centrali XTB S.A. oraz zmierzenie
i monitorowanie wskaźnika luki płacowej dla całej Grupy XTB;
▪ tworzenie bezpiecznego i inkluzywnego środowiska pracy dla pracowników
Grupy XTB;
▪ rozwój działalności edukacyjnej i społecznej Fundacji XTB.
Cele te zostały oparte na wynikach ankiet, wywiadów pogłębionych i spotkań warsztatowych
z przedstawicielami różnych obszarów działalności XTB w ramach Badania podwójnej
istotności. Realizacja celów jest nadzorowana przez przypisanych właścicieli celów oraz
Zespół ESG.
302
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Zarządzanie istotnymi wpływami, szansami i ryzykami odbywa się z pomocą działań zespołu
działu Zarządzania Kapitałem Ludzkim, który bada potrzeby i nastroje w zespole,
reprezentuje pracowników przed Zarządem i wdraża konkretne działania obszaru HR. Celem
przeciwdziałania istotnym negatywnym wpływom oraz ograniczaniu ryzyk w 2024 roku
w Centrali XTB S.A. wdrożyliśmy Politykę Antymobbingową i Antydyskryminacyjną oraz
Politykę Różnorodności (DEI). Rozpoczęliśmy także proces badania kompetencji mający
wesprzeć ujednolicenie i transparentność zasad wynagradzania i premiowania w Grupie XTB.
Dążymy do poprawy komfortu i warunków pracy by ograniczyć rotację lub odejścia
pracowników z XTB.
Zakres negocjacji społecznych i dialog społeczny
S1-8 Grupa XTB zapewnia pełną swobodę zrzeszania się oraz jest otwarta na dialog
ze środowiskami pracowniczymi. W 2024 roku jedynym krajem, w którym zatrudnienie
wyniosło ponad 50 pracowników, co stanowi min. 10% wartości całego zatrudnienia była
Polska. W Centrali nie funkcjonowały układy zbiorowe – udział pracowników wyniósł 0%.
W przypadku dialogu społecznego na obszarze EOG 100% pracowników Centrali
w Polsce było reprezentowanych przez przedstawicieli pracowników (co stanowi 69%
całkowitego zatrudnienia w skali Grupy XTB). W 2024 roku nie zawarto jakiegokolwiek
porozumienia z pracownikami w sprawie reprezentacji przez Europejską Radę Zakładową
(EWC), Radę Zakładową Societas Europaea (SE) lub Radę Zakładową Societas Cooperativa
Europaea (SCE).
3.2. Konsumenci i użytkownicy końcowi
Wśród odbiorców usług i produktów XTB wyróżniamy:
▪ klientów indywidualnych, będących naszymi konsumentami oraz użytkownikami
końcowymi oraz
▪ klientów instytucjonalnych, czyli firmy i organizacje korzystające z rozwiązań XTB.
Są to kluczowi interesariusze Grupy XTB, w relacjach z którymi identyfikujemy wzajemny
wpływ. To odbiorcy naszych usług i produktów inspirują nasze dalsze plany produktowe oraz
motywują do podejmowania wyzwań rozwijających działalność. Z drugiej strony, działalność
XTB ma wpływ na klientów przez strategię, model biznesowy oraz oferowane usługi
i produkty. Od wielu lat zarządzamy wzajemnymi wpływami, budując nasze doświadczenie
i poprawiając standardy prowadzenia biznesu.
3.2.1. Konsumenci i klienci Grupy XTB
XTB prowadzi działalność ukierunkowaną na dwa segmenty:
▪ Detaliczny: Działalność detaliczna Grupy XTB obejmuje oferowanie klientom
uniwersalnej i wszechstronnej aplikacji inwestycyjnej, dzięki której mogą efektywnie
zarządzać swoimi środkami finansowymi oraz korzystać z różnorodnych produktów
inwestycyjnych.
▪ Instytucjonalny: W segmencie instytucjonalnym działamy m.in. jako dostawca
płynności (ang. liquidity provider) dla klientów instytucjonalnych. Oferujemy również
technologie, dzięki którym mogą oni pod własną marką oferować swoim klientom
możliwość obrotu instrumentami finansowymi.
303
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Wszyscy konsumenci oraz klienci instytucjonalni są objęci ujawnieniami w ramach
sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju. Grupa XTB nie wpływa negatywnie na prawo
do prywatności, ochrony danych osobowych czy wolności wypowiedzi swoich konsumentów.
Jednak uwzględniając fakt, że zarządza i przetwarza dane przez nich udostępnione istnieje
potencjalny negatywny wpływ, który mógłby zaistnieć gdyby doszło do ich wycieku.
Konsumenci podlegający istotnym wpływom są zależni od dokładnych i dostępnych informacji
dotyczących produktu lub usługi XTB oraz mogą być podatni na skutki strategii
marketingowych i sprzedaży. Konsumenci podlegający istotnym wpływom nie są szczególnie
narażeni na jakiekolwiek negatywne skutki dla zdrowia lub prywatności.
SBM-3 Wpływ XTB na konsumentów i użytkowników końcowych związany jest z:
▪ użytkowaniem rozwiązań technologicznych XTB, czyli aplikacji inwestycyjnej oraz
platformy inwestycyjnej, za pomocą których inwestorzy mają możliwość inwestować
zebrane środki finansowe;
▪ działaniami reklamowo-marketingowymi opartymi na odpowiedzialnych praktykach
marketingowych oraz
▪ prowadzonymi działaniami edukacyjnymi mającymi pomóc naszym inwestorom
osiągać ich cele inwestycyjne.
Identyfikowane potrzeby konsumentów i użytkowników końcowych, są zgodne z modelem
biznesowym i celami biznesowymi XTB, co prowokuje nieustanny rozwój naszego portfela
produktów inwestycyjnych i finansowych. Realizujemy działania reklamowe z udziałem
znanych sportowców mające pomóc dotrzeć nam do jak najszerszej grupy odbiorców,
zaznaczamy swoją obecność w social mediach oraz prowadzimy działania edukacyjne
mające budować świadomość inwestycyjną klientów. Jako broker oferujemy dostęp
do różnorodnych instrumentów finansowych, również takich które niosą ze sobą szczególnie
wysokie ryzyko inwestycyjne, o którym klienci XTB są informowani. Od 2016 roku XTB
organizuje Konferencję Masterclass, w której corocznie uczestniczy kilka tysięcy osób.
W ramach Badania podwójnej istotności zrealizowanego w 2024 roku zidentyfikowaliśmy
wpływy, szanse i ryzyka obszaru współpracy z konsumentami co zostało opisane w rozdziale
1.6 Oświadczenia.
SBM-2 / S4-2 / S4-4 / S4-5 Chcąc poznać perspektywę naszych klientów indywidualnych
oraz instytucjonalnych, w 2024 roku zaprosiliśmy wybraną próbę charakteryzującą się
najwyższą aktywnością korzystania z usług XTB do udziału w ankiecie badania podwójnej
istotności. Pozwoliło nam to na wgląd w ich potrzeby oraz uzupełniło wyniki Badania, czyniąc
je wartościowym źródłem informacji dla Spółki. Oparliśmy na nim zaktualizowaną w lipcu 2024
roku Strategię ESG na lata 2023-2027 oraz wyznaczone: misję, wizję oraz kierunki
304
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
strategiczne, przy czym nie wyznaczono konkretnych celów w zakresie zarządzania
wpływami, ryzykami szansami. Grupa XTB jako dostawca produktów i usług inwestycyjnych
wpływa na klientów poprzez działania w obszarach: jakości komunikacji, oferty
i dokumentacji, poziomu i dostępności obsługi klienta, dostępności kanałów komunikacji
z klientami, materiałów i działań edukacyjnych, decyzji popartych analizami opinii klientów
oraz dostępnością informacji dzięki czemu minimalizuje możliwość wystąpienia negatywnych
potencjalnych wpływów oraz ryzyk. Monitorujemy i oceniamy skuteczność tych działań
i inicjatyw analizując opinie naszych klientów dostępne w sieci, poziom zainteresowania
usługami XTB oraz za pomocą bezpośredniego kontaktu z naszym działem Customer
Service.
Kierunek strategiczny
Dążymy do zapewnienia zrównoważonego rozwoju społecznego poprzez tworzenie
bezpiecznego i inspirującego środowiska pracy, budowania trwałych relacji społecznych,
oczekiwania naszych klientów.
Grupa XTB identyfikuje niezbędne działania w odpowiedzi na rzeczywisty lub potencjalny
negatywny wpływ na konsumentów poprzez zorganizowane procesy operacyjne oraz
zarządcze skupiające się na ich potrzebach oraz preferencjach. Podejście Grupy XTB
do podejmowania działań w odniesieniu do konkretnych istotnych negatywnych skutków
dla konsumentów zostało opisane w rozdziale 1.6. Oświadczenia. Grupa XTB zapewnia,
że procesy umożliwiające prowadzenie działań zaradczych w przypadku wystąpienia
istotnych negatywnych skutków są dostępne i skuteczne w ramach procedury zgłaszania
naruszeń, formularza kontaktowego oraz w ramach bezpośredniego kontaktu z obsługą
klienta. Każde zgłoszenie jest procedowane z należytą starannością przez dedykowane
do tego osoby posiadające odpowiednie kwalifikacje. Celem łagodzenia istotnych ryzyk tego
obszaru, wynikających z wpływu XTB na konsumentów oraz jej zależności od konsumentów,
organizacja podejmuje i monitoruje działania mające na celu doskonalenie technologii,
rozwijanie transparentnych procesów informacyjnych oraz wzmacnianie bezpieczeństwa
produktów XTB. Spółka zamierza kontynuować podejmowane działania w kolejnych okresach
sprawozdawczych i przeznacza do tego celu odpowiednie zasoby ludzkie i materialne.
Zwiększamy zatrudnienie i szkolimy kolejnych ekspertów w każdym obszarze naszej
działalności, celem zapewnienia nie tylko odpowiedniej jakości obsługi klienta, ale także
efektywnych procesów operacyjnych oraz zarządczych wpływających na całokształt
działalności XTB, co pozwala nam przeciwdziałać negatywnym wpływom. Grupa XTB
nie przyjęła celów w tym obszarze.
Nasza Strategia biznesowa, jej cele oraz model biznesowy są od lat oparte na potrzebach
naszych klientów oraz zidentyfikowanych potrzebach społeczeństw różnych regionów świata.
Kontakt z klientami Grupy XTB ma miejsce na każdym etapie współpracy: od nawiązania
dialogu z potencjalnymi klientami, poprzez nawiązanie współpracy, obsługę w trakcie trwania
współpracy, edukację aż po zakończenie współpracy. Powszechnie dostępnym źródłem
informacji oraz zgłaszania problemów i skarg jest, oprócz formularza dostępnego na stronie
produktowej XTB, infolinia XTB i dział obsługi klienta dostępny całodobowo przez pięć dni
w tygodniu. M.in. celem poprawy jakości dialogu z inwestorami w 2023 roku nawiązaliśmy
współpracę strategiczną ze Stowarzyszeniem Inwestorów Indywidualnych, które reprezentuje
ich interesy i perspektywę. Ponadto analizujemy i doskonalimy naszą działalność w oparciu
o opinie naszych klientów dodawane w ramach oceny aplikacji xStation bądź na stronach
i forach dyskusyjnych. Zebrane opinie mają wpływ na decyzje biznesowe oraz zarządzanie
wpływem na klientów XTB. Najwyższą strukturą odpowiedzialną za zarządzanie relacjami
z klientami jest Zarząd XTB S.A. oraz dyrektorzy odpowiedzialni za działanie operacyjne
podległych im zespołów obsługi klienta.
305
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Bezpieczeństwo naszych klientów jest dla nas priorytetem i nie uznajemy w tym obszarze
kompromisów. Bezpieczeństwo postrzegamy w perspektywie:
▪ ochrony danych osobowych naszych klientów,
▪ bezpieczeństwa cyfrowego naszych produktów,
▪ transparentnych i jasnych zasad współpracy z XTB,
▪ odpowiedniej jakości obsługi klienta przez wykwalifikowanych ekspertów XTB,
▪ edukacji, która ma wspierać inwestorów w osiąganiu ich celów inwestycyjnych.
Celem odpowiedniego zabezpieczenia szyfrujemy dane klientów zgodnie ze sprawdzonymi
i akceptowanymi standardami branżowymi. Przynajmniej raz w roku przeprowadzamy
wewnętrzny proces kontroli RODO. Regularnie przeprowadzamy niezależne audyty
bezpieczeństwa zgodne z wymogami RODO i normy ISO 27001, korzystając z uznanych firm
specjalizujących się w bezpieczeństwie w sieci. Regularnie planowane są wewnętrzne
lub zewnętrzne testy penetracyjne. XTB wdrożyło także kontrolę zarządzania dostępem,
w tym zatwierdzanie dostępu przez dział Prawny i Compliance, aby mieć pewność, że dostęp
do danych mają wyłącznie upoważnieni pracownicy (zgodnie z zasadami Need-to-Know
i Least Privilege).
Pracownicy raz w roku przechodzą szkolenie w zakresie cyberbezpieczeństwa, zakończone
egzaminem, obejmujące takie tematy jak bezpieczeństwo informacji, prywatność danych
i bezpieczeństwo haseł. Nasza infrastruktura fizyczna jest obsługiwana przez Centra Danych
zapewniające najlepsze standardy branżowe, takie jak ochrona fizyczna z bezpiecznym
dostępem, alarmy przeciwwłamaniowe, CCTV, czujniki ruchu itp. zlokalizowane w różnych
regionach geograficznych. XTB zapewnia również scentralizowane monitorowanie pod kątem
bezpieczeństwa IT, szczególnie pod kątem szkodliwej aktywności, podatności, incydentów.
Dla bezpieczeństwa klientów XTB zawsze potwierdza prośby o zmianę danych osobowych,
korzystając z mechanizmów uwierzytelniania wieloskładnikowego. Korzystamy z różnych
kanałów kontaktu (e-mail, SMS, telefon).
Mobilna aplikacja XTB xStation umożliwia autoryzację za pomocą hasła, a dodatkowo oferuje
zabezpieczenie dostępu przy użyciu kodu lub biometrii. Aplikacja posiada wdrożone
uwierzytelnianie wieloskładnikowe.
W roku sprawozdawczym nie odnotowaliśmy poważnych problemów i incydentów
związanych z prawami człowieka związanych z łańcuchem wartości. Więcej informacji
odnośnie wpływów, szans i ryzyk na obszar relacji z konsumentami opisano w rozdziale
nr 1.6. Oświadczenia.
3.2.2. Polityki dotyczące konsumentów
i użytkowników końcowych
S4-1 Nadrzędnymi dokumentami w XTB są strategie: biznesowa oraz ESG. Parasolowo
wyznaczają nasze cele i kierunki działania zgodne z powszechnie dostępnymi standardami
postępowania jak np. Wytyczne ONZ dotyczące biznesu i praw człowieka, czy Wytyczne
OECD dla przedsiębiorstw międzynarodowych. Polityki przyjęte w Grupie XTB można
postrzegać z dwóch perspektyw: wewnętrznej i zewnętrznej. Chcąc odpowiedzialnie
zarządzać relacjami i wpływami w obszarze konsumenckim wdrożyliśmy wewnętrzne
standardy, które wynikają również z przepisów prawa nałożonych na XTB jako na instytucję
finansową oraz/ lub z dobrej woli XTB, nie są jednak powiązane ze zidentyfikowanymi
wpływami, szansami i ryzykami. Najwyższą instancją odpowiedzialną za wdrożenie
dokumentów jest Zarząd XTB S.A. Są to polityki i regulaminy dotyczące m.in.:
▪ udoskonalania naszych usług oraz zarządzania produktem,
▪ bezpieczeństwa ochrony danych osobowych, informacji oraz
cyber-bezpieczeństwa,
▪ zarządzania ryzykiem i ciągłością działania,
▪ rozpatrywania skarg oraz zgłaszania nieprawidłowości,
▪ kontroli wewnętrznej i audytu,
306
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
▪ etyki, konfliktów interesów, przeciwdziałania korupcji i przekupstwu oraz praniu
pieniędzy.
Nie wdrożyliśmy jednolitej polityki adresującej wszystkie istotne kwestie zrównoważonego
rozwoju w obszarze konsumenckim, jednakże każdy istotny temat jest pokryty niezależną
procedurą. Kwestie dotyczące praw człowieka, mogące być istotne z perspektywy klientów
stanowią natomiast podstawę Strategii ESG na lata 2024-2027 oraz Kodeksu Etyki XTB S.A.
Jako podmiot rynku finansowego jesteśmy zobligowani dostarczać naszym klientom
niezbędnych informacji przedstawiających transparentnie zasady współpracy z XTB.
Na naszej stronie internetowej znajdują się regulaminy oraz dokumenty, których znajomość
jest niezbędna przy podpisywaniu umowy o otwarcie rachunku inwestycyjnego z XTB, m.in.:
▪ Regulamin świadczenia usług wykonywania zleceń nabycia lub zbycia praw
majątkowych i papierów wartościowych, prowadzenia rachunków papierów
wartościowych i praw majątkowych i rachunków pieniężnych przez XTB S.A.
(Warunki Ogólne)
▪ Polityka Realizacji Zleceń (kluczowe założenia zgodne z wymogami dyrektyw Unii
Europejskiej w sprawie rynków instrumentów finansowych, wymogów
organizacyjnych i warunków prowadzenia działalności przez przedsiębiorstwa
inwestycyjne oraz pojęć zdefiniowanych na potrzeby tych dyrektyw)
▪ Regulamin sporządzania rekomendacji ogólnych przez XTB S.A. (Regulamin
Rekomendacji)
▪ Umowa Świadczenia Usług przez XTB S.A. wraz z załącznikami
▪ Umowa IKE
▪ Deklaracja Świadomości Ryzyka
▪ Kwestionariusz MiFID
▪ Podstawowe informacje na temat XTB S.A.
▪ Inne (w tym wnioski i pełnomocnictwa)
Oprócz tego klienci XTB mają dostęp do dokumentów tj.:
▪ Strategia Zarządzania Skargami XTB S.A.
▪ Instrukcja Dotycząca Składania Skarg
W badanym okresie sprawozdawczym nie odnotowano przypadków nieprzestrzegania
Wytycznych ONZ dotyczących biznesu i praw człowieka, Deklaracji Międzynarodowej
Organizacji Pracy dotyczącej podstawowych zasad i praw w pracy lub Wytycznych OECD
dla przedsiębiorstw międzynarodowych, które dotyczą konsumentów lub użytkowników
końcowych.
3.2.3. Kanały zgłoszeń i działania naprawcze
S4-1 / S4-3 XTB wdrożyło kompleksowy proces zarządzania reklamacjami, który
ma ułatwiać zgłaszanie reklamacji, szybką analizę zgłoszeń oraz skuteczne naprawianie
wszelkich negatywnych wpływów na konsumentów i użytkowników końcowych.
Główne zasady tego procesu to:
▪ Transparentność: klienci otrzymują precyzyjną informację co do sposobów
zgłaszania skarg, informację o etapie procesu oraz o decyzji, wraz z uzasadnieniem.
▪ Szybkość: reklamacje są przyjmowane i rozpatrywane niezwłocznie, zgodnie
z ustalonymi standardami czasowymi, aby jak najszybciej zrekompensować
klientom ewentualne straty lub niedogodności.
▪ Skuteczność: proces reklamacyjny jest opracowany tak, aby przebiegał w sposób
efektywny oraz nie tylko brał pod uwagę skutki, lecz również przyczyny powstania
problemów, co pozwala na zapobieganie ich powtarzaniu się w przyszłości.
▪ Współpraca z konsumentami, opierająca się na aktywnej współpracy z klientem
w celu zrozumienia zgłaszanych problemów, oczekiwań i naprawy również
indywidualnych przypadków.
Proces reklamacyjny XTB cechuje transparentność, już na etapie zawierania umowy nasi
klienci mogą zapoznać się z zapisami Regulaminu Świadczenia Usług Maklerskich,
307
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
które w jasny sposób jasny opisują kanały jakimi można złożyć skargę, co powinna zawierać
reklamacja oraz maksymalny termin w jakim można się spodziewać odpowiedzi.
Na naszej stronie internetowej zamieściliśmy również:
▪ „Instrukcję Dotyczącą Składania Skarg”
▪ „Strategię Zarządzania Skargami”
Dokumenty te w sposób kompleksowy opisują proces reklamacyjny, w tym prawa i obowiązki
klienta. Informacja o możliwości złożenia skargi znajduje się również w sekcji Edukacji
na stronie internetowej XTB. Klienci XTB mają do wyboru kilka kanałów, przez które mogą
zgłosić reklamację:
▪ zgłoszenie osobiste, w siedzibie – pisemnie oraz ustnie,
▪ telefonicznie za pomocą naszej infolinii,
▪ korespondencyjnie – na adres siedziby XTB,
▪ za pośrednictwem formularza elektronicznego, dostępnego w Pokoju Inwestora.
XXV.
XXVI.Jednym z najbardziej elastycznych kanałów komunikacji jest komunikacja elektroniczna
dostępna niezależnie od lokalizacji i bieżąco monitorowana przez pracowników XTB.
Wszystkie reklamacje zgłoszone przez klientów są rejestrowane w systemie CRM i otrzymują
swój niepowtarzalny identyfikator oraz status, co ułatwia monitoring zgłoszenia. Status ten
jest również widoczny w Pokoju Inwestora, dzięki czemu klient może na bieżąco śledzić swoje
zgłoszenie. Nie tolerujemy i nie dopuszczamy do jakichkolwiek przejawów dyskryminacji
i nierównego traktowania wobec naszych klientów, którzy zgłosili reklamację, skargę
lub zażalenie.
Proces reklamacyjny stanowi dla XTB cenne źródło informacji, dlatego też rozpatrzenie
reklamacji nie jest końcem procesu. W systematycznych cyklach sporządzane są raporty
i analizy dotyczące otrzymanych od klientów zgłoszeń. Dzięki temu firma jest w stanie określić
przyczyny zgłoszeń oraz określić i wdrożyć adekwatne działania naprawcze.
Dzięki dzieleniu się wiedzą co do powodów zgłoszeń, firma jest w stanie wprowadzać
w sposób szybki i efektywny środki naprawcze. Po ich wdrożeniu dokonywana jest ocena
skuteczności, proces reklamacyjny jest monitorowany, aby upewnić się, że problem został
całkowicie rozwiązany i nie wystąpią już podobne sytuacje.
Klienci XTB mogą zgłaszać drogą reklamacji/ skargi wszelkie nieprawidłowości, które
zauważyli czy też swoje wątpliwości. W 2024 roku otrzymaliśmy łącznie 6816 skarg
otrzymanych od konsumentów i użytkowników końcowych Grupy XTB, co stanowi 0,5%
całkowitej ilości klientów na dzień 31.12.2024 roku (1 361 564 klientów). Z uwagi na charakter
świadczonych usług, w 2024 roku najczęściej zgłaszane były reklamacje dotyczące
m.in. problemów technicznych dotyczących korzystania z aplikacji czy zleceń składanych
przez naszych klientów.
308
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
4. Ład korporacyjny
4.1 Charakterystyka Grupy XTB
4.2 Organy administrujące, zarządzające i
nadzorcze
4.2.1 Zarząd XTB S.A. i organy spółek
4.2.2 Rada Nadzorcza XTB S.A.
4.3 Kultura korporacyjna i etyka
4.4 Zarządzanie ryzykiem i kontrola wewnętrzna
4.5 Zarządzanie relacjami z dostawcami
4.6 Oświadczenie należytej staranności
309
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
4. Ład korporacyjny
4.1. Charakterystyka Grupy XTB
Grupa XTB jest międzynarodowym dostawcą produktów, usług i rozwiązań technologicznych
w zakresie obrotu instrumentami finansowymi, a XTB S.A. stojąca na jej czele, jest jednym
z największych notowanych na giełdzie brokerów budującym doświadczenie w branży
inwestycyjnej od ponad 20 lat.
Specjalizujemy się w dostarczaniu naszym klientom uniwersalnej aplikacji inwestycyjnej,
która umożliwia im efektywne zarządzanie środkami finansowymi oraz daje dostęp
do różnorodnych produktów inwestycyjnych. Zgodnie z wyłonioną Misją i Wizją, naszą
ambicją biznesową jest oferowanie uniwersalnej aplikacji inwestycyjnej zapewniającej
możliwość inwestowania drogą online we wszystko, w dowolnym czasie i w dowolny sposób.
Budujemy rozwiązania wspierające inwestorów w realizacji ich celów inwestycyjnych oraz
dostarczamy pomocy merytorycznej w postaci bezpłatnych materiałów i analiz rynkowych.
W 2016 roku zadebiutowaliśmy na rynku regulowanym Giełdy Papierów Wartościowych
a z racji prowadzonej działalności maklerskiej w skali globalnej nasza działalność podlega
nadzorowi finansowemu na międzynarodowych rynkach finansowych m.in. KNF, FCA, DFSA,
CySEC, Bappebti Indonesia i SCA .
Grupa Kapitałowa XTB S.A. podlega nadzorowi określonych organów nadzoru regulacyjnego
oraz organów administracji publicznej w jurysdykcjach, w których prowadzi działalność.
W Polsce prowadzenie działalności maklerskiej wymaga zezwolenia KNF i podlega wielu
wymogom regulacyjnym. Spółka jest domem maklerskim działającym na podstawie
zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej i podlega nadzorowi regulacyjnemu KNF.
Dzięki zasadzie jednolitego paszportu europejskiego wynikającej z Dyrektywy MiFID II,
Spółka prowadzi działalność w formie oddziału na podstawie i w ramach zezwolenia
udzielonego przez KNF w następujących państwach członkowskich UE: Czechy, Hiszpania,
Słowacja, Rumunia, Niemcy, Francja oraz Portugalia.
Istotne wpływy, szanse oraz ryzyka obszaru zarządczego i ładu korporacyjnego wyłonione
w ramach przeprowadzonego w 2024 roku badania podwójnej istotności znajdują się
w rozdziale 1.6. Oświadczenia.
4.2. Organy administrujące, zarządzające
i nadzorcze
Na dzień 31.12.2024 roku Grupa Kapitałowa XTB S.A. składała się z jednostki dominującej
XTB S.A. i jej 7 oddziałów zagranicznych oraz 13 spółek zależnych Grupy.
Działalność XTB S.A. jest regulowana poprzez dokumenty takie jak:
▪ Statut XTB S.A.
▪ Regulamin Zarządu
▪ Regulamin Rady Nadzorczej
▪ Regulamin Walnego Zgromadzenia
310
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
▪ Wszystkie ww. dokumenty składające się na ład korporacyjny Spółki są ogólnodostępne
na podstronie relacji inwestorskich w zakładce Ład korporacyjny pod adresem:
https://ir.xtb.com/
4.2.1. Zarząd XTB S.A. i organy spółek
GOV-1 Rola organów administracyjnych, zarządzających i nadzorczych
Struktura zarządcza
Członkowie Zarządu są powoływani i odwoływani przez Radę Nadzorczą na okres trzyletniej,
wspólnej kadencji. Liczbę członków Zarządu ustala Rada Nadzorcza w uchwale o powołaniu
członków Zarządu. Członek Zarządu może być również odwołany lub zawieszony
w czynnościach uchwałą Walnego Zgromadzenia. Do kompetencji Zarządu należy
reprezentowanie i prowadzenie spraw Spółki oraz wszelkie sprawy niezastrzeżone
przepisami prawa albo Statutem Spółki do kompetencji Walnego Zgromadzenia lub Rady
Nadzorczej. Podejmuje decyzje mając na uwadze najlepszy interes Spółki, sporządza
projekty strategii rozwoju oraz określa jej główne cele działalności.
Pełne życiorysy zawodowe członków Zarządu, opis ich kompetencji, niezależności oraz
informacje dotyczące zasad funkcjonowania Zarządu XTB S.A. znajdują się w Sprawozdaniu
Zarządu z działalności Grupy XTB, Ładzie korporacyjnym, rozdziale Organy Statutowe XTB.
311
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Zarząd XTB S.A.
Na dzień 31.12.2024 roku oraz na dzień publikacji niniejszego Oświadczenia Zarząd Spółki
pozostawał w niezmienionym składzie
Tabela 38. Skład Zarządu XTB S.A. na dzień 31.12.2024 roku oraz na dzień publikacji
Oświadczenia
IMIĘ I NAZWISKO
FUNKCJA
DATA ROZPOCZĘCIA
PIERWSZEJ KADENCJI
DATA UPŁYWU
OBECNEJ KADENCJI
Omar Arnaout
Prezes Zarządu
10.01.2017
01.07.2025
Filip Kaczmarzyk
Członek Zarządu
10.01.2017
01.07.2025
Paweł Szejko
Członek Zarządu
28.01.2015
01.07.2025
Jakub Kubacki
Członek Zarządu
10.07.2018
01.07.2025
Andrzej Przybylski
Członek Zarządu
01.05.2019
01.07.2025
Obecny skład Zarządu XTB S.A. został powołany w dniu 2 czerwca 2022 r. uchwałą Rady
Nadzorczej Spółki ws. powołania dotychczasowego pięcioosobowego składu Zarządu XTB
S.A. na nowy okres wspólnej, trzyletniej kadencji (od 1 lipca 2022 r. do końca dnia 1 lipca
2025 r.).
W badanym okresie sprawozdawczym w ramach trwającej
kadencji Zarządu XTB S.A. mężczyźni stanowili 100% składu
organu Spółki.
4.2.2. Rada Nadzorcza XTB S.A.
Na dzień publikacji Oświadczenia skład Rady Nadzorczej Spółki kształtował się następująco:
Tabela 39. Skład Rady Nadzorczej na dzień publikacji Oświadczenia
IMIĘ I
NAZWISKO
FUNKCJA
DATA
ROZPOCZĘCIA
OBECNEJ
KADENCJI
DATA UPŁYWU
OBECNEJ
KADENCJI
Aleksander
Chłopecki
Przewodniczący
Rady Nadzorczej
16.01.2025
20.11.2027
Ewa Stefaniak
Członek Rady
Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
Katarzyna
Dąbrowska
Członek Rady
Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
Bartosz Zabłocki
Członek Rady
Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
Grzegorz
Grabowicz
Członek Rady
Nadzorczej
20.11.2024
20.11.2027
312
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach trwającej kadencji Rady Nadzorczej XTB S.A. mężczyźni stanowią 60%, kobiety
40% składu organu Spółki.
Zmiany w składzie Organu w okresie sprawozdawczym, życiorysy zawodowe i opis
kompetencji członków Rady Nadzorczej, informacje o ich niezależności oraz informacje
dotyczące zasad funkcjonowania Organu znajdują się w Sprawozdaniu Zarządu
z działalności Grupy XTB, Ładzie korporacyjnym, w rozdziale Organy Statutowe XTB.
313
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Komitety Rady Nadzorczej
W ramach Rady Nadzorczej funkcjonują następujące komitety:
▪ Komitet Audytu;
▪ Komitet Wynagrodzeń;
▪ Komitet ds. Zarządzania Ryzykiem.
Rada Nadzorcza na mocy uchwały podjętej przez nią kolegialnie wykonuje zadania Komitetu
Wynagrodzeń i Komitetu ds. Zarządzania Ryzykiem. Od dnia 13 października 2017 roku
Komitet Audytu funkcjonuje jako odrębny komitet. Rada Nadzorcza może powołać również
inne komitety. Szczegółowe zadania oraz zasady powoływania i funkcjonowania komitetów
określa Regulamin Rady Nadzorczej dostępny na stronie internetowej XTB pod adresem:
https://ir.xtb.com/ w zakładce Ład korporacyjny, Regulaminy. Szczegółowe informacje
dot. składu ww. komitetów znajdują się w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy
Kapitałowej XTB S.A.
4.3. Kultura korporacyjna i etyka
działalności
G1-1 XTB jest globalnie rozpoznawalną marką. Niesie to za sobą odpowiedzialność, która
wymaga konkretnych działań organizacyjnych i komunikacyjnych, wpływających na relacje
z naszymi interesariuszami oraz pracownikami z całego świata. Jako firma inwestycyjna
działamy w otoczeniu ściśle regulowanym i podstawą jest dla nas zgodność z przepisami
prawa na rynkach naszej obecności. Wpływa to na kształt, jakość i standardy naszej
różnorodnej kultury korporacyjnej.
Zarząd XTB S.A. zarządza elementami kultury organizacyjnej zgodnie z podziałem
kompetencji Członków Zarządu we współpracy z właścicielami obszarów operacyjnych XTB.
Budujemy międzynarodową i różnorodną kulturę organizacyjną, która wymaga odpowiednich
działań komunikacyjnych. W związku z tym wdrożyliśmy wewnętrzną platformę Intranet oraz
komunikujemy się dwujęzycznie. Interesy załogi reprezentują przedstawiciele pracowników,
którzy podczas cyklicznych spotkań z Zarządem mogą przedstawiać swoje wnioski
i rekomendacje.
Tematy związane z kulturą korporacyjną omawiane są na posiedzeniach Zarządu. W 2024
roku omówiono:
▪ wyniki Badania Podwójnej Istotności Grupy XTB,
▪ przyjęcie Strategii ESG na lata 2024-2027,
▪ przyjęcie Polityki Antymobbingowej i Antydyskryminacyjnej,
▪ przyjęcie Polityki Antykorupcyjnej,
▪ przyjęcie Polityki Różnorodności (DEI – Diversity & Inclusion).
Wspieramy rozwój naszej kultury korporacyjnej poprzez:
▪ konkurencyjne i elastyczne warunki zatrudnienia,
▪ wartości, strategię, procedury i polityki,
▪ dwujęzyczną komunikację opartą o wewnętrzny intranet oraz mailingi,
▪ ogólnofirmowe i działowe imprezy integracyjne,
▪ organizowanie i dofinansowanie szkoleń pracowników,
▪ działania komunikacyjne w ramach Programu „Naturalna inwestycja”,
▪ promocję profilaktyki i nawyków prozdrowotnych podczas cyklicznych obchodów
Dnia Zdrowia czy doraźnie organizowanych akcji;
▪ całoroczne warsztaty „Inner Power” zachęcające do dzielenia się pasjami wśród
pracowników,
▪ coroczne badanie poziomu satysfakcji pracowników;
▪ promocję wolontariatu;
▪ wsparcie różnorodności i wprowadzenie Polityki Różnorodności (DEI).
314
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
MDR-P Nasze działania w obszarze kultury korporacyjnej i etyki wspierają dokumenty
wewnętrzne, m.in.:
▪ Statut XTB S.A.
▪ Regulamin Zarządu XTB S.A.
▪ Kodeks Etyki,
▪ Polityka Różnorodności (DEI)
▪ Polityka Antymobbingowa i Antydyskryminacyjna
▪ Polityka szkoleniowa
▪ Polityka Antykorupcyjna
▪ Regulamin Pracy
▪ Polityka Kadrowa
▪ Regulamin Wynagradzania Zarządu XTB S.A.
Kulturę organizacyjną budujemy w oparciu o wartości:
Oceniamy naszą kulturę organizacyjną poprzez coroczne badanie satysfakcji pracowników
przeprowadzane przez Dział Zarządzania Kapitałem Ludzkim.
Przeciwdziałanie korupcji i przekupstwu
G1-3 / G1-4 Celem zapobiegania zarzutom oraz incydentom związanym z korupcją
i przekupstwem, wykrywania ich i reagowania na nie:
▪ w ramach działu Prawnego i Compliance funkcjonuje zespół AML (z ang. Anti-Money
Laudering) oraz pracownicy Grupy XTB odbywają szkolenia z obszaru
przeciwdziałania praniu pieniędzy i finansowania terroryzmu,
▪ wdrożono Politykę Antykorupcyjną XTB S.A.,
▪ obowiązują zasady przyjmowania prezentów i upominków;
▪ zgodnie z przepisami obowiązującego prawa rozmowy prowadzone z klientami XTB
są nagrywane.
W 2024 roku nie zidentyfikowano przypadków korupcji w Grupie XTB, nie toczyły się również
postępowania przeciwko spółkom Grupy XTB z tego obszaru.
G1-1 / MDR-P / MDR-A / MDR-P W odpowiedzi na wyłonione istotne wpływy i ryzyka
w obszarze korupcji oraz zgodnie z celem Strategii ESG na lata 2024-2027 opracowano
Politykę Antykorupcyjną XTB S.A. i zarekomendowano ją do wdrożenia w całej Grupie XTB.
Dokument został oparty m.in. na Konwencji Narodów Zjednoczonych Przeciwko Korupcji
i kompleksowo odnosi się do zagadnień, a system zgłaszania naruszeń został połączony
z systemem wdrożonym wewnętrzną Procedurą zgłaszania naruszeń celem zapewnienia
sprawnego, niezależnego i obiektywnego badania incydentów. Najwyższym szczeblem
odpowiedzialnym za wdrożenie Polityki jest Zarząd XTB S.A. W ramach Polityki nie wdrożono
celów, ma ona charakter edukacyjny, informacyjny oraz zapobiegawczy. Nie wymaga
podejmowania działań w przypadku braku przypadków naruszeń, aczkolwiek podlega
standardowemu okresowemu przeglądowi.
315
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W ramach Polityki zidentyfikowano obszary szczególnie narażone na ryzyko korupcji:
▪ obsługi klientów XTB;
▪ obszaru IT;
▪ wyboru dostawców i partnerów biznesowych;
▪ zawierania umów handlowych;
▪ działań sponsoringowych i akcji charytatywnych;
▪ zatrudniania, wynagradzania i premiowania pracowników;
▪ przetwarzania informacji, w tym informacji poufnych i stanowiących tajemnicę
przedsiębiorstwa;
▪ rozstrzygnięć sądowych i administracyjnych.
W IV kwartale w Centrali XTB S.A. wdrożono szkolenia zakresu przeciwdziałania korupcji
i przekupstwu dla nowo zatrudnionych pracowników oraz podjęto decyzję o wysyłaniu
cyklicznych alertów do pracowników zidentyfikowanych jako szczególnie narażeni. Działania
te stanowią uzupełnienie dotychczas prowadzonych szkoleń z obszaru przeciwdziałania
praniu pieniędzy AML (Anti-Money Laundering). Zostaną nimi objęte osoby zidentyfikowane
jako szczególnie narażone na ryzyko korupcji i przekupstwa oraz członkowie organów
zarządczych i nadzorczych. Obszar identyfikacji funkcji szczególnie narażonych oraz szkoleń
jest nowym obszarem podjętym operacyjnie przez XTB, w związku z czym wiele oddziałów
nie przeprowadziło szkoleń wyłącznie dedykowanych korupcji, a jedynie uwzględniało
elementy tej tematyki w ramach innych, często obowiązkowych szkoleń np. z obszaru AML.
Tabela 40. Szkolenie w zakresie przeciwdziałania korupcji i przekupstwu
Zarząd
i Rada
Nadzorcza
Dyrektorzy
i kierownicy
Pozostali
pracownicy
Osoby
współpracujące
na podstawie
umów B2B, umów-
zlecenie itp.
Ogólna liczba osób
zagrożonych korupcją
11
153
218
7
Liczba osób
zagrożonych
i przeszkolonych
1
25
42
3
Liczba osób
uprawnionych
do szkolenia
11
153
218
7
Odsetek osób
pełniących funkcję
narażoną
na ryzyko korupcji
objętych programami
szkoleniowymi (%)*
9%
16%
19%
43%
Czas szkolenia
przypadający
na 1 uczestnika
1,55
0,84
0,32
2,43
*Celem wyliczenia odsetka osób pełniących funkcję narażoną na ryzyko korupcji objętych programami szkoleniowymi
podzielono licznik, czyli liczbę osób zagrożonych i przeszkolonych z tego obszaru przez mianownik, czyli ogólną liczbę
osób zagrożonych korupcją.
316
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
W 2024 roku przeprowadzane szkolenia z obszaru korupcji miały formę szkoleń mieszanych:
stacjonarnych, online oraz z wykorzystaniem platform online.
Celem zapobiegania zarzutom oraz incydentom związanym z korupcją i przekupstwem,
wykrywania ich i reagowania na nie:
▪ w ramach działu Prawnego i Compliance funkcjonuje zespół AML (z ang. Anti-Money
Laudering) oraz pracownicy Grupy XTB odbywają szkolenia z obszaru
przeciwdziałania praniu pieniędzy i finansowania terroryzmu,
▪ wdrożono Politykę Antykorupcyjną XTB S.A.,
▪ obowiązują zasady przyjmowania prezentów i upominków;
▪ zgodnie z przepisami obowiązującego prawa rozmowy prowadzone z klientami XTB
są nagrywane,
▪ od IV kwartału 2024 roku wdrożono szkolenia obejmujące zagadnienia
przeciwdziałania korupcji do procesu szkoleniowego nowozatrudnionych
pracowników,
▪ podjęto decyzję o wysyłce cyklicznych alertów zarówno do osób zidentyfikowanych
jako szczególnie narażone na ryzyko korupcji, jak i do wszystkich pracowników.
W 2024 roku nie zidentyfikowano przypadków korupcji w Grupie XTB, nie toczyły się również
postępowania przeciwko spółkom Grupy XTB z tego obszaru.
Mechanizm zgłaszania naruszeń
W XTB obowiązuje wewnętrzna “Procedura anonimowego zgłaszania nieprawidłowości”,
która określa tryb zgłoszeń rzeczywistych lub potencjalnych naruszeń prawa, w tym naruszeń
przepisów z zakresu przeciwdziałania praniu pieniędzy oraz finansowaniu terroryzmu,
procedur wewnętrznych i standardów etycznych. Procedurą objęci są zarówno pracownicy
jak i inne osoby wykonujące czynności na rzecz XTB, w tym dostawcy XTB. Wewnętrzna
procedura zapewnia ochronę sygnalistom przed działaniami odwetowymi i stanowi realizację
obowiązków wprowadzonych Ustawą z dnia 14 czerwca 2024 r. o ochronie sygnalistów.
Każdy pracownik będący świadkiem lub posiadający wiedzę o naruszeniu jest zobligowany
dokonać zgłoszenia.
Zgłoszeń dokonuje się za pośrednictwem formularza elektronicznego dostępnego
pod adresem https://www.xtb.com/pl/zawiadomienie. Podmiotami rozpatrującymi zgłoszenia,
w zależności od ich przedmiotu, są: Inspektor Nadzoru, MLRO (Money Laundering Reporting
Officer), Zarząd, Rada Nadzorcza lub członkowie tych organów. Zgodnie z przyjętą Procedurą
zgłaszania nieprawidłowości w XTB S.A. z dn. 24.09.2024 roku zapewnia się, że osoby
prowadzące dochodzenie mają być odrębne od łańcucha struktur zarządczych
zaangażowanych w sprawę. Po otrzymaniu zgłoszenia, właściwy podmiot wszczyna
dochodzenie, które nie powinno trwać dłużej niż 2 miesiące.
Wszelkie zgłoszenia spoza wewnętrznych struktur dotyczące podejrzeń w zakresie działań
korupcyjnych XTB należy zgłaszać za pośrednictwem formularza elektronicznego
dostępnego pod adresem https://www.xtb.com/pl/zawiadomienie, bądź korespondencyjnie
na adres siedziby XTB S.A. w Warszawie
Zgłoszenie powinno zawierać co najmniej następujące informacje:
▪ data, miejsce oraz okoliczności zdarzenia;
▪ charakter zdarzenia;
▪ dowody naruszenia, takie jak dokumenty, e-maile lub inne.
Wszystkie zgłoszenia są traktowane jako poufne i są przechowywane w dedykowanym
rejestrze zgłoszeń. Potwierdzenie otrzymania zgłoszenia otrzymuje osoba zgłaszająca, która
podała dane kontaktowe w ramach zgłoszenia, w terminie do 14 dni roboczych od dnia
zgłoszenia, W razie zakończenia postępowania wszczętego na skutek zgłoszenia, osobie
zgłaszającej zostanie również przekazana informacja o zakończeniu i wyniku postępowania,
w terminie miesiąca od dnia zakończenia postępowania. Osoby prowadzące zgłoszenie są
odrębne od struktur zarządzania zaangażowanych w sprawę.
317
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Za sprawozdanie z wyników dochodzenia organom zarządzającym i nadzorczym na mocy
Procedury zgłaszania naruszeń odpowiada Członek Zarządu ds. Prawnych, który cyklicznie
przekazuje Radzie Nadzorczej informacje o otrzymanych zgłoszeniach.
4.4. Zarządzanie ryzykiem i kontrola
wewnętrzna
GOV-5 W 2024 roku podjęliśmy się uporządkowania procesów zarządzania obszarem
ESG, identyfikacji istotnych wpływów, szans i ryzyk, wyznaczeniu strategicznych kroków
działania w nadchodzących latach, analizy procesu pozyskiwania danych z Grupy
Kapitałowej XTB S.A. oraz dostosowania raportowania do wymagań unijnej Dyrektywy CSRD
i standardów ESRS.
Najwyższą instancją zarządczą względem ryzyk obszaru ESG jest Zarząd XTB S.A.
Zidentyfikowane w ramach procesu Badania Podwójnej Istotności ryzyka ESG zgodnie
z celem strategicznym na lata 2024-2027 zostały dostosowane do wewnętrznego systemu
zarządzania ryzykiem i zostaną do niego wcielone. Eksperci reprezentujący różne obszary
działalności Grupy XTB, dostarczający niezbędne dane do realizacji procesu raportowania są
odpowiedzialni za ich kompletność, rzetelność i prawidłowość. Jednostką organizacyjną
koordynującą proces sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju Grupy XTB jest Zespół
ESG, który zbiera, konsoliduje, analizuje i przedstawia informacje zebrane w sprawozdaniu.
Każda osoba zobowiązana do wsparcia procesu raportowania poprzez dostarczanie danych
jest objęta wsparciem Zespołu ESG, który pozostaje do ich dyspozycji podczas całego
procesu. Zbieranie danych jest oparte o uniwersalne i ogólnodostępne narzędzia znane
każdemu pracownikowi Grupy XTB.
Nadzór nad poprawnością procesu raportowania pełni osobiście Członek Zarządu
ds. Finansowych oraz członkowie Zarządu XTB S.A. Również od 2025 roku Audytor
wewnętrzny reprezentujący komórkę audytu wewnętrznego XTB S.A. będzie cyklicznie
zapoznawać się z publikowanymi oświadczeniami zrównoważonego rozwoju oraz co najmniej
raz na dwa lata przeprowadzi audyt obszaru ESG. Audytor Wewnętrzny podlega
organizacyjnie Prezesowi Zarządu, a funkcjonalnie Przewodniczącemu Komitetu Audytu
zgodnie z zasadami przewidzianymi w Regulaminie Audytu Wewnętrznego. Do zadań Działu
Audytu Wewnętrznego należy między innymi badanie oraz ocena prawidłowości
i skuteczności procesów, regulaminów i procedur wewnętrznych w XTB. Audytor Wewnętrzny
pełni również rolę doradczą na rzecz innych jednostek organizacyjnych, w tym komórki
odpowiedzialnej za zarządzanie ryzykiem, ESG i raportowanie.
W strukturze XTB S.A. funkcjonuje także Dział Kontroli Ryzyka zarządzany przez Członka
Zarządu ds. Ryzyka. Nad zagadnieniami prawnymi i compliance czuwa natomiast zespół
prawny zarządzany przez Członka Zarządu ds. Prawnych. Celem Systemu Zarządzania
Ryzykiem XTB jest zapewnienie świadomego i kontrolowanego podejmowania ryzyka
w ramach Grupy XTB. Polityki zarządzania ryzykiem są opracowywane w celu identyfikacji
i pomiaru podejmowanego ryzyka, a także jego mitygacji i ustalania odpowiednich limitów
ograniczających skalę narażenia na te ryzyka.
W ramach Rady Nadzorczej funkcjonuje Komitet ds. Zarządzania Ryzykiem. W Spółce został
powołany również Komitet Audytu, który funkcjonuje jako odrębny komitet.
318
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
4.5. Zarządzanie relacjami z dostawcami
G1-2 / G1-5 / G1-6 Dążymy do budowy długoletnich i stabilnych relacji z naszymi
dostawcami poprzez komunikację oraz odpowiedzialne praktyki płatnicze. Pomimo analizy
nie wyłoniliśmy kluczowych szans i ryzyk tego obszaru, co wynika m.in. z nieprodukcyjnego
charakteru naszej działalności oraz charakterystyki działalności partnerów z którymi
współpracujemy (instytucje regulowane, partnerzy z obszaru Unii Europejskiej). Wybierając
dostawców kierujemy się ich nieposzlakowaną opinią na rynku oraz oceniamy nasze relacje
na bazie bieżącej współpracy i kontaktu, na dzień publikacji Oświadczenia nie
uwzględnialiśmy w ocenie kryteriów środowiskowych i społecznych przy wyborze dostawców.
Ryzyko związane z łańcuchem dostaw i wpływ na zrównoważony jest zminimalizowane,
nie występuje bowiem sytuacja, w której bylibyśmy uzależnieni od jednego dostawcy czy też
zagrażają nam przerwy ciągłości łańcucha dostaw. Wśród dostawców identyfikujemy głównie
dostawców infrastruktury IT, materiałów biurowych oraz usług (np. marketingowo-
reklamowych).-6
G1-6 MDR-P Grupa XTB nie przyjęła polityki regulującej zasad płatności dla dostawców,
nie dostosowujemy również warunków płatności w zależności od typu dostawcy a w okresie
sprawozdawczym nie podejmowaliśmy istotnych działań i nie wyznaczyliśmy celów w tym
obszarze. Warunki płatności są ustalane każdorazowo podczas indywidualnych negocjacji
zapisów umownych pomiędzy XTB a dostawcami. Mimo braku procedur w obszarze
płatności, również względem naszych partnerów sektora MŚP, wyznajemy zasadę jak
najefektywniejszego regulowania zobowiązań, a w 2024 roku 78% zrealizowanych płatności
w skali Grupy XTB było zrealizowanych zgodnie z przyjętymi standardami płatności.
Tabela 41. Standardowe zasady płatności w Grupie XTB w 2024 roku
Okres sprawozdawczy
01.01.2024 - 31.12.2024
Średnia liczba dni potrzebna
na opłacenie faktury od dnia
rozpoczęcia naliczania umownego
lub ustawowego terminu płatności
15
Liczba toczących się postępowań sądowych
dotyczących opóźnień w płatnościach
0
Standardowe warunki płatności
(średnia liczba dni)
14
Ilość płatności zrealizowanych zgodnie
ze standardowymi warunkami
21 971
Łączna ilość zrealizowanych płatności
28 280
% płatności zgodny ze standardowymi
warunkami płatności
78%
319
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
4.6. Oświadczenie należytej staranności
GOV-4 Dążenie do zrównoważonego prowadzenia działalności to złożony proces
wymagający przemyślanych działań rozłożonych w czasie w skali całej Grupy XTB. Analiza
due dilligence jest w naszym rozumieniu szeregiem ciągłych działań mających na celu
monitorowanie, udoskonalanie oraz weryfikowanie skuteczności wdrażanych rozwiązań.
Proces ten ma towarzyszyć biznesowi na przestrzeni jego całej działalności, wspierając jego
rozwój poprzez doskonalenie procesów strategicznych i operacyjnych.
W całej swojej działalności Grupa XTB kieruje się zasadami określonymi
w międzynarodowych Wytycznych Organizacji Narodów Zjednoczonych (ONZ) dotyczących
biznesu i praw człowieka oraz Wytycznych OECD dla przedsiębiorstw międzynarodowych.
Jako podmiot notowany na Giełdzie Papierów Wartościowych S.A. oraz regulowany
na największych rynkach finansowych działamy zgodnie z rekomendacjami Komisji Nadzoru
Finansowego oraz regulatorów na lokalnych rynkach. W związku z powyższym dochowujemy
należytej staranności we wszystkich procesach, również obszaru zrównoważonego rozwoju.
Tabela 42. Podstawowe elementy procesu należytej staranności
Podstawowy element
należytej staranności
Obszar
Odniesienie w Oświadczeniu
zrównoważonego rozwoju
Uwzględnienie
należytej staranności w
ładzie korporacyjnym,
strategii i modelu
biznesowym
E, S, G
Rozdział 1.3. Zarządzanie zrównoważonym
rozwojem
Rozdział 1.6. Istotne wpływy, szanse i ryzyka
Rozdział 3.1. Nasi pracownicy
Rozdział 3.2. Konsumenci i użytkownicy końcowi
Współpraca z
zainteresowanymi
E, S, G
Rozdział 1.3. Zarządzanie zrównoważonym
rozwojem
stronami, na które
jednostka wywiera
wpływ
Rozdział 1.5. Kluczowi interesariusze
Rozdział 3.2. Konsumenci i użytkownicy końcowi
Rozdział 1.6. Istotne wpływy, szanse i ryzyka
Rozdział 2.1.1. Polityka Klimatyczna Grupy XTB
Rozdział 4.3. Kultura korporacyjna i etyki
Rozdział 4.5. Zarządzanie relacjami z
dostawcami
Identyfikacja i ocena
negatywnych wpływów
na ludzi i środowisko
E, S, G
Rozdział 1.6. Istotne wpływy, szanse i ryzyka
Rozdział 3.1. Nasi pracownicy
Rozdział 3.2. Konsumenci i użytkownicy końcowi
Podejmowanie działań
w celu ograniczenia
zidentyfikowanych
negatywnych wpływów
na ludzi i środowisko
E, S, G
Rozdział 2.1.1. Polityka Klimatyczna Grupy XTB
Monitorowanie
skuteczności tych
starań i przekazywanie
stosownych informacji
w tym zakresie
E, S, G
Rozdział 2.1.2. Zużycie paliw i energii
Rozdział 2.1.3. Emisje gazów cieplarnianych
Rozdział 3.1.5. Polityki i regulacje
W Grupie XTB wdrażamy od lat procesy due dilligence z pomocą działu Prawnego
i Compliance, co po części wynika z charakteru działalności XTB jako instytucji finansowej
notowanej na Giełdzie Papierów Wartościowych od 2016 roku, ale również z potrzeby rozwoju
działalności, budowania odpowiedzialnej kultury organizacyjnej oraz przewagi
konkurencyjnej. Raportujemy niefinansowo od 2022 roku, budując stopniowo naszą
320
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
świadomość, porządkując procesy i realizując kolejne kamienie milowe. Analizy i raporty,
strategia biznesowa oraz ESG, wdrażane polityki, kodeksy i procedury oraz podejmowane
działania pomogły nam przeprowadzić z początkiem 2024 roku Badanie podwójnej istotności
i wyłonić kluczowe wpływy, szanse i ryzyka ESG. Dokonaliśmy przeglądu polityk,
zidentyfikowaliśmy obszary do dalszego doskonalenia oraz negatywne wpływy, którymi
mamy zamiar zarządzać i je ograniczać. W kolejnych okresach sprawozdawczych naszą wolą
jest dalsze doskonalenie w zakresie due diligence.
W ramach due dilligence naszą działalność determinują:
▪ Strategia biznesowa oraz Strategia ESG Grupy XTB: Strategia biznesowa razem
ze Strategią Zrównoważonego Rozwoju są kluczowymi, komplementarnymi
względem siebie dokumentami determinującymi działalność Grupy XTB.
Wyznaczone cele uzupełniają się wzajemnie, i wspierają wcielenie kryteriów ESG
z jeszcze większym pożytkiem dla naszych Interesariuszy.
▪ Kodeks Etyki, Polityka Antymobbingowa i Antydyskryminacyjna, Polityka
Różnorodności, Polityka AML CFT i Polityka Antykorupcyjna XTB: są to podstawowe
dokumenty parasolowe naszej działalności, które oprócz określenia zasad
funkcjonowania XTB stanowią nasze zobowiązanie do przestrzegania i wspierania
zasad etyki w biznesie, doskonalenia oraz piętnowania nieuczciwych praktyk. Nie
uznajemy jakichkolwiek przejawów łamania praw człowieka, zachowań
nieetycznych oraz korupcji czy łapownictwa.
▪ Procedura wewnętrznego i zewnętrznego zgłaszania naruszeń: Dajemy naszym
Interesariuszom możliwość zgłaszania wszelkich zidentyfikowanych naruszeń
i nieprawidłowości oddając do ich dyspozycji powszechnie dostępne kanały
komunikacji zapewniające również pełną anonimowość zgłaszającego. Zgłaszający
zostaje objęty ustawową ochroną sygnalisty, wobec którego zakazuje się
jakichkolwiek działań odwetowych.
▪ Pozostałe procedury, polityki i instrukcje.
321
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie o Zrównoważonym Rozwoju Grupy Kapitałowej XTB S.A.
Zgodnie z procesem due dilligence wszystkie dokumenty korporacyjne podlegają przeglądom
oraz aktualizacjom oraz są powszechnie znane i dostępne wśród pracowników Grupy XTB.
Załącznik 1. Tabele Wyników - Taksonomia
Tabela 43. Wskaźnik obrotu.
2024
XXVII.Rok
Kryteria dotyczące istotnego wkładu
Kryteria dotyczące zasady DNSH
(„nie czyń poważnych szkód”) (h)
Działalność
gospodarcza (1)
Kod lub kody (a) (2)
Obrót (w tys. PLN)
(3)
Część obrotu, rok
2024 (4)
Łagodzenie zmian
klimatu (5)
XXVIII.Adaptacja do zmian
klimatu (6)
Zasoby wodne i
morskie (7)
XXIX.Zanieczyszczenie (8)
Gospodarka o
obiegu zamkniętym
(9)
Bioróżnorodność
(10)
Łagodzenie zmian
klimatu (11)
Adaptacja do zmian
klimatu (12)
Zasoby wodne i
morskie (13)
Zanieczyszczenie
(14)
Gospodarka o
obiegu zamkniętym
(15)
Bioróżnorodność
(16)
XXX.Minimalne gwarancje
(17)
XXXI.Udział procentowy
obrotów zgodnych z
systematyką, 2023
rok (18)
XXXII.Kategoria
Działalność
wspomagająca (19)
Kategoria
Działalność na rzecz
przejścia (20)
Tekst
Wal
uta
XXXIII.%
XXXIV.T; N;
N/EL
XXXV.T; N;
N/EL
XXXVI.T; N;
N/EL
XXXVII.T; N;
N/EL
XXXVIII.T; N;
N/EL
XXXIX.T; N;
N/EL
T/N
T/N
T/N
T/N
T/N
T/N
XL.T/N
XLI.%
XLII.E
T
A. DZIAŁALNOŚĆ KWALIFIKUJĄCA SIĘ DO SYSTEMATYKI
A.1. Rodzaje działalności zrównoważonej środowiskowo (zgodna z systematyką)
Działalność związana z
oprogramowaniem,
doradztwem w zakresie
informatyki i działalności
powiązane
CCA
62
5
060,
99
0,27
%
N
T
N
N
N
N
T
T
T
T
T
T
0,50%
Obrót
ze zrównoważonej
środowiskowo działalności
(zgodnej
z systematyką) (A.1)
5
060,
99
0,27
%
0,27
%
W tym wspomagająca
W tym na rzecz przejścia
A.2 Działalność kwalifikująca się do systematyki, ale niezrównoważona środowiskowo (działalność niezgodna z systematyką)
EL;
N/EL
EL;
N/EL
EL;
N/EL
EL;
N/EL
EL;
N/EL
EL;
N/EL
Przetwarzanie danych;
zarządzanie stronami
internetowymi (hosting) i
podobna działalność
63.11
1
265,
25
0,07
%
N/EL
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Obrót z tytułu działalności
kwalifikującej się do
systematyki, ale
niezrównoważonej
środowiskowo (działalności
niezgodnej
z systematyką) (A.2)
1
265,
25
0,07
%
0,07
%
A. Obrót z tytułu działalności
kwalifikującej się do
systematyki (A.1+A.2)
6
326,
24
0,34
%
0,34
%
B. DZIAŁALNOŚĆ NIEKWALIFIKUJĄCA SIĘ
DO SYSTEMATYKI
Obrót z tytułu działalności
niekwalifikującej się
do systematyki
1
867
110,
24
99,6
6%
OGÓŁEM
1
873
436,
48
100,
00
%
Tabela 44. Wskaźnik nakładów inwestycyjnych.
2024
XLIII.Rok
Kryteria dotyczące istotnego wkładu
Kryteria dotyczące zasady DNSH
(„nie czyń poważnych szkód”) (h)
Działalność
gospodarcza (1)
Kod lub kody (a) (2)
Nakłady inwestycyjne
(w tys. PLN) (3)
Odsetek nakładów
inwestycyjnych, rok
2024 (4)
Łagodzenie zmian
klimatu (5)
XLIV.Adaptacja do zmian
klimatu (6)
Zasoby wodne i
morskie (7)
XLV.Zanieczyszczenie (8)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (9)
Bioróżnorodność (10)
Łagodzenie zmian
klimatu (11)
Adaptacja do zmian
klimatu (12)
Zasoby wodne i
morskie (13)
Zanieczyszczenie (14)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (15)
Bioróżnorodność (16)
XLVI.Minimalne gwarancje
(17)
XLVII.Udział działalności
zgodnej z systematyką
(A.1.) lub kwalifikującej
się do systematyki
(A.2.) Nakłady
inwestycyjne, rok 2023
(18)
XLVIII.Kategoria Działalność
wspomagająca (19)
Kategoria Działalność
na rzecz przejścia (20)
Tekst
Walut
a
XLIX.%
L.T; N;
N/EL
LI.T
;
N
;
N
/
E
L
LII.T;
N;
N/E
L
LIII.T;
N;
N/E
L
LIV.T; N;
N/EL
LV.T; N;
N/EL
T/N
T/N
T/N
T/
N
T/N
T/
N
LVI.T/
N
LVII.%
LVIII.E
T
A. DZIAŁALNOŚĆ KWALIFIKUJĄCA SIĘ DO SYSTEMATYKI
A.1. Rodzaje działalności zrównoważonej środowiskowo (zgodnej z systematyką)
Działalność związana z
oprogramowaniem,
doradztwem w zakresie
informatyki i działalności
powiązane
C
CA
62
4,82
0,02%
N
T
N
N
N
N
T
T
T
T
T
T
0,11%
Nakłady inwestycyjne
z tytułu działalności
zrównoważonej
środowiskowo (zgodnej
z systematyką) (A.1)
4,82
0,02%
0
,
0
2
%
W tym wspomagająca
W tym na rzecz przejścia
A.2 Działalność kwalifikująca się do systematyki, ale niezrównoważona środowiskowo (działalność niezgodna z systematyką) (g)
EL;
N/EL
E
L
;
N
/
E
L
EL;
N/E
L
EL;
N/E
L
EL;
N/EL
EL;
N/EL
Przetwarzanie danych;
zarządzanie stronami
internetowymi (hosting)
i podobna działalność
63.
11
1,20
0,01%
N/EL
E
L
N/E
L
N/E
L
N/EL
N/EL
Nakłady inwestycyjne
z tytułu działalności kwalifikującej
się
do systematyki,
ale niezrównoważonej
środowiskowo (działalności
niezgodnej
z systematyką) (A.2)
1,20
0,01%
0
,
0
1
%
A. Nakłady inwestycyjne
z tytułu działalności kwalifikującej
się
do systematyki (A.1+A.2)
6,02
0,03%
0
,
0
3
%
B. DZIAŁALNOŚĆ NIEKWALIFIKUJĄCA SIĘ
DO SYSTEMATYKI
Nakłady inwestycyjne
z tytułu działalności
niekwalifikującej się
do systematyki
20
654,
87
99,97%
OGÓŁEM
20
660,
89
100,00%
Tabela 45. Wskaźnik wydatków operacyjnych.
2024
LIX.Rok
Kryteria dotyczące istotnego wkładu
Kryteria dotyczące zasady DNSH („nie
czyń poważnych szkód”) (h)
Działalność
gospodarcza (1)
Kod lub kody (a) (2)
Wydatki operacyjne (w
tys.PLN) (3)
Odsetek wydatków
operacyjnych, rok 2024
(4)
Łagodzenie zmian
klimatu (5)
LX.Adaptacja do zmian
klimatu (6)
Zasoby wodne i
morskie (7)
LXI.Zanieczyszczenie (8)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (9)
Bioróżnorodność (10)
Łagodzenie zmian
klimatu (11)
Adaptacja do zmian
klimatu (12)
Zasoby wodne i
morskie (13)
Zanieczyszczenie (14)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (15)
Bioróżnorodność (16)
LXII.Minimalne gwarancje
(17)
LXIII.Udział działalności
zgodnej z systematyką
(A.1.) lub kwalifikującej
się do systematyki
(A.2.) Wydatki
operacyjne, rok 2023
(18)
LXIV.Kategoria Działalność
wspomagająca (19)
Kategoria Działalność
na rzecz przejścia (20)
Tekst
Waluta
LXV.%
LXVI.T; N;
N/EL
LXVII.T; N;
N/EL
LXVIII.T; N;
N/EL
LXIX.T; N;
N/EL
LXX.T; N;
N/EL
LXXI.T; N;
N/EL
T/N
T/N
T/N
T/N
T/N
T/N
LXXII.T/N
LXXIII.%
LXXIV.E
T
A. DZIAŁALNOŚĆ KWALIFIKUJĄCA SIĘ DO SYSTEMATYKI
A.1. Rodzaje działalności zrównoważonej środowiskowo (zgodnej z systematyką)
Działalność związana
z oprogramowaniem,
doradztwem w zakresie
informatyki i działalności
powiązane
CCA
62
4
907,36
0,55%
N
T
N
N
N
N
T
T
T
T
T
T
1,13%
Wydatki operacyjne
z tytułu działalności
zrównoważonej
środowiskowo (zgodnej
z systematyką) (A.1)
4
907,36
0,55%
0,55%
W tym wspomagająca
W tym na rzecz przejścia
A.2 Działalność kwalifikująca się do systematyki, ale niezrównoważona środowiskowo (działalność niezgodna z systematyką) (g)
EL;
N/EL
(f)
EL;
N/EL
(f)
EL;
N/EL
(f)
EL;
N/EL
EL;
N/EL
EL;
N/EL
Przetwarzanie danych;
zarządzanie stronami
internetowymi (hosting)
i podobna działalność
63.11
1
226,84
0,14%
N/EL
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Wydatki operacyjne
z tytułu działalności
kwalifikującej się
do systematyki,
ale niezrównoważonej
środowiskowo
(działalności niezgodnej
z systematyką) (A.2)
1
226,84
0,14%
0,14%
A. Wydatki operacyjne
z tytułu działalności
kwalifikującej się
do systematyki (A.1+A.2)
6
134,21
0,69%
0,69%
B. DZIAŁALNOŚĆ NIEKWALIFIKUJĄCA SIĘ
DO SYSTEMATYKI
Wydatki operacyjne
z tytułu działalności
niekwalifikującej się
do systematyki
880
566,54
99,31%
OGÓŁEM
886
700,75
100,00%
Tabela nr 46. Podsumowanie kluczowych wskaźników wyników, które mają być ujawniane przez firmy inwestycyjne.
Aktywa zrównoważone
środowiskowo ogółem
– wskaźnik obrotu
Aktywa
zrównoważone
środowiskowo
ogółem – nakłady
inwestycyjne
(CAPEX)
KPI – wskaźnik
obrotu
KPI – nakłady
inwestycyjne (CAPEX)
% pokrycia
(w aktywach ogółem)
Główny kluczowy
wskaźnik wyników
(na potrzeby
zawierania transakcji
na własny rachunek)
Wskaźnik zielonych
aktywów
0
0
0%
0%
0%
Przychody z
działalności
i usług
zrównoważonych
środowiskowo ogółem
– wskaźnik obrotu
Przychody z
działalności i usług
zrównoważonych
środowiskowo
ogółem -nakłady
inwestycyjne
(CAPEX)
KPI – wskaźnik
obrotu
KPI – nakłady
inwestycyjne (CAPEX)
% pokrycia
(w przychodach
ogółem)
Główny kluczowy
wskaźnik wyników
(na potrzeby usług
i działalności innych)
Kluczowy wskaźnik
wyników dotyczący
dochodów
0
0
0%
0%
0%
Tabela nr 47a. Kluczowe wskaźniki wyników firm inwestycyjnych: usługi zawierania transakcji na własny rachunek - wg przychodów
a
b
c
d
e
f
g
h
i
j
k
l
m
n
O
p
q
r
s
t
u
w
x
y
z
Ogółe
m (mln
PLN)
W tym
objęte
kluczowymi
wskaźnikam
i wyników
(mln PLN)
Łagodzenie zmian klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu
Zasoby wodne i morskie
(WMR)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (CE)
Zanieczyszczenie (PPC)
Bioróżnorodność i
ekosystemy (BIO)
OGÓŁEM
(CCM+CCA+WTR+CE+PPC+BIO)
W tym aktywa objęte systematyką
UE (%) (kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte systematyką
UE (%) (kwalifikujące się do
systematyki)
W tym działalność zgodna
z systematyką (%) UE (%)
(zgodne z systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność zgodna
z systematyką (%) UE (%)
(zgodne z systematyką)
W tym
na rzecz
przejści
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
na rzecz
przejści
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
1
.
Aktywa
ogółem
zainwestowan
e w ramach
działalności
firm
inwestycyjnyc
h dotyczących
zawierania
transakcji
na własny
rachunek*
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
2
.
w tym:
we własnym
imieniu
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
3
.
w tym:
w imieniu
Klientów
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
* z wyłączeniem obligacji skarbowych
Tabela nr 47b. Kluczowe wskaźniki wyników firm inwestycyjnych: usługi zawierania transakcji na własny rachunek - wg nakładów inwestycyjnych (CAPEX)
a
b
c
d
e
f
g
h
i
j
k
l
m
n
O
p
q
r
s
t
u
w
x
y
z
Ogółe
m (mln
PLN)
W tym
objęte
kluczowymi
wskaźnikam
i wyników
(mln PLN)
Łagodzenie zmian klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu
Zasoby wodne i morskie
(WMR)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (CE)
Zanieczyszczenie (PPC)
Bioróżnorodność i
ekosystemy (BIO)
OGÓŁEM
(CCM+CCA+WTR+CE+PPC+BIO)
W tym aktywa objęte systematyką
UE (%) (kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte systematyką
UE (%) (kwalifikujące się do
systematyki)
W tym działalność zgodna
z systematyką (%) UE (%)
(zgodne z systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność zgodna
z systematyką (%) UE (%)
(zgodne z systematyką)
W tym
na rzecz
przejści
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
na rzecz
przejści
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
1
.
Aktywa
ogółem
zainwestowan
e w ramach
działalności
firm
inwestycyjnyc
h dotyczących
zawierania
transakcji
na własny
rachunek*
694
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
2
.
w tym:
we własnym
imieniu
694
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
3
.
w tym:
w imieniu
Klientów
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
* z wyłączeniem obligacji skarbowych
Tabela 48. Tabela wyników - kluczowe wskaźniki wyników firm inwestycyjnych – inne usługi.
a
b
c
d
e
f
g
h
i
j
k
l
m
n
O
p
q
r
s
t
u
w
x
y
z
Ogółe
m (mln
PLN)
W tym
objęte
kluczowymi
wskaźnika
mi wyników
(mln PLN)
Łagodzenie zmian klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu
Zasoby wodne i morskie
(WMR)
Gospodarka o obiegu
zamkniętym (CE)
Zanieczyszczenie (PPC)
Bioróżnorodność i
ekosystemy (BIO)
OGÓŁEM
(CCM+CCA+WTR+CE+PPC+BIO)
W tym przychody (opłaty, prowizje i
inne korzyści pieniężne) z tytułu
usług i działalności na rzecz
sektorów objętych systematykę UE
(%) (kwalifikujące się do
systematyki)
W tym przychody (opłaty,
prowizje i inne korzyści
pieniężne) z tytułu usług i
działalności na rzecz
sektorów objętych
systematykę UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym przychody (opłaty,
prowizje i inne korzyści
pieniężne) z tytułu usług i
działalności na rzecz
sektorów objętych
systematykę UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym przychody (opłaty,
prowizje i inne korzyści
pieniężne) z tytułu usług i
działalności na rzecz
sektorów objętych
systematykę UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym aktywa objęte
systematyką UE (%)
(kwalifikujące się do
systematyki)
W tym przychody (opłaty, prowizje i
inne korzyści pieniężne) z tytułu
usług i działalności na rzecz
sektorów objętych systematykę UE
(%) (kwalifikujące się do
systematyki)
W tym z tytułu działalności i
usług związanych
z działalnością zgodna z
systematyką (%)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność
zgodna
z systematyką (%)
UE (%) (zgodne z
systematyką)
W tym działalność zgodna
z systematyką (%) UE (%) (zgodne
z systematyką)
W tym
na
rzecz
przejści
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
W tym
na
rzecz
przejści
a (%)
W tym
wspomagając
a (%)
1
.
Przychody (tj.
opłaty, prowizje,
i inne korzyści
pieniężne) z
tytułu inwestycji
oraz
działalności i
usług innych niż
zawieranie
transakcji na
własny
rachunek
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0
%
0%
0%
2
.
Przyjmowanie
oraz
przekazywanie
zleceń
w związku
z instrumentem
finansowym lub
większą ich
liczbą
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0
%
0%
0%
3
.
Wykonywania
zleceń
w imieniu
klienta
15,74
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
4
.
Zarządzanie
portfelem
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
5
.
Doradztwo
inwestycyjne
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
6
.
Gwarantowanie
emisji
instrumentów
finansowych lub
subemisja
instrumentów
finansowych z
gwarancją
przejęcia emisji
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
7
.
Subemisja
instrumentów
finansowych
bez gwarancji
przejęcia emisji
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
8
.
Prowadzenie
wielostronnych
platform obrotu
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
9
.
Prowadzenie
zorganizowanyc
h platform
obrotu
0
0
0
%
0
%
0%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0
%
0
%
0%
0%
Przychody z tytułu prowizji dotyczą: opłat stałych od partnerów instytucjonalnych, prowizje regulaminowe (czyli np. za wypłatę poniżej kwoty progowej, wystawienie PIT, etc.), opłaty za nieaktywność, za transfer papierów klientów z/do innego domu maklerskiego, opłata za
przechowywanie papierów Klientów.
Tabele zamieszczone poniżej dotyczą wskaźnika aktywów ogółem zainwestowanych w ramach działalności firm inwestycyjnych dotyczących zawierania transakcji na własny rachunek
oraz wskaźnika przychodów związanych z wykonywaniem zleceń w imieniu Klienta.
Tabela 49. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym – zakres działalności.
Działalność związana z energią jądrową
1.
Przedsiębiorstwo prowadzi badania, rozwój, demonstrację i rozmieszczenie innowacyjnych instalacji wytwarzania energii
elektrycznej wytwarzających energię w ramach procesów jądrowych przy minimalnej ilości odpadów z cyklu paliwowego,
finansuje tę działalność lub jest ma na nią ekspozycję.
nie
2.
Przedsiębiorstwo prowadzi budowę i bezpieczną eksploatację nowych obiektów jądrowych w celu wytwarzania energii
elektrycznej lub ciepła technologicznego, w tym na potrzeby systemu ciepłowniczego lub procesów przemysłowych, takich jak
produkcja wodoru, a także ich modernizację pod kątem bezpieczeństwa, z wykorzystaniem najlepszych dostępnych technologii,
finansuje tę działalność lub ma na nią ekspozycję.
nie
3.
Przedsiębiorstwo prowadzi bezpieczną eksploatację istniejących obiektów jądrowych wytwarzających energię elektryczną lub
ciepło technologiczne, w tym na potrzeby systemu ciepłowniczego lub procesów przemysłowych, takich jak produkcja wodoru z
energii jądrowej, a także ich modernizację pod kątem bezpieczeństwa, finansuje tę działalność lub ma na nią ekspozycję.
nie
Działalność związana z gazem ziemnym
4.
Przedsiębiorstwo prowadzi budowę lub eksploatację instalacji do wytwarzania energii elektrycznej z wykorzystaniem gazowych
paliw kopalnych, finansuje tę działalność lub ma na nią ekspozycję.
nie
5.
Przedsiębiorstwo prowadzi budowę, modernizację i eksploatację instalacji do skojarzonego wytwarzania energii
cieplnej/chłodniczej i energii elektrycznej
z wykorzystaniem gazowych paliw kopalnych, finansuje tę działalność lub ma na nią ekspozycję.
nie
6.
Przedsiębiorstwo prowadzi budowę, modernizację i eksploatację instalacji do wytwarzania ciepła wytwarzających energię
cieplną/chłodniczą z wykorzystaniem gazowych paliw kopalnych, finansuje tę działalność lub ma na nią ekspozycję.
nie
Tabela 50a. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym - działalność gospodarcza zgodna z systematyką - wg przychodów
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota i udział (informacje należy przedstawić
w kwotach i wartościach procentowych)
CCM + CCA
Łagodzenie zmian
klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu (CCA)
Kwota
%
Kwota
%
Kwota
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.26 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.27 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.28 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.29 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.30 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.31 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej zgodnej
z systematyką, niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej
w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika
wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
8.
Całkowity mający zastosowanie kluczowy wskaźnik wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
Tabela 50b. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym - działalność gospodarcza zgodna z systematyką - wg nakładów inwestycyjnych CAPEX.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota i udział (informacje należy przedstawić
w kwotach i wartościach procentowych)
CCM + CCA
Łagodzenie zmian
klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu (CCA)
Kwota
%
Kwota
%
Kwota
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.26 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowaw sekcji 4.27 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.28 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.29 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.30 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.31 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej zgodnej
z systematyką, niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej
w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika
wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
8.
Całkowity mający zastosowanie kluczowy wskaźnik wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
Tabela 51a. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym - działalność gospodarcza zgodna z systematyką (licznik) - wg przychodów.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota i udział (informacje należy przedstawić
w kwotach i wartościach procentowych)
CCM + CCA
Łagodzenie zmian klimatu
(CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu (CCA)
Kwota
%
Kwota
%
Kwota
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.26 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.27 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.28 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.29 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.30 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.31 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej zgodnej
z systematyką, niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej
w liczniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności
gospodarczej zgodnej z systematyką w liczniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
Tabela nr 51b. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym - działalność gospodarcza zgodna z systematyką (licznik) - wg nakładów inwestycyjnych CAPEX.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota i udział (informacje należy przedstawić
w kwotach i wartościach procentowych)
CCM + CCA
Łagodzenie zmian klimatu
(CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu (CCA)
Kwota
%
Kwota
%
Kwota
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.26 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.27 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.28 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.29 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.30 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej zgodnej z systematyką,
o której mowa w sekcji 4.31 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w liczniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej zgodnej
z systematyką, niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej
w liczniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności
gospodarczej zgodnej z systematyką w liczniku mającego
zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
Tabela 52a. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym – działalność gospodarcza kwalifikująca się do systematyki, ale niezgodna z systematyką – wg przychodów
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota i udział (informacje należy przedstawić
w kwotach i wartościach procentowych)
CCM + CCA
Łagodzenie zmian
klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu (CCA)
Kwota
%
Kwota
%
Kwota
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.26 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa w
sekcji 4.27 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego (UE)
2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.28 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.29 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.30 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.31 załącznik ów I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej
kwalifikującej się do systematyki, ale niezgodnej z systematyką,
niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej w mianowniku
mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności
gospodarczej kwalifikującej się do systematyki, ale niezgodnej
z systematyką w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
Tabela nr 52b. Działalność związana z energią jądrową i gazem ziemnym – działalność gospodarcza kwalifikująca się do systematyki, ale niezgodna z systematyką – wg nakładów
inwestycyjnych CAPEX.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota i udział (informacje należy przedstawić
w kwotach i wartościach procentowych)
CCM + CCA
Łagodzenie zmian
klimatu (CCM)
Adaptacja do zmian
klimatu (CCA)
Kwota
%
Kwota
%
Kwota
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.26 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.27 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.28 załączników I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.29 załącznik ów I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.30 załącznik ów I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
0
0%
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej kwalifikującej się
do systematyki, ale niezgodnej z systematyką, o której mowa
w sekcji 4.31 załącznik ów I i II do rozporządzenia delegowanego
(UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej
kwalifikującej się do systematyki, ale niezgodnej z systematyką,
niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej w mianowniku
mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności
gospodarczej kwalifikującej się do systematyki, ale niezgodnej
z systematyką w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników
0
0%
0
0%
0
0%
Tabela 53a. Działalność gospodarcza niekwalifikująca się do systematyki - dane dla wskaźnika aktywów ogółem zainwestowanych w ramach działalności firm inwestycyjnych dotyczących
zawierania transakcji na własny rachunek – wg przychodów
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota
(mln PLN)
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 1 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.26 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 2 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.27 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 3 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.28 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 4 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.29 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 5 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.30 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 6 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.31 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się do systematyki,
niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika
wyników
0
0%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się do systematyki
w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
0
0%
Tabela 53b. Działalność gospodarcza niekwalifikująca się do systematyki - dane dla wskaźnika aktywów ogółem zainwestowanych w ramach działalności firm inwestycyjnych dotyczących
zawierania transakcji na własny rachunek – wg nakładów inwestycyjnych.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota
(mln PLN)
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 1 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.26 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 2 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.27 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 3 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.28 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 4 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.29 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 5 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.30 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 6 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.31 załączników I i II do rozporządzenia
delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się do systematyki,
niewymienionych w wierszach 1–6 powyżej w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika
wyników
694,27
100%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się do systematyki
w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników
694,27
100%
Tabela nr 54a. Działalność gospodarcza niekwalifikująca się do systematyki dane dla wskaźnika wyników firm inwestycyjnych – inne usługi. Prowizje i opłaty dotyczące wykonywania
zleceń w imieniu Klienta – wg przychodów.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota
(mln PLN)
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 1 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.26 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 2 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.27 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 3 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.28 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 4 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.29 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 5 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.30 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 6 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.31 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie
kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się do systematyki,
niewymienionych w wierszach1–6 powyżej w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
15,74
100%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się
do systematyki w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
15,74
100%
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie Zarządu
Tabela nr 54b. Działalność gospodarcza niekwalifikująca się do systematyki dane dla wskaźnika wyników firm inwestycyjnych – inne usługi. Prowizje i opłaty dotyczące wykonywania zleceń w
imieniu klienta – wg nakładów inwestycyjnych CAPEX.
Wiersz
Rodzaje działalności gospodarczej
Kwota
(mln PLN)
%
1.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 1 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.26 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
2.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 2 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.27 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
3.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 3 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.28 załączników I i II do
rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
4.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 4 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.29 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
5.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 5 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.30 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
6.
Kwota i udział działalności gospodarczej, o której mowa w wierszu 6 wzoru 1, która jest działalnością
gospodarczą niekwalifikującą się do systematyki zgodnie z sekcją 4.31 załączników I i II
do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2139 w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
7.
Kwota i udział innych rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się do systematyki,
niewymienionych w wierszach1–6 powyżej w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego
wskaźnika wyników.
0
0%
8.
Całkowita kwota i całkowity udział rodzajów działalności gospodarczej niekwalifikującej się
do systematyki w mianowniku mającego zastosowanie kluczowego wskaźnika wyników.
0
0%
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie Zarządu
T
Oświadczenie
Zarządu
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ XTB
I SPÓŁKI XTB S.A. W 2024 ROKU
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie Zarządu
Oświadczenie i informacja Zarządu
Oświadczenie Zarządu XTB S.A. w sprawie rzetelności sporządzenia
skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania finansowego
Zarząd XTB S.A. oświadcza, iż wedle jego najlepszej wiedzy, skonsolidowane i jednostkowe
sprawozdanie finansowe za 2024 rok i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie
z obowiązującymi zasadami rachunkowości, oraz odzwierciedlają w sposób prawdziwy,
rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansowaną oraz wynik finansowy, odpowiednio
Grupy oraz Spółki. Ponadto Zarząd oświadcza, że sprawozdanie z działalności zawiera
prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji, odpowiednio Grupy oraz Spółki, w tym
opis podstawowych zagrożeń i ryzyka.
Informacja Zarządu XTB S.A. o wyborze firmy audytorskiej do badania sprawozdań
finansowych
Niniejszym Zarząd XTB S.A. informuje, że na podstawie oświadczenia Rady Nadzorczej,
firma audytorska uprawniona do badania sprawozdań finansowych, dokonująca badania
rocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2024
została wybrana zgodnie z przepisami, w tym dotyczącymi wyboru i procedury wyboru firmy
audytorskiej. Jednocześnie Zarząd XTB S.A. informuje, że firma ta oraz członkowie zespołu
wykonującego badanie tych sprawozdań, spełniali warunki do sporządzenia bezstronnego
i niezależnego sprawozdania z badania rocznego skonsolidowanego i jednostkowego
sprawozdania finansowego, zgodnie z obowiązującymi przepisami, standardami
wykonywania zawodu i zasadami etyki zawodowej, oraz że są przestrzegane obowiązujące
przepisy związane z rotacją firmy audytorskiej i kluczowego biegłego rewidenta oraz
obowiązkowymi okresami karencji. Ponadto Zarząd XTB S.A. informuje, że Emitent posiada
politykę w zakresie wyboru firmy audytorskiej oraz politykę w zakresie świadczenia na rzecz
emitenta przez firmę audytorską, podmiot powiązany z firmą audytorską lub członka jego
sieci dodatkowych usług niebędących badaniem, w tym usług warunkowo zwolnionych
z zakazu świadczenia przez firmę audytorską.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej XTB i spółki XTB S.A. w 2024 roku
/ Oświadczenie Zarządu
Podpisy wszystkich wymaganych osób
Data
Imię i nazwisko
Stanowisko/Funkcja
Podpis
20.03.2025
Omar Arnaout
Prezes Zarządu
Podpisano kwalifikowanym podpisem elektronicznym
20.03.2025
Filip Kaczmarzyk
Członek Zarządu
Podpisano kwalifikowanym podpisem elektronicznym
20.03.2025
Paweł Szejko
Członek Zarządu
Podpisano kwalifikowanym podpisem elektronicznym
20.03.2025
Jakub Kubacki
Członek Zarządu
Podpisano kwalifikowanym podpisem elektronicznym
20.03.2025
Andrzej Przybylski
Członek Zarządu
Podpisano kwalifikowanym podpisem elektronicznym