Sprawozdanie Finansowe
PHS Hydrotor SA za 2023
wg Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
2
SPIS TREŚCI
Sprawozdanie z całkowitych dochodów ............................................................................................... 4
Sprawozdanie z sytuacji finansowej ..................................................................................................... 4
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych ............................................................................................ 6
Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym........................................................................................ 7
Noty objaśniające do sprawozdania finansowego ................................................................................ 8
1. Informacje ogólne .......................................................................................................................... 8
2. Platforma zastosowanych międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej ....... 13
2.1 Oświadczenie o zgodności........................................................................................................... 13
2.2 Podstawa sporządzenia sprawozdań finansowych ....................................................................... 13
2.3 Status zatwierdzenia standardów w UE ....................................................................................... 13
2.4 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach ................................................ 14
2.5 Wcześniejsze zastosowanie standardów i interpretacji ............................................................... 15
2.6 Dobrowolna zmiana zasad rachunkowości .................................................................................. 16
3. Stosowane zasady rachunkowości ............................................................................................... 16
3.1 Kontynuacja działalności ............................................................................................................. 16
3.2 Podstawa sporządzenia ................................................................................................................ 16
3.3 Zasady rachunkowości ................................................................................................................ 16
3.4 Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia ...................................................................................... 16
3.5 Przychody ze sprzedaży............................................................................................................... 16
3.6 Leasing ........................................................................................................................................ 17
3.7 Waluty obce ................................................................................................................................. 17
3.8 Koszt odsetek ............................................................................................................................... 18
3.9 Dotacje ......................................................................................................................................... 18
3.10 Zysk na działalności gospodarczej .............................................................................................. 19
3.11 Podatki ......................................................................................................................................... 19
3.12 Rzeczowe aktywa trwałe ............................................................................................................. 20
3.13 Nieruchomości inwestycyjne ....................................................................................................... 21
3.14 Wartości niematerialne – Koszty prac rozwojowych ................................................................ 21
3.15 Patenty i znaki towarowe ............................................................................................................. 21
3.16 Utrata wartości ............................................................................................................................. 21
3.17 Zapasy.......................................................................................................................................... 22
3.18 Narzędzia, przyrządy ................................................................................................................... 22
3.19 Instrumenty finansowe ................................................................................................................ 23
3.20 Należności z tytułu dostaw i usług .............................................................................................. 23
3.21 Inwestycje w papiery wartościowe .............................................................................................. 24
3.22 Zobowiązania finansowe oraz instrumenty kapitałowe ............................................................... 25
3.23 Kredyty bankowe ......................................................................................................................... 25
3.24 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług ......................................................................................... 25
3.25 Instrumenty pochodne i rachunkowość zabezpieczeń ................................................................. 25
3.26 Rezerwy ....................................................................................................................................... 26
4. Przychody ze sprzedaży............................................................................................................... 27
5. Segmenty operacyjne ................................................................................................................... 27
5.1. Segmenty branżowe ..................................................................................................................... 27
5.2. Segmenty geograficzne................................................................................................................ 29
6. Koszty rodzajowe i wynik na działalności operacyjnej ............................................................... 30
7. Koszty zatrudnienia ..................................................................................................................... 30
8. Pozostałe przychody, koszty operacyjne ..................................................................................... 31
9. Przychody i koszty finansowe ..................................................................................................... 32
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
3
10. Podatek dochodowy ..................................................................................................................... 33
11. Dywidendy .................................................................................................................................. 34
12. Zysk przypadający na jedną akcję ............................................................................................... 35
13. Wartości niematerialne ................................................................................................................ 36
14. Inwestycje w nieruchomości ....................................................................................................... 36
15. Rzeczowe aktywa trwałe ............................................................................................................. 37
16. Środki trwałe dostępne do sprzedaży .......................................................................................... 39
17. Akcje i udziały w jednostkach powiązanych ............................................................................... 40
18. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży .................................................................................. 41
19. Zapasy.......................................................................................................................................... 41
20. Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności ................................................................ 42
21. Pozostałe aktywa finansowe ........................................................................................................ 43
22. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ............................................................................................. 44
23. Rozliczenia międzyokresowe ...................................................................................................... 44
24. Kredyty, pożyczki, leasing .......................................................................................................... 48
25. Obligacje zamienne na akcje ....................................................................................................... 49
26. Finansowe instrumenty pochodne ............................................................................................... 49
27. Rezerwy ....................................................................................................................................... 50
28. Podatek odroczony ...................................................................................................................... 50
29. Zobowiązania handlowe i inne .................................................................................................... 51
30. Kapitał podstawowy .................................................................................................................... 52
31. Kapitał zapasowy ......................................................................................................................... 53
32. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny ................................................................................... 54
33. Kapitały rezerwowe – pozostałe .................................................................................................. 54
34. Zyski zatrzymane ......................................................................................................................... 54
35. Wartość księgowa na 1 akcję ....................................................................................................... 54
36. Instrumenty finansowe ................................................................................................................ 55
37. Ryzyka ......................................................................................................................................... 56
38. Aktywa i pasywa warunkowe ...................................................................................................... 61
39. Programy świadczeń pracowniczych ........................................................................................... 62
40. Umowa o badania sprawozdania finansowego ............................................................................ 63
41. Transakcje z podmiotami powiązanymi ...................................................................................... 63
43. Pozostałe informacje ................................................................................................................. 65
44. Zdarzenia po dniu bilansowym .................................................................................................... 67
45. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego .................................................................................. 67
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
4
Sprawozdanie z całkowitych dochodów
Za okres od 1 stycznia 2023 do 31 grudnia 2023
Rachunek zysków i strat (w tys. zł)
Nota
Rok 2023 okres
Rok 2022 okres
od 2023.01.01
od 2022.01.01
do 2023.12.31
do 2022.12.31
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży
4; 5
73 777
101 180
Koszt własny sprzedaży
4; 5
(72 457)
(91 339)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży
4; 5
1 320
9 841
Koszty sprzedaży
4; 5
(1 628)
(1 863)
Koszty ogólnego zarządu
4; 5
(6 291)
(6 933)
Pozostałe przychody operacyjne
8
3 220
2 490
Pozostałe koszty operacyjne
8
(2 512)
(227)
Koszty restrukturyzacji
-
-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej
6
(5 891)
3 308
Przychody finansowe
9
6 345
4 696
Koszty finansowe
9
(1 220)
(697)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
(766)
7 307
Podatek dochodowy
10
1 318
(297)
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
552
7 010
Działalność zaniechana
Strata netto z działalności zaniechanej
Zysk (strata) netto
552
7 010
Pozostałe całkowite dochody netto
Składniki, które nie zostaną przeniesione w późniejszych okresach
do rachunku zysków i strat:
Skutki przeszacowania aktywów trwałych
(73)
Udział w skutkach przeszacowania aktywów trwałych jednostek
stowarzyszonych
Przeszacowanie zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych
Inne [opisać]
(73)
Składniki, które mogą zostać przeniesione w późniejszych okresach
do rachunku zysków i strat:
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych
Skutki przeszacowania aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży
Efektywną część zysków i strat związanych z instrumentem
zabezpieczającym w ramach zabezpieczania przepływów pieniężnych
Inne [opisać]
Pozostałe całkowite dochody netto razem
(73)
SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
479
7 010
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)
12
0,23
2,92
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności
kontynuowanej
0,23
2,92
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności
zaniechanej
Zysk (strata) na jedną akcję
0,23
2,92
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności
kontynuowanej
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję
Suma całkowitych dochodów na jedną akcję
0,23
2,92
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
5
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2023 r.
stan na
stan na
Nota
2023.12.31
2022.12.31
koniec roku 2023
koniec roku 2022
88 424
90 545
15
62 354
64 060
14
13
798
1 383
17
23 036
23 036
23
2 236
2 066
42 771
57 840
19
27 286
32 832
20
12 347
22 876
23
1 927
1 833
10
666
18
90
22
534
198
16
11
11
131 195
148 385
86 666
90 984
31
4 797
4 797
32
69 075
66 681
33
10 323
10 617
34
1 698
1 698
35
773
7 191
25 816
27 946
29
2 584
4 137
41
1 201
1 286
24
188
27
16 967
15 859
28
23
5 064
6 476
18 713
29 455
30
8 032
14 136
10
611
24
2 404
6 003
27
5 219
5 371
41
951
1 094
23
1 427
1 601
680
639
131 195
148 385
42
36,13
37,94
(*) wyjaśnienie do zmiany stanu rezerw w nocie
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
6
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
za okres od 1 stycznia 2023 do 31 grudnia 2023
(metoda pośrednia) w tys. zł
Noty
Rok 2023 okres
Rok 2022 okres
od 2023.01.01
od 2022.01.01
do 2023.12.31
do 2022.12.31
A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
10 965
820
I. Podatek dochodowy
12
(1 318)
297
II. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (1+2)
12 283
523
1. Zysk (strata) netto
12
552
7 010
2. Korekty o pozycje
11 731
(6 488)
Amortyzacja aktywów trwałych
6
10 423
8 306
Zapłacony podatek dochodowy
10
(1 466)
(514)
Zysk ze sprzedaży lub zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych
(116)
8
Dywidendy od jednostek zależnych
11
(4 902)
(4 609)
Koszty finansowe ujęte w rachunku zysków i strat
1 220
691
(Dodatnie) / ujemne różnice kursowe netto
(26)
(207)
(Zwiększenie) / zmniejszenie salda należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałych należności
9 309
(323)
(Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów
5 545
(5 136)
Zmniejszenie salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych
zobowiązań
(6 822)
(1 290)
Zwiększenie / (zmniejszenie) rezerw
(1 633)
(492)
Zwiększenie przychodów przyszłych okresów
(1 586)
(1 556)
Zwiększenie / (zmniejszenie) pozostałych zobowiązań
1 785
(1 365)
B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
4 382
3 678
Wpływy ze sprzedaży aktywów finansowych
102
39
Płatności za rzeczowe aktywa trwałe
(622)
(970)
Dywidendy otrzymane od jednostek zależnych i stowarzyszonych
11
4 902
4 609
C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
(15 022)
(5 243)
Dywidendy wypłacone na rzecz:
11
(4 797)
(4 797)
- akcjonariuszy jednostki dominującej
11
(4 797)
(4 797)
Zaciągnięte kredyty /pożyczki
24
-
1 766
Kredyty spłata
24
(3 786)
-
Odsetki od kredytów, leasingów
(1 220)
(689)
Spłata leasingów
(5 358)
(3 062)
wpływ z tyt. zaliczek na leasing
1 338
Udzielone pożyczki - spłata
90
120
Odsetki od pożyczek
24
8
Inne wpływy/wydatki finansowe
25
74
D. Przepływy pieniężne netto, razem (A.+/-B.+/-C.)
325
(745)
- zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych
11
72
Zmiana środków pieniężnych po uwzględnieniu różnic kursowych
336
(673)
Środki pieniężne na początek okresu
198
870
Środki pieniężne na koniec okresu, w tym
22
534
198
- o ograniczonej możliwości dysponowania
228
13
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
7
Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
Za okres sprawozdawczy kończący się 31 grudnia 2023 roku
Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
Kapitał
podstawow
y
Nadwyżk
a ze
sprzedaży
akcji
Kapitał
rezerwowy z
przeszacowani
a rzeczowych
aktywów
trwałych
Kapitał
rezerwowy na
zabezpieczeni
a
Zyski
zatrzyman
e
Wynik
lat
ubiegłych
przeniesi
ony na
kapitał
zapasowy
Razem
stan na dzień 01.01.2023
4 797
13 350
10 617
1 698
7 191
53 331
90 984
Zysk netto
552
552
Pozostałe całkowite dochody za okres (netto)
Całkowite dochody razem
552
552
- Wypłata dywidendy
(4 796)
(4796)
- Przeniesienie do kapitału zapasowego
(7 191)
7 191
- Inne całkowite dochody
- Zwiększenie (zmniejszenie) wskutek
przeszacowania środków trwałych
(73)
(73)
- Sprzedaż środków trwałych
(221)
221
- Rozwiązanie rezerwy na podatek dochodowy
- Korekty/ zaokrąglenia
(1)
stan na dzień 31.12.2023
4 797
13 350
10 323
1 698
773
55 726
86 666
Kapitał
podstawow
y
Nadwyżk
a ze
sprzedaży
akcji
Kapitał
rezerwowy
z przeszac.
rzeczowyc
h aktywów
trwałych
Kapitał
rezerwowy
na
zabezpieczen
ia
Zyski
zatrzyman
e
Wynik lat
ubiegłych
przeniesion
y na
kapitał
zapasowy
Razem
stan na dzień 01-01-2022
4 797
13 350
10 798
1 698
5 881
52 247
88 771
Zysk netto za rok obrotowy
-
-
-
-
7 010
-
7 010
Pozostałe całkowite dochody za rok
obrotowy(netto)
-
-
-
-
-
-
-
Całkowite dochody razem
-
-
-
-
7 010
-
7 010
wypłata dywidendy
-
-
-
-
-
(4 796)
(4796)
podział wyniku na kapitał zapasowy
-
-
-
-
(5 881)
5 881
-
- przeniesienie do kapitału zapasowego
-
-
-
-
-
-
-
- sprzedaż środków trwałych
-
-
(181)
-
181
-
-
- przeniesienie PWUG do zobowiązań
finansowych
-
-
-
-
-
-
-
- korekty/ zaokrąglenia
-
-
-
-
-
(1)
(1)
stan na dzień 31-12-2022
4 797
13 350
10 617
1 698
7 191
53 331
90 984
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
8
Noty objaśniające do sprawozdania finansowego
1. Informacje ogólne
1.1. Informacje o jednostce
Nazwa i siedziba jednostki
Nazwa: Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor SA
Siedziba: Tuchola
Adres: 89-500 Tuchola; ul. Chojnicka 72
Forma prawna: Spółka akcyjna
Państwo rejestracji: Polska
Podstawowe miejsce prowadzenia działalności: Tuchola
Opis charakteru działalności jednostki: Produkcja elementów hydrauliki siłowej
Zmiany w nazwie jednostki: nie wystąpiły
Spółka utworzona na podstawie aktu notarialnego z dnia 13-12-1991 r. w Kancelarii Notarialnej nr
77 w Świeciu nad Wisłą (Rep. A Nr 6529/1991 r.).
Rejestracja
Spółka zarejestrowana jest pod numerem KRS 0000119782, prowadzonym przez Sąd Rejonowy w
Bydgoszczy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego.
Podstawowy przedmiot działalności
✓ Przedmiotem działalności "Hydrotor" S.A. jest działalność produkcyjno-usługowa i
handlowa w zakresie obrotu gospodarczego na terenie kraju i za granicą, przy specjalizacji
w zakresie hydrauliki siłowej.
✓ Podstawowy segment działalności to produkcja, regeneracja i projektowanie elementów
hydrauliki siłowej, mających zastosowanie w rolnictwie oraz przemyśle: maszynowym,
budowlanym, wydobywczym, energetycznym, samochodowym i innych.
✓ Rodzaj przeważającej działalności PKD – 2812Z produkcja sprzętu i wyposażenia do
napędu hydraulicznego i pneumatycznego
✓ Rodzaj działalności według PKD – 2830Z produkcja maszyn dla rolnictwa i leśnictwa
✓ Branża wg klasyfikacji GPW w Warszawie – przemysł elektromaszynowy
Czas trwania
Czas trwania działalności PHS "Hydrotor" S.A. jest nieokreślony.
1.2. Zarząd i Rada Nadzorcza
Stan posiadania akcji oraz głosów przez Zarząd i Radę Nadzorczą przedstawiono w nocie 30.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
9
Zarząd:
W okresie od dnia 01.01.2023 r. do dnia 31.12.2023 r. Zarząd Spółki działał w składzie:
➢ Mariusz Lewicki – Prezes Zarządu;
➢ Stanisław Drewczyński – Dyrektor ds. Operacyjnych, Produkcji i Inwestycji Członek
Zarządu;
Rada Nadzorcza:
W okresie od 01-01-2023 r. do 24-06-2023 r. Rada Nadzorcza pracowała w składzie:
➢ Ryszard Bodziachowski – Przewodniczący
➢ Wacław Kropiński – Z-ca Przewodniczącego
➢ Marcin Lewicki – sekretarz
➢ Jakub Leonkiewicz - członek
➢ Monika Guzowska – członek
W okresie od 24-06-2023 r. do 31-12-2023 r. Rada Nadzorcza pracowała w składzie:
➢ Ryszard Bodziachowski – Przewodniczący
➢ Wacław Kropiński – Z-ca Przewodniczącego
➢ Marcin Lewicki – sekretarz
➢ Sławomir Sklinda - członek
➢ Monika Guzowska – członek
Komitet Audytu:
Od 01-01-2023 r. do 24-06-2023 Komitet Audytu pracował w składzie:
➢ Jakub Leonkiewicz - Przewodniczący
➢ Ryszard Bodziachowski – członek
➢ Wacław Kropiński – członek
➢ Marcin Lewicki – członek
➢ Monika Guzowska – członek
Od 24-06-2023 r. do 31-12-2023 Komitet Audytu pracował w składzie:
➢ Wacław Kropiński - Przewodniczący
➢ Ryszard Bodziachowski – członek
➢ Sławomir Sklinda – członek
➢ Marcin Lewicki – członek
➢ Monika Guzowska – członek
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
10
1.3. Struktura akcjonariatu
Według stanu na dzień 31 grudnia 2023 roku struktura akcjonariatu jednostki była następująca:
Podmiot
Siedziba
Ilość akcji
Liczba głosów z
akcji
% posiadanego
kapitału
% posiadanych
praw głosów
Bodziachowski Ryszard z osobą bliską
Warszawa
406 000
406 000
16,929%
14,600%
Lewicki Mariusz z osobą bliską
Toruń
425 000
425 000
17,721%
15,283%
PKO TFI
1)
Warszawa
361 256
361 256
15,063%
12,991%
Kropiński Wacław
Tuchola
88 405
422 025
3,686%
15,176%
pozostali akcjonariusze akcje imienne
12 215
61 075
0,509%
2,196%
pozostali akcjonariusze akcje zwykłe
1 105 424
1 105 424
46,092%
39,752%
Razem
2 398 300
2 780 780
100,00%
100,00%
*) szczegółowa struktura ujęta została w nocie 30
1.4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN). Polski złoty jest
walutą funkcjonalną i sprawozdawczą Grupy Kapitałowej. Dane w sprawozdaniach finansowych
zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba że w konkretnych sytuacjach zostały podane z
większą dokładnością.
1.5. Okres sprawozdawczy, jednostki zależne
Rokiem obrotowym Spółki Dominującej oraz spółek wchodzących w skład grupy jest rok
kalendarzowy.
Prezentowane sprawozdanie finansowe obejmuje okres od 01.01.2023 r. – 31.12.2023 r. oraz
porównywalne dane finansowe 01.01.2022 r. – 31.12.2022 r.
Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej HYDROTOR SA jest jednostką dominującą Grupy
Kapitałowej Hydrotor, w skład której na dzień 31.12.2023 roku wchodzą:
GRUPA KAPITAŁOWA HYDROTOR
Agromet ZEHS Lubań
S.A.
Akcje 99,99 %
WPH Sp. z o.o. we
Wrocławiu
Udziały 100 %
WZM Wizamor Sp. z o.o. w
Więcborku
Udziały 96,88 %
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
11
Żadna ze spółek wchodząca w skład grupy kapitałowej nie posiada udziałów w kapitałach innych
podmiotów wchodzących w skład grupy kapitałowej.
PHS Hydrotor SA jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Hydrotor i ma obowiązek
sporządzania skonsolidowanego sprawozdania finansowego grupy kapitałowej zgodnie z art. 55 do
63 ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (D. U. z 2009 roku Nr 152, poz. 1223 z
późniejszymi zmianami) zwanej dalej „ustawą o rachunkowości”.
1.6. Kurs EUR użyty do prezentacji wybranych danych
Do prezentacji wybranych danych przyjęto kursy
a) podstawowe pozycje aktywów i pasywów Sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono
wg średniego kursu EUR ogłoszonego przez NBP obowiązującego na dzień 31.12.2023 r.,
oraz na 31.12.2022 r.,
b) podstawowe pozycje Sprawozdania z całkowitych dochodów przeliczono wg średniej
arytmetycznej średnich kursów EUR ogłoszonych przez NBP, obowiązujących na ostatni
dzień każdego zakończonego miesiąca za 2023 r. oraz 2022 r.,
c) podstawowe pozycje Sprawozdania z przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej,
inwestycyjnej i finansowej oraz środki pieniężne na koniec okresu przeliczono wg średniego
kursu EUR ogłoszonego przez NBP obowiązującego na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień
31.12.2022 r.,
d) środki pieniężne na początek okresu sprawozdawczego przeliczono według średniego kursu
EUR obowiązującego na dzień 31.12.2023 r., oraz na początek okresu porównywalnego
według średniego kursu EUR obowiązującego na dzień 31.12.2022 r.
W celu przedstawienia wybranych danych finansowych w walucie EURO, przyjęto
następujące kursy ogłoszone przez NBP:
✓ średni kurs EURO obowiązujący na dzień bilansowy:
• roku bieżącego (31.12.2023 r.) 1 EUR = 4,3480 zł
• roku poprzedniego (31.12.2022 r.) 1 EUR = 4,6899zł
po kursach tych przeliczono odpowiednio podstawowe pozycje bilansu oraz rachunku
przepływu środków pieniężnych roku bieżącego i roku poprzedniego.
✓ średnią arytmetyczną średnich kursów EURO ogłaszanych przez NBP, obowiązujących na
ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca w okresie roku obrotowego:
• roku bieżącego (2023) 1 EUR = 4,5284 zł
• roku poprzedniego (2022) 1 EUR = 4,6883 zł
po kursach tych przeliczono podstawowe pozycje rachunku zysków i strat roku bieżącego i roku
poprzedniego.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
12
1.7. Wybrane dane finansowe
Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych
ze sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych przeliczone na EUR
przedstawiają się następująco:
Pozycja sprawozdań finansowych
Rok 2023
Rok 2022
tys. PLN
tys. EUR
tys. PLN
tys. EUR
BILANS AKTYWA
Aktywa trwałe
88 424
19 527
90 545
19 306
Aktywa obrotowe
42 771
9 445
57 840
12 333
Aktywa razem
131 195
28 972
148 385
31 639
BILANS PASYWA
Kapitał własny
86 666
19 138
90 984
19 400
Kapitał zakładowy
4 797
1 059
4 797
1 023
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
44 529
9 833
57 401
12 239
Zobowiązania długoterminowe
25 816
5 701
27 946
5 959
Zobowiązania krótkoterminowe
18 713
4 132
29 455
6 281
Pasywa razem
131 195
28 972
148 385
31 639
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Przychody netto ze sprzedaży
73 777
21 459
101 180
21 581
Zysk brutto na sprzedaży
1 320
384
9 841
2 099
Zysk na sprzedaży z działalności operacyjnej
(6 599)
(1 919)
1 045
223
Zysk z działalności operacyjnej
(5 891)
(1 713)
3 308
706
Zysk brutto
(766)
(223)
7 307
1 559
Zysk netto
552
161
7 010
1 495
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
10 965
2 421
820
175
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
4 382
968
3 678
784
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
(15 022)
(3 317)
(5 243)
(1 118)
Przepływy pieniężne netto razem
325
72
(745)
(159)
Środki pieniężne na początek okresu
198
42
870
189
Środki pieniężne na koniec okresu
534
118
197
42
1.8. Kontynuacja działalności
Mając na uwadze przedstawione sprawozdania finansowe określające stan majątkowy Spółki, osiągane
wyniki możemy stwierdzić, że w 2023 roku:
✓ zaobserwowano znaczny spadek sprzedaży
✓ na działalności wypracowany jest mniejszy wynik finansowy niżeli w roku poprzednim,
Spółka odczuwa spadek sprzedaży wyroków. mając na uwadze skalę zamówień na produkowane
wyroby zakłada, że na przestrzeni najbliższego roku zwiększy przychody ze sprzedaży wzrost ten
wpłynie na osiągnięcie lepszych wyników finansowych.
Uwzględniając powyższe nie występują okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji
działalności gospodarczej przez Spółkę w najbliższej przyszłości.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
13
2. Platforma zastosowanych międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej
2.1 Oświadczenie o zgodności
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską, opublikowanymi i
obowiązującymi na dzień 31 grudnia 2023 roku.
Biorąc pod uwagę toczący się w Unii Europejskiej proces wprowadzania standardów MSSF oraz
prowadzoną przez Spółkę działalność, w zakresie stosowanych przez Spółkę zasad rachunkowości nie
ma znaczącej różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF
zatwierdzonymi przez Unię Europejską dla roku 2023.
2.2 Podstawa sporządzenia sprawozdań finansowych
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone z uwzględnieniem zmian do standardu MSR 1
„Prezentacja sprawozdań finansowych” w zakresie ujawnień. Spółka dokonała modyfikacji zakresu i
formatu ujawnień, które dotyczyły:
✓ kwestii istotności – nieistotne ujawnienia nie zostały zaprezentowane nawet jeśli stanowiły
część wymogu danego standardu,
✓ agregacji bądź dezagregacji wybranych pozycji w celu zwiększenia przejrzystości i
użyteczności,
✓ zasad (polityk) rachunkowości – zaprezentowane zostały te zasady, które mają istotny wpływ
na prezentację efektów działalności i sytuację Spółki.
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności
gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego
sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie
kontynuowania działalności przez Spółkę.
Walutą funkcjonalną i walutą prezentacji sprawozdania finansowego jest złoty polski („złoty”, „zł”,
„PLN”). Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w tysiącach złotych i wszystkie
wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych.
2.3 Status zatwierdzenia standardów w UE
MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji
przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem
poniższych interpretacji, które według stanu na dzień zatwierdzenia sprawozdania nie zostały jeszcze
przyjęte do stosowania:
MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych
rozpoczynających się 1stycznia 2023 roku lub po tej dacie),
Zmiana do MSR 1 "Prezentacja sprawozdań finansowych" Klasyfikacja zobowiązań jako
krótkoterminowe lub długoterminowe, do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
14
niezatwierdzone przez UE obowiązuje w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających
się w dniu 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie),
Zmiana do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie
błędów, do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE
obowiązuje w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2023
roku lub po tej dacie),
Jednocześnie nadal poza regulacjami przyjętymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń
portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w
UE.
Według szacunków jednostki, w/w standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby
istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez jednostkę na dzień
bilansowy.
Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds.
Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w UE mogą różnić się
od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do
stosowania przez UE.
Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego z przyjętych przez UE standardów,
interpretacji lub zmian, które na dzień 31 grudnia 2023 roku nie miały zastosowania.
2.4 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga przyjęcia pewnych założeń
oraz dokonania szacunków i osądów, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu
finansowym.
Założenia i szacunki są oparte na najlepszej wiedzy kierownictwa na temat bieżących i przyszłych
zdarzeń oraz działań, jednak rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych.
Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków
księgowych jest rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione, jeśli dotyczy to wyłącznie
tego okresu, lub w okresie bieżącym i przyszłym, jeśli zmiany dotyczą zarówno okresu bieżącego jak i
przyszłego.
Przyjmując założenia, dokonując szacunków i osądów zarząd Spółki (Zarząd) może kierować się
własnym doświadczeniem i wiedzą a także opiniami, analizami i rekomendacjami niezależnych
ekspertów.
W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, istotne
znaczenie, oprócz szacunków, miał profesjonalny osąd kierownictwa.
✓ Świadczenia pracownicze
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod
aktuarialnych.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
15
✓ Amortyzacja
Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu
ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz aktywów niematerialnych.
Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ich ekonomicznej użyteczności na
podstawie bieżących szacunków.
✓ Wartość godziwa instrumentów finansowych
Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się
wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy doborze odpowiednich metod i założeń do wyceny
Spółka kieruje się profesjonalnym osądem.
✓ Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego
Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w
przyszłości zostanie osiągnięty dochód podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie
uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się
nieuzasadnione. Zarząd Spółki weryfikuje przyjęte szacunki dotyczące prawdopodobieństwa
odzyskania aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w oparciu o zmiany czynników
branych pod uwagę przy ich dokonywaniu, nowe informacje oraz doświadczenia z przeszłości.
✓ Utrata wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz pojedynczych
składników rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych
Każdorazowo na dzień kończący okres sprawozdawczy, zgodnie z postanowieniami standardu MSR
36 „Utrata wartości aktywów”, przeprowadza się analizę pod kątem przesłanek, które mogłyby
wskazywać na ewentualną utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz
pojedynczych składników aktywów. Przesłanki mogą pochodzić z zewnątrz i dotyczyć na przykład
zmiennych rynkowych (w tym: zmiany cen, notowań kursów walut, notowań giełdowych, stóp
procentowych, innych zmiennych związanych z bieżącymi trendami gospodarczymi), jak również
wynikać z planów, działań i zdarzeń mających miejsce w Spółce, związanych na przykład z decyzjami
o zmianie, zaniechaniu, ograniczaniu, czy rozwoju działalności, a także zmianie technologii, działaniach
efektywnościowych i inwestycyjnych.
Stwierdzenie utraty wartości wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej składników aktywów
lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne. Do istotnych założeń uwzględnianych przy
szacunkach tej wartości należą takie zmienne jak: stopy dyskontowe, stopy wzrostu, wskaźniki cenowe.
.
2.5 Wcześniejsze zastosowanie standardów i interpretacji
Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe Zarząd podjął decyzję, iż żaden ze Standardów nie
będzie wcześniej stosowany. Spółka zamierza wdrożyć powyższe regulacje w terminach
przewidzianych do zastosowania przez standardy lub interpretacje.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
16
2.6 Dobrowolna zmiana zasad rachunkowości
Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe, w stosunku do okresów poprzednich Spółka nie
zmieniła dobrowolnie żadnych stosowanych uprzednio zasad rachunkowości.
3. Stosowane zasady rachunkowości
3.1 Kontynuacja działalności
Sprawozdania finansowe zostały sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności w dającej
się przewidzieć przyszłości. Na dzień sporządzenia sprawozdań finansowych Zarząd ocenia czy
występują okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności gospodarczej przez Spółkę.
Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania
finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki
za rok zakończony 31 grudnia 2022 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych
standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia
2023 roku i później. Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy
w 2023 roku, nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki.
3.2 Podstawa sporządzenia
Sprawozdania finansowe zostały sporządzone zgodnie z koncepcją kosztu historycznego, za
wyjątkiem aktualizacji wyceny niektórych aktywów trwałych i instrumentów finansowych.
Najważniejsze zasady rachunkowości stosowane przez Spółkę przedstawione zostały poniżej.
Koszt historyczny ustalany jest co do zasady na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub
usługi.
3.3 Zasady rachunkowości
W PHS "Hydrotor" S.A. sprawozdanie finansowe sporządzane jest zgodnie z Międzynarodowymi
Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF).
3.4 Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia
Aktywa trwałe (i grupy aktywów netto przeznaczonych do zbycia) zaklasyfikowane jako
przeznaczone do zbycia wyceniane są po niższej z dwóch wartości: wartości bilansowej lub wartości
godziwej pomniejszonych o koszty związane ze sprzedażą.
Aktywa trwałe i grupy aktywów netto klasyfikowane są jako przeznaczone do zbycia, jeżeli ich
wartość bilansowa będzie odzyskana raczej w wyniku transakcji sprzedaży, niż w wyniku ich dalszego
ciągłego użytkowania. Warunek ten uznaje się za spełniony wyłącznie wówczas, gdy wystąpienie
transakcji sprzedaży jest bardzo prawdopodobne, a składnik aktywów (lub grupa aktywów netto
przeznaczonych do zbycia) jest dostępny w swoim obecnym stanie do natychmiastowej sprzedaży.
Klasyfikacja składnika aktywów jako przeznaczonego do zbycia zakłada zamiar kierownictwa spółki
do zakończenia transakcji sprzedaży w ciągu roku od momentu zmiany klasyfikacji.
3.5 Przychody ze sprzedaży
Przychody ze sprzedaży ujmowane są w wartości godziwej zapłat otrzymanych lub należnych z
uwzględnieniem różnic kursowych i reprezentują należności za produkowane wyroby, towary i usługi
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
17
dostarczone w ramach normalnej działalności gospodarczej, po pomniejszeniu o rabaty, VAT i inne
podatki związane ze sprzedażą.
Sprzedaż towarów ujmowana jest w momencie dostarczenia towarów i przekazania prawa
własności.
Przychody z tytułu odsetek ujmowane są narastająco, w odniesieniu do głównej kwoty należnej, zgodnie
z metodą efektywnej stopy procentowej.
Przychody z tytułu dywidend są ujmowane w momencie, kiedy zostaje ustanowione prawo
akcjonariuszy do jej otrzymania.
3.6 Leasing
Umowę leasingu, w ramach której zasadniczo wszystkie ryzyka i pożytki z tytułu posiadania
przedmiotu leasingu przysługują jednostce, klasyfikuje się jako leasing finansowy. W jednostce jako
leasing finansowy są przede wszystkim klasyfikowane umowy, z których wynika, że:
1)
leasingobiorca ma możliwość zakupienia składnika aktywów za cenę, która – według przewidywań
– będzie na tyle niższa od wartości godziwej ustalonej na dzień, gdy prawo zakupienia składnika
będzie mogło zostać zrealizowane, iż w chwili rozpoczęcia leasingu istnieje wystarczająca
pewność, że leasingobiorca skorzysta z tego prawa;
Przedmiot leasingu finansowego ujmuje się w aktywach – rzeczowe środki trwałe (środki trwałe);
z dniem rozpoczęcia leasingu według niższej z dwóch kwot: wartości godziwej przedmiotu leasingu lub
wartości bieżącej minimalnych opłat leasingowych. W przypadku gdy umowa leasingu przewiduje, że
korzystający uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu po zakończeniu umowy, to amortyzuje się go
przez okres użytkowania zgodnie z metodą i stawką stosowaną dla podobnych własnych składników
aktywów. Gdy umowa leasingu nie przewiduje przeniesienia prawa własności, należy amortyzować
przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania leasingu albo okres użytkowania przez jednostkę. Podział
podstawowych opłat leasingowych na część kapitałową i odsetkową dokonywany jest za pomocą
metody wewnętrznej stopy zwrotu (IRR).
Na każdy dzień bilansowy jednostka dokonuje weryfikacji przedmiotu leasingu finansowego pod kątem
utraty wartości zgodnie z MSSF 16. Jeżeli jednostka stwierdzi przesłanki utraty wartości, podejmuje
procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość aktywów. Straty z tytułu utraty wartości
ujmowane są niezwłocznie w wyniku finansowym w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.
Leasing, przy którym znacząca część ryzyka i pożytków z tytułu własności pozostaje udziałem lea-
singodawcy (finansującego), stanowi leasing operacyjny. Opłaty leasingowe uiszczane w ramach
leasingu operacyjnego rozliczane są w koszty metodą liniową przez okres leasingu.
3.7 Waluty obce
Transakcja w walucie obcej jest transakcją, która jest wyrażona lub wymaga uregulowania w walucie
obcej, dotyczy to m.in. transakcji mających miejsce wówczas, gdy jednostka:
✓ nabywa lub sprzedaje towary lub usługi, których cena została wyrażona w walucie obcej,
✓ zaciąga lub udziela pożyczek, które są płatne lub należne w walucie obcej lub
✓ w inny sposób nabywa lub zbywa aktywa lub też zaciąga lub reguluje zobowiązania wyrażone
w walucie obcej.
Transakcję w walucie obcej początkowo ujmuje się w walucie funkcjonalnej, stosując do przeliczenia
kwoty wyrażonej w walucie obcej natychmiastowy kurs wymiany waluty funkcjonalnej na walutę obcą
(kurs średni ogłoszony przez Narodowy Bank Polski), obowiązujący na dzień poprzedzający zawarcie
transakcji.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
18
Wycena składników aktywów i pasywów wyrażonych w walucie obcej dokonywana jest na ostatni dzień
kwartału i na ostatni dzień roku.
Zyski i straty powstałe z tytułu wyceny pozycji wyrażonych w walutach obcych ujmuje się następująco:
✓ Różnice kursowe dotyczące rozrachunków wykazuje się jako dodatnie i ujemne różnice
kursowe w szyku rozwartym w działalności podstawowej tj. różnice kursowe dotyczące
należności wykazuje się w przychodach, natomiast różnice kursowe dotyczące zobowiązań z
tytułu zakupu środków obrotowych wykazuje się w kosztach,
✓ Różnice kursowe dotyczące środków zgromadzonych na rachunkach bankowych
ewidencjonuje się jako dodatnie i ujemne różnice kursowe w szyku rozwartym w działalności
finansowej.
3.8 Koszt odsetek
Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem
składników majątku wymagających dłuższego czasu, aby mogły być zdatne do użytkowania lub
odsprzedaży, są doliczane do kosztów wytworzenia takich środków trwałych, aż do momentu oddania
tych środków trwałych do użytkowania. Przychody z inwestycji uzyskane w wyniku
krótkoterminowego inwestowania pozyskanych środków a związane z powstawaniem środków
trwałych pomniejszają wartość skapitalizowanych kosztów finansowania zewnętrznego.
Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio w rachunek
zysków i strat w okresie, w którym zostały poniesione.
Aktywowane koszty odsetek wyliczane są przy zastosowaniu metody efektywnej stopy
procentowej.
3.9 Dotacje
Rozliczenia międzyokresowe przychodów ewidencjonowane są na kontach zespołu 8.
Rozliczeniom międzyokresowym przychodów w szczególności podlegają:
✓
zaliczki i przedpłaty na świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach
sprawozdawczych;
✓
otrzymane wpłaty lub zafakturowane z góry należności za świadczenia, których wykonanie
nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych – zalicza się do nich przede wszystkim:
otrzymane z góry czynsze, dzierżawy oraz inne zapłaty pobrane z góry, rozliczane w równych
ratach w okresach miesięcznych przez okres trwania umowy;
✓
środki pieniężne otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia środków trwałych, w
tym także środków trwałych w budowie oraz prac rozwojowych – z chwilą rozpoczęcia
amortyzacji tych składników sfinansowanych w całości lub części z tych dotacji następuje
stopniowe ich odpisywanie, równolegle do amortyzacji, na poczet pozostałych przychodów
operacyjnych;
✓
równowartość przyjętych nieodpłatnie, w tym także w drodze darowizny, środków trwałych w
budowie, środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych – z chwilą rozpoczęcia
amortyzacji tych składników przejętych nieodpłatnie następuje stopniowe ich odpisywanie,
równolegle do amortyzacji, na poczet pozostałych przychodów operacyjnych;
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
19
✓
część zobowiązań przewidzianych do umorzenia objętych postępowaniem naprawczym lub
układowym do czasu spełnienia się warunków układu – ich odpisanie na kapitał (fundusz)
własny następuje jednorazowo po uprawomocnieniu się postanowienia sądu o zakończeniu
postępowania układowego;
✓
nieotrzymane jeszcze kary umowne i odszkodowania dochodzone na drodze sądowej – ich
rozliczenie na pozostałe przychody operacyjne następuje w momencie otrzymania przychodu.
3.10 Zysk na działalności gospodarczej
Zysk na działalności operacyjnej kalkulowany jest po uwzględnieniu kosztów restrukturyzacji
i udziału w zyskach jednostek zależnych, ale przed uwzględnieniem kosztów i przychodów
finansowych.
3.11 Podatki
Podatek dochodowy jednostki obejmuje podatek bieżący do zapłaty oraz podatek odroczony.
Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy
opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego zysku
(straty) netto w związku z wyłączeniem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów
stanowiących koszty uzyskania przychodów w latach następnych oraz pozycji kosztów i przychodów,
które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki
podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym.
Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub
zwrotowi w przyszłości na różnicach pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów a
odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy
opodatkowania.
Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych
podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest
rozpoznawany do wysokości w jakiej jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski
podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe. Pozycja aktywów lub zobowiązanie podatkowe
nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia
innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie ma wpływu ani na wynik
podatkowy ani na wynik księgowy.
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawana od przejściowych różnic podatkowych
powstałych w wyniku inwestycji w podmioty zależne i stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia,
chyba że Grupa jest zdolna kontrolować moment odwrócenia różnicy przejściowej i jest
prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnica przejściowa się nie odwróci.
Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy,
a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji
składnika aktywów lub jego części następuje jego odpis.
Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać
w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie stanie się wymagalne.
Podatek odroczony jest ujmowany w rachunku zysków i strat, poza przypadkiem gdy dotyczy on pozycji
ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. W tym ostatnim wypadku podatek odroczony jest również
rozliczany bezpośrednio w kapitały własne.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
20
3.12 Rzeczowe aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia.
Cenę nabycia zwiększają wszystkie koszty związane bezpośrednio z zakupem i przystosowaniem
składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania. Koszty poniesione po dacie oddania środka
trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, ujmowane są w sprawozdaniu z
całkowitych dochodów w momencie ich poniesienia.
Po początkowym ujęciu rzeczowe aktywa trwałe na dzień bilansowy wykazywane są według
modelu wartości przeszacowanej równej kwocie uzyskanej z wyceny składnika aktywów do jego
wartości godziwej, dokonanej przez rzeczoznawcę lub przez pion techniczny w oparciu o założenia
rynkowe (na określony dzień dokonania tej wyceny), pomniejszonej w kolejnych okresach o odpisy
amortyzacyjne oraz odpis na utratę wartości. Wyceny przeprowadzane są z częstotliwością
zapewniającą brak istotnych rozbieżności pomiędzy wartością księgową a wartością godziwą na dzień
bilansowy.
Zwiększenie wartości wynikające z przeszacowania ujmowane jest w pozycji kapitału
rezerwowego z aktualizacji wyceny, za wyjątkiem sytuacji, gdy podwyższenie wartości odwraca
wcześniejszy odpis rozpoznany w rachunku zysków i strat (w takim przypadku podniesienie wartości
ujmowane jest również w rachunku zysków i strat ale do wysokości wcześniejszego odpisu). Obniżenie
wartości wynikające z przeszacowania gruntów, budynków i budowli ujmowane jest jako koszt okresu
w wysokości przewyższającej kwotę wcześniejszej wyceny tego składnika aktywów ujętą w pozycji
kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny.
Amortyzacja przeszacowanych budynków i budowli ujmowana jest w rachunku zysków i strat.
W momencie sprzedaży lub zakończenia użytkowania przeszacowanych budynków i budowli,
nierozliczona kwota przeszacowania dotycząca tych aktywów przenoszona jest bezpośrednio z kapitału
rezerwowego z aktualizacji wyceny do zysków zatrzymanych.
Środki trwałe w budowie powstające dla celów produkcyjnych, wynajmu lub administracyjnych
jak również dla celów jeszcze nie określonych, prezentowane są w bilansie wg kosztu wytworzenia
pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości.
Koszt wytworzenia zwiększany jest o opłaty oraz dla określonych aktywów o koszty finansowania
zewnętrznego skapitalizowane zgodnie z zasadami określonymi w zasadach rachunkowości Spółki.
Amortyzacja dotycząca tych środków trwałych rozpoczyna się w momencie rozpoczęcia ich
użytkowania, zgodnie z zasadami dotyczącymi własnych aktywów trwałych.
Maszyny, urządzenia, środki transportu oraz pozostałe środki trwałe prezentowane są w bilansie w
wartości kosztu historycznego i wartości przeszacowanej pomniejszonego o dokonane skumulowane
umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości.
Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków
trwałych w budowie, przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając
metody mieszanej, przy zastosowaniu następujących rocznych stawek amortyzacji:
✓ budynki i budowle 2,0 % - 4,0 %
✓ urządzenia techniczne i maszyny 5,0 % - 33,0 %
✓ środki transportu 12,5 % - 33,0 %
✓ pozostałe środki trwałe 10,0 % - 25,0 %
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
21
W przypadku gdy umowa leasingu przewiduje, że korzystający uzyska tytuł własności przedmiotu
leasingu po zakończeniu umowy, to amortyzuje się go przez okres użytkowania zgodnie z metodą i
stawką stosowaną dla podobnych własnych składników aktywów.
Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży, likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są
określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych środków trwałych i
są ujmowane w rachunku zysków i strat.
3.13 Nieruchomości inwestycyjne
Nieruchomości inwestycyjne początkowo wycenia się według ceny nabycia lub kosztu
wytworzenia z uwzględnieniem kosztów przeprowadzenia transakcji. Po początkowym ujęciu
nieruchomości inwestycyjne są wyceniane według wartości przeszacowanej.
3.14 Wartości niematerialne – Koszty prac rozwojowych
Wartości niematerialne są rozpoznawane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują
wpływ korzyści ekonomicznych, które mogą być bezpośrednio powiązane z tymi aktywami.
Początkowe ujęcie wartości niematerialnych następuje według cen nabycia. Na kolejne dni
bilansowe wartość początkowa wartości niematerialnych pomniejszana jest o skumulowane odpisy
amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
Odpisów amortyzacyjnych od wartości niematerialnych dokonuje się metodą liniową w oparciu o
przyjęte w Spółce plany amortyzacji.
Głównymi składnikami wartości niematerialnych w Spółce są oprogramowanie komputerowe
oraz koszty zakończonych prac rozwojowych.
Koszty prac rozwojowych są kapitalizowane wyłącznie w sytuacji, gdy:
✓ realizowany jest ściśle określony projekt (np. oprogramowanie lub nowe procedury);
✓ prawdopodobne jest, że składnik aktywów przyniesie przyszłe korzyści ekonomiczne;
✓ koszty związane z projektem mogą być wiarygodnie oszacowane.
Koszty prac rozwojowych są amortyzowane metodą liniową przez przewidywany okres ich
ekonomicznej przydatności.
W przypadku, gdy niemożliwe jest wyodrębnienie wytworzonego we własnym zakresie składnika
aktywów, koszty prac rozwojowych są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie, w którym
zostały poniesione.
3.15 Patenty i znaki towarowe
Patenty i znaki towarowe ujmowane są w bilansie w cenie nabycia pomniejszonej o dokonane
umorzenie przy użyciu metody liniowej przez okres ich ekonomicznej użyteczności.
3.16 Utrata wartości
Na dzień ujęcia składnika wartości niematerialnych jednostka ocenia, czy okres użytkowania jest
określony czy nieokreślony, a w przypadku, gdy jest określony ustala metodę i stawkę amortyzacji.
Planowane odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych ujmowane są jako koszt amortyzacji i
dokonywane są według następujących zasad:
✓
amortyzacja naliczana jest metodą liniową w okresach miesięcznych;
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
22
✓
odpisy dokonywane są począwszy od miesiąca, w którym wartość ta jest gotowa do
użytkowania, do końca tego miesiąca, w którym następuje zrównanie sumy odpisów
umorzeniowych z ich wartością początkową lub w którym składnik wartości niematerialnych
przestaje być ujmowany lub przeznaczono go do sprzedaży zgodnie z MSSF 5;
✓
dla składników wartości niematerialnych o wartości początkowej wyższej lub równej
500,00
PLN
odpisy amortyzacyjne są ustalane na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej
użyteczności.
W jednostce stosowane są następujące okresy użytkowania składników wartości niematerialnych:
✓
licencje na programy komputerowe –
2 do 5
lat,
✓
koszty prac rozwojowych –
5 do 8
lat,
✓
prawo wieczystego użytkowania gruntów – zgodnie z okresem przyznania tego prawa lub
zgodnie z okresem przewidywanego użytkowania tego prawa, jeżeli jest on krótszy,
✓
pozostałe wartości niematerialne i prawne –
5
lat.
Okres i metoda amortyzacji są weryfikowane w ostatnim kwartale każdego roku obrotowego.
Ewentualne zmiany są ujmowane prospektywnie w ewidencji wartości niematerialnych, tzn. ze
skutkiem od pierwszego dnia kolejnego roku obrotowego.
Na każdy dzień bilansowy jednostka dokonuje weryfikacji wartości niematerialnych pod kątem
utraty wartości zgodnie z MSR 36. Jeżeli jednostka stwierdzi przesłanki utraty wartości, podejmuje
procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość aktywów.
Zyski i straty wynikające z faktu utraty wartości lub usunięcia pozycji wartości niematerialnych z
bilansu ujmuje się w rachunku zysków i strat w momencie ich usunięcia z bilansu. Ustalane są jako
różnica miedzy przychodami netto ze zbycia a wartością bilansową tej pozycji i odnoszone na pozostałe
przychody (zyski) lub koszty (starty) operacyjne.
Nie jest amortyzowana wartość firmy oraz składniki o nieokreślonym okresie użytkowania. Aktywa
te są testowane pod kątem utraty wartości na koniec każdego roku obrotowego oraz za każdym razem,
kiedy istnieją przesłanki, że nastąpiła utrata ich wartości.
Prowadzona jest także ewidencja analityczna składników wartości niematerialnych dla potrzeb ustalania
podatku dochodowego od osób prawnych.
3.17 Zapasy
Zapasy są wykazywane według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych, niż cena
sprzedaży netto. Na koszty wytworzenia składają się koszty materiałów bezpośrednich oraz
w stosownych przypadkach koszty wynagrodzeń bezpośrednich oraz uzasadniona część kosztów
pośrednich. Zapasy materiałów i towarów są wyceniane przy wykorzystaniu metody średniej ważonej.
Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży pomniejszonej o wszelkie koszty
konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaży lub znalezienia
nabywcy (tj. koszty sprzedaży, marketingu itp.).
3.18 Narzędzia, przyrządy
Narzędzia i przyrządy o niskiej wartości rozliczane są poprzez rozliczenia międzyokresowe
kosztów w momencie ich kasacji w wartości nie zaliczonej w poprzednich okresach do kosztów.
Podatkowo do kosztów zalicza się 100% wartości narządzi i przyrządów w momencie zakupu.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
23
3.19 Instrumenty finansowe
Jako instrument finansowy Spółka kwalifikuje każdą umowę, która skutkuje jednocześnie
powstaniem składnika aktywów finansowych u jednej ze stron i zobowiązania finansowego lub
instrumentu kapitałowego u drugiej ze stron, pod warunkiem, że z kontraktu zawartego między dwiema
lub więcej stronami jednoznacznie wynikają skutki gospodarcze.
Spółka klasyfikuje instrumenty finansowe z podziałem na:
1. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, które obejmują:
a) aktywa finansowe przeznaczone do obrotu,
b) aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy:
✓ wyceniane zgodnie decyzją Spółki w momencie początkowego ujęcia,
✓ wyceniane w związku z tym, że zawierają elementy wbudowane, które należałyby wyodrębnić,
ale których wartości nie można ustalić wiarygodnie.
2. Inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności - aktywa finansowe niebędące instrumentami
pochodnymi, z ustalonymi lub możliwymi do określenia płatnościami oraz o ustalonym terminie
wymagalności, względem których Spółka ma stanowczy zamiar i jest w stanie utrzymać w posiadaniu
do upływu terminu wymagalności.
3. Pożyczki i należności - aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi, z ustalonymi lub
możliwymi do określenia płatnościami, które nie są kwotowane na aktywnym rynku.
4. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży - aktywa finansowe niebędące instrumentami
pochodnymi, które zostały wyznaczone jako dostępne do sprzedaży lub niebędące (a) pożyczkami i
należnościami, (b) inwestycjami utrzymywanymi do upływu terminu wymagalności, ani (c) aktywami
finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy.
5. Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy:
a) zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu,
b) zobowiązania finansowe
✓ desygnowane dobrowolną decyzją Spółki w momencie początkowego ujęcia,
✓ desygnowane w związku z tym, że zawierają elementy wbudowane, które należałyby
wyodrębnić, ale których wartości nie można ustalić wiarygodnie.
6. Pozostałe zobowiązania (zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie).
3.20 Należności z tytułu dostaw i usług
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności na dzień nabycia lub powstania ujmuje
się według wartości nominalnej, czyli według wartości określonej przy ich powstaniu (np. kwota brutto
faktury). Natomiast na dzień bilansowy należności krótkoterminowe wycenia się w kwocie wymaganej
zapłaty wg zamortyzowanego kosztu. Należności długoterminowe są dyskontowane (stopa dyskontowa
jest ustalana jako stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do okresu
wymagalności należności).
W przypadku należności krótkoterminowych bez określonej stopy % można je wyceniać w wartości
nominalnej w kwocie wynikającej z faktury, jeśli efekt dyskontowania jest nieistotny.
Odpisy aktualizujące wartość należności są szacowane według poniższych zasad:
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
24
1)
dla należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upadłości – odpis do
wysokości należności nieobjętej gwarancją lub innym zabezpieczeniem, zgłoszonej
likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi w postępowaniu upadłościowym;
2)
dla należności od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości, jeśli
majątek dłużnika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania upadłościowego – odpis
w pełnej wysokości należności;
3)
dla należności kwestionowanych przez dłużników oraz z których zapłatą dłużnik zalega, a
według oceny sytuacji majątkowej i finansowej dłużnika spłata należności w umownej kwocie
nie jest prawdopodobna – odpis do wysokości należności niepokrytej gwarancją lub innym
zabezpieczeniem;
4)
dla należności stanowiących równowartość kwot podwyższających należności, w stosunku do
których uprzednio dokonano odpisu aktualizującego – odpis do wysokości tych kwot, do czasu
ich otrzymania lub odpisania;
5)
dla należności nieprzeterminowanych, których ryzyko nieściągalności jest znaczne według
indywidualnej oceny kierownika jednostki – odpis w wysokości wiarygodnie oszacowanej
kwoty odpisu;
6)
ze względu na zasadę ostrożności naliczone odsetki z tytułu zwłoki w regulowaniu należności
przez odbiorców ujmowane i zapisywane są w księgach rachunkowych w dacie ich zapłaty
przez dłużnika jako przychody finansowe.
Uwzględniając powyższe zasady odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu dostaw robót
i usług dokonuje się w wysokości:
✓
50 % w przypadku gdy okres zalegania zapłatą jest wynosi od 181 do 360 dni
✓
100 % gdy okres zalegania z zapłatą przekracza 360 dni.
Odpisy aktualizujące należności, zależnie od rodzaju danej należności, zalicza się odpowiednio do
pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych.
Należności przeterminowane, przedawnione lub nieściągalne zmniejszają dokonane uprzednio
odpisy aktualizujące ich wartość. Jeśli od wyżej wymienionych należności nie dokonano odpisów lub
dokonano ich w niepełnej wysokości, to należności te zalicza się wtedy odpowiednio do pozostałych
kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych.
Jeśli przyczyna, dla której dokonano odpisu aktualizującego wartość należności ustanie, to
równowartość kwoty, na którą wcześniej utworzono odpis, zwiększa wartość danej należności, a także
odpowiednio pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe.
Na dzień powstania należności w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia
poprzedzającego dzień powstania należności (np. wystawienia faktury). Na dzień bilansowy należności
w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień bilansowy.
3.21 Inwestycje w papiery wartościowe
W przypadku gdy konwencja rynkowa przewiduje dostawę papieru wartościowego po upływie
ściśle sprecyzowanego okresu po dacie transakcji, inwestycje w papiery wartościowe są ujmowane w
księgach i wyłączane z ksiąg w dniu zawarcia transakcji kupna lub sprzedaży. Inwestycje w papiery
wartościowe wyceniane są początkowo według ceny zakupu skorygowanej o koszty transakcji.
Inwestycje w papiery wartościowe klasyfikowane są jako przeznaczone do obrotu lub dostępne do
sprzedaży i wyceniane są na dzień bilansowy według wartości godziwej. W przypadku gdy papiery
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
25
wartościowe zaklasyfikowane zostały jako przeznaczone do obrotu, zyski i straty wynikające ze zmiany
wartości godziwej ujmowane są w rachunku zysków i strat za dany okres. W przypadku aktywów
dostępnych do sprzedaży, zyski i straty wynikające ze zmiany ich wartości godziwej ujmowane są
bezpośrednio w kapitałach aż do momentu sprzedaży składnika aktywów lub rozpoznania utraty
wartości. Wówczas skumulowane zyski lub straty rozpoznane poprzednio w kapitałach przenoszone są
do rachunku zysków i strat za dany okres.
3.22 Zobowiązania finansowe oraz instrumenty kapitałowe
Zobowiązania finansowe oraz instrumenty kapitałowe są klasyfikowane w zależności od ich treści
ekonomicznej wynikającej z zawartych umów. Instrument kapitałowy to umowa dająca prawo do
udziału w aktywach Spółki pomniejszonych o wszystkie zobowiązania.
3.23 Kredyty bankowe
Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne (w tym również kredyty w rachunku
bieżącym) księgowane są w wartości uzyskanych wpływów pomniejszonych o koszty bezpośrednie
pozyskania środków. Koszty finansowe, łącznie z prowizjami płatnymi w momencie spłaty lub
umorzenia oraz kosztami bezpośrednimi zaciągnięcia kredytów, ujmowane są w rachunku zysków i strat
przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i zwiększają wartość księgową instrumentu z
uwzględnieniem spłat dokonanych w bieżącym okresie.
Wycena może odbywać się także w wartości wymagającej zapłaty, jeśli efekty dyskonta nie są
znaczące.
3.24 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Zobowiązania krótkoterminowe, w tym krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług,
zobowiązania z tytułu wynagrodzeń oraz zobowiązania publicznoprawne są wyceniane na dzień
bilansowy w kwocie wymagającej zapłaty. Kwota wymagająca zapłaty oznacza obowiązek naliczenia
odsetek, np. z tytułu zaległej zapłaty przypadających do zapłaty na dzień bilansowy.
Zobowiązania długoterminowe są dyskontowane (stopa dyskontowa jest ustalana jako stopa wynikająca
z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do okresu wymagalności zobowiązania).
Na dzień powstania zobowiązania te ujmuje się według wartości nominalnej, czyli według wartości
określonej przy ich powstaniu.
Na dzień powstania zobowiązania w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia
poprzedzającego dzień powstania zobowiązania (np. wystawienia faktury). Na dzień bilansowy
zobowiązania w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień
bilansowy.
3.25 Instrumenty pochodne i rachunkowość zabezpieczeń
W związku z prowadzoną działalnością "Hydrotor" S.A. jest narażony na ryzyka finansowe
związane ze zmianami kursów walutowych oraz stóp procentowych. W celu zabezpieczenia przed tym
ryzykami, jednostka wykorzystuje walutowe kontrakty terminowe typu forward oraz kontrakty zamiany
stóp procentowych.
"Hydrotor" S.A. nie wykorzystuje instrumentów pochodnych dla celów spekulacyjnych.
Wycena na dzień bilansowy dokonywana jest z uwzględnieniem kursu waluty.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
26
3.26 Rezerwy
Rezerwy są to zobowiązania, których kwota lub termin zapłaty są niepewne. Rezerwy są tworzone
gdy:
✓ na jednostce ciąży obecny obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze
zdarzeń przeszłych,
✓ prawdopodobne jest, że wypełnienie obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków
zawierających w sobie korzyści ekonomiczne oraz
✓ można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego obowiązku.
Stan rezerw powinien być weryfikowany na każdy dzień bilansowy i korygowany w celu
odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że
wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do
wypełnienia obowiązku (zobowiązania), wówczas należy rozwiązać rezerwę.
Rezerwa powinna być wykorzystana tylko na nakłady lub wydatki o takim przeznaczeniu, na jakie była
pierwotnie utworzona.
Hydrotor S.A. tworzy rezerwy na:
✓ świadczenia pracownicze (rezerwa: na świadczenia emerytalne, jubileuszowe, niewykorzystane
urlopy),
✓ odroczony podatek dochodowy,
✓ inne zdarzenia związane z działalnością gospodarczą
Podstawą tworzenia rezerwy jest rzetelny szacunek dokonany przez kierownictwo lub niezależnych
ekspertów. Na każdy dzień bilansowy jednostka weryfikuje zasadność i wysokość kwoty utworzonej
rezerwy.
W przypadku gdy skutek zmiany wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwota rezerwy dotycząca
przyszłych szacowanych zobowiązań powinna odzwierciedlać ich wartość bieżącą na dzień tworzenia
lub weryfikacji rezerwy przy zastosowaniu odpowiedniej stopy dyskontowej. W tym przypadku
stosowana jest stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do
przewidywanego okresu realizacji zobowiązania.
Utworzenie lub zwiększenie kwoty rezerwy zalicza się odpowiednio do kosztów podstawowej
działalności operacyjnej, pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, zależnie od
okoliczności, z którymi przyszłe zobowiązania się wiążą. Wykorzystanie rezerwy jest związane z
powstaniem zobowiązania, na które uprzednio utworzono rezerwę, jest ono księgowane jako
zmniejszenie rezerwy i zwiększenie zobowiązania. Rezerwa może być wykorzystana wyłącznie zgodnie
z celem, na jaki była pierwotnie utworzona. Niewykorzystane rezerwy, wobec zmniejszenia lub ustania
ryzyka uzasadniającego ich utworzenie na dzień, na który okazały się zbędne, zmniejszają koszty
podstawowej działalności operacyjnej albo odpowiednio zwiększają pozostałe przychody operacyjne
lub przychody finansowe, w zależności od tego, które koszty zostały wcześniej obciążone tworzoną
rezerwą.
Wycena rezerw na świadczenia pracownicze (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne i rentowe)
jest przeprowadzana zgodnie z metodologią aktuarialną na koniec każdego roku obrotowego. Zyski i
straty aktuarialne dotyczące rezerw na świadczenia pracownicze ujmowane są w ciężar kosztów
podstawowej działalności operacyjnej.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
27
4. Przychody ze sprzedaży
Przychody ze sprzedaży Hydrotor S.A. prezentują się następująco:
Przychody ze sprzedaży
Działalność kontynuowana
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Sprzedaż produktów
51 101
67 440
Sprzedaż usług
5 448
5 778
Sprzedaż towarów i materiałów
17 228
27 962
Suma
73 777
101 180
Pozostałe przychody operacyjne
3 220
2 490
Przychody finansowe
6 345
4 696
[Suma stanowi wszystkie przychody zdefiniowane przez MSR]
83 342
108 366
Sezonowość:
Przychody ze sprzedaży
2023 r.
2022 r.
2021 r.
23 r./22 r. %
23r./21 r. %
1 Q
22 538
27 250
19 120
82,7%
117,9%
2 Q
18 324
25 890
18 853
70,8%
97,2%
3 Q
18 121
25 651
20 630
70,6%
87,8%
4 Q
14 794
22 389
23 214
66,1%
63,7%
rok
73 777
101 180
81 817
72,9%
90,2%
Przychody ze sprzedaży w roku obrotowym są niższe niżeli w roku 2022r. i 2021r. Tendencja
spadkowa była odczuwalna we wszystkich kwartałach 2023 roku. Rynek przyhamował szczególnie w
ostatnim kwartale 2023 r., głównie na rynku eksportowym.
5. Segmenty operacyjne
5.1. Segmenty branżowe
Spółka produkowane wyroby i świadczone usługi prezentuje według segmentów branżowych
opartych o gamy produktów, usług.
Dla celów zarządczych, jednostkę podzielono na następujące segmenty:
✓ Wyroby hydrauliczne – pompy, rozdzielacze, zawory, cylindry, pozostałe wyroby hydrauliczne
✓ Pozostałe wyroby
✓ Usługi regeneracyjne
✓ Usługi obróbki wielkogabarytowej
✓ Pozostałe usługi
✓ Towary i materiały
Segmenty te są podstawą sporządzania przez jednostkę raportowania odnośnie głównych segmentów
branżowych, chociaż Spółka ze względu na różnorodność produktów nie dysponuje inną informacją
finansową
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
28
31-12-2023 r.
Wyroby hydrauliczne
Pozostałe
wyroby
Usługi
regeneracji
Usługi obróbki
wielkogabarytowej
Pozostałe
usługi
Towary i
materiały
Razem
pompy
rozdzielacze
zawory
cylindry
pozostałe
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów
i materiałów
14 954
3 326
6 686
4 340
17 193
4 602
1 997
2 875
576
17 228
73 777
Koszt sprzedanych produktów towarów i
materiałów
(15063)
(2 881)
(6 829)
(3 985)
(19 102)
(5 314)
(1 519)
(3 313)
(66)
(14 385)
(72 457)
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
(109)
445
(143)
355
(1 909)
(712)
478
(438)
510
2 843
1 320
Koszty sprzedaży
(339)
(65)
(154)
(90)
(429)
(119)
(34)
(74)
(2)
(322)
(1 628)
Koszty ogólnego zarządu
(1 309)
(251)
(594)
(346)
(1 660)
(461)
(132)
(287)
(5)
(1 246)
(6 291)
Zysk (strata) ze sprzedaży
(1 757)
129
(891)
(81)
(3 998)
(1 292)
312
(799)
503
1 275
(6 599)
Wynik na pozostałej działalności operacyjnej
708
Wynik na działalności finansowej
5 125
Zysk (strata) brutto na działalności
gospodarczej
(766)
Podatek dochodowy
1 318
Zysk strata netto
552
31-12-2022 r.
Wyroby hydrauliczne
Pozostałe
wyroby
Usługi
regeneracji
Usługi obróbki
wielkogabarytowej
Pozostałe
usługi
Towary i
materoały
Razem
pompy
rozdzielacze
zawory
cylindry
pozostałe
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów
i materiałów
14 324
3 584
8 694
7 264
18 957
14 618
2 236
2 866
675
27 962
101 180
Koszt sprzedanych produktów towarów i
materiałów
(12
639)
(2 905)
(7 910)
(6 073)
(18 559)
(14 735)
(1 907)
(2 963)
(63)
(23 585)
(91 339)
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
1 685
679
784
1 191
398
(117)
329
(97)
612
4 377
9 841
Koszty sprzedaży
(257)
(59)
(162)
(124)
(378)
(299)
(39)
(61)
(1)
(483)
(1 863)
Koszty ogólnego zarządu
(957)
(220)
(599)
(460)
(1 407)
(1 118)
(145)
(226)
(5)
(1 796)
(6 933)
Zysk (strata) ze sprzedaży
471
400
23
607
(1 387)
(1 534)
145
(384)
606
2 098
1 045
Wynik na pozostałej działalności operacyjnej
2 263
Wynik na działalności finansowej
3 999
Zysk (strata) brutto na działalności
gospodarczej
7 307
Podatek dochodowy
(297)
Zysk strata netto
7 010
W pozostałej działalności operacyjnej rozliczono dotacje do zakupu środków trwałych i wartości niematerialnych - otrzymana dotacja pomniejsza koszt amortyzacji.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
29
5.2. Segmenty geograficzne
Hydrotor SA prowadzi działalność na terenie Polski a także dokonuje sprzedaży swoich wyrobów do
krajów Unii Europejskiej (WDT) jak i krajów spoza niej.
W tabeli poniżej zaprezentowano informacje dotyczące rynków zbytu z podziałem na Polskę – rynek
krajowy oraz na rynek zagraniczny – do wszystkich pozostałych krajów.
Przychody ze sprzedaży struktura terytorialna
Okres zakończony 31/12/2023
Okres zakończony 31/12/2022
Polska
WDT
Eksport
Polska
WDT
Eksport
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów
43 314
29 622
841
68 306
31 409
1 465
Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów
(40 031)
(31 531)
(895)
(61 101)
(28 814)
(1 424)
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
3 283
(1 909)
(54)
7 205
2 595
41
Koszty sprzedaży
(899)
(709)
(20)
(1 246)
(588)
(29)
Koszty ogólnego zarządu
(3 475)
(2 738)
(78)
(4 638)
(2 187)
(108)
Zysk (strata) ze sprzedaży
(1 091)
(5 356)
(152)
1 321
(180)
(96)
Przychody z eksportu
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Niemcy
28 299
30 074
Francja
218
146
Czechy
-
3
Słowacja
27
35
Holandia
435
566
Szwecja
518
466
Litwa
101
56
Pozostałe kraje wspólnoty
24
63
Razem WDT:
29 622
31 409
Stany Zjednoczone
423
1 223
Irak
60
-
Białoruś
-
74
Rosja
-
79
Chiny
277
40
Wielka Brytania
72
37
Pozostałe kraje
9
12
Razem Eksport:
841
1 465
Sprzedaż WDT i Eksport
30 463
32 874
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
30
6. Koszty rodzajowe i wynik na działalności operacyjnej
Zysk na działalności operacyjnej osiągnięty został po uwzględnieniu następujących kosztów/
przychodów:
Zysk na działalności operacyjnej
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Przychody z działalności podstawowej
73 777
101 180
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
(116)
8
Dotacje, dofinansowania
2 122
2 280
Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych
40
Pozostałe przychody operacyjne
1 032
162
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby
1 104
610
Zmiana stanu produktów
(1 229)
4 483
Amortyzacja środków trwałych
(10 423)
(8 306)
Zużycie materiałów i energii
(29 339)
(42 498)
Usługi obce
(3 736)
(4 263)
podatki i opłaty
(503)
(470)
Koszty pracownicze
(19 459)
(23 024)
Pozostałe koszty rodzajowe
(840)
(802)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
(15 953)
(25 865)
Utworzone rezerwy
(547)
-
Inne koszty operacyjne
(1 781)
(227)
Zysk na działalności operacyjnej
(5 891)
3 308
7. Koszty zatrudnienia
W tabelach poniżej przedstawiono informację o zatrudnieniu pracowników oraz poniesionych
kosztach zatrudnienia.
Zatrudnienie - osoby
Rok 2023
Rok 2022
Liczba pracowników
Liczba pracowników
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
197
251
Pracownicy administracyjni
76
90
Pracownicy na urlopach wychowawczych
2
2
275
343
Zatrudnienie - przeciętne - etaty
Rok 2023
Rok 2022
Liczba pracowników
Liczba pracowników
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
221,4
251,4
Pracownicy administracyjni
80,8
92,5
Pracownicy na urlopach wychowawczych
2,0
2,0
304,2
345,9
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
31
Koszty zatrudnienia
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Wynagrodzenia
(15 607)
(18 596)
Świadczenia po okresie zatrudnienia
(49)
(11)
Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy
-
(114)
Składki na ubezpieczenie społeczne
(2 917)
(3 443)
Pracownicze programy emerytalne
(91)
(100)
Inne świadczenia pracownicze
(795)
(760)
(19 459)
(23 024)
8. Pozostałe przychody, koszty operacyjne
pozostałe przychody operacyjne
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Przychody ze sprzedaży majątku
-
8
Dotacje subwencje dopłaty
2 122
2 280
Rozwiązanie odpisów na należności
67
41
Media (energia, telefony, woda itp..)
7
8
Czynsze
28
41
Różnice inwentaryzacyjne
109
65
Odszkodowania z tyt. Ubezpieczeń
853
2
Pozostałe
34
45
3 220
2 490
pozostałe koszty operacyjne
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Koszty sprzedaży majątku
(116)
-
Darowizny
(1)
(8)
Odpisy aktualizujące należności
(614)
(27)
Usługi obce
(2)
(1)
Media (energia, telefony, woda itp..)
(5)
(7)
Różnice inwentaryzacyjne
(588)
(57)
Opłaty sądowe i windikacyjne
(29)
(18)
Reklamacje
(39)
-
Koszty naprawy szkody
(833)
-
Koszty obsługi dywidendy
(11)
(6)
Koszty kasacji narzędzi
(118)
(83)
Koszty kasacji zapasów
(96)
-
Koszty wprowadzenia akcji do obrotu
(11)
-
Pozostałe
(49)
(20)
(2 512)
(227)
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
32
9. Przychody i koszty finansowe
przychody finansowe
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Odsetki uzyskane
24
12
Dywidendy z udziałów, akcji
4 902
4 609
Różnice kursowe
1 419
75
6 345
4 696
Zyski z tytułu obrotu instrumentami pochodnymi
Przeniesione z kapitałów zyski z wyceny do wartości godziwej kontraktów
swap na stopy procentowe
6 345
4 696
koszty finansowe
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Koszty odsetek i prowizji – kredyty i pożyczki
(1 206)
(691)
Pozostałe koszty finansowe
(14)
(6)
Razem koszty finansowania zewnętrznego
(1 220)
(697)
Minus: kwoty aktywowane w wartości początkowej aktywów trwałych
Strata z tytułu obrotu instrumentami pochodnymi (IRS)
Przeniesione z kapitałów zyski z wyceny do wartości godziwej kontraktów
swap na stopy procentowe
(1 220)
(697)
Dodatnie i ujemne różnice kursowe zostały zaprezentowane per saldo. W roku obrotowym Spółka
odnotowała przychód z tyt. różnic kursowych. Na różnice kursowe miały wpływ przeszacowania wartości
na dzień bilansowy należności, zobowiązań, rachunku walutowego, leasingów, a także kredytu
inwestycyjnego. Spółka nie zawierała nowych kontraktów Forward w celu zabezpieczenia przychodów na
sprzedaży, w związku z tym nie odnotowano zysku/straty z tyt. obrotu instrumentami pochodnymi.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
33
10. Podatek dochodowy
Część bieżąca podatku dochodowego ustalona została według stawki równej 19% dla podstawy
opodatkowania podatkiem dochodowym.
Struktura podatku dochodowego
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Podatek bieżący
218
610
Podatek odroczony
(1 536)
(313)
Razem
(1 318)
297
PODATEK DOCHODOWY - obciążenie bieżące
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Zysk przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej
(766)
7 307
Koszt podatku dochodowego wg stawki 19%
-
1 388
Efekt podatkowy przychodów niebędących przychodami według przepisów
podatkowych
-
(245)
Efekt podatkowy kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodów
(NKUP) według przepisów podatkowych
-
606
Efekt otrzymanej dywidendy od jednostek zależnych
-
(876)
*) Ulga na koszty badań i rozwoju (innowacje)
-
(114)
**) Ulga z tyt. SSE
-
(222)
Efekt na koncesjach (ulgi na koszty badań i rozwoju lub podobne)
-
-
*) Ulga na prace badawczo – rozwojowe
**) Działalność w ramach Specjalnej Strefy Ekonomicznej
Podatek dochodowy w bieżącym okresie nie wystąpił z uwagi na stratę podatkową jaką Spółka w danym
okresie wygenerowała. Bieżące zobowiązanie podatkowe z tyt. podatku dochodowego od osób prawnych
dotyczyło złożonej korekty deklaracji CIT za 2022 r., która dotyczyła skorygowania ulgi w ramach
Specjalnej Strefy Ekonomicznej.
PODATEK DOCHODOWY
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Podatek bieżący:
218
610
Podatek dochodowy od osób prawnych – obciążenie bieżące
218
610
Podatek odroczony
(1 536)
(313)
w tym: związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych
(1 536)
(313)
Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat
(1 318)
297
Podatek dochodowy zapłacony
218
29
Aktywa z tyt. bieżącego podatku dochodowego
666
-
Pasywa z tyt. bieżącego podatku dochodowego
-
611
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
34
EFEKTYWNA STAWKA PODATKOWA
okres zakończony 31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Przychody ogółem
83 342
108 365
Koszty ogółem
(84 107)
(101 059)
Dochody wolne od podatku (dywidenda od jednostek zależnych)
(4 902)
(4 609)
*) Dochód wolny z tyt. SSE
-
(1 167)
Zysk przed opodatkowaniem
(5 667)
1 530
Przychody niebędące przychodami do opodatkowania
(2 139)
(1 293)
Koszty niestanowiące kosztów uzyskania przychodów
4 501
3 188
Dochód do opodatkowania
(3 305)
3 425
odliczenia od dochodu
-
(597)
Dochód podatkowy
(3 305)
2 828
Podatek dochodowy wg stawki 19%
-
537
Podatek odroczony
(1 536)
(313)
Korekty wykazane w bieżącym roku w odniesieniu do podatku z lat ubiegłych
218
73
Podatek dochodowy wykazany w RZIS
(1 318)
297
Efektywna stawka podatkowa %
-
19,4
11. Dywidendy
DYWIDENDA - wypłacona
okres zakończony 31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Kwoty wypłacone w trakcie roku właścicielom spółki:
4 797
4 797
dywidenda za poprzedni zakończony rok obrotowy
4 797
4 797
w zł, gr na 1 akcję (0,00)
2,00
2,00
ostateczna dywidenda za poprzedni rok obrotowy
4 797
4 797
w zł, gr na 1 akcję (0,00)
2,00
2,00
Zarząd Spółki rozważa możliwość wypłaty dywidendy za 2023 r. informację przekaże pod koniec
maja 2023 r. po uzgodnieniu z Radą Nadzorczą.
DYWIDENDA - otrzymana
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Agromet ZEHS S.A. w Lubaniu
4 322
4 016
WZM "Wizamor" Sp. z o.o.
-
-
WPH Sp. z o.o.
580
593
4 902
4 609
Otrzymane dywidendy związane są z podziałem wyniku finansowego spółek zależnych za poprzedni
rok obrotowy.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
35
12. Zysk przypadający na jedną akcję
✓ Działalność kontynuowana i zaniechana
Wyliczenie zysku na jedną akcję i rozwodnionego zysku przypadającego na jedną akcję zostało
oparte na następujących informacjach:
Zyski
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Zysk netto danego okresu dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję
podlegający podziałowi między akcjonariuszy
552
7 010
Efekt rozwodnienia liczby akcji zwykłych:
Odsetki od obligacji zamiennych na akcje (po opodatkowaniu)
Zysk wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego
przypadającego na jedną akcję
552
7 010
Liczba wyemitowanych akcji
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Średnia ważona liczba akcji wykazana dla potrzeb wyliczenia wartości zysku
zwykłego na jedną akcję
2 398 300
2 398 300
Efekt rozwodnienia potencjalnej liczby akcji zwykłych:
Opcje na akcje
-
-
Obligacje zamienne na akcje
-
-
Średnia ważona liczba akcji zwykłych wykazana dla potrzeb wyliczenia
wartości zysku rozwodnionego na jedną akcję
2 398 300
2 398 300
Działalność kontynuowana
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Zysk netto okresu podlegający podziałowi między akcjonariuszy
552
7 010
Wyłączenie straty na działalności zaniechanej
Zysk netto z działalności kontynuowanej dla celów wyliczenia zysku na jedną
akcję, po wyłączeniu wyniku na działalności zaniechanej
552
7 010
Efekt rozwodnienia liczby akcji zwykłych:
Zysk z działalności kontynuowanej wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości
zysku rozwodnionego przypadającego na jedną akcję, po wyłączeniu wyniku
na działalności zaniechanej
552
7 010
Zysk z działalności kontynuowanej na jedną akcję zwykłą (zł, 0,00)
0,23
2,92
Mianownik użyty w formułach jest taki sam jak dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję i
rozwodnionego zysku na jedną akcję dla działalności kontynuowanej i zaniechanej.
Wszystkie akcje wyemitowane przez Spółkę mają jednakowe prawo do dywidendy.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
36
13. Wartości niematerialne
Wartości niematerialne - brutto
stan
31-12-2022
zwiększenie
zmniejszenie
umorzenie
stan
31-12-2023
Koszty prac rozwojowych
5 628
5 628
Patenty i znaki towarowe, licencje
1 208
1
1 209
wartość brutto
6 836
6 837
Wartości niematerialne - umorzenie
stan
31-12-2022
zwiększenie
zmniejszenie
umorzenie
Stan
31-12-2023
Koszty prac rozwojowych
5 226
402
5 628
Patenty i znaki towarowe, licencje
532
184
716
wartość brutto
5 758
6 344
Wartości niematerialne - netto
stan 31-12-2023
stan 31-12-2022
Koszty prac rozwojowych
-
402
Patenty i znaki towarowe, licencje
493
676
zaliczki na WNIP
305
305
wartość brutto
798
1 383
Okres amortyzacji kosztów prac rozwojowych poniesionych przez "Hydrotor" S.A. wynosi do 8 lat.
Patenty i znaki towarowe amortyzowane są przez ich przewidywany okres użytkowania, który wynosi
średnio 5 lat. Licencje na programy komputerowe amortyzowane są przez ich przewidywany okres
użytkowania, który wynosi od 3 do 5 lat.
Zaliczka na WNIP dotyczy modułu produkcyjnego systemu COMARCH, który w dalszym ciągu
jest w facie przygotowania.
14. Inwestycje w nieruchomości
Spółka obecnie nie posiada nieruchomości inwestycyjnych.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
37
15. Rzeczowe aktywa trwałe
Środki trwałe (tys. zł)
wartość brutto
Grunty (w tym
prawo
wieczystego
użytkowania)
Budynki i budowle
Maszyny,
urządzenia
techniczne
Środki transportu
Inne środki
trwałe
Inwestycje w
środki trwałe
Środki trwałe
razem
Wartość początkowa lub wycena
stan na 31 grudnia 2021
4 873
17 300
70 310
691
6 825
1 653
101 652
Zwiększenia zakup, modernizacja
385
402
76
(104)
759
Zwiększenia leasing
17 849
430
(1 477)
16 802
Różnice kursowe
Zmniejszenia likwidacja, sprzedaż
(746)
(96)
(34)
(876)
Zwiększenia aktualizacja
Przekazanie do użytkowania
Zmniejszenia - środki trwałe przeznaczone do
sprzedaży
stan na 31 grudnia 2022
4 873
17 685
87 815
1 025
6 867
72
118 337
Zwiększenia zakup, modernizacja
711
22
(72)
661
Zwiększenia leasing
7 841
7 841
Różnice kursowe
Zmniejszenia likwidacja, sprzedaż
(55)
(2 781)
(61)
(2 896)
Zwiększenia aktualizacja
(162)
(3 251)
(3 414)
Przekazanie do użytkowania
Zmniejszenia - środki trwałe przeznaczone do
sprzedaży
stan na 31 grudnia 2023
4 711
14 379
93 586
1 025
6 828
120 529
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
38
Środki trwałe (tys. zł)
wartość brutto
Grunty (w tym
prawo
wieczystego
użytkowania)
Budynki i budowle
Maszyny,
urządzenia
techniczne
Środki transportu
Inne środki
trwałe
Inwestycje w
środki trwałe
Środki trwałe
razem
umorzenie i utrata wartości
stan na 31 grudnia 2021
32
3 989
38 769
398
4 288
47 476
Amortyzacja
32
741
6 071
93
681
7 618
Utrata wartości
Różnice kursowe
Zmniejszenia z tytułu likwidacji lub sprzedaży
(705)
(80)
(32)
(817)
Zmniejszenia z tytułu przeszacowania
stan na 31 grudnia 2022
64
4 730
44 135
411
4 937
54 277
Amortyzacja
788
8 260
121
669
9 837
Utrata wartości
Różnice kursowe
Zmniejszenia z tytułu likwidacji lub sprzedaży
(47)
(2 601)
(28)
(2 676)
Zmniejszenia z tytułu przeszacowania
(35)
(3 228)
(3 263)
stan na 31 grudnia 2023
29
2 243
49 794
532
5 578
58 175
Wartość netto
stan na 31 grudnia 2022
4 809
12 955
43 680
614
1 930
72
64 060
stan na 31 grudnia 2023
4 682
12 136
43 793
493
1 251
62 354
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
39
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Grunty
4 682
4 809
Budynki i budowle
12 136
12 955
Urządzenia techniczne i maszyny
43 793
43 680
Środki transportu
493
614
Inne środki trwałe
1 250
1 930
Środki trwałe w budowie
-
72
Rzeczowe aktywa trwałe
62 354
64 060
ŚRODKI TRWAŁE – STRUKTURA BILANSOWA
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Środki trwałe własne
33 310
39 140
PUWG *)
2 210
2 302
Środki trwałe leasing
26 834
22 618
Środki trwałe bilansowe razem
62 354
64 060
PUWG*) Prawo wieczystego użytkowania gruntu
W roku obrotowym przyjęto do użytkowania środki trwałe o wartości 8 502 tys. zł, głównie w
grupie maszyn i urządzeń, sfinansowane w większej części leasingiem finansowym. Wartość początkowa
przedmiotu leasingu ustalona została w kwocie równej jego wartości godziwej, ustalonej na dzień
rozpoczęcia leasingu.
Na dzień bilansowy Spółka dokonała przeglądu środków trwałych pod kontem utraty wartości.
Spółka na dzień bilansowy dokonała przeszacowań środków trwałych na podstawie operatu
szacunkowego rzeczoznawcy majątkowego z dnia 30 grudnia 2023r. W wyniku przeszacowania wartości
nieruchomości wraz z gruntami pomniejszono wartość środków trwałych o 151 tys. Od wartości
przeszacowania naliczono rezerwę na podatek odroczony.
16. Środki trwałe dostępne do sprzedaży
Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Środki trwałe zakwalifikowane do sprzedaży
11
11
Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży dotyczą maszyn i urządzeń.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
40
17. Akcje i udziały w jednostkach powiązanych
Na pozycję tę składają się zakupione przez Spółkę udziały w jednostkach zależnych. Udziały w
jednostkach zależnych, charakter powiązań, oraz wybrane dane ze sprawozdań finansowych
przedstawiono poniżej.
Na dzień 31.12.2023 roku Spółka posiada:
✓ Udziały i akcje:
✓ Wartość udziałów i akcji:
Nazwa Spółki zależnej
data objęcia
kontroli
wartość
udziałów / akcji
według cen
nabycia
wartość bilansowa
udziałów / akcji
procent
posiadanego
kapitału
zakładowego
udział w ogólnej
liczbie głosów na
WZ
ZEHS "Agromet" S.A.
01-03-1998
17 740
17 740
99,99
99,99
Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o.
15-06-2005
4 653
3 908
100
100
WZM „Wizamor” Sp. z o.o.
22-06-2010
1 388
1 388
96,88
96,88
Inwestycje długoterminowe
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
stan na początek okresu
23 036
23 036
- udziały
5 296
5 296
- akcje
17 740
17 740
zwiększenia
-
-
zmniejszenia
-
-
stan na koniec okresu
23 036
23 036
- udziały
5 296
5 296
- akcje
17 740
17 740
✓ Metoda konsolidacji:
Nazwa Spółki zależnej
przedmiot przedsiębiorstwa
charakter
powiązania
metoda
konsolidacji
data objęcia
kontroli
ZEHS "Agromet" S.A.
produkcja siłowników hydraulicznych
zależny
pełna
01-03-1998
WPH Sp. z o.o.
produkcja elementów hydrauliki siłowej
zależny
pełna
15-06-2005
WZM „Wizamor” Sp. z
o.o.
produkcja elementów hydrauliki siłowej
zależny
pełna
22-06-2010
Nazwa Spółki zależnej
Miejsce siedziby
spółki
Procent
posiadanych
udziałów
Procent posiadanych
głosów
Metoda
konsolidacji
„AGROMET” ZEHS S.A.
Lubań
99,99%
99,99%
pełna
„Wytwórnia Pomp Hydraulicznych” Sp. z o.o.
Wrocław
100,00%
100,00%
pełna
WZM „Wizamor” Sp. z o.o.
Więcbork
96,88%
96,88%
pełna
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
41
✓ Kapitały, zobowiązania, należności:
Nazwa Spólki
Kapitał
własny
jednostki,
z tego:
kapitał
zakładowy
kapitał
zapasowy
Kapitał
rezerwowy
z
aktualizacji
wyceny
Zyski
zatrzymane
Zobowiązania
i rezerwy na
zobowiązania
jednostki, z
tego:
zobowiązania
długoterminowe
Należności
jednostki,
z tego:
należności
długo -
terminowe
ZEHS "Agromet" S.A.
37355
5 085
16 267
14 289
1 755
20 337
5259
12 844
Wytwórnia Pomp
Hydraulicznych Sp. z
o.o.
7 391
3 782
1 251
1 604
754
769
221
633
WZM „Wizamor” Sp.
z o.o.
7 143
230
3 714
4 161
-961
4 974
1 742
1054
✓ Aktywa, dywidendy, przychody ze sprzedaży:
Nazwa Spólki
Aktywa jednostki,
razem
Przychody ze sprzedaży
Dywidendy wypłacone w
roku obrotowym
ZEHS "Agromet" S.A.
57 629
59 371
4 322
Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o.
8 159
3 836
580
WZM „Wizamor” Sp. z o.o.
12 117
6 427
18. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży
okres zakończony 31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
stan na początek okresu
90
210
- pożyczki
- udziały
zwiększenia (z tytułu)
- pożyczki
- udziały
zmniejszenia (z tytułu)
90
120
- pożyczki
90
120
- udziały - przeniesienie do długoterminowych
stan na koniec okresu
-
90
- pożyczki
90
- udziały
Spółka w swoich aktywach posiadała pożyczkę udzieloną jednostce zależnej WZM „Wizamor” Sp. z
o.o. w Więcborku (pożyczka udzielona w 2021 r.) Wartość przedmiotu umowy 300,0 tys. zł; na dzień
bilansowy pożyczka ta została w całości spłacona.
19. Zapasy
ZAPASY
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Materiały
8 068
11 759
Produkcja w toku
9 804
10 684
Wyroby gotowe
8 836
9 508
Towary
578
881
27 286
32 832
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
42
2023
Wycena
według ceny
nabycia/kosz
tu
wytworzenia
Wycena
według
wartości
netto
możliwej
do
uzyskani
a
Kwota
odpisów
aktualizujący
ch wartości
zapasów na
początek
okresu
Kwoty
odwrócenia
odpisów
aktualizujący
ch zapasy
ujęte jako
pomniejszeni
e tych
odpisów w
okresie
Kwoty
odpisów
aktualizujący
ch wartości
zapasów
ujętych w
okresie jako
koszt
Kwota
odpisów
aktualizujący
ch wartości
zapasów na
koniec
okresu
Wartoś
ć
zapasó
w
ujętych
jako
koszt w
okresie
Wartoś
ć netto
w
bilansi
e na
koniec
okresu
Materiały
8 194
8 068
(239)
113
(126)
8 068
Materiały
pomocnicze
Produkty w toku
10 618
9 804
(765)
(49)
(814)
9 804
Wyroby gotowe
9 136
8 836
(539)
142
97
(300)
8 836
Towary
595
578
(17)
(17)
578
Inne (wymienić)
Razem
28 543
27 286
(1 560)
142
161
(1 257)
27 286
2022
Wycena
według ceny
nabycia/kosztu
wytworzenia
Wycena
według
wartości
netto
możliwej
do
uzyskania
Kwota odpisów
aktualizujących
wartości
zapasów na
początek
okresu
Kwoty
odwrócenia
odpisów
aktualizujących
zapasy ujęte
jako
pomniejszenie
tych odpisów w
okresie
Kwoty odpisów
aktualizujących
wartości
zapasów
ujętych w
okresie jako
koszt
Kwota odpisów
aktualizujących
wartości
zapasów na
koniec okresu
Wartość
zapasów
ujętych
jako
koszt w
okresie
Wartość
netto w
bilansie
na
koniec
okresu
Materiały
11 998
11 759
(285)
46
-
(239)
11 759
Produkty w toku
11 449
10 684
(557)
-
(208)
(765)
10 684
Wyroby gotowe
10 047
9 508
(280)
-
(259)
(539)
9 508
Towary
898
881
(5)
-
(12)
(17)
881
Inne
-
-
-
-
-
-
-
-
Razem
34 392
32 832
(1 127)
46
(479)
(1 560)
32 832
Rzeczowe aktywa obrotowe wycenione zostały wg. ceny nabycia pomniejszone o wartość odpisu
aktualizującego wartość zapasów. Na dzień bilansowy Spółka dokonała przeglądu zapasów pod kontem
utraty wartości, stopnia zbywalności oraz okresu rotacji. Wysokość odpisu w roku obrotowym została
pomniejszona o 161 tys. zł. z uwagi na rotację zapasów. W roku obrotowym Spółka dokonała likwidacji
zalegających wyrobów gotowych, które utraciły przydatność ekonomiczną, co przyczyniło się do
cofnięcia odpisu na wartość 142 tys. Narastający odpis na zapasy wynosi na dzień bilansowy 1 257 tys.
zł. Zabezpieczenie zobowiązań na zapasach do wartości 9 000 tys. zł związane jest z udzieleniem kredytu
w rachunku bieżącym Spółki.
20. Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności
Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych
3 533
9 613
z tytułu dostaw i usług od pozostałych jednostek
8 504
11 602
z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń
199
996
zaliczki na dostawy
9
zaliczki na środki trwałe
109
654
inne należności
2
2
Razem należności
12 347
22 876
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
43
należności z tyt. dostaw i usług
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Nieprzeterminowane
8 535
13 171
- do 3 miesięcy
8 535
12 809
- powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy
362
Przeterminowane
4 070
8 133
w tym: odpis aktualizacyjny
(568)
(89)
Należności z tyt. dostaw i usług netto
12 037
21 215
należności z tyt. dostaw i usług brutto
Stan na 31/12/2023
Stan na 31/12/2022
Przeterminowane
4 638
8 133
- do 1 miesiąca
1 124
5 007
- powyżej 1 miesięcy do 3 miesięcy
815
1 858
- powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy
438
1 081
- powyżej 6 miesięcy do 1 roku
2 234
115
- powyżej 1 roku
27
72
Należności - struktura walutowa
Stan na 31/12/2023
Stan na 31/12/2022
Ogółem w tym:
12 347
22 876
a) w walucie polskiej
9 052
14 572
b) w walutach obcych (po przeliczeniu na zł)
3 295
8 304
- w EURO (po przeliczeniu na zł)
3 292
8 296
- w USD (po przeliczeniu na zł)
3
8
Wycena należności na dzień bilansowy odbyła się w kwocie wymagającej zapłaty. W przypadku
należności w walutach obcych ich wycena jest ujmowana na dzień bilansowy po kursie średnim
ustalonym dla danej waluty przez NBP. Różnice kursowe powstałe w skutek tej wyceny odnoszą się na
przychody lub koszty finansowe. Oszacowana wartość odpisów aktualizujących od należności
handlowych uznanych za nieściągalne wynosi 568 tys. zł. Odpisy aktualizujące należności odnoszone są
do pozostałych kosztów operacyjnych w rachunku zysków i strat. W roku obrotowym Spółka dokonała
odpisu na należnościach Spółki zależnej WZM Wizamor w kwocie 546 tys. zł gdzie przeterminowania
przekroczyły 180 dni.
Średni okres kredytowania odbiorców wynosi 30 dni, w niektórych przypadkach, na podstawie
podpisanych umów okres płatności wynosi do 60 dni.
21. Pozostałe aktywa finansowe
Spółka w poprzednich okresach miała zawarty kontrakt forward zabezpieczające walutę. Na dzień
bilansowy Spółka nie zawierała zobowiązań finansowych w postaci kontraktów forward, jak również
innych aktywów finansowych (umowy zakupu papierów wartościowych.)
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
44
22. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Środki pieniężne
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
w kasie
19
10
bieżący rachunek bankowy
427
37
lokaty bankowe PLN
inne środki pieniężne
w walutach obcych
88
151
lokaty w walutach obcych EUR
Razem
534
198
w tym o ograniczonej możliwości dysponowania
228
13
Środki pieniężne - struktura walutowa
Stan na 31/12/2023
Stan na 31/12/2022
Ogółem w tym:
534
198
a) w walucie polskiej
446
47
b) w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł)
88
151
- w EURO (po przeliczeniu na zł)
88
151
- w USD (po przeliczeniu na zł)
Środki pieniężne i ekwiwalenty składają się na: środki pieniężne w kasie i środków pieniężnych
na rachunkach bankowych. Spółka dysponuje rachunkami w walucie PLN, EUR i USD. Środki pieniężne
o ograniczonej możliwości gospodarowania związane są z rozliczeniem VAT.
23. Rozliczenia międzyokresowe
Rozliczenia międzyokresowe Aktywa
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Krótkoterminowe
1 927
1 833
rozliczenie podatku VAT dot. przyszłych okresów
rozliczenie pozostałych opłat leasingu i odsetek
392
415
koszty ubezpieczeń
406
316
koszty reklam
10
9
koszty narzędzi i przyrządów
977
1 067
licencje/aktualizacje
119
pozostałe
28
26
Długoterminowe
2 236
2 066
rozliczenie pozostałych opłat leasingu i odsetek
1 436
926
Koszty narzędzi i przyrządów
800
1 140
Ogółem
4 163
3 899
Rozliczenia międzyokresowe Pasywa
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Dotacje na zakup aktywów trwałych
6 491
8 077
- dotacje - projekt POIG elementy wielkogabarytowe
3 362
3 988
- dotacje - projekt POIG innowacyjne pomp
-
159
- dotacje - projekt RPO Woj. K-P wdrożenia techniczne
1 126
1 440
- dotacje - projekt CBR
1 847
2 275
- dotacje - dofinansowanie zakupu środków trwałych
156
215
z tego krótkoterminowe
1 427
1 601
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
45
POIG
*)
- Program Operacyjny Innowacyjna Gospodarka
Główną pozycje rozliczeń międzyokresowych przychodu stanowią środki otrzymane z Polskiej
Agencji Rozwoju Przedsiębiorczości w formie dotacji w związku z realizacją projektów inwestycyjnych,
o których mowa niżej.
Projekty zrealizowane:
✓ projekt inwestycyjny pn. „Opracowanie i wdrożenie innowacyjnych technologii
wysokoefektywnych procesów precyzyjnej obróbki oraz technologii pomiarowych
wielkogabarytowych elementów maszyn” – działanie 1.4 4.1. realizowany w latach 2010 – 2012 –
otrzymano dotację w kwocie 11.451 tys. zł (dotacja rozliczana w czasie)
✓ projekt „Opracowanie innowacyjnych pomp zębatych o obniżonym poziomie emisji akustycznej”
realizowanego w ramach Programu Operacyjnego Innowacyjna Gospodarka. Lata 2007-2013,
Priorytet 1. Badania i rozwój nowoczesnych technologii, Działanie 1.4 Wsparcie projektów
celowych – otrzymano dotację w kwocie 1.296 tys. zł. Projekt został zrealizowany. Spółka jest
zobowiązana do pięcioletniego okresu trwałości projektu od momentu jego rozliczenia, czyli do
końca 2021 roku. Złożono ostateczne sprawozdanie kończące okres trwałości, które zostało
zaakceptowane i tym samym firma wywiązała się z umowy o dofinansowanie. Projekt został
zamknięty (rozliczanie w czasie dotacji ukończone).
✓ projekt „Wdrożenie nowej technologii produkcji pomp hydraulicznych w PHS HYDROTOR S.A.,
prowadzącej do poszerzenia oferty produktowej firmy” dofinansowany w ramach Regionalnego
Programu Operacyjnego Województwa Kujawsko-Pomorskiego na lata 2007-2013. – otrzymano
dotację w kwocie 3.700 tys. zł.. Projekt został zrealizowany. Spółka jest zobowiązana do
pięcioletniego okresu trwałości projektu od momentu jego rozliczenia, czyli do 2021 roku. Złożono
ostateczne sprawozdanie kończące okres trwałości, które zostało zaakceptowane i tym samym firma
wywiązała się z umowy o dofinansowanie. Projekt został zamknięty (dotacja rozliczana w czasie).
Projekty przerwane w realizacji:
✓ Projekt I - „Opracowanie innowacyjnego procesu technologicznego obróbki skrawaniem
wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem wpływu sztywności mocowania
generowanego za pomocą układu hydraulicznego” – projekt współfinansowany z Europejskiego
Funduszu Rozwoju Regionalnego - Całkowita wartość projektu wynosi 2.692,7 tys. zł, w tym
całkowita wartość wydatków kwalifikowanych wynosi 2.564,3 tys. zł i obejmuje dofinansowanie z
Funduszu w kwocie do 1.573,8 tys. zł. Wypowiedzenie Umowy o dofinansowanie projektu
„Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego
przepływu” zawartej w dniu 23 września 2019 r.; przez Hydrotor SA z Urzędem Marszałkowskim
Województwa Kujawsko-Pomorskiego, która nastąpi z dniem 29 kwietnia 2023 r., zwrot
otrzymanego dofinansowania w wysokości 36,2 tys. zł wraz z odsetkami liczonymi jako zaległości
podatkowe od dnia otrzymania dofinansowania do dnia zwrotu;
✓ Projekt II - „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego
przepływu” – projekt współfinansowany z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego -
Całkowita wartość projektu wynosi 2.245,3 tys. zł, w tym całkowita wartość wydatków
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
46
kwalifikowanych wynosi 2.141,7 tys. zł i obejmuje dofinansowanie z Funduszu w kwocie do 1.179,1
tys. zł. Wypowiedzenie Umowy o dofinansowanie projektu „Opracowanie innowacyjnego procesu
technologicznego obróbki skrawaniem wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem
wpływu sztywności mocowania generalnego za pomocą układu hydraulicznego” zawartej w dniu 23
września 2019 r.; przez Hydrotor SA z Urzędem Marszałkowskim Województwa Kujawsko-
Pomorskiego, która nastąpi z dniem 29 kwietnia 2023 r.
Badanie i rozwój:
Centrum Badawczo – Rozwojowe Hydrotor rozpoczęło działalność w 2019. Obecnie realizowana
Agenda badawcza obejmuje projekty:
➢ Temat 1: „Zaprojektowanie i optymalizacja procesu produkcyjnego innowacyjnych pomp
zębatych o obniżonym poziomie emisji hałasu”
➢ Temat 2: „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych elementów hydrauliki siłowej
zasilanych olejami biodegradowalnymi.”
➢ Temat 3: „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych
zmiennego przepływu”
➢ Temat 4: „Prace badawcze w zakresie badania wpływu zanieczyszczeń na stabilność pracy,
niezawodność działania oraz sprawność pomp zębatych o zazębieniu zewnętrznym,
przeznaczonych do pracy w układach z czynnikiem roboczym silnie zanieczyszczonym.”
➢ Temat 5: „Opracowanie innowacyjnego procesu technologicznego obróbki skrawaniem
wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem wpływu sztywności mocowania
generowanego za pomocą układu hydraulicznego”
Projekty dotyczą podstawowej działalności Spółki tzn. wykonania dokumentacji serii
prototypów, badań trwałościowo-zmęczeniowych, walidacji proponowanych konstrukcji, opracowania
technologii wykonywanych i wdrożonych do seryjnej produkcji pomp zębatych oraz wszelkiego rodzaju
składowych układów hydraulicznych (zawory, bloki zaworowe, rozdzielacze itp.). Niniejsze działania
badawcze mają na celu sprawdzenie nowych konstrukcji i rozwiązań technologicznych i pozyskanie
nowej wiedzy w badanym obszarze.
Firma PHS Hydrotor SA prowadzi rozmowy z Politechniką Wrocławską, Politechniką Poznańską
oraz Politechniką Gdańską w celu współpracy w realizacji części zadań obejmujących specjalistyczne
badania powyższych tematów. Do realizacji powyższych projektów również rozpoczęto rekrutację
pracowników należących do kadry naukowej pracującej w jednostkach naukowych na stanowisko
naukowca do przeprowadzenia prac merytorycznych.
Temat 1 został oparty o rozwiązanie konstrukcyjne pomp zębatych wykorzystujących eliptyczno-
ewolwentowym zarys zęba nazwany zarysem hybrydowym. Po przeprowadzonych analizach trudności
wykonania tego typu zarysu zęba, niskiej efektywności ich produkcji oraz wysokich nakładów
finansowanych to rozwiązanie konstrukcyjne zostało zaniechane. W konsekwencji chęci osiągnięcia
pozytywnego wpływu na środowisko w postaci zmniejszenia emisji akustycznej generowanego przez
pojedynczą pompę zębatą podjęto dalsze pracze badawcze. W wyniku dalszych analiz powstała koncepcja
konstrukcyjna innowacyjnej pompy zębatej wykorzystujący nigdy wcześniej nie produkowany zespół
pompujący. Prace badawcze są w trakcie prac konstrukcyjnych prototypowej jednostki.
Temat 2 zakończył analizę produktów i olei biodegradowalnych, wynikiem czego jest
wytypowanie produktów i opracowanie metody badawczej w zakresie ich odporności na to medium.
Projekt jest w trakcie prowadzania badań na wytypowanych jednostkach.
Temat 3 mimo przerwania prac w poprzednich okresach został on rozpoczęty ponownie w oparciu
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
47
o nową koncepcję innowacyjnej pompy wielotłoczkowej zmiennego przepływu. Powodem takiej decyzji
jest ciągłe poszerzenia oferty Emitenta w oparciu o potrzeby klienta. Obecna konstrukcja zespołu
pompowego została przebadana i jest dostosowywana do zapotrzebowania rynkowego. Po opracowaniu
technologii wykonana zostanie prototypowa jednostka.
Temat 4 po wytypowaniu pompy zębatej narażonej na pracę z medium silnie zanieczyszczonym
opracowano metodę badania wpływu zanieczyszczeń na stabilność pracy. Stanowiska do badań
laboratoryjnych i trwałościowych zostały przygotowane zgodnie z opracowaną metodą. Projekt jest na
etapie rozpoczęcia prób na tych stanowiskach przy użyciu czynnika roboczego przekraczającego
znacząco normy dopuszczalnych klas czystości.
Temat 5 w wyniku zakończenia projektu wspieranego dofinasowanie z Regionalnego Programu
Operacyjnego dalsza część prac badawczych jest kontynuowana pod nowym tytułem. Zrealizowane
badania zmodyfikowanego procesu technologicznego przy współpracy z Politechniką Poznańską
pozwolą na ocenę otrzymanych wyników, które pozwolą na wdrożenie unowocześnionej technologii
obróbki elementów wielkogabarytowych. Obecnie trwają rozmowy z jednostkami naukowymi w celu
stworzenia zespołu naukowców do realizacji tych zadań. Pozwoli to na osiągnięcie pierwotnie założonego
celu tego projektu.
Efektem podjętych prac realizowanych w najbliższych 2 lat przez zespoły badawczo-rozwojowe
Spółki, wsparte pracownikami naukowymi Wyższych Uczelni Technicznych, będzie rozszerzenie oferty
Spółki o produkty i technologię, dzięki którym planowane jest zwiększenie przychodów oraz zapewnienie
dobrych wyników finansowych.
Spółka aktywnie szuka nowych kierunków rozwoju korzystając z możliwości współpracy
z ośrodkami naukowymi. Obrany kierunek wydaje się obiecujący z uwagi na obserwowane zmiany
w strukturach Uczelni Technicznych dysponujących zasobami kadry naukowej. Pozwoli to na
pozyskiwanie personelu technicznego – rekrutację absolwentów, niezbędnego do zrównoważonego
rozwoju Spółki i Grupy Kapitałowej, jak i dostęp do innowacyjnych rozwiązań, opracowywanych przez
polskich naukowców.
Wydatki na ulgę B+R
w roku obrotowym
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Wynagrodzenia i składki CBR
891
546
Materiały i surowce
94
22
Sprzęt specjalistyczny
Ekspertyzy
77
29
Amortyzacja
22
razem
1 084
597
w tym odliczone w ramach ulgi B+R
-
597
Wydatki na ulgi B+R -
narastająco
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Wynagrodzenia i składki CBR
2 291
1 400
Materiały i surowce
617
523
Sprzęt specjalistyczny
197
197
Ekspertyzy
126
49
Amortyzacja
89
67
razem
3 320
2 236
w tym odliczone w ramach ulgi B+R
2 236
2 236
Poniżej zaprezentowane dotacje dofinansowania w roku obrotowym:
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
48
✓ w czasie w powiązaniu z odpisami amortyzacyjnymi środków trwałych i wartości niematerialnych i
odnoszone są do pozostałych przychodów operacyjnych.
✓ na bieżąco w przypadku zakupu wyposażenia, narzędzi i przyrządów oraz środków otrzymanych z
PFRON z tytułu zatrudnienia osób niepełnosprawnych,
Dotacje - pozostale przchody operacyjne
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
refundacje PFRON
475
548
Starostwo Powiatowe dofin ST
60
71
rozliczenie dotacji PARP
625
625
rozliczenie dotacji PARP wdrozeniowe
314
314
rozliczenie dotacji NCBR - pompa
159
159
rozliczenie dotacji konsorpcjum PW
-
28
rozliczenie dotacji WG CBR
428
429
pozostałe dotacje
61
106
2 122
2 280
24. Kredyty, pożyczki, leasing
Spółka w roku obrotowym 2023 korzystała z finansowania zewnętrznego.
Spółka do dyspozycji miała:
✓ Kredyt w rachunku bieżącym udzielony przez Santander Bank Polska SA do 10 000 tys. zł.
Wartość wykorzystanego kredytu na dzień bilansowy wyniósł 2 208 tys. zł. Kredyt
zabezpieczony jest zastawem rejestrowym na zapasy do kwoty 9 000 tys. zł wraz z cesją
należności. Oprocentowanie kredytu wynosi WIBOR 1M + marża.
✓ Kredyt inwestycyjny udzielony przez Santander Bank Polska SA na 100 tys. EUR, w celu
sfinansowania środków trwałych. . Kredyt zabezpieczony jest zastawem rejestrowym na kwotę
150 tys. EURO wraz z cesją należności. Wartość kredytu do spłaty na dzień bilansowy wynosi
45 tys. EURO.
✓ Umowy leasingu finansowego udzielonego przez PKO Leasing SA, oraz Siemens Finance Sp.
z o.o. Wartość zobowiązania z tyt. leasingu na dzień bilansowy wynosi 20 329 tys. zł.
✓ Faktoring udzielony przez Santander Faktoring Sp. z o.o. do kwoty 10 000 tys. zł. Na dzień
bilansowy Spółka nie korzystała z finansowania faktoringu. Umowa została rozwiązana z
dniem 3 lipca 2023 r.
Zobowiązania finansowe
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Ogółem w tym:
24 590
27 421
Kredyty w rachunku bieżącym
2 208
5 721
Kredyty bankowe inwestycyjne
196
469
Zobowiązania z tytułu leasingu PWUG
1 857
1 916
Leasing finansowy - maszyny
20 329
19 315
Inne zobowiązania finansowe
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
49
Kredyty i pożyczki
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Kredyty w rachunku bieżącym
2 208
5 721
Kredyty bankowe
196
469
Pożyczki
-
-
2 404
6 190
W podziale na terminy płatności:
Płatne na żądanie lub w okresie do 1 roku
2 404
6 003
Powyżej 12 miesięcy – do 2 lat
187
W okresie od 3 do 5 lat
Powyżej 5 lat
Minus: Kwoty wymagalne w ciągu 12 miesięcy
2 404
6 003
(ujęte w zobowiązaniach krótkoterminowych)
Kwoty wymagalne w okresie powyżej 12 miesięcy
187
Leasing finansowy
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Ogółem w tym:
22 186
21 230
Długoterminowe
16 967
15 859
Zobowiązania z tytułu leasingu PWUG
1 857
1 916
Zobowiązania z tytułu leasingu
15 110
13 943
Krótkoterminowe
5 219
5 371
Zobowiązania z tytułu leasingu
5 219
5 371
Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Ogółem w tym:
-
-
Wycena kontraktów Forward
-
-
z tego krótkoterminowe
Zaangażowanie kapitału obcego w Spółce nadal jest na wysokim poziomie, głównie z tytułu
leasingu. W roku obrotowym spłacono zobowiązanie z tyt. leasingu w wysokości 5 358 tys. Spółka w
roku obrotowym podpisała pięć umów leasingowych na łączną wartość 7 841 tys. zł. Saldo zobowiązania
z tyt. leasingu zostało pomniejszone o wycenę z przeszacowania waluty.
Wycena kredytu została dokonana w wartości wymagającej zapłaty i po przeliczeniu kredytów
zaciągniętych w walucie EUR według średniego kursu wynikającego z tabeli NBP na dzień wyceny.
Spółka spłacała swoje zobowiązanie finansowe zgodnie z zawartymi umowami – harmonogramami spłat.
Wartość kredytu w rachunku bieżącym spadła w stosunku do poprzednie roku obrotowego.
25. Obligacje zamienne na akcje
Obligacje zamienne na akcje w jednostce nie występują.
26. Finansowe instrumenty pochodne
W 2023 r. Spółka nie zawierała nowych kontraktów forward na zabezpieczenie kursu EUR/PLN
związanych z przewidywanymi wpływami w walucie EUR w celu zabezpieczenia marży sprzedawanych
produktów, usług i towarów.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
50
27. Rezerwy
Rezerwy na przyszłe zobowiązania (w tys. zł)
Rezerwa na przyszłe
zobowiązania
Rezerwa na naprawy
gwarancyjne
Razem
Stan na 1 stycznia 2022
469
170
639
Zmiany rezerw – wzrost (+) wykorzystanie (-)
41
41
Stan na 31 grudnia 2022
469
211
680
Zmiany rezerw – wzrost (+) wykorzystanie (-)
Stan na 31 grudnia 2023
469
211
680
- rezerwa krótkoterminowa
680
680
- rezerwa długoterminowa
680
Rezerwy na przyszłe zobowiązania (w tys. zł)
Rezerwa na przyszłe
zobowiązania
Rezerwa na naprawy
gwarancyjne
Razem
Stan na 1 stycznia 2021
469
170
639
Zmiany rezerw – wzrost (+) wykorzystanie (-)
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2021
469
170
639
Zmiany rezerw – wzrost (+) wykorzystanie (-)
-
-
-
Stan na 31 grudnia 2022
469
170
639
- rezerwa krótkoterminowa
469
170
639
- rezerwa długoterminowa
-
-
-
Na dzień bilansowy dokonano wyceny wartości napraw gwarancyjnych przez aktuariusza. Wartość
rezerwy została wyceniona na 211 tys. W związku z tym dokonano zwiększenia rezerwy o 41 tys. zł.
28. Podatek odroczony
W bilansie Spółki odroczony podatek dochodowy wykazano jako saldo rezerwy z tytułu
odroczonego podatku dochodowego oraz aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Saldo odroczonego podatku dochodowego
Stan na
początek
okresu
Stan na
koniec
okresu
Ujęte w
rachunku
Ujęte
bezpośrednio
31/12/2023
01/01/2023
wzrost
spadek
31/12/2023
zysków i
strat
w kapitale
własnym
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
(różnice przejściowe):
Rezerwy na świadczenia pracownicze
329
-
(23)
306
(23)
-
Zobowiązania pracownicze, ZUS
71
-
(69)
2
(69)
-
Należności wątpliwe (odpisy aktualizujące)
-
108
-
108
108
-
Naprawy gwarancyjne
32
8
-
40
8
-
Zapasy
-
239
-
239
239
-
Niezapłacone zobowiązania - 90 dni
5
-
(4)
1
(4)
-
437
355
(96)
696
259
-
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego
(różnice przejściowe):
Amortyzacji (podatkowa > bilansowa)
(3 718)
353
(15)
(3 380)
338
-
PWUG - Leasing finansowy
(438)
18
(420)
-
18
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
51
Narzędzia i przyrządy
(419)
82
-
(337)
82
-
(4 575)
453
(15)
(4 137)
420
18
Niewykorzystane straty podatkowe i
pozostałe ulgi
Straty podatkowe
-
628
-
628
628
-
Ulgi podatkowe
-
206
-
206
206
-
Ulga na robotyzacje
-
22
-
22
22
-
-
856
-
856
856
-
Razem aktywa (rezerwy) z tytułu
podatku odroczonego
(4 138)
1 664
(111)
(2 585)
1 535
18
Saldo odroczonego podatku dochodowego
Stan na
początek okresu
Stan na koniec
okresu
Ujęte w
rachunku
31/12/2022
01/01/2022
wzrost
spadek
31/12/2022
zysków i strat
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
(różnice przejściowe):
Rezerwy na świadczenia pracownicze
423
-
(94)
329
(94)
Zobowiązania pracownicze, ZUS
85
-
(14)
71
(14)
Naprawy gwarancyjne
32
-
-
32
-
Niezapłacone zobowiązania - 90 dni
-
5
-
5
5
540
5
(108)
437
(103)
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego
(różnice przejściowe):
Amortyzacji (podatkowa > bilansowa)
(4 159)
441
-
(3 718)
441
PWUG - Leasing finansowy
(444)
6
-
(438)
6
Narzędzia i przyrządy
(388)
-
(31)
(419)
(31)
(4 991)
447
(31)
(4 575)
416
Razem aktywa (rezerwy) z tytułu
podatku odroczonego
(4 451)
452
(139)
(4 138)
313
29. Zobowiązania handlowe i inne
Na saldo zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań składają się:
✓ zobowiązania handlowe – z tytułu dostaw i usług,
✓ zobowiązania z tyt. podatku VAT i ubezpieczeń społecznych
✓ pozostałe
Zobowiązania handlowe i inne
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
6 740
13 103
- w tym jednostki powiązane
-
-
Zaliczki na dostawy
-
-
Zobowiązania budżetowe (VAT, ZUS)
1 175
894
Wpłaty PPK
29
28
Zobowiązania pozostałe
88
111
Razem
8 032
14 136
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
52
Przeterminowane zobowiązania z tyt. dostaw i usług brutto
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Przeterminowane
2 277
4 698
- do 1 miesiąca
2 277
3 243
- powyżej 1 miesięcy do 3 miesięcy
-
1 349
- powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy
-
97
- powyżej 6 miesięcy do 1 roku
-
9
- powyżej 1 roku
-
-
Zobowiązania w walutach obcych
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług w
tys. EUR
376
798
tys. USD
-
-
Razem w przeliczeniu na PLN w tys. PLN
1 635
3 757
Wycena zobowiązań została dokonana w wartości wymagającej zapłaty, w przypadku zobowiązań
wyrażonych w walucie ich wycena jest ujmowana na dzień bilansowy po kursie średnim ustalonej dla
danej waluty przez NBP. Różnice kursowe powstałe na skutek tej wyceny odnoszą się na przychody lub
koszty finansowe.
30. Kapitał podstawowy
Kapitał podstawowy w Spółce wynosi 4.797 tys. zł. Na jego wysokość składa się 2.398.300 akcji
o wartości nominalnej 2,00 zł każda. Wszystkie akcje opłacone są w całości.
Akcje Hydrotor S.A.
Koniec okresu
31/12/2023
udział %
Koniec okresu
31/12/2022
udział %
Ilość akcji
imiennych uprzywilejowanych
95 620
4,0%
158 650
6,6%
zwykłych
2 302 680
96,0%
2 239 650
93,4%
Razem
2 398 300
100,0%
2 398 300
100,0%
Ilość głosów
z akcji imiennych uprzywilejowanych
478 100
17,2%
793 250
26,2%
z akcji zwykłych
2 302 680
82,8%
2 239 650
73,8%
ogółem
2 780 780
100,0%
3 032 900
100,0%
W dniu 31 lipca 2023 r. na wiosek akcjonariuszy została przeprowadzona konwersja 63.030 akcji
imiennych serii A i B uprzywilejowanych co do prawa głosu w stosunku 1:5 na akcje zwykłe (bez
uprzywilejowania). W wyniku konwersji 63.030 akcji imiennych nastąpiła zmiana ogólnej liczby głosów,
kapitał zakładowy pozostał bez zmian. Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie podjął
uchwałę nr 893/2023 z dnia 24 sierpnia 2023 r. w sprawie dopuszczenia i wprowadzenia do obrotu
giełdowego na Głównym Rynku GPW akcji zwykłych na okaziciela serii A i B. W związku z powyższym
nastąpiła zmiana w strukturze akcjonariatu.
Według informacji dostępnych w Spółce na dzień sporządzenia raportu tj. 30.04.2024 r. osobami
posiadającymi co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZA są:
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
53
Podmiot
Siedziba
Ilość akcji
Liczba głosów z
akcji
% posiadanego
kapitału
% posiadanych
praw głosów
Bodziachowski Ryszard z osobą bliską
Warszawa
406 000
406 000
16,929%
14,600%
Lewicki Mariusz z osobą bliską
Toruń
425 000
425 000
17,721%
15,283%
PKO TFI
1)
Warszawa
361 256
361 256
15,063%
12,991%
Kropiński Wacław
Tuchola
88 405
422 025
3,686%
15,176%
pozostali akcjonariusze akcje imienne
12 215
61 075
0,509%
2,196%
pozostali akcjonariusze akcje zwykłe
1 105 424
1 105 424
46,092%
39,752%
Razem
2 398 300
2 780 780
100,00%
100,00%
Stan posiadania akcji Spółki Hydrotor przez osoby zarządzające i nadzorujące oraz ich zmiany
na ostatni dzień zakończonego roku oraz na dzień publikacji przedstawiają się następująco:
Zarząd
Stan na dzień
zmiany w
okresie
Stan na dzień
Stanowisko
ilość
01.01.2023
kupno
sprzedaż
zamiana
31.12.2023
30.04.2024
Mariusz Lewicki z osobą bliską
akcje ok.
420 052
4 948
-
-
425 000
425 000
Prezes Zarządu
głosów
420 052
4 948
-
-
425 000
425 000
Stanisław Drewczyński
-
-
-
-
-
-
Dyrektor ds. Operacyjnych
Produkcji i Inwestycji
-
-
-
-
-
-
Członek Zarządu
-
-
-
-
-
-
Rada Nadzorcza
Stan na dzień
zmiany w
okresie
Stan na dzień
Pełniona funkcja
ilość
01.01.2023
kupno
sprzedaż
zamiana
31.12.2023
30.04.2024
Bodziachowski Ryszard z osobą bliską
akcje ok.
406 000
-
-
406 000
406 000
Przewodniczacy Rady Nadzorczej
głosów
406 000
-
-
406 000
406 000
Kropiński Wacław
akcje im.
83 405
-
-
-
83 405
83 405
Zastępca przewodniczącego Rady Nadzorczej
akcje ok.
5 000
-
-
-
5 000
5 000
głosów
422 025
-
-
-
422 025
422 025
Jakub Leonkiewicz
akcje ok.
-
-
-
-
-
-
członek
głosów
-
-
-
-
-
-
Marcin Lewicki
akcje ok.
22
-
-
-
22
22
Sekretarz Rady Nadzorczej
głosów
22
-
-
-
22
22
Monika Guzowska
akcje ok.
1 585
-
-
-
1 585
1 585
członek
głosów
1 585
-
-
-
1 585
1 585
31. Kapitał zapasowy
KAPITAŁ ZAPASOWY
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Stan na dzień 1 stycznia 2023
66 681
65 597
- w tym ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej
13 350
13 350
zmiany w roku razem
2 394
1 084
- z podziału wyniku finansowego
7 010
5 821
- wypłaty dywidendy
(4 797)
(4 797)
- z innych tytułów
181
60
Stan na dzień 31 grudnia 2023
69 075
66 681
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
54
Kapitał uzyskany ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej tj. środki uzyskane z emisji
akcji serii „C” w 1997 r. zostały zaewidencjonowane do kapitału zapasowego. W sprawozdaniu ze
zmian w kapitale własnym kwota ta została wykazana jako nadwyżka ze sprzedaży akcji.
32. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny
KAPITAŁ (FUNDUSZ) Z AKTUALIZACJI WYCENY
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Stan na dzień 1 stycznia 2023
10 617
10 798
Wzrost wartości godziwej środków trwałych
(91)
-
Rozliczenie rezerwy na podatek odroczony z tytułu aktualizacji wyceny
środków trwałych
18
-
likwidacja środka trwałego - przeniesienie na kapitał zapasowy
(221)
(181)
Stan na dzień 31 grudnia 2023
10 323
10 617
w tym:
- z aktualizacji środków trwałych z 1995 r.
235
235
- z aktualizacji środków trwałych według wartości godziwej
10 088
10 382
33. Kapitały rezerwowe – pozostałe
KAPITAŁ REZERWOWY
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Stan na dzień 1 stycznia 2023
1 698
1 698
Rozpoznanie elementu kapitałowego
z podziału zysku w latach poprzednich
1 698
1 698
Stan na dzień 31 grudnia 2023
1 698
1 698
34. Zyski zatrzymane
ZYSKI ZATRZYMANE
okres zakończony 31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Stan na dzień 1 stycznia 2023
7 191
5 881
dywidenda dla akcjonariuszy
-
-
Odpisy na kapitały
(7 191)
(5 881)
Zysk (strata) z lat ubiegłych
-
-
Zysk (strata) netto za okres
552
7 010
Zbycia środków trwałych z aktualizacji
221
181
Stan na dzień 31 grudnia 2023
773
7 191
Proponowana dywidenda za zakończony rok
-
-
Stan na koniec okresu po uwzględnieniu dywidendy
773
7 191
35. Wartość księgowa na 1 akcję
Wyliczenie wartości księgowej na 1 akcję
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Kapitał własny
86 666
90 984
Liczba akcji szt.
2 398 300
2 398 300
Wartość księgowa na 1 akcję
36,14
37,94
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
55
36. Instrumenty finansowe
36.1. Aktywa finansowe
Klasy instrumentów finansowych
Kategorie
instrumentów
finansowych
Stan na 31 grudnia 2023 r.
Aktywa
finansowe
wyceniane w
wartości
godziwej przez
wynik
finansowy
Pożyczki i
należności
Aktywa
finansowe
utrzymywane do
terminu
wymagalności
Aktywa
finansowe
dostępne do
sprzedaży
Razem
Akcje udziały i udziały w podmiotach
zależnych - nienotowane
23 036
23 036
Należności z tyt. dostaw i usług
12 037
12 037
Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży
11
11
Pożyczki udzielone
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
534
534
Pozostałe
12 571
23 036
11
35 618
Klasy instrumentów finansowych
Kategorie
instrumentów
finansowych
Stan na 31 grudnia 2022 r.
Aktywa
finansowe
wyceniane w
wartości
godziwej przez
wynik
finansowy
Pożyczki i
należności
Aktywa
finansowe
utrzymywane do
terminu
wymagalności
Aktywa
finansowe
dostępne do
sprzedaży
Razem
Akcje udziały i udziały w podmiotach
zależnych - nienotowane
23 036
23 036
Należności z tyt. dostaw i usług
21 215
21 215
Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży
10
10
Pożyczki udzielone
90
90
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
198
198
Pozostałe
21 503
23 036
10
44 549
36.2 Zobowiązania finansowe
Klasy instrumentów finansowych
Kategorie
instrumentów
finansowych
Stan na 31 grudnia 2023 r.
Zobowiązania
finansowe
wyceniane w
wartości
godziwej przez
wynik
finansowy
Zobowiązania
finansowe
wyceniane
według
zamortyzowanego
kosztu
Instrumenty
finansowe
zabezpieczające
Zobowiązania
wyłączone z
zakresu MSR
39
Razem
Dłużne papiery wartościowe
Kredyty
2 404
2 404
Pożyczki
Leasing finansowy
20 329
20 329
Leasing finansowy PUWG
1 857
1 857
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług
6 740
6 740
Zobowiązania inwestycyjne
Instrumenty wbudowane i zabezpieczające
31 330
31 330
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
56
Stan na 31 grudnia 2022 r.
Zobowiązania
finansowe
wyceniane w
wartości
godziwej przez
wynik
finansowy
Zobowiązania
finansowe
wyceniane
według
zamortyzowanego
kosztu
Instrumenty
finansowe
zabezpieczające
Zobowiązania
wyłączone z
zakresu MSR
39
Razem
Kredyty
6 191
6 191
Pożyczki
Leasing finansowy
19 314
19 314
Leasing finansowy PUWG
1 916
1 916
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług
13 103
13 103
40 524
40 524
37. Ryzyka
Każda działalność gospodarcza prowadzona jest w warunkach niepewności, z czym łączy się
występowanie ryzyka. Świadomość jego występowania rodzi dążenie do jego identyfikacji i eliminacji
lub co najmniej ograniczenia jego negatywnych skutków.
Zidentyfikowane ryzyka związane z działalnością biznesową grupy są według spółki dominującej
kluczowe a ich porządek nie oddaje prawdopodobieństwa ich wystąpienia.
Sprzedaż
✓ ryzyko jakości sprzedaży związane jest poziomem pracy zespołu sprzedażowego. Spółka ma
możliwość analizowania i przetwarzania informacjami dostępnymi w sieci bądź u odbiorców oraz
reklamą, wobec tego ważne jest, aby dane dostarczane na rynek o produktach i o firmie były
właściwe oraz prawidłowo zinterpretowane przez klientów.
✓ ryzyko poziomu sprzedaży związane jest zbyt małą liczbą produktów, co powoduje problemy
związane z niemożliwością zaspokojenia potrzeb ilościowych klienta.
✓ ryzyko utraty kluczowego odbiorcy związane jest z zagrożeniem wymagającym specyficznej
wiedzy dziedzinowej tj. z konkretną firmą.
✓ ryzyko związane z konkurencją
Zagrożeniem wymagającym specyficznej wiedzy dziedzinowej tj. z konkretną firmą jest jej utrata. Dział
Marketingu i Sprzedaży sukcesywnie poddawany jest szkoleniom z badania rynku hydrauliki siłowej i
strategii marketingowej. Rynek wyrobów i usług hydraulicznych jest rynkiem globalnym. Bezpośrednimi
konkurentami grupy są firmy z wielu krajów, między innymi przedsiębiorstwa polskie, tureckie,
bułgarskie, włoskie, niemieckie, z krajów azjatyckich i Europy Wschodniej. Europejskie przedsiębiorstwa
oferują produkty i usługi po cenach zbliżonych do cen oferowanych przez spółki grupy. Natomiast
podmioty z rynków wschodnich ustalają ceny na niższym poziomie. Grupa Kapitałowa nie ma wpływu
na działania podejmowane przez przedsiębiorstwa konkurencyjne, ale ogranicza ryzyko związane z
konkurencją zwiększając swoją pozycję na rynku dzięki wykwalifikowanej kadrze, wysokiej jakości
oferowanych produktów i świadczonych usług oraz poprzez ciągłe prowadzenie procesów
inwestycyjnych i usprawniających funkcjonowanie przedsiębiorstw grupy.
Produkcja
✓ ryzyko zakłóceń w procesie produkcyjnym i wystąpienia awarii maszyn i urządzeń
Pracodawca ponosi konsekwencje zakłóceń w procesie pracy, wynikające z awarii maszyn, przerw w
dostawie energii, czy też wad w organizacji pracy. Zakłócenia niezawinione przez pracowników,
powodują powstanie u pracodawcy ryzyka utraty potencjalnych korzyści. W celu eliminacji tego typu
ryzyka grupa przeprowadza szkolenia w zakresie bezpieczeństwa i higieny pracy oraz obsługi urządzeń
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
57
technicznych, jednocześnie monitorowany jest na bieżąco aktualny stan podsiadanego parku
maszynowego i dokonywane są systematyczne przeglądy maszyn i urządzeń. Ponadto grupa podjęła
działania zmierzające w kierunku wymiany zużytego bądź nieefektywnego parku maszynowego na
urządzenia dedykowane lub uniwersalne.
✓ ryzyko kooperacji
Kooperacja sprowadza się do współdziałania ze spółkami zależnymi, ale przede wszystkim z
partnerami niepowiązanymi. Uzasadnieniem dla tego typu zabiegu jest otoczenie rynkowe Spółki, które
stało się wysoce konkurencyjne. Zarząd stoi na stanowisku, że kooperacja jest działaniem efektywnym,
ponieważ umożliwia partnerom osiąganie zamierzonych celów, które byłyby niewykonalne bądź trudne
do zrealizowania przez przedsiębiorstwo działające we własnym zakresie. Współdziałanie to jednak
obarczone jest ryzykiem: rozbieżnych oczekiwań przedsiębiorców, braku ustalenia konkretnego celu
determinującego sukces wspólnego działania, trudności z wymianą informacji między partnerami. W celu
eliminacji tego ryzyka zarządzający na wszystkich etapach podejmowania współpracy kompleksowo
analizują wybór partnera, jego możliwości produkcyjne, pozycje na rynku, systemy zarzadzania jakością.
Finanse
✓ ryzyko kursu walutowego
Spółka prowadzi sprzedaż swoich wyrobów i usług poza krajem również do krajów Europy
Zachodniej i innych, w związku z czym około 37,2 % rozliczeń w 2023 r. pomiędzy spółkami grupy a
klientami została zrealizowana w EUR, oraz w mniejszym procencie w USD.
Koszty zakupu materiałów, wynagrodzeń i innych ponoszone są głównie w walucie krajowej (PLN).
W związku z powyższym istnieje ryzyko, że w przypadku dużych wahań kursów walut przychody z
zawieranych transakcji mogą znacznie różnić się od zakładanych.
W przypadku aprecjacji złotego wobec EUR i USD oraz niewielkiej możliwości przeniesienia ciężaru
walutowego na odbiorców grupa jest narażona na spadek przychodów proporcjonalnie do spadku kursu
EUR/PLN, a w konsekwencji niższej rentowności.
✓ ryzyko stopy procentowej
Ryzyko stopy procentowej może zarówno negatywnie, jak i pozytywnie wpływać, poprzez zmiany
rynkowej stopy procentowej na sytuację finansową Spółki. Wskutek niekorzystnego kształtowania się
stóp procentowych może się bowiem zmniejszyć wynik finansowy i kapitały własne. Zmiany stóp
procentowych mogą jednakże okazać się pozytywne dla grupy, co jest uzależnione od ich kierunku oraz
relacji między aktywami i pasywami. Spółka korzysta z otwartych linii kredytowych oraz z leasingów
finansowych wobec tego narażona jest na ponoszenie wyższych kosztów ich obsługi w związku z
rosnącymi stopami procentowymi.
✓ ryzyko płynności
W celu ograniczenia ryzyka płynności grupa śledzi aktualne przepływy pieniężne. Służby finansowe
grupy na bieżąco monitorują terminy zapadalności aktywów i zobowiązań finansowych, następuje ich
odpowiednie dopasowanie i tym samym właściwe utrzymywanie sald środków pieniężnych. Grupa
Kapitałowa korzysta z usług renomowanych banków, w których posiada otwarte linie kredytowe.
Finansowanie zewnętrzne jest wykorzystywane w celu zapewnienia ciągłości realizacji zamierzeń
inwestycyjnych. W związku z trudna sytuacja gospodarczą w kraju i na świecie Zarząd poddał ten obszar
szczególną uwagą.
✓ ryzyko kredytowe
Ryzyko kredytowe dotyczy głównie należności z tytułu sprzedaży z odroczonym terminem płatności.
Analizie ryzyka kredytowego podlegają udzielone terminy płatności, kwoty sprzedaży, formy płatności
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
58
oraz sytuacja finansowa odbiorców. Na bazie tych analiz przyznawane są poszczególnym klientom
odpowiednie limity kredytów kupieckich.
Głównymi aktywami finansowymi posiadanymi Spółkę są: gotówka na rachunkach bankowych i w kasie,
należności handlowe, majątek obrotowy, aktywa trwałe, materiały, produkcja w toku, wyroby gotowe,
zakupione akcje i udziały w jednostkach zależnych, z którymi związane jest maksymalne ryzyko
kredytowe na jakie narażona jest Spółka w związku z ich posiadaniem.
Problemy z wyegzekwowaniem płatności wobec kontrahenta mogą powodować utratę płynności
finansowej grupy. Należności handlowe prezentowane w bilansie są wartościami netto, po pomniejszeniu
o odpisy aktualizujące, oszacowane przez kierownictwo Spółki na podstawie przeszłych doświadczeń
oraz oceny aktualnej sytuacji ekonomicznej. W przypadkach, gdy kontrahenci zalegali z zapłatą ustalane
są warunki na podstawie, których dojdzie do spłaty zadłużenia. Na należności, co do których istnieje
ryzyko nieodzyskania ich – zostały utworzone odpisy aktualizacyjne. W przypadku bezskutecznych
wezwań do zapłaty należności, Spółka składa pozwy do sądu o ich uregulowanie.
Koncentracja ryzyka kredytowego w Spółce jest stosunkowo niewielka, w związku z rozłożeniem
ekspozycji kredytowej na bardzo dużą liczbę odbiorców.
Ryzyko kredytowe związane z płynnymi środkami pieniężnymi oraz z instrumentami pochodnymi jest
ograniczone w związku z faktem, iż stroną transakcji są banki, posiadające wysoką ocenę jakości
kredytowej przygotowaną przez międzynarodowe agencje ratingowe.
✓ ryzyko bankowe z tytułu zaciągniętych kredytów
Zaciągnięte przez spółki grupy kredyty ze względu na narażenie na ryzyka związane ze zmianą kursów
walutowych jak i zmiany stopy procentowej mogą wpłynąć na zwiększenie kosztów finansowych, ich
wpływ na wynik na przestrzeni roku obrotowego może być następujący:
• ryzyko stopy procentowej – zaciągnięte kredyty oparte są o stawkę WIBOR w przypadku
kredytów w PLN oraz EURIBOR w przypadku kredytów w EUR a także o marżę banku.
• w przypadku marży kredytu koszty zaciągniętych kredytów zależne są od wysokości ich
wykorzystania.
Spółka eksportuje swoje wyroby na rynki zagraniczne, głównie do strefy EUR. Przychody w EUR w pełni
zabezpieczają spłatę zaciągniętych kredytów w walucie EUR. Na dzień sporządzenia raportu
zobowiązania z tytułu kredytów w euro są spłacane wg harmonogramu.
Kadry
✓ utrata kluczowych pracowników
Trudności związane z rekrutacją i zatrzymaniem pracowników występują w coraz większym stopniu, co
zwiększa wagę tego ryzyka. Z uwagi na trudną sytuację w Spółce – problemy z utratą przychodów Spółka
2023r. zdecydowała się na racjonalizację zatrudnienia. Zatrudnienie w Spółce na koniec 2023 roku w
porównaniu do 31.12.2022 roku zmniejszyło się o 68 osób. Ryzyko utraty pracowników związane jest z
zachwianiem procesów produkcyjnych oraz z wydajnością pracy. Pracownicy z Ukrainy, zatrudnieni
przez spółkę Hydrotor, jak i pracujący za pośrednictwem agencji, stanowili 0,7% wszystkich
pracowników. Wpływ wojny w Ukrainie na poziom rotacji zatrudnienia w Spółce jest więc minimalny.
Zarząd ocenia, że ewentualna utrata tych pracowników ma marginalny wpływ na zdolność realizacji
procesów operacyjnych. Strategia polityki kadrowej grupy ma na celu wyłonienie zmotywowanych
pracowników, których więź z pracodawcą jest trwała. W efekcie celem grupy jest zapewnienie tym
zatrudnionym rozwoju zawodowego oraz dążenie do budowania systemów motywowania opartych na
ścisłym związku, pomiędzy wynagrodzeniem a wynikami pracy.
✓ wzrost kosztów pracowniczych
Przy dobrej koniunkturze rynkowej wzrost kosztów pracy jest nieunikniony. W Polsce w roku ubiegłym
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
59
napędzało ją niskie bezrobocie i podwyżki płac. Spółka nie ma żadnego wpływu na szereg zmian
prawnych wprowadzających zwiększenie kosztów pracy, które jeśli będą rosły w sposób niewspółmierny
do wzrostu produktywności, to stwarzają ryzyko, że spółka zacznie je przerzucać na ceny swoich
produktów, albo obniży się ich zyskowność lub będą zmuszone do restrukturyzacji zatrudnienia.
Badania i rozwój
✓ ryzyko poniesienia wysokich kosztów badania rynku
✓ ryzyko obarczone błędnymi rozwiązaniami konstrukcyjnymi
✓ ryzyko utraty korzyści z udanych rozwiązań – brak patentu
Zarządzanie działalnością innowacyjną jest procesem ciągłego podejmowania decyzji, w warunkach
niepewności, pomimo zebrania wszystkich niezbędnych informacji oraz po pełnym przewidzeniu
przyszłych skutków. Na wysoki stopień ryzyka innowacji wpływ ma konieczność ponoszenia znaczących
kosztów i wysoki odsetek niepowodzeń przy wdrożeniach nowych rozwiązań. Duże nakłady na badania
i rozwój, projektowanie, budowę prototypów, testowanie, badania marketingowe grupa ponosi zanim
produkt zostanie wprowadzony na rynek. Produkt, którego rozwój zakończył się pomyślnie i został
wdrożony na rynek, musi zapewnić grupie zwrot nie tylko kosztów jego rozwoju, ale także nakładów
ponoszonych na pozostałe nietrafione pomysły. Ryzyko finansowe przedsięwzięć innowacyjnych jest w
grupie obniżone do akceptowalnego poziomu, w oparciu o wnioski wynikające z analizy otoczenia
technologicznego i kontekstu rynkowego wdrażanej innowacji, ponadto współpraca z wykształconą kadrą
wyższych uczelni ma pomóc w rozwiązaniu ewentualnych problemów w zakresie występowania tego
ryzyka.
Inne
✓ ryzyko spadku popytu na części zamienne regenerowane i produkowane
Spadek popytu na części zamienne regenerowane i produkowane w dużych seriach w związku z wymianą
krajowego sprzętu rolniczego na zagraniczny wpływa na obniżenie sprzedaży. Część wyrobów gotowych
przeznaczona jest do starszych maszyn i ciągników rolniczych (zastępowane są nowym sprzętem) wobec
tego zapotrzebowanie na nie ciągle zmniejsza się.
✓ ryzyko rynku nieruchomości
Ryzyko to związane jest z restrukturyzacją spółki zależnej WPH. Nieruchomość, przede wszystkim z
uwagi na swoją kapitałochłonność, jest aktywem o małej płynności. Czas potrzebny na wyjście z
inwestycji jest długi i powoduje wzrost kosztów dla sprzedającego a w przypadku wynajmu
nieruchomości powstaje ryzyko niewywiązania się najemców z warunków umowy najmu oraz ryzyko
utraty wartości nieruchomości wskutek niewłaściwego używania. We wrześniu 2021 roku spółka zależna
Wytwórnia Pomp Hydraulicznych spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą we Wrocławiu
zawarła przedwstępną umowę sprzedaży na sprzedaż nieruchomości we Wrocławiu będącej obecnie
siedzibą Spółki. Natomiast umowa zostanie zawarta po spełnieniu określonych warunków (raport bieżący
20/2021).
✓ ryzyko w zakresie źródeł i łańcucha dostaw
Stale rosnąca konkurencja na rynku sprawia, że grupa wciąż dąży do możliwości redukcji kosztów
produkcji i zaopatrzenia, stąd poszukuje potrzebne dobra na rynku globalnym. Spółka dominująca, w
której skoncentrowane jest centrum logistyczne dla całej grupy w pełni jest świadoma, że nieodpowiednie
zarządzanie ryzykiem w łańcuchu dostaw może być dla grupy bardzo negatywne: obniżenie jakości
produktu, uszkodzenie mienia i sprzętu, utraty reputacji w oczach klientów i innych partnerów
biznesowych lub nawet spadku cen akcji. Stąd Spółka Hydrotor zarządzając tym ryzykiem dokonuje
analizy otoczenia w łańcuchu dostaw, dąży do tego, aby przepływy materiałowe w całym łańcuchu dostaw
były synchronizowane.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
60
✓ ryzyko gospodarowania aktywami, należnościami
Zarządzanie aktywami ma decydujący wpływ na płynność finansową, czyli bezpieczeństwo finansowe
grupy. Problemem w zarządzaniu zapasami jest ukształtowanie takiego poziomu zapasów, który zapewni
ciągłość produkcji i sprzedaży przy minimalnych kosztach. Podejmowane przez Spółkę decyzje
zarządzania zapasami zmierzają do osiągnięcia równowagi między odpowiednim poziomem obsługi
odbiorców a poziomem tworzonych i utrzymywanych zapasów bezpieczeństwa, kompensujących
przypadki wzrostu popytu bądź opóźnień w dostawach. Sprawne zarządzanie należnościami wymaga
ciągłej analizy i kontroli ich poziomu. Ich wzrost jest oznaką zwiększenia zakresu kredytowania
odbiorców oraz większego zapotrzebowania na kapitał obrotowy. Strategię zarządzania należnościami w
grupie należy określić jako umiarkowaną, ponieważ zmierza do wyeliminowania ryzyka
niewypłacalności klientów, gdzie zaleca się przestrzeganie terminów płatności, udzielając jednak
kredytów kupieckich klientom charakteryzujących się wysokim stopniem regulowania należności.
✓ ryzyko związane z realizacją celów strategicznych
Głównymi celami strategicznymi jest utrzymanie i wzmocnienie pozycji Grupy Kapitałowej Hydrotor
jako jednego z największych producentów hydrauliki siłowej w Polsce, konsekwentne budowanie
udziałów na rynkach zagranicznych, powiększanie dodatniego wyniku finansowego przy równocześnie
realizowanych inwestycjach związanych z rozwojem produktów i wprowadzaniem nowego asortymentu,
unowocześnianiem parku maszynowego oraz wprowadzaniem systemów podnoszących efektywność
Grupy, zwiększenie rentowności produkcji, regeneracji oraz do uefektywnienia usług świadczonych przez
wydział wielkogabarytowy. Działalność grupy jest narażona na wpływ wielu nieprzewidywalnych
czynników zewnętrznych (przepisy prawa, kształtowanie się podaży i popytu na produkty i usługi,
dynamiczny rozwój technologiczny, wybuch wojny w Ukrainie, spowolnienie gospodarcze), istnieje
ryzyko nieosiągnięcia wszystkich założonych przez grupę celów strategicznych. Przychody i zyski
osiągane w przyszłości przez przedsiębiorstwa grupy zależą od ich zdolności do skutecznej realizacji
opracowanej długoterminowej strategii. Nietrafione decyzje grupy będą miały istotny, negatywny wpływ
na działalność i sytuację finansowo – majątkową oraz na wyniki grupy. W celu minimalizowania tego
ryzyka Zarząd na bieżąco analizuje czynniki mogące mieć potencjalnie niekorzystny wpływ na
działalność i wyniki przedsiębiorstw grupy, a w razie potrzeby podejmuje na bieżąco niezbędne decyzje
i działania.
Długoterminową strategią biznesową jest również strategia informatyzacji całej organizacji.
Informatyzacja jest czynnikiem zmieniającym jej funkcjonowanie, a celem wdrożenia zintegrowanego
systemu informatycznego jest przekształcenie grupy w jednostkę opartą na wiedzy oraz efektywne
zarządzanie przedsięwzięciami biznesowymi.
Ryzyko ataków hakerskich związane jest w procesem wdrażania zintegrowanych systemów
informatycznych.
✓ ryzyko związane z pogorszeniem wizerunku oraz utratą zaufania odbiorców
Wszelkie negatywne oceny związane z działalnością produkcyjną na skutek np. sprzedaży wadliwych
wyrobów pogarszają wizerunek Spółki i wpływają na utratę zaufania klientów. Jednocześnie powoduje
to znaczący wzrost środków przeznaczonych na naprawę i działania marketingowe w celu zniwelowania
zaistniałej sytuacji. Pogorszenie reputacji, doprowadza do rezygnacji ze współpracy części partnerów i
rozpoczęcie korzystania z usług konkurencji. Ryzyko to rośnie wraz z dostarczaniem na rynek
amerykański innowacyjnych pod względem technicznym urządzeń dla ratownictwa. Spółka chcąc
zachować pozytywny wizerunek okresowo analizuje poziom zadowolenia klientów.
✓ ryzyko związane z wojną w Ukrainie i znacznego spowolnienia gospodarczego
Wojna w Ukrainie wywołuje skutki w skali globalnej i lokalnej w wielu obszarach. Rynki finansowe są
niestabilne w związku z rosnącą niepewnością i napięciami geopolitycznymi oraz kryzysem
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
61
humanitarnym. Działania wojenne na wschodzie Europy wywołały wiele zagrożeń. Od momentu
wybuchu wojny powstało ryzyko wystąpienia problemów z zaopatrzeniem w podstawowe surowce i
materiały do produkcji (w związku z nałożeniem zakazu importu wyrobów stalowych), przy wzroście
poziomu inflacji, za którą podążają stopy procentowe oraz wahania kursów walut Do spowolnienia
przyczyniają się więc niedobory towarów, osłabienie eksportu, zmniejszająca się ilość inwestycji
prywatnych. Spowolnienie ma również swoje źródło w prowadzonej polityce monetarnej i gospodarcze,
między innymi we wprowadzaniu zmian negatywnie odbijających się na działalności przedsiębiorców
(podnoszenie kosztów). Kryzys energetyczny rozlał się na całą Europę w zastraszającym tempie.
Szczególnie dotkliwie ucierpiały gospodarki, które były i nadal są uzależnione od paliw kopalnych, a
energię pozyskują ze źródeł zagranicznych, nie mając zapewnionej wewnętrznej dywersyfikacji
energetycznej. Wzrost cen surowców, a w przypadku Polski również wzrost popytu na surowce
spowodował niekontrolowany wzrost kosztów życia oraz prowadzenia działalności gospodarczej. Kryzys
obnażył także brak przygotowania na wypadek wystąpienia nagłego szoku podażowego związanego z
bezpieczeństwem energetycznym Polski – braki surowca, nagłe, nieuzasadnione ekonomicznie zakupy,
nieprzemyślane i nieskonsultowane działania.
✓ ryzyko klimatyczne
Globalna zmiana klimatu może skutkować klęskami żywiołowymi i ekstremalnymi warunkami pogodowymi,
takimi jak susza, pożary, burze, podnoszenie się poziomu morza, powodzie, fale upałów i fal zimna,
występujące częściej lub z większą intensywnością. Takie ekstremalne zdarzenia powodują zmiany w
dynamice rynku, oczekiwaniach interesariuszy, lokalnych, krajowych i międzynarodowych politykach i
przepisach dotyczących zmian klimatycznych. Działalność Spółki, jak i spółek zależnych Grupy
prowadzona jest w strefie klimatu umiarkowanego, na obszarach gdzie nie zidentyfikowano, aby
występowało ryzyko uniemożliwiające prowadzenie działalności w skutek występowania ekstremalnych
zjawisk pogodowych. Działalność produkcyjna Spółki i spółek zależnych Grupy prowadzona jest na
obszarach, na których występują zdarzenia pogodowe o charakterze krótkotrwałym (deszcz nawalny,
silny wiatr, trąba powietrzna), których częstotliwość może zwiększyć się wraz ze zmianami
klimatycznymi, jednak ich wpływ (ewentualna wartość majątku narażona na ryzyko strat) oraz
częstotliwość występowania w ocenie Spółki nie zagraża ciągłości działania Spółki oraz pozostałych
podmiotów Grupy Kapitałowej. Mając na uwadze brak zależności Spółki, jak i spółek Grupy od
pojedynczych dostawców i klientów Spółka i spółki Grupy nie identyfikują aby ekstremalne zjawiska
pogodowe mogące wystąpić w lokalizacjach dostawców i odbiorców mogły w istotny sposób wpłynąć na
działalność Spółki i spółek Grupy.
38. Aktywa i pasywa warunkowe
Spółka na dzień bilansowy posiada następujące Aktywa i Pasywa warunkowe:
Pozycje pozabilansowe
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Kontrakty Forward na sprzedaż waluty
tys. zł
Poręczenia otrzymane
tys. zł
170
120
Weksle (projekty)
tys. zł
11 742
11 742
Weksle, kredyt, leasing
tys. zł
13 401
23 401
Weksle, kredyt, leasing
tys. EUR
100
100
Weksle leasing
tys. EUR
6 556
6 202
Zastaw rejestrowy, cesja, poddanie się egzekucji
tys. EUR
150
Zastaw rejestrowy, poddanie się egzekucji
tys. zł
15 000
15 000
Przelew wierzytelności, cesja
tys. zł
15 000
15 000
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
62
Przelew wierzytelności, cesja
tys. EUR
100
100
Limit transakcyjny - weksel in blanco
tys. zł
Do zobowiązań warunkowych Spółki należą weksle, zastaw rejestrowy, przelew wierzytelności a także
otrzymane poręczenie.
✓ Umowa w rachunku bieżącym spółki udzielona przez Santander Bank Polska SA (Aneks nr 5
z dnia 5 czerwca 2023 r.) jest obwarowana licznymi zabezpieczeniami, do których należą:
weksel własny in blanco na 10 000 tys. zł, zastaw rejestrowy na całości zapasów o wartości
nie niższej niż 15 000 tys. zł oraz przelew wierzytelności na rzecz Banku z tyt. ubezpieczenia
do wysokości nie niżej niż 15 000 tys. zł,
✓ Umowa o walutowy Kredyt inwestycyjny z dnia 17 listopada 2022 r., zabezpieczenie weksel
własny in blanko do 100 tys. Euro, przelew wierzytelności do kwoty 100 tys. Euro, zastaw
rejestrowy do 150 tys. Euro
✓ Umowy leasingu finansowego udzielone przez PKO Leasing SA – łączne zobowiązanie
warunkowe - weksel własny in blanko – 3 687 tys. Euro oraz 1 022 tys. zł,
✓ Umowy leasingu finansowego udzielonego przez Siemens Finance Sp. z o.o. – łączne
zobowiązanie warunkowe – weksel in blanko –2 869 tys. Euro;
✓ Umowy o dofinansowanie dotacji z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego –
zabezpieczenie warunkowe na wypadek zwrotu dotacji udzielonej na realizację projektów
inwestycyjnych – weksel własny in blanko 11 742,0 tys. zł
39. Programy świadczeń pracowniczych
Hydrotor SA nie uczestniczy w programach świadczeń pracowniczych.
W Spółce tworzone są rezerwy na świadczenia pracownicze z następujących tytułów:
✓ odpraw emerytalnych,
✓ nagród jubileuszowych,
✓ niewykorzystanych urlopów
Ponadto w Spółce dokonuje się odpisy na Fundusz Świadczeń Socjalnych.
Do zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych zaliczono:
Świadczenia pracownicze
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony 31/12/2022
Długoterminowe rezerwy na odprawy emerytalne i inne
1 201
1 286
Krótkoterminowe rezerwy na odprawy emerytalne i inne
411
446
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń
540
647
2 152
2 379
Ostatnia wycena świadczeń pracowniczych oraz wartości bieżącej zobowiązań z tytułu przyszłych
świadczeń pracowniczych, przeprowadzona została na dzień 31.12.2023 r.
Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu świadczeń, kosztów bieżącego zatrudnienia oraz kosztów
przyszłego zatrudnienia ustalone zostały przy użyciu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych
w tym częściowo opartej na wycenie aktuarialnej.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
63
Rezerwy na przyszłe zobowiązania pracownicze
krótkoterminowe
Długoterminowe
Razem
Stan na dzień 1 stycznia 2021 r.
1 082
704
1 786
- zwiększenia
759
759
- zmniejszenia
(321)
(321)
Stan na dzień 31.12.2021 r.
761
1 463
2 224
- zwiększenia
- zmniejszenia
(315)
(177)
(492)
Stan na dzień 31.12.2022 r.
446
1 286
1 732
- zwiększenia
- zmniejszenia
(35)
(85)
(120)
Stan na dzień 31.12.2023 r.
411
1 201
1 612
40. Umowa o badania sprawozdania finansowego
Rada Nadzorcza na posiedzeniu w dniu 30 maja 2022 r. dokonała wyboru nowego podmiotu do
badania sprawozdań finansowych jednostkowych i skonsolidowanych za okres 2022, 2023 i 2024 r..
Wybrana firma jest KPW Audyt Sp. z o.o. z Łodzi. Umowa z wybraną Spółką została podpisana w dniu
27 czerwca 2022 r.
Spółka nie ma zawartej umowy na świadczenie usług niebędącym badaniem, które są zakazane na
mocy art. 5 ust. 1 Rozporządzenia UE oraz art. 136 Ustawy o biegłych rewidentach.
Spółka Hydrotor posiada podpisaną umowę o badanie sprawozdania finansowego z firmą KPW
Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (kod pocztowy: 90-350 Łódź) ul. Tymienieckiego 25c/410.
Przedmiotem umowy jest badanie jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz
przegląd śródroczny jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Łączne
wynagrodzenie wynikające z podpisanych umów dla Spółki Hydrotor za badanie i przegląd sprawozdań
finansowych za lata 2022 - 2024 wynosi 207,5 tys. zł + 23% Vat.
41. Transakcje z podmiotami powiązanymi
Transakcje pomiędzy Hydrotor SA, a jej spółkami zależnymi, podlegają eliminacji przy
sporządzaniu sprawozdania Grupy.
✓ Wyłączenia w ramach transakcji w grupie:
Transakcje Hydrotor z jednostkami powiązanymi
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
sprzedaż produktów, usług, towarów i materiałów
17 662
31 622
pozostałe przychody operacyjne
28
45
pozostałe przychody finansowe
6
8
zakup produktów, usług i materiałów
dokonała rozliczeń mediów i innych
otrzymała dywidendę
4 902
4 607
Sprzedaż produktów, materiałów, towarów i usług do podmiotów powiązanych odbywa się na
podstawie standardowego cennika. Jednostka dominująca zaopatruje jednostki Grupy Kapitałowej w
materiały do produkcji jak również sprzedaje swoje wyroby celem dalszej odsprzedaży.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
64
Marża przy sprzedaży zakupionych materiałów na zaopatrzenie jednostek Grupy wynosi 5%, przy
sprzedaży wyrobów gotowych przeznaczonych do dalszej odsprzedaży stosowane są ceny rynkowe, a
przy odsprzedaży na eksport ceny pomniejszane są o 3% od cen uzyskiwanych od innych jednostek.
Zakupy towarów odbywają się w oparciu o ceny rynkowe pomniejszone o rabaty z tytułu zamówionych
ilości oraz z tytułu powiązań grupowych.
Rozrachunki na dzień bilansowy nie są zabezpieczone i zostaną uregulowane w formie bezgotówkowej.
Nie udzielono ani nie otrzymano żadnych gwarancji. Spółka otworzyła odpis na należności WZM
Wizamor Sp. z o.o. na kwotę 548 tys. zł.
✓ Powiązania osobowe Hydrotor – Spółki zależne – stan na 31.12.2023 r.
Osoby zarządzające i nadzorujące pełniące funkcje w więcej niż w jednej spółce Grupy Kapitałowej
Hydrotor
POWIĄZANIA OSOBOWE
na dzien 31-12-2023
akcjonariusz
Hydrotor S.A.
Hydrotor S.A.
ZEHS
AGROMET SA
WPH Sp. z
o.o.
WIZAMOR
Sp. z o.o.
Mariusz Lewicki
Tak
Prezes Zarządu
Przewodniczący
RN
Przewodniczący
RN
Ryszard Bodziachowski
Tak
Przewodniczący
RN
członek RN
Członek Komitetu
Audytu
Wacław Kropiński
Tak
Z-ca
Przewodniczącego
RN
Z-ca
Przewodniczącego
RN
Członek Komitetu
Audytu
Marcin Lewicki
Tak
Sekretarz RN
Członek Rady
Nadzorczej
Członek Komitetu
Audytu
42. Wynagrodzenia członków Zarządu i organów nadzoru
Wynagrodzenia członków Zarządu i organów nadzoru Spółki przedstawione zostały poniżej zbiorczo,
w podziale na kategorie wymagane przez MSR 24 Podmioty powiązane – ujawnienia.
Łączna wartość wynagrodzeń wypłaconych osobom zarządzającym i nadzorującym Emitenta (wraz z
wynagrodzeniem podstawowym) wyniosła w tys. zł:
Wynagrodzenia i nagrody wypłacone w jednostce emitenta
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Członkowie zarządu
549
874
Członkowie Rady Nadzorczej
318
319
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
65
Wynagrodzenia i nagrody wypłacone w jednostce emitenta
okres zakończony
31/12/2023
okres zakończony
31/12/2022
Członkowie zarządu
549
874
Mariusz Lewicki - Prezes
365
570
Stanisław Drewczyński - Członek Zarządu
184
304
Członkowie Rady Nadzorczej
318
319
Ryszard Bodziachowski
43
36
Wacław Kropiński
43
36
Jakub Leonkiewicz
20
37
Marcin Lewicki *)
147
173
Monika Guzowska
43
37
Sławomir Sklinda
22
-
*)
wynagrodzenie z tytułu pełnienia funkcji oraz ze stosunku pracy za okres pełnienia funkcji
W wynagrodzeniach członków Rady Nadzorczej będących pracownikami Spółki mieści się również
wynagrodzenie za pracę.
Wynagrodzenie miesięczne członka Rady Nadzorczej w Hydrotor SA z tytułu pełnienia funkcji
Członka Rady Nadzorczej zgodnie z uchwałą WZA nr 28/VI/2020 ustalono w wysokości minimalnego
wynagrodzenia ogłoszonego przez Radę Ministrów.
✓ Transakcje członków Zarządu i członków Rady Nadzorczej
W Spółce wartość niespłaconych pożyczek udzielonych członkom Zarządu i Rady Nadzorczej
oraz osób blisko związanych z nimi na dzień 31.12.2023 r. wynosi 48,0 tys. zł.
Inne niespłacone pożyczki, zaliczki, kredyty, gwarancje, poręczenia lub inne umowy zobowiązujące do
świadczeń na rzecz spółki nie występują.
43. Pozostałe informacje
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności
gospodarczej Spółki Hydrotor w dającej się przewidzieć przyszłości, nie krócej niż 12 miesięcy od dnia
bilansowego. Zarząd przeprowadził analizę ryzyk i zagrożeń, które mogłyby negatywnie wpłynąć na
zdolność jednostki do kontynuowania działalności. Zarząd wziął pod uwagę zagrożenie spowodowane
sytuacją panującą w kraju i na świecie.
Spowolnienie gospodarcze miało negatywny skutek na działalność jednostki. Spółka w 2023 r.
zmagała się z problemem utraty przychodów, głównie na rynku krajowym. Utrata przychodów nie jest
związana z utratą kluczowych odbiorców, lecz z ograniczeniem zamówień przez odbiorców. Zarząd
podejmuje wszelkie działania wykorzystując posiadany potencjał wytwórczy w celu poszukania nowych
rynków zbytu, rozszerzając swój wolumen sprzedaży o nowe wyroby. Przyczyną osłabienia zysku i
wejścia w stratę na działalności operacyjnej jest min. wzrost kosztów bezpośrednio produkcyjnych,
związany z utrzymującymi się wysokimi koszami surowców, energii i płac. Emitent podejmuje wszelkie
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
66
działania, w celu obniżenia kosztów działalności poprzez obniżenie poziomu zatrudnienia, jednakże
problemem jest skokowy wzrost płacy minimalnej, który przyczynia się do pogłębiającej się presji
płacowej. Zaprezentowane wyniki są efektem niższego popytu na rynku. Niestabilna sytuacja
gospodarcza, trwająca wojna w Ukrainie mogą przyczynić się do utrzymującej się recesji. Niepokojące
są również notowania gospodarcze u naszego zachodniego sąsiada, gdzie prognozy wskazują na globalne
osłabienie gospodarcze, spowodowane słabym popytem zagranicznym, ograniczoną konsumpcją i
wysokimi kosztami finansowania inwestycji. Szczególnie niepewna jest obecnie przyszłość notowań cen
ropy i gazu, które mogą mieć wpływ na wzrost cen surowców. Sytuacja za granicą jest istotnym
czynnikiem ryzyka dla utrzymania bądź zwiększenia sprzedaż.
Inwestycje w nowoczesny park maszynowy zapewniło Spółce produkcję wyrobów na wysokim
poziomie oraz na automatyzacji procesów produkcji. Negatywnym skutkiem wdrożonej inwestycji jest
wysoki poziom amortyzacji, która ma duży wpływ na wyniki finansowe jednostki. Plan inwestycyjny
realizowany był w oparciu o przynależność do Specjalnej Strefy Ekonomicznej i objęty jest wsparciem
pomocy publicznej do 30 grudnia 2033r. Spółka wywiązała się z warunków decyzji dotyczących
poniesienia nakładów inwestycyjnych. W momencie wydania decyzji o wsparcie były pozytywne
przesłani wzrostu sprzedaży, zwiększenie wydajności oraz jakości produkcji, a także rentowności na
wyrobach. Sytuacja zmieniła się po wybuchu wojny, gdzie Spółka odczuwa negatywne jej skutki.
Racjonalizacja zatrudnienie spowodowała, że jeden warunek decyzji o wsparcie nie zostanie zachowany.
Spadek zatrudnienia oraz niepewna sytuacja na rynku na przyszłe okresy spowodował, że Zarząd Spółki
oraz Rada Nadzorcza 30 sierpnia 2023 r. podjęła uchwałę o wystąpienie do Ministerstwo Rozwoju i
Technologii z wnioskiem o uchylenie decyzji o wsparcie. Wyjcie z Specjalnej Strefy Ekonomicznej jest
równoznaczne z utratą ulgi w podatku dochodowym od osób prawnych.
Pomimo ujemnego wyniku na działalności operacyjnej Spółka nie jest zagrożona utratą płynności,
ponieważ wskaźnik EBITDY jest dodatni.
Spadek zapasów pozytywnie wpłynął na przepływy pieniężne Spółki. Zaangażowanie w kapitał
zewnętrzny spadło, poprzez zmniejszenie kredytu w rachunku bieżącym. W dalszym ciągu na wysokim
poziomie jest zobowiązanie z tyt. leasingów - zobowiązania regulowane są zgodnie z harmonogramami
spłat. Wzrost stóp procentowych przyczynił się do zwiększenia kosztów finansowych jednostki z tyt.
odsetek.
Pozytywnym zjawiskiem jest osiągnięcie przez Narodowy Bank Polski celu inflacyjnego –
wyhamowanie inflacji przy końcówce roku 2023 r. oraz optymistyczne prognozy na pierwsze miesiące
roku 2024.
Spółka posiada zrównoważoną sytuację finansową, umożliwiającą kontrolowanie wyzwań
związanych z obecnym kryzysem. Weryfikuje aktualny przebieg zdarzeń polityczno-gospodarczych oraz
wskaźniki makroekonomiczne, elastycznie podejmując działania do zmieniających się warunków
rynkowych.
Na dzień sporządzenia sprawozdania Zarząd nie stwierdza istnienia zagrożenia dla kontynuacji
prowadzonej działalności, jednak niestabilne otoczenie gospodarcze, niski popyt na produkty, problemy
finansowe odbiorców głównie krajowych oraz drogi kredyt stanowią barierę dla kontynuowania procesu
inwestycji. Panująca niepewność co do ewentualnego pogłębienia się kryzysu gospodarczego w Polsce,
Europie i na świecie, sprawia, że Zarząd podejmuje wszelkie działania wykorzystując posiadany potencjał
wytwórczy w celu poszukania nowych rynków zbytu.
________________ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2023 r. w tys. PLN _____________
67
44. Zdarzenia po dniu bilansowym
Zdarzenia po dacie bilansu mające wpływ na osiągnięte wyniki Spółki:
✓ Wyrok Sądu Apelacyjnego w Poznaniu I Wydział Cywilny i Własności Intelektualnej z dnia 10
marca 2024 r., oddalający apelację sądu I instancji z dnia 6 lipca 2023 r. zasądzający kwotę 446,7
zł dot. wypłaty odszkodowania z tyt. istnienia wad fizycznych na nieruchomości w
Dzierżeniowie.
45. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd Spółki w dniu 29 kwietnia 2024 r.
Sporządzono, 29 kwietnia 2024 r.
Główny Księgowy - Sylwia Jagielska Prezes Zarządu Mariusz Lewicki
Członek Zarządu Stanisław Drewczyński