Raport

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 1

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Spis treści

I. WYBRANE DANE FINANSOWE ...................................................................................................... 3

II. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW I STRAT I INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ...... 4

III. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ......................................................... 5

IV. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ................................................ 6

V. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM .......................................... 7

VI. PODSTAWOWE INFORMACJE ...................................................................................................... 8

1. Informacje o spółce ..................................................................................................................... 8

2. Skład Zarządu ............................................................................................................................... 8

3. Skład Rady Nadzorczej ................................................................................................................. 8

4. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego ................................................................... 9

5. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji .................................................................................... 9

6. Polityka rachunkowości ............................................................................................................... 9

7. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje KIMSF ............................................................. 12

8. Informacja dotycząca segmentów operacyjnych ....................................................................... 13

VII. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ...................................................... 15

1. Przychody z tytułu usług komercyjnych ..................................................................................... 15

2. Przychody z tytułu dotacji .......................................................................................................... 15

3. Amortyzacja ............................................................................................................................... 16

4. Zużycie materiałów i energii ...................................................................................................... 16

5. Koszy świadczeń pracowniczych ................................................................................................ 17

6. Koszty działalności operacyjnej .................................................................................................. 17

7. Koszty działalności badawczo rozwojowej ................................................................................. 18

8. Pozostałe przychody i koszty operacyjne ................................................................................... 18

9. Przychody i koszty finansowe .................................................................................................... 19

10. Podatek dochodowy .................................................................................................................. 20

11. Działalność zaniechana i aktywa przeznaczone do sprzedaży .................................................... 22

12. Zysk (strata) na akcję i rozwodniony zysk na akcję..................................................................... 22

13. Rzeczowe aktywa trwałe ............................................................................................................ 23

14. Wartości niematerialne i prawne ............................................................................................... 26

15. Długoterminowe aktywa finansowe .......................................................................................... 31

16. Należności z tytułu dostaw i pozostałe należności ..................................................................... 31

17. Środki pieniężne ......................................................................................................................... 33

18. Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej ............................. 33

19. Pozostałe aktywa ....................................................................................................................... 34

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 2

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

20. Kapitał podstawowy ................................................................................................................... 34

21. Kapitał zapasowy ....................................................................................................................... 35

22. Zyski (straty) zatrzymane ........................................................................................................... 36

23. Podwyższenie kapitału akcyjnego w 2021 r. .............................................................................. 36

24. Rezerwy ..................................................................................................................................... 36

25. Zobowiązania z tytułu leasingu .................................................................................................. 37

26. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania .......................................... 40

27. Dotacje ....................................................................................................................................... 41

28. Instrumenty finansowe .............................................................................................................. 42

29. Zarządzanie ryzykiem kapitałowym ........................................................................................... 44

30. Zarządzanie ryzykiem finansowym............................................................................................. 45

31. Aktywa i zobowiązania warunkowe ........................................................................................... 48

32. Płatności w formie akcji ............................................................................................................. 49

33. Transakcje z podmiotami powiązanymi ..................................................................................... 51

34. Wynagrodzenia kluczowego personelu ..................................................................................... 53

35. Wspólne działania ...................................................................................................................... 53

36. Wynagrodzenie firmy audytorskiej ............................................................................................ 55

37. Istotne sprawy sporne ............................................................................................................... 55

38. Zdarzenia po dniu bilansowym .................................................................................................. 55

39. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego ................................................................................ 56

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 3

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

I. WYBRANE DANE FINANSOWE

Wybrane dane finansowe prezentowane w raporcie przeliczono na walutę euro w następujący sposób:

1) Pozycje dotyczące sprawozdania z zysków i strat i innych całkowitych dochodów, rachunku

przepływu pieniężnych oraz zestawienia zmian w kapitale własnym przeliczono według kursu

stanowiącego średnią arytmetyczną na ostatni dzień każdego miesiąca kursów ogłaszanych przez NBP:

– za okres 01.01.2021 – 31.12.2021: 4,5775 zł

– za okres 01.01.2020 – 31.12.2020: 4,4742 zł

2) Pozycje bilansowe przeliczono według średniego kursu ogłoszonego przez NBP, obowiązującego

na dzień bilansowy, kurs ten wyniósł:

1. na dzień 31.12.2021: 4,5994 zł

2. na dzień 31.12.2020 4,6148 zł

Rok obrotowy

zakończony

31.12.2021

Rok obrotowy

zakończony

31.12.2020

Rok obrotowy

zakończony

31.12.2021

Rok obrotowy

zakończony

31.12.2020

tys. zł tys. zł tys. EUR tys. EUR

Przychody z działalności operacyjnej 18 033

16 659

3 939

3 723

Koszty działalności operacyjnej razem 28 492

28 315

6 224

6 329

Zysk (strata) z działalności operacyjnej (10 482)

(11 554)

(2 290)

(2 582)

Zysk (strata) przed opodatkowaniem (11 765)

(11 756)

(2 570)

(2 627)

Zysk (strata) netto

(11 765)

(11 756)

(2 570)

(2 627)

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (24 035)

(1 353)

(5 251)

(302)

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (28 478)

(561)

(6 221)

(125)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 49 735

(3 051)

10 865

(682)

Przepływy pieniężne netto

–

razem

(2 778)

(4 965)

(607)

(1 110)

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

tys. zł tys. zł tys. EUR tys. EUR

Aktywa / Pasywa razem 47 190

18 942

10 260

4 105

Aktywa trwałe

4 175

5 904

908

1 279

Aktywa obrotowe 43 015

13 038

9 352

2 825

Kapitał własny 39 486

(2 887)

8 585

(626)

Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 7 704

21 829

1 675

4 730

Zobowiązania długoterminowe 2 155

3 828

468

830

Zobowiązania krótkoterminowe

5 549

18 000

1 206

3 901

Średnia ważona liczba akcji

2 221 123

1 654 000

2 221 123

1 654 000

Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł / EUR )

(5,30)

(7,11)

(1,16)

(1,59)

Liczba akcji na koniec okresu 2 254 000

1 654 000

2 254 000

1 654 000

Wartość księgowa na jedną akcję (w zł /EUR )

17,78

(1,75)

3,87

(0,38)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 4

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

II. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW I STRAT I INNYCH

CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Nota

Okres zakończony

31.12.2021

Okres zakończony

31.12.2020

Działalność kontynuowana

Przychody z usług komercyjnych

254

572

Przychody z dotacji 2 17 778

16 087

Przychody z

działalności

operacyjnej

18 033

16 659

Amortyzacja 3

2 920

3 110

Zużycie materiałów i energii 4

4 281

4 508

Najmy czynsze i leasingi

1 978

2 417

Usługi obce

3 797

3 566

Wynagrodzenia 5

12 535

12 638

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 5 2 383

1 840

Pozostałe koszty rodzajowe 598

237

Koszty Działalności operacyjnej razem 6 28 492

28 315

Pozostałe przychody operacyjne 8 29

164

Pozostałe koszty operacyjne 8 51

Zysk (strata) z działalności operacyjnej (10 482)

(11 554)

Przychody finansowe

147

Koszty finansowe

1 376

349

Zysk (strata) brutto (11 765)

(11 756)

Podatek dochodowy 10 -

Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (11 765)

(11 756)

Działalność zaniechana

Zysk (strata) z działalności zaniechanej 11 -

Zysk (strata) netto za okres (11 765)

(11 756)

Inne całkowite dochody netto

Inne całkowite dochody -

Całkowite dochody ogółem

(11 765)

(11 756)

Zysk (strata) na akcję w złotych (5,30)

(7,11)

Rozwodniony zysk na akcję w złotych

(5,22)

(6,99)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 5

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

III. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Nota

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

AKTYWA

Rzeczowe aktywa trwałe

3 446

4 876

Wartości niematerialne

714

1 028

Długoterminowe aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej

15 15

Aktywa z tytułu podatku odroczonego

Aktywa trwałe

4 175

5 904

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

16 9 290

1 352

Pozostałe aktywa

19 796

2 729

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

17 6 178

8 956

Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej

18 26 751

Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży

Aktywa obrotowe 43 015

13 038

SUMA AKTYWÓW

47 190

18 942

Nota

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

PASYWA

Kapitał podstawowy

20 225

165

Kapitał zapasowy

21 70 893

16 815

Zyski zatrzymane/Niepokryte straty

(19 867)

(8 112)

Wynik okresu bieżącego

(11 765)

(11 756)

Kapitał własny ogółem 23 39 486

(2 887)

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych

24 42

Dotacje rozliczane w czasie

27 112

150

Zobowiązania z tytułu leasingu

25 2 000

3 629

Zobowiązania długoterminowe 2 155

3 828

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

674

2 756

Zobowiązania z tytułu leasingu

25 1 113

1 376

Pozostałe zobowiązania

26 20

1 129

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych

24 62

512

Dotacje rozliczane w czasie

27 3 679

12 228

Zobowiązania krótkoterminowe 5 549

18 000

Zobowiązania razem

7 704

21 829

SUMA PASYWÓW

47 190

18 942

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 6

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

IV. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW

PIENIĘŻNYCH

Okres zakończony

31.12.2021

Okres zakończony

31.12.2020

DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA

Zysk (strata) netto

(11 765)

(11 756)

Podatek dochodowy, w tym:

Podatek dochodowy bieżący

Podatek dochodowy odroczony

Zysk (strata) przed opodatkowaniem

(11 765)

(11 756)

Korekty

(12 270)

10 403

Amortyzacja

2 920

3 110

Odsetki

227

349

Program opcji menadżerskich

2 787

3 750

Zmiana stanu należności

(7 938)

(339)

Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów

(3 191)

1 794

Zmiana stanu rezerw

(456)

237

Zmiana stanu zapasów

Zmiana stanu innych aktywów

1 934

(2 641)

Zmiana stanu dotacji do rozliczenia

(8 587)

4 199

(Zapłacony) zwrócony podatek dochodowy

Inne korekty

(147)

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

(24 035)

(1 353)

DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCJNA

I. Wpływy

8 251

Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych

Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów finansowych

8 245

II. Wydatki

36 729

561

Wydatki na rzeczowy majątek trwały i wartości niematerialne

673

561

Wydatki na aktywa finansowe

36 041

Nabycie udziałów w spółkach

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(28 478)

(561)

DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA

I. Wpływy

52 110

Wpływy z emisji akcji

52 110

II. Wydatki

2 375

3 051

Wydatki z tytułu odsetek i prowizji

227

349

Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego

2 148

2 702

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

49 735

(3 051)

Przepływy pieniężne razem

(2 778)

(4 965)

Zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (2 778)

(4 965)

Środki pieniężne na początek okresu 8 956

13 921

Środki pieniężne na koniec okresu

6 178

8 956

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 7

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

V. JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE

WŁASNYM

Kapitał

podstawowy

Kapitał zapasowy

Zyski zatrzymane /

niepokryte straty

Kapitał własny

(ogółem)

Na dzień 1 stycznia 2021 roku

165

16 815

(19 867)

(2 887)

Zysk / strata za okres

(11 765)

Inne całkowite dochody

Całkowite dochody za okres ogółem

(11 765)

Emisja akcji

51 291

51 351

Podział wyniku finansowego

Transakcje płatności w formie akcji

2 787

Na dzień 31 grudnia 2021 roku

225

70 893

(31 632)

39 486

Kapitał

podstawowy

Kapitał zapasowy

Zyski zatrzymane /

niepokryte straty

Kapitał własny

(ogółem)

Na dzień 1 stycznia 2020 roku

165

13 065

(8 112)

5 118

Zysk / strata za okres

(11 756)

Inne całkowite dochody

Całkowite dochody za okres ogółem

(11 756)

Emisja akcji

Podział wyniku finansowego

Transakcje płatności w formie akcji

3 750

Na dzień 31 grudnia 2020 roku

165

16 815

(19 867)

(2 887)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 8

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

VI. PODSTAWOWE INFORMACJE

1. Informacje o spółce

Pure Biologics S.A. („Spółka”, „Jednostka”) została wpisana w dniu 30 kwietnia 2014 roku do rejestru

przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla Wrocławia-

Fabrycznej we Wrocławiu, VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS

0000712811. Dnia 10 stycznia 2018 r. dokonano rejestracji przekształcenia Jednostki w spółkę akcyjną.

Siedziba Jednostki mieści się we Wrocławiu (54-427), adres Spółki: ul. Duńska 11. Jednostce nadano

numer NIP 8943003192 oraz numer REGON 021305772. Spółka prowadzi korporacyjną stronę

internetową pod adresem www.purebiologics.com oraz posiada skrzynkę poczty elektronicznej

info@purebiologics.com.

Jednostka działa na podstawie przepisów kodeksu spółek handlowych oraz w oparciu o statut Spółki.

Czas trwania Spółki jest nieoznaczony.

Pure Biologics S.A. specjalizuje się w pracach badawczo-rozwojowych w obszarze innowacyjnych leków

biologicznych, wyrobów medycznych o zastosowaniu terapeutycznym i diagnostycznym. Spółka

prowadzi również badania kontraktowe dla firm farmaceutycznych i biotechnologicznych, szczególnie

w zakresie selekcji cząsteczek aktywnych (przeciwciał i aptamerów) do zastosowań medycznych (leki

i procedury terapeutyczne, diagnostyka) oraz produkcji, oczyszczania i analizy rekombinowanych białek

i rozwoju metod pomiarowych.

2. Skład Zarządu

Na dzień 31 grudnia 2021 r. oraz na dzień przekazania niniejszego raportu w skład Zarządu wchodzi Pan

Filip Jeleń, który pełni funkcję Prezesa Zarządu oraz Pan Romuald Harwas pełniący funkcję Wiceprezesa

Zarządu. Na posiedzeniu dniu 30 marca 2022 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę o powołaniu

z dniem 4 kwietnia 2022 r. w skład Zarządu Pana Pietera Spee.

3. Skład Rady Nadzorczej

Na dzień 31 grudnia 2021 r. oraz na dzień przekazania niniejszego raportu w skład Rady Nadzorczej

wchodzą:

• Pan Andrzej Trznadel - Przewodniczący Rady Nadzorczej,

• Pan Tadeusz Wesołowski – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej,

• Pani Julia Bar - Członek Rady Nadzorczej,

• Pan Andrzej Kierzkowski - Członek Rady Nadzorczej,

• Pan Mariusz Czekała - Członek Rady Nadzorczej.

Komitet Audytu

W dniu 29.07.2020 r. Rada Nadzorcza na mocy posiadanych uprawnień zapisanych w §18 ust. 8 Statutu

Spółki powołała Komitet Audytu w składzie:

1. Pan Mariusz Czekała - Przewodniczący Komitetu Audytu,

2. Pani Julia Bar- Członek Komitetu Audytu,

3. Pan Andrzej Trznadel-Członek Komitetu Audytu.

Pan Mariusz Czekała jest Członkiem Komitetu Audytu, który spełnia warunki Ustawy o biegłych

rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym, dotyczące posiadania wiedzy

i umiejętności w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań finansowych, natomiast Pani Julia Bar

posiada wiedzę z zakresu branży, w której działa Spółka. Ponadto, członkami niezależnymi w rozumieniu

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 9

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Ustawy o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym są Julia Bar i Mariusz

Czekała.

4. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami

Rachunkowości, Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz interpretacjami

wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości zatwierdzonymi przez Unię

Europejską, zwanymi dalej „MSSF UE”, które weszły w życie do końca 2021 roku.

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego. Niniejsze

sprawozdanie finansowe, z wyjątkiem sprawozdania z przepływów pieniężnych, zostało sporządzone

zgodnie z zasadą memoriału.

Sprawozdanie finansowe przedstawia rzetelnie sytuację finansową i majątkową Spółki na dzień

31 grudnia 2021 roku, wyniki jej działalności, przepływy pieniężne, zmiany w kapitale własnym za rok

zakończony 31 grudnia 2021 roku. Dane porównawcze w przypadku sprawozdania z sytuacji finansowej

sporządzono na 31 grudnia 2020 roku. W przypadku sprawozdania z całkowitych dochodów,

sprawozdania z przepływów środków pieniężnych, sprawozdania ze zmian w kapitale własnym, dane

porównawcze zaprezentowano za rok 2020.

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej

przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania

finansowego Zarząd Spółki nie stwierdza istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie

kontynuowania działalności przez Jednostkę.

5. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Walutą funkcjonalną i walutą prezentacji sprawozdania finansowego jest złoty polski („PLN”). Dane

zaprezentowano w tysiącach złotych (tys. zł), chyba że w konkretnych sytuacjach podano inaczej.

Kurs walut przyjęty do wyceny

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

[EUR/PLN] 4,5994

4,6148

[USD/PLN] 4,0600

3,7584

[GBP/PLN] 5,4846

5,1327

Średnie kursy walut w okresie

Rok obrotowy

zakończony

31.12.2021

Rok obrotowy

zakończony

31.12.2020

[EUR/PLN] 4,5775

4,4742

[USD/PLN] 3,8757

3,9045

[GBP/PLN] 5,3308

5,0240

6. Polityka rachunkowości

Wybrane istotne zasady rachunkowości oraz istotne wartości oparte na osądach i szacunkach zostały

przedstawione jako element poszczególnych not objaśniających do sprawozdania finansowego. Spółka

stosowała zasady rachunkowości w sposób ciągły dla wszystkich prezentowanych okresów

sprawozdawczych.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 10

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Zmiana zasad prezentacji sprawozdania z całkowitych dochodów.

W sporządzonym sprawozdaniu finansowym za 2021 r. Spółka dokonała zmiany prezentacji

jednostkowego sprawozdania z zysków i strat i innych całkowitych dochodów za okres zakończony

31.12.2021 r.

Zmiana polega na ujęciu kosztów działalności operacyjnej w wersji rodzajowej i odejście od prezentacji

w wersji kalkulacyjnej.

Zmiana prezentacji kosztów działalności operacyjnej w jednostkowym sprawozdaniu z zysków i strat

i innych całkowitych dochodów spowodowana jest dostosowaniem się Spółki do wymagań rynku i próbą

ujednolicenia prezentacji z innymi firmami w branży biotechnologicznej obecnymi na Giełdzie Papierów

Wartościowych, co pozwala na dostarczenie Inwestorom informacji finansowych bardziej przydatnych

i wiarygodnych.

Zgodnie z MSR 8 Spółka dokonała retrospektywnego zastosowania nowego sposobu prezentacji

sprawozdania z całkowitych dochodów i zaprezentowała skorygowane dane porównawcze.

Jednostkowe sprawozdanie z zysków i strat i innych całkowitych dochodów przed zmianą

(w tysiącach złotych)

Okres zakończony

31.12.2020

Działalność kontynuowana

Przychody z usług komercyjnych 572

Koszt własny sprzedanych usług 273

Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 300

Przychody z dotacji

16 087

Przychody ze sprzedanych wyników prac B&R

Koszty prac badawczych 18 386

Koszty ogólne projektów 3 643

Zysk (strata) na działalności B&R (5 942)

Koszty ogólnego zarządu 6 014

Pozostałe przychody operacyjne 164

Pozostałe koszty operacyjne

Zysk (strata) z działalności operacyjnej (11 554)

Przychody finansowe 147

Koszty finansowe 349

Zysk (strata) brutto (11 756)

Podatek dochodowy -

Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (11 756)

Działalność zaniechana

Zysk (strata) z działalności zaniechanej

Zysk (strata) netto za okres

(11 756)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 11

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Inne całkowite dochody netto

Inne całkowite dochody

Całkowite dochody ogółem

(11 756)

Zysk (strata) na akcję w złotych

(7,11)

Rozwodniony zysk na akcję w złotych

(6,99)

Jednostkowe sprawozdanie z zysków i strat i innych całkowitych dochodów po zmianie

(w tysiącach złotych)

Okres zakończony

31.12.2020

Działalność kontynuowana

Przychody z usług komercyjnych

572

Przychody z dotacji 16 087

Przychody z działalności operacyjnej 16 659

Amortyzacja 3 110

Zużycie materiałów i energii

4 508

Najmy czynsze i leasingi 2 417

Usługi obce 3 566

Wynagrodzenia 12 638

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 1 840

Pozostałe koszty rodzajowe 237

Koszty Działalności operacyjnej razem 28 315

Pozostałe przychody operacyjne

164

Pozostałe koszty operacyjne 62

Zysk (strata) z działalności operacyjnej

(11 554)

Przychody finansowe 147

Koszty finansowe

349

Zysk (strata) brutto (11 756)

Podatek dochodowy -

Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (11 756)

Działalność zaniechana

Zysk (strata) z działalności zaniechanej

Zysk (strata) netto za okres (11 756)

Inne całkowite dochody netto

Inne całkowite dochody -

Całkowite dochody ogółem

(11 756)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 12

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Zysk (strata) na akcję w złotych (7,11)

Rozwodniony zysk na akcję w złotych

(6,99)

Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga od Zarządu dokonania

profesjonalnych osądów oraz szacunków i założeń, które mają wpływ na prezentowane wartości.

Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych

czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę

profesjonalnego osądu, co do wartości księgowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio

z innych źródeł.

W istotnych kwestiach Zarząd dokonując osądów, szacunków czy też przyjmując założenia może opierać

się na opiniach niezależnych ekspertów. Osądy, szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej

weryfikacji.

Główne obszary szacunków dotyczą:

 kapitalizacja kosztów prac rozwojowych,

 określanie okresu ekonomicznej użyteczności wartości niematerialnych i środków trwałych,

 leasing,

 rozliczanie przychodów z tytułu dotacji do stopnia zaawansowania ponoszonych kosztów.

7. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje KIMSF

Niniejsze sprawozdanie finansowe sporządzono w oparciu o Międzynarodowe Standardy

Sprawozdawczości Finansowej oraz związane z nimi interpretacje ogłoszone w formie rozporządzeń

Komisji Europejskiej.

Zmiany do standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów

Rachunkowości („RMSR”) zatwierdzone przez Unię Europejską („UE”), które nie weszły

jeszcze w życie.

Sporządzając sprawozdanie finansowe za rok 2021 jednostka stosuje takie same zasady rachunkowości,

jak przy sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok 2020, z wyjątkiem zmian do

standardów i nowych standardów i interpretacji zatwierdzonych przez Unię Europejską, które

obowiązują dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2021 roku:

• Zmiany do MSSF 9, MSR 39 i MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16 „Reforma IBOR – faza II”, zatwierdzone

w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2021

roku lub po tej dacie,

• Zmiany do MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe – odroczenie MSSF 9”, zatwierdzone w UE,

obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub po

tej dacie.

• Zmiany do MSSF 16 „Leasing- zmiany wynikające z umów leasingu w związku z COVID-19”,

zatwierdzone

w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 kwietnia 2021 roku

lub po tej dacie;

W ocenie Zarządu Spółki wdrożenie nowych standardów, nie ma istotnego wpływu na sprawozdanie

finansowe Spółki na dzień jego sporządzenia.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 13

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Nowe lub zmienione standardy MSSF/MSR oraz interpretacje KIMSF, które zostały już wydane przez

Radę Międzynarodowych Standardów i zostały zatwierdzone przez UE, ale nie weszły jeszcze w życie:

• Zmiany do:

o MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć”

o MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe”

o MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”

o Roczne zmiany do standardów 2018-2020

zatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się

1 stycznia 2022 roku lub po tej dacie,

• MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe”, zatwierdzone w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów

rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku;

• Zmiany do MSR 1 oraz do Praktyczne Rozwiązania 2 do Międzynarodowych Standardów

Sprawozdawczości Finansowej – „Ujawnienia w zakresie polityki rachunkowości”, zatwierdzone

w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku

lub po tej dacie,

• Zmiany do MSR 8 „Polityka rachunkowości. Zmiany w szacunkach i błędach rachunkowych: definicja

szacunków rachunkowych”, zatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie;

MSSF/MSR w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji

wydanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych

nowych standardów, zmian do standardów oraz nowej interpretacji, które według stanu na dzień

31 grudnia 2021 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania w UE (poniższe daty wejścia

w życie odnoszą się do standardów w wersji pełnej):

• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych – klasyfikacja zobowiązań jako

krótkoterminowe lub długoterminowe”, niezatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do

okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie,

• Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy „Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku

dochodowego wynikające z pojedynczej transakcji”, niezatwierdzone w UE, obowiązujący

w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie;

• Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe: wstępne zastosowanie MSSF 17 oraz MSSF 9 –

informacje porównawcze”, niezatwierdzone w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów

rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie;

Zarząd Spółki jest w trakcie analizy powyższych zmian i oceny ich wpływu na sprawozdanie finansowe

Spółki.

8. Informacja dotycząca segmentów operacyjnych

W oparciu o definicję segmentów operacyjnych zawartą w MSSF 8 „Segmenty operacyjne”, Spółka

prowadzi działalność w ramach jednego rynku, definiowanego jako „Innowacje w dziedzinie

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 14

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

biotechnologii”. Przychody dzielą się na przychody z usług komercyjnych lub dotacyjne. Zarząd

natomiast nie dokonuje szczegółowych pomiarów wyników operacyjnych na podstawie żadnej

z powyższych kategorii. W związku z powyższym, działalność Spółki została zaprezentowana w ramach

jednego segmentu operacyjnego, ponieważ:

 przychody ze sprzedaży oraz realizowane zyski z tej działalności przekraczają łącznie 75%

wartości generowanych przez Spółkę;

 nie są sporządzane oddzielne informacje finansowe dla poszczególnych kanałów

sprzedażowych, co jest związane z charakterystyczną dla branży współpracą z dostawcami,

których produkty są dystrybuowane przez wszystkie kanały sprzedażowe;

 w związku z brakiem wydzielonych segmentów, tj. brakiem dostępności odrębnych informacji

finansowych dla poszczególnych grup produktowych, decyzje operacyjne podejmowane są na

podstawie wielu szczegółowych analiz i wyników finansowych osiąganych na sprzedaży

wszystkich produktów we wszystkich kanałach dystrybucji;

 Zarząd Pure Biologics S.A., z uwagi na specyfikę dystrybucji, dokonuje decyzji o alokowaniu

zasobów na podstawie osiągniętych i przewidywanych wyników Spółki, jak również

planowanych zwrotów z zaalokowanych zasobów oraz analizy otoczenia.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 15

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

VII. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

1. Przychody z tytułu usług komercyjnych

Wybrane zasady rachunkowości

Przychody ze sprzedaży dóbr i usług ujmuje się w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania)

zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi

(tj. składnika aktywów) klientowi, w kwocie odzwierciedlającej wynagrodzenie, do którego – zgodnie

z oczekiwaniem Spółki – będzie ona uprawniona w zamian za te dobra lub usługi. Zasada ta stosowana

jest również w stosunku do wynagrodzenia, które obejmuje kwotę zmienną. Przekazanie składnika

aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów.

Następujące okoliczności świadczą o przeniesieniu kontroli zgodnie z MSSF 15: bieżące prawo

sprzedającego do zapłaty za składnik aktywów, posiadanie przez klienta tytułu prawnego do aktywa,

fizyczne posiadanie składnika aktywów, transfer ryzyk i korzyści oraz przyjęcie składnika aktywów przez

klienta. W umowach z klientami zawieranych przez Spółkę nie występuje istotny element finansowania.

Struktura rzeczowa przychodów z działalności kontynuowanej w roku 2021 przedstawiała się

następująco:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Przychody ze sprzedaży usług, w tym:

139

534

sprzedaż krajowa 31

381

sprzedaż exportowa 108

153

Przychody ze sprzedaży pozostałej, w tym:

116

sprzedaż krajowa 18

sprzedaż exportowa 97

254

572

W pozycji przychody z usług komercyjnych Spółka wykazała w 2021 roku wartość 254 tys. zł.

Spadek wartości przychodów ze sprzedaży badań kontraktowych w bieżącym roku wynika w głównej

mierze z położenia nacisku na realizację projektów w obszarze badawczo-rozwojowym. W strukturze

sprzedaży przeważała sprzedaż eksportowa, która w. 2021 r. stanowiła 80,6% wartości sprzedaży. Jest

to struktura odwrotna niż w roku 2020, gdy sprzedaż eksportowa stanowiła 26,7%.

W obszarze działalności, na którym działa Spółka, brak jest zjawiska sezonowości.

2. Przychody z tytułu dotacji

Wybrane zasady rachunkowości

W dotacjach badawczych kosztami kwalifikowanymi mogą być wynagrodzenia pracowników związanych

z dofinansowanymi projektami, usługi obce, amortyzacja sprzętu itp. Przychód z dotacji naliczany jest,

proporcjonalnie do poniesionych kosztów kwalifikowanych, wskaźnikiem dofinansowania, zgodnym

z podpisaną umową dotacji. Jeżeli w ramach dotacji przysługuje Spółce premia np. z tytułu publikacji

wyników prac, Zarząd Spółki każdorazowo ocenia czy istnieje uzasadniona pewność spełnienia

warunków uzyskania premii i w przypadku istnienia takiej uzasadnionej pewności rozpoznaje przychody

z tytułu dotacji z uwzględnieniem przysługującej Spółce premii. Naliczone przychody z dotacji odnoszone

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 16

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

są do pozostałych należności (należności z tytułu dotacji). Środki pieniężne, które wpływają na rachunek

bankowy odnoszone są do przychodów przyszłych okresów.

Przychody z dotacji rozpoznane przez Spółkę w 2021 roku kształtowały się następująco:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

PB001 MutliBody

1 402

3 219

PB002 AptaPheresis

1 362

1 727

PB003 PureActivator

4 195

3 197

PB004 PureBIKE

6 168

2 897

PB005 Apta-MG

3 206

2 374

PB006 AptaMLN

507

593

PB007 MARA

590

1 166

PB008 MAGBBRIS

362

PB010 PureSelect2

115

387

PB013 AlterCar

Pozostałe

165

Przychody z dotacji razem

17 778

16 087

W roku 2021 w Spółce występowały dotacje do kosztów. Dotacje, które zostały rozpoznane w

przychodach w roku 2021 wyniosły 17 778 tys. zł, a w roku 2020 wyniosły 16 087 tys. zł.

3. Amortyzacja

Amortyzacja w 2021 roku kształtowała się następująco:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Amortyzacja rzeczowych ŚT

2 523

2 963

własnych 139

używanych na podstawie umów najmu, dzierżawy, leasingu 2 384

2 879

Amortyzacja WNIP

397

148

własnych 333

używanych na podstawie umów najmu, dzierżawy, leasingu 64

Amortyzacja ogółem

2 920

3 110

4. Zużycie materiałów i energii

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Odczynniki

2 455

2 776

Artykuły

laboratoryjne

1 271

1 437

Drobne wyposażenie i sprzęt laboratoryjne

269

Pozostałe materiały i energia

287

197

Zużycie materiałów i energii

4 281

4 508

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 17

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

5. Koszy świadczeń pracowniczych

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze

9 353

8 888

Płatności realizowane w formie akcji

2 787

3 750

Pozostałe świadczenia na rzecz pracowników

2 777

1 840

Koszty świadczeń na rzecz pracowników ogółem

14 918

14 478

Zatrudnienie:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Pracownicy naukowi

Pracownicy administracyjni

101

6. Koszty działalności operacyjnej

Wybrane zasady rachunkowości

Koszt własny sprzedaży usług obejmuje koszty bezpośrednie związane z osiąganymi przychodami z usług

komercyjnych.

Koszty ogólnego zarządu obejmują koszty związane z kierowaniem całokształtem działalności

gospodarczej Spółki, tj. zarówno pracami badawczymi w ramach własnych projektów B+R, jak

i badaniami komercyjnymi. Koszty sprzedaży obejmują koszty pośrednictwa w sprzedaży, koszty

handlowe, koszty reklamy i promocji.

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Koszty ogólnego zarządu i sprzedaży

7 755

6 014

Koszt własny sprzedaży

157

273

Koszty projektów B+R

20 580

22 029

RAZEM

28 492

28 315

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 18

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

7. Koszty działalności badawczo rozwojowej

Wybrane zasady rachunkowości

Koszty prac badawczych obejmują koszty bezpośrednie związane z nowatorskim i zaplanowanym

poszukiwaniem rozwiązań podjętych z zamiarem zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej

i technicznej.

Koszty ogólne projektów obejmują koszty związane z prowadzonymi projektami bez możliwości

przypisania ich na podstawie zawartych umów do kosztów bezpośrednich tychże prac, będące jednak

niezbędną częścią działalności badawczo-rozwojowej. Są one przyporządkowane do poszczególnych

jednostek na podstawie rozdzielników.

Koszty projektów B+R w 2021 r.:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

PB001 MutliBody

2 172

4 915

PB002 AptaPheresis

2 261

3 005

PB003 PureActivator

4 763

4 688

PB004 PureBIKE

6 413

3 513

PB005 Apta-MG

3 097

2 860

PB006 AptaMLN

1 190

741

PB007 MARA

1 166

PB008 MAGBBRIS

517

PB010 PureSelect2

624

PB013 AlterCar

Pozostałe

530

Koszty projektów B+R razem

20 580

22 029

8. Pozostałe przychody i koszty operacyjne

Wybrane zasady rachunkowości

Pozostałe przychody i koszty operacyjne obejmują przychody i koszty z działalności niebędącej

podstawową działalnością operacyjną Jednostki, np. zyski lub straty ze zbycia rzeczowych aktywów

trwałych, kary i grzywny, darowizny, odpisy z tytułu oczekiwanej straty kredytowej itp.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 19

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Specyfikacja pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Zysk ze zbycia środków trwałych

Spisane rozrachunki

163

Pozostałe

Razem pozostałe przychody operacyjne

164

Benefity pracownicze

Koszty konkursu Merck

Spisane rozrachunki

Pozostałe

Razem pozostałe koszty operacyjne

Wynik na pozostałej działalności operacyjnej

(22)

102

Największy wpływ na wynik na pozostałej działalności Spółki w 2021 roku miała aktualizacja wartości

rozrachunków.

9. Przychody i koszty finansowe

Wybrane zasady rachunkowości

Przychody i koszty finansowe wynikające z działalności finansowej Spółki obejmują między innymi:

odsetki, prowizje, zyski i straty na różnicach kursowych, odpisy aktualizujące wartość aktywów

finansowych.

Specyfikacja przychodów i kosztów finansowych:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Odsetki od lokat

Dodatnie

różnice

kursowe

119

Razem przychody finansowe

147

Odsetki, w tym:

227

349

- odsetki od leasingów 227

349

odsetki od kredytów i pożyczek

- odsetki pozostałe

Inne, w tym:

1 149

- odpisy aktualizujące wartość funduszy inwestycyjnych 1 085

nadwyżka ujemnych różnic kursowych

Razem koszty finansowe

1 376

349

Wynik na działalności finansowej

(1 283)

(201)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 20

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym Spółka poniosła stratę na działalności

finansowej, która była skutkiem przede wszystkim skutkiem niezrealizowanej straty na wycenie

jednostek w funduszach inwestycyjnych oraz ponoszonych kosztów obsługi zobowiązania z tytułu

leasingu (MSSF 16).

10. Podatek dochodowy

Wybrane zasady rachunkowości

Podatek dochodowy obejmuje podatek bieżący oraz odroczony. Bieżący podatek dochodowy jest to

kwota ustalona na podstawie przepisów podatkowych, która jest naliczona od dochodu do

opodatkowania za dany okres i ujmowana jako zobowiązanie w kwocie, w jakiej nie zostało zapłacone

lub należność, jeśli kwota dotychczas zapłacona z tytułu bieżącego podatku dochodowego przekracza

kwotę do zapłaty.

Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego traktowane są w całości jako

długoterminowe i nie podlegają dyskontowaniu. Podlegają one kompensacie, jeżeli istnieje możliwy do

wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzania kompensat ujmowanych kwot. W sprawozdaniu

z sytuacji finansowej aktywa i rezerwa z tytułu podatku odroczonego jest prezentowana per saldo.

Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli. W wyniku przeprowadzanych kontroli

dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania

podatkowe. Na podstawie dotychczasowej praktyki Zarząd Spółki uważa, że nie występowały istotne

zdarzenia, co do których nie było pewności, czy jej interpretacja danego zdarzenia ekonomicznego

będzie zaakceptowana przez organ podatkowy (KIMSF 23 „Niepewność związana z ujęciem podatku

dochodowego”). Zdaniem Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku nie było konieczności tworzenia rezerwy

na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe.

Obciążenie podatkowe wykazane w sprawozdaniu z zysków i strat i innych całkowitych dochodów:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Podatek bieżący

Podatek odroczony

Razem pozostałe przychody operacyjne

Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Zysk przed opodatkowaniem

(11 765)

(11 756)

Podatek dochodowy obliczony według obowiązującej stawki 19%

Efekt podatkowy przychodów niebędących przychodami wg przepisów

podatkowych

16 553

18 441

Efekt podatkowy kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodów wg

przepisów podatkowych

22 827

21 756

Korekty wykazane w bieżącym okresie w odniesieniu do podatku z lat ubiegłych

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 21

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Podstawa opodatkowania

(5 491)

(8 440)

Obciążenie zysku netto z tytułu podatku dochodowego

Efektywna stawka podatku

Główne czynniki wpływające na efektywną stopę podatkową i ponoszą przez Spółkę w latach 2020-2021

stratę to rozliczane dotacje do prac B+R oraz koszty związane ich realizacją.

Powyższe różnice pomiędzy zyskiem brutto, a podstawą opodatkowania stanowią tzw. trwałe różnice,

które wpływają na wielkość efektywnej stopy podatkowej

Podatek odroczony:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Aktywa z tytułu odroczonego podatku

RMK - prace badawczo-rozwojowe PSR 80%

380

Rezerwa na niewykorzystane urlopy

490

Składki ZUS pracodawcy niezapłacone w terminie

255

Rezerwa na odprawy emerytalne

Środki trwałe w leasingu - umowy najmu

Środki trwałe w leasingu - umowy leasingu

Wynagrodzenia niewypłacone

Cellon Pharma

Wycena zobowiązań walutowych na dzień bilansowy

Aktywa z tytułu odroczonego podatku razem:

1 347

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku

Koszty prac rozwojowych

Środki trwałe w leasingu - umowy najmu

Środki trwałe w leasingu - umowy leasingu

Odpisy aktualizujące wartość aktywów finansowych

188

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku

216

Razem

(174)

1 342

Odpis aktualizujący

174

(1 342)

Wartość wykazana w sprawozdaniu

W związku z ponoszonymi stratami podatkowymi Spółka utworzyła aktywa z tytułu odroczonego

podatku dochodowego do wysokości rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 22

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Straty podatkowe możliwe do rozliczenia w latach następnych wg stanu na koniec 2021 roku:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Strata podatkowa z roku 2017

292

Strata podatkowa z roku 2018

635

Strata podatkowa z roku 2019

4 359

Strata podatkowa z roku 2020

8 440

Razem

13 433

5 286

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka posiadała straty podatkowe możliwe do rozliczenia w latach

następnych w łącznej kwocie 13 433 tys. zł. Od strat podatkowych Spółka nie tworzyła aktywa z tytułu

odroczonego podatku dochodowego.

11. Działalność zaniechana i aktywa przeznaczone do sprzedaży

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiła działalność zaniechana.

Jednocześnie Spółka nie przewiduje wystąpienia tego rodzaju działalności w przyszłości, jak również

jakiegokolwiek ograniczenia działalności obecnie prowadzonej.

Spółka nie posiadała także istotnych aktywów przeznaczonych do sprzedaży.

12. Zysk (strata) na akcję i rozwodniony zysk na akcję

Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia

podstawowego i rozwodnionego zysku na jedną akcję:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Średnia ważona liczba akcji zwykłych w okresie

2 221 123

1 654 000

Zysk (strata) netto (w tys. zł)

(11 765)

(11 756)

Zysk (strata) na akcję w złotych

(5,30)

(7,11)

Rozwodniony

Średnia ważona liczba akcji zwykłych w okresie

2 254 000

1 681 869

Zdarzenia wpływające na zmianę podstawy wyliczenia zysku na akcję:

- konsolidacja akcji

emisja akcji

600 000

Zysk (strata) netto (w tys. zł)

(11 765)

(11 756)

Rozwodniony zysk na akcję w złotych

(5,22)

(6,99)

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 23

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Zysk podstawowy (stratę) przypadający/ą na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku (straty)

za rok przypadającego/ej na akcjonariuszy Spółki przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji

zwykłych występujących w ciągu roku.

Zysk (strata) rozwodniony/a przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku (straty)

za rok przypadającego na akcjonariuszy Spółki przez średnią ważoną liczby wyemitowanych akcji

zwykłych występujących w ciągu roku powiększoną o średnią ważoną liczbę akcji zwykłych, które byłyby

wyemitowane przy zamianie wszystkich rozwadniających potencjalnych akcji zwykłych na akcje zwykłe.

13. Rzeczowe aktywa trwałe

Wybrane zasady rachunkowości

Środki trwałe są wykazywane w cenie nabycia (powiększonej o wszystkie koszty bezpośrednio związane

z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania) lub koszcie

wytworzenia, pomniejszonym o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty

wartości. Środki trwałe są amortyzowane liniowo, począwszy od pierwszego miesiąca następującego po

miesiącu, w którym dany środek został przyjęty do użytkowania. Stawki amortyzacji wynikają z okresów

ekonomicznej użyteczności aktywów. Środki trwałe, z wyjątkiem gruntów, są amortyzowane liniowo

przez szacowany okres ich ekonomicznej użyteczności.

Każdorazowo, po wykonaniu modernizacji, koszt modernizacji ujmowany jest w wartości bilansowej

rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli kryteria ujmowania są spełnione. Koszty poniesione po dacie

oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają wynik

w momencie ich poniesienia.

Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta ze sprawozdania z sytuacji finansowej

po dokonaniu jej zbycia lub gdy nie są spodziewane żadne przyszłe korzyści ekonomiczne wynikające

z dalszego użytkowania lub sprzedaży. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika

aktywów ze sprawozdania z sytuacji finansowej, obliczone jako różnica między wpływami ze sprzedaży

a wartością bilansową usuwanego składnika aktywu, ujmowane są w wyniku okresu, w którym

dokonywana jest operacja gospodarcza, w pozostałych kosztach lub przychodach operacyjnych.

Okres amortyzacji w odniesieniu do środków trwałych wynosi jak poniżej:

 Urządzenia techniczne i maszyny (głównie zespoły komputerowe) – okres amortyzacji wynosi:

od 3 do 4 lat,

 Środki transportu (samochody osobowe) – okres amortyzacji wynosi: od 2,5 roku do 5 lat.

 inne środki trwałe (sprzęt medyczny i laboratoryjny) – okres amortyzacji wynosi: 5 lat.

Jednostka klasyfikuje składnik aktywów trwałych (lub grupę) jako przeznaczony do sprzedaży, jeśli jego

wartość bilansowa zostanie odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez

jego dalsze wykorzystanie. Spółka wycenia składnik aktywów trwałych (lub grupę) zaklasyfikowany jako

przeznaczony do sprzedaży w kwocie niższej z dwóch: jego wartości bilansowej albo wartości godziwej,

pomniejszonej o koszty zbycia.

Identyfikacja leasingu

W momencie zawarcia nowej umowy, Spółka ocenia, czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing.

Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli

użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Aby

ocenić, czy na podstawie zawartej umowy przekazuje się prawo sprawowania kontroli nad

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 24

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

użytkowaniem danego składnika aktywów przez dany okres, Spółka ocenia, czy przez cały okres

użytkowania dysponuje łącznie następującymi prawami:

 prawem do uzyskania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania

zidentyfikowanego składnika aktywów oraz

 prawem do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów.

Jeżeli Spółka ma prawo do sprawowania kontroli nad użytkowaniem zidentyfikowanego składnika

aktywów jedynie przez część okresu obowiązywania umowy, umowa zawiera leasing w odniesieniu do

tej części okresu.

Prawa wynikające z umów leasingu, najmu, dzierżawy oraz innych umów, które spełniają definicję

leasingu zgodnie z wymogami MSSF 16 są ujmowane jako aktywa z tytułu praw do użytkowania

bazowych składników aktywów w ramach aktywów trwałych oraz drugostronnie jako zobowiązania

z tytułu leasingu.

Początkowe ujęcie i wycena

Spółka ujmuje składnik aktywów z tytułu praw do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu

w dacie rozpoczęcia leasingu.

W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu praw do użytkowania według kosztu.

Koszt składnika aktywów z tytułu praw do użytkowania obejmuje:

 kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,

 wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone

o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,

 wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Spółkę, oraz

 szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez Spółkę w związku z demontażem

i usunięciem bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się

znajdował lub przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika aktywów do stanu

wymaganego przez warunki leasingu, chyba że te koszty są ponoszone w celu wytworzenia

zapasów.

Szacunki

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu rzeczowych

aktywów trwałych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej

użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Okres amortyzacji rzeczowych aktywów trwałych

w leasingu z tytułu przekształconych zgodnie z MSSF 16 umów najmu odpowiada okresowi trwania

umowy. Dla kategorii budynków i lokali okres ten znajduje się w przedziale od 25 do 58 miesięcy.

Natomiast okres amortyzacji leasingu urządzeń technicznych i maszyn przekształconych zgodnie z MSSF

16 na podstawie umów najmu znajduje się w przedziale od 14 do 60 miesięcy.

Zarząd dokonuje oceny, czy istnieją przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości

pojedynczych składników aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne. W ramach analizy

wystąpienia przesłanek analizowane są zarówno czynniki zewnętrzne – w tym przede wszystkim

otoczenie makroekonomiczne, jak również wewnętrzne – w tym decyzje strategiczne, aktualne

projekcje finansowe i plany operacyjne. Wystąpienie przesłanki wskazującej na możliwość utraty

wartości wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 25

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Specyfikację rzeczowych aktywów trwałych w 2021 roku zamieszczono poniżej:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Grunty i budynki

231

Maszyny i urządzenia

3 265

4 579

Środki transportu

Pozostałe

Razem

3 446

4 876

Zmiany wartości rzeczowych aktywów trwałych w latach 2012-2021 przedstawiono poniżej.

Rok zakończony dnia 31.12.2021 roku

Grunty i

budynki

Maszyny

i urządzenia

Środki

transportu

Pozostałe Ogółem

Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2021 roku

867

9 374

503

10 794

- Nabycia -

957

124

1 093

- likwidacja -

(7)

- Sprzedaż -

Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2021 roku

867

10 324

627

11 887

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 1

stycznia 2021 roku

636

4 795

444

5 918

- Odpis amortyzacyjny

155

2 270

2 523

- Odpis aktualizujący

(7)

- Sprzedaż

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 31

grudnia 2021 roku

791

7 059

534

8 441

Wartość netto na dzień 1 stycznia 2021 roku

231

4 579

4 876

Wartość netto na dzień 31 grudnia 2021roku

3 265

3 446

Rok zakończony dnia 31.12.2020 roku

Grunty i budynki

Maszyny

i urządzenia

Środki

transportu

Pozostałe Ogółem

Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2020 roku

867

7 330

503

8 750

- Nabycia -

2 058

- likwidacja -

(14)

- Sprzedaż -

Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2020 roku

867

9 374

503

10 809

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 1

stycznia 2020 roku

460

2 534

372

3 398

- Odpis amortyzacyjny

176

2 276

2 534

- Odpis aktualizujący

(14)

- Sprzedaż

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 31

grudnia 2020 roku

636

4 795

444

5 932

Wartość netto na dzień 1 stycznia 2020 roku

406

4 796

131

5 352

Wartość netto na dzień 31 grudnia 2020roku

231

4 579

4 876

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 26

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Strukturę własności rzeczowych aktywów trwałych zamieszczono poniżej.

Rok zakończony dnia 31.12.2021 roku

Grunty i

budynki

Maszyny

i urządzenia

Środki

transportu

Inne środki

trwałe

Ogółem

Własne

541

553

Używane na podstawie umowy najmu, leasingu

MSSF 16

2 724

2 893

3 265

3 446

Rok zakończony dnia 31.12.2020 roku

Grunty i

budynki

Maszyny

i urządzenia

Środki

transportu

Inne środki

trwałe

Ogółem

Własne

103

Używane na podstawie umowy najmu, leasingu

MSSF 16

231

4 542

4 773

231

4 579

4 876

14. Wartości niematerialne i prawne

Wybrane zasady rachunkowości

Wartości niematerialne wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych

o odpisy amortyzacyjne lub umorzeniowe oraz o odpisy z tytułu utraty wartości.

Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek gospodarczych jest

równa ich wartości godziwej na dzień połączenia. Każdorazowo Spółka ocenia, czy dana wartość

niematerialna ma ograniczony czy nieokreślony okres użytkowania.

Wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania

oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę

ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania

są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie

użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących

z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji

i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników wartości

niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania ujmuje się w wyniku w ciężar tej kategorii, która

odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych.

Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są

corocznie poddawane weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, w odniesieniu do

poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne.

Okres amortyzacji w odniesieniu do wartości niematerialnych wynosi jak poniżej:

 nabyte prawa majątkowe, licencje i koncesje – 2 lata,

 pozostałe wartości niematerialne i prawne – 2 lata,

 koszty prac rozwojowych są amortyzowane metodą liniową przez przewidywany okres ich

ekonomicznej przydatności; w przypadku, gdy niemożliwe jest wyodrębnienie wytworzonego

we własnym zakresie składnika aktywów, koszty prac rozwojowych są ujmowane w wyniku

w okresie, w którym zostały poniesione.

Koszty prac badawczych nie podlegają aktywowaniu i są prezentowane w wyniku jako koszty w okresie,

w którym zostały poniesione.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 27

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Wyniki wynikające z usunięcia wartości niematerialnych ze sprawozdania z sytuacji finansowej są

wyceniane według różnicy pomiędzy wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danego

składnika aktywów i są ujmowane w wyniku w momencie ich usunięcia ze sprawozdania z sytuacji

finansowej.

Koszty prac badawczych i rozwojowych

Koszty prac badawczych są odpisywane do wyniku w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na

prace rozwojowe wykonane w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli

można uznać, że zostaną one w przyszłości odzyskane. Po początkowym ujęciu nakładów na prace

rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego wymagający, aby składniki aktywów były ujmowane

według cen nabycia/kosztów wytworzenia, pomniejszonych o skumulowaną amortyzację

i skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wszelkie nakłady przeniesione na kolejny

okres są amortyzowane przez przewidywany okres uzyskiwania korzyści z danego przedsięwzięcia.

Koszty prac rozwojowych są poddawane ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie – jeśli

składnik aktywów nie został jeszcze oddany do użytkowania, lub częściej – gdy w ciągu okresu

sprawozdawczego pojawi się przesłanka utraty wartości wskazująca na to, że ich wartość bilansowa

może nie być możliwa do odzyskania.

W celu poprawnej identyfikacji prac rozwojowych Spółka odróżnia je od prac badawczych. Według MSR

38 prace badawcze są nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań podjętym z zamiarem

zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej i technicznej. Do przykładowych prac badawczych

zgodnie z MSR 38 kwalifikuje się:

 działania zmierzające do zdobycia nowej wiedzy;

 poszukiwanie, ocenę końcową i selekcję sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych

lub wiedzy innego rodzaju;

 poszukiwanie alternatywnych materiałów, urządzeń, produktów, procesów systemów lub

usług;

 formułowanie, projektowanie i ocenę końcową selekcję nowych lub udoskonalonych

materiałów, urządzeń, produktów, procesów, systemów lub usług.

Spółka wytwarzając we własnym zakresie składniki aktywów niematerialnych przyporządkowuje nakłady

odpowiednio do prac badawczych bądź rozwojowych. Jeżeli Spółka nie jest w stanie wyodrębnić etapu

prac badawczych od etapu prac rozwojowych, to całość poniesionych kosztów traktuje jako koszty etapu

prac badawczych. Skutkuje to obciążeniem wyniku okresu, w którym koszty te zostały poniesione.

Nakłady poniesione w trakcie prac rozwojowych ujmuje się w koszty w momencie ich poniesienia bądź

odnosi się na wartości niematerialne, w zależności od spełnienia kryteriów ich aktywowania.

Możliwość ujęcia nakładów i klasyfikacja ich do prac rozwojowych jest możliwa pod warunkiem, że:

 istnieje możliwość technicznego ukończenia danego składnika wartości niematerialnych

i prawnych tak by nadawał się do użytkowania bądź można by go przeznaczyć do sprzedaży,

 istnieje realna możliwość wytwarzania przez dany składnik wartości niematerialnych

prawdopodobnych przyszłych korzyści ekonomicznych,

 istnieje zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,

 istnieje dostępność stosowanych środków technicznych, finansowych i innych oraz możliwość

wiarygodnego określenia nakładów,

 istnieje sposób wdrożenia i możliwości zastosowania z uwzględnieniem istnienia rynku na dany

produkt.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 28

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Gdy nakłady na prace rozwojowe spełnią powyższe warunki, ponoszone nakłady są aktywowane

i wykazane jako składnik wartości niematerialnych w Spółce „prace rozwojowe w toku”.

Zgodnie z MSR 38 koszt wytworzenia obejmuje wszystkie nakłady, które można bezpośrednio

przyporządkować czynnościom tworzenia, produkcji i przystosowania składnika aktywów

do użytkowania w sposób zamierzony przez kierownictwo. Nakłady te obejmują:

 nakłady na materiały i usługi wykorzystane lub zużyte przy wytwarzaniu składnika wartości

niematerialnych,

 koszty z tytułu świadczeń pracowniczych wynikające bezpośrednio z wytworzenia składnika

wartości niematerialnych,

 opłaty za rejestrację tytułu prawnego,

 amortyzację patentów i licencji, które są wykorzystywane przy wytwarzaniu składnika wartości

niematerialnych.

Prace rozwojowe w toku (w realizacji)

Rozpoczęcie pracy rozwojowej dokumentowane jest otwarciem karty projektu. Na podstawie tej

dokumentacji wyznaczony zostaje moment, od którego wydatki w danym projekcie traktowane są jako

prace rozwojowe w realizacji i podlegają kapitalizacji w aktywach bilansu, w pozycji wartości

niematerialne, analitycznie w pozycji „prace rozwojowe w toku”. Pozycja ta nie podlega amortyzacji, ale

podlega testom na utratę wartości.

Prace rozwojowe zakończone

Projekt prac rozwojowych podlega zamknięciu, jeżeli spełnione zostały poniższe kryteria:

 zrealizowano zakres prac wynikających z karty projektu oraz umowy o dotację,

 zrezygnowano z kontynuowania pracy, nakłady spisywane są wtedy w ciężar pozostałych

kosztów operacyjnych okresu.

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia czy istnieją jakiekolwiek przesłanki

wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości aktywów z tytułu prac rozwojowych w realizacji.

W razie stwierdzenia, że przesłanki takie występują, przeprowadzany jest odpowiedni test. Jeśli wartość

bilansowa testowanych aktywów przekracza ich wartość odzyskiwalną wówczas tworzony jest

odpowiedni odpis aktualizujący.

W ocenie Zarządu Jednostki prace rozwojowe podlegają kapitalizacji po spełnieniu kryteriów kapitalizacji

określonych w § 57 MSR 38 „Wartości niematerialne”.

Szacunki

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej

wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej

użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Okres amortyzacji wartości niematerialnych

w leasingu z tytułu przekształconych zgodnie z MSSF 16 umów najmu odpowiada okresowi trwania

umowy. Dla kategorii wartości niematerialnych okres ten znajduje się w przedziale od 18 do 60 miesięcy.

Zarząd dokonuje oceny, czy istnieją przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości

pojedynczych składników aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne. W ramach analizy

wystąpienia przesłanek analizowane są zarówno czynniki zewnętrzne – w tym przede wszystkim

otoczenie makroekonomiczne, jak również wewnętrzne – w tym decyzje strategiczne, aktualne

projekcje finansowe i plany operacyjne. Wystąpienie przesłanki wskazującej na możliwość utraty

wartości wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 29

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Specyfikacja wartości niematerialnych i prawnych:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Koszty zakończonych prac rozwojowych

384

654

Patenty i licencje

202

Inne

128

373

Razem

714

1 028

Zmiana wartości niematerialnych i prawnych:

Rok zakończony dnia 31.12.2021 roku

Koszty

zakończonych

prac

rozwojowych

Patenty

i licencje

Inne Ogółem

Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2021 roku

1 125

205

484

1 814

- Nabycia

- Sprzedaż

Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2021 roku

1 125

288

484

1 898

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2021

roku

471

284

787

- Odpis amortyzacyjny

270

397

- Odpis aktualizujący

- Sprzedaż

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2021

roku

741

357

1 184

Wartość netto na dzień 1 stycznia 2021 roku

654

174

200

1 028

Wartość netto na dzień 31 grudnia 2021roku

384

202

128

714

Rok zakończony dnia 31.12.2020 roku

Koszty

zakończonych

prac

rozwojowych

Patenty

i licencje

Inne Ogółem

Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2020 roku

775

452

1 258

Nabycia

351

174

557

- Sprzedaż

Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2020 roku

1 125

205

484

1 814

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2020 roku

433

175

639

- Odpis amortyzacyjny

110

148

- Odpis aktualizujący

- Sprzedaż

Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2020

roku

471

284

787

Wartość netto na dzień 1 stycznia 2020 roku

342

277

619

Wartość netto na dzień 31 grudnia 2020roku

654

174

200

1 028

Koszty zakończonych prac rozwojowych obejmowały:

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 30

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Platformę PureApta to objęta ochroną patentową na terenie USA i EU platforma technologiczna

pozwalająca na prowadzenie kampanii selekcyjnych mających na celu odkrywanie nowych sekwencji

aptamerów, które mogą stanowić cząsteczki aktywne takie jak cząsteczki o potencjalnych

właściwościach farmakologicznych lub aktywne elementy testów diagnostycznych. Ten zestaw

procedur, technik i know-how obejmuje zarówno prace badawcze nad samą selekcją (prace

laboratoryjne z użyciem fizycznej, zmodyfikowanej chemicznie biblioteki oligonukleotydów), ale także

analizę bioinformatyczną jej wyników, opracowanie kandydatów, przetestowanie ich w docelowych

warunkach aktywności, a następnie po wyborze działających cząsteczek - ich modyfikacje, skracanie,

optymalizacja, i każdorazowo kolejne eksperymenty testujące.

Platformę technologiczną PureSelect2 zawierającą szereg technik, procedur i rozwiązań

technologicznych, które pozwalają na wydajne generowanie nowych przeciwciał z bibliotek

kombinatorycznych z wykorzystaniem techniki prezentacji fagowej (ang. phage display). Dalej

przeciwciała te mogą być wykorzystywane do rozwoju nowych testów diagnostycznych, odczynników

badawczych oraz jako cząsteczki o potencjalnych właściwościach farmakologicznych – kandydaci na leki.

Zakres PureSelect2 obejmuje zestaw procedur, technik i know-how w obrębie zarówno prac

badawczych nad samą selekcją nowych przeciwciał (prace laboratoryjne z użyciem fizycznej biblioteki

fagowej), ale także analizę bioinformatyczną jej wyników, opracowanie kandydatów, przetestowanie ich

w docelowych warunkach aktywności, a następnie po wyborze wstępnie działających cząsteczek - ich

przeklonowanie do różnych formatów przeciwciał pełnowymiarowych (np. IgG). Platforma PureSelect2

jest wykorzystywana wewnątrz Spółki w ramach projektów badawczo-rozwojowych (oraz była w

przeszłości wykorzystywana w zleceniach komercyjnych). W roku 2021 pracownicy Spółki przeprowadzili

22 kampanie selekcyjne phage display z wykorzystaniem PureSelect2. Dzięki tym pracom do każdego

projektu przeciwciałowego z portfolio spółki udało się wygenerować od kilku do kilkudziesięciu

cząsteczek, które potencjalnie będą mogły zostać kandydatami na lek. Jest to nieodzowny element tych

projektów – bez tego wybór i rozwój kandydata na lek nie mógł by zostać przeprowadzony, a całe

portfolio przeciwciałowe nie miałoby racji bytu. PureSelect2 pozwala realizować te wczesne prace

badawcze wewnątrz Spółki. Koszt jednej kampanii selekcyjnej został oszacowany na ok. 160 000 PLN

(obejmujący 2000 sekwencjonowań oraz 20 cząsteczek przeklonowanych do formatu IgG,

wyprodukowanych i zweryfikowanych pod kątem wiązania do celu molekularnego w cytometrii

przepływowej).

Struktura własności wartości niematerialnych:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Własne

634

884

Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy, leasingu MSSF 16

144

Razem

714

1 028

Na wartości niematerialne używane na podstawie umów leasingu składa się aktywator oraz

oprogramowanie używane przy projektach realizowanych przez Spółkę, które służą do projektowania

i analizowania eksperymentów z biologii molekularnej, pozwalają m. in. na przechowywanie i analizę

danych, w tym wyników sekwencjonowania, klonowania, adnotacji i metadanych, służą do edycji

i analizy sekwencji nukleotydowych i aminokwasowych oraz porównywania wielu sekwencji.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 31

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

15. Długoterminowe aktywa finansowe

Wybrane zasady rachunkowości

Zasady wyceny długoterminowych aktywów finansowych podano w Nocie 29 „Instrumenty Finansowe"

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej, w tym:

udziały w ProAnimali Sp. z o.o.

Razem

16. Należności z tytułu dostaw i pozostałe należności

Wybrane zasady rachunkowości

Należności, z wyłączeniem należności z tytułu dostaw i usług, wycenia się na dzień ich powstania

w wartości godziwej, a następnie według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy

procentowej z uwzględnieniem odpisów z tytułu oczekiwanej straty kredytowej. W momencie

początkowego ujęcia Spółka wycenia należności z tytułu dostaw i usług, które nie mają istotnego

komponentu finansowania, w ich cenie transakcyjnej.

Spółka stosuje uproszczone metody wyceny należności wycenianych według zamortyzowanego kosztu,

jeżeli nie powoduje to zniekształcenia informacji zawartych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej,

w szczególności w przypadku, gdy okres do momentu spłaty należności nie jest długi. Należności

wyceniane według zamortyzowanego kosztu, w odniesieniu do których Spółka stosuje uproszczenia, są

wyceniane w momencie początkowego ujęcia w kwocie wymaganej zapłaty, a w okresie późniejszym,

w tym na koniec okresu sprawozdawczego w kwocie wymaganej zapłaty pomniejszonej o odpisy

aktualizujące z tytułu utraty wartości.

Szacunki

Za zdarzenie niewypłacalności (ang. „default”) Spółka uznaje brak wywiązania się z zobowiązania przez

kontrahenta po upływie 180 dni od dnia wymagalności należności.

Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej Spółka wykorzystuje matrycę rezerw oszacowaną

na podstawie historycznych poziomów spłacalności oraz odzysków z należności od kontrahentów.

Spółka uwzględnia informacje dotyczące przyszłości w stosowanych parametrach modelu szacowania

strat oczekiwanych, poprzez zarządczą korektę bazowych współczynników prawdopodobieństwa

niewypłacalności.

Spółka nie monitoruje zmian poziomu ryzyka kredytowego w trakcie życia instrumentu. Oczekiwana

strata kredytowa jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej

oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy.

Struktura należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 32

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Należności z tytułu dostaw i usług

w tym od jednostek powiązanych -

Należności z należnych dotacji

6 411

644

Należności budżetowe ( w tym podatek VAT do zwrotu od nabytych aktywów)

2 809

691

Pozostałe należności od osób trzecich

w tym od jednostek powiązanych -

Należności ogółem (netto)

9 290

1 352

Opis aktualizujący należności

Należności brutto

9 290

1 352

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Spółka nie dokonywała odpisów aktualizujących wartość

należności.

Należności z tytułu dotacji dotyczą kosztów kwalifikowanych poniesionych w danym roku obrotowym,

a zrefundowanych w kolejnym roku obrotowym, a do których Spółka otrzymała zaliczki.

Należności handlowe wg terminu wymagalności:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Nieprzeterminowane

Przeterminowane, w tym:

0- 30 dni 50

30 - 90 dni 3

180 dni

180-360 dni 1

powyżej 360 dni -

RAZEM:

Struktura walutowa należności z tytułu dostaw i usług:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

PLN

EUR

Razem

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 33

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

17. Środki pieniężne

Wybrane zasady rachunkowości

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na

żądanie, fundusze inwestycyjne. Kredyty w rachunku bieżącym są prezentowane w sprawozdaniu z

sytuacji finansowej jako składnik krótkoterminowych zobowiązań z tytułu zadłużenia. Dla celów

sprawozdania z przepływów pieniężnych kredyty w rachunku bieżącym nie pomniejszają stanu środków

pieniężnych i ich ekwiwalentów.

Struktura środków pieniężnych i ich ekwiwalentów:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Środki pieniężne w kasach

Środki pieniężne na rachunkach bankowych

6 178

8 956

Razem

6 178

8 956

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wg waluty:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

PLN

6 163

8 938

EUR

USD

Razem

6 178

8 956

Kwota w USD stanowi równowartość 472,11 zł., czyli jest poniżej poziomu prezentacji.

18. Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych

26 751

Inne

Razem

26 751

Po wpływie środków z emisji akcji serii E Spółka, zgodnie z uchwałą Rady Nadzorczej, ulokowała część

środków w funduszach inwestycyjnych, których profil ryzyka SRRI wynosił dla całego portfela 2,2.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 34

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

19. Pozostałe aktywa

Wybrane zasady rachunkowości

W ramach pozostałych aktywów Jednostka prezentuje przede wszystkim czynne rozliczenia

międzyokresowe kosztów, jeżeli dotyczą one zaliczek na przyszłe usługi lub dostawy oraz koszty emisji

akcji, które zostały rozliczone z agio powstałym z emisji akcji.

Struktura pozostałych aktywów:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Domeny, licencje, oprogramowania

552

226

Polisy ubezpieczeniowe

Koszty emisji do przeniesienia na aggio

2 486

Prenumeraty, abonament

Wynajem sprzętu

Patenty

111

Pozostałe

Razem

796

2 729

20. Kapitał podstawowy

Wybrane zasady rachunkowości

Kapitał wniesiony przez akcjonariuszy wykazywany według wartości nominalnej, w wysokości zgodnej

z aktem założycielskim Jednostki oraz wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego.

W roku 2021 kapitał podstawowy kształtował się następująco:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Seria A

185 400

Seria B1

296 500

Seria B2

544 100

Seria C

146 410

Seria D

481 590

Seria E

600 000

Razem

2 254 000

1 654 000

Cena nominalna akcji

0,10

Wartość kapitału akcyjnego

225 400

165 400

Podstawowe informacje o kapitale podstawowym w okresie objętym niniejszym sprawozdaniem

finansowym.

Podwyższenia kapitału Spółki w drodze emisji akcji serii E

W dniu 26 czerwca 2020 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki podjęło uchwałę w sprawie

podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję w trybie oferty publicznej nowych akcji

zwykłych na okaziciela serii E. Nowo emitowane akcje zwykłe na okaziciela serii E zostały zaoferowane

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 35

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

w ramach subskrypcji otwartej z wyłączeniem w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy

Spółki w drodze oferty publicznej przeprowadzonej w oparciu o prospekt opublikowany przez Spółkę

w dniu 9 listopada 2020 roku. Przydział Akcji Oferowanych nastąpił w dniu 3 grudnia 2020 r. Powyższa

zmiana została zarejestrowana w KRS 20 stycznia 2021 roku.

Struktura akcjonariatu - liczba akcji, liczba głosów:

Liczba głosów równa jest licznie akcji

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Filip Jeleń

398 603

498 817

Aviva investors Poland TFI S.A.

170 464

Maciej Mazurek

160 104

Augebit FIZ

153 220

127 220

Piotr Jakimowicz

146 576

Andrzej Trznadel

81 000

Pozostali

1 144 033

640 283

Razem

2 254 000

1 654 000

Struktura akcjonariatu - udział w ogólnej liczbie głosów:

Liczba głosów równa jest licznie akcji

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Filip Jeleń

17,68%

30,16%

Aviva investors Poland TFI S.A.

7,56%

0,00%

Maciej Mazurek

7,10%

9,68%

Augebit FIZ

6,80%

7,69%

Piotr Jakimowicz

6,50%

8,86%

Andrzej

Trznadel

3,59%

4,90%

Pozostali

50,76%

38,71%

Razem

100,00%

21. Kapitał zapasowy

Wybrane zasady rachunkowości

Kapitał zapasowy obejmuje kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej i tworzony jest

z nadwyżki ceny emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej pomniejszonej o koszty tej emisji (agio).

W roku 2021 kapitał zapasowy kształtował się następująco.

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Kapitał zapasowy na początek okresu

16 815

13 065

Zwiększenia

54 078

3 750

agio

51 291

program motywacyjny 2 787

3 750

Zmniejszenia

Kapitał zapasowy na koniec okresu

70 893

16 815

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 36

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Na dzień 31 grudnia 2021 roku w ramach kapitału zapasowego Spółka wykazała w kwocie 6 696 tys. zł

skutki rozliczenia za rok 2021 programu motywacyjnego, który szczegółowo opisano w nocie 32.

22. Zyski (straty) zatrzymane

Wybrane zasady rachunkowości

Zyski zatrzymane obejmują:

 zyski/straty z lat ubiegłych, które nie zostały podzielone/pokryte,

 zysk/stratę bieżącego okresu sprawozdawczego.

Zyski i straty zatrzymane kształtowały się w roku 2021 w sposób następujący:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Zyski (straty na początek okresu

(8 112)

Zwiększenia

(11 756)

zysk (strata) netto bieżącego okresu (11 756)

inne -

Zmniejszenia

podział zysku z lat ubiegłych

korekta błędów podstawowych

Kapitał zapasowy na koniec okresu

(19 867)

(8 112)

23. Podwyższenie kapitału akcyjnego w 2021 r.

Pod koniec 2020 roku Spółka dokonała udanej emisji w trybie oferty publicznej 600 000 akcji serii E.

Cena emisyjna jednej akcji serii E wynosiła 90,00 zł.

Dnia 02.02.2021 r. do Spółki wpłynęły z tytułu przeprowadzonej emisji środki pieniężne o łącznej

wartości 52 100 tys. zł.

Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego Spółki nastąpiła w dniu 20.01.2021 roku.

Kapitał własny Spółki zwiększył się w wyniku podwyższenia o 51 514 tys. zł.

24. Rezerwy

Wybrane zasady rachunkowości

Rezerwy tworzy się w wartości stanowiącej najbardziej wiarygodny szacunek nakładów niezbędnych do

wypełnienia obecnego obowiązku na koniec okresu sprawozdawczego.

Rezerwy na odprawy emerytalne oraz niewykorzystane urlopy są szacowane przez niezależnego

aktuariusza i przeszacowywane w przypadku wystąpienia istotnych przesłanek mających wpływ na ich

wysokość z uwzględnieniem m.in. rotacji zatrudnienia i planowanych zmian wynagrodzeń.

Szacunki

Tworzenie rezerw wymaga dokonania szacunków prawdopodobieństwa wypływu środków

zawierających w sobie korzyści ekonomiczne oraz określenia wysokości stanowiącej najbardziej

wiarygodny szacunek nakładów niezbędnych do wypełnienia obowiązku obecnego na koniec okresu

sprawozdawczego. Rezerwy są tworzone, gdy prawdopodobieństwo wypływu środków zawierających

w sobie korzyści ekonomiczne jest większe niż 50%.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 37

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Specyfikacja rezerw:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Rezerwa na odprawy emerytalne

długoterminowa

krótkoterminowa 8

Rezerwy na niewykorzystane urlopy

499

długoterminowe -

krótkoterminowe 55

499

Razem

105

561

25. Zobowiązania z tytułu leasingu

Wybrane zasady rachunkowości

Spółka ujmuje zobowiązanie z tytułu leasingu w dacie rozpoczęcia leasingu.

Opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują:

 stałe opłaty leasingowe,

 zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo

z zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia,

 kwoty, których zapłaty przez leasingobiorcę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości

końcowej,

 cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka

skorzysta z opcji kupna,

 kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, chyba że można z wystarczającą pewnością założyć,

że Spółka nie skorzysta z opcji wypowiedzenia.

Opłaty zmienne, które nie zależą od indeksu lub stawki nie są wliczane do wartości zobowiązania z tytułu

leasingu. Opłaty te są ujmowane w rachunku wyników w okresie zaistnienia zdarzenia, które powoduje

ich wymagalność.

W dacie rozpoczęcia, zobowiązanie z tytułu leasingu jest wyceniane w wysokości wartości bieżącej opłat

leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie, zdyskontowanych z zastosowaniem krańcowych

stóp procentowych leasingobiorcy.

Spółka nie dyskontuje zobowiązań z tytułu leasingu przy użyciu stóp procentowych leasingu, gdyż dla

celów określenia tej stopy wymagane byłyby informacje na temat niegwarantowanej wartości końcowej

przedmiotu leasingu jak również bezpośrednich kosztów poniesionych przez leasingodawcę, czyli

informacji, które mogą być znane tylko leasingodawcy.

Ustalenie krańcowej stopy leasingobiorcy

Krańcowe stopy procentowe zostały określone jako suma:

 stopy wolnej od ryzyka (risk free rate), wyznaczonej na bazie IRS (Interest Rate Swap) zgodnie

z okresem zapadalności stopy dyskonta i odpowiedniej stopy bazowej dla danej waluty, oraz

 premii za ryzyko kredytowe Spółki w oparciu o marżę kredytową.

Późniejsza wycena

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 38

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu praw do użytkowania stosując model

kosztu.

W celu zastosowania modelu kosztu Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu praw do użytkowania

według kosztu:

 pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne (umorzenie) i łączne odpisy aktualizujące

z tytułu utraty wartości, oraz

 skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu

nieskutkującej koniecznością ujęcia odrębnego składnika leasingu.

Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:

 zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu

leasingu,

 zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz

 zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny

lub zmiany leasingu lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat

leasingowych.

Spółka aktualizuje wycenę zobowiązania z tytułu leasingu z powodu ponownej oceny, gdy zaistnieje

istotna zmiana w przyszłych opłatach leasingowych wynikająca ze zmiany w indeksie lub stawce

stosowanej do ustalenia opłat (np. zmieni się opłata w prawie wieczystego użytkowania), gdy zmieni się

kwota, której zapłaty Spółka oczekuje w ramach gwarantowanej wartości końcowej lub jeżeli Spółka

zmieni ocenę prawdopodobieństwa skorzystania z opcji kupna, przedłużenia lub wypowiedzenia

leasingu.

Aktualizacja zobowiązania z tytułu leasingu koryguje również wartość składnika aktywów z tytułu praw

do użytkowania. Jeżeli wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu praw do użytkowania została

zmniejszona do zera, dalsze zmniejszenie wyceny zobowiązania z tytułu leasingu Spółka ujmuje w zysku

lub stracie.

Profesjonalny osąd

W zakresie umów, w których Spółka jest leasingobiorcą, gdy ocena czy umowa zawiera leasing nie jest

jednoznaczna, Spółka dokonuje profesjonalnego osądu w zakresie czy definicja leasingu zgodnie z MSSF

16 jest spełniona.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 39

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Specyfikacja zobowiązań z tytułu leasingu:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Długoterminowe

2 000

3 629

Krótkoterminowe

1 113

1 376

Razem

3 114

5 005

Specyfikacja zobowiązań z tytułu leasingu według metody wyceny:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Wyceniane według zamortyzowanego kosztu

3 114

5 005

Wyceniane według wartości godziwej przez bieżący wynik finansowy

Razem

3 114

5 005

Struktura walutowa zobowiązań z tytułu leasingu:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

PLN

EUR

3 021

4 832

USD

173

GBP

CHF

Razem

3 114

5 005

Specyfikacja zobowiązań z tytułu leasingów wg terminów wymagalności:

Rok

Okres spłaty

krótkoterminowe długoterminowe Razem

do 1 roku

powyżej 1

roku do 3 lat

powyżej 3 do

5 lat

powyżej 5 lat

2021 1 113

1 063

937

1 113

2 000

3 114

2020 1 376

2 335

1 295

1 376

3 629

5 005

Ze względu na planowaną do dnia 31.12.2022 r. relokację siedziby Spółki, na dzień 31.12.2021 r. Spółka

zastosowała dozwolone uproszczenia przewidziane w MSSF16 i nie dokonała przekształcenia niektórych

umów najmu dotyczących powierzchni biurowej, laboratoryjnej oraz sprzętu laboratoryjnego, traktując

umowy jako krótkoterminowe, o terminie wypowiedzenia krótszym niż jeden rok. W 2021 r. Spółka

wykazała koszty tych umów w sposób liniowy, bezpośrednio w koszty okresu.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 40

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

26. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Wybrane zasady rachunkowości

Zobowiązania, w tym zobowiązania z tytułu dostaw i usług, wycenia się na dzień ich powstania

w wartości godziwej, a następnie według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody

efektywnej stopy procentowej. Spółka stosuje uproszczone metody wyceny zobowiązań wycenianych

według zamortyzowanego kosztu, jeżeli nie powoduje to zniekształcenia informacji zawartych

w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w szczególności w przypadku, gdy okres do momentu

uregulowania zobowiązania nie jest długi.

Specyfikacja zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

674

2 756

Zobowiązania publicznoprawne, w tym

553

podatek dochodowy od os. fizycznych 3

147

ubezpieczenie społeczne 3

386

PFRON 13

PPK

Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń

573

Pozostałe zobowiązania

RAZEM:

694

3 884

Struktura wiekowa zobowiązań handlowych:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Nieprzeterminowane

330

2 169

Przeterminowane, w tym:

344

587

0- 90 dni 297

541

91 - 180 dni (3)

181-360 dni 51

powyżej 360 dni

RAZEM:

674

2 756

Struktura walutowa zobowiązań handlowych:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

PLN

551

2 201

EUR

USD

116

416

GBP

130

CHF

Razem

674

2 756

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 41

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

27. Dotacje

Wybrane zasady rachunkowości

Dotacji nie ujmuje się do chwili uzyskania uzasadnionej pewności, że Spółka spełni konieczne warunki

i otrzyma takie dotacje.

Korzyści wynikające z otrzymania pożyczki rządowej poniżej oprocentowania rynkowego, traktowane są

jako dotacje i mierzone są jako różnica pomiędzy wartością otrzymanej pożyczki i wartością godziwą

pożyczki ustaloną z zastosowaniem odpowiedniej rynkowej stopy procentowej.

Dotacje których zasadniczym warunkiem jest nabycie lub wytworzenie przez Spółkę aktywów trwałych,

ujmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji rozliczeń międzyokresowych w niezmienionej,

a więc otrzymanej wysokości, do czasu przyjęcia do używania finansowanych z dotacji środków trwałych.

Dotacje powinny być w sposób systematyczny i racjonalny ujmowane jako przychody w okresach,

w których zapewniona zostanie ich współmierność z kosztami amortyzacji ujętymi w rachunku zysków

i strat.

Dotacje otrzymane na zakup środków trwałych, które zostaną wykorzystane w procesie tworzenia

nowych wartości prawnych, zostaną zaewidencjonowane w pozycji rozliczeń międzyokresowych

przychodów do momentu zakończenia procesu wytworzenia nowej wartości niematerialnej i prawnej.

Amortyzacja środków trwałych zwiększa wartość nowopowstałych wartości niematerialnych i prawnych.

Rozliczenie dotacji nastąpi poprzez systematyczne odniesienie w rachunek zysków i strat (w przychody

i koszty amortyzacji) przez przewidywany okres użytkowania ekonomicznego powstałych aktywów.

Pozostałe dotacje ujmowane są systematycznie w przychodach, w okresie niezbędnym

do skompensowania kosztów, które te dotacje miały w zamierzeniu kompensować. Dotacje należne jako

rekompensata kosztów lub strat już poniesionych lub jako forma bezpośredniego wsparcia finansowego

dla Spółki bez ponoszenia przyszłych kosztów ujmowane są w rachunku zysków i strat w okresie,

w którym są należne.

Zasady właściwe dla rozliczenia dotacji do aktywów trwałych stosuje się także w przypadku transakcji

nieodpłatnego otrzymania aktywów trwałych.

Specyfikacja dotacji.

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Długoterminowe, w tym

112

150

dotacje do prac rozwojowych 112

150

zaliczki do prac badawczo-rozwojowych

Krótkoterminowe, w tym

3 679

12 228

dotacje do prac rozwojowych

346

zaliczki do prac badawczo-rozwojowych 3 679

11 882

Razem

3 791

12 378

W ramach dotacji Spółka wykazała dotacje rozliczane w czasie do kosztów prac rozwojowych

aktywowanych w ramach wartości niematerialnych oraz otrzymane zaliczki do realizowanych projektów

badawczych, które są w całości traktowane jako krótkoterminowe, ponieważ są rozliczane w ciągu 180

dni od ich otrzymania. Zmiana stanu zaliczek w stosunku rdr. wynikła z rozliczenia na dzień 31.12.2021

większości zaliczek.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 42

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Dotacje oraz zaliczki na dotacje wg realizowanych projektów:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Długoterminowe

112

150

PB012 PureApta – Zakończone prace rozwojowe 112

150

PB010 PureSelect2 – Zakończone prace rozwojowe -

Krótkoterminowe

3 679

12 228

PB001 MutliBody

1 489

3 276

PB002 AptaPheresis 363

1 308

PB003 PureActivator -

2 259

PB004 PureBIKE 1 827

3 129

PB005 Apta-MG -

712

PB006 AptaMLN

457

PB007 MARA -

650

PB008 MAGBBRIS -

PB010 PureSelect2 -

346

PB012 PureApta -

PB013 AlterCar

PB014 DualDrug -

Razem

3 791

12 378

28. Instrumenty finansowe

Wybrane zasady rachunkowości

Wycena aktywów i zobowiązań finansowych

W momencie początkowego ujęcia Spółka wycenia składnik aktywów lub zobowiązań finansowych

niekwalifikowanych jako wyceniane według wartości godziwej przez wynik finansowy (tj. przeznaczone

do obrotu) według wartości godziwej powiększonej o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio

przypisane do nabycia lub emisji składnika aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych. Spółka

nie klasyfikuje instrumentów jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy przy

początkowym ujęciu, tj. nie stosuje opcji wartości godziwej.

Na koniec okresu sprawozdawczego Spółka wycenia składnik aktywów lub zobowiązań finansowych

według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, z wyjątkiem

instrumentów pochodnych, które są wyceniane według wartości godziwej.

Spółka stosuje uproszczone metody wyceny aktywów i zobowiązań finansowych wycenianych według

zamortyzowanego kosztu, jeżeli nie powoduje to zniekształcenia informacji zawartych w sprawozdaniu

z sytuacji finansowej w szczególności w przypadku, gdy okres do momentu spłaty należności lub

uregulowania zobowiązania nie jest długi.

Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu, w odniesieniu do których Spółka

stosuje uproszczenia, są wyceniane w momencie początkowego ujęcia w kwocie wymaganej zapłaty,

a w okresie późniejszym, w tym na koniec okresu sprawozdawczego, w kwocie wymaganej zapłaty

pomniejszonej o oczekiwaną stratę kredytową.

Zobowiązania finansowe, w odniesieniu do których Spółka stosuje uproszczenia, wyceniane są

w momencie początkowego ujęcia i w okresie późniejszym, w tym na koniec okresu sprawozdawczego,

w kwocie wymaganej zapłaty.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 43

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

W odniesieniu do instrumentów kapitałowych w szczególności do akcji i udziałów

notowanych/nienotowanych przeznaczonych do obrotu Spółka klasyfikuje instrumenty jako wyceniane

wg wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Zyski i straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów pochodnych, które nie spełniają zasad

rachunkowości zabezpieczeń są odnoszone w zysk lub stratę okresu sprawozdawczego.

Utrata wartości aktywów finansowych

Spółka stosuje następujące modele wyznaczania odpisów z tytułu utraty wartości:

 model ogólny (podstawowy),

 model uproszczony.

Model ogólny jest stosowany przez Spółkę dla aktywów finansowych wycenianych wg

zamortyzowanego kosztu – innych niż należności z tytułu dostaw i usług oraz dla instrumentów dłużnych

wycenianych do wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

W modelu ogólnym Spółka monitoruje zmiany poziomu ryzyka kredytowego związanego z danym

składnikiem aktywów finansowych oraz klasyfikuje aktywa finansowe do jednego z trzech etapów

wyznaczania odpisów z tytułu utraty wartości w oparciu o obserwację zmiany poziomu ryzyka

kredytowego w stosunku do początkowego ujęcia instrumentu.

Model uproszczony jest stosowany przez Spółkę dla należności z tytułu dostaw i usług i pozostałych

należności.

W modelu uproszczonym Spółka nie monitoruje zmian poziomu ryzyka kredytowego w trakcie życia

instrumentu, a szacuje oczekiwaną stratę kredytową w horyzoncie do terminu zapadalności

instrumentu.

Spółka uwzględnia informacje dotyczące przyszłości w stosowanych parametrach modelu szacowania

strat oczekiwanych poprzez kalkulację parametrów prawdopodobieństwa niewypłacalności w oparciu

o bieżące kwotowania rynkowe.

Ustalanie wartości godziwej

Spółka wykorzystuje w maksymalnym stopniu obserwowalne dane wejściowe i w minimalnym stopniu

uwzględnia nieobserwowalne dane wejściowe, aby oszacować wartość godziwą, czyli cenę, która

zostałaby osiągnięta w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach przeniesienia zobowiązania

lub instrumentu kapitałowego między uczestnikami rynku na dzień wyceny i w aktualnych warunkach

rynkowych.

Spółka wycenia instrumenty pochodne w wartości godziwej przy zastosowaniu modeli wyceny

instrumentów finansowych, wykorzystując ogólnie dostępne kursy walutowe, stopy procentowe,

krzywe forward i zmienności dla walut i towarów pochodzące z aktywnych rynków.

Jednostka dokonuje wyceny wartości godziwej posługując się następującą hierarchią:

 ceny notowane (nieskorygowane) z aktywnych rynków dla identycznych aktywów lub

zobowiązań,

 dane wejściowe inne niż notowane ceny poziomu 1, które są pośrednio lub bezpośrednio

możliwe do zaobserwowania. Jeśli składnik aktywów lub zobowiązanie ma określony okres życia,

dane wejściowe muszą być możliwe do zaobserwowania zasadniczo przez cały ten okres,

 dane wejściowe, które nie opierają się na danych rynkowych możliwych do zaobserwowania.

Zastosowane założenia muszą odzwierciedlać te, które byłyby zastosowane przez uczestników

rynku, włączając ryzyko.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 44

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem nie wystąpiły aktywa i pasywa wyceniane w wartości

godziwej.

Rachunkowość zabezpieczeń

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym rachunkowość zabezpieczeń nie wystąpiła.

Profesjonalny osąd

Zarząd dokonuje osądu w zakresie klasyfikacji instrumentów finansowych, oceny charakteru i zakresu

ryzyka związanego z instrumentami finansowymi oraz zastosowania rachunkowości zabezpieczeń

przepływów pieniężnych. Instrumenty finansowe klasyfikuje się do poszczególnych kategorii

w zależności od celu ich nabycia oraz charakteru nabywanych walorów.

Klasyfikacja instrumentów finansowych:

Kategoria Wartość bilansowa Wartość godziwa

zgodnie z

MSSF 9

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

Aktywa finansowe

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe AFWZK 9 290

1 352

9 290

1 352

Aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej AFWwWGpWF

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty AFWZK 6 178

8 956

6 178

8 956

Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane według

wartości godziwej

AFWwWGpWF

26 751

Zobowiązania finansowe

Kredyty bankowe i pożyczki zaciągnięte ZFWZK -

Inne zobowiązania finansowe (leasing) ZFWZK 3 114

5 005

3 114

5 005

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe ZFWZK 694

3 884

694

3 884

Wartość godziwa instrumentów finansowych, jakie Spółka posiadała na dzień 31 grudnia 2021 roku nie

odbiegała istotnie od wartości prezentowanej w sprawozdaniu finansowym z następujących powodów:

 w odniesieniu do instrumentów krótkoterminowych ewentualny efekt dyskonta nie jest istotny,

 instrumenty te dotyczą transakcji zawieranych na warunkach rynkowych.

29. Zarządzanie ryzykiem kapitałowym

Celem Spółki w zarządzaniu ryzykiem kapitałowym jest ochrona zdolności Spółki do kontynuowania

działalności, tak aby możliwe było realizowanie zwrotu dla akcjonariuszy oraz korzyści dla innych

zainteresowanych stron, a także utrzymanie optymalnej struktury kapitału w celu obniżenia jego kosztu.

Spółka monitoruje kapitał za pomocą wskaźnika zadłużenia. Wskaźnik ten oblicza się jako stosunek

zadłużenia netto do łącznej wartości kapitału. Zadłużenie netto oblicza się jako sumę kredytów

i pożyczek, zobowiązania leasingowe, zaliczki na dotacje oraz pozostałe zobowiązania pomniejszone

o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Łączną wartość kapitału oblicza się jako kapitał własny wykazany

w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej wraz z zadłużeniem netto.

Na Zarząd nie są nałożone żadne zewnętrzne wymagania kapitałowe za wyjątkiem tego, iż zgodnie z art.

396 §1 Kodeksu Spółek Handlowych, któremu podlega PURE BIOLOGICS S.A., na pokrycie straty należy

utworzyć kapitał zapasowy, do którego przelewa się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki

kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału akcyjnego.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 45

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Strukturę finansowania Spółki przedstawia poniższa tabela:

Struktura finansowania

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Oprocentowane kredyty i pożyczki

Zobowiązania leasingowe

3 114

5 005

Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania

694

3 884

Zaliczki otrzymane do prac badawczo-rozwojowych

3 679

11 882

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty* (-)

6 178

8 956

Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej

26 751

Zadłużenie netto

-25 442

11 816

Kapitał własny

39 486

-2 887

Kapitał i zadłużenie netto

14 045

8 929

Wskaźnik zadłużenia

132%

Zarząd Spółki dokonuje przeglądu struktury kapitałowej raz do roku. W ramach przeglądu Zarząd

analizuje koszt kapitału oraz rodzaje ryzyka związanego z każdą klasą kapitału. W ramach tego przeglądu,

Zarząd ocenia koszty kapitału i ryzyka w odniesieniu do każdej klasy kapitału.

30. Zarządzanie ryzykiem finansowym

Działalność Pure Biologics S.A. podlega następującym kategoriom ryzyka związanego z instrumentami

finansowymi:

 ryzyko kredytowe,

 ryzyko płynności finansowej,

 ryzyko walutowe,

 ryzyko stóp procentowych.

Niniejsza nota zawiera informacje o ekspozycji Spółki na każdy rodzaj ryzyka wskazanego powyżej,

a także opisuje cele, politykę oraz procedury związane z zarządzaniem ryzykiem. Odpowiedzialność za

wyznaczenie kryterium i zasad zarządzania ryzykiem ponosi Zarząd Spółki.

Zarządzanie ryzykiem prowadzone jest jako proces ciągły. Spółka poddaje ryzyka ciągłej analizie z punktu

widzenia oddziaływania środowiska zewnętrznego oraz zmian w swoich strukturach i działalności. Na tej

podstawie podejmuje działania zmierzające do ograniczenia ryzyka lub jego transferu poza Jednostkę.

Celowi temu służy podnoszenie świadomości pracowników w zakresie możliwości powstania

i oddziaływania ryzyka z punktu widzenia działalności jednostki organizacyjnej.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 46

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Ryzyko utraty płynności finansowej

Spółka na obecnym etapie prowadzonej działalności swoje główne wydatki ponosi na prowadzenie prac

badawczo-rozwojowych. Dotychczasowa realizacja programów badawczych jest możliwa dzięki

finansowaniu ze środków uzyskanych od akcjonariuszy w ramach emisji akcji oraz z dotacji

pochodzących ze środków publicznych, głównie z Narodowego Centrum Badań i Rozwoju. W czasie prac

badawczo-rozwojowych, opracowywane rozwiązania służące przygotowaniu nowych leków i wyrobów

medycznych nie generują przychodów ze sprzedaży, jednak potencjalna ich wartość do komercjalizacji

rośnie wraz z postępem prac badawczych.

Niezależnie od potrzeb finansowych Spółki założonych w podstawowych budżetach projektów B+R,

w związku z trudnym do przewidzenia wynikiem eksperymentalnych prac badawczych, możliwym

niedoszacowaniem budżetu na przeprowadzenie badań przedklinicznych i klinicznych oraz ryzykiem

ponoszenia dodatkowych kosztów badań uzupełniających, dalszy rozwój realizowanych projektów może

wymagać dodatkowych nakładów finansowych. W związku z tym nie można wykluczyć, że Spółka będzie

musiała pozyskać dodatkowe, większe od planowanego finansowanie na doprowadzenie projektów do

etapów pozwalających na ich komercjalizację.

Zgodnie z przyjętym modelem finansowania projektów B+R w całym okresie ich realizacji Spółka będzie

bazowała na środkach własnych, pozyskanych w dalszym ciągu wyłącznie z emisji akcji oraz dotacji

publicznych. Brak możliwości pozyskania w przyszłości przez Spółkę środków finansowych w wyniku

(i) niepowodzenia kolejnych emisji akcji lub (ii) wstrzymania wypłaty dotacji już przyznanych lub

(iii) konieczności zwrotu części albo całości dotacji już wypłaconych lub (iv) nieprzyznania dotacji nowych

może spowodować opóźnienie, ograniczenie, zawieszenie lub uniemożliwić w ogóle prowadzenie

projektów badawczo-rozwojowych przez Spółkę. W skrajnym przypadku może doprowadzić również do

utraty płynności finansowej i zawieszenia działalności operacyjnej w ogóle. Okoliczności te mogą

negatywnie wpłynąć na sytuację finansową, perspektywy rozwoju oraz wyniki Spółki.

Ryzyko walutowe

Spółka ponosi wydatki na zakup odczynników, sprzętu laboratoryjnego, specjalistycznych usług

zewnętrznych, podróży służbowych oraz utrzymania powierzchni laboratoryjnych i biurowych

denominowane w PLN oraz w niewielkim stopniu w walutach obcych. Niekorzystne zmiany kursowe

mogą spowodować zwiększenie nakładów finansowych ponoszonych przez Spółkę na programy

badawcze, w związku z przenoszeniem kosztów zmian kursowych przez kontrahentów i dystrybutorów

krajowych zaopatrujących się za granicą. Ekspozycja na ryzyko walutowe wynika z niedopasowania

walutowego źródeł finansowania Spółki i wydatków w różnych walutach, co może narazić Spółkę na

dodatkowe koszty w przypadku niekorzystnego ukształtowania się kursu wymiany poszczególnych walut

szczególnie ze względu na osłabienie PLN wobec koszyka walut obcych związane z pandemią

koronawirusa oraz sytuacją związaną z konfliktem zbrojnym na Ukrainie. Na prowadzenie projektów B+R

Spółka uzyskuje dofinansowanie ze środków publicznych w PLN w związku z postępem prac badawczych,

kolejne ich etapy, szczególnie dotyczące planowanych badań przedklinicznych i klinicznych, rozliczane

będą w walutach obcych. W przypadku pozyskiwania dotacji obejmujących usługi płatne w walucie

obcej, Spółka uwzględnia odpowiedni margines bezpieczeństwa niekorzystnej zmiany kursu

walutowego wyłącznie na etapie składanego wniosku o przyznanie dotacji. Wpływ ryzyka walutowego

na wyniki finansowe i sytuację finansową jest minimalny.

W okresach obrachunkowych zakończonych 31 grudnia 2021 i 31 grudnia 2020 roku ryzyko kursowe

obejmowało jedynie ryzyko związane z istnieniem sald należności i zobowiązań handlowych wyrażonych

w walutach obcych, których wartości przedstawiały się następująco:

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 47

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Stan na 31.12.2021

Stan na 31.12.2020

Wartość w

walucie

Wartość w PLN

Wartość w

walucie

Wartość w PLN

Aktywa wyrażone w walutach obcych, w tym:

w USD

w EUR 14

Zobowiązania wyrażone w walutach obcych, w tym:

w USD 4

111

416

w GBP -

130

w EUR -

138

555

W ocenie zarządu Spółki prawdopodobne zmiany kursów walutowych o +/-10% wpłynęłyby na wyniki

Spółki kapitałowej w następujących wartościach:

Stan na 31.12.2021

Stan na 31.12.2020

Wpływ na

wynik

netto

Wpływ na

kapitały własne

Wpływ na

wynik netto

Wpływ na

kapitały

własne

Wzrost kursu walutowego o 10%

(43)

Spadek kursu walutowego o 10%

(4)

Ryzyko stóp procentowych

Spółka w minimalnym stopniu korzysta ze środków kredytowych finansując swoją działalność

w podstawowym zakresie kapitałem własnym i środkami pochodzącymi z dotacji. Stąd ryzyko kredytowe

wynikające ze zmiany stóp procentowych kosztu kredytu, pożyczek, leasingu lub zmniejszenia jego limitu

jest minimalne i ma nieznaczny wpływ na sytuację finansową Jednostki. W ramach zobowiązań

finansowych Spółka prezentuje umowy leasingu środków trwałych oraz wartości niematerialnych

zgodnie z MSSF 16. Narażone na ryzyko zmiany stopy procentowej są jedynie te umowy, wobec których

bieżąca wartość opłat leasingowych uzależniona jest od stawek WIBOR 1M oraz WIBOR 3M.

W roku 2021 aktywa finansowe oraz zobowiązania finansowe według rodzajów narażenia na ryzyko

stopy procentowej przedstawiały się następująco:

Stan na

31.12.2021

Stan na

31.12.2020

Aktywa finansowe

nieoprocentowane

6 482

661

oprocentowanie stałe

oprocentowanie zmienne

6 482

661

Zobowiązania finansowe

nieoprocentowane

1 607

4 438

oprocentowanie stałe

oprocentowanie zmienne

2 181

3 899

3 788

3 899

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 48

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

W ocenie zarządu Spółki, realne zmiany stopy procentowej kształtują się w zakresie +/- 1pp, a ich wpływ

na wyniki Spółki w poszczególnych okresach przedstawiałby się następująco:

Wpływ na wynik netto i kapitał własny

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Wzrost oprocentowania o 1 pp

(21,12)

(19,97)

Spadek oprocentowania o 1 pp

21,12

19,97

31. Aktywa i zobowiązania warunkowe

Wybrane zasady rachunkowości

Spółka ujawnia na koniec okresu sprawozdawczego informacje o aktywach warunkowych, jeśli wpływ

korzyści ekonomicznych jest prawdopodobny. Jeśli jest to wykonalne w praktyce, Spółka szacuje skutki

finansowe aktywów warunkowych, wyceniając je zgodnie z zasadami obowiązującymi przy wycenie

rezerw.

Spółka ujawnia na koniec okresu sprawozdawczego informacje o zobowiązaniach warunkowych, jeśli:

 ma możliwy obowiązek, który powstał na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie

potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości

niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli Spółki lub

 ma obecny obowiązek, który powstał na skutek zdarzeń przeszłych, ale wypływ środków

zawierających w sobie korzyści ekonomiczne nie jest prawdopodobny lub Spółka nie jest

w stanie wycenić kwoty zobowiązania wystarczająco wiarygodnie.

Spółka nie ujawnia zobowiązania warunkowego, gdy prawdopodobieństwo wypływu środków

zawierających w sobie korzyści ekonomiczne jest znikome.

Szacunki

Spółka dokonuje szacunków w odniesieniu do skutków finansowych ujawnianych aktywów

warunkowych w oparciu o wartość wcześniej rozpoznanych kosztów, które Spółka spodziewa się

odzyskać (np. na mocy podpisanych umów ubezpieczenia), bądź wartość przedmiotu postępowań,

w których Spółka występuje w roli powoda.

Spółka szacuje możliwe przyszłe zobowiązania, stanowiące zobowiązania warunkowe, w oparciu

o wartość roszczeń w ramach toczących się postępowań, w których jest stroną pozwaną.

Aktywa warunkowe

Na dzień 31 grudnia 2021 r. spółka nie posiadała aktywów warunkowych.

Zobowiązania warunkowe

Spółka wystawia imienne weksle in blanco wystawiane do każdej umowy dotacyjnej (do każdego

projektu). Jest to wymagane regulaminem dla projektów współfinansowanych ze środków publicznych.

Jako zabezpieczenie należytego wykonania zobowiązań wynikających z umowy, Zarząd jednostki złożył

zabezpieczenie w postaci weksla in blanco opatrzonego klauzulą „nie na zlecenie”. Zabezpieczenie

ustanowiono do końca okresu trwałości realizowanych projektów. Jest to wymóg wynikający z umów

o dofinansowanie (dotacji).

Weksle są zabezpieczeniem zawartych umów leasingu środków transportu oraz urządzeń.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 49

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

32. Płatności w formie akcji

Spółka prowadzi program świadczeń opartych na akcjach rozliczanych w instrumentach kapitałowych,

w ramach których Jednostka otrzymuje usługi pracowników w zamian za instrumenty kapitałowe (akcje)

Spółki. Wartość godziwa usług pracowników otrzymanych w zamian za przyznanie akcji wykazywana jest

jako koszt przez okres nabywania uprawnień do realizacji opcji w korespondencji z kapitałem własnym

– „Kapitał zapasowy”.

Całkowita kwota podlegająca ujęciu w kosztach zostaje określona przez odniesienie do wartości

godziwej przyznanych akcji ustalonej na dzień przyznania akcji:

 z uwzględnieniem wszelkich warunków rynkowych (na przykład ceny akcji jednostki);

 bez uwzględnienia wpływu wszelkich związanych ze stażem pracy oraz warunków nierynkowych

nabywania uprawnień (na przykład rentowności sprzedaży, celów związanych ze wzrostem

sprzedaży oraz wskazanego okresu obowiązkowego zatrudnienia pracownika w jednostce); oraz

 z uwzględnieniem wpływu wszelkich warunków niezwiązanych z nabywaniem uprawnień (na

przykład obowiązującego pracowników wymogu utrzymywania uzyskanych instrumentów przez

określony czas).

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego jednostka dokonuje rewizji poczynionych szacunków

oczekiwanej liczby akcji, do których uprawnienia zostaną nabyte w następstwie spełnienia warunków

nabywania uprawnień mających charakter nierynkowy. Spółka prezentuje wpływ ewentualnej rewizji

pierwotnych szacunków w sprawozdaniu z wyniku finansowym, wraz z odpowiednią korektą kapitału

własnego. Dodatkowo, w pewnych okolicznościach, pracownicy mogą świadczyć usługi przed datą

przyznania im opcji na akcje. W takim wypadku wartość godziwa z dnia przyznania opcji na akcje jest

szacowana w celu ujęcia kosztów w okresie od rozpoczęcia świadczenia usług przez pracowników do

daty faktycznego przyznania im opcji.

Składki na ubezpieczenie społeczne płatne w związku z przyznaniem opcji na akcje – o ile występują –

uznaje się za integralną część samego przyznanego świadczenia, a koszty traktuje się jak transakcję

rozliczaną w formie pieniężnej.

I program motywacyjny

W dniu 18 kwietnia 2019 roku Akcjonariusze Pure Biologics S.A. zadecydowali o utworzeniu

właścicielskiego programu motywacyjnego dla pracowników oraz osób wchodzących w skład organów

zarządzających i nadzorczych Spółki. Celem Programu Motywacyjnego jest pozyskanie i motywowanie

wyżej wymienionych osób wnoszących swoje doświadczenie, wiedzę i aktywność zawodową,

przekładające się na osiągnięcia w realizacji innowacyjnych projektów badawczo-rozwojowych.

Program ten został następnie przyjęty jako program Spółki na podstawie uchwały nr 24 Zwyczajnego

Walnego Zgromadzenia Emitenta z dnia 26 czerwca 2020 roku.

W ramach programu motywacyjnego zaplanowano przyznanie 241 tys. akcji należących do

akcjonariuszy założycieli, których własność na warunkach preferencyjnych (po cenie nominalnej)

zostanie przeniesiona na osoby wytypowane w ramach programu motywacyjnego. Przedmiotem

programu motywacyjnego są akcje serii A, B1 oraz B2. Prawo do własności akcji zostanie wycenione na

potrzeby programu po cenie nominalnej 0,10 zł. Wszystkie akcje objęte programem motywacyjnym

będą docelowo akcjami zwykłymi na okaziciela. Program motywacyjny realizowany będzie do końca

2021 roku, w tym czasie zgodnie z warunkami programu przewidziane jest objęcie akcji umowami

lock- up ograniczającymi możliwość obrotu nimi przez uczestników.

Zgodnie z dokonaną wyceną, wartość programu motywacyjnego kształtuje się następująco

w poszczególnych kwartałach za lata 2019-2021:

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 50

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

okres

Koszt okresu

Koszt narastająco

IV kwartał 2019

I kwartał 2020

932

943

II kwartał 2020

932

1 875

III kwartał 2020

943

2 818

IV kwartał 2020

943

3 761

I kwartał 2021

554

4 315

II kwartał 2021

560

4 875

III kwartał 2021

566

5 441

IV kwartał 2021

566

6 007

II program motywacyjny

W dniu 21 czerwca 2021 roku Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę w sprawie w sprawie

ustanowienia w Spółce nowego programu motywacyjnego. Wprowadzenie programu motywacyjnego

ma na celu stworzenie w Spółce mechanizmów wpływających na zwiększenie wartości Spółki w okresie

kolejnych lat obrotowych oraz realizacji strategicznych kierunków/celów i wzrostu wartości Spółki,

poprzez trwałe związanie kluczowych dla działalności Spółki osób ze Spółką i jej celami. Okresem trwania

Programu Motywacyjnego są lata obrotowe 2021 i 2022 oraz pierwsze półrocze roku obrotowego 2023.

Osobami uprawnionymi do udziału w Programie Motywacyjnym są obecni członkowie Zarządu Spółki

oraz inne osoby uznane za kluczowe dla działalności Spółki, będące stronami zawartej ze Spółką umowy

o pracę lub innej umowy, na podstawie której dana osoba świadczy pracę lub usługi.

W ramach tego programu motywacyjnego Spółka podwyższyła warunkowo kapitał zakładowy, w ramach

którego wyemituje nie więcej niż 118.500 sztuk akcji zwykłych na okaziciela serii F o wartości nominalnej

0,10 zł. W celu przyznania praw do Akcji Spółka wyemituje do 118.500 sztuk warrantów subskrypcyjnych

imiennych serii A, każdy uprawniający do objęcia jednej Akcji. Prawo do objęcia Warrantów przyznanych

Osobom Uprawnionym, o których mowa powyżej, powstanie pod warunkiem osiągnięcia Celów

Zarządczych (warunek dla członków zarządu) lub Celów Kadry Kierowniczej (warunek dla pozostałych

uczestników) oraz pozostawania w stosunku służbowym (kryterium lojalnościowe) przez dany Okres

Rozliczeniowy.

W dniu 8 września 2021 Rada Nadzorcza uchwaliła Regulamin Programu Motywacyjnego a w nim

określono sposób alokacji Warrantów pomiędzy Osoby Uprawnione jak również szczegółowy charakter

i poziom celów, które muszą zostać spełnione w celu przyznania Warrantów.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 51

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Zgodnie z dokonaną wyceną, wartość programu motywacyjnego kształtuje się następująco

w poszczególnych kwartałach za lata 2021-2023:

okres

Koszt okresu

Koszt narastająco

IV kwartał 2021

689

I kwartał 2022

1 088

1 777

II kwartał 2022

1 100

2 878

III kwartał 2022

1 112

3 990

IV kwartał 2022

1 112

5 102

I kwartał 2023

647

5 750

II kwartał 2023

655

6 405

33. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Transakcje z osobami fizycznymi powiązanymi z Pure Biologics S.A. w2021 r.

Imię i nazwisko osoby

powiązanej

Opis powiązania

Rodzaj/przedmiot

transakcji

Kwota transakcji

Wysokość

nierozliczonych sald

zobowiązań na dzień

31.12.2021

w okresie

01.01.2021-

31.12.2021

Filip Jeleń Prezes Zarządu

z tytułu powołania 450

umowa o pracę 72

Romuald Harwas Wiceprezes Zarządu

z tytułu powołania 167

z tytułu świadczonych

usług

283

Andrzej Trznadel Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 31

Tadeusz Wesołowski Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 18

Julia Bar Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 30

Andrzej Kierzkowski Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 18

Mariusz Czekała Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 31

Kinga Świtała *

Osoba powiązana z Prezesem

Zarządu

umowa o pracę 213

Dorota Trznadel

Osoba powiązana z Członkiem Rady

Nadzorczej

umowa o pracę 177

(*) Za okres powiązania

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 52

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

Transakcje z osobami prawnymi powiązanymi z Pure Biologics S.A. w 2020.

Podmiot Opis powiązania

Rodzaj/przedmiot

transakcji

Kwota transakcji w

okresie

01.01.2020-

31.12.2020

Wysokość

nierozliczonych

sald zobowiązań

na dzień

31.12.2020

Captor Therapeutics SA

osobowe

wspólny akcjonariusz p. Filip

Jeleń

zakup usług najmu 2

Transakcje z osobami fizycznymi powiązanymi z Pure Biologics S.A. w 2020 r.

Imię i nazwisko osoby

powiązanej

Opis powiązania

Rodzaj/przedmiot

transakcji

Kwota transakcji

Wysokość

nierozliczonych

sald zobowiązań

na dzień

31.12.2020

w okresie

01.01.2020-

31.12.2020

Jeleń Filip Prezes Zarządu

z tytułu powołania 180

umowa o pracę 180

zaliczki na delegacje -

Harwas Romuald Wiceprezes Zarządu

z tytułu powołania 44

z tytułu świadczonych

usług

216

Trznadel Andrzej Członek Rady Nadzorczej

z tytułu powołania 15

umowa zlecenie 36

Wesołowski Tadeusz Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 9

Julia Bar Członek Rady Nadzorczej z tytułu powołania 14

Andrzej Kierzkowski Członek Rady Nadzorczej

z tytułu powołania 9

inne tytuły

Mariusz Czekała Członek Rady Nadzorczej

z tytułu powołania 15

inne tytuły

Świtała-Jeleń Kinga

Osoba powiązana z Prezesem

Zarządu

umowa o pracę 204

Trznadel Dorota

Osoba powiązana z Członkiem Rady

Nadzorczej

umowa o pracę 10

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 53

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

34. Wynagrodzenia kluczowego personelu

Wynagrodzenia członków kluczowego kierownictwa obejmują wynagrodzenia członków Zarządu Spółki.

Wynagrodzenia wypłacone tej grupie kadry w podziale na podstawowe rodzaje świadczeń prezentuje

tabela poniżej:

Okres

zakończony

31.12.2021

Okres

zakończony

31.12.2020

Świadczenia krótkoterminowe

972

620

Świadczenia po okresie zatrudnienia

Pozostałe świadczenia długoterminowe

Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy

Płatności w formie akcji własnych

1 035

640

W okresach objętym niniejszym sprawozdaniem Spółka nie udzielała pożyczek członkom Zarządu oraz

innym członkom kluczowego personelu.

W Spółce nie występują, poza programem akcji pracowniczych, systemy premiowania kluczowego

personelu kierowniczego, w tym Zarządu Spółki. Członkowie Zarządu objęci są dwoma programami

motywacyjnymi, których szczegóły opisano w nocie 32. Pierwszy program motywacyjny dobiegł końca

31.12.2021. W jego ramach Pan Romuald Harwas objął 3 205 akcji.

Członkowie Zarządu Spółki nie są zobowiązani po rozwiązaniu umowy do powstrzymania się

od działalności konkurencyjnej. Ponadto umowy nie przewidują wypłaty odprawy w przypadku

rozwiązania umowy przez Spółkę z innych przyczyn niż naruszenie podstawowych, istotnych

obowiązków wynikających z umowy.

35. Wspólne działania

Wybrane zasady rachunkowości

W związku z udziałami we wspólnych działaniach Spółka jako wspólnik wspólnego działania ujmuje

w swoim sprawozdaniu finansowym:

 swoje aktywa, w tym udział w aktywach posiadanych wspólnie,

 swoje zobowiązania, w tym udział w zobowiązaniach zaciągniętych wspólnie,

 przychody ze sprzedaży swojego udziału produkcji w wynikach wspólnego działania,

 swoją część przychodów ze sprzedaży produkcji w ramach wspólnego działania,

 swoje koszty, w tym udział we wspólnie poniesionych kosztach.

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym Jednostka nie zawarła żadnych umów

konsorcjum, którą zakwalifikowała jako wspólne działania. Nie mniej jednak, w ciągu roku finansowego

2021 oraz w latach następnych skutki finansowe będą miały następujące porozumienia:

Umowa konsorcjum z dnia 7 czerwca 2019 roku

Spółka zawarła w dniu 7 czerwca 2019 roku z Sieć Badawcza - PORT Polski Ośrodek Rozwoju Technologii

umowę powołującą konsorcjum działające na określonych umową zasadach partnerstwa w ramach

wspólnej realizacji projektu PB006 (AptaMLN). Umowa określa prawa i obowiązki stron, a także zasady

współpracy i podział prac członków konsorcjum. Poszczególne zadania właściwe dla poszczególnych

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 54

w tys. zł, o ile nie podano inaczej

członków konsorcjum zostały określone we wniosku o udzielenie dofinansowania. Każda ze stron ponosi

odpowiedzialność wobec instytucji pośredniczącej oraz pozostałych konsorcjantów za niewykonanie lub

nienależyte wykonanie umowy o dofinansowanie jedynie w zakresie realizowanej przez siebie części

projektu. Żaden z konsorcjantów nie ponosi odpowiedzialności za działania lub zaniechania pozostałych

stron umowy.

Umowa zawiera postanowienia dotyczące praw do własności intelektualnej wytworzonej w wyniku

wspólnie realizowanego projektu. Zakres praw majątkowych do wyników badań przemysłowych lub prac

rozwojowych będących rezultatem projektu przysługuje danemu członkowi konsorcjum w proporcji

odpowiadającej faktycznemu ich udziałowi w całkowitej kwocie kosztów kwalifikowanych projektu.

Członkom konsorcjum przysługuje prawo pierwokupu do przedmiotów własności przemysłowej

powstałych w wyniku realizacji projektu. W przypadku powstania współwłasności praw do przedmiotu

własności przemysłowej, współwłaściciele zawrą odrębną umowę o wspólności prawa, a współwłaściciel

posiadający najwyższy udział we współwłasności będzie uprawniony do złożenia wniosku, w imieniu

współwłaścicieli, o udzielenie ochrony we właściwych urzędach patentowych.

Skutki zawartej umowy występują w sprawozdaniu finansowym za rok 2021.

Umowa konsorcjum z dnia 27 sierpnia 2020 roku

Spółka zawarła w dniu 27 sierpnia 2020 roku z Uniwersytetem Wrocławskim oraz Szpitalem

Uniwersyteckim w Oslo umowę powołującą konsorcjum działające na określonych umową zasadach

partnerstwa w ramach wspólnej realizacji projektu PB014 (DUALDRUG). Umowa określa prawa

i obowiązki stron, a także zasady współpracy i podział prac członków konsorcjum. Poszczególne zadania

właściwe dla poszczególnych członków konsorcjum zostały określone we wniosku o udzielenie

dofinansowania. Każda ze stron ponosi odpowiedzialność wobec instytucji pośredniczącej oraz

pozostałych konsorcjantów za niewykonanie lub nienależyte wykonanie umowy o dofinansowanie

jedynie w zakresie realizowanej przez siebie części projektu. Żaden z konsorcjantów nie ponosi

odpowiedzialności za działania lub zaniechania pozostałych stron umowy.

Zakres praw majątkowych do wyników badań będących rezultatem projektu przysługuje członkowi

konsorcjum który jest ich autorem. W przypadku gdy wyniki wytworzyło wspólnie więcej członków

konsorcjum, umowa zawiera wytyczne dotyczące procedur wymaganych do podziału praw do własności

intelektualnej wytworzonej w wyniku wspólnie realizowanego projektu.

Członkom konsorcjum przysługuje prawo pierwokupu do przedmiotów własności przemysłowej

powstałych w wyniku realizacji projektu. W przypadku powstania współwłasności praw do przedmiotu

własności przemysłowej, współwłaściciele zawrą odrębną umowę o wspólności prawa, a współwłaściciel

posiadający najwyższy udział we współwłasności będzie uprawniony do złożenia wniosku, w imieniu

współwłaścicieli, o udzielenie ochrony we właściwych urzędach patentowych.

Skutki zawartej umowy wystąpią w sprawozdaniu finansowym za rok 2022.

Umowa konsorcjum z dnia 10 września 2020 roku

Spółka zawarła w dniu 10 września 2020 roku z Uniwersytetem Medycznym w Warszawie oraz Szpitalem

Uniwersyteckim w Oslo umowę powołującą konsorcjum działające na określonych umową zasadach

partnerstwa w ramach wspólnej realizacji projektu PB013 (ALTERCAR). Umowa określa prawa

i obowiązki stron, a także zasady współpracy i podział prac członków konsorcjum. Poszczególne zadania

właściwe dla poszczególnych członków konsorcjum zostały określone we wniosku o udzielenie

dofinansowania. Każda ze stron ponosi odpowiedzialność wobec instytucji pośredniczącej oraz

pozostałych konsorcjantów za niewykonanie lub nienależyte wykonanie umowy o dofinansowanie

jedynie w zakresie realizowanej przez siebie części projektu. Żaden z konsorcjantów nie ponosi

odpowiedzialności za działania lub zaniechania pozostałych stron umowy.

PURE BIOLOGICS S.A.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. S t r o n a | 55