BGK_2023-12-31

Sprawozdanie niezależnego biegłego rewidenta

z badania rocznego jednostkowego

sprawozdania finansowego

Banku Gospodarstwa Krajowego

za rok obrotowy zakończony

dnia 31 grudnia 2023 roku

Mazars Audyt Sp. z o.o.

ul. Piękna 18

00-549 Warszawa

Mazars Audyt Sp. z o.o.

Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy, XII Wydział Gospodarczy KRS nr 0000086577, kapitał zakładowy: 1 268 000,00 PLN,

NIP: 5260215409, REGON: 011110970

SPRAWOZDANIE NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA

Z BADANIA ROCZNEGO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA

FINANSOWEGO

Dla Rady Nadzorczej Banku Gospodarstwa Krajowego

Sprawozdanie z badania rocznego jednostkowego sprawozdania

finansowego

Opinia

Przeprowadziliśmy badanie rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego Banku

Gospodarstwa Krajowego („Bank"), które zawiera jednostkowe sprawozdanie z sytuacji

finansowej na dzień 31 grudnia 2023 roku oraz jednostkowy rachunek zysków i strat,

jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów, jednostkowe sprawozdanie ze zmian w

kapitale własnym, jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych za rok obrotowy od

dnia 1 stycznia 2023 roku do dnia 31 grudnia 2023 roku oraz informację dodatkową

zawierającą opis przyjętych zasad rachunkowości i inne informacje objaśniające

(„jednostkowe sprawozdanie finansowe").

Naszym zdaniem, załączone jednostkowe sprawozdanie finansowe:

• przedstawia rzetelny i jasny obraz sytuacji majątkowej i finansowej Banku na dzień

31 grudnia 2023 roku oraz jego wyniku finansowego i przepływów pieniężnych za rok

obrotowy zakończony w tym dniu zgodnie z mającymi zastosowanie

Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi

przez Unię Europejską oraz przyjętymi zasadami (polityką) rachunkowości;

• jest zgodne co do formy i treści z obowiązującymi Bank przepisami prawa oraz jego

statutem;

• zostało sporządzone na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych

zgodnie z przepisami rozdziału 2 ustawy z dn. 29 września 1994 roku o rachunkowości

(„Ustawa o rachunkowości” – Dz. U. z 2023 r. poz. 120 z późn. zm.).

Niniejsza opinia jest spójna ze sprawozdaniem dodatkowym dla Komitetu Audytu, które

wydaliśmy dnia 10 kwietnia 2024 roku.

Mazars Audyt Sp. z o.o. 3

Podstawa opinii

Nasze badanie przeprowadziliśmy zgodnie z Krajowymi Standardami Badania w brzmieniu

Międzynarodowych Standardów Badania przyjętymi uchwałą Krajowej Rady Biegłych

Rewidentów nr 3430/52a/2019 z dnia 21 marca 2019 roku w sprawie krajowych standardów

badania oraz innych dokumentów, z późn. zm. oraz uchwałą Rady Polskiej Agencji Nadzoru

Audytowego nr 38/I/2022 z dnia 15 listopada 2022 roku w sprawie krajowych standardów

kontroli jakości oraz Krajowego Standardu Badania 220 (Zmienionego) („KSB”), a także

stosownie do ustawy z dnia 11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach, firmach audytorskich

oraz nadzorze publicznym („Ustawa o biegłych rewidentach” – Dz. U. z 2023 r. poz. 1015

z późn. zm.) oraz Rozporządzenia UE nr 537/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 roku w sprawie

szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych

jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/WE

(„Rozporządzenie UE” – Dz. Urz. UE L158 z 27.05.2014, str. 77, z późn. zm.). Nasza

odpowiedzialność zgodnie z tymi standardami została dalej opisana w sekcji naszego

sprawozdania „Odpowiedzialność biegłego rewidenta za badanie jednostkowego

sprawozdania finansowego”.

Jesteśmy niezależni od Banku zgodnie z Międzynarodowym Kodeksem etyki zawodowych

księgowych (w tym Międzynarodowymi standardami niezależności) Rady Międzynarodowych

Standardów Etyki dla Księgowych („Kodeks IESBA") przyjętym uchwałą Krajowej Rady

Biegłych Rewidentów nr 3431/52a/2019 z dnia 25 marca 2019 roku w sprawie zasad etyki

zawodowej biegłych rewidentów, z późn. zm., oraz z innymi wymogami etycznymi, które mają

zastosowanie do badania sprawozdań finansowych w Polsce. Wypełniliśmy nasze inne

obowiązki etyczne zgodnie z tymi wymogami i Kodeksem IESBA. W trakcie przeprowadzania

badania kluczowy biegły rewident oraz firma audytorska pozostali niezależni od Banku

zgodnie z wymogami niezależności określonymi w Ustawie o biegłych rewidentach oraz

w Rozporządzeniu UE.

Uważamy, że dowody badania, które uzyskaliśmy są wystarczające i odpowiednie, aby

stanowić podstawę dla naszej opinii.

Kluczowe sprawy badania

Kluczowe sprawy badania są to sprawy, które według naszego zawodowego osądu były

najbardziej znaczące podczas badania jednostkowego sprawozdania finansowego za bieżący

okres sprawozdawczy. Obejmują one najbardziej znaczące ocenione rodzaje ryzyka istotnego

zniekształcenia, w tym ocenione rodzaje ryzyka istotnego zniekształcenia spowodowanego

oszustwem. Do spraw tych odnieśliśmy się w kontekście naszego badania jednostkowego

sprawozdania finansowego jako całości oraz przy formułowaniu naszej opinii oraz

podsumowaliśmy naszą reakcję na te rodzaje ryzyka, a w przypadkach, w których uznaliśmy

za stosowne przedstawiliśmy najważniejsze spostrzeżenia związane z tymi rodzajami ryzyka.

Nie wyrażamy osobnej opinii na temat tych spraw.

Mazars Audyt Sp. z o.o. 4

Kluczowa sprawa badania

Jak nasze badanie odniosło się do tej sprawy

Odpisy aktualizujące na

oczekiwane straty kredytowe w

portfelu kredytów i pożyczek

udzielonych klientom

Zgodnie z Międzynarodowym

Standardem Sprawozdawczości

Finansowej 9 Instrumenty finansowe

("MSSF 9") Zarząd Banku powinien

określić wartość oczekiwanych strat

kredytowych, które mogą wystąpić w

okresie 12 miesięcy lub w

pozostałym okresie życia składnika

aktywów finansowych, w zależności

od klasyfikacji poszczególnych

aktywów do kategorii ryzyka („faz”) z

uwzględnieniem wpływu przyszłych

warunków makroekonomicznych na

poziom oczekiwanych strat

kredytowych.

Kwestię tą uznaliśmy za istotną z

uwagi na fakt, że ustalenie kwoty i

momentu rozpoznania

oczekiwanych strat kredytowych

wymaga zastosowania znaczącego

osądu oraz istotnych i złożonych

oszacowań, w tym przede wszystkim

w zakresie parametrów ryzyka

kredytowego w modelach kalkulacji

oczekiwanych strat kredytowych.

W nocie 22 Kredyty i pożyczki

udzielone klientom oraz w nocie 46

Zarządzanie ryzykiem kredytowym

jednostkowego sprawozdania

finansowego zawarto szczegółowe

informacje na temat stosowanych

metod i modeli oraz poziomu

odpisów aktualizujących na

oczekiwane straty kredytowe w

portfelu kredytów i pożyczek

udzielonych klientom.

Przeprowadziliśmy krytyczną analizę

zaprojektowania i wdrożenia mechanizmów

kontrolnych funkcjonujących w ramach procesu

oceny ryzyka kredytowego i szacowania

oczekiwanych strat kredytowych oraz

zweryfikowaliśmy skuteczność tych

mechanizmów.

Dokonaliśmy uzgodnienia bazy należności z tytułu

kredytów i pożyczek udzielonych klientom z

księgami rachunkowymi Banku w celu

potwierdzenia kompletności ujęcia należności z

tytułu kredytów i pożyczek udzielonych klientom

będących podstawą tworzenia odpisów

aktualizujących na oczekiwane straty kredytowe,

a także wartości tych odpisów.

Wykonaliśmy procedury analityczne w zakresie

pokrycia portfela kredytowego oczekiwanymi

stratami kredytowymi i ich zmian oraz

przeniesienia ekspozycji pomiędzy fazami.

Przeprowadziliśmy ocenę stosowanej przez Bank

metodyki utraty wartości pod kątem zgodności z

wymogami MSSF 9, w szczególności w zakresie

stosowania kryteriów identyfikacji znaczącego

wzrostu ryzyka kredytowego, definicji

niewykonania zobowiązania, przyjętych

parametrów ryzyka kredytowego oraz

uwzględnienia wpływu przyszłych warunków

makroekonomicznych na poziom oczekiwanych

strat kredytowych.

W przypadku portfela kredytów i pożyczek

udzielonych klientom ocenianego metodą

kolektywną:

• przeprowadziliśmy analizę stosowanej

metodyki kalkulacji odpisów z tytułu

oczekiwanych strat kredytowych dla

ekspozycji ocenianych metodą

kolektywną, w tym adekwatności

parametrów ryzyka stosowanych przez

Bank,

• wykonaliśmy weryfikację polegającą na:

niezależnym odtworzeniu przeliczenia

wartości oczekiwanych strat kredytowych,

• przeprowadziliśmy przegląd zmian

wynikających z wdrożenia Rekomendacji

R Komisji Nadzoru Finansowego.

Mazars Audyt Sp. z o.o. 5

• przeprowadziliśmy ocenę weryfikacji

modeli na podstawie danych historycznych

(tzw. back-testów).

W przypadku portfela kredytów i pożyczek

udzielonych klientom ocenianego metodą

indywidualną:

• przeprowadziliśmy analizę procesu i

metodologii identyfikacji utraty wartości i

klasyfikacji ekspozycji do faz,

• na wybranej próbie istotnych ekspozycji

kredytowych zapoznaliśmy się z

dokumentami dotyczącymi sytuacji

finansowej kredytobiorcy i

zweryfikowaliśmy poprawność

przyporządkowania do odpowiedniej

kredytowej fazy,

• na wybranej próbie kredytów i pożyczek

udzielonych klientom z utratą wartości

(Faza 3), przetestowaliśmy założenia

stosowane przy obliczaniu oczekiwanych

strat kredytowych, w szczególności

przewidywane scenariusze i przypisane im

prawdopodobieństwa oraz terminy i kwoty

oczekiwanych przepływów pieniężnych, w

tym przepływów pieniężnych ze spłat i

realizacji zabezpieczeń.

Oceniliśmy także jakość i zweryfikowaliśmy

poprawność ujawnień dotyczących odpisów

aktualizujących na oczekiwane straty kredytowe w

sprawozdaniu finansowym Banku.

Odpowiedzialność Zarządu i Rady Nadzorczej za jednostkowe sprawozdanie

finansowe

Zarząd Banku jest odpowiedzialny za sporządzenie, na podstawie prawidłowo prowadzonych

ksiąg rachunkowych, jednostkowego sprawozdania finansowego, które przedstawia rzetelny

i jasny obraz sytuacji majątkowej i finansowej i wyniku finansowego Banku zgodnie

z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez

Unię Europejską, przyjętymi zasadami (polityką) rachunkowości oraz obowiązującymi Bank

przepisami prawa i statutem, a także za kontrolę wewnętrzną, którą Zarząd uznaje za

niezbędną, aby umożliwić sporządzenie jednostkowego sprawozdania finansowego

niezawierającego istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub błędem.

Sporządzając jednostkowe sprawozdanie finansowe, Zarząd Banku jest odpowiedzialny za

ocenę zdolności Banku do kontynuowania działalności, ujawnienie, jeżeli ma to zastosowanie,

spraw związanych z kontynuacją działalności oraz za przyjęcie zasady kontynuacji

działalności jako podstawy rachunkowości, z wyjątkiem sytuacji, kiedy Zarząd albo zamierza

dokonać likwidacji Banku, albo zaniechać prowadzenia działalności albo nie ma żadnej realnej

alternatywy dla likwidacji lub zaniechania działalności.

Mazars Audyt Sp. z o.o. 6

Zarząd Banku oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby

jednostkowe sprawozdanie finansowe spełniało wymagania przewidziane w Ustawie

o rachunkowości. Członkowie Rady Nadzorczej są odpowiedzialni za nadzorowanie procesu

sprawozdawczości finansowej Banku.

Odpowiedzialność biegłego rewidenta za badanie jednostkowego sprawozdania

finansowego

Naszymi celami są uzyskanie racjonalnej pewności, czy jednostkowe sprawozdanie

finansowe jako całość nie zawiera istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub

błędem oraz wydanie sprawozdania z badania zawierającego naszą opinię. Racjonalna

pewność jest wysokim poziomem pewności, ale nie gwarantuje, że badanie przeprowadzone

zgodnie z KSB zawsze wykryje istniejące istotne zniekształcenie. Zniekształcenia mogą

powstawać na skutek oszustwa lub błędu i są uważane za istotne, jeżeli można racjonalnie

oczekiwać, że pojedynczo lub łącznie mogłyby wpłynąć na decyzje gospodarcze

użytkowników podjęte na podstawie tego jednostkowego sprawozdania finansowego.

Zakres badania nie obejmuje zapewnienia co do przyszłej rentowności Banku ani

efektywności lub skuteczności prowadzenia jego spraw przez Zarząd Banku obecnie lub

w przyszłości.

Podczas badania zgodnego z KSB stosujemy zawodowy osąd i zachowujemy zawodowy

sceptycyzm, a także:

• identyfikujemy i oceniamy ryzyka istotnego zniekształcenia jednostkowego

sprawozdania finansowego spowodowanego oszustwem lub błędem, projektujemy

i przeprowadzamy procedury badania odpowiadające tym ryzykom i uzyskujemy

dowody badania, które są wystarczające i odpowiednie, aby stanowić podstawę dla

naszej opinii. Ryzyko niewykrycia istotnego zniekształcenia wynikającego z oszustwa

jest większe niż tego wynikającego z błędu, ponieważ oszustwo może dotyczyć

zmowy, fałszerstwa, celowych pominięć, wprowadzenia w błąd lub obejścia kontroli

wewnętrznej;

• uzyskujemy zrozumienie kontroli wewnętrznej stosownej dla badania w celu

zaprojektowania procedur badania, które są odpowiednie w danych okolicznościach,

ale nie w celu wyrażenia opinii na temat skuteczności kontroli wewnętrznej Banku;

• oceniamy odpowiedniość zastosowanych zasad (polityki) rachunkowości oraz

zasadność szacunków księgowych oraz powiązanych ujawnień dokonanych przez

Zarząd Banku;

• wyciągamy wniosek na temat odpowiedniości zastosowania przez Zarząd Banku

zasady kontynuacji działalności jako podstawy rachunkowości oraz na podstawie

uzyskanych dowodów badania, czy istnieje istotna niepewność związana ze

zdarzeniami lub warunkami, która może poddawać w znaczącą wątpliwość zdolność

Banku do kontynuacji działalności. Jeżeli dochodzimy do wniosku, że istnieje istotna

niepewność, wymagane jest od nas zwrócenie uwagi w naszym sprawozdaniu

biegłego rewidenta na powiązane ujawnienia w jednostkowym sprawozdaniu

finansowym lub, jeżeli takie ujawnienia są nieadekwatne, modyfikujemy naszą opinię.

Nasze wnioski są oparte na dowodach badania uzyskanych do dnia sporządzenia

naszego sprawozdania biegłego rewidenta, jednakże przyszłe zdarzenia lub warunki

mogą spowodować, że Bank zaprzestanie kontynuacji działalności;

Mazars Audyt Sp. z o.o. 7

• oceniamy ogólną prezentację, strukturę i zawartość jednostkowego sprawozdania

finansowego, w tym ujawnienia, oraz czy jednostkowe sprawozdanie finansowe

przedstawia będące ich podstawą transakcje i zdarzenia w sposób zapewniający

rzetelną prezentację.

Przekazujemy Komitetowi Audytu informacje o, między innymi, planowanym zakresie i czasie

przeprowadzenia badania oraz znaczących ustaleniach badania, w tym wszelkich znaczących

słabościach kontroli wewnętrznej, które zidentyfikujemy podczas badania.

Składamy Komitetowi Audytu oświadczenie, że przestrzegaliśmy stosownych wymogów

etycznych dotyczących niezależności oraz, że będziemy informować go o wszystkich

powiązaniach i innych sprawach, które mogłyby być racjonalnie uznane za stanowiące

zagrożenie dla naszej niezależności, a tam gdzie ma to zastosowanie, informujemy

o zastosowanych zabezpieczeniach.

Spośród spraw przekazywanych Komitetowi Audytu ustaliliśmy te sprawy, które były

najbardziej znaczące podczas badania jednostkowego sprawozdania finansowego za bieżący

okres sprawozdawczy i dlatego uznaliśmy je za kluczowe sprawy badania. Opisujemy te

sprawy w naszym sprawozdaniu biegłego rewidenta, chyba że przepisy prawa lub regulacje

zabraniają publicznego ich ujawnienia lub gdy, w wyjątkowych okolicznościach, ustalimy, że

kwestia nie powinna być przedstawiona w naszym sprawozdaniu, ponieważ można byłoby

racjonalnie oczekiwać, że negatywne konsekwencje przeważyłyby korzyści takiej informacji

dla interesu publicznego.

Inne informacje, w tym sprawozdanie z działalności

Na inne informacje składa się sprawozdanie z działalności za rok obrotowy zakończony dnia

31 grudnia 2023 roku („Sprawozdanie z działalności").

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej Banku Gospodarstwa Krajowego w

2023 roku, zawierające sprawozdanie Zarządu z działalności Banku Gospodarstwa

Krajowego w 2023 roku, zgodnie z art. 55 ust. 2a Ustawy o rachunkowości, zostało

sporządzone łącznie.

Odpowiedzialność Zarządu i Rady Nadzorczej

Zarząd Banku jest odpowiedzialny za sporządzenie Sprawozdania z działalności zgodnie

z przepisami prawa.

Zarząd Banku oraz członkowie Rady Nadzorczej Banku są zobowiązani do zapewnienia, aby

Sprawozdanie z działalności Banku spełniało wymagania przewidziane w Ustawie

o rachunkowości.

Odpowiedzialność biegłego rewidenta

Nasza opinia z badania sprawozdania finansowego nie obejmuje Sprawozdania

z działalności. W związku z badaniem sprawozdania finansowego naszym obowiązkiem jest

zapoznanie się z Sprawozdaniem z działalności, i czyniąc to, rozpatrzenie, czy Sprawozdanie

z działalności nie jest istotnie niespójne ze sprawozdaniem finansowym lub naszą wiedzą

uzyskaną podczas badania, lub w inny sposób wydaje się istotnie zniekształcone. Jeśli na

podstawie wykonanej pracy, stwierdzimy istotne zniekształcenia

w Sprawozdaniu z działalności, jesteśmy zobowiązani poinformować o tym w naszym

sprawozdaniu z badania. Naszym obowiązkiem zgodnie z wymogami Ustawy o biegłych

rewidentach jest również wydanie opinii czy sprawozdanie z działalności zostało sporządzone

zgodnie z przepisami oraz czy jest zgodne z informacjami zawartymi w sprawozdaniu

Mazars Audyt Sp. z o.o. 8

finansowym. Dodatkowo zgodnie z wymogami art. 111a ust. 3 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997

roku Prawo bankowe (Dz. U. z 2023 r. poz. 2488 z późn. zm.) („Prawo bankowe”), naszym

obowiązkiem jest zbadanie informacji określonych w art. 111a ust. 2 Prawa bankowego

zawartych w Sprawozdaniu z działalności.

Opinia o Sprawozdaniu z działalności

Na podstawie wykonanej w trakcie badania pracy, naszym zdaniem, Sprawozdanie

z działalności Banku:

• zostało sporządzone zgodnie z art. 49 Ustawy o rachunkowości oraz art. 111a ust. 2

Prawa bankowego,

• jest zgodne z informacjami zawartymi w sprawozdaniu finansowym.

Ponadto, w świetle wiedzy o Banku i jego otoczeniu uzyskanej podczas naszego badania

oświadczamy, że nie stwierdziliśmy w Sprawozdaniu z działalności istotnych zniekształceń.

Sprawozdanie na temat innych wymogów prawa i regulacji

Informacje o przestrzeganiu obowiązujących regulacji ostrożnościowych

Zarząd Banku odpowiada za zapewnienie zgodności działania Banku z regulacjami

ostrożnościowymi, w tym za prawidłowość ustalenia współczynników kapitałowych.

Naszym obowiązkiem jest poinformowanie w sprawozdaniu z badania, czy Bank przestrzega

obowiązujących regulacji ostrożnościowych określonych w odrębnych przepisach,

w szczególności czy Bank prawidłowo ustalił współczynniki kapitałowe przedstawione w nocie

51 Adekwatność kapitałowa i ryzyko dźwigni.

Celem badania jednostkowego sprawozdania finansowego nie było wyrażenie opinii na temat

przestrzegania przez Bank obowiązujących regulacji ostrożnościowych, a zatem nie

wyrażamy opinii na ten temat.

W oparciu o przeprowadzone badanie jednostkowego sprawozdania finansowego

informujemy, że nie zidentyfikowaliśmy przypadków naruszenia przez Bank w okresie od dnia

1 stycznia 2023 roku do dnia 31 grudnia 2023 roku obowiązujących regulacji

ostrożnościowych, określonych w odrębnych przepisach, w szczególności w zakresie

prawidłowości ustalenia przez Bank współczynników kapitałowych na dzień 31 grudnia 2023

roku, które mogłyby mieć istotny wpływ na jednostkowe sprawozdanie finansowe.

Oświadczenie na temat świadczonych usług niebędących badaniem

sprawozdań finansowych

Zgodnie z naszą najlepszą wiedzą i przekonaniem oświadczamy, że usługi niebędące

badaniem sprawozdań finansowych, które świadczyliśmy na rzecz Banku i jego spółek

zależnych są zgodne z prawem i przepisami obowiązującymi w Polsce oraz że nie

świadczyliśmy usług niebędących badaniem, które są zakazane na mocy art. 5 ust.1

Rozporządzenia UE oraz art.136 Ustawy o biegłych rewidentach. Usługi niebędące badaniem

sprawozdań finansowych, które świadczyliśmy na rzecz Banku w badanym okresie zostały

wymienione w jednostkowym sprawozdaniu finansowym w nocie 53 Informacje dotyczące

podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego.

Mazars Audyt Sp. z o.o. 9

Wybór firmy audytorskiej

Zostaliśmy wybrani po raz pierwszy do badania jednostkowego sprawozdania finansowego

Banku uchwałą Rady Nadzorczej z dnia 31 lipca 2020 roku oraz ponownie uchwałą z dnia 9

grudnia 2022 roku. Jednostkowe sprawozdania finansowe Banku badamy nieprzerwanie

począwszy od roku obrotowego zakończonego 31 grudnia 2020 roku, to jest przez cztery

kolejne lata.

Kluczowym biegłym rewidentem odpowiedzialnym za badanie, którego rezultatem jest

niniejsze sprawozdanie niezależnego biegłego rewidenta, jest Małgorzata Pek.

Działający w imieniu Mazars Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, ul. Piękna 18, wpisanej

na listę firm audytorskich pod numerem 186, w imieniu której kluczowy biegły rewident zbadał

sprawozdanie finansowe.

Małgorzata Pek

Kluczowy Biegły Rewident

Nr 13070

Partner

Warszawa, dnia 10 kwietnia 2024 roku